2025年證券從業(yè)資格《證券發(fā)行與承銷》真題匯編試卷（含答案）考試時(shí)間：______分鐘總分：______分姓名：______一、單項(xiàng)選擇題（本題型共60題，每題1分，共60分。每題有1個(gè)正確答案，請選擇相應(yīng)的選項(xiàng)字母填涂在答題卡相應(yīng)位置。)1.根據(jù)中國證監(jiān)會(huì)相關(guān)規(guī)定，證券公司從事證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)，必須具備相應(yīng)的資格，并遵守相關(guān)法律法規(guī)和監(jiān)管要求。這體現(xiàn)了證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)的（）。A.公開原則B.公平原則C.規(guī)范原則D.自愿原則2.證券發(fā)行注冊制強(qiáng)調(diào)的是市場在資源配置中的決定性作用，要求發(fā)行人充分披露信息，投資者自行做出投資決策。注冊制的核心在于（）。A.發(fā)行人信息披露的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)B.發(fā)行人符合嚴(yán)格的發(fā)行條件C.證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)的實(shí)質(zhì)性審核D.發(fā)行人盈利能力的持續(xù)穩(wěn)定3.我國《公司法》和《證券法》規(guī)定的證券發(fā)行注冊制改革，旨在（）。A.強(qiáng)化政府對發(fā)行行為的干預(yù)B.提高發(fā)行效率，降低發(fā)行成本C.限制發(fā)行節(jié)奏，防范市場風(fēng)險(xiǎn)D.取消所有發(fā)行審核程序4.證券發(fā)行過程中，發(fā)行人及其主承銷商負(fù)責(zé)制作和提供招股說明書等發(fā)行文件。招股說明書的核心內(nèi)容不包括（）。A.發(fā)行人的基本情況B.發(fā)行的基本情況C.發(fā)行的風(fēng)險(xiǎn)因素D.承銷商的財(cái)務(wù)狀況5.發(fā)行人申請首次公開發(fā)行股票（IPO）的，其最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤均為正數(shù)，且累計(jì)凈利潤不低于人民幣（）元，凈利潤以扣除非經(jīng)常性損益前后較低者為計(jì)算依據(jù)。A.1000萬B.2000萬C.3000萬D.5000萬6.上市公司發(fā)行新股，其最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤有增長，但扣除非經(jīng)常性損益前的凈利潤低于人民幣（）元的除外。A.1000萬B.2000萬C.3000萬D.5000萬7.發(fā)行人的注冊資本已足額繳納，發(fā)起人或者股東用貨幣出資的，應(yīng)當(dāng)自公司成立之日起（）年內(nèi)繳足。A.1B.2C.3D.48.證券公司承銷證券，應(yīng)當(dāng)依照《證券法》的規(guī)定采用包銷或者代銷方式。包銷是指承銷商同意購買發(fā)行人全部或部分未售出的證券，其承擔(dān)的主要風(fēng)險(xiǎn)是（）。A.證券市場波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)B.發(fā)行人經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)C.未能全部售出證券的發(fā)行風(fēng)險(xiǎn)D.投資者違約風(fēng)險(xiǎn)9.證券公司包銷證券的，應(yīng)當(dāng)依照《證券法》的規(guī)定采用包銷合同的形式，明確包銷的方式、范圍、期限、費(fèi)用和其他有關(guān)事項(xiàng)。包銷合同應(yīng)由（）簽署。A.發(fā)行人單獨(dú)B.承銷商單獨(dú)C.發(fā)行人董事會(huì)D.發(fā)行人股東大會(huì)10.證券公司代銷證券的，應(yīng)當(dāng)依照《證券法》的規(guī)定與發(fā)行人簽訂代銷合同，約定的代銷期限最長不得超過（）個(gè)月。A.1B.3C.6D.1211.承銷證券，應(yīng)當(dāng)依照《證券法》的規(guī)定采用承銷團(tuán)的方式。承銷團(tuán)由（）個(gè)以上承銷機(jī)構(gòu)組成。A.2B.3C.4D.512.承銷團(tuán)的牽頭組織者由（）擔(dān)任。A.發(fā)行人B.中國證監(jiān)會(huì)C.承銷團(tuán)成員協(xié)商確定D.證券交易所13.證券公司承銷證券，應(yīng)當(dāng)對發(fā)行人的發(fā)行文件進(jìn)行審慎核查，對招股說明書等發(fā)行文件的真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性進(jìn)行驗(yàn)證，并有充分證據(jù)支持其核查和驗(yàn)證。這是承銷商的（）。A.誠信義務(wù)B.法律義務(wù)C.監(jiān)管要求D.專業(yè)責(zé)任14.承銷商在發(fā)行過程中，如發(fā)現(xiàn)發(fā)行人提供的發(fā)行文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，未在招股說明書等發(fā)行文件中披露的，應(yīng)當(dāng)（）。A.繼續(xù)履行承銷義務(wù)B.暫停承銷，并立即向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告C.暫停承銷，并要求發(fā)行人澄清D.自行決定是否繼續(xù)承銷15.證券公司從事證券發(fā)行承銷業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)建立健全內(nèi)部控制制度，覆蓋（）等關(guān)鍵環(huán)節(jié)。A.業(yè)務(wù)準(zhǔn)入、盡職調(diào)查、文件制作、質(zhì)量控制、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控B.市場分析、投資預(yù)測、估值定價(jià)、投資建議C.客戶服務(wù)、交易執(zhí)行、清算結(jié)算、信息披露D.資金管理、人員管理、技術(shù)系統(tǒng)16.證券公司從事證券發(fā)行承銷業(yè)務(wù)的人員，不得私下與發(fā)行人協(xié)商確定發(fā)行條款，也不得參與發(fā)行人的經(jīng)營決策。這是基于（）原則的要求。A.公開原則B.公平原則C.獨(dú)立原則D.審慎原則17.證券發(fā)行采用詢價(jià)方式定價(jià)的，發(fā)行人及其主承銷商應(yīng)當(dāng)根據(jù)（）合理確定發(fā)行價(jià)格。A.股票的市場表現(xiàn)B.發(fā)行人的盈利預(yù)測C.參與詢價(jià)的機(jī)構(gòu)投資者報(bào)價(jià)D.主承銷商的建議18.首次公開發(fā)行股票采用詢價(jià)方式的，網(wǎng)下投資者報(bào)價(jià)應(yīng)當(dāng)包含（）。A.機(jī)構(gòu)投資者報(bào)價(jià)B.個(gè)人投資者報(bào)價(jià)C.發(fā)行人及其董事、監(jiān)事、高級管理人員報(bào)價(jià)D.以上所有19.詢價(jià)過程中，剔除最高報(bào)價(jià)和最低報(bào)價(jià)后有效報(bào)價(jià)的平均值作為初步詢價(jià)的價(jià)格區(qū)間。有效報(bào)價(jià)低于（）家或剔除最高、最低報(bào)價(jià)后有效報(bào)價(jià)不足（）家的，發(fā)行人及其主承銷商不得確定發(fā)行價(jià)格，并應(yīng)當(dāng)中止發(fā)行。A.20%，20%B.20%，10%C.10%，20%D.10%，10%20.首次公開發(fā)行股票的網(wǎng)下投資者報(bào)價(jià)報(bào)價(jià)數(shù)量超過有效報(bào)價(jià)家數(shù)（）倍的，剔除最高、最低報(bào)價(jià)后有效報(bào)價(jià)的平均值作為初步詢價(jià)的價(jià)格區(qū)間。A.1B.2C.3D.421.發(fā)行價(jià)格區(qū)間確定后，發(fā)行人及其主承銷商在發(fā)行價(jià)格區(qū)間內(nèi)通過（）確定發(fā)行價(jià)格。A.集體決策B.競價(jià)撮合C.抽簽決定D.主承銷商單獨(dú)決定22.證券發(fā)行采用詢價(jià)方式定價(jià)的，發(fā)行價(jià)格以上的部分向網(wǎng)下投資者配售，價(jià)格以下的部分向（）配售。A.公眾投資者B.機(jī)構(gòu)投資者C.發(fā)行人股東D.主承銷商23.上市公司發(fā)行證券，可以采用（）方式發(fā)行。A.上市公司配股B.上市公司增發(fā)C.可轉(zhuǎn)換公司債券D.以上都是24.上市公司配股，擬配售股份數(shù)量不超過本次配股前股本總額的（）。A.10%B.20%C.30%D.40%25.上市公司增發(fā)，除金融類企業(yè)外，最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度末凈資產(chǎn)收益率不低于（）。A.6%B.8%C.10%D.12%26.上市公司增發(fā)，最近兩個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤均為正數(shù)且累計(jì)超過人民幣（）元，不存在未彌補(bǔ)虧損。A.1000萬B.2000萬C.3000萬D.5000萬27.上市公司增發(fā)，擬配售股份數(shù)量不超過本次增發(fā)前股本總額的（）。A.10%B.20%C.30%D.40%28.上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，發(fā)行后累計(jì)債券余額不超過最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度末凈資產(chǎn)額的（）。A.40%B.50%C.60%D.70%29.上市公司發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，本次發(fā)行后累計(jì)公司債券余額不超過最近一個(gè)會(huì)計(jì)年度末凈資產(chǎn)額的（）的，可以不提供擔(dān)保。A.20%B.30%C.40%D.50%30.可轉(zhuǎn)換公司債券的期限為（）年以上。A.1B.2C.3D.531.可轉(zhuǎn)換公司債券自發(fā)行結(jié)束之日起（）個(gè)月內(nèi)不得轉(zhuǎn)股。A.1B.2C.3D.632.可轉(zhuǎn)換公司債券的轉(zhuǎn)股價(jià)格應(yīng)在可轉(zhuǎn)換公司債券發(fā)行前（）日內(nèi)公布。A.5B.10C.15D.2033.發(fā)行人董事會(huì)應(yīng)當(dāng)就本次發(fā)行證券的方案、招股說明書摘要、發(fā)行價(jià)格（或價(jià)格區(qū)間）、募集資金用途、發(fā)行對象、承銷方式等事項(xiàng)進(jìn)行（）。A.獨(dú)立判斷B.集體決策C.專家論證D.股東投票34.發(fā)行人股東大會(huì)就發(fā)行證券事項(xiàng)作出決議，必須經(jīng)出席會(huì)議的股東所持表決權(quán)的（）以上通過。A.二分之一B.三分之二C.四分之三D.二分之一至三分之二35.招股說明書等發(fā)行文件應(yīng)當(dāng)依法披露發(fā)行人的（）等信息。A.主要財(cái)務(wù)指標(biāo)B.關(guān)聯(lián)交易C.主要風(fēng)險(xiǎn)因素D.以上都是36.發(fā)行人及其控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員應(yīng)當(dāng)在招股說明書等發(fā)行文件中，對投資者做出（）。A.信息披露承諾B.投資建議C.經(jīng)營擔(dān)保D.業(yè)績承諾37.招股說明書摘要應(yīng)當(dāng)在證券交易所指定的網(wǎng)站（）日內(nèi)披露。A.發(fā)行公告披露當(dāng)日B.發(fā)行公告披露后1C.發(fā)行公告披露后2D.發(fā)行公告披露后338.發(fā)行證券的信息依法公開前，相關(guān)機(jī)構(gòu)和人員不得泄露，不得公開或者變相公開，不得進(jìn)行內(nèi)幕交易。這體現(xiàn)了（）原則。A.公開原則B.公平原則C.公正原則D.保密原則39.發(fā)行人的董事、監(jiān)事和高級管理人員應(yīng)當(dāng)保證發(fā)行人披露的招股說明書等文件真實(shí)、準(zhǔn)確、完整，不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏。這是基于（）要求。A.誠信義務(wù)B.法律義務(wù)C.監(jiān)管要求D.專業(yè)責(zé)任40.證券發(fā)行過程中，承銷商應(yīng)當(dāng)向投資者提供投資風(fēng)險(xiǎn)揭示書，并對投資者的投資風(fēng)險(xiǎn)承受能力進(jìn)行評估。這是基于（）原則的要求。A.公開原則B.公平原則C.客戶適當(dāng)性原則D.審慎原則41.發(fā)行人及其主承銷商應(yīng)當(dāng)在發(fā)行結(jié)束后（）個(gè)月內(nèi)，向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告發(fā)行情況。A.1B.2C.3D.642.承銷商應(yīng)當(dāng)在發(fā)行結(jié)束后（）個(gè)月內(nèi)，向中國證監(jiān)會(huì)報(bào)告承銷過程、發(fā)行價(jià)格、發(fā)行對象等發(fā)行情況。A.1B.2C.3D.643.證券公司承銷未經(jīng)中國證監(jiān)會(huì)核準(zhǔn)或注冊，擅自公開或變相公開發(fā)行證券的，將被（）。A.責(zé)令改正B.沒收違法所得，并處以罰款C.責(zé)令暫?；蛉∠嚓P(guān)業(yè)務(wù)資格D.以上都是44.發(fā)行人披露的招股說明書等文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，致使投資者在證券交易中遭受損失的，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)承擔(dān)賠償責(zé)任；發(fā)行人的控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員和其他直接責(zé)任人員應(yīng)當(dāng)承擔(dān)（）。A.管理責(zé)任B.行政責(zé)任C.民事責(zé)任D.刑事責(zé)任45.承銷商未按照規(guī)定誠信履行承銷義務(wù)，給發(fā)行人或者投資者造成損失的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)（）。A.管理責(zé)任B.行政責(zé)任C.民事責(zé)任D.刑事責(zé)任46.證券公司承銷證券，不得進(jìn)行（）。A.代銷B.包銷C.內(nèi)部攤派D.聯(lián)合承銷47.證券公司從事證券發(fā)行承銷業(yè)務(wù)，不得利用（）等不正當(dāng)手段招攬業(yè)務(wù)。A.虛假宣傳B.不正當(dāng)競爭C.回扣D.以上都是48.持續(xù)督導(dǎo)是指證券公司擔(dān)任首次公開發(fā)行股票的主承銷商的，應(yīng)當(dāng)在中期報(bào)告、年度報(bào)告中就（）等方面對發(fā)行人進(jìn)行持續(xù)督導(dǎo)。A.發(fā)行人信息披露B.證券發(fā)行持續(xù)合規(guī)C.發(fā)行人規(guī)范運(yùn)作D.以上都是49.持續(xù)督導(dǎo)的期限自證券上市之日起不少于（）年。A.1B.2C.3D.550.發(fā)行人違反證券發(fā)行注冊制規(guī)定，披露的招股說明書等文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，中國證監(jiān)會(huì)依法決定暫?；蚪K止其證券發(fā)行注冊的，發(fā)行人在（）個(gè)月內(nèi)不得再次提出注冊申請。A.3B.6C.12D.1851.證券公司從事證券承銷與保薦業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)指定專門的部門負(fù)責(zé)（）。A.業(yè)務(wù)運(yùn)營B.盡職調(diào)查C.風(fēng)險(xiǎn)控制D.客戶服務(wù)52.盡職調(diào)查是指保薦機(jī)構(gòu)在推薦發(fā)行人證券發(fā)行上市過程中，對發(fā)行人的（）等事項(xiàng)進(jìn)行審慎核查和驗(yàn)證。A.發(fā)行文件B.內(nèi)部控制C.經(jīng)營管理D.以上都是53.保薦機(jī)構(gòu)及其保薦代表人應(yīng)當(dāng)遵守（）原則，誠實(shí)守信，勤勉盡責(zé)，盡職調(diào)查應(yīng)當(dāng)全面、審慎。A.公開B.公平C.公正D.審慎54.保薦機(jī)構(gòu)及其保薦代表人未勤勉盡責(zé)，導(dǎo)致發(fā)行人證券上市后持續(xù)信息披露存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給投資者造成損失的，應(yīng)當(dāng)承擔(dān)（）。A.行政責(zé)任B.民事責(zé)任C.刑事責(zé)任D.以上都可能55.證券發(fā)行持續(xù)合規(guī)，是指發(fā)行人證券上市后，應(yīng)當(dāng)遵守法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會(huì)的規(guī)定，建立健全（）等制度，規(guī)范公司治理。A.內(nèi)部控制B.信息披露C.風(fēng)險(xiǎn)管理D.以上都是56.發(fā)行人及其控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事和高級管理人員應(yīng)當(dāng)忠實(shí)勤勉，保證發(fā)行人（）。A.信息披露真實(shí)、準(zhǔn)確、完整B.財(cái)務(wù)狀況良好C.經(jīng)營管理規(guī)范D.上市價(jià)值最大化57.證券公司從事證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)的人員，不得持有發(fā)行人的股份，也不得建議他人持有發(fā)行人的股份。這是基于（）原則的要求。A.誠信原則B.獨(dú)立原則C.審慎原則D.公平原則58.證券公司承銷證券，應(yīng)當(dāng)公平對待所有投資者。不得進(jìn)行（）。A.虛假或誤導(dǎo)性陳述B.不正當(dāng)競爭C.內(nèi)幕交易D.以上都是59.證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)中，關(guān)于禁止性行為的規(guī)定，主要是為了維護(hù)（）。A.發(fā)行人利益B.承銷商利益C.投資者利益D.市場秩序60.證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)中，信息披露的及時(shí)性原則要求，發(fā)行人應(yīng)當(dāng)在（）發(fā)生或者可能發(fā)生時(shí)，立即向投資者作出公告。A.可能影響證券價(jià)格的重大事件B.公司經(jīng)營狀況良好C.公司財(cái)務(wù)表現(xiàn)優(yōu)異D.市場行情上漲二、多項(xiàng)選擇題（本題型共20題，每題2分，共40分。每題有2個(gè)或2個(gè)以上正確答案，請選擇相應(yīng)的選項(xiàng)字母填涂在答題卡相應(yīng)位置。多選、錯(cuò)選、漏選均不得分。）1.證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)應(yīng)當(dāng)遵循的基本原則包括（）。A.公開原則B.公平原則C.公正原則D.自愿原則E.誠信原則2.注冊制改革的主要特征包括（）。A.強(qiáng)調(diào)市場資源配置B.強(qiáng)化信息披露C.嚴(yán)格發(fā)行審核D.投資者自主決策E.發(fā)行人實(shí)質(zhì)判斷3.招股說明書的主要內(nèi)容包括（）。A.發(fā)行人的基本情況B.發(fā)行的基本要求C.發(fā)行人的財(cái)務(wù)狀況D.發(fā)行的風(fēng)險(xiǎn)因素E.承銷商的承諾4.首次公開發(fā)行股票（IPO）的發(fā)行條件通常包括（）。A.發(fā)行人符合法律、行政法規(guī)規(guī)定的發(fā)行條件B.發(fā)行人改變主營業(yè)務(wù)C.發(fā)行人最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤均為正數(shù)D.發(fā)行人最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤滿足一定條件E.發(fā)行人具有持續(xù)經(jīng)營能力5.證券承銷的方式包括（）。A.代銷B.包銷C.競價(jià)發(fā)行D.詢價(jià)發(fā)行E.私募發(fā)行6.承銷商在承銷過程中承擔(dān)的主要責(zé)任包括（）。A.對發(fā)行文件進(jìn)行審慎核查B.向投資者進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)揭示C.組織發(fā)行定價(jià)D.保證發(fā)行成功E.持續(xù)督導(dǎo)發(fā)行人7.證券發(fā)行定價(jià)的方式主要包括（）。A.詢價(jià)方式B.固定價(jià)格方式C.競價(jià)方式D.攤薄發(fā)行方式E.內(nèi)部決策方式8.上市公司配股的條件通常包括（）。A.擬配售股份數(shù)量不超過一定比例B.最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤為正數(shù)且持續(xù)增長C.公司治理結(jié)構(gòu)健全D.發(fā)行人財(cái)務(wù)狀況良好E.本次配股募集資金用途符合規(guī)定9.上市公司增發(fā)的條件通常包括（）。A.擬增發(fā)股份數(shù)量不超過一定比例B.最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤為正數(shù)且滿足一定條件C.最近兩個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤滿足一定條件D.公司財(cái)務(wù)狀況良好E.本次增發(fā)募集資金用途符合規(guī)定10.可轉(zhuǎn)換公司債券的主要特征包括（）。A.具有股權(quán)融資和債權(quán)融資的雙重屬性B.轉(zhuǎn)股價(jià)格在發(fā)行前確定C.存在轉(zhuǎn)股期限D(zhuǎn).利率通常高于同期固定利率債券E.發(fā)行人可以贖回或回售11.證券發(fā)行注冊制的核心要點(diǎn)包括（）。A.以信息披露為中心B.強(qiáng)化中介機(jī)構(gòu)責(zé)任C.投資者自主決策D.發(fā)行人實(shí)質(zhì)判斷E.政府嚴(yán)格審批12.招股說明書等發(fā)行文件的披露要求包括（）。A.內(nèi)容真實(shí)、準(zhǔn)確、完整B.及時(shí)披露C.保護(hù)商業(yè)秘密D.公開披露E.接受公眾查詢13.證券發(fā)行過程中的信息披露義務(wù)人主要包括（）。A.發(fā)行人B.承銷商C.會(huì)計(jì)師事務(wù)所D.律師事務(wù)所E.資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)14.證券公司從事證券發(fā)行承銷業(yè)務(wù)，應(yīng)當(dāng)建立健全的內(nèi)部控制制度，其內(nèi)容應(yīng)至少包括（）。A.業(yè)務(wù)準(zhǔn)入控制B.盡職調(diào)查控制C.文件制作與質(zhì)量控制D.風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控與報(bào)告E.人員與印章管理15.證券發(fā)行承銷業(yè)務(wù)中，承銷商的誠信義務(wù)主要體現(xiàn)在（）。A.如實(shí)披露信息B.勤勉盡責(zé)C.保護(hù)投資者利益D.維護(hù)市場秩序E.接受監(jiān)管16.證券發(fā)行注冊制下，中介機(jī)構(gòu)的職責(zé)包括（）。A.盡職調(diào)查B.審核確認(rèn)C.信息披露D.投資建議E.持續(xù)督導(dǎo)17.證券發(fā)行承銷業(yè)務(wù)中常見的禁止性行為包括（）。A.內(nèi)幕交易B.操縱市場C.虛假陳述D.不正當(dāng)競爭E.泄露內(nèi)幕信息18.持續(xù)督導(dǎo)的主要內(nèi)容通常包括（）。A.發(fā)行人的規(guī)范運(yùn)作B.信息披露的合規(guī)性C.證券發(fā)行持續(xù)合規(guī)D.投資者關(guān)系管理E.發(fā)行人經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)19.證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)中，關(guān)于投資者適當(dāng)性管理的要求包括（）。A.了解投資者風(fēng)險(xiǎn)承受能力B.向投資者提供風(fēng)險(xiǎn)揭示書C.確保投資者具備相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力D.禁止向不合適的投資者銷售產(chǎn)品E.證券公司承擔(dān)盡職調(diào)查責(zé)任20.證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)中，關(guān)于法律責(zé)任的規(guī)定，主要包括（）。A.行政處罰B.民事賠償C.刑事處罰D.責(zé)任追究E.業(yè)務(wù)資格限制---試卷答案一、單項(xiàng)選擇題1.C解析：規(guī)范原則強(qiáng)調(diào)證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)必須在法律法規(guī)和監(jiān)管要求的框架內(nèi)進(jìn)行。2.C解析：注冊制的核心在于強(qiáng)調(diào)發(fā)行人信息披露的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)，將判斷權(quán)交給市場投資者。3.B解析：證券發(fā)行注冊制改革的主要目的是提高發(fā)行效率，降低發(fā)行成本，優(yōu)化資源配置。4.D解析：承銷商的財(cái)務(wù)狀況不屬于招股說明書等發(fā)行文件必須披露的內(nèi)容。5.C解析：根據(jù)《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》等相關(guān)規(guī)定。6.B解析：根據(jù)《首次公開發(fā)行股票注冊管理辦法》等相關(guān)規(guī)定，存在例外情況。7.B解析：根據(jù)《公司法》規(guī)定。8.C解析：包銷模式下，承銷商承擔(dān)未能全部售出證券的發(fā)行風(fēng)險(xiǎn)。9.C解析：包銷合同應(yīng)由發(fā)行人與承銷商雙方簽署。10.C解析：根據(jù)《證券法》規(guī)定。11.B解析：根據(jù)《證券法》規(guī)定。12.C解析：承銷團(tuán)的牽頭組織者由承銷團(tuán)成員協(xié)商確定。13.B解析：這是承銷商基于《證券法》等法律法規(guī)應(yīng)承擔(dān)的法律義務(wù)。14.C解析：根據(jù)《證券法》規(guī)定，承銷商有義務(wù)要求發(fā)行人澄清。15.A解析：內(nèi)部控制制度應(yīng)覆蓋業(yè)務(wù)準(zhǔn)入、盡職調(diào)查、文件制作、質(zhì)量控制、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控等關(guān)鍵環(huán)節(jié)。16.C解析：這是基于獨(dú)立原則的要求，防止利益沖突。17.C解析：詢價(jià)方式下，發(fā)行價(jià)格應(yīng)根據(jù)參與詢價(jià)的機(jī)構(gòu)投資者報(bào)價(jià)合理確定。18.C解析：根據(jù)《證券發(fā)行與承銷管理辦法》規(guī)定。19.B解析：根據(jù)《證券發(fā)行與承銷管理辦法》規(guī)定。20.B解析：根據(jù)《證券發(fā)行與承銷管理辦法》規(guī)定。21.B解析：發(fā)行價(jià)格在初步詢價(jià)價(jià)格區(qū)間內(nèi)通過競價(jià)撮合方式確定。22.A解析：根據(jù)詢價(jià)發(fā)行的一般規(guī)則。23.D解析：上市公司發(fā)行證券可以采用配股、增發(fā)、可轉(zhuǎn)債等多種方式。24.C解析：根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定。25.C解析：根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定。26.B解析：根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定。27.C解析：根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定。28.C解析：根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定。29.A解析：根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定。30.C解析：根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定。31.A解析：根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定。32.B解析：根據(jù)《上市公司證券發(fā)行管理辦法》規(guī)定。33.B解析：發(fā)行人董事會(huì)應(yīng)對發(fā)行方案等進(jìn)行集體決策。34.B解析：根據(jù)《公司法》規(guī)定。35.D解析：招股說明書等發(fā)行文件應(yīng)披露發(fā)行人的基本情況、發(fā)行情況、風(fēng)險(xiǎn)因素等信息。36.A解析：這是基于信息披露承諾原則的要求。37.C解析：根據(jù)證券交易所規(guī)定。38.D解析：這體現(xiàn)了保密原則的要求，防止內(nèi)幕交易。39.A解析：這是基于誠信義務(wù)原則的要求。40.C解析：這是基于客戶適當(dāng)性原則的要求，確?！皩⒑线m的產(chǎn)品銷售給合適的投資者”。41.B解析：根據(jù)中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定。42.B解析：根據(jù)中國證監(jiān)會(huì)規(guī)定。43.D解析：根據(jù)《證券法》規(guī)定，可能面臨多種法律責(zé)任。44.C解析：根據(jù)《證券法》規(guī)定，發(fā)行人及其相關(guān)人員承擔(dān)民事賠償責(zé)任。45.C解析：根據(jù)《證券法》規(guī)定，承銷商及其相關(guān)人員承擔(dān)民事賠償責(zé)任。46.C解析：根據(jù)《證券法》規(guī)定，證券公司不得進(jìn)行內(nèi)部攤派。47.D解析：根據(jù)《證券法》及相關(guān)規(guī)定，不得進(jìn)行虛假宣傳、不正當(dāng)競爭、內(nèi)幕交易等。48.D解析：持續(xù)督導(dǎo)涵蓋發(fā)行人信息披露、證券發(fā)行持續(xù)合規(guī)、規(guī)范運(yùn)作等方面。49.C解析：根據(jù)《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定。50.B解析：根據(jù)《證券發(fā)行注冊管理辦法》規(guī)定。51.B解析：保薦機(jī)構(gòu)應(yīng)指定專門的部門負(fù)責(zé)盡職調(diào)查。52.D解析：盡職調(diào)查是對發(fā)行人所有相關(guān)事項(xiàng)進(jìn)行審慎核查和驗(yàn)證。53.D解析：保薦機(jī)構(gòu)及其保薦代表人應(yīng)當(dāng)遵守審慎原則。54.B、C解析：根據(jù)《證券發(fā)行上市保薦業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，可能承擔(dān)民事責(zé)任和刑事責(zé)任。55.D解析：證券發(fā)行持續(xù)合規(guī)要求發(fā)行人建立健全內(nèi)部控制、信息披露、風(fēng)險(xiǎn)管理等制度。56.A解析：發(fā)行人及其相關(guān)人員應(yīng)保證信息披露真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。57.B解析：這是基于獨(dú)立原則的要求，防止利益沖突。58.D解析：公平對待所有投資者，禁止虛假陳述、不正當(dāng)競爭、內(nèi)幕交易等。59.D解析：禁止性行為的規(guī)定主要是為了維護(hù)市場秩序。60.A解析：及時(shí)性原則要求在重大事件發(fā)生或可能發(fā)生時(shí)立即公告。二、多項(xiàng)選擇題1.A、B、C、D、E解析：證券發(fā)行與承銷業(yè)務(wù)應(yīng)遵循公開、公平、公正、自愿、誠信等基本原則。2.A、B、C、D、E解析：注冊制改革強(qiáng)調(diào)市場在資源配置中的決定性作用，強(qiáng)化信息披露、中介機(jī)構(gòu)責(zé)任，投資者自主決策，發(fā)行人實(shí)質(zhì)判斷，并接受政府監(jiān)管。3.A、B、C、D、E解析：招股說明書應(yīng)包含發(fā)行人的基本情況、發(fā)行情況、財(cái)務(wù)狀況、風(fēng)險(xiǎn)因素、承銷商承諾等內(nèi)容。4.A、C、D、E解析：首次公開發(fā)行股票的發(fā)行條件通常包括符合法律法規(guī)、最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度凈利潤為正數(shù)、滿足一定條件、具有持續(xù)經(jīng)營能力等。改變主營業(yè)務(wù)通常不是IPO的發(fā)行條件。5.A、B解析：證券承銷的方式主要包括代銷和包銷。競價(jià)發(fā)行和詢價(jià)發(fā)行是發(fā)行定價(jià)的方式。私募發(fā)行不屬于承銷范疇。6.A、B、C、E解析：承銷商在承銷過程中承擔(dān)對發(fā)行文件審慎核查、向投資者進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)揭示、組織發(fā)行定價(jià)、持續(xù)督