1、精選優(yōu)質(zhì)文檔-傾情為你奉上精選優(yōu)質(zhì)文檔-傾情為你奉上專心-專注-專業(yè)專心-專注-專業(yè)精選優(yōu)質(zhì)文檔-傾情為你奉上專心-專注-專業(yè)表外（中間）業(yè)務(wù)概述一、商業(yè)銀行表外（中間）業(yè)務(wù)概念銀行業(yè)務(wù)主要有資產(chǎn)業(yè)務(wù)、負(fù)債業(yè)務(wù)以及不反映在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)的表外業(yè)務(wù)三大業(yè)務(wù)構(gòu)成。根據(jù)中國(guó)人民銀行2001年出臺(tái)的商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)暫行規(guī)定，中間業(yè)務(wù)是指不構(gòu)成商業(yè)銀行表內(nèi)資產(chǎn)、表內(nèi)負(fù)債形成商業(yè)銀行非利息收入的業(yè)務(wù)。參照西方商業(yè)銀行業(yè)務(wù)分類慣例，根據(jù)西方權(quán)威金融辭典新帕爾格雷夫貨幣金融大辭典（彼得紐曼等著），表外業(yè)務(wù)被界定為，在傳統(tǒng)的會(huì)計(jì)核算過(guò)程中通常不會(huì)被記為資產(chǎn)和負(fù)債的業(yè)務(wù)活動(dòng)，而只是在資產(chǎn)負(fù)債表上做出標(biāo)記，或者根本就

2、不被反映到資產(chǎn)負(fù)債表中的業(yè)務(wù)。這些業(yè)務(wù)在某些情況下可以看成是對(duì)普通商業(yè)關(guān)系的擴(kuò)展；在另一些情況下則是為了調(diào)整業(yè)務(wù)操作結(jié)構(gòu)，以避免受到外部監(jiān)督機(jī)構(gòu)的限制。在商業(yè)銀行和投資銀行的業(yè)務(wù)中，脫離資產(chǎn)負(fù)債表的商業(yè)活動(dòng)具有相當(dāng)重要的地位，而且這一地位正在不斷增強(qiáng)。這些表外業(yè)務(wù)都是銀行在資產(chǎn)業(yè)務(wù)和負(fù)債業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上，利用技術(shù)、信息、服務(wù)網(wǎng)絡(luò)、資金、信用方面的優(yōu)勢(shì)，不運(yùn)用或不直接運(yùn)用自己的資產(chǎn)、負(fù)債，以代理人的身份接受委托，為客戶辦理各類委托業(yè)務(wù)事項(xiàng)，或以交易一方的身份提供各類金融服務(wù)，并收取手續(xù)費(fèi)或差價(jià)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。二、商業(yè)銀行表外（中間）業(yè)務(wù)種類表外（中間）業(yè)務(wù)的品種繁多，隨著技術(shù)的發(fā)展以及金融自由化的發(fā)展，

3、在傳統(tǒng)表外業(yè)務(wù)品種的基礎(chǔ)上，表外業(yè)務(wù)發(fā)展迅速，如，在原有的匯兌結(jié)算、代收代付、票據(jù)承兌、代保管、信用證、外匯買賣、咨詢、代理、擔(dān)保、貸款承諾、保理、資產(chǎn)托管等產(chǎn)品基礎(chǔ)上，近年來(lái)又出現(xiàn)了銀行卡、通存通兌、自動(dòng)柜員機(jī)、自助銀行、電話銀行、企業(yè)銀行、網(wǎng)上銀行、電子貨幣、商務(wù)貨幣等高新技術(shù)業(yè)務(wù)品種。構(gòu)成表外業(yè)務(wù)有三個(gè)大類，一是或有負(fù)債類業(yè)務(wù)，包括貸款承諾（透支貸款、信貸額度、商業(yè)票據(jù)的備用額度、備用信用額度、循環(huán)貸款額度、互惠存款協(xié)議、再回購(gòu)協(xié)議、票據(jù)發(fā)行融資、多選擇融資）、擔(dān)保（承兌、有追索權(quán)的資產(chǎn)出售、備用信用證、跟單信用證或商業(yè)信用證、擔(dān)保和賠償、背書(shū)、對(duì)分支機(jī)構(gòu)和子公司的融資支持）；二是賺取價(jià)

4、差收入的表外交易業(yè)務(wù)，如互換和套期保值交易（遠(yuǎn)期和套期保值交易、遠(yuǎn)期外匯合同、外匯互換、貨幣期貨、貨幣期權(quán)、交叉貨幣的利率、互換、遠(yuǎn)期利率協(xié)議、利率期權(quán)、利率上線、利率下線和利率限制）、投資銀行業(yè)務(wù)（證券發(fā)行、證券承銷/分銷、黃金和商品貿(mào)易交易、證券市場(chǎng)營(yíng)銷）；三是提供金融服務(wù)以收取手續(xù)費(fèi)的業(yè)務(wù)，主要包括：與貸款相關(guān)的服務(wù)業(yè)務(wù)（發(fā)起貸款、放款業(yè)務(wù)、轉(zhuǎn)貸業(yè)務(wù)、無(wú)追索權(quán)的資產(chǎn)出售、貸款參與資格的出售、辛迪加貸款代理）、信托和咨詢服務(wù)（證券投資組合管理、投資咨詢服務(wù)、兼并安排、稅務(wù)和融資計(jì)劃、信托和不動(dòng)產(chǎn)管理、養(yǎng)老金計(jì)劃管理、單位信托、養(yǎng)老金計(jì)劃和債券的托管、證券保管、海外金融服務(wù)）、經(jīng)紀(jì)/代理業(yè)務(wù)

5、（股票和債券經(jīng)紀(jì)、房地產(chǎn)代理、旅游代理、保險(xiǎn)代理）、付款服務(wù)（數(shù)據(jù)處理、網(wǎng)絡(luò)安排、清算服務(wù)、信用卡和借記卡、銷售點(diǎn)系統(tǒng)、個(gè)人理財(cái)、現(xiàn)金管理系統(tǒng)）、進(jìn)出口服務(wù)（同業(yè)銀行業(yè)務(wù)、貿(mào)易咨詢、出口保險(xiǎn)服務(wù)、補(bǔ)償貿(mào)易等。三、商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的特點(diǎn)從表外業(yè)務(wù)的定義及其構(gòu)成看，與傳統(tǒng)業(yè)務(wù)相比，至少具有以下六大特點(diǎn)：第一，不運(yùn)用或不直接運(yùn)用商業(yè)銀行自有資金。商業(yè)銀行辦理表外業(yè)務(wù)時(shí)，不以資金買賣為手段，只利用自身的銀行信用、金融信息、服務(wù)網(wǎng)絡(luò)、管理技術(shù)等方面的優(yōu)勢(shì)，通過(guò)付出一定的人力、物力和承擔(dān)一定的經(jīng)濟(jì)責(zé)任，為客戶提供金融服務(wù)。第二，必須接受客戶委托辦理業(yè)務(wù)。表外業(yè)務(wù)主要當(dāng)事人有委托人、代理行、受益人三部分組成

6、。委托人和代理行必須具備一定條件后，委托人、代理行、受益人三者才能簽訂具有法律效力的合同，合同明確規(guī)定各方的權(quán)利、義務(wù)等，合同的任何一方如不履行合同，將視違約程度受到不同的制裁。大多數(shù)情況下，表外業(yè)務(wù)都屬于委托業(yè)務(wù)，而非自營(yíng)業(yè)務(wù)。第三，不承擔(dān)或不直接承擔(dān)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。通常商業(yè)銀行辦理表外（中間）業(yè)務(wù)時(shí)如果不運(yùn)用或不直接運(yùn)用自己的資金，就不會(huì)形成或不能形成商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債，因而不直接承擔(dān)表外業(yè)務(wù)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。但商業(yè)銀行在辦理部分表外業(yè)務(wù)時(shí)，卻間接承擔(dān)一定的風(fēng)險(xiǎn)。第四，以收取手續(xù)費(fèi)的方式獲得收益。辦理客戶委托的表外業(yè)務(wù)，要消耗一定的人力、物力和財(cái)力，部分還承擔(dān)一定的風(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)銀行只能通過(guò)采取收取手續(xù)費(fèi)的

7、方式得以補(bǔ)償。第五，從賺取價(jià)差中獲取利益。在從事衍生品交易的表外業(yè)務(wù)中，銀行從代客買賣外匯或自營(yíng)外匯買賣業(yè)務(wù)中，低買高賣外匯從中獲取價(jià)差收益。第六，種類多，范圍廣。隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活的變化和金融創(chuàng)新的不斷發(fā)展，商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)規(guī)模得到迅速發(fā)展，特別是新技術(shù)廣泛運(yùn)用加上自由化深入推進(jìn)，商業(yè)銀行表外業(yè)務(wù)的規(guī)模將越來(lái)越大，占整個(gè)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)的比重將日益上升。四、商業(yè)銀行表外（中間）業(yè)務(wù)的主要風(fēng)險(xiǎn)及監(jiān)管商業(yè)銀行表外（中間）業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)特征主要表現(xiàn)為：一是風(fēng)險(xiǎn)不確定，復(fù)雜程度高；二是風(fēng)險(xiǎn)集中，評(píng)估難度大；三是潛在風(fēng)險(xiǎn)損失大。商業(yè)銀行表外（中間）業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)主要有：第一，信用風(fēng)險(xiǎn)。指業(yè)務(wù)對(duì)象由于主觀或客觀原因不履行

8、合約，商業(yè)銀行在表外（中間）業(yè)務(wù)中遭受損失的可能。表外（中間）業(yè)務(wù)信用風(fēng)險(xiǎn)程度與業(yè)務(wù)對(duì)象的信用狀況、交易工具的性質(zhì)有關(guān)，表現(xiàn)形式相當(dāng)復(fù)雜。各種業(yè)務(wù)都不同程度地存在信用風(fēng)險(xiǎn)，如備用信用證業(yè)務(wù)，若借款人違約，開(kāi)證商業(yè)銀行就要向受益人賠償損失。又如，在擔(dān)保業(yè)務(wù)中，客戶因某種原因如破產(chǎn)不能履行合同義務(wù)，風(fēng)險(xiǎn)便由銀行承擔(dān)。再如，在場(chǎng)外期權(quán)交易中，常發(fā)生期權(quán)買方因破產(chǎn)或敵意違約而使買方避險(xiǎn)目的落空的情況，當(dāng)場(chǎng)外期權(quán)交易遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)場(chǎng)內(nèi)交易規(guī)模時(shí)，銀行面臨的信用問(wèn)題更為突出。第二，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。是指由于市場(chǎng)利（匯）率的波動(dòng)而使商業(yè)銀行表外（中間）業(yè)務(wù)遭受的資產(chǎn)損失。如貸款承諾協(xié)議，當(dāng)市場(chǎng)利率在協(xié)議期間上升，商業(yè)銀行

9、的資金成本就會(huì)提高，而借款人仍可按固定利率獲得貸款，這將會(huì)使商業(yè)銀行收益下降或產(chǎn)生虧損。又如，在票據(jù)發(fā)行便利業(yè)務(wù)中，如果是經(jīng)營(yíng)固定利率票據(jù)，銀行作為持票人，如果利率上升，銀行所持票據(jù)價(jià)格下跌，銀行將遭受損失。由于各國(guó)貨幣之間兌換率的波動(dòng)使商業(yè)銀行以外幣計(jì)價(jià)的或有資產(chǎn)及或有負(fù)債蒙受意外損失或獲取額外收益的可能性。產(chǎn)生匯率風(fēng)險(xiǎn)的前提條件是持有或運(yùn)用外匯，因此，只要中間業(yè)務(wù)項(xiàng)目涉及外匯，就會(huì)產(chǎn)生本幣與外幣或以相應(yīng)貨幣計(jì)值的金融工具之間的兌換或折算關(guān)系，從而受到匯率變動(dòng)的影響。商品價(jià)格不利變動(dòng)也會(huì)造成各項(xiàng)中間業(yè)務(wù)交易的風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)，有的與商品市場(chǎng)參與者有關(guān)，如貿(mào)易融通服務(wù)業(yè)務(wù)；有些與商品價(jià)

10、格相關(guān)，如以商品價(jià)格作為基準(zhǔn)價(jià)格的金融衍生產(chǎn)品。無(wú)論商品價(jià)格變動(dòng)對(duì)衍生產(chǎn)品價(jià)格的直接影響還是商品價(jià)格變動(dòng)使銀行客戶大面積虧損而給銀行帶來(lái)的間接影響，都將使銀行面臨風(fēng)險(xiǎn)損失的可能性。第三，操作風(fēng)險(xiǎn)。商業(yè)銀行開(kāi)展表外（中間）業(yè)務(wù)時(shí)，交易對(duì)方到交割期不能及時(shí)履約，給商業(yè)銀行造成損失的可能性，在互換、期貨、期權(quán)業(yè)務(wù)中經(jīng)常發(fā)生結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)?，F(xiàn)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則、報(bào)表制度及核算辦法，對(duì)中間業(yè)務(wù)還未明確處理方法，這給銀行會(huì)計(jì)處理帶來(lái)許多困難，使銀行財(cái)務(wù)狀況記錄不真實(shí)，銀行管理層和客戶不能及時(shí)得到準(zhǔn)確的信息，從而做出不適當(dāng)?shù)耐顿Y決策所遭受的損失。雖然某些中間業(yè)務(wù)尤其是金融衍生工具可轉(zhuǎn)移或降低單個(gè)交易風(fēng)險(xiǎn)，但由于現(xiàn)行會(huì)計(jì)制

11、度無(wú)法及時(shí)準(zhǔn)確地反映中間業(yè)務(wù)給銀行帶來(lái)的盈虧而使整個(gè)銀行會(huì)計(jì)賬目滯后，要靠銀行自行開(kāi)發(fā)的業(yè)務(wù)系統(tǒng)和管理系統(tǒng)為管理層的投資決策提供確切的數(shù)據(jù)基礎(chǔ)，同時(shí)如果運(yùn)作重疊越多，錯(cuò)誤信息也就越多，銀行面臨的風(fēng)險(xiǎn)也就越大。由于中間業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)和內(nèi)部運(yùn)作不規(guī)范，商業(yè)銀行遭受人為損失的可能性。表現(xiàn)之一，商業(yè)銀行經(jīng)營(yíng)決策失誤，如對(duì)信用證保證金收取不足，風(fēng)險(xiǎn)控制不力，導(dǎo)致信用證墊款，銀行產(chǎn)生損失；表現(xiàn)之二，商業(yè)銀行內(nèi)部管理不力，如業(yè)務(wù)人員超授權(quán)辦理業(yè)務(wù)、工作失職等問(wèn)題造成損失；表現(xiàn)之三，銀行表外（中間）業(yè)務(wù)的記錄不完整，有時(shí)甚至沒(méi)有記錄。商業(yè)銀行辦理表外（中間）業(yè)務(wù)時(shí)，因?qū)?guó)內(nèi)外法律了解掌握不夠或認(rèn)識(shí)上存在偏差，導(dǎo)致?lián)p

12、失的可能性。由于表外（中間）業(yè)務(wù)發(fā)展速度快，國(guó)內(nèi)外對(duì)中間業(yè)務(wù)相關(guān)法律的修改及各國(guó)法律協(xié)調(diào)相對(duì)落后，部分中間業(yè)務(wù)合約及其參與者的法律地位不明晰，合法收益不能得到保證，容易導(dǎo)致法律風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生。由于表外（中間）業(yè)務(wù)內(nèi)在風(fēng)險(xiǎn)尚未被人們完全掌握，因而無(wú)法對(duì)其喪失或部分喪失彌補(bǔ)風(fēng)險(xiǎn)損失的能力做出正確定價(jià)。表外（中間）業(yè)務(wù)能否正確定價(jià)取決于銀行能否可靠地計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)，并據(jù)此在此類業(yè)務(wù)定價(jià)中加上足夠的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)收入，以保護(hù)銀行交易的利益，從而使銀行在事發(fā)后能夠彌補(bǔ)部分的損失。同時(shí)銀行應(yīng)采取恰當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)控制措施來(lái)達(dá)到事前預(yù)防、事中管理的目的。但是，由于中間業(yè)務(wù)自由度大，交易靈活，而且根據(jù)交易對(duì)象信用等級(jí)高低也會(huì)有不同的定

13、價(jià)。因此，到目前為止尚無(wú)統(tǒng)一標(biāo)準(zhǔn)的定價(jià)方法，商業(yè)銀行在從事中間業(yè)務(wù)活動(dòng)時(shí)就不可避免地承受定價(jià)風(fēng)險(xiǎn)。銀行中間業(yè)務(wù)活動(dòng)中，國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的概率是比較高的，尤其是小國(guó)債務(wù)，往往會(huì)因?yàn)橐粋€(gè)政治事件或自然災(zāi)害等原因而無(wú)法如期履約。同時(shí)國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)還有連鎖效應(yīng)，即一國(guó)債務(wù)人不履約可能會(huì)影響到其他國(guó)債務(wù)人的履約能力。國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)會(huì)引發(fā)三個(gè)派生風(fēng)險(xiǎn)：一是轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)，即當(dāng)債務(wù)人所在國(guó)限制外匯出境而使債務(wù)人不能及時(shí)履約引起風(fēng)險(xiǎn)，如在跨國(guó)互換交易中，如果本國(guó)銀行不是以其本幣支付，那么一旦對(duì)手所在國(guó)實(shí)行外匯管制，限制外匯出境，本國(guó)銀行就有可能遭到資金結(jié)算困難導(dǎo)致?lián)p失；二是部門風(fēng)險(xiǎn)，由于債務(wù)人所在國(guó)經(jīng)濟(jì)政策調(diào)整而使債務(wù)人所在行業(yè)或

14、部門經(jīng)營(yíng)受到影響，從而使債務(wù)人不能按期履約所引起的風(fēng)險(xiǎn)；三是主權(quán)風(fēng)險(xiǎn)，是由于債務(wù)人所在國(guó)信用等級(jí)變動(dòng)而給債權(quán)人帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)的大小取決于（1）一國(guó)償債能力，這受該國(guó)的宏觀經(jīng)濟(jì)狀況、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)、經(jīng)濟(jì)政策、外匯管制、外債管理等多種因素的綜合影響；（2）一國(guó)的償還意愿，這與該國(guó)證據(jù)變動(dòng)的可能性有關(guān)。第四，流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。是指商業(yè)銀行資產(chǎn)流動(dòng)性不足，無(wú)力以合理的成本迅速增加負(fù)債或變現(xiàn)資產(chǎn)獲得足夠資金支付到期業(yè)務(wù)而遭受損失的可能性。如貸款承諾協(xié)議，借款人在協(xié)議期內(nèi)可隨時(shí)在貸款限額內(nèi)提取資金，商業(yè)銀行則必須隨時(shí)準(zhǔn)備提供貸款，這在一定程度上增加了商業(yè)銀行的流動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)性是商業(yè)銀行信用根本保證，在金融市場(chǎng)不夠成熟發(fā)達(dá)、市場(chǎng)流動(dòng)性監(jiān)測(cè)能力薄弱的情況下，商