2025會計從業(yè)資格《財務(wù)管理》真題考試時間：______分鐘總分：______分姓名：______一、單項選擇題（本大題共20小題，每小題1分，共20分。每小題只有一個正確答案，請將正確答案的字母填在題后的括號內(nèi)）1.企業(yè)財務(wù)管理的核心是（）。A.資金籌集B.資金運用C.財務(wù)分析D.利潤分配2.在利率為10%，每年復(fù)利計息一次的情況下，三年后的100元復(fù)利終值系數(shù)為（）。A.1.1B.1.3C.1.21D.1.3433.某公司擬投資一個項目，預(yù)計投資額為100萬元，使用壽命為5年，每年可獲得凈利20萬元，則該項目投資回收期為（）年。A.2B.3C.4D.54.下列各項中，不屬于企業(yè)資金成本構(gòu)成項目的是（）。A.借款利息B.股票股利C.發(fā)行債券的發(fā)行費用D.優(yōu)先股股利5.企業(yè)目前發(fā)行普通股，每股面值1元，發(fā)行價為10元，籌資費用率為10%，預(yù)計第一年每股股利為0.2元，股利固定增長率5%，則該普通股成本為（）。A.2%B.2.5%C.17%D.20%6.某公司發(fā)行總面值為1000萬元的10年期債券，票面利率為8%，發(fā)行費用率為2%，公司所得稅率為25%，則該債券的資金成本率約為（）。A.6%B.6.16%C.8%D.8.16%7.某公司現(xiàn)有資本結(jié)構(gòu)中負(fù)債占40%，權(quán)益占60%，負(fù)債的資金成本率為5%，權(quán)益的資金成本率為15%，則該公司的加權(quán)平均資金成本率為（）。A.6%B.9%C.10%D.11%8.根據(jù)風(fēng)險收益均衡原則，風(fēng)險越高，投資者所要求的（）。A.資金成本率越低B.資金成本率越高C.投資回報率越低D.投資回報率越高9.企業(yè)投資回收期指標(biāo)的主要缺點是（）。A.沒有考慮資金時間價值B.沒有考慮項目整個壽命期C.沒有考慮投資風(fēng)險D.計算復(fù)雜10.下列各項中，屬于相關(guān)成本的是（）。A.沉沒成本B.重置成本C.歷史成本D.固定成本11.凈現(xiàn)值（NPV）大于零，說明該項目（）。A.投資報酬率大于預(yù)定的折現(xiàn)率B.投資報酬率小于預(yù)定的折現(xiàn)率C.投資回收期較長D.內(nèi)部收益率小于零12.下列關(guān)于內(nèi)部收益率（IRR）的說法，正確的是（）。A.是使項目凈現(xiàn)值等于零的折現(xiàn)率B.是項目的實際投資報酬率C.總是大于資金成本率D.計算過程簡單，無需試算13.企業(yè)持有現(xiàn)金的主要目的是（）。A.獲取投資收益B.維持日常周轉(zhuǎn)C.償還到期債務(wù)D.投機(jī)獲利14.在存貨管理中，經(jīng)濟(jì)訂貨批量模型假設(shè)存貨需求是均勻發(fā)生的，則該模型不考慮（）。A.存貨采購成本B.存貨儲存成本C.存貨缺貨成本D.訂貨成本15.企業(yè)采用現(xiàn)金浮游量政策是為了（）。A.減少現(xiàn)金持有量B.增加現(xiàn)金持有量C.優(yōu)化現(xiàn)金收支時間差D.降低現(xiàn)金使用效率16.下列關(guān)于應(yīng)收賬款信用政策的說法，正確的是（）。A.信用期間越長，應(yīng)收賬款管理成本越低B.信用期間越長，壞賬風(fēng)險越低C.信用標(biāo)準(zhǔn)越高，銷售收入越少D.信用條件越寬松，對企業(yè)越有利17.企業(yè)采用激進(jìn)型營運資金政策，意味著（）。A.流動資產(chǎn)大于流動負(fù)債B.流動資產(chǎn)小于流動負(fù)債C.長期資金全部用于長期資產(chǎn)D.短期資金全部用于短期資產(chǎn)18.下列各項中，不屬于利潤分配項目的是（）。A.提取法定公積金B(yǎng).提取任意公積金C.支付優(yōu)先股股利D.彌補(bǔ)以前年度虧損19.財務(wù)報表分析的主要目的是（）。A.編制財務(wù)預(yù)算B.進(jìn)行財務(wù)預(yù)測C.評價企業(yè)經(jīng)營業(yè)績和財務(wù)狀況D.制定籌資計劃20.某公司流動資產(chǎn)為200萬元，流動負(fù)債為100萬元，速動資產(chǎn)為80萬元，存貨為120萬元。則該公司的流動比率為（）。A.1B.1.5C.2D.2.5二、多項選擇題（本大題共10小題，每小題2分，共20分。每小題有兩個或兩個以上正確答案，請將正確答案的字母填在題后的括號內(nèi)。多選、少選、錯選均不得分）21.財務(wù)管理的職能包括（）。A.財務(wù)預(yù)測B.財務(wù)決策C.財務(wù)計劃D.財務(wù)控制E.財務(wù)分析22.下列各項中，屬于年金形式的有（）。A.每期期末等額收付款項的系列款項B.每期期初等額收付款項的系列款項C.只有一期收款或付款的款項D.永續(xù)年金E.預(yù)付年金23.影響企業(yè)資金成本率的因素包括（）。A.資金供求關(guān)系B.通貨膨脹水平C.企業(yè)的經(jīng)營風(fēng)險D.企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險E.籌資方式24.下列關(guān)于資本結(jié)構(gòu)理論的表述，正確的有（）。A.代理理論認(rèn)為，債務(wù)可以約束經(jīng)理人的行為B.凈收益理論認(rèn)為，負(fù)債越多，加權(quán)平均資金成本率越低C.營運資本理論認(rèn)為，最佳資本結(jié)構(gòu)是使加權(quán)平均資金成本率最低D.傳統(tǒng)理論認(rèn)為，存在一個最佳資本結(jié)構(gòu)E.權(quán)衡理論認(rèn)為，負(fù)債利息的抵稅效應(yīng)與財務(wù)困境成本相抵消25.企業(yè)進(jìn)行投資決策時，需要考慮的風(fēng)險主要有（）。A.市場風(fēng)險B.運營風(fēng)險C.財務(wù)風(fēng)險D.技術(shù)風(fēng)險E.政策風(fēng)險26.下列關(guān)于項目投資決策評價指標(biāo)的說法，正確的有（）。A.凈現(xiàn)值指標(biāo)考慮了資金時間價值B.內(nèi)部收益率指標(biāo)考慮了項目整個壽命期C.投資回收期指標(biāo)考慮了資金時間價值D.凈現(xiàn)值指標(biāo)在投資額相同時，可以直接比較項目的盈利能力E.內(nèi)部收益率指標(biāo)是使項目凈現(xiàn)值等于零的折現(xiàn)率27.企業(yè)進(jìn)行營運資金管理的主要目標(biāo)包括（）。A.最大限度地提高資金使用效率B.最大限度地降低資金使用成本C.保障生產(chǎn)經(jīng)營的順利進(jìn)行D.保障企業(yè)的償債能力E.保障企業(yè)的盈利能力28.下列關(guān)于現(xiàn)金管理的表述，正確的有（）。A.現(xiàn)金管理的目標(biāo)是在資產(chǎn)的流動性和盈利能力之間做出權(quán)衡B.現(xiàn)金管理的目標(biāo)是最小化現(xiàn)金持有成本C.現(xiàn)金管理的目標(biāo)是最小化機(jī)會成本D.現(xiàn)金管理的目標(biāo)是最小化短缺成本E.現(xiàn)金管理的目標(biāo)是最小化管理成本29.下列關(guān)于應(yīng)收賬款管理的表述，正確的有（）。A.應(yīng)收賬款是企業(yè)流動資產(chǎn)的重要組成部分B.應(yīng)收賬款管理的主要目的是加速資金周轉(zhuǎn)C.應(yīng)收賬款管理的主要目的是降低壞賬風(fēng)險D.信用政策是企業(yè)進(jìn)行應(yīng)收賬款管理的重要手段E.應(yīng)收賬款管理成本包括調(diào)查費用、收賬費用等30.財務(wù)報表分析常用的財務(wù)比率指標(biāo)包括（）。A.償債能力比率B.營運能力比率C.盈利能力比率D.成長能力比率E.投資收益比率三、判斷題（本大題共10小題，每小題1分，共10分。請判斷每小題的表述是否正確，正確的填“√”，錯誤的填“×”）31.財務(wù)管理就是資金的籌集、投放和分配。（）32.單利終值系數(shù)與單利現(xiàn)值系數(shù)互為倒數(shù)。（）33.某投資項目的投資額為100萬元，使用壽命為5年，預(yù)計每年可獲得凈現(xiàn)金流量20萬元，則該項目的靜態(tài)投資回收期為5年。（）34.資金成本率是企業(yè)選擇資金來源、確定籌資方式的依據(jù)。（）35.優(yōu)先股股利固定，且在稅前支付，因此優(yōu)先股成本率一定低于債券成本率。（）36.當(dāng)凈現(xiàn)值大于零時，內(nèi)部收益率一定大于資金成本率。（）37.企業(yè)持有的現(xiàn)金越多，其總成本就越低。（）38.存貨管理的目標(biāo)是在存貨成本和存貨效益之間做出權(quán)衡。（）39.企業(yè)采用保守型營運資金政策，意味著流動資產(chǎn)大于流動負(fù)債，長期資金全部用于長期資產(chǎn)。（）40.財務(wù)報表分析只能采用比率分析法。（）四、計算題（本大題共2小題，每小題10分，共20分）41.某公司擬購置一臺設(shè)備，需要一次性投資100萬元，預(yù)計使用壽命為4年，每年可獲得凈現(xiàn)金流量35萬元。假設(shè)折現(xiàn)率為10%。要求：（1）計算該項目的凈現(xiàn)值（NPV）。（2）判斷該項目是否可行。42.某公司每年需要采購某種材料1000噸，每噸采購單價為10元，每次訂貨成本為50元，該材料的單位年儲存成本為材料采購單價的20%。假設(shè)材料采購供應(yīng)沒有數(shù)量折扣。要求：（1）計算該材料的經(jīng)濟(jì)訂貨批量。（2）計算該材料的經(jīng)濟(jì)訂貨批量下的年總成本。五、業(yè)務(wù)題（本大題共1小題，共10分）43.某公司2024年財務(wù)報表部分?jǐn)?shù)據(jù)如下：資產(chǎn)負(fù)債表：資產(chǎn)：流動資產(chǎn)200萬元（其中存貨120萬元），非流動資產(chǎn)800萬元。負(fù)債：流動負(fù)債100萬元，非流動負(fù)債300萬元。所有者權(quán)益：股本100萬元，未分配利潤50萬元。利潤表：營業(yè)收入500萬元，營業(yè)成本300萬元，管理費用50萬元，銷售費用30萬元，財務(wù)費用20萬元，所得稅費用30萬元。其他資料：該公司流動比率為2，速動比率為1，資產(chǎn)負(fù)債率為40%。要求：（1）計算該公司2024年的總資產(chǎn)、所有者權(quán)益。（2）計算該公司2024年的速動資產(chǎn)、流動負(fù)債。（3）計算該公司2024年的資產(chǎn)負(fù)債率。---試卷答案一、單項選擇題1.B2.D3.B4.B5.C6.B7.B8.B9.A10.B11.A12.A13.B14.C15.C16.C17.A18.D19.C20.C二、多項選擇題21.ABCDE22.ABDE23.ABCDE24.ABD25.ABCDE26.ABD27.ABCD28.ACD29.ABCD30.ABCD三、判斷題31.√32.√33.×34.√35.×36.√37.×38.√39.√40.×四、計算題41.（1）NPV=35PVIFA(10%,4)-100=35*3.170-100=110.95-100=10.95（萬元）（2）由于NPV>0，該項目可行。42.（1）Q*=√(2*D*S/H)=√(2*1000*50/(10*20%))=√(100000/2)=√50000=223.61（噸）≈224噸（2）TC(Q*)=D/Q**S+H*Q*/2=1000/224*50+10*20%*224/2=223.21+224=447.21（元）≈447元五、業(yè)務(wù)題43.（1）總資產(chǎn)=流動資產(chǎn)+非流動資產(chǎn)=200+800=1000（萬元）所有者權(quán)益=資產(chǎn)