2022-10-1720XX年匯報人：江駿生2022-2023年大豆油行業(yè)洞察報告目錄contens01行業(yè)發(fā)展概述02行業(yè)環(huán)境分析03行業(yè)現(xiàn)狀分析04行業(yè)格局及發(fā)展趨勢為促進(jìn)行業(yè)科技創(chuàng)新事業(yè)發(fā)展，全面提升科技創(chuàng)新能力，中國逐步加大行業(yè)經(jīng)費(fèi)投入、落實稅收優(yōu)惠、鼓勵科研人才發(fā)展，全面推動科研事業(yè)發(fā)展，同時帶動科研服務(wù)市場增長，廣泛運(yùn)用于各個研究領(lǐng)域，未來市場空間將進(jìn)一步釋放趨勢1從長期來看，在美豆期價處于高位水平、國內(nèi)疫情影響油脂消費(fèi)的情況下，2022年國內(nèi)大豆進(jìn)口量將在9400-9500萬噸的區(qū)間，較上年有小幅下降。進(jìn)入8月份之后，國內(nèi)豆油市場將進(jìn)入季節(jié)性消費(fèi)旺季，大型節(jié)假日集中，將會明顯拉升豆油的需求，走貨量大概率將會回升，從而帶動豆油庫存呈現(xiàn)出季節(jié)性的減少趨勢。在進(jìn)口大豆原料供應(yīng)較上年偏緊的情況下，豆油市場將存在走高的空間。摘要頁趨勢2以2022年作為時間軸，中短期內(nèi)國內(nèi)豆油市場存在回調(diào)整理的風(fēng)險，但美豆生長期天氣、馬來棕櫚油復(fù)產(chǎn)情況、俄烏局勢的事態(tài)發(fā)展都可能會對行情帶來不可預(yù)期的影響。如果新季美豆產(chǎn)區(qū)天氣不利、預(yù)期增加的播種面積未能完全實現(xiàn)，在低庫存的背景下，天氣炒作的力度將會放大，隨時對國內(nèi)豆油行情帶來明顯轉(zhuǎn)變。長期來看，如若2022/23年度美豆產(chǎn)量僅實現(xiàn)小幅增長，加之豆油需求好轉(zhuǎn)，國內(nèi)豆油市場整體向上運(yùn)行的概率較大，若新季美豆產(chǎn)量增加幅度較大，豆油向上運(yùn)行的空間將會受到明顯限制。第一章行業(yè)發(fā)展概述01行業(yè)定義大豆油是從大豆中壓榨提取出來的一種油，通常被稱之為“大豆色拉油”，是最常用的烹調(diào)油之一。大豆油的保質(zhì)期最長也只有一年，質(zhì)量越好的大豆油應(yīng)該顏色越淺，為淡黃色，清澈透明．且無沉淀物，無豆腥味，溫度低于零攝氏度以下的優(yōu)質(zhì)大豆油會有油脂結(jié)晶析出。大豆油按生產(chǎn)工藝分為大豆原油、壓榨成品大豆油、浸出成品大豆油三類大豆油行業(yè)定義產(chǎn)業(yè)鏈上游大豆油行業(yè)上游龍頭企業(yè)已開始對產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)行延伸，逐漸進(jìn)軍原材料生產(chǎn)領(lǐng)域，以規(guī)避高額進(jìn)口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴隨著上游原料生產(chǎn)企業(yè)的重組進(jìn)程加快以及中國市場參與者技術(shù)水平的提高，大豆油行業(yè)上游原材料供應(yīng)有望朝著專業(yè)化和規(guī)?；姆较蚶^續(xù)發(fā)展，逐漸搶奪外資企業(yè)在行業(yè)內(nèi)的話語權(quán)。產(chǎn)業(yè)鏈上游大豆油行業(yè)中游企業(yè)原材料大部分依靠進(jìn)口，主要原因是下游消費(fèi)終端為保障科研成果，對行業(yè)產(chǎn)品的質(zhì)量穩(wěn)定性要求較高，因此，中游科研用制備廠商更傾向于選擇儀器先進(jìn)、供應(yīng)鏈穩(wěn)定的進(jìn)口原材料供應(yīng)商。企業(yè)產(chǎn)品價格主要受市場供求關(guān)系的影響。由于大豆油企業(yè)的產(chǎn)品毛利較高，原材料價格波動不會對企業(yè)的盈利能力產(chǎn)生重大影響。產(chǎn)業(yè)鏈上游大豆油行業(yè)下游企業(yè)市場空間廣闊、銷售范圍廣、用戶分散、單批數(shù)量少、銷售單價高等特點(diǎn)。隨著全球范圍內(nèi)生物醫(yī)藥行業(yè)研究的深入及產(chǎn)業(yè)化程度的提升，中國行業(yè)產(chǎn)品種類進(jìn)一步豐富，應(yīng)用領(lǐng)域持續(xù)增加，個性化、高端化的產(chǎn)品將逐漸獲得更廣闊的應(yīng)用空間。第二章行業(yè)環(huán)境分析02大豆油行業(yè)政策支持十四五規(guī)劃政府報告國家政策領(lǐng)導(dǎo)講話國務(wù)院發(fā)布政策、十四五規(guī)劃、政府報告、領(lǐng)導(dǎo)講話等都有對大豆油行業(yè)做了一些綱領(lǐng)性的指導(dǎo)，合理的解讀能夠為大豆油行業(yè)做了好的發(fā)展指引。行業(yè)政策支持大豆油行業(yè)社會環(huán)境與其他油脂原料相比，黃豆的含油量低，只有16%～24%。為了實現(xiàn)最大的效益，廠家在壓榨黃豆的過程中一般會使用浸出法來獲取黃豆中大部分的油脂。所以市面上能看到的豆油，大多都是由浸出法所生產(chǎn)出來的成品油。由于黃豆原料市場上充斥著各種不同類型的轉(zhuǎn)基因大豆，在挑選豆油時也可借由仔細(xì)閱讀標(biāo)簽來了解產(chǎn)品的原料中是否使用了基因改造的黃豆，進(jìn)而做較合理的選擇。大豆油是世界上最常用的食用油之一，是我國國民，特別是北方人的主要食用油之一。大豆油富含多種寶貴的營養(yǎng)成分，在加工成成品油后必須注意保鮮。大豆油的顏色較深，炒菜遇熱后比較容易起泡。市面上的大豆油大多是精煉油，適合炒菜。大豆油又稱黃豆油。顧名思義是由黃豆壓榨加工而來的。主要生產(chǎn)于我國東北、華北、華東和中南各區(qū)域。行業(yè)社會環(huán)境行業(yè)社會環(huán)境中國是大豆的發(fā)源地，其種植歷史距今已有5000多年。大豆油是中國人特別是北方人民生活中的主要食用油之一，主產(chǎn)東北諸省及華東、華北、西北和中南各地區(qū)，行銷全國，大豆油在食用油整體所占比例保持在38%左右。非轉(zhuǎn)基因概念成為近來消費(fèi)者對食用油關(guān)注的一大新熱點(diǎn)，我國非轉(zhuǎn)基因小包裝大豆油越來越為更多的消費(fèi)者所青睞。非轉(zhuǎn)基因大豆油產(chǎn)品獨(dú)特的風(fēng)味和營養(yǎng)特點(diǎn)、多樣化的發(fā)展、以及優(yōu)異的產(chǎn)品力和市場溢價能力，將是推動我國非轉(zhuǎn)基因大豆產(chǎn)業(yè)鏈良性發(fā)展的重要因素之一。行業(yè)社會環(huán)境第三章行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀03行業(yè)現(xiàn)狀2013-2021年全球大豆油壓榨量逐年增長，據(jù)統(tǒng)計，截至2021年全球大豆油壓榨量為32776萬噸，同比增長66%。產(chǎn)量方面，據(jù)統(tǒng)計，截至2021年全球大豆油產(chǎn)量增長至6169萬噸，2013-2021年全球大豆油產(chǎn)量復(fù)合增長率為01%?？傁M(fèi)量方面，據(jù)統(tǒng)計，截至2021年全球大豆油總消費(fèi)量為7340.7萬噸，2013-2021年全球大豆油總消費(fèi)量復(fù)合增長率為77%。行業(yè)現(xiàn)狀20世紀(jì)50年代以前，中國是世界上最大的大豆生產(chǎn)國，但是在60年代中期，中國大豆生產(chǎn)開始出現(xiàn)下滑，下滑的主要原因是我國人均耕地面積的嚴(yán)重不足，使得中國只能用有限的土地生產(chǎn)水稻、小麥、玉米等高產(chǎn)糧食作物，以滿足基本需求。據(jù)統(tǒng)計，截至2021年我國大豆產(chǎn)量為1640萬噸，同比下降7%。自1996年我國加入世界貿(mào)易組織后，我國大豆進(jìn)口量逐年增長，目前我國已成為大豆世界第一大進(jìn)口國，據(jù)統(tǒng)計，截至2021年我國大豆進(jìn)口量為9647萬噸，同比下降85%。我國是全球最大的大豆油生產(chǎn)國，據(jù)統(tǒng)計，截至2021年我國大豆油產(chǎn)量為1798萬噸，同比增長7.0%，2013-2021年大豆油產(chǎn)量CAGR為5.97%。目前我國大豆油的市場消費(fèi)結(jié)構(gòu)主要包括食用消費(fèi)量和工業(yè)級其他消費(fèi)量兩方面，根據(jù)北京研精畢智的市場分析數(shù)據(jù)，在2020年大豆食用消費(fèi)量約為1500萬噸，同比增長約01%，到2021年增加至1620萬噸左右，市場增速達(dá)到8%左右；在2020年工業(yè)及其他消費(fèi)量約為250萬噸，同比增長約532%，到2021年增長至265萬噸左右，市場增速約為6%。行業(yè)現(xiàn)狀雖然我國是全球最大的大豆油生產(chǎn)地區(qū)，但進(jìn)口量遠(yuǎn)大于出口量，主要受國內(nèi)大豆供應(yīng)不足的影響，據(jù)統(tǒng)計，2019-2021年三年大豆油進(jìn)口量增長迅速，2021年進(jìn)口量達(dá)到110.99萬噸，同比增長15.3%，截至2022年1-5月我國大豆油進(jìn)口量為9.4萬噸，同比下降79.02%，出口量為64萬噸，同比增長3218%。進(jìn)出口金額方面，據(jù)統(tǒng)計，截至2022年1-5月我國大豆油進(jìn)口金額為27億美元，同比下降67.57%，出口金額為0.58億美元，同比增長417.78%。從我國大豆油進(jìn)口來源地來看，阿根廷、巴西、俄羅斯聯(lián)邦是我國大豆油主要進(jìn)口地區(qū)，2021年進(jìn)口量分別為479萬噸、40.83萬噸與15.71萬噸，三個地區(qū)進(jìn)口量合計占比929%。從出口目的地來看，我國大豆油主要出口前往中國香港、馬拉西亞、孟加拉國與韓國等地區(qū)，2021年出口量分別為56萬噸、64萬噸、01萬噸與0.87萬噸，四個地區(qū)出口量合計占比86.45%。01020304行業(yè)現(xiàn)狀市場價格走勢2020-2022年我國大豆油市場價格呈波動上升態(tài)勢，2021年10月全國大豆油市場價格為1消費(fèi)現(xiàn)狀相較于玉米油、菜籽油等各類植物油，豆油價格相對較低，是居民消費(fèi)量最大的植物油之一。據(jù)統(tǒng)計，截至2021年我國大豆油食用消費(fèi)量為1620萬噸，同比增長8%，工業(yè)及其他消費(fèi)量為250萬噸。熱點(diǎn)三行業(yè)產(chǎn)品質(zhì)量整體提高熱點(diǎn)二科研服務(wù)市場持續(xù)增長熱點(diǎn)一大豆油應(yīng)用領(lǐng)域廣泛大豆油行業(yè)具有市場空間廣闊、銷售范圍廣、用戶分散、單批數(shù)量少、銷售單價高等特點(diǎn)。大豆油行業(yè)技術(shù)提升，多元化科研服務(wù)平臺持續(xù)擴(kuò)張，促進(jìn)高價值服務(wù)企業(yè)品牌形成。行業(yè)產(chǎn)品化發(fā)展，集研發(fā)、生產(chǎn)、銷售于一體的綜合性科研服務(wù)企業(yè)逐漸增多。大豆油行業(yè)產(chǎn)品質(zhì)量有待提升制約大豆油行業(yè)發(fā)展。行業(yè)內(nèi)產(chǎn)品質(zhì)量參差不齊，導(dǎo)致研究結(jié)果可靠性難以保證，產(chǎn)品喪失市場競爭力。大豆油行業(yè)難形成統(tǒng)一的監(jiān)督管理規(guī)范,產(chǎn)品質(zhì)量主要靠企業(yè)自主檢測保障，監(jiān)管難度大。中國大豆油行業(yè)產(chǎn)品主要集中在中低端領(lǐng)域，高端領(lǐng)域被外資企業(yè)壟斷，產(chǎn)品品質(zhì)有待進(jìn)一步提升。行業(yè)熱點(diǎn)關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞大豆油產(chǎn)業(yè)處于快速增長時期，由于大豆油行業(yè)的產(chǎn)品及服務(wù)模式特性，使其供給市場與需求市場存在較強(qiáng)的相互依賴、相互促進(jìn)關(guān)系，大豆油市場在良好的供需作用機(jī)制下保持穩(wěn)定發(fā)展供需平衡促進(jìn)市場發(fā)展行業(yè)驅(qū)動因素1研究資源投入穩(wěn)健增長為促進(jìn)行業(yè)科技創(chuàng)新事業(yè)發(fā)展，全面提升科技創(chuàng)新能力，中國逐步加大行業(yè)經(jīng)費(fèi)投入、落實稅收優(yōu)惠、鼓勵科研人才發(fā)展，全面推動科研事業(yè)發(fā)展，同時帶動科研服務(wù)市場增長，廣泛運(yùn)用于各個研究領(lǐng)域，未來市場空間將進(jìn)一步釋放關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞關(guān)鍵詞在市場發(fā)展中，行業(yè)企業(yè)為爭取競爭優(yōu)勢，尤其是大中型企業(yè)，越來越重視自主研發(fā)實力，在企業(yè)科研方面投入逐年增長，企業(yè)科研服務(wù)市場逐步打開，未來科研用檢測試劑的服務(wù)主體趨于多元化行業(yè)競爭促進(jìn)行業(yè)正向發(fā)展行業(yè)驅(qū)動因素2商業(yè)應(yīng)用領(lǐng)域不斷拓展從應(yīng)用領(lǐng)域來看，大豆油行業(yè)產(chǎn)品廣泛的運(yùn)用于醫(yī)學(xué)、藥學(xué)、檢驗學(xué)、衛(wèi)生免疫學(xué)、食品安全、農(nóng)業(yè)科學(xué)等民營領(lǐng)域第四章行業(yè)前景趨勢04ABC由于中國大豆油壓榨產(chǎn)能的不斷增加，市場壓榨量也在持續(xù)增長，據(jù)北京研精畢智的行業(yè)分析，在2021年我國大豆油壓榨量約為8300萬噸，同比提高約15%，并且未來有進(jìn)一步增長的趨勢，在市場產(chǎn)能、需求量的持續(xù)提高，將會使市場供需結(jié)構(gòu)矛盾愈加凸顯，同時在行業(yè)內(nèi)的主要企業(yè)逐步集中市場產(chǎn)能，將會加劇大豆油壓榨的競爭程度。大豆油壓榨競爭加劇行業(yè)發(fā)展問題由于全國一些地區(qū)開展限電和蒸汽供應(yīng)，這導(dǎo)致部分油廠開機(jī)率逐漸降低，使油廠的用電成本上漲，同時還有其他原材料價格的不斷增加，造成了國內(nèi)大豆油的市場供應(yīng)量減少，進(jìn)而影響到大豆油的市場產(chǎn)能，在一定程度上影響了大豆油行業(yè)的發(fā)展。大豆加工成本逐漸提高在中低端產(chǎn)品領(lǐng)域，仍然有較大比例的產(chǎn)品依賴于進(jìn)口渠道。此外，大豆油行業(yè)企業(yè)缺乏創(chuàng)新研發(fā)能力以及仿制能力，加重下游消費(fèi)端對進(jìn)口科研用檢測試劑的依賴，不利于大豆油行業(yè)的發(fā)展高端產(chǎn)品發(fā)展落后大豆油行業(yè)發(fā)展建議發(fā)展建議1發(fā)展建議2發(fā)展建議3大豆種植面積擴(kuò)大，加大市場產(chǎn)能過去我國大豆畝產(chǎn)較低，對國外進(jìn)口的依賴程度較高，但是隨著國家逐步出臺相關(guān)行業(yè)支持政策，擴(kuò)大大豆種植面積，同時完善大豆生產(chǎn)者的補(bǔ)貼體系，將會有效地推動我國大豆的市場產(chǎn)量，加大大豆市場產(chǎn)能，在2021年我國大豆的市場產(chǎn)量約為1640萬噸，整體呈現(xiàn)逐年上升的態(tài)勢，這也將同時促進(jìn)大豆油等油料的增產(chǎn)增收。大豆油市場價格持續(xù)提高從2020年到2022年我國大豆油的市場價格呈現(xiàn)持續(xù)提高的趨勢，由2020年的約11元/公斤增長至2022年5月的1“雙碳”目標(biāo)帶動大豆油行業(yè)綠色發(fā)展目前我國提出了在2030年實現(xiàn)“碳達(dá)峰”和在2060年前實現(xiàn)“碳中和”的目標(biāo)，這對糧油行業(yè)實現(xiàn)綠色發(fā)展也是重要的挑戰(zhàn)，在國家降碳大背景之下，糧食產(chǎn)業(yè)自主獨(dú)立和減少外界以來是對大豆油行業(yè)未來的挑戰(zhàn)之一。行業(yè)建議行業(yè)發(fā)展趨勢1趨勢1從長期來看，在美豆期價處于高位水平、國內(nèi)疫情影響油脂消費(fèi)的情況下，2022年國內(nèi)大豆進(jìn)口量將在9400-9500萬噸的區(qū)間，較上年有小幅下降。進(jìn)入8月份之后，國內(nèi)豆油市場將進(jìn)入季節(jié)性消費(fèi)旺季，大型節(jié)假日集中，將會明顯拉升豆油的需求，走貨量大概率將會回升，從而帶動豆油庫存呈現(xiàn)出季節(jié)性的減少趨勢。在進(jìn)口大豆原料供應(yīng)較上年偏緊的情況下，豆油市場將存在走高的空間。趨勢2以2022年作為時間軸，中短期內(nèi)國內(nèi)豆油市場存在回調(diào)整理的風(fēng)險，但美豆生長期天氣、馬來棕櫚油復(fù)產(chǎn)情況、俄烏局勢的事態(tài)發(fā)展都可能會對行情帶來不可預(yù)期的影響。如果新季美豆產(chǎn)區(qū)天氣不利、預(yù)期增加的播種面積未能完全實現(xiàn)，在低庫存的背景下，天氣炒作的力度將會放大，隨時對國內(nèi)豆油行情帶來明顯轉(zhuǎn)變。長期來看，如若2022/23年度美豆產(chǎn)量僅實現(xiàn)小幅增長，加之豆油需求好轉(zhuǎn)，國內(nèi)豆油市場整體向上運(yùn)行的概率較大，若新季美豆產(chǎn)量增加幅度較大，豆油向上運(yùn)行的空間將會受到明顯限制。行業(yè)發(fā)展趨勢2趨勢3非轉(zhuǎn)基因大豆油就是利用非轉(zhuǎn)基因的傳統(tǒng)大豆制作而成的大豆油。非轉(zhuǎn)基因大豆油營養(yǎng)元素更為全方位人們在平時的生活中應(yīng)用非轉(zhuǎn)基因大豆油，讓人們身體產(chǎn)生的第一個好處，就是能夠讓人們給予更為全方位的營養(yǎng)元素適用。因為非轉(zhuǎn)基因大豆油原材料的多樣性，它能夠讓人們身體給予更全方位的營養(yǎng)元素適用，提高人們的抗病能力素質(zhì)。非轉(zhuǎn)基因大豆油可以消除公眾對轉(zhuǎn)基因大豆油的恐慌，大眾認(rèn)為此種傳統(tǒng)大豆油更加安全，盡管生物學(xué)研究并不支持此種結(jié)論。趨勢4在全民日益關(guān)注和重視食品品質(zhì)的情況下，“非轉(zhuǎn)基因”食品概念崛起，關(guān)于非轉(zhuǎn)基因食用油已成為對食品安全有“苛刻”要求的消費(fèi)者的偏好。非轉(zhuǎn)基因大豆油在大豆油整體乃至食用油整體消費(fèi)占比中將繼續(xù)提升。大豆油行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)化與定制化界限被打破，未來趨于融合。標(biāo)準(zhǔn)化加微定制的產(chǎn)品戰(zhàn)略，有效平衡企業(yè)操作層面與消費(fèi)者需求層面的矛盾讓消費(fèi)者既擁有足夠的確定性，也有足夠的彈性。大豆油行業(yè)大數(shù)據(jù)應(yīng)用使得實際操作和施工賦能方式深入介入，使得平臺從簡單的流量供給入口轉(zhuǎn)變?yōu)楣ぞ吖┙o、技術(shù)供給、工人供給的模式。中國消費(fèi)升級倒逼大豆油行業(yè)提高服務(wù)質(zhì)量，用戶需求從獲取公司信息并與公司對接暢通轉(zhuǎn)變?yōu)楦幼⒅伢w驗注重實際的效果，滿足用戶需求，提供個性化定制服務(wù)，成為大豆油行業(yè)新的發(fā)展方向。行業(yè)面臨洗牌標(biāo)準(zhǔn)化趨勢融合行業(yè)平臺職能轉(zhuǎn)化注重用戶體驗由于新冠疫情對經(jīng)濟(jì)的巨大沖擊，各行各業(yè)都面臨資源重新洗牌，因此大豆油行業(yè)也進(jìn)入洗牌期。下游企業(yè)缺乏核心技術(shù)。投資融資主要集中于行業(yè)主流企業(yè)，對中小企業(yè)面臨巨大挑戰(zhàn)。大豆油行業(yè)發(fā)展前景趨勢行業(yè)發(fā)展前景趨勢大豆油行業(yè)投資風(fēng)險服務(wù)更新速度不夠，不能及時適應(yīng)用戶的需求。服務(wù)更新慢實體經(jīng)濟(jì)遭遇疫情“黑天鵝”疫情持續(xù)，對經(jīng)濟(jì)持續(xù)沖擊。另一個是“灰犀牛”，債務(wù)衰退，在這次應(yīng)對疫情的過程中，各國都用了非常多的財政政策，發(fā)了很多國債，全球范圍內(nèi)國債水平相對于GDP上升了18%，而且以后的利率水平還會提升。黑天鵝/灰犀牛為用戶提供專業(yè)的信息獲取與共享服務(wù)不能滿足信息化需求。信息不對稱產(chǎn)品質(zhì)量不夠完善，有待提高，產(chǎn)量不達(dá)標(biāo)產(chǎn)品質(zhì)量25%85%8%75%行業(yè)投資風(fēng)險醫(yī)療行業(yè)受經(jīng)濟(jì)周期影響較弱，于大豆油企業(yè)而言具有“低風(fēng)險、高收益”的特點(diǎn)，吸引眾多新興市場參與者加入其中。目前中國大豆油行業(yè)市場企業(yè)數(shù)量眾