1、第五章 投 資v (一) 交易性金融資產(chǎn)v (二) 持有至到期投資v（三）可供出售金融資產(chǎn)v（四）金融資產(chǎn)減值本節(jié)邏輯結(jié)構(gòu)本節(jié)邏輯結(jié)構(gòu) 1、邏輯結(jié)構(gòu)： 交易性金融資產(chǎn)交易性金融資產(chǎn) 直接指定直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)資產(chǎn) 持有至到期投資持有至到期投資 可供出售金可供出售金融資產(chǎn)融資產(chǎn) 2、學(xué)習(xí)方法上、學(xué)習(xí)方法上，都可按下列四個(gè)步驟學(xué)習(xí)：，都可按下列四個(gè)步驟學(xué)習(xí)： 第一步：初始計(jì)量第一步：初始計(jì)量 第二步：持有期間計(jì)量第二步：持有期間計(jì)量 第三步：處置時(shí)（投資收益確認(rèn)）第三步：處置時(shí)（投資收益確認(rèn)） 第四步：期末減值第四步：期

2、末減值（一）交易性金融資產(chǎn)v以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)交易性金融資產(chǎn)交易性金融資產(chǎn)v近期內(nèi)出售，在二級(jí)市場購入的證券，為賺取差價(jià)v金融工具組合的一部分，組合的目的是為了短期獲利v衍生工具（套期工具、擔(dān)保合同，公允價(jià)值難以可靠取得除外）直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)直接指定為以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)v該指定有利于利得或損失的確認(rèn)與計(jì)量v相關(guān)文件要求按照公允價(jià)值為基礎(chǔ)進(jìn)行管理v在活躍市場中沒有報(bào)價(jià)，公允價(jià)值不能可靠計(jì)量的權(quán)益工具投資，不得指定。設(shè)置的科目設(shè)置的科目v（1）交易性金融資產(chǎn)交易性金

3、融資產(chǎn)成本成本 公允價(jià)值變動(dòng)公允價(jià)值變動(dòng)v（2 2）公允價(jià)值變動(dòng)損益）公允價(jià)值變動(dòng)損益v（3 3）投資收益）投資收益取得交易性金融資產(chǎn)取得交易性金融資產(chǎn)借：交易性金融資產(chǎn)借：交易性金融資產(chǎn) 應(yīng)收利息（或應(yīng)收股利）應(yīng)收利息（或應(yīng)收股利） 投資收益（交易費(fèi)用）投資收益（交易費(fèi)用） 貸：銀行存款貸：銀行存款持有期間收到的現(xiàn)金股利或利持有期間收到的現(xiàn)金股利或利息，一般情況下作為投資收益息，一般情況下作為投資收益借：銀行存款借：銀行存款 貸：投資收益貸：投資收益當(dāng)收到的現(xiàn)金股利或利息是實(shí)當(dāng)收到的現(xiàn)金股利或利息是實(shí)際支付的價(jià)款中所包含的已宣際支付的價(jià)款中所包含的已宣告但尚未支付的現(xiàn)金股利或利告但尚未支付的

4、現(xiàn)金股利或利息時(shí)息時(shí)借：銀行存款借：銀行存款 貸：應(yīng)收利息（或應(yīng)收股利）貸：應(yīng)收利息（或應(yīng)收股利）處置交易性金融資產(chǎn)處置交易性金融資產(chǎn)借：銀行存款借：銀行存款 （投資收益）（投資收益） 貸：交易性金融資產(chǎn)貸：交易性金融資產(chǎn) （投資收益）（投資收益）取得取得交易性金融資產(chǎn)交易性金融資產(chǎn)時(shí)，已宣告但尚未發(fā)時(shí)，已宣告但尚未發(fā)放的利息或股利放的利息或股利 收到的股票股利不作賬務(wù)處理，但應(yīng)在備查簿收到的股票股利不作賬務(wù)處理，但應(yīng)在備查簿中登記，以反映所增加的股份數(shù)，并調(diào)減每股成本。中登記，以反映所增加的股份數(shù)，并調(diào)減每股成本。會(huì)計(jì)處理會(huì)計(jì)處理v取得投資：借：交易性金融資產(chǎn)成本（公允價(jià)值） 投資收益（發(fā)生

5、的交易費(fèi)用）注意歸納 應(yīng)收利息（股利） 貸：銀行存款（支付的全部款項(xiàng)）v分期付息到期還本的債券或分期支付股利的股票：借：應(yīng)收股利（利息） 貸：投資收益v思考：一次性還本付息情況，該如何處理？（不做處理）v期末計(jì)價(jià)：借/貸：交易性金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng) 貸/借：公允價(jià)值變動(dòng)損益v處置：借：銀行存款 投資收益 貸：交易性金融資產(chǎn)v同時(shí)，轉(zhuǎn)出原累計(jì)計(jì)入公允價(jià)值變動(dòng)損益的金額。借貸：投資收益 貸借：公允價(jià)值變動(dòng)損益v以上兩分錄可以合并。案例v2007年3月1日，甬江公司購入A公司股票，市場價(jià)值為1 500萬元，甬江公司將其劃分為交易性金融資產(chǎn)，支付價(jià)款為1 550萬元，其中，包含A公司已宣告但尚未發(fā)放的

6、現(xiàn)金股利50萬元，另支付交易費(fèi)用10萬元。2007年3月15日，甬江公司收到該現(xiàn)金股利50萬元。2007年6月30日，該股票的市價(jià)為1 520萬元。2007年9月15日，甬江公司出售了所持有的A公司的股票，售價(jià)為1 600萬元.要求：根據(jù)上述資料進(jìn)行相關(guān)的會(huì)計(jì)處理。 （1）200 07年年3月月1日，購入時(shí)：日，購入時(shí)：借：交易性金融資產(chǎn)借：交易性金融資產(chǎn)成本成本1 5 000 000應(yīng)收股利應(yīng)收股利 500 000投資收益投資收益 100 000貸：銀行存款貸：銀行存款15 600 000（2）200 07年年3月月15日，收到現(xiàn)金股利：日，收到現(xiàn)金股利：借：銀行存款借：銀行存款500 00

7、0貸：應(yīng)收股利貸：應(yīng)收股利500 000（3）200 07年年6月月30日，公允價(jià)值變動(dòng)損益日，公允價(jià)值變動(dòng)損益借：交易性金融資產(chǎn)借：交易性金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng)公允價(jià)值變動(dòng)200 000貸：公允價(jià)值變動(dòng)損益貸：公允價(jià)值變動(dòng)損益 200 000（4）200 07年年9月月15日，出售該股票時(shí)：日，出售該股票時(shí)：借：銀行存款借：銀行存款16 000 000 貸：交易性金融資產(chǎn)貸：交易性金融資產(chǎn)成本成本 15 000 000公允價(jià)值變動(dòng)公允價(jià)值變動(dòng)200 000 投資收益投資收益 800 000同時(shí)，同時(shí)，借：公允價(jià)值變動(dòng)損益借：公允價(jià)值變動(dòng)損益200 000貸：投資收益貸：投資收益 200 000

8、 v1.持有到期投資概念 企業(yè)從二級(jí)市場上購入的固定利率國債、浮動(dòng)利率公司債券等，符合持有至到期投資條件的，可以劃分為持有至到期投資。持有至到期投資通常具有長期性質(zhì)，但期限較短（1年以內(nèi)）的債券投資，符合持有至到期投資條件的，也可將其劃分為持有至到期投資 ，其條件是：，其條件是：到期日固定、回收金額固定或可確定；企業(yè)有明確意圖和能力將其持有至到期的非衍生金融資產(chǎn)。（二）持有到期投資2.會(huì)計(jì)科目總賬科目總賬科目明細(xì)科目明細(xì)科目持有至到期投資持有至到期投資成本成本利息調(diào)整利息調(diào)整 應(yīng)計(jì)利息應(yīng)計(jì)利息 購入債券時(shí)購入債券時(shí)（一）取得持有至到期投資（一）取得持有至到期投資借：持有至到期投資借：持有至到期

9、投資成本成本（投資的面值（投資的面值） 應(yīng)收利息應(yīng)收利息（按支付的價(jià)款中包含的已到付息期但尚未領(lǐng)取的利息）（按支付的價(jià)款中包含的已到付息期但尚未領(lǐng)取的利息） 貸：銀行存款貸：銀行存款（按實(shí)際支付的金額）（按實(shí)際支付的金額） 借或貸：持有至到期投資借或貸：持有至到期投資利息調(diào)整利息調(diào)整（按借與貸的差額）（按借與貸的差額）（二）資產(chǎn)負(fù)債表日（二）資產(chǎn)負(fù)債表日1 1、持有至到期投資為分期付息、一次還本債券投資的、持有至到期投資為分期付息、一次還本債券投資的借：應(yīng)收利息借：應(yīng)收利息（應(yīng)按票面利率計(jì)算確定的應(yīng)收未收利息（應(yīng)按票面利率計(jì)算確定的應(yīng)收未收利息） 貸：投資收益貸：投資收益（按攤余成本和實(shí)際利率

10、計(jì)算確定的利息收入）（按攤余成本和實(shí)際利率計(jì)算確定的利息收入） 借或貸：持有至到期投資借或貸：持有至到期投資利息調(diào)整利息調(diào)整（按借或貸差額（按借或貸差額）2、持有至到期投資為一次還本付息債券投資的持有至到期投資為一次還本付息債券投資的借：持有至到期投資借：持有至到期投資應(yīng)計(jì)利息應(yīng)計(jì)利息（按票面利率計(jì)算確定的應(yīng)收未收利息（按票面利率計(jì)算確定的應(yīng)收未收利息） 貸：投資收益貸：投資收益（按持有至到期投資攤余成本和實(shí)際利率計(jì)算確定的利息收入）（按持有至到期投資攤余成本和實(shí)際利率計(jì)算確定的利息收入） 借或貸：持有至到期投資借或貸：持有至到期投資利息調(diào)整利息調(diào)整（按借或貸差額）（按借或貸差額）3.會(huì)計(jì)處理

11、（三）將持有至到期投資重分類可供出售金融資產(chǎn)的（三）將持有至到期投資重分類可供出售金融資產(chǎn)的借：可供出售金融資產(chǎn)借：可供出售金融資產(chǎn)（應(yīng)在重分類日按其公允價(jià)值）（應(yīng)在重分類日按其公允價(jià)值） 貸：持有至到期投資貸：持有至到期投資成本成本（按其賬面余額）（按其賬面余額） 利息調(diào)整利息調(diào)整（按其賬面余額）（按其賬面余額） 應(yīng)計(jì)利息應(yīng)計(jì)利息（按其賬面余額）（按其賬面余額） 貸或借：資本公積貸或借：資本公積其他資本公積其他資本公積（按借或貸差額）（按借或貸差額） 已計(jì)提減值準(zhǔn)備已計(jì)提減值準(zhǔn)備 應(yīng)當(dāng)同時(shí)結(jié)轉(zhuǎn)減值準(zhǔn)備應(yīng)當(dāng)同時(shí)結(jié)轉(zhuǎn)減值準(zhǔn)備（四）出售持有至到期投資，應(yīng)按實(shí)際收到的金額（四）出售持有至到期投資，應(yīng)

12、按實(shí)際收到的金額 借：銀行存款借：銀行存款 貸：持有至到期投資貸：持有至到期投資成本成本（實(shí)際收到的金額（實(shí)際收到的金額） 利息調(diào)整利息調(diào)整 應(yīng)計(jì)利息應(yīng)計(jì)利息（按賬面余額）（按賬面余額） 貸或借：投資收益貸或借：投資收益（按借或貸差額）（按借或貸差額） 已計(jì)提減值準(zhǔn)備的，還應(yīng)同時(shí)結(jié)轉(zhuǎn)減值準(zhǔn)備。已計(jì)提減值準(zhǔn)備的，還應(yīng)同時(shí)結(jié)轉(zhuǎn)減值準(zhǔn)備。 關(guān)于實(shí)際利率法v債券的買價(jià)債券應(yīng)收利息的現(xiàn)值債券應(yīng)收本金（面值）的現(xiàn)值vP=CIPA(i,n)+CPV(i,n)vC面值，I票面利率，i市場利率（實(shí)際利率）v投資年初賬面價(jià)值（不包括應(yīng)計(jì)利息）實(shí)際利率投資收益v溢價(jià)：投資收益=應(yīng)收利息-溢價(jià)攤銷v折價(jià)：投資收益=應(yīng)

13、收利息+折價(jià)攤銷v華聯(lián)實(shí)業(yè)股份有限公司對(duì)持有至到期投資采用實(shí)際利率法確認(rèn)利息收入。該公司2005年1月1日購入面值500000元，期限5年，票面利率6%，每年12月31日付息，取得成本528000元的乙公債券，在持有期間確認(rèn)利息收入的會(huì)計(jì)處理如下：v首先判斷實(shí)際利率是否高于票面利率v本例成本大于面值，說明實(shí)際利率小于票面利率v先按5%的折現(xiàn)率進(jìn)行測算：v3*4.3295+50*0.7835=52.164752.8v說明實(shí)際利率小于4%。因此實(shí)際利率介于二者之間。v使用插值法估算實(shí)際利率如下：v實(shí)際利率=4%+（5%-4%）*(54.4518-52.8)/ (54.4518-52.1647)=4

14、.72%計(jì)息日期計(jì)息日期應(yīng)計(jì)利息應(yīng)計(jì)利息實(shí)際利率實(shí)際利率利息收入利息收入溢價(jià)攤銷溢價(jià)攤銷攤余成本攤余成本05.1.152800005.12.3130000 4.72%24922 5078 52292206.12.31300004.72%24682531851760407.12.31300004.72%24431556951203508.12.31300004.72%24168583250620309.12.31300004.72%237976203500000合計(jì)合計(jì)15000012200028000采用實(shí)際利率法確認(rèn)利息收入并攤銷溢價(jià)確認(rèn)利息收入并攤銷溢價(jià)借：應(yīng)收利息 30000 貸：投資收

15、益 24922 持有至到期投資乙公司債券（利息調(diào)整）5078課堂練習(xí)v華聯(lián)實(shí)業(yè)股份有限公司對(duì)持有至到期投資采用實(shí)際利率法確認(rèn)利息收入。該公司2006年1月1日購入丙公司與2005年1月1日發(fā)行面值800000元，期限4年，票面利率5%，每年12月31日付息，取得成本778500元的債券，在持有期間采用實(shí)際利率法確認(rèn)利息收入并攤銷折價(jià)的會(huì)計(jì)處理。v若上述債券于2008年8月1日提前出售，取得轉(zhuǎn)讓收入815600元。轉(zhuǎn)讓日，丙公司債券賬面攤余成本為788783元，其中成本800000元，利息調(diào)整（貸方余額）11217元。如何進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。 v首先判斷實(shí)際利率是否高于票面利率v本例成本大于面值，說明

16、實(shí)際利率大于票面利率v先按6%的折現(xiàn)率進(jìn)行測算：v4*3.4651+80*0.7921=77.227977.85v說明實(shí)際利率小于6%，但高于5%v使用插值法估算實(shí)際利率如下：v實(shí)際利率=5%+（6%-5%）*(80.-77.85)/ (80- 77.2279)=5.78%計(jì)息日期計(jì)息日期應(yīng)計(jì)利息應(yīng)計(jì)利息實(shí)際利率實(shí)際利率利息收入利息收入溢價(jià)攤銷溢價(jià)攤銷攤余成本攤余成本06.1.177850005.12.3140000 5.78%44997 4997 78349706.12.31400005.78%45286528678878307.12.31400005.78%4559255927943750

17、8.12.31400005.78%456255625800000合計(jì)合計(jì)16000018150021500采用實(shí)際利率法確認(rèn)利息收入并攤銷折價(jià)確認(rèn)利息收入并攤銷溢價(jià)借：應(yīng)收利息 40000 持有至到期投資丙公司債券（利息調(diào)整）4997 貸：投資收益 44997 v處置損益=815000-（800000-11217）=26817借：銀行存款借：銀行存款 815000815000 持有至到期投資持有至到期投資（利息調(diào)整）（利息調(diào)整）1121711217 貸：貸：持有至到期投資持有至到期投資（成本）（成本） 800000800000 投資收益投資收益 2681726817 4.持有至到期投資的減值v

18、在資產(chǎn)負(fù)債表中，持有至到期投資通常按賬面攤余成本列示其價(jià)值。但有客觀證據(jù)表明其發(fā)生了減值的，應(yīng)當(dāng)根據(jù)其賬面攤余成本與預(yù)計(jì)未來現(xiàn)金流量現(xiàn)值之間的差額計(jì)算確認(rèn)減值損失。v借：資產(chǎn)減值損失v 貸：持有至到期投資減值準(zhǔn)備（三）可供出售金融資產(chǎn)2007年年年報(bào)披露時(shí)間過半，從已經(jīng)出爐的年報(bào)來看，披露時(shí)間過半，從已經(jīng)出爐的年報(bào)來看，2007年上市公司的非經(jīng)常性收益十分突出，其中又以年上市公司的非經(jīng)常性收益十分突出，其中又以處置可供出售金融資產(chǎn)獲得的投資收益最為引人注目。處置可供出售金融資產(chǎn)獲得的投資收益最為引人注目。在在2007年的牛市年的牛市行情中，出售持有的股改限售股，成中，出售持有的股改限售股，成為

19、不少上市公司業(yè)績暴增的源泉。以三季報(bào)披露信息為不少上市公司業(yè)績暴增的源泉。以三季報(bào)披露信息計(jì)算，滬深兩市共有計(jì)算，滬深兩市共有269家上市公司持有可供出售的金家上市公司持有可供出售的金融資產(chǎn)。融資產(chǎn)。v 在初始確認(rèn)時(shí)即被指定為可供出售金融資產(chǎn)以及不能劃為持有至到期投資、以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入當(dāng)期損益的金融資產(chǎn)、貸款與應(yīng)收款項(xiàng)1.可供出售金融資產(chǎn)概念2.科目設(shè)置v可供出售金融資產(chǎn)成本 公允價(jià)值變動(dòng) 應(yīng)計(jì)利息 利息調(diào)整v可供出售金融資產(chǎn)發(fā)生減值的，可以單獨(dú)設(shè)置“可供出售金融資產(chǎn)減值準(zhǔn)備”科目。3.核算特點(diǎn)v類似交易性金融資產(chǎn)的核算v交易費(fèi)用計(jì)入初始入賬成本v公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入資本公積項(xiàng)目v匯率導(dǎo)

20、致的匯兌損益計(jì)入資本公積項(xiàng)目v（1） 取得可供出售金融資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)按取得該金融資產(chǎn)的公允價(jià)值和相關(guān)公允價(jià)值和相關(guān)交易費(fèi)用之和作為初始確認(rèn)金額交易費(fèi)用之和作為初始確認(rèn)金額。支付的價(jià)款中包含的已到付息期但尚未領(lǐng)取的債券利息或已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利，應(yīng)單獨(dú)確認(rèn)為應(yīng)收項(xiàng)目。v（2） 持有可供出售金融資產(chǎn)持有期間取得的利息或現(xiàn)金股利，應(yīng)當(dāng)計(jì)入投資收益。資產(chǎn)負(fù)債表日，可供出售金融資產(chǎn)應(yīng)當(dāng)以公允價(jià)值計(jì)量，且公允價(jià)值變動(dòng)計(jì)入資本公積（其他資本公積）。v（3） 處置處置可供出售金融資產(chǎn)時(shí)，應(yīng)將取得的價(jià)款與該金融資產(chǎn)賬面價(jià)值之間的差額，計(jì)入投資損益；同時(shí)，將原直接計(jì)入所有者權(quán)益的公允價(jià)值變動(dòng)累計(jì)額對(duì)應(yīng)處置部分的金

21、額轉(zhuǎn)出，計(jì)入投資損益。 v【例題7】甲股份有限公司在2007年6月10日以每股15元的價(jià)格（其中包含已宣告但尚未發(fā)放的現(xiàn)金股利0.2元）購進(jìn)某股票200萬股并確認(rèn)為可供出售金融資產(chǎn)，另支付相關(guān)稅費(fèi)12萬元，6月15日如數(shù)收到宣告發(fā)放的現(xiàn)金股利,2007年12月31日該股票公允價(jià)值為16.8元，上述業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)處理是：v6月10日 借：可供出售金融資產(chǎn)成本 2972【（15-0.2） 200+12】 應(yīng)收股利 40（0.2200） 貸：銀行存款 3012v6月15 借：銀行存款 40 貸：應(yīng)收股利 40v12月31日 借：可供出售金融資產(chǎn)公允價(jià)值變動(dòng) 400 貸：資本公積其他資本公積 4004.可供出售金融資產(chǎn)減值v分析判斷可供出售