1、2020年疫情期間線上辦公受益_線下文具零售開啟修復(fù)_預(yù)計到2024年_我國文具行業(yè)市場規(guī)模將超過240億美元圖 HYPERLINK /research/202003/838650.html 智研咨詢發(fā)布的2020-2026年中國辦公文具行業(yè)產(chǎn)銷情況分析及投資規(guī)模預(yù)測報告顯示：2013-2018年，受在校生人數(shù)回落、辦公無紙化等因素的影響，我國文具行業(yè)進(jìn)入穩(wěn)健發(fā)展時期，數(shù)據(jù)顯示，2018年，我國文具制造業(yè)營業(yè)收入達(dá)170億美元，較2017年增長4.0%。數(shù)據(jù)來源：公開資料整理 2013-2018年，我國文具人均消費額逐年增長，2018年，我國文具人均消費額達(dá)15.8美元，約合人民幣100元左右

2、。數(shù)據(jù)來源：公開資料整理 分產(chǎn)品來看，我國文具行業(yè)的產(chǎn)品主要包括書寫文具如圓珠筆、毛筆、鉛筆等、墨水、紙質(zhì)文具和教學(xué)用品。 2018年，我國文具行業(yè)的細(xì)分市場中，紙質(zhì)文具市場份額較高，占我國文具行業(yè)市場總額的44%，其次為書寫文具，占比為32%，教學(xué)用品和墨水分別占比12%、1%。數(shù)據(jù)來源：公開資料整理 從銷售模式來看，我國文具行業(yè)的銷售模式可以劃分為直銷和經(jīng)銷，直銷模式指企業(yè)以定向營銷、直營店、電子商務(wù)等方式實現(xiàn)直接銷售，在我國主要體現(xiàn)為向政府機構(gòu)、大型企業(yè)等大客戶銷售產(chǎn)品;經(jīng)銷模式指企業(yè)通過經(jīng)銷商銷售至零售終端，最終間接地將產(chǎn)品銷售給消費者，企業(yè)不直接面對消費者。經(jīng)銷是目前我國文具行業(yè)比較

3、普遍的銷售模式。 從銷售渠道來看，我國文具行業(yè)的主要銷售渠道可分為線上銷售和線下銷售。線上銷售渠道中，主要包括網(wǎng)絡(luò)購物和家庭購物;線下銷售渠道主要包括雜貨零售商、文具及辦公用品專業(yè)零售商、綜合性零售商，雜貨零售商又可分為現(xiàn)代雜貨零售商和傳統(tǒng)雜貨零售商，現(xiàn)代雜貨零售商主要是指大賣場、超市等，綜合性零售商主要是依靠百貨商店這一渠道來進(jìn)行銷售。 相比其他消費品近年來渠道模式變化快、線上渠道占比提升迅速的趨勢，我國文具行業(yè)橡塑渠道占比變化幅度較小， 2018年，我國文具行業(yè)橡塑線下零售銷售額占比約86%，線上銷售額約占14%。就目前的情況來看，傳統(tǒng)的線下渠道仍然是我國文具行業(yè)主要銷售渠道。 我國文具行

4、業(yè)線下銷售渠道中，最主要的銷售渠道為雜貨零售店和文具及辦公用品專業(yè)零售店，以百貨商店為主要銷售渠道的綜合性零售商占比較小，為3.7%。雜貨零售店這一銷售渠道中，現(xiàn)代雜貨零售店占我國線下銷售總額的36.5%，傳統(tǒng)雜貨零售店占比約為13.9%。 20年新春期間受到制約，中國遠(yuǎn)程辦公企業(yè)超過1800萬家、遠(yuǎn)程辦公人員超過3億人對應(yīng)效率辦公、在線視頻等軟件的日均活躍用戶大增，增量分別達(dá)到3924、2426萬。其中騰訊會議、齊心好視通、小魚易聯(lián)等各自推出免費的支持服務(wù)以進(jìn)行客戶引流，獲取用戶流量的同時一定程度的培養(yǎng)消費習(xí)慣和品牌粘性。其中齊心集團(tuán)的好視通（19年好視通收入占比6%+、利潤占比近30%）累

5、計客戶數(shù)在2月持續(xù)有較好的增長且Q2預(yù)期能夠?qū)崿F(xiàn)部分有效客戶轉(zhuǎn)化，利于公司云視頻會議的業(yè)績釋放。數(shù)據(jù)來源：公開資料整理 辦公集采成長藍(lán)海，Q1淡季全年所受影響可控。隨著近年利好政策的陸續(xù)推出，辦公集采進(jìn)入高速成長賽道。根據(jù)產(chǎn)業(yè)溝通，有效市場空間至少可達(dá)3000-4000億，而截至目前97家央企、350余個地級市政府等之中集采覆蓋度還不足40%，尚有較大提升空間。Q1期間部分辦公用品訂單受損疊加物流限制，但是考慮淡季收入占比全年不大且防疫物資需求旺盛，預(yù)期影響十分有限。Q2隨著央企招標(biāo)的陸續(xù)開啟，判斷辦公集采需求將有所改善，齊心集團(tuán)、晨光科力普的該項業(yè)務(wù)都會環(huán)比修復(fù)。齊心集團(tuán)B2B中標(biāo)情況客戶類

6、型客戶/對象公布時間項目標(biāo)包B2B中國出口信用保險公司2019.12.032020-2022年度辦公用具、電器設(shè)備、生活用品等供應(yīng)5個標(biāo)包中國航空工業(yè)電子2019.12.06MRO類物資框架集中采購項目1個標(biāo)包中石化2019.12.262020年度電子辦公用品、家用電器框架協(xié)議2個標(biāo)包中國電建2019.12.30電子商城勞保及生活類物資框架集中采購項目2個標(biāo)包中央國家政府采購中心2020.1.3標(biāo)包10：計算機、打印機、民用空調(diào)、投影儀、掃描儀等2個標(biāo)包標(biāo)包11：辦公用品、辦公設(shè)備、視頻音頻設(shè)備等2個標(biāo)包廣州公共資源交易中心2020.1.102020-2021年度計算機設(shè)備及軟件、辦公設(shè)備、電

7、氣設(shè)備、視頻通信設(shè)備、家用家具、辦公消耗用品-中國郵儲銀行河南省分行2020.1.10對聯(lián)、碗筷刀具套裝、智能平板等16類跨年營銷用品-玉溪市“政采云”2020.1.123C數(shù)碼、機電設(shè)備、運動戶外等21大類商品-中南設(shè)計集團(tuán)2020.1.12辦公文具、耗材配件、營銷用品等9大類商品-貴州茅臺醬香酒營銷公司2020.1.17辦公家具、辦公用品、辦公設(shè)備及耗材和纏繞膜等3個標(biāo)包成都政采平臺2020.2.10路由器、交換設(shè)備、照相機及器材等共計19個品目-新疆克拉瑪依市2020.3.26辦公設(shè)備耗材、勞動保護(hù)用品、食品酒水等共計14大類產(chǎn)品-數(shù)據(jù)來源：公開資料整理 傳統(tǒng)文具即將迎來學(xué)汛，線下零售逐漸復(fù)蘇。Q1由于學(xué)汛延期線下文具銷售受到較大影響，但是考慮晨光的學(xué)汛貨品節(jié)前已經(jīng)出貨70%，發(fā)展后也通過直播帶貨進(jìn)行線下補充，Q1影響較為可控。目前隨著國內(nèi)得到控制，各省市中小學(xué)將逐步于三月中下旬至四月復(fù)學(xué)，Q2銷售即將轉(zhuǎn)旺。晨光文具深耕傳統(tǒng)渠道布局，七萬余家傳統(tǒng)線下門店形成較強的渠道護(hù)城河，在復(fù)學(xué)背景下Q2業(yè)績有望環(huán)比改善；同時零售業(yè)態(tài)逐漸復(fù)蘇也有利于九木