2025年期貨從業(yè)考試練習(xí)題及答案單項選擇題（每題0.5分，共60題，以下備選項中只有一項最符合題目要求，不選、錯選均不得分）1.關(guān)于期貨交易與現(xiàn)貨交易的區(qū)別，下列說法錯誤的是（）。A.現(xiàn)貨市場上商流與物流在時空上基本是統(tǒng)一的B.并不是所有商品都能夠成為期貨交易的品種C.期貨交易不受交易對象、交易空間、交易時間的限制D.期貨交易的目的一般不是為了獲得實物商品答案：C解析：期貨交易的對象是交易所統(tǒng)一制定的標準化期貨合約，并非不受交易對象限制；交易在期貨交易所內(nèi)進行，有特定的交易空間；交易時間也是由交易所規(guī)定的，并非不受限制。所以C選項說法錯誤。A選項，現(xiàn)貨市場上買賣雙方達成交易后，一般會立即進行商品的交付和貨款的結(jié)算，商流與物流在時空上基本是統(tǒng)一的；B選項，期貨交易的品種通常具有一定的特點，如價格波動較大、易于儲存等，并非所有商品都能成為期貨交易品種；D選項，期貨交易的目的主要是套期保值、投機等，一般不是為了獲得實物商品。2.期貨市場上套期保值規(guī)避風(fēng)險的基本原理是（）。A.現(xiàn)貨市場上的價格波動頻繁B.期貨市場上的價格波動頻繁C.期貨價格比現(xiàn)貨價格變動得更頻繁D.同種商品的期貨價格和現(xiàn)貨價格走勢一致答案：D解析：套期保值的基本原理是同種商品的期貨價格和現(xiàn)貨價格走勢一致，在期貨市場和現(xiàn)貨市場進行相反方向的操作，通過一個市場的盈利來彌補另一個市場的虧損，從而達到規(guī)避風(fēng)險的目的。A選項現(xiàn)貨市場價格波動頻繁不是套期保值的基本原理；B選項期貨市場價格波動頻繁也不是基本原理；C選項期貨價格不一定比現(xiàn)貨價格變動更頻繁，且這不是套期保值的核心原理。3.以下屬于利率期貨合約的是（）。A.3個月期歐洲美元期貨合約B.香港恒生指數(shù)期貨合約C.日經(jīng)225指數(shù)期貨合約D.美國長期國債期貨合約答案：AD解析：利率期貨是以利率工具為標的物的期貨合約。3個月期歐洲美元期貨合約和美國長期國債期貨合約都屬于利率期貨合約。B選項香港恒生指數(shù)期貨合約和C選項日經(jīng)225指數(shù)期貨合約屬于股指期貨合約，是以股票指數(shù)為標的物的期貨合約。4.某投資者買入一份看跌期權(quán)，若期權(quán)費為C，執(zhí)行價格為X，則當標的資產(chǎn)價格為（）時，該投資者不賠不賺。A.X+CB.X-CC.C-XD.C答案：B解析：對于看跌期權(quán)的買方，其盈利=執(zhí)行價格-標的資產(chǎn)價格-期權(quán)費。當不賠不賺時，盈利為0，即執(zhí)行價格-標的資產(chǎn)價格-期權(quán)費=0，移項可得標的資產(chǎn)價格=執(zhí)行價格-期權(quán)費=X-C。5.期貨市場的基本功能之一是（）。A.消滅風(fēng)險B.規(guī)避風(fēng)險C.減少風(fēng)險D.套期保值答案：B解析：期貨市場的基本功能有規(guī)避風(fēng)險和價格發(fā)現(xiàn)。A選項消滅風(fēng)險是不可能的，風(fēng)險只能通過一定方式進行管理和轉(zhuǎn)移；C選項減少風(fēng)險表述不準確，期貨市場主要是幫助投資者通過套期保值等方式規(guī)避風(fēng)險；D選項套期保值是期貨市場規(guī)避風(fēng)險功能的具體操作手段，而不是基本功能。多項選擇題（每題1分，共40題，以下備選項中有兩項或兩項以上符合題目要求，多選、少選、錯選均不得分）1.下列關(guān)于期貨市場價格發(fā)現(xiàn)特點的說法，正確的有（）。A.期貨價格可以作為一種權(quán)威價格，成為現(xiàn)貨交易的重要參考依據(jù)B.期貨價格是由買賣雙方在公開、公正、高效、競爭的期貨交易場所內(nèi)通過集中競價形成的C.期貨價格反映了大多數(shù)人的預(yù)測，比較接近真實的供求變動趨勢D.期貨價格具有公開性、連續(xù)性、預(yù)期性的特點答案：ABCD解析：A選項，由于期貨市場的價格具有權(quán)威性，所以可以作為現(xiàn)貨交易的重要參考依據(jù)；B選項，期貨交易在期貨交易所內(nèi)進行，買賣雙方通過集中競價形成期貨價格，具有公開、公正、高效、競爭的特點；C選項，眾多參與者在期貨市場進行交易，他們的交易行為反映了各自對市場的預(yù)期，期貨價格綜合了大多數(shù)人的預(yù)測，比較接近真實的供求變動趨勢；D選項，期貨價格是連續(xù)不斷地反映供求關(guān)系及其變化趨勢的，具有公開性、連續(xù)性、預(yù)期性的特點。2.下列屬于商品期貨的有（）。A.農(nóng)產(chǎn)品期貨B.金屬期貨C.能源化工期貨D.外匯期貨答案：ABC解析：商品期貨是指標的物為實物商品的期貨合約，主要包括農(nóng)產(chǎn)品期貨、金屬期貨、能源化工期貨等。D選項外匯期貨是以外匯為標的物的期貨合約，屬于金融期貨，不屬于商品期貨。3.關(guān)于期貨交易保證金制度的說法，正確的有（）。A.期貨交易所向會員、期貨公司向客戶收取的保證金不得低于國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)、期貨交易所規(guī)定的標準B.期貨交易所向會員、期貨公司向客戶收取的保證金應(yīng)當與自有資金分開，專戶存放C.期貨交易所向會員收取的保證金，屬于期貨交易所所有D.期貨公司向客戶收取的保證金，屬于客戶所有答案：ABD解析：A選項，為了保證期貨交易的正常進行和市場的穩(wěn)定，期貨交易所向會員、期貨公司向客戶收取的保證金不得低于規(guī)定標準；B選項，保證金與自有資金分開、專戶存放可以保證保證金的安全和獨立；C選項，期貨交易所向會員收取的保證金，所有權(quán)屬于會員，而不是期貨交易所；D選項，期貨公司向客戶收取的保證金，所有權(quán)屬于客戶。4.期貨投機與套期保值的區(qū)別主要體現(xiàn)在（）。A.交易目的不同B.交易方式不同C.交易風(fēng)險不同D.交易場所不同答案：ABC解析：A選項，期貨投機的目的是獲取價差收益，而套期保值的目的是規(guī)避風(fēng)險；B選項，投機是通過預(yù)測價格走勢進行買賣操作，套期保值是在期貨市場和現(xiàn)貨市場進行相反方向的操作；C選項，投機承擔(dān)的風(fēng)險較大，而套期保值主要是轉(zhuǎn)移風(fēng)險，風(fēng)險相對較小；D選項，期貨投機和套期保值都在期貨交易所內(nèi)進行交易，交易場所相同。5.下列關(guān)于期權(quán)時間價值的說法，正確的有（）。A.期權(quán)的時間價值是指期權(quán)權(quán)利金扣除內(nèi)涵價值的剩余部分B.期權(quán)的時間價值可能小于零C.期權(quán)的時間價值一定大于等于零D.期權(quán)的時間價值隨著到期日的臨近而逐漸減少答案：ABD解析：A選項，期權(quán)的時間價值=權(quán)利金-內(nèi)涵價值，所以是權(quán)利金扣除內(nèi)涵價值的剩余部分；B選項，當期權(quán)處于深度實值或深度虛值狀態(tài)時，時間價值可能小于零；C選項說法錯誤；D選項，隨著到期日的臨近，期權(quán)的時間價值逐漸減少，到期時時間價值為零。判斷是非題（每題0.5分，共20題，正確的選A，錯誤的選B）1.期貨市場是一個高度組織化的市場，并且實行嚴格的管理制度，期貨交易最終在期貨交易所內(nèi)集中完成。（）答案：A解析：期貨市場具有高度組織化的特點，有嚴格的交易規(guī)則和管理制度，所有的期貨交易都在期貨交易所內(nèi)集中進行，以保證交易的公平、公正、公開和有序。2.套期保值的原理是利用期貨市場和現(xiàn)貨市場價格走勢的一致性，通過在兩個市場上進行相反方向的操作，以一個市場的盈利彌補另一個市場的虧損。（）答案：A解析：這是套期保值的基本原理，利用期貨和現(xiàn)貨價格走勢的一致性，在期貨和現(xiàn)貨市場進行反向操作，從而達到規(guī)避風(fēng)險的目的。3.期貨合約的標準化是指除價格外，期貨合約的所有條款都是預(yù)先由期貨交易所規(guī)定好的，具有標準化的特點。（）答案：A解析：期貨合約是由期貨交易所統(tǒng)一制定的標準化合約，除了價格是在交易過程中通過買賣雙方競價確定外，合約的交易品種、交易單位、交割等級、交割地點、交割時間等條款都是預(yù)先規(guī)定好的。4.利率期貨的標的物是貨幣市場和資本市場的各種債務(wù)憑證。（）答案：A解析：利率期貨是以利率工具為標的物的期貨合約，而利率工具主要是貨幣市場和資本市場的各種債務(wù)憑證，如國債、歐洲美元等。5.期權(quán)的買方支付權(quán)利金后，既承擔(dān)有限的風(fēng)險，又擁有無限的盈利潛力。（）答案：A解析：期權(quán)買方支付權(quán)利金獲得期權(quán)合約賦予的權(quán)利，其最大損失就是權(quán)利金，風(fēng)險有限；而當市場朝著有利方向變動時，盈利可能是無限的，如標的物價格大幅上漲時，看漲期權(quán)買方盈利無限。綜合題（每題2分，共20題，以下備選項中只有一項最符合題目要求，不選、錯選均不得分）1.某投資者在5月份以5.5美元/盎司的權(quán)利金買入一張執(zhí)行價格為430美元/盎司的6月份黃金看跌期權(quán)，又以4.5美元/盎司的權(quán)利金賣出一張執(zhí)行價格為430美元/盎司的6月份黃金看漲期權(quán)，再以市場價格428.5美元/盎司買進一張6月份黃金期貨合約。那么當合約到期時，該投資者的凈收益是（）美元/盎司。（不考慮傭金）A.2.5B.1.5C.1D.0.5答案：D解析：（1）對于看跌期權(quán)，由于到期時市場價格428.5美元/盎司低于執(zhí)行價格430美元/盎司，看跌期權(quán)會被執(zhí)行，投資者盈利=執(zhí)行價格-市場價格-權(quán)利金=430-428.5-5.5=-4美元/盎司；（2）對于看漲期權(quán)，由于到期時市場價格低于執(zhí)行價格，看漲期權(quán)不會被執(zhí)行，投資者獲得權(quán)利金4.5美元/盎司；（3）對于期貨合約，投資者以428.5美元/盎司買入，到期時按市場價格結(jié)算，盈利為0（因為沒有額外的價格變動信息）。（4）凈收益=-4+4.5+0=0.5美元/盎司。2.某大豆經(jīng)銷商做賣出套期保值，賣出10手期貨合約建倉，基差為-30元/噸，買入平倉時的基差為-50元/噸，則該經(jīng)銷商在套期保值中的盈虧狀況是（）。（每手10噸）A.盈利2000元B.虧損2000元C.盈利1000元D.虧損1000元答案：B解析：基差變化=平倉時基差-建倉時基差=-50-(-30)=-20元/噸。賣出套期保值，基差走弱，虧損。虧損金額=基差變化×交易數(shù)量=-20×10×10=-2000元，即虧損2000元。3.某投資者在4月1日買入燃料油期貨合約40手建倉，成交價為4790元/噸，當日結(jié)算價為4770元/噸，當日該投資者賣出20手燃料油期貨合約平倉，成交價為4780元/噸，交易保證金比例為8%，則該投資者當日交易保證金為（）元。（每手10噸）A.152320B.152000C.151040D.151520答案：A解析：當日持倉手數(shù)=40-20=20手。交易保證金=當日結(jié)算價×交易單位×持倉手數(shù)×保證金比例=4770×10×20×8%=152320元。4.某投機者預(yù)測5月份大豆期貨合約價格將上升，故買入5手（10噸/手），成交價格為2015元/噸，此后合約價格迅速上升到2025元/噸，該投機者果斷買入3手，當價格上升到2030元/噸時，再買入2手，則該投機者的平均買入價為（）元/噸。A.2020B.2018C.2019D.2022答案：A解析：平均買入價=（2015×5×10+2025×3×10+2030×2×10）÷（5×10+3×10+2×10）=（100750+60750+40600）÷100=202100÷100=2020元/噸。5.6月10日，某投資者賣出9月銅看漲期權(quán)合約1手，執(zhí)行價格為51000元/噸，權(quán)利金為200元/噸。三個交易日后，9月銅期貨合約價格為51300元/噸，該投資者的凈損益是（）元。（不考慮交易費用）A.-300B.-100C.100D.300答案：B解析：對于看漲期權(quán)賣方，當市場價格高于執(zhí)行價格時，期權(quán)會被買方執(zhí)行。賣方的盈利=權(quán)利金-（市場價格-執(zhí)行價格）=200-（51300-51000）=200-300=-100元/噸。因為是1手（假設(shè)1手5噸），則凈損益=-100×5=-500元，但題目沒有給出交易單位，若按1噸計算凈損益就是-100元?！镀谪浄煞ㄒ?guī)》練習(xí)題及答案單項選擇題（每題0.5分，共60題，以下備選項中只有一項最符合題目要求，不選、錯選均不得分）1.根據(jù)《期貨交易管理條例》，期貨公司的交易軟件、結(jié)算軟件供應(yīng)商拒不配合國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)調(diào)查，或者未按照規(guī)定向國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)提供相關(guān)軟件資料，或者提供的軟件資料有虛假、重大遺漏的，責(zé)令改正，處（）的罰款。A.3萬元以上10萬元以下B.1萬元以上5萬元以下C.1萬元以上10萬元以下D.5萬元以上10萬元以下答案：A解析：根據(jù)《期貨交易管理條例》規(guī)定，期貨公司的交易軟件、結(jié)算軟件供應(yīng)商拒不配合國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)調(diào)查等情況，責(zé)令改正，處3萬元以上10萬元以下的罰款。2.期貨公司應(yīng)當設(shè)立（），對期貨公司經(jīng)營管理行為的合法合規(guī)性、風(fēng)險管理進行監(jiān)督、檢查。A.董事會B.監(jiān)事會C.首席風(fēng)險官D.獨立董事答案：C解析：期貨公司應(yīng)當設(shè)立首席風(fēng)險官，對期貨公司經(jīng)營管理行為的合法合規(guī)性、風(fēng)險管理進行監(jiān)督、檢查。董事會是公司的決策機構(gòu)；監(jiān)事會主要是對公司董事、高級管理人員的行為進行監(jiān)督；獨立董事是獨立于公司股東且不在公司內(nèi)部任職的董事，主要起獨立客觀判斷的作用。3.下列關(guān)于期貨從業(yè)人員在職業(yè)過程中獲利的說法，錯誤的是（）。A.在執(zhí)業(yè)過程中不得以獲取利益為目的B.在執(zhí)業(yè)過程中獲取利益的，應(yīng)當退還C.客戶要求分享利益的，應(yīng)當與客戶平分利益D.從業(yè)人員與投資者約定分享利益，應(yīng)當遵守誠實信用原則，不得損害國家利益、社會公共利益答案：ABC解析：A選項，期貨從業(yè)人員在執(zhí)業(yè)過程中可以獲取合法利益；B選項，合法獲取的利益無需退還；C選項，期貨從業(yè)人員不得與客戶約定分享利益。D選項說法正確，若約定分享利益，應(yīng)遵守誠實信用原則，不得損害國家利益、社會公共利益。4.期貨公司的交易保證金不足，且未能按期貨交易所規(guī)定的時間追加保證金，交易規(guī)則規(guī)定不明確的，期貨交易所有權(quán)就其未平倉的期貨合約強行平倉，強行平倉造成的損失（）。A.由期貨交易所與期貨公司共同承擔(dān)B.由期貨公司承擔(dān)C.由期貨交易所承擔(dān)D.由期貨交易所承擔(dān)主要責(zé)任答案：B解析：期貨公司交易保證金不足且未按規(guī)定追加保證金，期貨交易所有權(quán)強行平倉，強行平倉造成的損失由期貨公司承擔(dān)。5.期貨公司申請金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當具有從事金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)的詳細計劃，包括部門設(shè)置、人員配置、崗位責(zé)任、金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)管理制度和（）。A.風(fēng)險管理制度B.客戶管理制度C.交易管理制度D.數(shù)據(jù)管理制度答案：A解析：期貨公司申請金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)資格，應(yīng)當具有從事金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)的詳細計劃，包括部門設(shè)置、人員配置、崗位責(zé)任、金融期貨結(jié)算業(yè)務(wù)管理制度和風(fēng)險管理制度。多項選擇題（每題1分，共40題，以下備選項中有兩項或兩項以上符合題目要求，多選、少選、錯選均不得分）1.根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》，期貨公司應(yīng)當按照（）的原則，建立并完善公司治理。A.明晰職責(zé)B.強化制衡C.加強風(fēng)險管理D.決策、執(zhí)行、監(jiān)督相分離答案：ABCD解析：期貨公司應(yīng)當按照明晰職責(zé)、強化制衡、加強風(fēng)險管理、決策執(zhí)行監(jiān)督相分離的原則，建立并完善公司治理。2.下列屬于期貨公司高級管理人員的有（）。A.總經(jīng)理B.副總經(jīng)理C.首席風(fēng)險官D.財務(wù)負責(zé)人答案：ABCD解析：期貨公司高級管理人員是指期貨公司的總經(jīng)理、副總經(jīng)理、首席風(fēng)險官、財務(wù)負責(zé)人、營業(yè)部負責(zé)人以及實際履行上述職務(wù)的人員。3.期貨公司辦理下列事項，應(yīng)當經(jīng)國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)批準的有（）。A.合并、分立、停業(yè)、解散或者破產(chǎn)B.變更業(yè)務(wù)范圍C.變更注冊資本且調(diào)整股權(quán)結(jié)構(gòu)D.新增持有5%以上股權(quán)的股東或者控股股東發(fā)生變化答案：ABCD解析：期貨公司辦理合并、分立、停業(yè)、解散或者破產(chǎn)，變更業(yè)務(wù)范圍，變更注冊資本且調(diào)整股權(quán)結(jié)構(gòu)，新增持有5%以上股權(quán)的股東或者控股股東發(fā)生變化等事項，應(yīng)當經(jīng)國務(wù)院期貨監(jiān)督管理機構(gòu)批準。4.期貨交易所、非期貨公司結(jié)算會員有下列（）行為之一的，責(zé)令改正，給予警告，沒收違法所得。A.違反規(guī)定收取手續(xù)費的B.不按照規(guī)定公布即時行情的，或者發(fā)布價格預(yù)測信息的C.不按照規(guī)定建立、健全結(jié)算擔(dān)保金制度的D.不按照規(guī)定提取、管理和使用風(fēng)險準備金的答案：ABCD解析：期貨交易所、非期貨公司結(jié)算會員違反規(guī)定收取手續(xù)費，不按照規(guī)定公布即時行情、發(fā)布價格預(yù)測信息，不按照規(guī)定建立健全結(jié)算擔(dān)保金制度，不按照規(guī)定提取管理和使用風(fēng)險準備金等行為，責(zé)令改正，給予警告，沒收違法所得。5.期貨從業(yè)人員在向投資者提供服務(wù)前，應(yīng)當（）。A.了解投資者的財務(wù)狀況、投資經(jīng)驗及投資目標B.謹慎、誠實、客觀地告知投資者期貨投資的特點C.客觀地告知投資者在期貨投資中可能出現(xiàn)的各種風(fēng)險D.向投資者做出獲利的承諾答案：ABC解析：期貨從業(yè)人員在向投資者提供服務(wù)前，應(yīng)當了解投資者的財務(wù)狀況、投資經(jīng)驗及投資目標，謹慎、誠實、客觀地告知投資者期貨投資的特點和可能出現(xiàn)的各種風(fēng)險，不得向投資者做出獲利的承諾。判斷是非題（每題0.5分，共20題，正確的選A，錯誤的選B）1.期貨公司可以為其股東、實際控制人或者其他關(guān)聯(lián)人提供融資，但不得對外擔(dān)保。（）答案：B解析：期貨公司不得為其股東、實際控制人或者其他關(guān)聯(lián)人提供融資，不得對外擔(dān)保。2.期貨從業(yè)人員在進行投資分析或者提出投資建議時，應(yīng)當勤勉盡責(zé)、獨立客觀，投資分析及投資建議要有合理、充足的依據(jù)，要嚴格區(qū)分客觀事實與主觀判斷，并對重要事實予以明示。（）答案：A解析：這是期貨從業(yè)人員執(zhí)業(yè)行為準則的要求，在進行投資分析或提出投資建議時應(yīng)遵循勤勉盡責(zé)、獨立客觀等原則。3.期貨公司設(shè)立、變更、解散、破產(chǎn)、被撤銷期貨業(yè)務(wù)許可或者其營業(yè)部設(shè)立、變更、終止的，期貨公司應(yīng)當在中國期貨業(yè)協(xié)會指定的報刊或者媒體上公告。（）答案：B解析：期貨公司設(shè)立、變更、解散、破產(chǎn)、被撤銷期貨業(yè)務(wù)許可或者其營業(yè)部設(shè)立、變更、終止的，期貨公司應(yīng)當在中國證監(jiān)會指定的報刊或者媒體上公告。4.期貨交易所會員的保證金不足時，首先應(yīng)當及時追加保證金或者自行平倉。（）答案：A解析：當期貨交易所會員的保證金不足時，會員首先應(yīng)及時追加保證金或者自行平倉，若未在規(guī)定時間內(nèi)完成，期貨交易所才會采取強行平倉等措施。5.期貨公司的股東及實際控制人質(zhì)押所持有的期貨公司股權(quán)的，應(yīng)當在3日內(nèi)通知期貨公司。（）答案：B解析：期貨公司的股東及實際控制人質(zhì)押所持有的期貨公司股權(quán)的，應(yīng)當在5日內(nèi)通知期貨公司。綜合題（每題2分，共20題，以下備選項中只有一項最符合題目要求，不選、錯選均不得分）1.甲是某期貨公司的客戶，某日結(jié)算時，甲的保證金水平高于期貨交易所規(guī)定的保證金比例、低于期貨公司收取的保證金比例，期貨公司向甲發(fā)出追加保證金的通知。次日，經(jīng)甲要求，期貨公司允許甲在未追加保證金的情形下繼續(xù)持倉，下列說法正確的是（）。A.期貨公司次日可以按照期貨經(jīng)紀合同約定對甲進行強行平倉B.期貨公司次日應(yīng)當對甲的持倉進行強行平倉C.如果甲的賬戶因繼續(xù)持倉擴大了損失，期貨公司不承擔(dān)賠償責(zé)任D.如果甲的賬戶因繼續(xù)持倉造成損失，由期貨公司承擔(dān)主要賠償責(zé)任，賠償額不超過損失的80%答案：D解析：根據(jù)相關(guān)規(guī)定，期貨公司允許客戶在保證金不足的情況下繼續(xù)持倉，造成客戶損失的，期貨公司應(yīng)當承擔(dān)主要賠償責(zé)任，賠償額不超過損失的80%。A選項，強行平倉不是次日必然的操作；B選項，不是應(yīng)當強行平倉；C選項，期貨公司應(yīng)承擔(dān)一定賠償責(zé)任。2.某期貨公司的期末凈資本為5000萬元，期末客戶權(quán)益為9億元，根據(jù)《期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標管理辦法》，中國證監(jiān)會派出機構(gòu)應(yīng)當對該期貨公司采取以下（）監(jiān)管措施。A.責(zé)令公司限期整改B.限制或暫停部分期貨業(yè)務(wù)C.限制有關(guān)股東行使股東權(quán)利D.責(zé)令有關(guān)股東限期轉(zhuǎn)讓股權(quán)答案：A解析：期貨公司的凈資本與客戶權(quán)益總額的比例不得低于6%。該期貨公司凈資本與客戶權(quán)益總額的比例=5000÷90000≈5.56%，