1、第二章 商業(yè)銀行的資本管理教材上內(nèi)容 2.1 銀行資本的性質(zhì)與作用 2.2 資本的構(gòu)成 2.3 資本充足與銀行穩(wěn)健 2.4 資本的籌集與管理學(xué)習(xí)目的 1. 了解銀行資本的性質(zhì)、作用、籌集與管理 2. 掌握銀行資本的構(gòu)成及其銀行資本與銀行穩(wěn)健的關(guān)系商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)1.第二章 商業(yè)銀行的資本管理學(xué)習(xí)重點(diǎn) 1. 銀行資本的構(gòu)成、籌集與管理 2. 新巴塞爾資本協(xié)議的有關(guān)內(nèi)容學(xué)習(xí)方法 1. 分清三類銀行：大、中、小型銀行 2. 認(rèn)識(shí)三種風(fēng)險(xiǎn)：信譽(yù)、市場(chǎng)、操作風(fēng)險(xiǎn) 3. 掌握三種方法：計(jì)算銀行資本與風(fēng)險(xiǎn)關(guān)系的方法 4. 學(xué)習(xí)三個(gè)文件：、 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)2.2.1 銀行資本的性質(zhì)與作

2、用本節(jié)重點(diǎn)： 1. 銀行資本質(zhì)的規(guī)定性 2. 銀行資本的功能與作用弄清三個(gè)問(wèn)題： 1. 什么是銀行資本？ 2. 銀行資本什么？ 3. 銀行資本有何用途？商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)3. 一、銀行資本的定義 1.從銀行角度看：銀行資本是銀行運(yùn)營(yíng)的本錢，是銀行本身?yè)碛械幕蚰苡谰弥?、運(yùn)用的資金，是銀行從事運(yùn)營(yíng)活動(dòng)必需注入的資金，是銀行一切者的出資額，是銀行運(yùn)營(yíng)的一種資金來(lái)源，是銀行的一切者權(quán)益。 2.從存款人角度看：銀行資本是客戶存款免受偶爾損失的保證，是維護(hù)銀行債務(wù)人免于蒙受銀行運(yùn)營(yíng)失敗和償付才干風(fēng)險(xiǎn)的緩沖器。 3.從監(jiān)管者角度看：銀行資本是按監(jiān)管當(dāng)局的要求計(jì)算的資本，包括中心資本和附屬資本 ，是防備銀行

3、風(fēng)險(xiǎn)和保證銀行穩(wěn)健運(yùn)營(yíng)的根底，是防止銀行破產(chǎn)的最后一道防線。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)4. 二、銀行資本的性質(zhì)認(rèn)識(shí)銀行資本的性質(zhì)，更多地要從監(jiān)管角度分析。 1.銀行資本是銀行的一切者權(quán)益。 2.銀行資本是維持公眾對(duì)銀行自信心的保證。 3.銀行資本是防御銀行風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)銀行穩(wěn)定的保證。 4.銀行資本是防止銀行破產(chǎn)的底線。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)5.三、銀行資本的功能 1. 美聯(lián)儲(chǔ)從功能視角對(duì)銀行資本的定義 -資本對(duì)不可預(yù)見(jiàn)的損失能起緩沖作用； -協(xié)助維持公眾對(duì)某一銀行的自信心； -在萬(wàn)一發(fā)生不能償債的情況下對(duì)存款人提供部分維護(hù)； -支持該行的合理增長(zhǎng)。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)6.2.教材上對(duì)銀行資本功能的多重歸納19

4、80年英格蘭銀行確認(rèn)的銀行資本“四目的美銀行家協(xié)會(huì)對(duì)銀行產(chǎn)權(quán)資本列出的“四職能教材歸納的銀行資本“五功能 參見(jiàn)教材P.23-24.商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)7. 3.重點(diǎn)把握 三大功能論：營(yíng)業(yè)、維護(hù)、管理功能； 四大職能論：美聯(lián)儲(chǔ)、美銀行家協(xié)會(huì) 五大功能論：教材P.23-24 1緩沖器，吸收運(yùn)營(yíng)虧損，保證正常運(yùn)營(yíng) 2銀行正常運(yùn)營(yíng)之前的啟動(dòng)資金 3顯示銀行實(shí)力，維持市場(chǎng)自信心 4為銀行擴(kuò)張和業(yè)務(wù)拓展提供資金 5順應(yīng)監(jiān)管當(dāng)局的需求，保證銀行的繼續(xù)增長(zhǎng) 關(guān)鍵功能論：吸收不測(cè)損失，消除銀行的不穩(wěn)定要素 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)8.四、銀行業(yè)面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)上一節(jié)曾經(jīng)講過(guò)主要銀行風(fēng)險(xiǎn)本節(jié)內(nèi)容：銀行業(yè)面

5、臨的主要風(fēng)險(xiǎn) 1.信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)：違約的潛在能夠性、信譽(yù)下降 2.利率風(fēng)險(xiǎn)：金融市場(chǎng)利率的動(dòng)搖 3.匯率風(fēng)險(xiǎn)：匯率的動(dòng)搖 4.操作風(fēng)險(xiǎn)： 5.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：其他各類風(fēng)險(xiǎn)長(zhǎng)期隱藏和積累的結(jié)果9. 案例1、巴林銀行：1995年年初，尼克利森因炒日本股票指數(shù)期貨使得虧了13億美圓。虧損的13億美圓遠(yuǎn)遠(yuǎn)超越了巴林銀行的本錢，所以巴林銀行只得破產(chǎn)倒閉。 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)五、銀行資本與銀行風(fēng)險(xiǎn)相關(guān)的案例10. 案例2、日本大和銀行：1995年9月26日宣布，該行紐約分行一位高級(jí)買賣員井口俊英經(jīng)過(guò)做假賬的方式，在過(guò)去11年間呵斥的虧損達(dá)11億美圓之多。每天平均虧損40萬(wàn)50萬(wàn)美圓 而井口俊英虧損的11億美圓才相當(dāng)

6、于大和銀行資本金的1/7到1/8，所以該行董事長(zhǎng)、行長(zhǎng)非常有把握地宣布，大和銀行的生存絕無(wú)問(wèn)題。但大和銀行所得到的懲罰是異乎尋常的繁重。18家機(jī)構(gòu)全部驅(qū)除并罰款34億美圓 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)11. 案例3、法國(guó)興業(yè)銀行：2021年1月24日，法國(guó)興業(yè)銀行在一份公開(kāi)電子郵件聲明中自揭家丑，該行上周末發(fā)現(xiàn)旗下巴黎的一名買賣員建立了歐洲股指期貨相關(guān)頭寸，此舉超出了其職務(wù)允許的范圍，相關(guān)的投資將對(duì)興業(yè)銀行呵斥49億歐元損失。 同時(shí)該行還須另行沖減20.5億歐元次級(jí)抵押貸款相關(guān)資產(chǎn)。 為堅(jiān)持資本充足率，未來(lái)數(shù)周該行將為此另籌55億歐元資本。興業(yè)銀行表示方案經(jīng)過(guò)發(fā)行購(gòu)股權(quán)證券以籌集資金，由摩根大通和摩根士

7、丹利擔(dān)任承銷商。 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)12.2.2 銀行資本的構(gòu)成本節(jié)重點(diǎn)： 對(duì)銀行資本的規(guī)定弄清四個(gè)問(wèn)題： 1. 銀行資本的構(gòu)成包括哪些？ 2. 對(duì)銀行資本的詳細(xì)規(guī)定是什么？ 3. 銀行資本構(gòu)成與銀行規(guī)模的大小有何關(guān)系？ 4. 我國(guó)商業(yè)銀行資本的詳細(xì)規(guī)定怎樣樣？商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)13.一、銀行資本的根本構(gòu)成 一商業(yè)銀行創(chuàng)建時(shí)所籌措的資本 1.實(shí)收資本 二商業(yè)銀行的留存利潤(rùn) 2.資本公積 3.盈余公積 4.未分配利潤(rùn) (三其他資本 5.重估貯藏 6.權(quán)益預(yù)備金 7.次級(jí)債務(wù)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)14. 二、對(duì)銀行資本的規(guī)定 一 1988年的主要內(nèi)容 ，即的簡(jiǎn)稱，主要內(nèi)容是： 1.規(guī)定12個(gè)參與國(guó)應(yīng)以

8、國(guó)際間可比性及一致性為根底制定各自的銀行資本規(guī)范。 2.商業(yè)銀行的資本應(yīng)與資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)相聯(lián)絡(luò)。商業(yè)銀行的最低資本由銀行資產(chǎn)構(gòu)造構(gòu)成的資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)所決議，資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)越大，最低資本額越高。 3.銀行的主要資本是銀行持股人的股本，構(gòu)成銀行的中心資本；協(xié)議簽署國(guó)銀行的最低資本限額為銀行風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的8%，中心資本不能低于風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)的4%；國(guó)際間的銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)應(yīng)使銀行資本金到達(dá)類似的程度 。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)15.二對(duì)商業(yè)銀行資本的分類 1. 中心資本 1股本：普通股、永久非累積優(yōu)先股 2公開(kāi)貯藏： 2. 附屬資本 1未公開(kāi)貯藏 2重估貯藏 3普通預(yù)備金 4混合資本工具 5長(zhǎng)期附屬債務(wù)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)16.永久非累積

9、優(yōu)先股 它具有債券和普通股的雙重特點(diǎn) 1. 只支付固定股息，且沒(méi)有定期支付股息和到期歸還本金的義務(wù); 2. 銀行沒(méi)有法律義務(wù)支付累積未分配的股息; 3. 優(yōu)先股股息不能從稅前盈余中扣除; 4. 優(yōu)先股股息支付義務(wù)先于普通股前往商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)17. (三對(duì)資本扣除的規(guī)定 1. 商譽(yù)是一種無(wú)形資產(chǎn)。它通常能添加銀行的價(jià)值，但它又是一種虛擬資本，價(jià)值大小比較模糊。 2.從總資本中扣除對(duì)從事銀行業(yè)務(wù)和金融活動(dòng)的附屬機(jī)構(gòu)的投資。其目的是：防止銀行體系相互交叉控股，導(dǎo)致同一資本來(lái)源在一個(gè)集團(tuán)中反復(fù)計(jì)算的“雙重杠桿效應(yīng) ；防止跨國(guó)銀行利用本人的全球網(wǎng)絡(luò)巧妙調(diào)撥資金，躲避控制或進(jìn)展投機(jī)活動(dòng)。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與

10、運(yùn)營(yíng)18. 三、銀行規(guī)模與資本構(gòu)成 1.規(guī)模較大的銀行：資本構(gòu)成中股票溢價(jià)和未分配利潤(rùn)占有較大比重，其次是銀行發(fā)行的長(zhǎng)期債務(wù)和普通股的股票 2.規(guī)模小的銀行：其資本的組成更主要依賴于本身的未分配利潤(rùn)。 不同規(guī)模的銀行，資本構(gòu)成有很大差別 差別的緣由：大銀行和小銀行經(jīng)過(guò)金融市場(chǎng)籌資的難易程度不同，從某種程度上講，小銀行更注重自有資本的充足程度的提高，因此資本充足性更高。 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)19. 四、我國(guó)商業(yè)銀行的資本構(gòu)成一我國(guó)(2004) 對(duì)商業(yè)銀行資本構(gòu)成的規(guī)定 1. 中心資本：實(shí)收資本或普通股； 資本公積； 盈余公積； 未分配利潤(rùn)； 少數(shù)股權(quán) 2. 附屬資本：重估貯藏； 普通預(yù)備；優(yōu)先股；

11、 可轉(zhuǎn)換債券； 長(zhǎng)期次級(jí)債務(wù) 3. 資本的扣除項(xiàng)：商譽(yù)；商業(yè)銀行對(duì)未并表銀行機(jī)構(gòu)的資本投資； 商業(yè)銀行對(duì)非自用不動(dòng)產(chǎn)、對(duì)非銀行金融機(jī)構(gòu)和企業(yè)的資本投資。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)20.少數(shù)股權(quán)：是指子公司凈運(yùn)營(yíng)成果和凈資產(chǎn)中不以任何直接或間接方式歸屬于母銀行的部分 。長(zhǎng)期次級(jí)債務(wù)：原始期限最少5年以上的次級(jí)債務(wù)。經(jīng)銀監(jiān)會(huì)認(rèn)可，商業(yè)銀行發(fā)行的普通的、無(wú)擔(dān)保的、不以銀行資產(chǎn)為抵押或質(zhì)押的長(zhǎng)期次級(jí)債務(wù)工具可列入附屬資本，在距到期日前最后五年，其可計(jì)入附屬資本的數(shù)量每年累計(jì)折扣20%。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)21.二我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行的資本構(gòu)成 1. 我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行資本的主要來(lái)源是實(shí)收資本； 2. 銀行盈利規(guī)模的差

12、別，使得未分配利潤(rùn)構(gòu)成資本的 比例不同； 3. 在我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行的資本構(gòu)成中根本沒(méi)有附屬資本 我國(guó)國(guó)有商業(yè)銀行都已股改，資本構(gòu)成發(fā)生變化。 參見(jiàn)華泰證券(專業(yè)版)，看如今國(guó)有控股銀行資本構(gòu)成的詳細(xì)情況。/chinese/home/jsp/index.jsp商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)22.三我國(guó)股份制商業(yè)銀行的資本構(gòu)成 1. 實(shí)收資本占資本比例差別懸殊，如中信實(shí)業(yè)銀行為72.92%，招商銀行為35.60%。 2. 未分配利潤(rùn)占資本比重今年來(lái)有所下降，但總體程度依然高于國(guó)有商業(yè)銀行股份制商業(yè)銀行有較強(qiáng)的內(nèi)部融資才干。 我國(guó)上市商業(yè)銀行的資本構(gòu)成發(fā)生了很大。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)23.2.3

13、資本充足與銀行穩(wěn)健本節(jié)重點(diǎn)： 的有關(guān)內(nèi)容弄清三個(gè)問(wèn)題： 1. 資本充足程度與銀行穩(wěn)健的關(guān)系 2. 的主要精神 3. 對(duì)資本充足的 測(cè)定方法商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)24.一、資本與銀行倒閉風(fēng)險(xiǎn) 1. 資產(chǎn)收益與銀行穩(wěn)健的兩難抉擇 在資產(chǎn)收益率一定時(shí)，資本/資產(chǎn)比率的提高會(huì)降低資本的收益率； 在風(fēng)險(xiǎn)條件一樣時(shí)，資本/資產(chǎn)比率的降低會(huì)使銀行無(wú)法承當(dāng)運(yùn)營(yíng)虧損，加劇銀行的倒閉風(fēng)險(xiǎn)。 2. 資本與銀行倒閉風(fēng)險(xiǎn) 資本的多少取決于銀行倒閉風(fēng)險(xiǎn)的大小商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)25.非盈利資產(chǎn)存款及其他負(fù)債盈利資產(chǎn)資本非盈利資產(chǎn)存款及其他負(fù)債盈利資產(chǎn)資本資產(chǎn)損失非盈利資產(chǎn)存款及其他負(fù)債盈利資產(chǎn)資產(chǎn)損失資本A銀行B銀行C銀行商業(yè)

14、銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)26. 1.何謂資本充足？資本充足只是相對(duì)于銀行的資產(chǎn)負(fù)債的情況而言的，受總量與構(gòu)造兩個(gè)方面的影響。 資本充足并不意味著銀行沒(méi)有倒閉的風(fēng)險(xiǎn)。 2.資本充足與銀行穩(wěn)健關(guān)系分析 例：P.33 比較A、B兩個(gè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債情況 A、B銀行資產(chǎn)規(guī)模一樣，A銀行的資本充足率低于B銀行，但從資產(chǎn)的構(gòu)造來(lái)看，A銀行資產(chǎn)資產(chǎn)流動(dòng)性強(qiáng)，負(fù)債穩(wěn)定，B銀行資產(chǎn)流動(dòng)性弱，負(fù)債穩(wěn)定性差，所以，相比而言，A銀行的穩(wěn)定性更高。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)二、資本充足與銀行穩(wěn)健27.A、B銀行的資產(chǎn)負(fù)債表比較 單位：億元資產(chǎn)A銀行B銀行負(fù)債和資本A銀行B銀行現(xiàn)金和應(yīng)付款4030活期存款70170短期政府債券6015儲(chǔ)蓄存

15、款406長(zhǎng)期政府債券6040定期存款906貸款80155可轉(zhuǎn)讓存單2028資本2030合計(jì)240240合計(jì)240240前往商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng) 28.三、與資本管理1.的主要精神 2.對(duì)資本充足的測(cè)定3.實(shí)施對(duì)我國(guó)銀行監(jiān)管的影響商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)29.1.的主要精神 的實(shí)施過(guò)程 與1988年的區(qū)別 的根本框架 銀行風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管的三大支柱 1最低資本要求：論述如何計(jì)算信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)總的最低資本要求； 2監(jiān)管當(dāng)局的監(jiān)視檢查：保證銀行有充足的資本應(yīng)對(duì)業(yè)務(wù)中的一切風(fēng)險(xiǎn)，鼓勵(lì)銀行開(kāi)發(fā)并運(yùn)用更好的風(fēng)險(xiǎn)管技術(shù)來(lái)監(jiān)測(cè)和管理風(fēng)險(xiǎn) ； 3市場(chǎng)紀(jì)律：對(duì)第一支柱和第二支柱的補(bǔ)充。 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)30.2.

16、對(duì)資本充足的測(cè)定11總資本的測(cè)定分子 總資本包括中心資本一級(jí)資本和附屬資本二級(jí)資本兩部分，其中： 二級(jí)資本最高不得超越一級(jí)資本的100%； 二級(jí)資本中的次級(jí)債務(wù)和中期優(yōu)先股最高不得超越一級(jí)資本的50%，普通預(yù)備金包括在二級(jí)資本中，但不能超越風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的1.25%。 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)31.2.對(duì)資本充足的測(cè)定2 (2)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)范圍的規(guī)定 資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)包括： 信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn) 市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn) 操作風(fēng)險(xiǎn)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)32.2.對(duì)資本充足的測(cè)定33風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的計(jì)量分母 總風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn) =信譽(yù)加權(quán)資產(chǎn)+市場(chǎng)加權(quán)資產(chǎn)+操作加權(quán)資產(chǎn) =信譽(yù)加權(quán)資產(chǎn)+12.5市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)+操作風(fēng)險(xiǎn)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)33.2.對(duì)資本充足的

17、測(cè)定4 3對(duì)資本充足的要求中心資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的比率不得低于4%， 中心資本比率=中心資本/風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)100% =中心資本/信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)+12.5市場(chǎng) 風(fēng)險(xiǎn)+12.5操作風(fēng)險(xiǎn)100%4%商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)34.2.對(duì)資本充足的測(cè)定53對(duì)資本充足的要求總資本與風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)總資產(chǎn)的比率不得低于8%， 總風(fēng)險(xiǎn)資本比率 =總資本/風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)100% =總資本/信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn) +12.5市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)+12.5操作風(fēng)險(xiǎn)100%8%商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)35.2.對(duì)資本充足的測(cè)定64信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的計(jì)算1 計(jì)算根據(jù)：“三率 信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重違約概率PD 違約損失率LGD 違約風(fēng)險(xiǎn)暴露EAD 計(jì)算方法：“四種

18、規(guī)范法 內(nèi)部評(píng)級(jí)法初級(jí)、高級(jí) 資產(chǎn)組合信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)模型法未來(lái)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)36.2.對(duì)資本充足的測(cè)定74信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)的計(jì)算2 計(jì)算過(guò)程：“三步 a.計(jì)算表外工程的對(duì)等信貸額 b.將表內(nèi)資產(chǎn)和表外資產(chǎn)的對(duì)等信貸額乘以相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重 c.加總求和商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)37.2.對(duì)資本充足的測(cè)定85操作風(fēng)險(xiǎn)資本的計(jì)算計(jì)算方法：根本目的法、規(guī)范法、高級(jí)計(jì)量法留意把握幾個(gè)要素： a.產(chǎn)品線； b.各產(chǎn)品線當(dāng)年的總收入； c.各產(chǎn)品線總收入與資本要求之間的聯(lián)絡(luò)系數(shù)d.總資本要求是各產(chǎn)品線監(jiān)管資本按年簡(jiǎn)單加總后取三年的平均值。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)38.2.對(duì)資本充足的測(cè)定96市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本的計(jì)算1市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)范圍

19、利率風(fēng)險(xiǎn) 匯率風(fēng)險(xiǎn) 股權(quán)頭寸風(fēng)險(xiǎn) 商品風(fēng)險(xiǎn)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)39.2.對(duì)資本充足的測(cè)定106市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)資本的計(jì)算2 相關(guān)概念： 風(fēng)險(xiǎn)敞口風(fēng)險(xiǎn)暴露：銀行持有的風(fēng)險(xiǎn)性資產(chǎn)余額。 如外匯敞口頭寸，包括：即期凈敞口頭寸、遠(yuǎn)期凈敞口頭寸、期權(quán)凈敞口頭寸、單幣種敞口頭寸，總敞口頭寸，凈總敞口頭寸，累計(jì)總敞口頭寸，凈總敞口頭寸 單幣種敞口頭寸： 即期敞口頭寸=表內(nèi)即期資產(chǎn)-即期負(fù)債 假設(shè)敞口頭寸為正值凈多頭 假設(shè)敞口頭寸為負(fù)值凈空頭商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)40.例1. 假設(shè)某銀行表內(nèi)美圓資產(chǎn)800萬(wàn)，美圓負(fù)債600 萬(wàn)，那么： 該行美圓多頭200萬(wàn)例2. 假設(shè)一家銀行的外匯敞口頭寸如下： 日元多頭50，馬克多頭10

20、0，英鎊多頭150， 法郎空頭20，美圓空頭180，那么該行： 累計(jì)總敞口頭寸=50+100+150+20+180=500 凈總敞口頭寸 =50+100+150-20+180 =100商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)41.2.對(duì)資本充足的測(cè)定117資本充足率的計(jì)算 P.40 例題8中、外銀行資本充足率的情況 P.41 例表 留意：近年來(lái)我國(guó)銀行資本充足率的變化商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)42. 名稱一級(jí)資本數(shù)量（百萬(wàn)美元）資本資產(chǎn)比（%）資本充足率（%）花旗集團(tuán)（Citigroup）590125.3811.25美洲銀行（Bank of America Corp）430126.5112.43匯豐控股（HSBC Hold

21、ings）389495.1313.30JP摩根大通（JP Morgan Chase Et Co）375704.9511.95法國(guó)農(nóng)業(yè)信貸集團(tuán)356615.8611.70瑞穗金融集團(tuán)290922.699.53皇家蘇格蘭銀行276524.2611.70三井住友銀行270993.2110.10三菱東京金融集團(tuán)260393.3310.84法國(guó)巴黎銀行241193.2410.90前往國(guó)外主要商業(yè)銀行資本充足率2003年7月商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)43.截至2021年6月份末，我國(guó)商業(yè)銀行資本充足率達(dá)標(biāo)的銀行已有175家，比年初添加14家；達(dá)標(biāo)銀行資產(chǎn)占商業(yè)銀行總資產(chǎn)的84.2%。 我國(guó)商業(yè)銀行的資本充足率20

22、21年6月商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)44.1我國(guó)對(duì)實(shí)施的積極呼應(yīng) 2004年2月公布了，并于當(dāng)年3月1日開(kāi)場(chǎng)實(shí)行。 目前中國(guó)銀監(jiān)會(huì)正在制定實(shí)施的系列法規(guī)。2實(shí)施對(duì)我國(guó)銀行監(jiān)管的影響。 P.49 “三個(gè)方面3.實(shí)施 對(duì)我國(guó)銀行監(jiān)管的影響商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)45.2.4 資本的籌集與管理本節(jié)重點(diǎn)： 1. 銀行資本規(guī)模的衡量 2. 銀行資本的內(nèi)部籌集方法弄清二個(gè)問(wèn)題： 1. 衡量銀行資本規(guī)模的方法有哪些？ 2. 銀行資產(chǎn)繼續(xù)增長(zhǎng)模型的運(yùn)用商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)46.一、銀行資本規(guī)模的衡量方法 1.賬面資本GAAP：由賬面價(jià)值計(jì)量銀行資本。 GAAP總資產(chǎn)賬面價(jià)值 - 總負(fù)債賬面價(jià)值 2.管理資本(RAP )：據(jù)監(jiān)

23、管會(huì)計(jì)原理計(jì)量的資本量。 銀行RAP資本股東股權(quán)永久優(yōu)先股 貸款與租賃損失貯藏可轉(zhuǎn)換次級(jí)債務(wù)其他 3.市場(chǎng)價(jià)值資本(MVC)：據(jù)銀行資產(chǎn)、負(fù)債的市場(chǎng)價(jià)值計(jì)量的資本。MVC銀行資產(chǎn)的市場(chǎng)價(jià)值MVA- 銀行負(fù)債的市場(chǎng)價(jià)值MVLMVC=每股股票的現(xiàn)期市價(jià)發(fā)行但未償付的股票數(shù)量 留意三種方法的比較商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)47.二、影響銀行資本需求量的要素 1. 相關(guān)法律規(guī)定 2. 宏觀經(jīng)濟(jì)情勢(shì) 3. 銀行的資產(chǎn)負(fù)債構(gòu)造 4. 銀行的信譽(yù)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)48.三、銀行最正確資本需求量 銀行最正確資本需求量是銀行開(kāi)展需求的不高、不低的資本量。銀行資本過(guò)高會(huì)降低財(cái)務(wù)杠桿比率，添加籌集資金的本錢，影響銀行的利潤(rùn)；

24、資本過(guò)低會(huì)添加對(duì)存款等其他資金來(lái)源的需求，使銀行邊沿收益下降。 資本本錢曲線的最低點(diǎn)為最正確資本量 KCC資本本錢資本量資本本錢曲線0最低本錢最正確資本量銀行資本量與資本本錢之間的關(guān)系 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)49. 銀行的資本本錢曲線要遭到銀行的資產(chǎn)規(guī)模、資產(chǎn)負(fù)債構(gòu)造及其面臨的市場(chǎng)情況所影響。即不同的資產(chǎn)規(guī)模、資產(chǎn)負(fù)債構(gòu)造和所面臨的市場(chǎng)情況會(huì)決議不同的資本本錢曲線 銀行最正確資本量與銀行的規(guī)模成反方向變化關(guān)系，即，銀行規(guī)模越小，其最正確資本量相對(duì)越多。資本量資本本錢0小銀行中銀行大銀行銀行最正確資本需求量與銀行規(guī)模的關(guān)系商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)50.銀行總體目標(biāo)資本需要量?jī)?nèi)部籌集預(yù)計(jì)資本結(jié)構(gòu)目標(biāo)資本結(jié)構(gòu)

25、預(yù)計(jì)股息目標(biāo)股息政策外部籌集股票債券四、銀行的資本方案商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)51.五、銀行資本的內(nèi)部籌集 優(yōu)點(diǎn)：籌資本錢較低，防止股東控制權(quán)的減弱。 缺陷：籌資數(shù)量在很大程度上受限于銀行本身，如政府對(duì)銀行適度資本金規(guī)模的控制、銀行的盈利程度、銀行的股利分配政策。1. 銀行內(nèi)部籌資的優(yōu)缺陷商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)52. 2. 銀行資產(chǎn)繼續(xù)增長(zhǎng)模型 戴維貝勒于1978 年提出。 繼續(xù)增長(zhǎng)率：由銀行內(nèi)源資本所支持的銀行資產(chǎn)年增長(zhǎng)率。 ROA1-DR SG1= EC1/TA1- ROA1-DR SG1 資產(chǎn)增長(zhǎng)率 ROA資產(chǎn)收益率 DR紅利分配比率 EC1/TA1資本比率商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)53.例題：假設(shè)某銀行

26、今年資產(chǎn)規(guī)模為932億美圓； 當(dāng)局認(rèn)可的最低資本對(duì)資產(chǎn)比率為532； 銀行估計(jì)下年資產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)展8； 凈收入的40用于支付股息和紅利； 新增資本從銀行留利籌措。 利用以上假設(shè)和相關(guān)數(shù)據(jù)，計(jì)算出銀行下一年的資 產(chǎn)收益率應(yīng)是多少？。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)54.六、銀行資本外部籌集 1. 出賣資產(chǎn)與租賃設(shè)備 2. 發(fā)行普通股：特點(diǎn)、不利要素 3. 發(fā)行優(yōu)先股：特點(diǎn)、種類 4. 發(fā)行中長(zhǎng)期債券：優(yōu)點(diǎn)、缺陷、種類 5. 股票與債券的互換等 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)55. 各種外部籌集方式的比較和選擇 1.各種籌集方式的本錢 2.對(duì)股東收益和控制權(quán)的影響 3.各種外部方式的融資風(fēng)險(xiǎn) 4.資本市場(chǎng)的行情 5.影響資本數(shù)

27、量和構(gòu)成的控制規(guī)定 例：P.59商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)56.案例分析 A商業(yè)銀行1998年12月31日的表內(nèi)及表外資產(chǎn)負(fù)債情況，如表22、表3所示，計(jì)算該行的資本充足率。 權(quán)數(shù)資產(chǎn)項(xiàng)目金額負(fù)債項(xiàng)目金額0現(xiàn)金5一級(jí)資本加上二級(jí)資本10短期國(guó)庫(kù)券5中長(zhǎng)期國(guó)庫(kù)券10負(fù) 債12020%一般責(zé)任政府國(guó)庫(kù)券10合 計(jì)130FNMA證券1050%居民抵押貸款40100%其他貸款50合 計(jì)130表22 A銀行資產(chǎn)負(fù)債表 單位：百萬(wàn)美圓57.表23 A商業(yè)銀行表外工程資料 單位：百萬(wàn)美圓轉(zhuǎn)換系數(shù)相應(yīng)表內(nèi)項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)權(quán)數(shù)表外項(xiàng)目金額50100對(duì)某公司的2年期貸款承諾80100100支持商業(yè)票據(jù)發(fā)行的備用信用證102010

28、0商業(yè)信用證500.54年期固定一浮動(dòng)利率互換合約10052年期遠(yuǎn)期美元膜鎊外匯合約4058.(二)分析 該銀行資本充足率的計(jì)算如下： 表內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)=05+05+010+0.210+0.210+0.540+150 =74(百萬(wàn)美圓) 表外風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)(非利率與匯率項(xiàng)) =800.5+101+500.2 =60(百萬(wàn)美圓) 表外風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)(利率與匯率工程) =(1000.005+3)+40005 50 =2.75(百萬(wàn)美圓)59. 其中，4年期固定浮動(dòng)利率互換合約的重置本錢為3百萬(wàn)美圓，2年期遠(yuǎn)期美圓英鎊外集合約的重置本錢為-1百萬(wàn)美圓(盈利)，在計(jì)算與利率及匯率有關(guān)的表外資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)額時(shí)普通不將盈利計(jì)

29、算在內(nèi)，如本例中2年期遠(yuǎn)期美圓英鎊外集合約的1百萬(wàn)美圓的盈利就不計(jì)算在內(nèi)。 利率與匯率工程表外風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)：潛在敞口+本期敞口 潛在敞口反映合約對(duì)方當(dāng)事人在未來(lái)違約的信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。這種風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生取決于利率或匯率合約中匯率的未來(lái)動(dòng)搖情況。本期敞口反映對(duì)方當(dāng)事人如今違約重置合約的本錢。銀行經(jīng)過(guò)將合約的原始利率或價(jià)錢交換成當(dāng)前類似合約的利率或價(jià)錢來(lái)計(jì)算重置本錢或本期敞口。60.1、銀行資本對(duì)銀行的運(yùn)營(yíng)有什么意義？2、對(duì)銀行資本的構(gòu)成是怎樣規(guī)定的？3、怎樣了解資本充足？資本充足能否意味著銀行在穩(wěn)健運(yùn)營(yíng)？4、銀行資本的需求量與哪些要素相關(guān)？怎樣測(cè)定最正確資本規(guī)模？5、的主要精神是什么？6、銀行資本籌集的主要渠道

30、有哪些？7、我國(guó)商業(yè)銀行資本管理中存在哪些問(wèn)題？應(yīng)該如何處理？8、根據(jù)銀行內(nèi)部資本支持資產(chǎn)增長(zhǎng)模型進(jìn)展計(jì)算本章復(fù)習(xí)題商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)61. 我國(guó)由中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)視管理委員會(huì)公布，自2004年3月1日起施行 。主要內(nèi)容： 1. 商業(yè)銀行資本充足率的計(jì)算應(yīng)建立在充分計(jì)提貸款損失預(yù)備等各項(xiàng)損失預(yù)備的根底之上。 2. 商業(yè)銀行資本應(yīng)抵御信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。 3. 商業(yè)銀行資本充足率不得低于百分之八，中心資本充足率不得低于4%。商業(yè)銀行的附屬資本不得超越中心資本的100%；計(jì)入附屬資本的長(zhǎng)期次級(jí)債務(wù)不得超越中心資本的50%。 4. 商業(yè)銀行應(yīng)同時(shí)計(jì)算未并表的資本充足率和并表后的資本充足率。商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與

31、運(yùn)營(yíng)知識(shí)專欄1簡(jiǎn)介62. 5、商業(yè)銀行計(jì)算并表后的資本充足率時(shí)，應(yīng)將以下機(jī)構(gòu)納入并表范圍： 1商業(yè)銀行擁有其過(guò)半數(shù)以上不包括半數(shù)權(quán)益性資本的被投資金融機(jī)構(gòu)，包括： 商業(yè)銀行直接擁有其過(guò)半數(shù)以上權(quán)益性資本的被投資金融機(jī)構(gòu)； 商業(yè)銀行的全資子公司擁有其過(guò)半數(shù)以上權(quán)益性資本的被投資金融機(jī)構(gòu)； 商業(yè)銀行與其全資子公司共同擁有其過(guò)半數(shù)以上權(quán)益性資本的被投資金融機(jī)構(gòu)。 商業(yè)銀行業(yè)務(wù)與運(yùn)營(yíng)63. 2商業(yè)銀行不擁有其過(guò)半數(shù)以上的權(quán)益性資本，但與被投資金融機(jī)構(gòu)之間有以下情況之一的，應(yīng)將其納入并表范圍： 經(jīng)過(guò)與其他投資者之間的協(xié)議，持有該機(jī)構(gòu)半數(shù)以上的表決權(quán)； 根據(jù)章程或協(xié)議，有權(quán)控制該機(jī)構(gòu)的財(cái)務(wù)和運(yùn)營(yíng)政策； 有權(quán)任免該機(jī)構(gòu)董事會(huì)或類似權(quán)益機(jī)構(gòu)的多數(shù)成員； 在該機(jī)構(gòu)董事會(huì)或類似權(quán)益機(jī)構(gòu)有半數(shù)以上投票權(quán)。3可以不列入并表范圍的機(jī)構(gòu)包括：已封鎖或已宣告破產(chǎn)的金融機(jī)構(gòu)；因終止而進(jìn)入清算程序