2025年基金從業(yè)資格試題證券投資基金概述復(fù)習(xí)題及答案1.以下關(guān)于證券投資基金的特點(diǎn)，說法錯(cuò)誤的是（）。A.集合投資B.分散風(fēng)險(xiǎn)C.專業(yè)管理D.收益穩(wěn)定答案：D分析：證券投資基金具有集合投資、分散風(fēng)險(xiǎn)、專業(yè)管理等特點(diǎn)，但收益并不穩(wěn)定，會(huì)受市場等多種因素影響。2.證券投資基金在英國和中國香港特別行政區(qū)被稱為（）。A.單位信托基金B(yǎng).證券投資信托基金C.共同基金D.集合投資基金答案：A分析：證券投資基金在英國和中國香港特別行政區(qū)被稱為單位信托基金，在美國稱為共同基金。3.按照基金的運(yùn)作方式，證券投資基金可以分為（）。A.開放式基金和封閉式基金B(yǎng).公司型基金和契約型基金C.股票基金和債券基金D.公募基金和私募基金答案：A分析：根據(jù)運(yùn)作方式，基金分為開放式和封閉式基金；按法律形式分為公司型和契約型基金；按投資對(duì)象分為股票、債券等基金；按募集方式分為公募和私募基金。4.以下屬于開放式基金特點(diǎn)的是（）。A.基金規(guī)模固定B.不可隨時(shí)贖回C.可在交易所交易D.基金份額不固定答案：D分析：開放式基金基金份額不固定，可隨時(shí)申購贖回，不在交易所交易，而封閉式基金規(guī)模固定。5.封閉式基金的交易價(jià)格主要受（）的影響。A.基金份額凈值B.市場供求關(guān)系C.基金資產(chǎn)總值D.基金管理人的管理水平答案：B分析：封閉式基金在證券交易所交易，其價(jià)格主要受市場供求關(guān)系影響，同時(shí)也受基金份額凈值影響，但主要是供求關(guān)系。6.契約型基金與公司型基金的主要區(qū)別不包括（）。A.法律主體資格不同B.投資者的地位不同C.基金的營運(yùn)依據(jù)不同D.基金投資方向不同答案：D分析：契約型和公司型基金在法律主體資格、投資者地位、營運(yùn)依據(jù)上有區(qū)別，但投資方向并非二者主要區(qū)別。7.以下關(guān)于公司型基金的說法，正確的是（）。A.基金是獨(dú)立的法人機(jī)構(gòu)B.基金的投資者是信托契約的當(dāng)事人C.基金不具有獨(dú)立的法人資格D.基金的營運(yùn)依據(jù)是基金合同答案：A分析：公司型基金是獨(dú)立法人機(jī)構(gòu)，投資者是公司股東；契約型基金投資者是信托契約當(dāng)事人，營運(yùn)依據(jù)是基金合同，公司型基金依據(jù)公司章程。8.證券投資基金的主要當(dāng)事人不包括（）。A.基金投資者B.基金管理人C.基金托管人D.基金監(jiān)管機(jī)構(gòu)答案：D分析：基金主要當(dāng)事人包括投資者、管理人和托管人，監(jiān)管機(jī)構(gòu)是對(duì)基金進(jìn)行監(jiān)管的外部機(jī)構(gòu)。9.基金管理人的主要職責(zé)不包括（）。A.基金資產(chǎn)的投資運(yùn)作B.基金資產(chǎn)的保管C.基金產(chǎn)品的設(shè)計(jì)D.基金份額的銷售答案：B分析：基金管理人負(fù)責(zé)投資運(yùn)作、產(chǎn)品設(shè)計(jì)和份額銷售等，基金資產(chǎn)保管是基金托管人的職責(zé)。10.基金托管人的主要職責(zé)不包括（）。A.安全保管基金財(cái)產(chǎn)B.執(zhí)行基金管理人的投資指令C.監(jiān)督基金管理人的投資運(yùn)作D.負(fù)責(zé)基金資產(chǎn)的投資運(yùn)作答案：D分析：基金托管人負(fù)責(zé)保管財(cái)產(chǎn)、執(zhí)行指令和監(jiān)督運(yùn)作，投資運(yùn)作是基金管理人的職責(zé)。11.以下關(guān)于基金投資者的說法，錯(cuò)誤的是（）。A.基金投資者是基金的出資人B.基金投資者是基金資產(chǎn)的所有者C.基金投資者只享受基金的收益，不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)D.基金投資者可以是個(gè)人投資者，也可以是機(jī)構(gòu)投資者答案：C分析：基金投資者是出資人、資產(chǎn)所有者，有個(gè)人和機(jī)構(gòu)投資者，同時(shí)要承擔(dān)基金投資的風(fēng)險(xiǎn)和享受收益。12.公募基金的特點(diǎn)不包括（）。A.面向社會(huì)公眾發(fā)售B.投資金額要求低C.必須遵守基金法律和法規(guī)的約束D.募集對(duì)象特定答案：D分析：公募基金面向社會(huì)公眾發(fā)售，投資金額要求低，要遵守法規(guī)，募集對(duì)象不特定，私募基金募集對(duì)象特定。13.私募基金的特點(diǎn)不包括（）。A.投資金額要求高B.募集對(duì)象特定C.信息披露要求高D.監(jiān)管相對(duì)寬松答案：C分析：私募基金投資金額高、募集對(duì)象特定、監(jiān)管寬松，信息披露要求低，公募基金信息披露要求高。14.以下屬于股票基金特點(diǎn)的是（）。A.風(fēng)險(xiǎn)較低B.收益穩(wěn)定C.以股票為主要投資對(duì)象D.流動(dòng)性較差答案：C分析：股票基金以股票為主要投資對(duì)象，風(fēng)險(xiǎn)較高、收益不穩(wěn)定，流動(dòng)性較好。15.債券基金主要的投資風(fēng)險(xiǎn)不包括（）。A.利率風(fēng)險(xiǎn)B.信用風(fēng)險(xiǎn)C.提前贖回風(fēng)險(xiǎn)D.匯率風(fēng)險(xiǎn)答案：D分析：債券基金主要風(fēng)險(xiǎn)有利率、信用、提前贖回風(fēng)險(xiǎn)等，匯率風(fēng)險(xiǎn)不是其主要風(fēng)險(xiǎn)。16.貨幣市場基金的特點(diǎn)不包括（）。A.風(fēng)險(xiǎn)低B.流動(dòng)性好C.收益較高D.安全性高答案：C分析：貨幣市場基金風(fēng)險(xiǎn)低、流動(dòng)性好、安全性高，但收益相對(duì)較低。17.混合基金的風(fēng)險(xiǎn)（）。A.高于股票基金B(yǎng).低于債券基金C.介于股票基金和債券基金之間D.與貨幣市場基金相同答案：C分析：混合基金投資于股票、債券等，風(fēng)險(xiǎn)介于股票基金和債券基金之間。18.以下關(guān)于ETF的說法，錯(cuò)誤的是（）。A.是一種上市交易的開放式基金B(yǎng).可以在交易所掛牌交易C.不可進(jìn)行套利交易D.具有獨(dú)特的實(shí)物申購、贖回機(jī)制答案：C分析：ETF是上市交易開放式基金，可在交易所交易，有實(shí)物申購贖回機(jī)制，也可以進(jìn)行套利交易。19.LOF與ETF的區(qū)別不包括（）。A.申購、贖回的標(biāo)的不同B.申購、贖回的場所不同C.基金投資策略不同D.交易費(fèi)用不同答案：D分析：LOF與ETF在申購贖回標(biāo)的、場所、投資策略上有區(qū)別，交易費(fèi)用不是二者主要區(qū)別。20.保本基金的特點(diǎn)不包括（）。A.保證投資者的本金安全B.投資風(fēng)險(xiǎn)較高C.通常會(huì)將大部分資金投資于固定收益證券D.具有一定的保本期答案：B分析：保本基金保證本金安全，有保本期，大部分資金投固定收益證券，投資風(fēng)險(xiǎn)較低。21.分級(jí)基金的主要特點(diǎn)不包括（）。A.內(nèi)含衍生工具與杠桿特性B.多種收益實(shí)現(xiàn)方式C.同一基金可拆分為不同風(fēng)險(xiǎn)收益特征的份額D.收益穩(wěn)定，無風(fēng)險(xiǎn)答案：D分析：分級(jí)基金內(nèi)含衍生工具與杠桿特性，有多種收益實(shí)現(xiàn)方式，可拆分不同份額，但并非收益穩(wěn)定無風(fēng)險(xiǎn)。22.基金的募集一般要經(jīng)過（）等步驟。A.申請(qǐng)、注冊(cè)、發(fā)售、基金合同生效B.申請(qǐng)、審批、發(fā)售、基金合同生效C.申請(qǐng)、注冊(cè)、交易、基金合同生效D.申請(qǐng)、審批、交易、基金合同生效答案：A分析：基金募集經(jīng)過申請(qǐng)、注冊(cè)、發(fā)售、基金合同生效步驟，現(xiàn)在是注冊(cè)制而非審批制。23.基金份額的發(fā)售由（）負(fù)責(zé)辦理。A.基金管理人B.基金托管人C.基金銷售機(jī)構(gòu)D.證券交易所答案：A分析：基金份額發(fā)售由基金管理人負(fù)責(zé)，也可委托銷售機(jī)構(gòu)辦理。24.基金合同生效的條件不包括（）。A.封閉式基金募集的基金份額總額達(dá)到核準(zhǔn)規(guī)模的80%以上B.開放式基金募集的基金份額總額超過核準(zhǔn)的最低募集份額總額C.基金份額持有人人數(shù)符合規(guī)定D.基金管理人已足額繳納認(rèn)購款項(xiàng)答案：D分析：基金合同生效條件：封閉式達(dá)核準(zhǔn)規(guī)模80%以上，開放式超最低募集份額，持有人人數(shù)符合規(guī)定，與管理人是否足額繳納認(rèn)購款無關(guān)。25.以下關(guān)于基金認(rèn)購與申購的區(qū)別，說法錯(cuò)誤的是（）。A.認(rèn)購是在基金募集期內(nèi)購買，申購是在基金合同生效后購買B.認(rèn)購費(fèi)率一般低于申購費(fèi)率C.認(rèn)購份額要在基金合同生效時(shí)確認(rèn)，申購份額通常在T+2日確認(rèn)D.認(rèn)購和申購都只能以金額申請(qǐng)答案：D分析：認(rèn)購在募集期，申購在合同生效后，認(rèn)購費(fèi)率低，認(rèn)購份額合同生效確認(rèn)，申購T+2日確認(rèn)，認(rèn)購一般金額申請(qǐng)，申購可金額或份額申請(qǐng)。26.基金贖回的原則不包括（）。A.未知價(jià)原則B.金額贖回原則C.先進(jìn)先出原則D.份額贖回原則答案：B分析：基金贖回遵循未知價(jià)、先進(jìn)先出、份額贖回原則，不是金額贖回原則。27.開放式基金的巨額贖回是指單個(gè)開放日基金凈贖回申請(qǐng)超過基金總份額的（）。A.5%B.10%C.15%D.20%答案：B分析：開放式基金單個(gè)開放日凈贖回申請(qǐng)超總份額10%為巨額贖回。28.基金的轉(zhuǎn)換業(yè)務(wù)是指（）。A.投資者將其持有的基金份額轉(zhuǎn)換為另一基金份額的行為B.基金管理人將基金資產(chǎn)從一個(gè)投資品種轉(zhuǎn)換到另一個(gè)投資品種的行為C.基金托管人將基金資產(chǎn)從一個(gè)賬戶轉(zhuǎn)移到另一個(gè)賬戶的行為D.投資者將基金份額贖回后再重新申購另一基金的行為答案：A分析：基金轉(zhuǎn)換是投資者將持有的基金份額轉(zhuǎn)換為另一基金份額的行為。29.基金的非交易過戶不包括（）。A.繼承B.捐贈(zèng)C.司法強(qiáng)制執(zhí)行D.申購答案：D分析：非交易過戶包括繼承、捐贈(zèng)、司法強(qiáng)制執(zhí)行等，申購是交易行為。30.基金的估值是指（）。A.對(duì)基金資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估，計(jì)算基金資產(chǎn)凈值和基金份額凈值的過程B.對(duì)基金投資收益進(jìn)行計(jì)算的過程C.對(duì)基金費(fèi)用進(jìn)行核算的過程D.對(duì)基金業(yè)績進(jìn)行評(píng)價(jià)的過程答案：A分析：基金估值是對(duì)基金資產(chǎn)評(píng)估，計(jì)算資產(chǎn)凈值和份額凈值的過程。31.以下關(guān)于基金資產(chǎn)估值的原則，說法錯(cuò)誤的是（）。A.對(duì)存在活躍市場的投資品種，如估值日有市價(jià)的，應(yīng)采用市價(jià)確定公允價(jià)值B.對(duì)不存在活躍市場的投資品種，應(yīng)采用市場參與者普遍認(rèn)同且被以往市場實(shí)際交易價(jià)格驗(yàn)證具有可靠性的估值技術(shù)確定公允價(jià)值C.有充足理由表明按上述估值原則仍不能客觀反映相關(guān)投資品種公允價(jià)值的，基金管理公司應(yīng)根據(jù)具體情況與基金托管人商定后，按最能恰當(dāng)反映公允價(jià)值的價(jià)格估值D.基金資產(chǎn)估值的頻率越高越好答案：D分析：基金資產(chǎn)估值有相應(yīng)原則，估值頻率并非越高越好，要考慮成本等因素。32.基金費(fèi)用不包括（）。A.基金管理費(fèi)B.基金托管費(fèi)C.基金銷售服務(wù)費(fèi)D.基金申購費(fèi)答案：D分析：基金費(fèi)用包括管理費(fèi)、托管費(fèi)、銷售服務(wù)費(fèi)等，申購費(fèi)是投資者購買基金時(shí)支付的費(fèi)用，不屬于基金費(fèi)用。33.基金管理費(fèi)通常按照基金資產(chǎn)凈值的一定比例（）計(jì)提。A.每日B.每周C.每月D.每年答案：A分析：基金管理費(fèi)通常按基金資產(chǎn)凈值一定比例每日計(jì)提。34.基金托管費(fèi)是由（）向基金托管人支付的費(fèi)用。A.基金管理人B.基金投資者C.基金銷售機(jī)構(gòu)D.證券交易所答案：A分析：基金托管費(fèi)由基金管理人向托管人支付，實(shí)際由基金資產(chǎn)承擔(dān)。35.基金銷售服務(wù)費(fèi)是用于（）的費(fèi)用。A.基金的宣傳與推介B.支付銷售機(jī)構(gòu)傭金C.基金份額持有人服務(wù)D.以上都是答案：D分析：基金銷售服務(wù)費(fèi)用于基金宣傳推介、支付銷售機(jī)構(gòu)傭金、份額持有人服務(wù)等。36.基金利潤來源不包括（）。A.利息收入B.投資收益C.公允價(jià)值變動(dòng)損益D.基金管理費(fèi)收入答案：D分析：基金利潤來源有利息收入、投資收益、公允價(jià)值變動(dòng)損益等，管理費(fèi)收入是基金管理人收入，不是基金利潤來源。37.基金分紅的方式有（）。A.現(xiàn)金分紅和紅利再投資B.股票分紅和債券分紅C.定期分紅和不定期分紅D.固定分紅和浮動(dòng)分紅答案：A分析：基金分紅方式有現(xiàn)金分紅和紅利再投資。38.以下關(guān)于基金的稅收，說法錯(cuò)誤的是（）。A.基金管理人、托管人從事基金管理活動(dòng)取得的收入，依照稅法的規(guī)定征收營業(yè)稅、企業(yè)所得稅B.基金份額持有人買賣基金份額暫免征收印花稅C.對(duì)基金從證券市場中取得的收入，包括買賣股票、債券的差價(jià)收入，股權(quán)的股息、紅利收入，債券的利息收入及其他收入，暫不征收企業(yè)所得稅D.個(gè)人投資者從基金分配中獲得的股票的股息、紅利收入，由上市公司和發(fā)行債券的企業(yè)在向基金派發(fā)股息、紅利時(shí)，代扣代繳20%的個(gè)人所得稅答案：B分析：2008年9月19日起，基金份額持有人買賣基金份額暫免征收印花稅表述不準(zhǔn)確，之前是有印花稅規(guī)定的。39.基金的業(yè)績?cè)u(píng)價(jià)需要考慮的因素不包括（）。A.投資目標(biāo)與范圍B.風(fēng)險(xiǎn)水平C.基金規(guī)模D.基金管理人的個(gè)人喜好答案：D分析：基金業(yè)績?cè)u(píng)價(jià)考慮投資目標(biāo)范圍、風(fēng)險(xiǎn)水平、基金規(guī)模等，與管理人個(gè)人喜好無關(guān)。40.以下關(guān)于夏普比率的說法，正確的是（）。A.夏普比率是衡量基金風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益的指標(biāo)B.夏普比率越高，表明基金承擔(dān)單位風(fēng)險(xiǎn)獲得的超額回報(bào)率越低C.夏普比率的計(jì)算不需要考慮無風(fēng)險(xiǎn)收益率D.夏普比率不能反映基金的績效答案：A分析：夏普比率衡量基金風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益，越高說明承擔(dān)單位風(fēng)險(xiǎn)獲超額回報(bào)率越高，計(jì)算需考慮無風(fēng)險(xiǎn)收益率，能反映基金績效。41.特雷諾比率與夏普比率的區(qū)別在于（）。A.特雷諾比率考慮了系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，夏普比率考慮了全部風(fēng)險(xiǎn)B.特雷諾比率考慮了全部風(fēng)險(xiǎn)，夏普比率考慮了系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)C.特雷諾比率衡量的是基金的絕對(duì)收益，夏普比率衡量的是基金的相對(duì)收益D.特雷諾比率衡量的是基金的相對(duì)收益，夏普比率衡量的是基金的絕對(duì)收益答案：A分析：特雷諾比率考慮系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，夏普比率考慮全部風(fēng)險(xiǎn)，二者都衡量基金風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益。42.詹森α是衡量基金（）的指標(biāo)。A.風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益B.絕對(duì)收益C.相對(duì)收益D.業(yè)績持續(xù)性答案：A分析：詹森α衡量基金風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益，反映基金超越市場表現(xiàn)的能力。43.基金監(jiān)管的目標(biāo)不包括（）。A.保護(hù)投資者利益B.保證市場的公平、效率和透明C.降低非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)D.推動(dòng)基金業(yè)的規(guī)范發(fā)展答案：C分析：基金監(jiān)管目標(biāo)是保護(hù)投資者、保證市場公平效率透明、推動(dòng)行業(yè)規(guī)范發(fā)展，降低非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)不是監(jiān)管目標(biāo)。44.基金監(jiān)管的原則不包括（）。A.依法監(jiān)管原則B.公開、公平、公正原則C.監(jiān)管與自律并重原則D.全面監(jiān)管原則答案：D分析：基金監(jiān)管原則有依法、公開公平公正、監(jiān)管與自律并重等，并非全面監(jiān)管原則。45.中國證監(jiān)會(huì)對(duì)基金市場的監(jiān)管措施不包括（）。A.檢查B.調(diào)查取證C.限制