證券從業(yè)資格證理論考試題及答案（金融市場基礎(chǔ)知識）一、單項選擇題（每題1分，共20分）1.金融市場的核心功能是（）A.資金融通B.價格發(fā)現(xiàn)C.風(fēng)險管理D.提供流動性答案：A2.以下哪種證券屬于權(quán)益類證券（）A.債券B.股票C.基金D.期貨答案：B3.證券發(fā)行市場又稱為（）A.一級市場B.二級市場C.交易市場D.流通市場答案：A4.股票的賬面價值又稱為（）A.票面價值B.內(nèi)在價值C.清算價值D.每股凈資產(chǎn)答案：D5.債券的票面利率是指（）A.債券利息與債券票面價值的比率B.債券利息與債券市場價格的比率C.債券市場價格與債券票面價值的比率D.債券利息與債券發(fā)行價格的比率答案：A6.基金份額持有人大會由（）召集。A.基金管理人B.基金托管人C.代表基金份額10%以上的基金份額持有人D.中國證監(jiān)會答案：C7.金融衍生工具的價值與基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量緊密聯(lián)系、規(guī)則變動，這體現(xiàn)了金融衍生工具的（）特征。A.跨期性B.杠桿性C.聯(lián)動性D.不確定性或高風(fēng)險性答案：C8.以下哪種屬于場內(nèi)交易市場（）A.柜臺市場B.店頭市場C.證券交易所D.第三市場答案：C9.股票價格指數(shù)的編制方法不包括（）A.算術(shù)平均法B.加權(quán)平均法C.幾何平均法D.移動平均法答案：D10.證券投資基金反映的是（）關(guān)系。A.所有權(quán)B.債權(quán)債務(wù)C.信托D.產(chǎn)權(quán)答案：C11.企業(yè)債券的發(fā)行主體是（）A.政府B.股份有限公司C.有限責(zé)任公司D.國有獨資公司答案：C12.以下哪種不屬于證券市場的基本功能（）A.籌資-投資功能B.資本定價功能C.資本配置功能D.宏觀調(diào)控功能答案：D13.債券按付息方式分類，可以分為（）A.政府債券、金融債券和公司債券B.零息債券、附息債券和息票累積債券C.實物債券、憑證式債券和記賬式債券D.短期債券、中期債券和長期債券答案：B14.股票的內(nèi)在價值是（）A.股票未來收益的現(xiàn)值B.股票的票面價值C.股票的賬面價值D.股票的清算價值答案：A15.金融市場的參與者通過買賣金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)移或者接受風(fēng)險，利用組合投資可以分散投資于單一金融資產(chǎn)所面臨的非系統(tǒng)性風(fēng)險，這屬于金融市場的（）功能。A.貨幣資金融通B.風(fēng)險分散與風(fēng)險管理C.經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)D.資源配置答案：B16.以下哪種證券的風(fēng)險相對較低（）A.股票B.公司債券C.國債D.基金答案：C17.證券市場按層次結(jié)構(gòu)劃分，可以分為（）A.發(fā)行市場和交易市場B.場內(nèi)市場和場外市場C.股票市場、債券市場和基金市場D.主板市場、中小板市場和創(chuàng)業(yè)板市場答案：A18.封閉式基金的交易價格主要受（）的影響。A.基金資產(chǎn)凈值B.市場供求關(guān)系C.基金管理人的管理水平D.基金托管人的托管水平答案：B19.金融期貨的主要交易制度不包括（）A.集中交易制度B.保證金制度C.無負(fù)債結(jié)算制度D.全額交易制度答案：D20.證券投資基金的特點不包括（）A.集合投資B.分散風(fēng)險C.專業(yè)理財D.穩(wěn)定收益答案：D二、多項選擇題（每題2分，共20分）1.金融市場的構(gòu)成要素包括（）A.參與者B.金融工具C.交易價格D.組織方式答案：ABCD2.股票的特征包括（）A.收益性B.風(fēng)險性C.流動性D.永久性答案：ABCD3.債券的基本性質(zhì)有（）A.債券屬于有價證券B.債券是一種虛擬資本C.債券是債權(quán)的表現(xiàn)D.債券是債務(wù)的表現(xiàn)答案：ABC4.基金與股票、債券的區(qū)別在于（）A.所反映的經(jīng)濟(jì)關(guān)系不同B.所籌集資金的投向不同C.收益風(fēng)險水平不同D.投資渠道不同答案：ABC5.金融衍生工具的基本特征包括（）A.跨期性B.杠桿性C.聯(lián)動性D.不確定性或高風(fēng)險性答案：ABCD6.證券交易所的組織形式有（）A.會員制B.公司制C.合伙制D.合同制答案：AB7.證券投資基金的費用包括（）A.管理費B.托管費C.銷售服務(wù)費D.交易費用答案：ABCD8.影響股票價格的因素有（）A.公司經(jīng)營狀況B.宏觀經(jīng)濟(jì)因素C.政治因素D.心理因素答案：ABCD9.債券的分類方式有（）A.按發(fā)行主體分類B.按付息方式分類C.按債券形態(tài)分類D.按募集方式分類答案：ABCD10.金融市場的功能包括（）A.資金融通B.價格發(fā)現(xiàn)C.風(fēng)險管理D.提供流動性答案：ABCD三、判斷題（每題1分，共10分）1.金融市場都是有形市場。（）答案：×2.股票的市場價格總是等于其內(nèi)在價值。（）答案：×3.債券的收益具有確定性。（）答案：×4.基金份額持有人是基金資產(chǎn)的實際所有者。（）答案：√5.金融衍生工具的交易后果取決于交易者對基礎(chǔ)工具（變量）未來價格（數(shù)值）的預(yù)測和判斷的準(zhǔn)確程度。（）答案：×6.證券交易所是證券交易的唯一場所。（）答案：×7.開放式基金沒有固定期限，投資者可隨時向基金管理人贖回基金份額。（）答案：√8.股票價格指數(shù)是反映股票市場價格變動的指標(biāo)。（）答案：√9.企業(yè)債券的利率通常高于國債。（）答案：√10.金融市場的參與者都是金融機(jī)構(gòu)。（）答案：×四、填空題（每題1分，共10分）1.金融市場是資金融通的市場，其融通的資金是（）資金。答案：貨幣2.股票的發(fā)行價格可以分為平價發(fā)行、溢價發(fā)行和（）發(fā)行。答案：折價3.債券的償還方式主要有（）償還、期中償還和展期償還。答案：到期4.基金按投資標(biāo)的可分為（）基金、債券基金、貨幣市場基金等。答案：股票5.金融衍生工具按照基礎(chǔ)工具的種類可分為股權(quán)類產(chǎn)品的衍生工具、貨幣衍生工具、利率衍生工具、信用衍生工具及其他衍生工具，其中股權(quán)類產(chǎn)品的衍生工具是以（）為基礎(chǔ)工具的金融衍生工具。答案：股票或股票指數(shù)6.證券交易所的交易原則包括（）原則、價格優(yōu)先原則和時間優(yōu)先原則。答案：公平7.股票價格指數(shù)的編制步驟包括選擇樣本股、選定基期并計算基期平均股價、計算（）股價指數(shù)、修正股價指數(shù)。答案：計算計算期平均股價并8.債券的信用評級是對債券發(fā)行人（）的評估。答案：信用風(fēng)險9.開放式基金的申購、贖回價格以（）為基礎(chǔ)。答案：基金份額凈值10.金融市場的參與者通過（）等方式，實現(xiàn)資金從盈余部門向短缺部門的轉(zhuǎn)移。答案：金融工具交易五、簡答題（每題5分，共20分）1.簡述證券市場的功能。答案：籌資-投資功能，為資金需求者籌集資金，為資金供給者提供投資機(jī)會。資本定價功能，反映資產(chǎn)的內(nèi)在價值。資本配置功能，引導(dǎo)資金合理流動。風(fēng)險管理功能，通過風(fēng)險分散等方式管理風(fēng)險。2.簡述股票與債券的區(qū)別。答案：權(quán)利不同，股票是所有權(quán)憑證，債券是債權(quán)債務(wù)憑證。目的不同，發(fā)行股票是為了籌集自有資金，發(fā)行債券是為了籌集借入資金。期限不同，股票無期限，債券有期限。收益不同，股票收益不固定，債券收益固定。風(fēng)險不同，股票風(fēng)險大，債券風(fēng)險小。3.簡述金融衍生工具的特點。答案：跨期性，交易雙方通過對利率、匯率等因素變動趨勢的預(yù)測，約定在未來某一時間按照一定條件進(jìn)行交易或選擇是否交易。杠桿性，只需支付少量保證金或權(quán)利金就可簽訂大額合約或互換不同金融工具。聯(lián)動性，其價值與基礎(chǔ)產(chǎn)品或基礎(chǔ)變量緊密聯(lián)系、規(guī)則變動。不確定性或高風(fēng)險性，因變量變化莫測，導(dǎo)致其具有不確定性和高風(fēng)險性。4.簡述證券投資基金的作用。答案：為中小投資者拓寬了投資渠道。優(yōu)化金融結(jié)構(gòu)，促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長。有利于證券市場的穩(wěn)定和健康發(fā)展。完善金融體系和社會保障體系。六、論述題（每題5分，共20分）1.論述金融市場對經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要性。答案：資金融通，促進(jìn)資金合理流動，提高資金使用效率。資源配置，引導(dǎo)資金流向效益好的部門和企業(yè)，優(yōu)化資源配置。經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)，通過利率、匯率等影響經(jīng)濟(jì)主體的經(jīng)濟(jì)活動，調(diào)節(jié)宏觀經(jīng)濟(jì)。風(fēng)險管理，提供風(fēng)險分散和轉(zhuǎn)移機(jī)制，降低經(jīng)濟(jì)主體風(fēng)險。價格發(fā)現(xiàn)，形成金融資產(chǎn)價格，反映市場供求和經(jīng)濟(jì)預(yù)期。2.論述如何選擇合適的證券投資品種。答案：考慮風(fēng)險承受能力，風(fēng)險承受低選低風(fēng)險品種，反之選高風(fēng)險品種。分析投資目標(biāo)，如短期獲利選流動性好品種，長期投資選有潛力品種。研究宏觀經(jīng)濟(jì)，經(jīng)濟(jì)向好選股票等，經(jīng)濟(jì)下行選債券等。關(guān)注行業(yè)前景，前景好的行業(yè)相關(guān)證券更具投資價值。評估公司基本面，包括業(yè)績、管理、競爭力等。參考市場趨勢，順勢而為，避免逆勢操作。分散投資，降低單一品種風(fēng)險。3.論述金融衍生工具市場的風(fēng)險及防范。答案：風(fēng)險：信用風(fēng)險，交易對手違約。市場風(fēng)險，價格不利變動。流動性風(fēng)險，難以變現(xiàn)。操作風(fēng)險，人為失誤等。法律風(fēng)險，法規(guī)不完善。防范：加強(qiáng)監(jiān)管，規(guī)范市場秩序。完善法律法