證券期貨業(yè)綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)劃

（2024-2025）

全國金融標(biāo)準(zhǔn)化技術(shù)委員會(huì)證券分技術(shù)委員會(huì)

1總體目標(biāo)

以《證券期貨業(yè)科技發(fā)展“十四五”規(guī)劃》為指導(dǎo)，落實(shí)《關(guān)于加強(qiáng)證券期貨業(yè)標(biāo)準(zhǔn)化

工作的指導(dǎo)意見》，適應(yīng)證券期貨業(yè)綠色證券業(yè)務(wù)的創(chuàng)新和發(fā)展需求，提高各參與方對(duì)綠色

證券業(yè)務(wù)理解的一致性，逐步建立和完善綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)，特制訂《證券期貨業(yè)綠色證券

業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)劃》（以下簡(jiǎn)稱“本規(guī)劃”）。

貫徹2023年中央金融工作會(huì)議“金融強(qiáng)國”戰(zhàn)略目標(biāo)，做好綠色金融大文章，本規(guī)劃

旨在描繪綠色證券全貌基礎(chǔ)上，根據(jù)現(xiàn)有法律法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、自律規(guī)則和現(xiàn)

行標(biāo)準(zhǔn)，厘清綠色證券各業(yè)務(wù)領(lǐng)域標(biāo)準(zhǔn)化現(xiàn)狀，對(duì)下一階段綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)化工作進(jìn)行整

體規(guī)劃，為未來綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)的建立、修正、增訂、精簡(jiǎn)等提供有效參照，是行業(yè)綠色

證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)制定的主要依據(jù)和標(biāo)準(zhǔn)化工作的重要參考。

2總體要求

本規(guī)劃適用于綠色證券業(yè)務(wù)的標(biāo)準(zhǔn)制定、修訂與應(yīng)用等。綠色股票業(yè)務(wù)適用本規(guī)劃，中

國證監(jiān)會(huì)對(duì)綠色債券業(yè)務(wù)、綠色資產(chǎn)支持證券業(yè)務(wù)、綠色公募REITs業(yè)務(wù)、綠色股票期貨期

權(quán)業(yè)務(wù)、綠色證券投資基金業(yè)務(wù)、綠色證券指數(shù)、綠色證券ETF、碳金融業(yè)務(wù)等另有規(guī)劃的，

從其規(guī)劃；未有其他規(guī)劃的，參照適用本規(guī)劃。

綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)制定過程中，各相關(guān)立項(xiàng)、承辦、參與單位等，應(yīng)充分理解本規(guī)劃，

按照本規(guī)劃制定的標(biāo)準(zhǔn)體系，有計(jì)劃地推進(jìn)標(biāo)準(zhǔn)制定工作。

綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)用過程中，證券期貨監(jiān)管部門、自律組織、市場(chǎng)基礎(chǔ)設(shè)施、經(jīng)營機(jī)

構(gòu)、服務(wù)機(jī)構(gòu)等，應(yīng)結(jié)合目前證券期貨業(yè)標(biāo)準(zhǔn)化現(xiàn)狀及標(biāo)準(zhǔn)實(shí)際應(yīng)用情況，選擇合適的標(biāo)準(zhǔn)

演進(jìn)路線，按照本規(guī)劃制定的標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)用建議，全面系統(tǒng)推進(jìn)標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)用工作。

3基本原則

3.1前瞻性

本規(guī)劃既立足現(xiàn)在，收集、分類、梳理現(xiàn)行的綠色證券標(biāo)準(zhǔn)；更放眼未來，評(píng)估現(xiàn)行標(biāo)

準(zhǔn)與實(shí)際業(yè)務(wù)發(fā)展的適配性，發(fā)現(xiàn)不足，研提下一步綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)化立、改、廢的方案。

3.2實(shí)用性

本規(guī)劃應(yīng)用三層分類法、多維樹結(jié)構(gòu)等理念、方法，在堅(jiān)持前瞻性的同時(shí)，充分認(rèn)識(shí)綠

色證券業(yè)務(wù)發(fā)展不均衡的現(xiàn)狀，采取針對(duì)性分類管理措施，針對(duì)性地提出多層次的標(biāo)準(zhǔn)體系，

明確標(biāo)準(zhǔn)適用的路線圖和時(shí)間表，促進(jìn)綠色證券業(yè)務(wù)平穩(wěn)有序發(fā)展。

1

3.3完整性

本規(guī)劃的內(nèi)容盡量涵蓋綠色證券業(yè)務(wù)各領(lǐng)域的標(biāo)準(zhǔn)化需求，包括但不限于綠色證券術(shù)

語，綠色證券發(fā)行、上市，綠色證券投資交易及評(píng)估認(rèn)證，綠色證券業(yè)務(wù)信息披露、執(zhí)業(yè)質(zhì)

量評(píng)價(jià)等標(biāo)準(zhǔn)化需求。

3.4協(xié)調(diào)性

本規(guī)劃與現(xiàn)有的法律法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、自律規(guī)則與行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)等保持高度銜

接，不同業(yè)務(wù)之間的相近部分做到求同存異，不同層級(jí)標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)容做好位階搭配，找準(zhǔn)最大公

約數(shù)，使得各項(xiàng)規(guī)范性文件與標(biāo)準(zhǔn)相互協(xié)調(diào)，充分發(fā)揮已有成果的作用，以求獲得協(xié)同的應(yīng)

用效果。

3.5穩(wěn)妥性

本規(guī)劃充分考慮與資本市場(chǎng)支持綠色發(fā)展的目標(biāo)任務(wù)和時(shí)間節(jié)點(diǎn)有效銜接，選取重點(diǎn)業(yè)

務(wù)領(lǐng)域先行推進(jìn)業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)制定，并以此為基礎(chǔ)逐步拓展完善。其中，綠色證券定義文件為底

層基礎(chǔ)和先決條件，作為重點(diǎn)先行扎實(shí)推進(jìn)，其余標(biāo)準(zhǔn)可根據(jù)業(yè)務(wù)的底層邏輯和重點(diǎn)任務(wù)的

推進(jìn)情況，成熟一項(xiàng)推出一項(xiàng)。

3.6自主性

本規(guī)劃秉承“以我為主、為我所用”，在積極借鑒國際組織、境外監(jiān)管機(jī)構(gòu)和交易所成

熟經(jīng)驗(yàn)的基礎(chǔ)上，充分考慮我國發(fā)展階段特征，推動(dòng)出臺(tái)中國特色的綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)，走

中國特色的綠色證券標(biāo)準(zhǔn)化之路。

2

4規(guī)劃設(shè)計(jì)

4.1方法論

法律法規(guī)

部門規(guī)章

和規(guī)范性文件

自律規(guī)則

業(yè)務(wù)分類

業(yè)務(wù)國際/國內(nèi)標(biāo)準(zhǔn)規(guī)則分類現(xiàn)有標(biāo)準(zhǔn)標(biāo)準(zhǔn)建議

業(yè)務(wù)1........................

業(yè)務(wù)2........................

第一步是收集整理綠色證券業(yè)務(wù)（包括綠色股票業(yè)務(wù)、綠色債券業(yè)務(wù)、碳金融業(yè)務(wù)等）

的法律法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、自律規(guī)則，夯實(shí)標(biāo)準(zhǔn)制定的依據(jù)和基礎(chǔ)。

第二步是基于法律法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、自律規(guī)則，對(duì)綠色證券業(yè)務(wù)進(jìn)行分析

梳理，形成綠色證券業(yè)務(wù)分類體系。

第三步按照目標(biāo)導(dǎo)向，比照境外現(xiàn)有標(biāo)準(zhǔn)或參照境內(nèi)綠色金融標(biāo)準(zhǔn)，通過適用、增加、

修正、廢止等方式提出綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)制定修訂建議。

在整個(gè)規(guī)劃的制定過程中，充分借鑒境內(nèi)外標(biāo)準(zhǔn)，包括已經(jīng)發(fā)布的綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)，

并廣泛征求各行業(yè)機(jī)構(gòu)、專家意見，結(jié)合行業(yè)共性需求和特殊難點(diǎn)，最終形成綠色證券業(yè)務(wù)

標(biāo)準(zhǔn)規(guī)劃。

4.2文件梳理

本規(guī)劃將現(xiàn)有適用資本市場(chǎng)的相關(guān)法律法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、自律規(guī)則，進(jìn)行

3

如下三個(gè)層次的分類梳理：

(1)法律法規(guī)類，是指國家或授權(quán)國務(wù)院發(fā)布的相關(guān)法律和行政法規(guī)等。

(2)部門規(guī)章和規(guī)范性文件類，是指中國證監(jiān)會(huì)、中國人民銀行、國家發(fā)展改革委等部

委發(fā)布的部門規(guī)章和規(guī)范性文件等。

(3)自律規(guī)則類，是指各行業(yè)協(xié)會(huì)、各證券交易場(chǎng)所、各期貨交易所、各證券登記結(jié)算

公司等自律組織或其他行業(yè)管理機(jī)構(gòu)出臺(tái)的規(guī)則或指引等。

經(jīng)從相關(guān)性、重要性、可操作性等方面梳理，截至2023年12月底，以上三個(gè)層次的綠

色證券業(yè)務(wù)法律法規(guī)、部門規(guī)章、規(guī)范性文件、自律規(guī)則共24個(gè)，供本次標(biāo)準(zhǔn)規(guī)劃制定參

考。

表1現(xiàn)有綠色證券文件統(tǒng)計(jì)表

規(guī)范性文件發(fā)布單位數(shù)量

法律法規(guī)類全國人大及其常委會(huì)、國務(wù)院5

部門規(guī)章和規(guī)范性文件類中國證監(jiān)會(huì)、中國人民銀行等10

中國證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)1

上海證券交易所2

自律規(guī)則類深圳證券交易所2

北京證券交易所1

綠色債券標(biāo)準(zhǔn)委員會(huì)3

總計(jì)24

備注：若規(guī)范性文件為聯(lián)合下發(fā)，則各發(fā)布單位均各統(tǒng)計(jì)一次。

4

表2綠色證券相關(guān)文件明細(xì)表

（截至2023年12月底，各類規(guī)則按照發(fā)布時(shí)間先后排序）

序號(hào)發(fā)布單位文件名

1中共中央國務(wù)院《關(guān)于加快推進(jìn)生態(tài)文明建設(shè)的意見》

2中共中央國務(wù)院《生態(tài)文明體制改革總體方案》

《關(guān)于完整準(zhǔn)確全面貫徹新發(fā)展理念做好碳達(dá)峰碳中

3中共中央國務(wù)院

和工作的意見》

4國務(wù)院《2030年前碳達(dá)峰行動(dòng)方案》

5中共中央國務(wù)院《關(guān)于全面推進(jìn)美麗中國建設(shè)的意見》

6中國證監(jiān)會(huì)等七部委《關(guān)于構(gòu)建綠色金融體系的指導(dǎo)意見》

7發(fā)展改革委《綠色債券發(fā)行指引》

8中國證監(jiān)會(huì)《關(guān)于支持綠色債券發(fā)展的指導(dǎo)意見》

9中國人民銀行、中國證監(jiān)會(huì)《綠色債券評(píng)估認(rèn)證行為指引（暫行）》

10發(fā)展改革委等七部委《綠色產(chǎn)業(yè)指導(dǎo)目錄》

11中國證監(jiān)會(huì)等五部委《關(guān)于促進(jìn)應(yīng)對(duì)氣候變化投融資的指導(dǎo)意見》

12中國證監(jiān)會(huì)等三部委《綠色債券支持項(xiàng)目目錄（2021年版）》

13中國證監(jiān)會(huì)等九部委《氣候投融資試點(diǎn)工作方案》

14中國證監(jiān)會(huì)《碳金融產(chǎn)品》

15中國證監(jiān)會(huì)、國務(wù)院國資委《關(guān)于支持中央企業(yè)發(fā)行綠色債券的通知》

16中基協(xié)《綠色投資指引（試行）》

《上海證券交易所資產(chǎn)支持證券掛牌條件確認(rèn)規(guī)則適

17上交所

用指引第4號(hào)——特定品種資產(chǎn)支持證券》

《深圳證券交易所資產(chǎn)支持證券掛牌條件確認(rèn)業(yè)務(wù)指

18深交所

引第3號(hào)——特定品種》

《上海證券交易所公司債券發(fā)行上市審核規(guī)則適用指

19上交所

引第2號(hào)——特定品種公司債券（2023年修訂）》

《深圳證券交易所公司債券發(fā)行上市審核業(yè)務(wù)指引第7

20深交所

號(hào)——專項(xiàng)品種公司債券》

《北京證券交易所公司債券發(fā)行上市審核規(guī)則適用指

21北交所

引第2號(hào)——專項(xiàng)品種公司債券》

22綠標(biāo)委《綠色債券評(píng)估認(rèn)證機(jī)構(gòu)市場(chǎng)化評(píng)議操作細(xì)則（試行）》

23綠標(biāo)委《中國綠色債券原則》

24綠標(biāo)委《綠色債券存續(xù)期信息披露指南》

4.3業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)梳理

本規(guī)劃將現(xiàn)行綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行梳理；其中，證券期貨行業(yè)發(fā)布的標(biāo)準(zhǔn)共有1項(xiàng)（已

包含在表1部門規(guī)章中），如表3所示。

5

表3現(xiàn)行業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)

名稱版本發(fā)布日期發(fā)布單位

碳金融產(chǎn)品JR/T0244—20222022年4月15日中國證監(jiān)會(huì)

5問題與挑戰(zhàn)

近年來綠色證券業(yè)務(wù)高速發(fā)展，不斷出現(xiàn)新業(yè)務(wù)新品種新組織，證券期貨監(jiān)管逐步聚焦

建設(shè)金融強(qiáng)國、做好綠色金融大文章，在制定綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)時(shí)，綠色證券業(yè)務(wù)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)

和上層建筑已經(jīng)或正在發(fā)生變化，綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)如何配合創(chuàng)新業(yè)務(wù)的出臺(tái)，推進(jìn)綠色證

券業(yè)務(wù)高質(zhì)量發(fā)展具有一定挑戰(zhàn)。

當(dāng)前綠色證券業(yè)務(wù)仍處在研究摸索階段，綠色產(chǎn)業(yè)和綠色經(jīng)濟(jì)活動(dòng)主要特征正在逐步清

晰，綠色證券術(shù)語體系欠統(tǒng)一規(guī)范，綠色證券形成標(biāo)準(zhǔn)體系有待健全，綠色證券資產(chǎn)配置標(biāo)

準(zhǔn)體系有待豐富，綠色證券評(píng)估認(rèn)證制度機(jī)制缺失，綠色證券信息披露數(shù)量和質(zhì)量有待提升，

綠色證券業(yè)務(wù)激勵(lì)約束措施不足，綠色證券業(yè)務(wù)傳導(dǎo)“碳達(dá)峰”“碳中和”的機(jī)制尚未健全

高效，服務(wù)綠色低碳生活方式和生產(chǎn)方式轉(zhuǎn)型的投融資制度機(jī)制處在萌芽階段。

6重點(diǎn)任務(wù)

根據(jù)對(duì)現(xiàn)行規(guī)章制度的梳理和行業(yè)專家的反饋，整理目前綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)的相關(guān)需

求，重點(diǎn)在于綠色證券術(shù)語等業(yè)務(wù)基礎(chǔ)標(biāo)準(zhǔn)，綠色證券發(fā)行業(yè)務(wù)、綠色證券投資業(yè)務(wù)、第三

方機(jī)構(gòu)綠色證券評(píng)估認(rèn)證業(yè)務(wù)等業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)體系，綠色證券業(yè)務(wù)信息披露、證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)

綠色證券業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)質(zhì)量評(píng)價(jià)等管理標(biāo)準(zhǔn)體系的收集、梳理、評(píng)估和適用。

6.1業(yè)務(wù)基礎(chǔ)

6.1.1綠色證券術(shù)語

編制綠色證券術(shù)語，明確綠色證券、綠色證券業(yè)務(wù)、綠色證券評(píng)估認(rèn)證、綠色證券業(yè)務(wù)

評(píng)價(jià)的內(nèi)涵和外延，綠色消費(fèi)、綠色產(chǎn)業(yè)、綠色經(jīng)濟(jì)活動(dòng)、綠色收入的規(guī)范性引用或適用文

件，進(jìn)一步厘清綠色證券業(yè)務(wù)市場(chǎng)基礎(chǔ)設(shè)施、經(jīng)營機(jī)構(gòu)和服務(wù)機(jī)構(gòu)的任務(wù)目標(biāo)和責(zé)任邊界，

為建立科學(xué)的綠色證券業(yè)務(wù)展業(yè)、管理、認(rèn)證、評(píng)價(jià)全鏈條提供基礎(chǔ)標(biāo)準(zhǔn)支撐。

6.2投行業(yè)務(wù)

6.2.1綠色證券發(fā)行業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)

在統(tǒng)籌現(xiàn)有綠色目錄和“雙碳”目標(biāo)下的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型需求，結(jié)合境外實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)與國內(nèi)市場(chǎng)

環(huán)境、制度基礎(chǔ)和市場(chǎng)需求，研究評(píng)估綠色股票、綠色債券等綠色證券的募集資金用途、項(xiàng)

目評(píng)估與遴選原則、募集資金管理、存續(xù)期信息披露、投資者保護(hù)等流程與標(biāo)準(zhǔn)，促進(jìn)綠色

6

證券形成。

6.3投資業(yè)務(wù)

6.3.1綠色證券投資業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)

結(jié)合境外實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)與國內(nèi)市場(chǎng)環(huán)境、制度基礎(chǔ)和市場(chǎng)需求，研究提出綠色證券投資業(yè)務(wù)

在業(yè)務(wù)目標(biāo)制定、投資運(yùn)作、投后管理、環(huán)境影響評(píng)估及管理、公司治理、環(huán)境信息披露的

流程與標(biāo)準(zhǔn)，用于新設(shè)或存續(xù)期的綠色證券投資業(yè)務(wù)改進(jìn)績(jī)效表現(xiàn)，引導(dǎo)金融資源進(jìn)入綠色

領(lǐng)域，推動(dòng)我國實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型、綠色發(fā)展。

6.4認(rèn)證業(yè)務(wù)

6.4.1綠色證券評(píng)估認(rèn)證標(biāo)準(zhǔn)

研究建立綠色證券評(píng)估認(rèn)證體系，研究明確綠色證券業(yè)務(wù)評(píng)估認(rèn)證的機(jī)構(gòu)資質(zhì)、業(yè)務(wù)承

接、業(yè)務(wù)實(shí)施、報(bào)告出具、持續(xù)認(rèn)證、監(jiān)管方式等標(biāo)準(zhǔn)，通過評(píng)估認(rèn)證和貼標(biāo)（包括但不限

于分類或分級(jí)貼標(biāo)等）的形式加大投資者對(duì)優(yōu)質(zhì)綠色證券的辨識(shí)度和公信力，引導(dǎo)投資者深

度參與并受益于社會(huì)低碳轉(zhuǎn)型和綠色發(fā)展。

6.5信息披露

6.5.1綠色證券信息披露標(biāo)準(zhǔn)

研究逐步完善綠色證券上市或掛牌企業(yè)的信息披露標(biāo)準(zhǔn)，明確綠色證券信息披露的責(zé)任

主體、主要內(nèi)容、環(huán)境效益披露指標(biāo)、披露頻率、持續(xù)認(rèn)證等要求，引導(dǎo)發(fā)行人披露全面、

準(zhǔn)確、標(biāo)準(zhǔn)、可比且經(jīng)第三方認(rèn)證的綠色證券信息，并在交易管理平臺(tái)、定期報(bào)告平臺(tái)等專

欄，供公眾查閱。探索通過信息披露統(tǒng)一標(biāo)識(shí)技術(shù)，建立電子化披露機(jī)制及相應(yīng)技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)。

6.6業(yè)務(wù)管理

6.6.1證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)綠色證券業(yè)務(wù)評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)

研究提出證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)綠色證券業(yè)務(wù)執(zhí)業(yè)質(zhì)量評(píng)價(jià)標(biāo)準(zhǔn)體系，形成具有系統(tǒng)性、可

比性、科學(xué)性的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，明確評(píng)價(jià)的目標(biāo)和原則、評(píng)估指標(biāo)及方法、評(píng)估結(jié)果和運(yùn)用、組

織管理、監(jiān)督管理等，更好引導(dǎo)證券期貨經(jīng)營機(jī)構(gòu)承擔(dān)社會(huì)責(zé)任，重視環(huán)境保護(hù)和氣候變化，

促進(jìn)證券期貨行業(yè)的可持續(xù)、高質(zhì)量發(fā)展。

7任務(wù)計(jì)劃

根據(jù)行業(yè)需求，突出行業(yè)應(yīng)用，確定標(biāo)準(zhǔn)擬定計(jì)劃。

表4綠色證券業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)制修訂及研究計(jì)劃表

序號(hào)業(yè)務(wù)類別標(biāo)準(zhǔn)項(xiàng)目制修訂進(jìn)展優(yōu)先級(jí)時(shí)間計(jì)劃

1業(yè)務(wù)基礎(chǔ)綠色證券術(shù)語制訂未啟動(dòng)高2024-2025

2投行業(yè)務(wù)綠色證券發(fā)行業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)研究未啟動(dòng)低2024-2025

7

3投資業(yè)務(wù)綠色證券投資業(yè)務(wù)標(biāo)準(zhǔn)研究未啟動(dòng)低2024-2025

4認(rèn)證業(yè)務(wù)綠色證券評(píng)估認(rèn)證標(biāo)準(zhǔn)修訂未啟動(dòng)中2024-2025

5信息披露綠色證券信息披露標(biāo)準(zhǔn)