1、我國小微企業(yè)融資過程中常見的痛點和解決方案一、小微企業(yè)融資痛點1.投資盲目小微企業(yè)的資本流動主要依靠上下游企業(yè)的供銷合作，但技術門檻相對較低，個人投資領域資源配置過于集中，小微企業(yè)的發(fā)展方向是小微企業(yè)發(fā)展觀念相對落后，戰(zhàn)略規(guī)劃不夠清晰，信息獲取不暢，而創(chuàng)業(yè)決策是不可預測的，小微企業(yè)的生產經營往往是從主營業(yè)務單一或簡單地進行，隨著企業(yè)的發(fā)展和集群化，即市場供求矛盾的加劇，小微企業(yè)的生產經營活動也就隨之發(fā)生變化地方政府對小微企業(yè)的盲目發(fā)展戰(zhàn)略還不夠，部分地區(qū)市場結構不平衡，一旦出現產業(yè)市場波動，破產倒逼潮將會迅速蔓延。2.失信懲戒有待強化小微企業(yè)破產成本相對較低，融資風險發(fā)生后，通常會將風險轉移到

2、金融機構，以形成不成功的貸款，一些小微企業(yè)管理者信用良知不好。提供虛假的資信證明和銷售合同，濫用信貸資源用途，在貸款到期后不足額償還或者拒不償還，甚至通過重組規(guī)避銀行債務的；政府對小微企業(yè)的失信行為處罰不力，缺乏針對性的行政資源，一些市場前景堪憂的“僵尸企業(yè)”深受其害，這嚴重挫傷了金融機構為小微企業(yè)融資的信心和動力。3.財務管理不規(guī)范通過粗糙的財務管理，金融機構對小微企業(yè)融資的心有余悸，小微企業(yè)主要是從家庭小作坊發(fā)展起來的，尚未形成完善的現代企業(yè)管理機制。許多小微企業(yè)財務管理部門職責不清，財務信息不斷披露，現金收支管理不嚴，財務信息管理缺乏透明度。小微企業(yè)提供的財務信息可信度不高，但要保證小微

3、企業(yè)提供的財務信息不失真。一些公司甚至在信用調查中弄虛作假，虛報經營業(yè)績，這也是他們無法識別公司實際財務狀況的原因。地方政府對小微企業(yè)的財務信息沒有充分的了解，對實際財務狀況不甚了解，沒有系統(tǒng)的財務管理標準由于缺乏定期進行企業(yè)審計的專業(yè)財務顧問，小微企業(yè)財務管理水平難以提高。4.核心技術薄弱核心技術是影響小微企業(yè)融資能力的重要因素，小微企業(yè)以傳統(tǒng)產業(yè)為主，技術裝備相對落后。小微企業(yè)低附加值產品多，高附加值產品少，融合產品多，優(yōu)勢產品和特色產品少，低水平產品多，高技術產品少，技術創(chuàng)新水平不高，缺少名優(yōu)特產，小微企業(yè)在交易市場上沒有市場優(yōu)勢，受市場波動影響較小，在核技術支持和建議方面，政府往往是宣

4、傳和領導配合，缺乏主動性和前瞻性，小微企業(yè)很難做到，在面臨技術瓶頸時，很難借助地方政府資源實現技術創(chuàng)新。5.缺少抵押品金融機構對資本品抵押有著特殊的偏好，但小微企業(yè)普遍缺乏資金，雖然有些企業(yè)有自己的資產和設備，其中大部分土地老化、破損，已被市場淘汰，個別公司生產經營用地出租，土地證、房地產證無法辦理。缺乏抵押擔保是小微企業(yè)融資瓶頸的關鍵問題，一些小微企業(yè)尋求第三方擔保機構的幫助，全力支持信用增級，但是，小微企業(yè)必須按照融資額度繳納一定比例的擔保服務費，甚至還要繳納房地產保險等附加費用，接管借款人的意外傷害保險和傷殘保險，市政府領導下的政治性擔保機構發(fā)展和建立緩慢，擔保機構監(jiān)管體系有待完善，缺乏

5、標準化的批次管理標準和高昂的融資成本，使小微企業(yè)成為一種負擔，加劇了資金緊張融資約束的問題。二、小微企業(yè)融資解決方案1.開展錯位競爭廣東要讓小微企業(yè)明智地選擇投資項目，開辟特色化、差異化的發(fā)展道路，要全面審視市場需求，科學調整投資決策，合理制定生產計劃，不盲目利用外部融資甚至投機進行風險資本投資；從挖掘內部資本潛力的企業(yè)資本實力入手，用勞動法引導內部資本投向新材料注入設備、生物醫(yī)藥、信息服務等民生，加快部門內部投資，逐步尋求發(fā)展2.樹立良好的企業(yè)信用信用是企業(yè)形象的代表，是企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的基石，企業(yè)信用作為一項重要的無形資產，直接影響到企業(yè)的融資成本。地方政府需要持續(xù)關注小微企業(yè)信譽，建立信用獎懲雙向機制。3.財務管理規(guī)范化財務管理是小微企業(yè)進行有效財務管理的關鍵，但小微企業(yè)缺乏專業(yè)的財務管理人員，財務管理的專業(yè)性和有效性嚴重不足。一是政府要通過日常監(jiān)督管理，引導企業(yè)財務通則、會計法、經濟法等金融法規(guī)，加強財務數據的真實性，充分反映企業(yè)的財務狀況第二，政府應協(xié)調公司的融資和投資關系，合理規(guī)劃貸款用途，與政府協(xié)調，調整固定資本與流動資本的比例，充分預測攤銷期，避免企業(yè)盲目投資，充分利用信貸資金，靈活機動。4.充實技術機構小微企業(yè)生產技術在商業(yè)市場中不占主導地位，風險規(guī)避能力弱，容易受到市場波動的影響。為了提高小微企業(yè)的融資能力，政府應該引導小微企業(yè)提高生產技術，謀求可持續(xù)