第第PAGE\MERGEFORMAT1頁共NUMPAGES\MERGEFORMAT1頁期貨從業(yè)考試第六章及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部門/班級：得分：題型單選題多選題判斷題填空題簡答題案例分析題總分得分

一、單選題（共20分）

1.期貨交易所制定并實施的交易規(guī)則，其效力層級屬于（）

（）A.法律

（）B.行政法規(guī)

（）C.交易所業(yè)務(wù)規(guī)則

（）D.行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)

2.下列關(guān)于期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)體系的說法中，正確的是（）

（）A.凈資本與金融負債的比例不得低于10%

（）B.比例越低，表明公司風(fēng)險越低

（）C.該指標(biāo)僅適用于期貨公司，不適用于期貨交易所

（）D.該指標(biāo)根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》制定

3.期貨投資者適當(dāng)性匹配原則中，“了解你的客戶”要求投資者具備的最低財務(wù)狀況標(biāo)準(zhǔn)通常由（）設(shè)定

（）A.中國期貨業(yè)協(xié)會

（）B.期貨交易所

（）C.期貨公司

（）D.中國證監(jiān)會

4.期貨公司為客戶進行期貨交易提供擔(dān)保的，應(yīng)當(dāng)符合的規(guī)定是（）

（）A.必須以客戶名義提供擔(dān)保

（）B.擔(dān)保金額不得超過客戶保證金的30%

（）C.擔(dān)保形式僅限于財產(chǎn)擔(dān)保

（）D.擔(dān)保需經(jīng)客戶書面授權(quán)

5.《期貨交易管理條例》規(guī)定，期貨交易所對會員的保證金不足時，可以采取的措施是（）

（）A.直接強制平倉

（）B.要求會員追加保證金

（）C.禁止會員開新倉

（）D.立即取消會員資格

6.期貨公司客戶交易結(jié)算資金存管銀行選擇的要求是（）

（）A.必須選擇中國農(nóng)業(yè)銀行

（）B.可以選擇非銀行金融機構(gòu)作為存管銀行

（）C.存管銀行必須具備期貨保證金存管資格

（）D.存管銀行數(shù)量不得少于3家

7.期貨公司內(nèi)部隔離制度的核心要求是（）

（）A.交易部門與合規(guī)部門合并辦公

（）B.不同業(yè)務(wù)部門使用同一套信息系統(tǒng)

（）C.交易與風(fēng)險管理職能嚴(yán)格分離

（）D.所有員工必須接受同一套培訓(xùn)

8.期貨公司解散時，清算組在向人民法院申請注銷公司登記前，必須完成的工作是（）

（）A.向全體股東分配剩余財產(chǎn)

（）B.清繳所欠稅款及清算過程中產(chǎn)生的債務(wù)

（）C.辦理工商注銷登記

（）D.修改公司章程

9.期貨公司接受非金融機構(gòu)客戶委托為其進行期貨交易的，必須（）

（）A.對客戶進行充分的風(fēng)險揭示

（）B.要求客戶簽署風(fēng)險揭示書

（）C.確?？蛻艟邆湎鄳?yīng)的風(fēng)險承受能力

（）D.以上均需滿足

10.期貨公司董事、監(jiān)事和高級管理人員不得申請期貨投資者適當(dāng)性匹配的，其原因是（）

（）A.法律禁止其從事期貨交易

（）B.可能存在利益沖突

（）C.其身份不符合投資者身份要求

（）D.其財務(wù)狀況未達標(biāo)

11.期貨公司對客戶交易指令的執(zhí)行要求中，正確的做法是（）

（）A.可以延遲執(zhí)行客戶指令以等待更有利的價格

（）B.必須按照客戶指令的優(yōu)先順序執(zhí)行

（）C.可以自行修改客戶指令的品種或數(shù)量

（）D.執(zhí)行結(jié)果必須與指令完全一致

12.期貨交易所制定交易規(guī)則的程序中，必須包括（）

（）A.征求會員意見

（）B.公示并說明理由

（）C.報中國證監(jiān)會批準(zhǔn)

（）D.以上均需滿足

13.期貨公司為客戶開立期貨保證金賬戶時，必須向客戶提供的材料是（）

（）A.公司營業(yè)執(zhí)照復(fù)印件

（）B.客戶身份證明文件

（）C.交易軟件使用指南

（）D.公司收費標(biāo)準(zhǔn)

14.期貨公司內(nèi)部控制制度中，關(guān)于信息系統(tǒng)安全的要求是（）

（）A.信息系統(tǒng)必須與互聯(lián)網(wǎng)完全隔離

（）B.交易系統(tǒng)必須具備數(shù)據(jù)加密功能

（）C.所有系統(tǒng)操作必須有日志記錄

（）D.信息系統(tǒng)開發(fā)可外包給非專業(yè)機構(gòu)

15.期貨公司被中國證監(jiān)會責(zé)令停業(yè)整頓的，其整改期限一般不超過（）

（）A.1個月

（）B.3個月

（）C.6個月

（）D.1年

16.期貨投資者在投訴期貨公司時，正確的途徑是（）

（）A.直接向期貨交易所投訴

（）B.向中國證監(jiān)會或地方監(jiān)管局投訴

（）C.僅能通過信訪渠道投訴

（）D.必須先與期貨公司協(xié)商

17.期貨公司為股東或關(guān)聯(lián)人提供期貨交易的，必須符合的條件是（）

（）A.不收取傭金或降低傭金標(biāo)準(zhǔn)

（）B.不得優(yōu)于其他客戶

（）C.必須經(jīng)股東會批準(zhǔn)

（）D.免除保證金要求

18.《期貨公司監(jiān)督管理辦法》規(guī)定，期貨公司從事經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的，其注冊資本最低限額為（）

（）A.3000萬元人民幣

（）B.5000萬元人民幣

（）C.1億元人民幣

（）D.2億元人民幣

19.期貨公司客戶交易結(jié)算資金未獨立存管的，中國證監(jiān)會可采取的措施是（）

（）A.責(zé)令限期整改

（）B.暫停部分業(yè)務(wù)

（）C.直接吊銷期貨牌照

（）D.以上均有可能

20.期貨交易所會員制與公司制的區(qū)別中，體現(xiàn)在（）

（）A.治理結(jié)構(gòu)不同

（）B.財務(wù)責(zé)任不同

（）C.運營模式不同

（）D.以上均不同

二、多選題（共15分，多選、錯選不得分）

21.期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)體系主要包括（）

（）A.凈資本

（）B.凈資產(chǎn)收益率

（）C.比率杠桿率

（）D.風(fēng)險覆蓋率

22.期貨投資者適當(dāng)性匹配的要求中，正確的說法是（）

（）A.客戶的風(fēng)險承受能力評估結(jié)果必須書面記錄

（）B.期貨公司必須了解客戶的投資經(jīng)驗

（）C.所有客戶都必須是專業(yè)投資者

（）D.適當(dāng)性匹配結(jié)果需經(jīng)審核人員簽字確認

23.期貨交易所對會員的監(jiān)管措施包括（）

（）A.檢查會員的交易系統(tǒng)

（）B.責(zé)令會員暫停交易

（）C.對違規(guī)會員進行罰款

（）D.取消會員資格

24.期貨公司內(nèi)部控制制度中，關(guān)于業(yè)務(wù)流程的要求包括（）

（）A.關(guān)鍵崗位人員必須分離

（）B.業(yè)務(wù)操作必須有授權(quán)

（）C.交易指令必須由客戶本人下達

（）D.所有操作必須可追溯

25.期貨公司被行政處罰的情形包括（）

（）A.未按規(guī)定存管客戶交易結(jié)算資金

（）B.違規(guī)為客戶進行期貨交易提供擔(dān)保

（）C.未按規(guī)定進行風(fēng)險揭示

（）D.董事會成員未履行勤勉義務(wù)

26.期貨交易所制定交易規(guī)則的依據(jù)包括（）

（）A.《期貨交易管理條例》

（）B.《期貨公司監(jiān)督管理辦法》

（）C.交易所章程

（）D.中國證監(jiān)會的授權(quán)

27.期貨公司對客戶進行風(fēng)險管理的措施包括（）

（）A.設(shè)置保證金預(yù)警線

（）B.實施強制平倉

（）C.限制客戶持倉量

（）D.定期進行風(fēng)險評估

28.期貨投資者投訴期貨公司的，正確的處理方式包括（）

（）A.向期貨公司客服部門反映

（）B.向中國期貨業(yè)協(xié)會投訴

（）C.向地方金融監(jiān)管局舉報

（）D.通過訴訟解決

29.期貨公司內(nèi)部控制制度中，關(guān)于合規(guī)管理的要求包括（）

（）A.建立合規(guī)檢查制度

（）B.對員工進行合規(guī)培訓(xùn)

（）C.設(shè)立合規(guī)部門

（）D.所有業(yè)務(wù)必須經(jīng)合規(guī)部門審批

30.期貨交易所會員制與公司制的區(qū)別中，體現(xiàn)在（）

（）A.財務(wù)責(zé)任主體不同

（）B.治理結(jié)構(gòu)不同

（）C.運營效率不同

（）D.風(fēng)險承擔(dān)方式不同

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

31.期貨交易所可以制定高于中國證監(jiān)會規(guī)定的交易規(guī)則。

32.期貨公司可以接受未開戶的客戶進行期貨交易。

33.期貨公司董事、監(jiān)事和高級管理人員可以兼任其他期貨公司的董事。

34.期貨投資者適當(dāng)性匹配只需要考慮投資者的財務(wù)狀況。

35.期貨交易所會員必須繳納會費。

36.期貨公司可以為客戶進行期貨交易提供融資。

37.期貨公司內(nèi)部隔離制度要求交易與風(fēng)險管理職能必須物理隔離。

38.期貨交易所可以調(diào)整交易保證金比例。

39.期貨公司可以代理客戶簽署風(fēng)險揭示書。

40.期貨投資者投訴期貨公司時，必須先與期貨公司協(xié)商。

四、填空題（共10分，每空1分）

41.期貨公司為客戶進行期貨交易提供擔(dān)保的，必須經(jīng)__________書面授權(quán)。

42.期貨交易所會員制的主要優(yōu)勢是__________。

43.期貨公司內(nèi)部控制制度的核心原則是__________。

44.期貨投資者適當(dāng)性匹配的基本要求是__________。

45.期貨交易所對會員的保證金監(jiān)控是__________的主要職責(zé)。

46.期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)體系中的“流動性覆蓋率”要求不得低于__________。

47.期貨投資者在投訴期貨公司時，正確的投訴途徑是__________或地方金融監(jiān)管局。

48.期貨交易所制定交易規(guī)則的程序必須包括__________并說明理由。

49.期貨公司對客戶進行風(fēng)險管理的主要措施是__________。

50.期貨投資者適當(dāng)性匹配中，“了解你的產(chǎn)品”要求投資者具備__________。

五、簡答題（共25分）

51.簡述期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)體系的主要內(nèi)容及作用。（5分）

52.結(jié)合實際案例，分析期貨投資者適當(dāng)性匹配中容易出現(xiàn)的問題有哪些？（10分）

53.期貨交易所制定交易規(guī)則的程序有哪些？（5分）

54.簡述期貨公司內(nèi)部控制制度中關(guān)于業(yè)務(wù)流程的要求。（5分）

六、案例分析題（共25分）

55.某期貨公司為客戶甲開立期貨保證金賬戶，在簽署風(fēng)險揭示書時，僅讓甲在“已閱讀并理解”處簽字，未要求甲閱讀具體內(nèi)容。后甲因違規(guī)交易被交易所處罰，要求期貨公司承擔(dān)賠償責(zé)任。

（1）分析期貨公司在此案例中是否存在過錯？（5分）

（2）期貨公司應(yīng)如何避免類似問題？（5分）

（3）期貨投資者在簽署風(fēng)險揭示書時應(yīng)注意哪些事項？（5分）

（4）總結(jié)期貨公司在風(fēng)險管理方面的主要責(zé)任。（10分）

參考答案及解析

一、單選題

1.C解析：期貨交易所制定并實施的交易規(guī)則屬于交易所業(yè)務(wù)規(guī)則，其效力層級低于法律和行政法規(guī)，但高于行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)。

2.D解析：凈資本與金融負債的比例不得低于8%（根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第八十五條），該指標(biāo)根據(jù)該辦法制定。

3.C解析：投資者適當(dāng)性匹配原則中，“了解你的客戶”要求投資者具備的最低財務(wù)狀況標(biāo)準(zhǔn)通常由期貨公司根據(jù)監(jiān)管要求自行制定。

4.D解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第六十一條，期貨公司為期貨交易提供擔(dān)保需經(jīng)客戶書面授權(quán)。

5.B解析：根據(jù)《期貨交易管理條例》第三十九條，期貨交易所對會員保證金不足時，應(yīng)要求會員追加保證金。

6.C解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第六十二條，存管銀行必須具備期貨保證金存管資格。

7.C解析：期貨公司內(nèi)部隔離制度的核心要求是交易與風(fēng)險管理職能嚴(yán)格分離，防止利益沖突。

8.B解析：根據(jù)《公司法》第一百八十六條，清算組在向人民法院申請注銷公司登記前，必須清償債務(wù)、清算稅款。

9.D解析：期貨公司接受非金融機構(gòu)客戶委托為其進行期貨交易時，必須滿足所有適當(dāng)性匹配要求。

10.B解析：期貨公司董事、監(jiān)事和高級管理人員因身份原因可能存在利益沖突，故不得申請適當(dāng)性匹配。

11.D解析：期貨公司執(zhí)行客戶指令必須與指令完全一致，不得延遲或修改。

12.D解析：根據(jù)《期貨交易所管理辦法》第四十六條，制定交易規(guī)則需征求會員意見、公示并說明理由、報中國證監(jiān)會批準(zhǔn)。

13.B解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第五十五條，期貨公司為客戶開立期貨保證金賬戶時，必須向客戶提供的材料是客戶身份證明文件。

14.C解析：期貨公司內(nèi)部控制制度中，關(guān)于信息系統(tǒng)安全的要求是所有系統(tǒng)操作必須可追溯，以防范操作風(fēng)險。

15.C解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第八十五條，責(zé)令停業(yè)整頓的整改期限一般不超過6個月。

16.B解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第八十條，投資者可向中國證監(jiān)會或地方監(jiān)管局投訴。

17.B解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第五十九條，期貨公司為股東或關(guān)聯(lián)人提供期貨交易時，不得優(yōu)于其他客戶。

18.A解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第六條，從事經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)的期貨公司注冊資本最低限額為3000萬元人民幣。

19.A解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第六十二條，客戶交易結(jié)算資金未獨立存管的，中國證監(jiān)會可責(zé)令限期整改。

20.D解析：期貨交易所會員制與公司制的區(qū)別體現(xiàn)在財務(wù)責(zé)任主體、治理結(jié)構(gòu)、運營模式、風(fēng)險承擔(dān)方式等多個方面。

二、多選題

21.ACD解析：期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)體系主要包括凈資本、比率杠桿率、風(fēng)險覆蓋率。

22.AB解析：投資者適當(dāng)性匹配的要求中，正確的說法是客戶的風(fēng)險承受能力評估結(jié)果必須書面記錄，且需了解客戶的投資經(jīng)驗。

23.ABCD解析：期貨交易所對會員的監(jiān)管措施包括檢查交易系統(tǒng)、責(zé)令暫停交易、罰款、取消會員資格。

24.ABCD解析：期貨公司內(nèi)部控制制度中，關(guān)于業(yè)務(wù)流程的要求包括關(guān)鍵崗位人員分離、業(yè)務(wù)操作有授權(quán)、交易指令由客戶本人下達、所有操作可追溯。

25.ABCD解析：期貨公司被行政處罰的情形包括未按規(guī)定存管客戶交易結(jié)算資金、違規(guī)提供擔(dān)保、未進行風(fēng)險揭示、董事會成員未履行勤勉義務(wù)。

26.ABCD解析：期貨交易所制定交易規(guī)則的依據(jù)包括《期貨交易管理條例》《期貨公司監(jiān)督管理辦法》、交易所章程、中國證監(jiān)會授權(quán)。

27.ABCD解析：期貨公司對客戶進行風(fēng)險管理的措施包括設(shè)置保證金預(yù)警線、強制平倉、限制持倉量、定期風(fēng)險評估。

28.ABCD解析：期貨投資者投訴期貨公司的，正確的處理方式包括向期貨公司客服反映、向中國期貨業(yè)協(xié)會投訴、向地方金融監(jiān)管局舉報、通過訴訟解決。

29.ABCD解析：期貨公司內(nèi)部控制制度中，關(guān)于合規(guī)管理的要求包括建立合規(guī)檢查制度、對員工進行合規(guī)培訓(xùn)、設(shè)立合規(guī)部門、所有業(yè)務(wù)經(jīng)合規(guī)部門審批。

30.ABCD解析：期貨交易所會員制與公司制的區(qū)別體現(xiàn)在財務(wù)責(zé)任主體、治理結(jié)構(gòu)、運營模式、風(fēng)險承擔(dān)方式等方面。

三、判斷題

31.√

32.×解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第五十五條，期貨公司必須為客戶開立期貨保證金賬戶。

33.×解析：根據(jù)《期貨公司監(jiān)督管理辦法》第四十八條，董事、監(jiān)事和高級管理人員不得在股東單位任職。

34.×解析：適當(dāng)性匹配需考慮投資者的財務(wù)狀況、投資經(jīng)驗、風(fēng)險承受能力等因素。

35.×解析：期貨交易所會員制下，會員需繳納會費，但公司制交易所無此要求。

36.×解析：根據(jù)《期貨交易管理條例》第四十三條，期貨公司不得為客戶進行期貨交易提供融資。

37.×解析：內(nèi)部隔離制度要求交易與風(fēng)險管理職能職責(zé)分離，不一定需要物理隔離。

38.√解析：根據(jù)《期貨交易所管理辦法》第四十六條，期貨交易所可以調(diào)整交易保證金比例。

39.×解析：風(fēng)險揭示書必須由客戶本人簽署。

40.×解析：投資者投訴期貨公司時，可以先協(xié)商，也可以直接投訴。

四、填空題

41.客戶

42.財務(wù)自主性強

43.全面性、有效性、獨立性

44.客戶的風(fēng)險承受能力與產(chǎn)品風(fēng)險相匹配

45.保證金監(jiān)控

46.100%

47.中國證監(jiān)會

48.公示

49.設(shè)置保證金預(yù)警線

50.產(chǎn)品風(fēng)險特征的理解能力

五、簡答題

51.答：期貨公司風(fēng)險監(jiān)管指標(biāo)體系主要包括凈資本、比率杠桿率、流動性覆蓋率等指