第一章中央銀行制度的形成與發(fā)展填空題1．中央銀行通過(guò)特定業(yè)務(wù)活動(dòng)和法律授權(quán)的管理方式履行自己的職責(zé)，是一國(guó)或國(guó)家貨幣聯(lián)盟 、 、規(guī)范金融秩序和維護(hù)金融穩(wěn)定的主管機(jī)構(gòu)，也是國(guó)家最重要的 。2．中央銀行壟斷貨幣發(fā)行權(quán)是 與流通和 的基本保證。3． 或 是觸發(fā)經(jīng)濟(jì)危機(jī)的導(dǎo)火線，而要避免或減輕金融危機(jī)和經(jīng)濟(jì)危機(jī)，應(yīng)該由 承擔(dān)最后貸款者的責(zé)任。4．中央銀行的最高權(quán)力，大致可歸并為 、 和 這三個(gè)方面，其中 是權(quán)力的核心，是中央銀行權(quán)威的象征。5．中央銀行的產(chǎn)生基本上有兩條渠道：一是 ；二是單項(xiàng)選擇題）單一二元式中央銀行制度

準(zhǔn)中央銀行制度威尼斯銀行英格蘭銀行1）單一二元式中央銀行制度

準(zhǔn)中央銀行制度威尼斯銀行英格蘭銀行TOC\o"1-5"\h\z單一一元式中央銀行制度 B.復(fù)合式中央銀行制度 D.2．最早的中央銀行是（ ）阿姆斯特丹銀行 B.米蘭銀行 D.3．中央銀行之所以成為中央銀行，最基本、最重要的標(biāo)志（ ）A.集中存款準(zhǔn)備金A.集中存款準(zhǔn)備金C.充當(dāng)“最后貸款人”B. 集中與壟斷貨幣發(fā)行D. 代理國(guó)庫(kù)4．中國(guó)最早的中央銀行是（ ）4．中國(guó)最早的中央銀行是（ ）1905年滿清政府的戶部銀行C.1928年南京政府的中央銀行1912年成立的中國(guó)銀行1948年新中國(guó)的中國(guó)人民銀行5．什么確立了中央銀行在金融體系中的核心和主導(dǎo)地位，確定了中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)實(shí)施金融監(jiān)督管理的必然性與必要性。（）A.依法實(shí)施貨幣政策 B. 代理國(guó)庫(kù)充當(dāng)“最后貸款人”角色 D. 依法金融監(jiān)管三、多項(xiàng)選擇題1．集中存款準(zhǔn)備金的目的（ ）A.保證商業(yè)銀行和其他存款機(jī)構(gòu)的支付和清償能力調(diào)節(jié)信用規(guī)模 C. 控制貨幣供應(yīng)量

TOC\o"1-5"\h\z2．中央銀行制度的類型有（ ）復(fù)合式中央銀行制度跨國(guó)式中央銀行制度內(nèi)部機(jī)構(gòu)設(shè)置監(jiān)管機(jī)構(gòu)單一式中央銀行制度復(fù)合式中央銀行制度跨國(guó)式中央銀行制度內(nèi)部機(jī)構(gòu)設(shè)置監(jiān)管機(jī)構(gòu)準(zhǔn)中央銀行制度 D.二元式中央銀行制度3．中央銀行的組織結(jié)構(gòu)包括（ ）權(quán)力分配結(jié)構(gòu)B.結(jié)算機(jī)構(gòu) D.E.分支機(jī)構(gòu)設(shè)置4．中央銀行的資本組織類型包括（ ）A.全部資本為國(guó)家所有的中央銀行股份為國(guó)家與民間混合所有的中央銀行全部股份非國(guó)家所有的中央銀行無(wú)資本金的中央銀行資本為多國(guó)共有的中央銀行5．中央銀行是“政府的銀行”具體體現(xiàn)為（ ）A.代理國(guó)庫(kù) B. 代理政府債券的發(fā)行為政府融通資金，提供特定信貸支持為國(guó)家持有和經(jīng)營(yíng)管理國(guó)際儲(chǔ)備代表國(guó)家政府參加國(guó)際金融組織和各項(xiàng)國(guó)際金融活動(dòng)四、 判斷且改錯(cuò)1．目前世界各國(guó)的中央銀行，除美國(guó)和德國(guó)之外，其分支機(jī)構(gòu)都可以看作為中央銀行總行或總部的派出機(jī)構(gòu)。（）2．中央銀行是以盈利為目的、統(tǒng)管全國(guó)的官方組織，不直接對(duì)企業(yè)單位和個(gè)人辦理日常的存貸款業(yè)務(wù)。（）3．美國(guó)的中央銀行制度是復(fù)合式中央銀行制度。（ ）4．中央銀行在法律許可限度內(nèi)，直接向政府提供貸款或透支，這主要是向政府提供短期融資，是為了解決政府財(cái)政收支的暫時(shí)性不平衡。（ ）五、 簡(jiǎn)答題1．作為“銀行的銀行”，中央銀行的這一職能具體體現(xiàn)在哪些方面？2．為什么說(shuō)中央銀行是“政府的銀行”？3．如何認(rèn)識(shí)中央銀行的性質(zhì)？4．什么是復(fù)合式中央銀行制度？其代表有哪些？六、 論述題試論述中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟(jì)原因參考答案一、填空題1．制定和實(shí)施貨幣政策監(jiān)督管理金融業(yè)和防范金融風(fēng)險(xiǎn)宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控部門；2．統(tǒng)一貨幣發(fā)行與流通穩(wěn)定貨幣幣值；3．金融恐慌支付鏈條的中斷中央銀行；4．決策權(quán)執(zhí)行權(quán)監(jiān)督權(quán)決策權(quán)；5．由信譽(yù)好、實(shí)力強(qiáng)的大銀行逐步發(fā)展演變而成 由政府出面直接組建中央銀行二、單項(xiàng)選擇題．A；2.D；3.B；4.A；5.C三、多項(xiàng)選擇題ABC；2.ABCDE；3.ABE；4.ABCDE；5.ABCDE四、判斷且改錯(cuò)對(duì)。錯(cuò)。應(yīng)改為：中央銀行是不以盈利為目的、統(tǒng)管全國(guó)的半官方組織，不直接對(duì)企業(yè)單位和個(gè)人辦理日常的存貸款業(yè)務(wù)。錯(cuò)。應(yīng)改為：美國(guó)的中央銀行制度是單一二元式中央銀行制度。對(duì)。五、簡(jiǎn)答題作為“銀行的銀行”，中央銀行的這一職能具體體現(xiàn)在哪些方面？中央銀行作為“銀行的銀行”，是指中央銀行只與商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)發(fā)生業(yè)務(wù)往來(lái)，并不與工商企業(yè)和個(gè)人發(fā)生直接的信用關(guān)系。而中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)的活動(dòng)施以影響也主要是通過(guò)這一職能實(shí)現(xiàn)的。這一職能具體表現(xiàn)在三個(gè)方面：（ 1）集中存款準(zhǔn)備金。為了保證存款機(jī)構(gòu)的清償能力，同時(shí)也便于中央銀行調(diào)節(jié)信用規(guī)模和控制貨幣供應(yīng)量，各國(guó)法律都規(guī)定，商業(yè)銀行及有關(guān)金融機(jī)構(gòu)必須向中央銀行繳存一部分存款準(zhǔn)備金。中央銀行利用這些存款準(zhǔn)備金可以在一定程度上幫助銀行應(yīng)對(duì)客戶集中提現(xiàn)的危機(jī)，同時(shí)也可以利用這部分資金進(jìn)行再貸款或再貼現(xiàn)，使之成為調(diào)控貨幣供應(yīng)量的有效手段。（2）充當(dāng)最后貸款人。當(dāng)工商企業(yè)缺乏資金時(shí)，可以向商業(yè)銀行借款。但當(dāng)商業(yè)銀行資金周轉(zhuǎn)不足，而其他同行頭寸過(guò)緊無(wú)法提供資金幫助時(shí)，商業(yè)銀行便可求助于中央銀行，以其持有的票據(jù)要求中央銀行予以再貼現(xiàn)，或向中央銀行申請(qǐng)?jiān)儋J款，必要時(shí)還可向中央銀行申請(qǐng)信用再貸款，從而獲取所需資金。從這個(gè)意義上說(shuō)，中央銀行成為商業(yè)銀行的最終貸款人和堅(jiān)強(qiáng)后盾，保證了存款人和銀行營(yíng)運(yùn)的安全。（3）組織、參與和管理全國(guó)的清算。商業(yè)銀行因業(yè)務(wù)關(guān)系相互間每天都要發(fā)生大量資金往來(lái)，需要及時(shí)結(jié)算。而各家銀行都在中央銀行開有存款賬戶，各銀行間的票據(jù)交換和資金清算業(yè)務(wù)就可以通過(guò)這些賬戶轉(zhuǎn)賬和劃撥，整個(gè)過(guò)程經(jīng)濟(jì)而簡(jiǎn)便。總之，中央銀行作為銀行的銀行，通過(guò)國(guó)家授權(quán)開展的特定的金融業(yè)務(wù)活動(dòng)，為中央銀行履行調(diào)控金融、經(jīng)濟(jì)和管理金融業(yè)的基本職責(zé)提供了穩(wěn)定有效的途徑。為什么說(shuō)中央銀行是“政府的銀行”？中央銀行是“政府的銀行”是指中央銀行代表國(guó)家制定和執(zhí)行金融政策，代為管理國(guó)家財(cái)政收支以及為國(guó)家提供各種金融服務(wù)。這一職能主要表現(xiàn)在中央銀行代理國(guó)庫(kù)、代理發(fā)行政府債券、為政府籌集資金、代表政府參加國(guó)際金融組織和各種國(guó)際金融活動(dòng)、制定和執(zhí)行貨幣政策等幾個(gè)方面。如何認(rèn)識(shí)中央銀行的性質(zhì)？中央銀行的性質(zhì)一般表述為：中央銀行既是為商業(yè)銀行等普通金融機(jī)構(gòu)和政府提供金融服務(wù)的特殊金融機(jī)構(gòu)，又是制定和實(shí)施貨幣政策、監(jiān)督管理金融業(yè)、規(guī)范和維護(hù)金融秩序、調(diào)控金融和經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的宏觀管理部門。中央銀行之所以是特殊的金融機(jī)構(gòu)，是因?yàn)橹醒脬y行在業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)目標(biāo)、經(jīng)營(yíng)對(duì)象和經(jīng)營(yíng)內(nèi)容上與普通的商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)有著本質(zhì)的區(qū)別。中央銀行之所以是宏觀管理部門，是因?yàn)橹醒脬y行是國(guó)家管理金融、制定和執(zhí)行金融政策、控制和調(diào)節(jié)信用活動(dòng)的重要工具。4．什么是復(fù)合式中央銀行制度？其代表有哪些？復(fù)合式中央銀行制度是指國(guó)家不單獨(dú)設(shè)立專司中央銀行職能的中央銀行機(jī)構(gòu)，而是由一家集中央銀行與商業(yè)銀行職能于一身的國(guó)家大銀行兼行中央銀行職能的中央銀行制度。這種中央銀行制度往往與中央銀行初級(jí)發(fā)展階段和國(guó)家實(shí)行計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制相對(duì)應(yīng)，前蘇聯(lián)和1990年前的多數(shù)東歐國(guó)家即實(shí)行這種制度。中國(guó)在1983年前也實(shí)行這種制度。六、論述題試論述中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟(jì)原因。要對(duì)中央銀行產(chǎn)生的客觀經(jīng)濟(jì)原因有一個(gè)較為清晰的了解，大致可以從下列5個(gè)方面去分析。（1）關(guān)于信用貨幣的發(fā)行問(wèn)題。與金屬貨幣相比較，銀行券已是一種信用貨幣，它的流通支付能力取決于其兌換金屬貨幣的能力，即取決于發(fā)行銀行的信譽(yù)。銀行可能會(huì)因經(jīng)營(yíng)不善而無(wú)法保證自己所發(fā)行銀行券及時(shí)兌現(xiàn)，這會(huì)給社會(huì)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展帶來(lái)混亂。而在銀行提供的信用貨幣超過(guò)客觀需要的情況下，也會(huì)給經(jīng)濟(jì)發(fā)展帶來(lái)不利影響，引起經(jīng)濟(jì)和社會(huì)的動(dòng)蕩。這些諸多問(wèn)題的存在，客觀上要求信用貨幣的發(fā)行權(quán)應(yīng)該走向集中統(tǒng)一，由資金雄厚并且有權(quán)威的銀行發(fā)行能夠在全社會(huì)流通的信用貨幣。于是，國(guó)家即以法律形式將信用貨幣的發(fā)行權(quán)集中到幾家以至最終集中到一家大銀行。這便是中央銀行產(chǎn)生的基本經(jīng)濟(jì)原因之一。（2）關(guān)于票據(jù)交換和清算問(wèn)題。隨著商品經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，在銀行數(shù)量增加、銀行業(yè)務(wù)擴(kuò)大和銀行間債權(quán)債務(wù)關(guān)系日益復(fù)雜的情況下，由單個(gè)或少數(shù)銀行自行處理結(jié)算和清算業(yè)務(wù)，已不能滿足商品經(jīng)濟(jì)活動(dòng)和銀行業(yè)務(wù)發(fā)展的要求，這在客觀上要求建立一個(gè)全國(guó)統(tǒng)一和公正的權(quán)威性清算機(jī)構(gòu)，作為金融支付體系的核心，能夠快速清算銀行間各種票據(jù)從而使資金順暢流通，保證商品經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展。這是中央銀行產(chǎn)生的又一個(gè)基本經(jīng)濟(jì)原因。（ 3）關(guān)于銀行的支付保證能力問(wèn)題。隨著銀行業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)大和業(yè)務(wù)活動(dòng)的復(fù)雜化，銀行的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)也是不斷增加的。為了保護(hù)存款人的利益，維護(hù)銀行以至整個(gè)金融業(yè)的穩(wěn)定，客觀上需要有一家權(quán)威性機(jī)構(gòu)，適當(dāng)集中各銀行的一部分現(xiàn)金準(zhǔn)備作為后盾，在銀行出現(xiàn)難以克服的支付困難時(shí)，集中給予必要的貸款支持，充當(dāng)銀行的“最后貸款人”。這是中央銀行產(chǎn)生的另一個(gè)基本經(jīng)濟(jì)原因。（4）關(guān)于金融業(yè)的穩(wěn)健運(yùn)行問(wèn)題。為了保證銀行和金融業(yè)的公平有序競(jìng)爭(zhēng)，保證各類金融業(yè)務(wù)和金融市場(chǎng)的健康發(fā)展，減少金融運(yùn)行的風(fēng)險(xiǎn)，這就需要一個(gè)專門從事金融業(yè)管理、監(jiān)督及協(xié)調(diào)的職能機(jī)構(gòu)。這便是中央銀行產(chǎn)生的再一個(gè)基本經(jīng)濟(jì)原因。（5）關(guān)于政府融資問(wèn)題。為了保證和方便政府融資，發(fā)展或建立一個(gè)與政府有密切聯(lián)系、能夠直接或變相為政府籌資或融資的銀行機(jī)構(gòu)逐步成為政府要著力解決的重要問(wèn)題，這也是中央銀行產(chǎn)生的基本經(jīng)濟(jì)原因之一。上述諸多方面提出的客觀要求直接推動(dòng)了中央銀行的產(chǎn)生。但這些客觀要求并非是同時(shí)提出的，其迫切程度也并不是完全相等，因此，中央銀行的形成與發(fā)展也經(jīng)歷了一個(gè)較長(zhǎng)的歷史過(guò)程。第二章中央銀行在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中的地位與作用一、填空題1中國(guó)金融業(yè)的監(jiān)督管理，目前實(shí)行 的體制。 負(fù)責(zé)制定和執(zhí)行貨幣政策，實(shí)施金融宏觀調(diào)控，防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)，維護(hù)金融穩(wěn)定。同時(shí)，中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)、中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)和中國(guó)保險(xiǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)分別承擔(dān)中國(guó) 、 和 的監(jiān)督管理。在具體的金融監(jiān)督中，中國(guó)人民銀行與三個(gè)監(jiān)督管理委員會(huì)還有一定的業(yè)務(wù)交叉。?國(guó)家對(duì)中央銀行控制的加強(qiáng)，一是通過(guò)中央銀行的 二是通過(guò)制定或修訂新的 。?中央銀行的獨(dú)立性是指中央銀行履行自身職責(zé)時(shí)法律賦予或?qū)嶋H擁有的 、 與 的自主程度。4?中央銀行與政府的關(guān)系或中央銀行的獨(dú)立性，主要取決于中央銀行的5?中國(guó)人民銀行在國(guó)務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)下，制定和實(shí)施 對(duì)金融業(yè)實(shí)施、單項(xiàng)選擇題?《中華人民共和國(guó)中國(guó)人民銀行法》于（ ）通過(guò)并開始實(shí)施1993年5月 B .1994年5月1995年3月 D .1995年9月2．按獨(dú)立性程度不同分類，屬于獨(dú)立性較小模式的是（A.美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備體系 B.日本銀行C.英格蘭銀行 D .意大利銀行3．“維護(hù)支付、清算系統(tǒng)的正常運(yùn)行”體現(xiàn)中央銀行作為（ ）的職能。A.發(fā)行的銀行 B .銀行的銀行C.充當(dāng)最后貸款人 D.政府的銀行4．香港金融管理局不執(zhí)行的職能有（ ）。發(fā)行貨幣 B .清算功能C.監(jiān)管職能 D .政府的銀行三、多項(xiàng)選擇題在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中，以下屬于中央銀行貨幣發(fā)行內(nèi)容的有（）。A保持幣值穩(wěn)定B促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)和就業(yè)C提供與經(jīng)濟(jì)運(yùn)行相適應(yīng)的貨幣供應(yīng)量D保持貨幣供給結(jié)構(gòu)與經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展相適應(yīng)E用貨幣干預(yù)外匯市場(chǎng)、穩(wěn)定匯率中央銀行對(duì)政府獨(dú)立性的強(qiáng)弱，體現(xiàn)在以下哪幾個(gè)方面（ ）A法律賦予中央銀行的職責(zé)及履行職責(zé)時(shí)的主動(dòng)性大小中央銀行的隸屬關(guān)系中央銀行負(fù)責(zé)人的產(chǎn)生程序、任期長(zhǎng)短與權(quán)力大小中央銀行與財(cái)政部門的資金關(guān)系中央銀行最高決策機(jī)構(gòu)的組成，政府人員是否參與決策等“負(fù)責(zé)金融業(yè)的統(tǒng)計(jì)、調(diào)查、分析和預(yù)測(cè)”是由中央銀行的（ ）職能共同決定的。A政府的銀行 B 經(jīng)理國(guó)庫(kù)C銀行的銀行 D 發(fā)行的銀行E制定和執(zhí)行貨幣政策中央銀行與財(cái)政部門的關(guān)系主要反映在（）幾個(gè)方面。A中央銀行資本金的所有權(quán)大都由財(cái)政部門代表國(guó)家或政府持有B財(cái)政部門掌管國(guó)家財(cái)政收支，而中央銀行代理國(guó)庫(kù)C在貨幣政策和財(cái)政政策的制定和執(zhí)行方面，中央銀行與財(cái)政部門需要協(xié)調(diào)配合D中央銀行代理財(cái)政債券發(fā)行，需要時(shí)按法律規(guī)定向政府財(cái)政融資E有些國(guó)家的中央銀行直接隸屬于財(cái)政部四、判斷且改錯(cuò)1．在現(xiàn)代中央銀行制度中，集中存款準(zhǔn)備金對(duì)中央銀行來(lái)說(shuō)是最重要的業(yè)務(wù)之一，是保證銀行支付的基本條件。（）2．法蘭西銀行比德國(guó)聯(lián)邦銀行有更強(qiáng)的獨(dú)立性。（ ）3．中央銀行工作的重點(diǎn)是圍繞穩(wěn)定貨幣幣值這一基本原則或目標(biāo)進(jìn)行的。（ ）4．由于中央銀行的獨(dú)立性都比較集中地反映在中央銀行與政府的關(guān)系上，所以各國(guó)中央銀行對(duì)政府的獨(dú)立性的差異不大。（）五、簡(jiǎn)答題1．如何看待中央銀行在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中的作用和地位？2．中央銀行的職責(zé)有哪些？3．中國(guó)人民銀行與財(cái)政部之間的關(guān)系是怎樣的？4．目前中國(guó)人民銀行是否具有獨(dú)立性，為什么？六、論述題1．試談?wù)勀銓?duì)這句話的理解，“中央銀行應(yīng)對(duì)政府保持一定的獨(dú)立性，但這種獨(dú)立性只能是相對(duì)的?！?．現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)、金融體系下的中央銀行與早期的中央銀行在職能方面有什么發(fā)展變化？參考答案一、填空題1．分業(yè)監(jiān)管中國(guó)人民銀行銀行業(yè)證券業(yè)保險(xiǎn)業(yè)；2．國(guó)有化中央銀行法和其他法律；3．權(quán)力決策行動(dòng)；4．法律地位；5．貨幣政策 監(jiān)督管理。二、 單項(xiàng)選擇題1．C2.D3.B4.A三、 多項(xiàng)選擇題ABCD2.ABCDE3.ACD4.ABCDE四、 判斷且改錯(cuò)錯(cuò)。應(yīng)改為：在現(xiàn)代中央銀行制度中，集中存款準(zhǔn)備金雖然仍是保證銀行支付的重要內(nèi)容，但更多地，它已作為中央銀行調(diào)控貨幣供應(yīng)量和社會(huì)信用量的手段而采用。錯(cuò)。應(yīng)改為：德國(guó)聯(lián)邦銀行是獨(dú)立性較強(qiáng)的中央銀行，而法蘭西銀行是獨(dú)立性較弱的中央銀行。對(duì)。錯(cuò)。應(yīng)改為：中央銀行的獨(dú)立性比較集中地反映在中央銀行與政府的關(guān)系上，由于各國(guó)的國(guó)情與歷史傳統(tǒng)不同，各國(guó)中央銀行對(duì)政府的獨(dú)立性也有較大差異。五、簡(jiǎn)答題如何看待中央銀行在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中的作用和地位？中央銀行在社會(huì)經(jīng)濟(jì)體系中處于一個(gè)很重要的特殊地位，這從促使中央銀行產(chǎn)生和發(fā)展的基本經(jīng)濟(jì)原因和中央銀行自身所具有的職能以及承擔(dān)的社會(huì)責(zé)任分析中不難得出結(jié)論。由于商品經(jīng)濟(jì)的迅猛發(fā)展、經(jīng)濟(jì)貨幣化程度的加深、金融在經(jīng)濟(jì)中作用的增強(qiáng)和國(guó)際經(jīng)濟(jì)聯(lián)系的推進(jìn)，中央銀行在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中的地位和作用較之早期的中央銀行就更加突出了。（1）從經(jīng)濟(jì)體系運(yùn)轉(zhuǎn)看，中央銀行為經(jīng)濟(jì)發(fā)展創(chuàng)造貨幣和信用條件，為經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定運(yùn)行提供保障。（2）從對(duì)外經(jīng)濟(jì)金融關(guān)系看，中央銀行是國(guó)家對(duì)外聯(lián)系的重要紐帶。（3）從國(guó)家對(duì)經(jīng)濟(jì)的宏觀管理看，中央銀行是最重要的宏觀調(diào)控部門之一。總之，中央銀行雖然從產(chǎn)生之日起就在經(jīng)濟(jì)體系中扮演著重要角色，而在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中，中央銀行的地位則是空前地提高了，它已成為經(jīng)濟(jì)體系中最為重要的組成部分，成為經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的軸心。中央銀行的職責(zé)有哪些？如果把中央銀行放到國(guó)民經(jīng)濟(jì)運(yùn)行和國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)管理的大體系中去分析，中央銀行的職責(zé)可以歸結(jié)為三個(gè)方面：第一，制定和執(zhí)行貨幣政策。這是中央銀行作為國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控部門的集中體現(xiàn)。貨幣政策是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)條件下國(guó)家調(diào)控宏觀經(jīng)濟(jì)最重要的基本經(jīng)濟(jì)政策之一。第二，對(duì)金融業(yè)實(shí)施監(jiān)督管理，維護(hù)金融穩(wěn)定。金融是現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)的核心，而金融運(yùn)行與金融業(yè)密切相關(guān)。中央銀行根據(jù)國(guó)家授權(quán)以及自身在金融體系中的地位，依法對(duì)金融業(yè)實(shí)施監(jiān)督管理，維護(hù)金融穩(wěn)定。第三，組織、參與和管理支付清算。統(tǒng)一、安全、高效的支付清算體系對(duì)于維護(hù)金融機(jī)構(gòu)穩(wěn)健運(yùn)行、促進(jìn)金融市場(chǎng)發(fā)展和保障貨幣政策實(shí)施具有相當(dāng)重要的意義，也是國(guó)民經(jīng)濟(jì)健康運(yùn)行的重要保證。中國(guó)人民銀行與財(cái)政部之間的關(guān)系是怎樣的？中國(guó)人民銀行與財(cái)政部之間的關(guān)系基本上反映在以下幾個(gè)方面 :（1）中國(guó)人民銀行的全部資本金由財(cái)政部代表國(guó)家出資，屬于國(guó)家所有；（2）中國(guó)人民銀行實(shí)行獨(dú)立的財(cái)務(wù)預(yù)算管理制度，其預(yù)算經(jīng)財(cái)政部審核后納入中央預(yù)算，接受財(cái)政部的預(yù)算執(zhí)行監(jiān)督；（3）中國(guó)人民銀行代理國(guó)庫(kù)，按照批準(zhǔn)的國(guó)家預(yù)算要求代收財(cái)政收入即國(guó)庫(kù)款，按財(cái)政支付命令撥付財(cái)政支出；（ 4）在需要時(shí)中國(guó)人民銀行代理財(cái)政部向各金融機(jī)構(gòu)組織發(fā)行、兌付國(guó)債和其他政府債券；（5）中國(guó)人民銀行和財(cái)政部作為貨幣政策和財(cái)政政策的制定者和執(zhí)行者必須協(xié)調(diào)配合；（6）在行政關(guān)系上，中國(guó)人民銀行和財(cái)政部同屬國(guó)務(wù)院組成部門，均承擔(dān)著國(guó)家宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控的任務(wù)，但互不隸屬。按照目前的職責(zé)分工，中國(guó)人民銀行承擔(dān)調(diào)控全社會(huì)貨幣和信用總量的任務(wù)，但政府債務(wù)是由財(cái)政部負(fù)責(zé)的。4．目前中國(guó)人民銀行是否具有獨(dú)立性，為什么？中央銀行的獨(dú)立性問(wèn)題，實(shí)質(zhì)上是中央銀行與政府（國(guó)家行政當(dāng)局）之間的關(guān)系問(wèn)題。中央銀行應(yīng)對(duì)政府保持一定的獨(dú)立性，其獨(dú)立性主要取決于中央銀行的法律地位。按照通常意義上的標(biāo)準(zhǔn)衡量，中國(guó)人民銀行屬于獨(dú)立性較弱的中央銀行，但其實(shí)際上的獨(dú)立性呈不斷增強(qiáng)的趨勢(shì)。從我國(guó)的法律規(guī)定看，中國(guó)人民銀行在重要事項(xiàng)的決策方面對(duì)政府的獨(dú)立性是較弱的，但這只是對(duì)中央政府而言，對(duì)地方政府和各級(jí)政府部門等，法律賦予中央銀行完全的獨(dú)立性。同時(shí)在貨幣政策操作、業(yè)務(wù)活動(dòng)等方面，中央銀行的獨(dú)立性就更強(qiáng)一些。如果從歷史發(fā)展看，中國(guó)人民銀行的獨(dú)立性明顯地呈逐步增強(qiáng)的趨勢(shì)。六、論述題1．試談?wù)勀銓?duì)這句話的理解，“中央銀行應(yīng)對(duì)政府保持一定的獨(dú)立性，但這種獨(dú)立性只能是相對(duì)的。”這是對(duì)中央銀行獨(dú)立性問(wèn)題的表述。中央銀行的獨(dú)立性是指中央銀行履行自身職責(zé)時(shí)法律賦予或?qū)嶋H擁有的權(quán)力、決策與行動(dòng)的自主程度。中央銀行的獨(dú)立性比較集中地反映在中央銀行與政府（國(guó)家行政當(dāng)局）的關(guān)系上，這一關(guān)系包括兩層含義：一是中央銀行應(yīng)對(duì)政府保持一定的獨(dú)立性。由于中央銀行在金融體系和國(guó)民經(jīng)濟(jì)中處于特殊的地位，承擔(dān)著特殊的職責(zé)，要真正發(fā)揮中央銀行的作用，必須使中央銀行具有一定的獨(dú)立性，這是保持經(jīng)濟(jì)、金融穩(wěn)定和維護(hù)社會(huì)公眾信心的一個(gè)必要條件。中央銀行對(duì)政府保持一定的獨(dú)立性，使其權(quán)力與責(zé)任相統(tǒng)一，能夠在制定和實(shí)施貨幣政策、監(jiān)管金融業(yè)和調(diào)控宏觀經(jīng)濟(jì)方面自主地、及時(shí)地形成決策和保證決策的貫徹執(zhí)行，這對(duì)促進(jìn)經(jīng)濟(jì)與社會(huì)的健康、穩(wěn)定發(fā)展和保證國(guó)家的根本利益具有重要意義。二是中央銀行對(duì)政府的獨(dú)立性是相對(duì)的。在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中，中央銀行作為國(guó)家的金融管理當(dāng)局，是政府實(shí)施宏觀調(diào)控的重要部門，中央銀行不能完全獨(dú)立于政府，不受政府的任何制約，更不能凌駕于政府之上。中央銀行要接受政府的管理和監(jiān)督，在國(guó)家總體經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展目標(biāo)和政策指導(dǎo)之下履行自己的職責(zé)。因此，中央銀行對(duì)政府的獨(dú)立性只能是相對(duì)的。2．現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)、金融體系下的中央銀行與早期的中央銀行在職能方面有什么發(fā)展變化？中央銀行的三大基本職能，即發(fā)行的銀行、銀行的銀行和政府的銀行有著十分豐富的內(nèi)容，但這些具體內(nèi)容并不是在中央銀行產(chǎn)生時(shí)就得到了完全充分的體現(xiàn)，而是隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展和中央銀行制度本身的發(fā)展而逐步發(fā)展完善的。從發(fā)行的銀行這一職能看，早期的中央銀行主要通過(guò)集中壟斷銀行券的統(tǒng)一發(fā)行體現(xiàn)出來(lái)。而在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中，中央銀行的貨幣發(fā)行又增加了更為豐富的內(nèi)容。集中貨幣發(fā)行，在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)中只是作為中央銀行行使職能的一個(gè)前提條件，而其內(nèi)容已不是早期中央銀行所能比，發(fā)行的銀行這一職能在其內(nèi)容上已通過(guò)更為寬泛的概念即

制定和執(zhí)行貨幣政策體現(xiàn)出來(lái)從銀行的銀行這一職能看，在形式上，早期的中央銀行和現(xiàn)代中央銀行都是通過(guò)集中存款準(zhǔn)備金、作為最后貸款人和組織銀行間支付清算體現(xiàn)這一職能，但這三個(gè)方面的內(nèi)涵及重要性在不同時(shí)期卻有很大不同。集中存款準(zhǔn)備金對(duì)早期中央銀行來(lái)說(shuō)是最重要的業(yè)務(wù)之一，而組織、參與和管理支付清算已上升為現(xiàn)代中央銀行最為重要的業(yè)務(wù)之一。從政府的銀行這一職能看，早期的中央銀行與現(xiàn)代中央銀行也有很大的差別，其涵蓋的內(nèi)容也大大擴(kuò)展了。早期的中央銀行行使這一職能，主要表現(xiàn)在為政府代理國(guó)庫(kù)、代理政府債券以及根據(jù)政府安排代為籌集資金等。而在現(xiàn)代中央銀行制度中，一方面?zhèn)鹘y(tǒng)的為政府服務(wù)的業(yè)務(wù)大大增加和擴(kuò)展了，另一方面管理調(diào)控的責(zé)任日益突出了。中央銀行職能的擴(kuò)展是與金融在經(jīng)濟(jì)中的重要性日益突出和中央銀行在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)體系中的地位不斷提高緊密聯(lián)系在一起的。有多種原因促進(jìn)了中央銀行職能的迅速擴(kuò)展，其中有兩個(gè)問(wèn)題值得一提：一是貨幣制度的變更；二是國(guó)家對(duì)中央銀行控制的加強(qiáng)?？傊?，現(xiàn)代中央銀行的職能與早期中央銀行的職能相比是大大地?cái)U(kuò)展了，中央銀行行使職能的側(cè)重點(diǎn)也發(fā)生了很大變化。盡管目前各個(gè)國(guó)家中央銀行的職能在其具體內(nèi)容和重點(diǎn)方面仍然有所差異，但中央銀行的地位和職能無(wú)一例外地大大突出了。第三章中央銀行業(yè)務(wù)活動(dòng)的法規(guī)原則與資產(chǎn)負(fù)債表一、 填空題中央銀行的 是指法律賦予中央銀行在進(jìn)行業(yè)務(wù)活動(dòng)時(shí)可以行使的特殊權(quán)力。中央銀行對(duì)貨幣流通微觀管理權(quán)的運(yùn)用主要體現(xiàn)在 和 活動(dòng)中。按照中央銀行的業(yè)務(wù)活動(dòng)是否與 目關(guān)，可以分為銀行性業(yè)務(wù)和管理性業(yè)務(wù)兩大類。管理性業(yè)務(wù)是中央銀行作為一國(guó) 從事的業(yè)務(wù)。資產(chǎn)與負(fù)債的基本關(guān)系可以表示為：資產(chǎn)=負(fù)債+ 單項(xiàng)選擇題降低法定存款準(zhǔn)備金率提高銀行在央行的存款利率）°對(duì)金融機(jī)構(gòu)的檢查業(yè)務(wù)對(duì)金融機(jī)構(gòu)的審計(jì)業(yè)務(wù)TOC\o"1-5"\h\z降低法定存款準(zhǔn)備金率提高銀行在央行的存款利率）°對(duì)金融機(jī)構(gòu)的檢查業(yè)務(wù)對(duì)金融機(jī)構(gòu)的審計(jì)業(yè)務(wù)A.提高貼現(xiàn)率 BC?賣出國(guó)債 D2?以下不屬于中央銀行管理性業(yè)務(wù)的是A.金融調(diào)查統(tǒng)計(jì)業(yè)務(wù) BC.保管法定存款準(zhǔn)備金 D3.美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備體系中，第一位資產(chǎn)項(xiàng)目是（ ）

A.外匯A.外匯C?有價(jià)證券 D ?再貸款4．以下哪一項(xiàng)不是中央銀行遵循公開性原則的目的（ ）A.有利于公共監(jiān)督中央銀行C.A.有利于公共監(jiān)督中央銀行C.向社會(huì)提供金融信息D.提高中央銀行的權(quán)威性三、多項(xiàng)選擇題儲(chǔ)備貨幣包括下列哪些內(nèi)容（）A.中國(guó)人民銀行所發(fā)行的貨幣各金融機(jī)構(gòu)在中國(guó)人民銀行的準(zhǔn)備金存款（包括法定存款準(zhǔn)備金和超額準(zhǔn)備金）金融機(jī)構(gòu)吸收的由財(cái)政撥款形成的部隊(duì)存款企業(yè)在商業(yè)銀行的定期存款郵政儲(chǔ)蓄存款與貨幣資金運(yùn)動(dòng)相關(guān)但不進(jìn)入中央銀行資產(chǎn)負(fù)債表的銀行性業(yè)務(wù)，主要有（）。A.準(zhǔn)備金及其存款業(yè)務(wù) B .清算業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)國(guó)庫(kù)業(yè)務(wù) D .會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)和貸款業(yè)務(wù)一下屬于中央銀行法定業(yè)務(wù)范圍的是（ ）。A.貨幣發(fā)行業(yè)務(wù) B .經(jīng)營(yíng)黃金外匯業(yè)務(wù)商業(yè)性證券投資業(yè)務(wù) D.對(duì)金融機(jī)構(gòu)和金融市場(chǎng)的相關(guān)監(jiān)督管理E.直接從事商業(yè)票據(jù)的承兌、貼現(xiàn)業(yè)務(wù)在具體的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，中央銀行一般奉行（ ）原則。A.安全性 B .非盈利性 C.流動(dòng)性主動(dòng)性 E .公開性四、判斷且改錯(cuò)中央銀行的法定業(yè)務(wù)范圍中包括不動(dòng)產(chǎn)買賣業(yè)務(wù)。（ ）中國(guó)人民銀行目前最主要的資產(chǎn)業(yè)務(wù)是外匯業(yè)務(wù)，其次是對(duì)金融機(jī)構(gòu)的債權(quán)，其中又以對(duì)金融機(jī)構(gòu)的擔(dān)保貸款為主。（）中國(guó)人民銀行負(fù)債業(yè)務(wù)中存款業(yè)務(wù)占第一位，其中以存款貨幣銀行的準(zhǔn)備金存款為主，其次是貨幣發(fā)行業(yè)務(wù)。（）由于中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)的負(fù)債比債權(quán)更具主動(dòng)性和可控性，因此，中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)的負(fù)債業(yè)務(wù)對(duì)于貨幣供應(yīng)有決定性作用。（）中央銀行通過(guò)資產(chǎn)業(yè)務(wù)可影響貨幣供給量。例如，中央銀行在外匯市場(chǎng)上購(gòu)買外匯，從而流出基礎(chǔ)貨幣，進(jìn)而通過(guò)貨幣乘數(shù)效應(yīng)來(lái)擴(kuò)大貨幣供應(yīng)量。（ ）五、簡(jiǎn)答題1.從中央銀行的地位與作用理解其業(yè)務(wù)活動(dòng)為什么需要法律規(guī)范？2．中央銀行的資產(chǎn)負(fù)債表有哪些主要內(nèi)容？3．中央銀行在具體的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，一般奉行什么原則及各個(gè)原則的具體內(nèi)容？4．比較中央銀行資產(chǎn)負(fù)債表主要項(xiàng)目的關(guān)系？六、論述題按中央銀行的業(yè)務(wù)活動(dòng)是否與貨幣資金的運(yùn)動(dòng)相關(guān)，中央銀行業(yè)務(wù)活動(dòng)大致可分為哪參考答案一、 填空題1．法定業(yè)務(wù)權(quán)力。 2.貨幣發(fā)行清算業(yè)務(wù)。3.貨幣資金的運(yùn)動(dòng)。4.最高金融管理當(dāng)局。5.自有資本。二、 單項(xiàng)選擇題B2.C3.C4.D三、 多項(xiàng)選擇題ABE2.BD3.ABD4.BCDE四、 判斷且改錯(cuò)1.錯(cuò)。應(yīng)改為：中央銀行不得從事不動(dòng)產(chǎn)買賣業(yè)務(wù)。錯(cuò)。應(yīng)改為：中國(guó)人民銀行目前最主要的資產(chǎn)業(yè)務(wù)是外匯業(yè)務(wù)，其次是對(duì)金融機(jī)構(gòu)的債權(quán)，其中又以對(duì)金融機(jī)構(gòu)的信用貸款為主。3.對(duì)。錯(cuò)。應(yīng)改為：由于中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)的債權(quán)比負(fù)債更具主動(dòng)性和可控性，因此，中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)業(yè)務(wù)對(duì)于貨幣供應(yīng)有決定性作用。對(duì)。五、 簡(jiǎn)答題1.從中央銀行的地位與作用理解其業(yè)務(wù)活動(dòng)為什么需要法律規(guī)范？現(xiàn)代中央銀行作為宏觀金融管理機(jī)構(gòu)，其業(yè)務(wù)活動(dòng)不僅對(duì)金融機(jī)構(gòu)和金融市場(chǎng)的活動(dòng)有支配性影響，而且對(duì)一國(guó)的整體經(jīng)濟(jì)運(yùn)行具有重大的影響力和作用力。特別是現(xiàn)代中央銀行在進(jìn)行與金融調(diào)控或管理相關(guān)的業(yè)務(wù)活動(dòng)時(shí)帶有某些強(qiáng)制性的特征，可以行使特殊的權(quán)力，因此，通過(guò)法律規(guī)范中央銀行的業(yè)務(wù)活動(dòng)是極其必要和重要的。這既可以使中央銀行開展業(yè)務(wù)活動(dòng)有法律作保證，又可以對(duì)中央銀行的業(yè)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行必要的法律約束，從而將中央銀行的業(yè)務(wù)活動(dòng)納入法制的軌道，以利于貨幣政策和宏觀調(diào)控目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)，并維護(hù)金融業(yè)合法、穩(wěn)健、順利運(yùn)作。為此，各國(guó)都制定有《中央銀行法》，中央銀行的業(yè)務(wù)活動(dòng)必須依法進(jìn)行。目前，各國(guó)對(duì)中央銀行業(yè)務(wù)活動(dòng)的法律規(guī)范大致可分為法定業(yè)務(wù)權(quán)力、法定業(yè)務(wù)范圍、法定業(yè)務(wù)限制三個(gè)方面。中央銀行的資產(chǎn)負(fù)債表有哪些主要內(nèi)容？現(xiàn)代各國(guó)中央銀行的任務(wù)和職責(zé)基本相同，其業(yè)務(wù)活動(dòng)大同小異，資產(chǎn)負(fù)債表的內(nèi)容也基本相近。在國(guó)際經(jīng)濟(jì)一體化的背景下，國(guó)際貨幣基金組織定期編印《貨幣與金融統(tǒng)計(jì)手冊(cè)》刊物，以相對(duì)統(tǒng)一的口徑向人們提供各成員國(guó)有關(guān)貨幣金融和經(jīng)濟(jì)發(fā)展的主要統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，中央銀行的資產(chǎn)負(fù)債表就是其中之一，稱作“貨幣當(dāng)局資產(chǎn)負(fù)債表”。表中各項(xiàng)目的主要內(nèi)容是：首先，貨幣當(dāng)局的資產(chǎn)包括兩大類：（1）國(guó)外資產(chǎn)，主要包括黃金儲(chǔ)備、在國(guó)際貨幣基金組織中的儲(chǔ)備頭寸、特別提款權(quán)持有額等。（ 2）國(guó)內(nèi)資產(chǎn)，主要由中央銀行對(duì)政府、金融機(jī)構(gòu)和其他部門的債權(quán)構(gòu)成。其次，負(fù)債包括儲(chǔ)備貨幣、定期儲(chǔ)備和外幣存款、發(fā)行債券、進(jìn)口抵押和限制存款、對(duì)外負(fù)債、中央政府存款、對(duì)等基金、政府貸款基金、資本項(xiàng)目和其他項(xiàng)目。中央銀行在具體的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，一般奉行什么原則及各個(gè)原則的具體內(nèi)容？在具體的業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中，中央銀行一般奉行非盈利性、流動(dòng)性、主動(dòng)性、公開性四個(gè)原則。（1）非盈利性。指中央銀行的一切業(yè)務(wù)活動(dòng)不是以盈利為目的。由于中央銀行特殊的地位和作用，決定了中央銀行以調(diào)控宏觀經(jīng)濟(jì)、穩(wěn)定貨幣、穩(wěn)定金融、為銀行和政府服務(wù)為己任，是宏觀金融管理機(jī)構(gòu)而非營(yíng)業(yè)性金融機(jī)構(gòu)，由此決定了中央銀行的一切業(yè)務(wù)活動(dòng)都要以此為目的，不能以追求盈利為目標(biāo)。（2）流動(dòng)性。主要是指中央銀行一般不做期限長(zhǎng)的資產(chǎn)業(yè)務(wù)。因?yàn)橹醒脬y行進(jìn)行貨幣政策操作和宏觀經(jīng)濟(jì)調(diào)控時(shí)，所擁有的資產(chǎn)必須具有較強(qiáng)的流動(dòng)性，才能及時(shí)滿足其調(diào)節(jié)貨幣供求、穩(wěn)定幣值和匯率、調(diào)節(jié)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的需要。（3）主動(dòng)性。主要是指根據(jù)經(jīng)濟(jì)金融運(yùn)行情況，在必要時(shí)中央銀行必須主動(dòng)采取措施，通過(guò)具體業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)調(diào)控目標(biāo)。（ 4）公開性。主要指中央銀行的業(yè)務(wù)狀況公開化，定期向社會(huì)公布業(yè)務(wù)與財(cái)務(wù)狀況，并向社會(huì)提供有關(guān)的金融統(tǒng)計(jì)資料。比較中央銀行資產(chǎn)負(fù)債表主要項(xiàng)目的關(guān)系？如果把自有資本從負(fù)債中分列出來(lái)，資產(chǎn)與負(fù)債的基本關(guān)系可以用以下三個(gè)公式表示：（1）資產(chǎn)=負(fù)債+自有資本；（2）負(fù)債=資產(chǎn)-自有資本；（3）自有資本=資產(chǎn)-負(fù)債。這三個(gè)公式表明了中央銀行未清償?shù)呢?fù)債總額、資本總額、資產(chǎn)總額之間基本的等式關(guān)系。其政策意義主要表現(xiàn)為二點(diǎn)：一是中央銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)對(duì)貨幣供應(yīng)有決定性作用；二是由中央銀行自有資本增加而相應(yīng)擴(kuò)大的資產(chǎn)業(yè)務(wù)，不會(huì)導(dǎo)致貨幣發(fā)行的增加。資產(chǎn)方的主要項(xiàng)目和負(fù)債方的主要項(xiàng)目之間存在著一定的對(duì)應(yīng)關(guān)系，這種對(duì)應(yīng)關(guān)系大致可以概括為以下三個(gè)：（1）對(duì)金融機(jī)構(gòu)債權(quán)和對(duì)金融機(jī)構(gòu)負(fù)債的關(guān)系。這兩種項(xiàng)目反映了中央銀行對(duì)金融系統(tǒng)的資金來(lái)源與運(yùn)用的對(duì)應(yīng)關(guān)系，也是一國(guó)信貸收支的一部分。由于中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)的債權(quán)比負(fù)債更具主動(dòng)性和可控性，因此，中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)業(yè)務(wù)對(duì)于貨幣供應(yīng)有決定性作用。（2）對(duì)政府債權(quán)和政府存款的關(guān)系。這兩種項(xiàng)目屬于財(cái)政收支的范疇，反映了中央銀行對(duì)政府的資金來(lái)源與運(yùn)用的對(duì)應(yīng)關(guān)系。（3）國(guó)外資產(chǎn)和其他存款及自有資本的關(guān)系。中央銀行國(guó)外資產(chǎn)業(yè)務(wù)是有條件限制的，對(duì)基礎(chǔ)貨幣有重要影響。六、 論述題按中央銀行的業(yè)務(wù)活動(dòng)是否與貨幣資金的運(yùn)動(dòng)相關(guān)，中央銀行業(yè)務(wù)活動(dòng)大致可分為哪中央銀行的各種業(yè)務(wù)活動(dòng)都是為了履行其各項(xiàng)職責(zé)。由于中央銀行的地位和職能的特殊性，其業(yè)務(wù)活動(dòng)的種類與一般金融機(jī)構(gòu)相比有很大不同。按照中央銀行的業(yè)務(wù)活動(dòng)是否與貨幣資金的運(yùn)動(dòng)相關(guān)，可以分為銀行性業(yè)務(wù)和管理性業(yè)務(wù)兩大類。首先，銀行性業(yè)務(wù)是中央銀行作為發(fā)行的銀行、銀行的銀行、政府的銀行所從事的業(yè)務(wù)。這類業(yè)務(wù)的共同特點(diǎn)就是直接與貨幣資金相關(guān)，業(yè)務(wù)活動(dòng)都將引起貨幣資金的運(yùn)動(dòng)或數(shù)量變化，具體又可分為以下幾種：（1）資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)。中央銀行的資金來(lái)源和資金運(yùn)用形成了資產(chǎn)負(fù)債業(yè)務(wù)，這類業(yè)務(wù)所形成的債權(quán)債務(wù)狀況綜合反映在中央銀行的資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)。其具體可分為以下幾種：貨幣發(fā)行業(yè)務(wù)、準(zhǔn)備金及其存款業(yè)務(wù)、發(fā)行中央銀行證券、再貼現(xiàn)業(yè)務(wù)和貸款業(yè)務(wù)、公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)和黃金外匯業(yè)務(wù)。（ 2）支付清算業(yè)務(wù)。支付清算是中央銀行向金融機(jī)構(gòu)及社會(huì)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)提供資金支付清算服務(wù)的綜合業(yè)務(wù)，包括擬定支付結(jié)算制度與規(guī)則并組織實(shí)施、為金融機(jī)構(gòu)開立賬戶、建設(shè)和維護(hù)支付清算系統(tǒng)、進(jìn)行支付清算業(yè)務(wù)操作與管理等內(nèi)容。（ 3）經(jīng)理國(guó)庫(kù)業(yè)務(wù)。這是中央銀行作為政府的銀行，辦理和管理國(guó)庫(kù)業(yè)務(wù)而形成的重要業(yè)務(wù)。 （4）會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)。包括體現(xiàn)和反映中央銀行履行職能，監(jiān)督、管理、核算財(cái)務(wù)的會(huì)計(jì)業(yè)務(wù)。其次，管理性業(yè)務(wù)。管理性業(yè)務(wù)是中央銀行作為一國(guó)最高金融管理當(dāng)局為履行職責(zé)而從事的管理類業(yè)務(wù)。這類業(yè)務(wù)主要服務(wù)于中央銀行履行宏觀金融管理的職責(zé)，最大的特點(diǎn)一是與貨幣資金的運(yùn)動(dòng)沒(méi)有直接的關(guān)系，不會(huì)導(dǎo)致貨幣資金的數(shù)量或結(jié)構(gòu)變化；二是需要運(yùn)用中央銀行的法定特權(quán)。管理性業(yè)務(wù)主要有存款準(zhǔn)備金管理、貨幣流通管理、貨幣市場(chǎng)監(jiān)管、黃金外匯管理、征信管理、金融風(fēng)險(xiǎn)的評(píng)估與管理、反洗錢和金融安全管理、國(guó)際金融活動(dòng)與協(xié)調(diào)管理、金融調(diào)查統(tǒng)計(jì)、對(duì)金融機(jī)構(gòu)的稽核、檢查、審計(jì)等業(yè)務(wù)。第四章中央銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)一、填空題中央銀行的負(fù)債是指 、 、 和 持有的對(duì)中央銀行的債權(quán)。中央銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)除了 、 等主要業(yè)務(wù)以外，還有一些業(yè)務(wù)也可以成為中央銀行的資金來(lái)源，并引起中央銀行資產(chǎn)負(fù)債表負(fù)債方的變化，女口 、 和 等。中央銀行的存款一般可分為商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的準(zhǔn)備金存款、 非銀行金融機(jī)構(gòu)存款、 、特定機(jī)構(gòu)和私人部門存款等幾種。 是指中央銀行根據(jù)商業(yè)銀行和其他金融機(jī)構(gòu)信貸資金的營(yíng)運(yùn)情況，以及銀根松緊和宏觀調(diào)控的需要，以存款的方式向這些金融機(jī)構(gòu)集中一定數(shù)量的資金而形成的存款。

中央銀行發(fā)行貨幣的準(zhǔn)備金有兩大類：一是現(xiàn)金準(zhǔn)備，二是現(xiàn)金準(zhǔn)備包括 、 等具有極強(qiáng)流動(dòng)性的資產(chǎn)。中央銀行的資本主要由 、 、 成。、單項(xiàng)選擇題1?以下各項(xiàng)中不是中央銀行存款業(yè)務(wù)特點(diǎn)的是（A.成。、單項(xiàng)選擇題1?以下各項(xiàng)中不是中央銀行存款業(yè)務(wù)特點(diǎn)的是（A.強(qiáng)制性C.自愿性2?在我國(guó)，（A.財(cái)務(wù)公司C.金融租賃公司3?以下各項(xiàng)中，（A.標(biāo)準(zhǔn)渣打銀行C.嘉華銀行）。有償性D. 特殊性不需要向中國(guó)人民銀行交存存款準(zhǔn)備金。B. 信用合作社D. 證券公司）不是香港的港幣發(fā)行銀行。B. 中國(guó)銀行匯豐銀行B.D.D.和財(cái)政發(fā)行兩種。準(zhǔn)備發(fā)行壟斷發(fā)行）的特點(diǎn)。強(qiáng)制性非常規(guī)性）。貸款收購(gòu)金銀和外匯?世界各國(guó)對(duì)中央銀行發(fā)行鈔票都規(guī)定有一定準(zhǔn)備制度，主要有（A.彈性比例制度 B.C.D.和財(cái)政發(fā)行兩種。準(zhǔn)備發(fā)行壟斷發(fā)行）的特點(diǎn)。強(qiáng)制性非常規(guī)性）。貸款收購(gòu)金銀和外匯?世界各國(guó)對(duì)中央銀行發(fā)行鈔票都規(guī)定有一定準(zhǔn)備制度，主要有（A.彈性比例制度 B.C.現(xiàn)金準(zhǔn)備發(fā)行制E.比例準(zhǔn)備制4中央銀行貨幣發(fā)行的原則有A.壟斷發(fā)行的原則）。D.(

B.保證準(zhǔn)備制保證準(zhǔn)備限額發(fā)行制o要有可靠信用作保證的原則4?目前，中國(guó)人民銀行規(guī)定中國(guó)公民和外國(guó)人出入境時(shí)，每人每次攜帶的人民幣限額為（）元。5000 B.60008000 D.200005?貨幣發(fā)行按性質(zhì)可分為（TOC\o"1-5"\h\z信用發(fā)行 B.C.經(jīng)濟(jì)發(fā)行三、多項(xiàng)選擇題1中央銀行的特種存款業(yè)務(wù)具有（期限較短 B.C.面向所有金融機(jī)構(gòu)D.期限一般在一年以上2中央銀行貨幣發(fā)行的渠道有（再貼現(xiàn) B.購(gòu)買證券 D.E.央行辦公費(fèi)用支出C.外匯質(zhì)押發(fā)行 D.根據(jù)財(cái)政需要的原則E.要具有一定的彈性原則5?中央銀行的資本來(lái)源，即自有資本的形成途徑有（）。A.國(guó)有機(jī)構(gòu)出資 B.地方政府出資C.私人銀行或部門出資 D.政府出資E.成員國(guó)中央銀行出資四、判斷且改錯(cuò)1.中央銀行可以通過(guò)對(duì)法定存款準(zhǔn)備金比率的規(guī)定，直接調(diào)控商業(yè)銀行的信貸規(guī)模。（）2?在我國(guó)，法定存款準(zhǔn)備金包括庫(kù)存現(xiàn)金及存放在中央銀行的存款。（ ）3?貨幣經(jīng)濟(jì)發(fā)行，指中央銀行根據(jù)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)發(fā)展的資金需要增加現(xiàn)金流通量。（）4?當(dāng)中央銀行發(fā)行中央銀行債券時(shí)，商業(yè)銀行的超額儲(chǔ)備增加，貨幣供應(yīng)量增加。（）?中央銀行的資本主要由法定資本、留存收益、損失準(zhǔn)備、重估儲(chǔ)備組成。五、簡(jiǎn)答題1中央銀行存款業(yè)務(wù)的目的和意義是什么？2如何理解中央銀行存款業(yè)務(wù)與其發(fā)揮職能作用的關(guān)系？?中央銀行貨幣發(fā)行應(yīng)遵循哪些原則？4各國(guó)中央銀行為何要對(duì)外負(fù)債？?中央銀行是否需要資本？為什么？六、論述題試結(jié)合我國(guó)實(shí)踐，分析發(fā)行中央銀行債券的意義。參考答案一、填空題1金融機(jī)構(gòu)、政府、個(gè)人、其他部門2存款業(yè)務(wù)、貨幣發(fā)行、發(fā)行中央銀行債券、對(duì)外負(fù)債、資本業(yè)務(wù)?政府存款、外國(guó)存款4特種存款?證券準(zhǔn)備、黃金、外匯法定資本、留存收益、損失準(zhǔn)備、重估儲(chǔ)備二、單項(xiàng)選擇題1C 2D ?C 4D ?C三、多項(xiàng)選擇題1ABD 2ABCD ?ABCDE 4ABE ?ABCDE四、判斷且改錯(cuò)錯(cuò)誤。應(yīng)改為：中央銀行可以通過(guò)對(duì)法定存款準(zhǔn)備金比率的規(guī)定，直接限制商業(yè)銀行創(chuàng)造信用的最大規(guī)模，同時(shí)，間接影響商業(yè)銀行超額準(zhǔn)備金的數(shù)量，從而調(diào)控商業(yè)銀行的信貸規(guī)模。錯(cuò)誤。應(yīng)改為：在我國(guó)，銀行的庫(kù)存現(xiàn)金不能充當(dāng)法定存款準(zhǔn)備金，只有上存中國(guó)人民銀行的存款才能充當(dāng)法定存款準(zhǔn)備金。錯(cuò)誤。應(yīng)改為：貨幣經(jīng)濟(jì)發(fā)行，指中央銀行根據(jù)國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的客觀需要增加現(xiàn)金流通量。錯(cuò)誤。應(yīng)改為：當(dāng)中央銀行發(fā)行中央銀行債券時(shí)，商業(yè)銀行的超額儲(chǔ)備減少，貨幣供應(yīng)量減少。正確。五、簡(jiǎn)答題1?中央銀行存款業(yè)務(wù)的目的和意義是什么？答：存款業(yè)務(wù)是中央銀行的重要業(yè)務(wù)之一，但同商業(yè)銀行不同的是，它的目的不

是為了盈利。中央銀行存款業(yè)務(wù)的目的和意義主要有以下幾方面：（ 1）有利于調(diào)控信貸規(guī)模與貨幣供應(yīng)量。中央銀行可以通過(guò)對(duì)法定存款準(zhǔn)備金比率的規(guī)定，直接限制商業(yè)銀行創(chuàng)造信用的最大規(guī)模，同時(shí)，通過(guò)對(duì)法定存款準(zhǔn)備金比率的調(diào)整，間接影響商業(yè)銀行超額準(zhǔn)備金的數(shù)量，從而調(diào)控商業(yè)銀行的信貸規(guī)模。（ 2）有利于維護(hù)金融業(yè)的安全。首先，中央銀行集中保管準(zhǔn)備金，相對(duì)節(jié)約了商業(yè)銀行的資金占用，使準(zhǔn)備金能夠保持其合理性和彈性。其次，中央銀行可利用其集中的準(zhǔn)備金，在商業(yè)銀行出現(xiàn)清償力不足時(shí)予以貸款支持，發(fā)揮其最后貸款人職能，幫助商業(yè)銀行渡過(guò)難關(guān)。最后，中央銀行通過(guò)為商業(yè)銀行開立存款賬戶，有利于分析商業(yè)銀行資金運(yùn)用狀況，加強(qiáng)監(jiān)督管理，從而提高商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)管理水平。（3）有利于資金的支付清算。商業(yè)銀行把款項(xiàng)存入中央銀行，這樣中央銀行作為全國(guó)的資金清算中心，有利于商業(yè)銀行及其他金融機(jī)構(gòu)之間因資金往來(lái)所產(chǎn)生的債權(quán)債務(wù)關(guān)系最終得以順利清算。（ 4）有利于政府資金融通并保持貨幣穩(wěn)定。中央銀行收存政府存款，可以根據(jù)其資金實(shí)力狀況向財(cái)政提供支持，以避免由于過(guò)度支持財(cái)政而造成彌補(bǔ)財(cái)政赤字的貨幣發(fā)行。2?如何理解中央銀行存款業(yè)務(wù)與其發(fā)揮職能作用的關(guān)系？答：中央銀行的基本職能可以概括為發(fā)行的銀行、銀行的銀行和政府的銀行三個(gè)方面。存款業(yè)務(wù)是中央銀行重要的業(yè)務(wù)之一，理解其與央行職能之間的關(guān)系，可以從以下三方面入手：（1）中央銀行作為發(fā)行的銀行，存款業(yè)務(wù)與流通中現(xiàn)金的投放有直接關(guān)系。在其資產(chǎn)業(yè)務(wù)量既定的情況下，負(fù)債方若存款增加，可以減少現(xiàn)金投放或增加回籠；中央銀行存款的減少則意味著需要增加現(xiàn)鈔投放。因此，中央銀行存款的增減對(duì)于現(xiàn)金發(fā)行量和貨幣結(jié)構(gòu)有重要的調(diào)節(jié)作用。（2）中央銀行作為銀行的銀行，通過(guò)準(zhǔn)備金存款業(yè)務(wù)，可以調(diào)節(jié)存款貨幣銀行在中央銀行準(zhǔn)備金存款的數(shù)量，對(duì)存款貨幣銀行的信用創(chuàng)造能力和支付能力有決定性作用，從而成為實(shí)施中央銀行貨幣政策的三大法寶之一；中央銀行通過(guò)存款業(yè)務(wù)集中必要的資金，有利于在不影響貨幣供給的情況下發(fā)揮最后貸款人的作用；中央銀行收存各金融機(jī)構(gòu)的存款，有利于組織全國(guó)的資金清算等。（3）中央銀行作為政府的銀行，為政府經(jīng)理國(guó)庫(kù)，對(duì)政府融通資金。政府存款的任何變化，都是由中央銀行代理國(guó)庫(kù)收支、購(gòu)買和推銷公債、向財(cái)政部增加或減少貸款的結(jié)果。3?中央銀行貨幣發(fā)行應(yīng)遵循哪些原則？答：一般來(lái)說(shuō)，中央銀行的貨幣發(fā)行應(yīng)遵循以下原則：（1）壟斷發(fā)行的原則。即貨幣發(fā)行權(quán)高度集中于中央銀行，這樣才能統(tǒng)一國(guó)內(nèi)的通貨形式，避免多頭發(fā)行造成的貨幣流通混亂，便于中央銀行制定和執(zhí)行貨幣政策，靈活有效地調(diào)節(jié)流通中的貨幣量。（2）要有可靠信用作保證的原則。即貨幣發(fā)行要有一定的黃金或有價(jià)證券作保證，即通過(guò)建立一定的發(fā)行準(zhǔn)備制度，以保證中央銀行獨(dú)立發(fā)行。在現(xiàn)代不兌現(xiàn)紙幣制度下，紙幣的發(fā)行量與國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、客觀的貨幣需要量之間，必須保持相對(duì)適應(yīng)的關(guān)系，否則將出現(xiàn)通貨不穩(wěn)定，擾亂正常流通和生產(chǎn)的運(yùn)行，以至引起社會(huì)經(jīng)濟(jì)乃至政治的動(dòng)蕩。（3）要具有一定的彈性原則。即貨幣發(fā)行要具有高度的伸縮性和靈活性，不斷適應(yīng)經(jīng)濟(jì)狀況變化的需要，既要充分滿足經(jīng)濟(jì)發(fā)展的要求，避免因通貨不足而導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)萎縮，也要嚴(yán)格控制貨幣發(fā)行數(shù)量，避免因通貨過(guò)量供應(yīng)造成經(jīng)濟(jì)混亂。4?各國(guó)中央銀行為何要對(duì)外負(fù)債？答：各國(guó)中央銀行對(duì)外負(fù)債的目的一般有以下幾個(gè)：（1）為了平衡國(guó)際收支。無(wú)論何種原因出現(xiàn)國(guó)際收支逆差時(shí)，都需要采取措施彌補(bǔ)，其中，中央銀行通過(guò)對(duì)外負(fù)債業(yè)務(wù)靈活融資就是經(jīng)常采用的措施。為彌補(bǔ)國(guó)際收支逆差的對(duì)外負(fù)債通常采取國(guó)際貸款的方式，包括國(guó)際金融機(jī)構(gòu)貸款、外國(guó)政府貸款和國(guó)際性銀行貸款等。（2）為了維持本幣匯率的既定水平。當(dāng)代各國(guó)中央銀行出于某種政策目標(biāo)，一般都會(huì)通過(guò)對(duì)外匯市場(chǎng)的干預(yù)調(diào)節(jié)匯率，使匯率保持在既定的目標(biāo)區(qū)內(nèi)。由于中央銀行對(duì)外匯市場(chǎng)的干預(yù)是通過(guò)買賣外匯進(jìn)行的，手中需要持有一定數(shù)量的外匯，當(dāng)本國(guó)的外匯儲(chǔ)備不足時(shí)，就需要通過(guò)對(duì)外負(fù)債籌措外匯，以保持或增強(qiáng)中央銀行對(duì)外匯市場(chǎng)的干預(yù)能力。（3）為了應(yīng)付貨幣危機(jī)或金融危機(jī)。一旦危機(jī)出現(xiàn)，中央銀行在干預(yù)市場(chǎng)以控制并扭轉(zhuǎn)局面的過(guò)程中，一般需要通過(guò)從國(guó)外銀行借款、向外國(guó)中央銀行借款、申請(qǐng)國(guó)際金融機(jī)構(gòu)的貸款、在國(guó)外發(fā)行中央銀行債券等對(duì)外負(fù)債業(yè)務(wù)，從國(guó)外籌措外匯資金，以增強(qiáng)中央銀行的調(diào)控能力。5?中央銀行是否需要資本？為什么？答：一般來(lái)講，中央銀行也需要資本。由于中央銀行擁有特殊的地位和法律特權(quán)，從理論上講，如果不考慮宏觀經(jīng)濟(jì)運(yùn)行的實(shí)際，中央銀行的信用創(chuàng)造能力可以無(wú)限大。這意味著中央銀行在技術(shù)上可以零資本運(yùn)作（比如韓國(guó)銀行），也就是其資金運(yùn)用根本不需要有任何自有資本。但是，現(xiàn)實(shí)的情況是大部分國(guó)家都或多或少持有一些資本。這主要是因?yàn)橐粐?guó)中央銀行的資本是中央銀行運(yùn)作中風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)的最后防線，而中央銀行的財(cái)務(wù)穩(wěn)健度對(duì)中央銀行貨幣政策獨(dú)立性會(huì)有所影響。如果沒(méi)有足夠的資本用于抵消中央銀行的損失，就會(huì)出現(xiàn)中央銀行負(fù)資本，這將干擾中央銀行貨幣政策的某些操作，影響貨幣政策的獨(dú)立性。因此，立法保證中央銀行在任何時(shí)點(diǎn)維持正資本就非常必要。這一般通過(guò)增加政府、國(guó)有機(jī)構(gòu)、私人機(jī)構(gòu)和成員國(guó)原有股東的出資額來(lái)完成，只有這樣中央銀行運(yùn)作中出現(xiàn)的危機(jī)才不會(huì)影響到中央銀行的貨幣政策獨(dú)立性。六、論述題試結(jié)合我國(guó)實(shí)踐，分析發(fā)行中央銀行債券的意義。答：（1）我國(guó)發(fā)行中央銀行債券的實(shí)踐。中央銀行債券是中央銀行為調(diào)節(jié)金融機(jī)構(gòu)多余的流動(dòng)性，而向金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的債務(wù)憑證。我國(guó)從1993年開始發(fā)行中央銀行債券，當(dāng)年發(fā)行了200億元的中央銀行融資債券。2002年9月，為吸收因外匯占款投放而增加的流動(dòng)性，并進(jìn)一步豐富中央銀行公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)操作工具，中國(guó)人民銀行將公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)未到期的正回購(gòu)轉(zhuǎn)為中央銀行票據(jù)，之后，中央銀行票據(jù)不斷發(fā)行。到2004年底，中國(guó)人民銀行發(fā)行的中央銀行債券余額為11079.01億元，占當(dāng)年負(fù)債總額78435.58億元的比重為14.12%。（2）發(fā)行中央銀行債券對(duì)中央銀行實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)進(jìn)行貨幣政策操作具有重要意義。中央銀行債券發(fā)行時(shí)可以回籠基礎(chǔ)貨幣，中央銀行債券到期則體現(xiàn)為投放基礎(chǔ)貨幣。發(fā)行中央銀行債券是中央銀行的一種主動(dòng)負(fù)債業(yè)務(wù)，其發(fā)行的對(duì)象主要是國(guó)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)。通常是在商業(yè)銀行或其他非銀行金融機(jī)構(gòu)的超額儲(chǔ)備過(guò)多，而中央銀行不便采用其他政策工具進(jìn)行調(diào)節(jié)的情況下發(fā)行的。許多發(fā)展中國(guó)家在由直接調(diào)控轉(zhuǎn)向間接調(diào)控的過(guò)程中，由于金融市場(chǎng)不發(fā)達(dá)，尤其是國(guó)債市場(chǎng)不發(fā)達(dá)，中央銀行債券往往成為公開市場(chǎng)操作的主要工具。發(fā)行中央銀行債券的貨幣政策效應(yīng)在于，直接減少了基礎(chǔ)貨幣量，這與提高法定存款準(zhǔn)備金率以降低商業(yè)銀行超額存款準(zhǔn)備水平的效果是相同的。但與提高法定存款準(zhǔn)備金相比，發(fā)行中央銀行債券的獨(dú)到之處在于，既實(shí)現(xiàn)了宏觀調(diào)控目標(biāo)，又具有市場(chǎng)化、靈活性的優(yōu)勢(shì)。提高法定存款準(zhǔn)備金率后，超額存款準(zhǔn)備部分地轉(zhuǎn)變?yōu)榉ǘù婵顪?zhǔn)備金，商業(yè)銀行這部分資金無(wú)法用于流通支付，只能存放在央行的賬戶上；而中央銀行票據(jù)盡管不能用于現(xiàn)金支付，但作為貨幣市場(chǎng)的重要交易工具，其可以上市交易，這樣賦予了持券機(jī)構(gòu)自我調(diào)節(jié)流動(dòng)性的權(quán)利。最終的持券者是誰(shuí)對(duì)于中央銀行并不重要，關(guān)鍵是中央銀行債券在總量上吸收了商業(yè)銀行這部分多余的流動(dòng)性。（3）發(fā)行中央銀行債券對(duì)我國(guó)的利率市場(chǎng)化改革有重要意義。從貨幣政策操作的角度看，中央銀行采用價(jià)格（利率）招標(biāo)方式能夠發(fā)現(xiàn)真實(shí)市場(chǎng)價(jià)格、貨幣市場(chǎng)利率，采用數(shù)量招標(biāo)方式能夠以穩(wěn)定的價(jià)格引導(dǎo)貨幣市場(chǎng)供求狀況。通過(guò)發(fā)行中央銀行債券，一方面可以了解市場(chǎng)對(duì)利率走勢(shì)的預(yù)期，引導(dǎo)、穩(wěn)定貨幣市場(chǎng)利率水平；另一方面還可以根據(jù)市場(chǎng)的反應(yīng)來(lái)了解貨幣量的供求。中國(guó)人民銀行在發(fā)行中央銀行債券時(shí)，針

對(duì)外匯占款持續(xù)增加的情況，根據(jù)市場(chǎng)利率變化與貨幣政策的需要，決策使用價(jià)格（利率）招標(biāo)方式或數(shù)量招標(biāo)方式，靈活調(diào)節(jié)金融體系的流動(dòng)性。其中，價(jià)格（利率）招標(biāo)方式發(fā)行央行債券更多一些，以發(fā)現(xiàn)市場(chǎng)利率水平，了解金融機(jī)構(gòu)對(duì)利率走勢(shì)的預(yù)期。中央銀行債券的收益率水平與貨幣市場(chǎng)利率的關(guān)聯(lián)性不斷加強(qiáng)，這為基準(zhǔn)利率的形成、建立間接調(diào)控機(jī)制、深化利率市場(chǎng)化改革創(chuàng)造了條件。第五章中央銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)一、填空題1?再貼現(xiàn)和貸款是中央銀行對(duì)商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)提供融資的兩種方式，是中央銀行投放 的重要途徑，也是其履行 職能的具體手段。2?企業(yè)以持有的未到期票據(jù)向商業(yè)銀行申請(qǐng)轉(zhuǎn)讓的行為是 商業(yè)銀行之間的這種未到期票據(jù)的轉(zhuǎn)讓叫 ；商業(yè)銀行以未到期票據(jù)向中央銀行申請(qǐng)轉(zhuǎn)讓TOC\o"1-5"\h\z的行為是 。3?中央銀行在公開市場(chǎng)上買賣證券的交易品種主要包括 和4?中央銀行買賣證券的交易方式包括 和 。5?作為國(guó)際儲(chǔ)備的資產(chǎn)必須具備 、 和 。二、單項(xiàng)選擇題1中央銀行對(duì)商業(yè)銀行的貸款主要是短期的流動(dòng)性貸款或季節(jié)性貸款，很少有（）。A.抵押貸款 B. 長(zhǎng)期貸款利率浮動(dòng)貸款）制定、發(fā)布與調(diào)整國(guó)務(wù)院中國(guó)人民銀行TOC\o"1-5"\h\z信用貸款 D.利率浮動(dòng)貸款）制定、發(fā)布與調(diào)整國(guó)務(wù)院中國(guó)人民銀行2在我國(guó)，再貼現(xiàn)利率由（銀監(jiān)會(huì) B.C.全國(guó)人大 D.?許多國(guó)家的金融立法中都明文規(guī)定，商業(yè)銀行等存款機(jī)構(gòu)向中央銀行申請(qǐng)?jiān)儋N現(xiàn)的票據(jù)，必須是（）。A.真實(shí)票據(jù) B. 國(guó)庫(kù)券C.銀行承兌票據(jù) D. 央行票據(jù)4目前，中國(guó)人民銀行買賣證券操作目標(biāo)主要是（ ）。A.貨幣市場(chǎng)利率 B. 國(guó)債價(jià)格C.基礎(chǔ)貨幣 D. 央行票據(jù)規(guī)模5外匯儲(chǔ)備構(gòu)成中，風(fēng)險(xiǎn)性較大的是（）。A.黃金 B. 外匯資產(chǎn)C.特別提款權(quán) D. 在IMF的頭寸三、多項(xiàng)選擇題

1?只有當(dāng)中央銀行的（ ）低于市場(chǎng)利率時(shí)，商業(yè)銀行才愿意以再貼現(xiàn)、再貸款方式向中央銀行借款。A.再貼現(xiàn)率 B. 再貸款率C.基準(zhǔn)利率 D. 同業(yè)拆借率E.存款準(zhǔn)備金利率2?中央銀行的資產(chǎn)業(yè)務(wù)主要包括（ ）。A.再貼現(xiàn)業(yè)務(wù) B. 貸款業(yè)務(wù)C.C.證券買賣業(yè)務(wù) D.黃金外匯儲(chǔ)備業(yè)務(wù)E.其他一些資產(chǎn)業(yè)務(wù)TOC\o"1-5"\h\z3?中國(guó)人民銀行在公開市場(chǎng)上買賣的有價(jià)證券主要是（ ）A.中央銀行票據(jù) B. 銀行承兌票據(jù)C.企業(yè)債券 D. 國(guó)債E.政策性金融債4?中國(guó)人民銀行從1998年開始建立公開市場(chǎng)業(yè)務(wù)一級(jí)交易商制度，下列屬于一級(jí)交易商范圍的機(jī)構(gòu)有（） 。A.銀行 B. 保險(xiǎn)公司C.證券公司 D. 農(nóng)村信用社E.國(guó)家大型企業(yè)5?中央銀行保管和經(jīng)營(yíng)黃金外匯儲(chǔ)備的意義有 （）。A.穩(wěn)定物價(jià) B. 穩(wěn)定匯率C.穩(wěn)定幣值 D. 調(diào)節(jié)國(guó)際收支E.保值升值四、判斷且改錯(cuò)TOC\o"1-5"\h\z1中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)貸款一般都是短期的，采取的形式多為信用放款。（ ）2在我國(guó)，中央銀行不得對(duì)政府透支，因此中國(guó)人民銀行沒(méi)有對(duì)政府的放款。（ ）?在我國(guó)，外匯儲(chǔ)備由兩個(gè)方面構(gòu)成，即國(guó)家外匯庫(kù)存和中國(guó)銀行的外匯結(jié)存。 （ ）4通過(guò)外幣公開市場(chǎng)投放基礎(chǔ)貨幣是我國(guó)目前主要的基礎(chǔ)貨幣投放渠道之一，同時(shí)也是非常理想的基礎(chǔ)貨幣投放渠道。當(dāng)中央銀行發(fā)行中央銀行債券時(shí)，商業(yè)銀行的超額儲(chǔ)備增加，貨幣供應(yīng)量增加。（）?中央銀行在公開市場(chǎng)上實(shí)施證券正回購(gòu)、現(xiàn)券賣斷與發(fā)行中央銀行票據(jù)，都是回籠基礎(chǔ)貨幣來(lái)調(diào)整商業(yè)銀行的超額準(zhǔn)備金。五、簡(jiǎn)答題1中央銀行的再貼現(xiàn)與貸款業(yè)務(wù)有何意義？2中央銀行貸款主要有哪幾種？?中央銀行買賣證券的意義何在？4中央銀行的證券買賣業(yè)務(wù)與貸款業(yè)務(wù)有何異同？5?中央銀行保管和經(jīng)營(yíng)黃金外匯儲(chǔ)備有何目的與意義?六、論述題你認(rèn)為應(yīng)如何完善我國(guó)外匯儲(chǔ)備的經(jīng)營(yíng)管理?參考答案一、填空題1?基礎(chǔ)貨幣、最后貸款人2?貼現(xiàn)、轉(zhuǎn)貼現(xiàn)、再貼現(xiàn)3?回購(gòu)交易、現(xiàn)券交易4?數(shù)量招標(biāo)、價(jià)格（利率）招標(biāo)?安全性、收益性、靈活兌現(xiàn)性二、單項(xiàng)選擇題?B2D?A?C?B三、多項(xiàng)選擇題?AB2ABCDE ?ADE ?ABCD?ABCD四、判斷且改錯(cuò)?錯(cuò)誤。應(yīng)改為：中央銀行對(duì)金融機(jī)構(gòu)貸款一般都是短期的，采取的形式多為政府證券或商業(yè)票據(jù)為擔(dān)保的抵押放款。2錯(cuò)誤。應(yīng)改為：在我國(guó)，中央銀行不得向政府透支，但中國(guó)人民銀行可以通過(guò)其他方式向政府放款。?錯(cuò)誤。應(yīng)改為：在1992年以前，我國(guó)的外匯儲(chǔ)備由兩個(gè)方面構(gòu)成，即國(guó)家外匯庫(kù)存和中國(guó)銀行的外匯結(jié)存。從1993年起，國(guó)家外匯儲(chǔ)備不再包括中國(guó)銀行的外匯結(jié)存，其范圍只有國(guó)家外匯實(shí)際庫(kù)存。?錯(cuò)誤。應(yīng)改為：通過(guò)外幣公開市場(chǎng)投放基礎(chǔ)貨幣是我國(guó)目前主要的基礎(chǔ)貨幣投放渠道之一，雖然在總量上可以實(shí)現(xiàn)基礎(chǔ)貨幣投放的目標(biāo)，但存在其結(jié)構(gòu)局限性，不利于宏觀經(jīng)濟(jì)的全面調(diào)控。當(dāng)中央銀行發(fā)行中央銀行債券時(shí)，商業(yè)銀行的超額儲(chǔ)備減少，貨幣供應(yīng)量減少。?正確。五、簡(jiǎn)答題?中央銀行的再貼現(xiàn)與貸款業(yè)務(wù)有何意義?答：再貼現(xiàn)和貸款是中央銀行對(duì)商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)提供融資的兩種方式，是中央銀行重要的資產(chǎn)業(yè)務(wù)，其意義集中體現(xiàn)在以下兩點(diǎn)：（1）中央銀行通過(guò)再貼現(xiàn)和再貸款業(yè)務(wù)對(duì)商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)提供資金融通和支付保證，是履行“最后貸款人”職能的具體手段。當(dāng)商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的一些貸款不能按期償還，或者出現(xiàn)突然性的大量提現(xiàn)時(shí)，商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)便會(huì)出現(xiàn)資金周轉(zhuǎn)不靈、兌現(xiàn)困難的情況。面對(duì)這種問(wèn)題，雖然可以通過(guò)同業(yè)拆借的方式來(lái)解決部分問(wèn)題，但同業(yè)拆借的數(shù)量不可能很大，特別是當(dāng)遇到普遍的金融危機(jī)時(shí)，情況就會(huì)更為嚴(yán)重。此時(shí)，中央銀行作為最后貸款人的作用便突出出來(lái)。中央銀行通過(guò)向商業(yè)銀行融通資金，便是最后的解決手段。（2）中央銀行為商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)辦理再貼現(xiàn)和貸款，是其提供基礎(chǔ)貨幣的重要渠道。在中央銀行制度下，社會(huì)所需要的貨幣量，從源頭上看都是由中央銀行提供的。在信用貨幣創(chuàng)造機(jī)制下，中央銀行提供基礎(chǔ)貨幣通過(guò)商業(yè)銀行的信用活動(dòng)，形成社會(huì)的貨幣總供給。隨著社會(huì)生產(chǎn)和流通的擴(kuò)大，貨幣供給也相應(yīng)隨之增加，而中央銀行對(duì)商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的再貼現(xiàn)和貸款便是中央銀行提供基礎(chǔ)貨幣的重要渠道。2?中央銀行貸款主要有哪幾種？答：貸款業(yè)務(wù)是中央銀行的主要資產(chǎn)業(yè)務(wù)之一，它充分體現(xiàn)了中央銀行作為“最后貸款人”的職能作用。它可以分為以下幾種：（1）對(duì)金融機(jī)構(gòu)的放款。對(duì)金融機(jī)構(gòu)放款是中央銀行放款中最主要的種類。中央銀行通常定期公布貸款利率，商業(yè)銀行提出借款申請(qǐng)后，中央銀行審查批準(zhǔn)具體數(shù)量、期限和利率，有的還規(guī)定用途。一般借款都是短期的，采取的形式多為政府證券或商業(yè)票據(jù)為擔(dān)保的抵押放款。為商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)融通資金，保證商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的支付能力，是中央銀行作為“銀行的銀行”最重要的職責(zé)之一。（2）對(duì)政府的放款。在政府收支出現(xiàn)失衡時(shí)，各國(guó)中央銀行一般都負(fù)有提供信貸支持的義務(wù)。中央銀行對(duì)政府的放款一般是短期的，且多是信用放款。另外，有些國(guó)家還規(guī)定，政府可在法律允許的限度內(nèi)向中央銀行透支；但許多國(guó)家不允許這樣做，我國(guó)即如此。中央銀行除了對(duì)政府提供放款外，一般還采用通過(guò)購(gòu)買政府證券的方式向政府提供融資。中央銀行向政府放款，許多國(guó)家規(guī)定了一些限制性條件，并規(guī)定了年度最高借款額。（3）其他放款。其他貸款主要有兩類：一是對(duì)非金融部門的貸款，這類貸款一般都有特定的目的和用途，貸款對(duì)象的范圍比較窄，各國(guó)中央銀行都有事先確定的特定對(duì)象；二是中央銀行對(duì)外國(guó)政府和國(guó)外金融機(jī)構(gòu)的貸款，這部分貸款數(shù)量在統(tǒng)計(jì)中，一般放在“國(guó)外資產(chǎn)”項(xiàng)下。3?中央銀行買賣證券的意義何在？答：在公開市場(chǎng)上買賣有價(jià)證券，是中央銀行貨幣政策操作三大基本工具之一。此項(xiàng)業(yè)務(wù)操作在調(diào)控貨幣供應(yīng)量的同時(shí)，也為中央銀行調(diào)整自己的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)提供了手段。中央銀行買賣證券最重要的意義在于影響金融體系的流動(dòng)性，調(diào)控基礎(chǔ)貨幣，從而調(diào)節(jié)貨幣供應(yīng)量，實(shí)現(xiàn)體系內(nèi)流動(dòng)性總量適度、結(jié)構(gòu)合理、變化平緩和貨幣市場(chǎng)利率基本穩(wěn)定的目標(biāo)。中央銀行買賣證券就是直接投放和回籠基礎(chǔ)貨幣，調(diào)節(jié)金融體系的流動(dòng)性，并引導(dǎo)貨幣市場(chǎng)利率或保持貨幣市場(chǎng)利率基本穩(wěn)定，同時(shí)優(yōu)化收益率曲線，傳達(dá)貨幣政策意圖。盡管中央銀行在證券的買賣過(guò)程中會(huì)獲得一些證券買進(jìn)或賣出的價(jià)差收益，但就中央銀行自身的行為而言，目的在于通過(guò)對(duì)貨幣量和利率的調(diào)節(jié)，以影響整個(gè)宏觀經(jīng)濟(jì)，而不是為了盈利。4?中央銀行的證券買賣業(yè)務(wù)與貸款業(yè)務(wù)有何異同？答：中央銀行的證券買賣業(yè)務(wù)與貸款業(yè)務(wù)既有相同之處，也有不同之處。其相同之處是：（1）就其效果而言，中央銀行買進(jìn)證券實(shí)際上是以自己創(chuàng)造的負(fù)債去支付，這相當(dāng)于中央銀行的貸款；而賣出證券，則相當(dāng)于貸款的收回，其效果都是相同的。（2）就對(duì)貨幣供應(yīng)量的影響而言，中央銀行買進(jìn)證券同發(fā)放貸款一樣，實(shí)際上都會(huì)引起社會(huì)的基礎(chǔ)貨幣量增加，通過(guò)貨幣乘數(shù)的作用，從而引起貨幣供應(yīng)量的多倍擴(kuò)張；相反，中央銀行賣出證券同收回貸款一樣，實(shí)際上都會(huì)引起社會(huì)的基礎(chǔ)貨幣量減少，在貨幣乘數(shù)的作用下引起貨幣供應(yīng)量的多倍收縮。（3）無(wú)論是證券買賣業(yè)務(wù)，還是貸款業(yè)務(wù)，都是中央銀行調(diào)節(jié)和控制貨幣供應(yīng)量的工具。其主要區(qū)別之處是：（1）資金的流動(dòng)性不同。中央銀行的貸款盡管都是短期性的，但也必須到期才能收回；而證券業(yè)務(wù)則因證券可以隨時(shí)買賣，不存在到期問(wèn)題。因此，證券業(yè)務(wù)的資金流動(dòng)性高于貸款業(yè)務(wù)的資金流動(dòng)性。（2）對(duì)中央銀行而言，貸款有利息收取問(wèn)題，通過(guò)貸款業(yè)務(wù)，可以獲得一定的利息收入；而未到期的證券買賣則沒(méi)有利息收入，只有買進(jìn)或賣出的價(jià)差收益。（3）中央銀行從事的證券買賣業(yè)務(wù)對(duì)經(jīng)濟(jì)、金融環(huán)境的要求較高，一般都以該國(guó)有發(fā)達(dá)的金融市場(chǎng)為前提；而從事的貸款業(yè)務(wù)則對(duì)經(jīng)濟(jì)金融環(huán)境的要求較低，一般國(guó)家的中央銀行都可以從事貸款業(yè)務(wù)。5?中央銀行保管和經(jīng)營(yíng)黃金外匯儲(chǔ)備有何目的與意義？答：各國(guó)的中央銀行一般都負(fù)有保管和經(jīng)營(yíng)一國(guó)黃金外匯儲(chǔ)備的職責(zé)，其目的和意義在于：（1）穩(wěn)定幣值。為了保證經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定，中央銀行必須保持貨幣幣值的穩(wěn)定。為此，許多國(guó)家的中央銀行都保留一定比例的國(guó)家黃金外匯準(zhǔn)備金。當(dāng)國(guó)內(nèi)商品供給不足，物價(jià)呈上漲趨勢(shì)時(shí)，就利用持有的黃金外匯儲(chǔ)備從國(guó)外進(jìn)口商品或直接向社會(huì)售出上述國(guó)際通貨，以回籠貨幣，平抑物價(jià)，使幣值保持穩(wěn)定。（2）穩(wěn)定匯價(jià)。在實(shí)行浮動(dòng)匯率制度的條件下，一國(guó)貨幣的對(duì)外價(jià)值會(huì)經(jīng)常發(fā)生變動(dòng)。匯率的變動(dòng)，對(duì)該國(guó)的國(guó)際收支乃至經(jīng)濟(jì)發(fā)展產(chǎn)生重大影響。因此，中央銀行通過(guò)買進(jìn)或拋售國(guó)際通貨，使匯率保持在合理的水平上，以穩(wěn)定本國(guó)貨幣的對(duì)外價(jià)值。（3）靈活調(diào)節(jié)國(guó)際收支。當(dāng)國(guó)際收支發(fā)生逆差時(shí)，就可以動(dòng)用黃金外匯儲(chǔ)備補(bǔ)充所需外匯的不足，以保持國(guó)際收支的平衡。從結(jié)構(gòu)看，當(dāng)國(guó)際收支經(jīng)常項(xiàng)目出現(xiàn)順差，黃金外匯儲(chǔ)備充足有余時(shí)，中央銀行則可以用其清償外債，減少外國(guó)資本流入。六、論述題你認(rèn)為應(yīng)如何完善我國(guó)外匯儲(chǔ)備的經(jīng)營(yíng)管理？答：對(duì)外匯儲(chǔ)備的管理，從總體上講應(yīng)該注意兩方面：一是外匯儲(chǔ)備規(guī)模的管理；二是外匯儲(chǔ)備結(jié)構(gòu)的管理。（1）對(duì)外匯儲(chǔ)備規(guī)模的管理。國(guó)際儲(chǔ)備過(guò)多是對(duì)資源的浪費(fèi)，過(guò)少則將面臨喪失國(guó)際支付能力的可能，因此，確定合理持有水平，是一個(gè)十分重要的問(wèn)題。保有多少國(guó)際儲(chǔ)備，并沒(méi)有統(tǒng)一的固定不變的標(biāo)準(zhǔn)，需要根據(jù)本國(guó)的國(guó)際收支狀況和國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)的政策確定。一般來(lái)說(shuō)，首先，要從國(guó)家支付債務(wù)和商品進(jìn)口方面考慮，滿足其周轉(zhuǎn)需要，防止出現(xiàn)支付困難的情況。目前，多數(shù)國(guó)家只把外匯儲(chǔ)備作為周轉(zhuǎn)性手段，而把黃金儲(chǔ)備作為保值手段。外匯儲(chǔ)備的數(shù)量，在發(fā)展中國(guó)家一般相當(dāng)于2?3個(gè)月的進(jìn)口額。同時(shí)，也要考慮債務(wù)償還問(wèn)題。長(zhǎng)期債務(wù)構(gòu)成比重大，外匯儲(chǔ)備可偏低一些；如果短期債務(wù)多，則需保有較多的外匯儲(chǔ)備。其次，還要從貨幣政策方面考慮。國(guó)際儲(chǔ)備在許多國(guó)家也是貨幣發(fā)行準(zhǔn)備金，它對(duì)于調(diào)節(jié)貨幣發(fā)行、穩(wěn)定對(duì)內(nèi)對(duì)外幣值有著重要的作用。如美國(guó)、日本、德國(guó)等國(guó)的貨幣，是其他國(guó)家國(guó)際儲(chǔ)備貨幣的主要來(lái)源。因此，這些國(guó)家的國(guó)際儲(chǔ)備一方面要用于支付進(jìn)口和償還債務(wù)；另一方面還要根據(jù)貨幣政策的需要，干預(yù)外匯市場(chǎng)。從這個(gè)方面看，它們需要保有較多的國(guó)際儲(chǔ)備才行。但由于它們本身就是儲(chǔ)備貨幣發(fā)行國(guó)，國(guó)際儲(chǔ)備的彈性很大，所以，對(duì)這些國(guó)家來(lái)說(shuō)，事實(shí)上又沒(méi)必要保持過(guò)多的國(guó)際儲(chǔ)備，與數(shù)量相比更重要的是國(guó)際儲(chǔ)備的結(jié)構(gòu)，一般來(lái)說(shuō)，外匯儲(chǔ)備水平可以低一些，而黃金儲(chǔ)備水平則需要高一些。近年來(lái)，我國(guó)的外匯儲(chǔ)備增長(zhǎng)迅速，到2004年底已達(dá)到6099億美元。對(duì)我國(guó)來(lái)說(shuō)，外匯儲(chǔ)備顯然足以滿足支付和應(yīng)對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的需要，并且，持有這樣一筆巨額的外匯儲(chǔ)備，其成本也是巨大的。首先是會(huì)有利差的損失，據(jù)保守估計(jì)，以投資利潤(rùn)率和外匯儲(chǔ)備收益率的差額的2%來(lái)看，我國(guó)目前6099億美元的外匯儲(chǔ)備，年損失高達(dá)100多億美元。如果考慮到匯率變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，這一潛在損失會(huì)更大。其次是存在著高額的機(jī)會(huì)成本損失。我國(guó)每年要引進(jìn)大約500億美元的外商投資，為此國(guó)家要提供大量的稅收優(yōu)惠；同時(shí)，我國(guó)又持有大約6000多億美元的外匯儲(chǔ)備閑置不用，其潛在的機(jī)會(huì)成本不可忽視。因此應(yīng)當(dāng)注意適當(dāng)控制外匯儲(chǔ)備的規(guī)模，盡可能減少持有成本。（2）對(duì)外匯儲(chǔ)備結(jié)構(gòu)的管理。一般情況下，國(guó)家都是從安全性、收益性、可兌現(xiàn)性這三個(gè)方面考慮其構(gòu)成比例。在黃金與外匯儲(chǔ)備比例為一定的條件下，目前各國(guó)在外匯儲(chǔ)備上也是從外匯資產(chǎn)多元化入手，爭(zhēng)取分散風(fēng)險(xiǎn)，增加收益，獲得最大的靈活性，通過(guò)一籃子貨幣來(lái)解決外匯資產(chǎn)多元化問(wèn)題。我國(guó)的外匯儲(chǔ)備幣種結(jié)構(gòu)，由于保密原因不得而知，但其以美元資產(chǎn)為主是眾所周知的。在貿(mào)易伙伴多元化、匯率風(fēng)險(xiǎn)巨大的今天，應(yīng)當(dāng)進(jìn)一步加強(qiáng)外匯儲(chǔ)備資產(chǎn)的多元化，適當(dāng)減少美元資產(chǎn)的比例，增加其他幣種的規(guī)模，特別是應(yīng)當(dāng)發(fā)揮外匯儲(chǔ)備對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的作用，建立將儲(chǔ)備轉(zhuǎn)化為投資、將資金轉(zhuǎn)化為資本的新機(jī)制。第六章中央銀行的支付清算服務(wù)一、填空題從支付工具的角度劃分，結(jié)算可分為 和 兩大類；從地域的角度劃分，結(jié)算活動(dòng)又分為 和 兩大類。支付清算體系是金融體系的重要組成部分，包括 、支付結(jié)算制度、 、銀行間清算安排等內(nèi)容。TOC\o"1-5"\h\z按照轉(zhuǎn)賬資金的不同處理方式，銀行同業(yè)清算可通過(guò) 與 兩種形式進(jìn)行。支付系統(tǒng)按服務(wù)對(duì)象及單筆業(yè)務(wù)支付金額可以劃分為 與 兩類。按照一定的規(guī)則、程序并借助結(jié)算工具和支付系統(tǒng)，清償國(guó)際間債權(quán)債務(wù)和實(shí)現(xiàn)資金跨國(guó)轉(zhuǎn)移的行為是 。、單項(xiàng)選擇題支付系統(tǒng)對(duì)各金融機(jī)構(gòu)的每筆轉(zhuǎn)賬業(yè)務(wù)進(jìn)行一一對(duì)應(yīng)結(jié)算是指何種結(jié)算方式（）。A.凈額結(jié)算 B.全額結(jié)算C?定時(shí)結(jié)算 D?實(shí)時(shí)結(jié)算2?中國(guó)現(xiàn)代化支付系統(tǒng)（CHINANATIONALADVANCEDPAYMENGSYSTCMAPS于哪年啟動(dòng)（）。A．1994年 B．1995年C．1996年 D．1998年CHIPS系統(tǒng)的結(jié)算幣種是（ ）。A.日元 B.英鎊C?歐元 D.美元4.1999年1月1日啟動(dòng)的跨國(guó)界大額歐元支付系統(tǒng)是（）B.EAFAB.EAFC.C.CHAPS在支付過(guò)程中，因一方拒絕或無(wú)力清償債務(wù)而使另一方或其他當(dāng)事者蒙受損失的可能性被稱為（）。A.信用風(fēng)險(xiǎn) B.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)C.系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn) D.法律風(fēng)險(xiǎn)、多項(xiàng)選擇題清算參與銀行的資金來(lái)源通常由以下哪幾項(xiàng)組成（）。A.在中央銀行儲(chǔ)備賬戶內(nèi)的存款余額 B.中央銀行信貸C.通過(guò)貨幣市場(chǎng)借入的臨時(shí)性資金 D.居民儲(chǔ)蓄存款由于結(jié)算時(shí)隔所產(chǎn)生的在途資金由私營(yíng)清算機(jī)構(gòu)所有并運(yùn)行的支付系統(tǒng)有（）。A.CHIPSC.FedwireB.CHAPSD.日本東京銀行家協(xié)會(huì)的全銀數(shù)據(jù)通信系統(tǒng)E.瑞士中央銀行的SIC3.大額支付系統(tǒng)主要處理哪些資金結(jié)算（）。A行間清算 B．證券和金融衍生工具交易C?黃金和外匯交易 D．貨幣市場(chǎng)交易E跨國(guó)交易4.能夠進(jìn)行歐元結(jié)算的支付系統(tǒng)有（）。A．CHIPSB．EBAC．EAFD．CHAPSE．TARGET5.支付系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)主要包括（ ）。A.信用風(fēng)險(xiǎn)B?流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)C?系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)D?法律風(fēng)險(xiǎn)E.其他風(fēng)險(xiǎn)四、判斷并改錯(cuò)一般而言，一個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)和金融產(chǎn)業(yè)愈發(fā)達(dá)，其現(xiàn)金結(jié)算的比重愈高，范圍愈廣。（）較之凈額結(jié)算，實(shí)時(shí)全額結(jié)算具有明顯的效率和安全優(yōu)勢(shì)。（）小額支付系統(tǒng)多采用批量處理、全額結(jié)算方式。（）CHIPS是由美聯(lián)儲(chǔ)所有并經(jīng)營(yíng)的大額美元支付系統(tǒng)。（ ）系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)一旦發(fā)生即有可能導(dǎo)致整個(gè)金融體系的混亂與癱瘓，因此中央銀行對(duì)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)最為關(guān)注。（）五、簡(jiǎn)答題支付清算體系包括哪些內(nèi)容？為什么說(shuō)實(shí)時(shí)全額結(jié)算有利于規(guī)避支付系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)？中央銀行的支付清算服務(wù)包括哪些內(nèi)容？跨國(guó)支付清算有哪些特征？六、論述題如何理解支付清算服務(wù)的重要性？支付系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)有哪些？如何防范和控制支付系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)？參考答案一、填空題現(xiàn)金結(jié)算非現(xiàn)金結(jié)算國(guó)內(nèi)結(jié)算國(guó)際結(jié)算清算機(jī)構(gòu)支付系統(tǒng)凈額結(jié)算全額結(jié)算大額支付系統(tǒng)小額支付系統(tǒng)跨國(guó)支付清算二、單項(xiàng)選擇題B 2.C3.D4.D5.A三、多項(xiàng)選擇題ABCE2.ABD3.ABCDE4.BCE5.ABCDE四、判斷且改錯(cuò)錯(cuò)誤。應(yīng)改為：一般而言，一個(gè)國(guó)家的經(jīng)濟(jì)和金融產(chǎn)業(yè)愈發(fā)達(dá)，其現(xiàn)金結(jié)算的比重愈低，非現(xiàn)金結(jié)算的比重愈高，范圍愈廣。正確。錯(cuò)誤。應(yīng)改為：由于支付金額較小但業(yè)務(wù)頻繁，小額支付系統(tǒng)多采用批量處理、凈額結(jié)算方式。錯(cuò)誤。應(yīng)改為：CHIPS由紐約清算所協(xié)會(huì)所有并經(jīng)營(yíng)。正確。五、簡(jiǎn)答題支付清算體系包括哪些內(nèi)容？答：支付清算體系是金融體系的重要組成部分，包括清算機(jī)構(gòu)、支付結(jié)算制度、支付系統(tǒng)以及銀行間清算安排等內(nèi)容。清算機(jī)構(gòu)是為金融機(jī)構(gòu)提供資金清算服務(wù)的中介組織，在各國(guó)的支付清算體系中占有重要位置。支付系統(tǒng)是在既定的規(guī)則框架下，由提供支付服務(wù)的中介機(jī)構(gòu)和專業(yè)技術(shù)手段共同組成，用以實(shí)現(xiàn)債權(quán)債務(wù)清償及資金轉(zhuǎn)移的一種綜合金融安排，亦稱清算系統(tǒng)。支付結(jié)算制度是關(guān)于支付結(jié)算活動(dòng)的規(guī)則、操作程序、實(shí)施范圍與標(biāo)準(zhǔn)等的規(guī)定與安排。同業(yè)間清算是金融機(jī)構(gòu)之間為實(shí)現(xiàn)客戶委辦業(yè)務(wù)和自身需要所進(jìn)行的債權(quán)債務(wù)清償和資金劃轉(zhuǎn)。為什么說(shuō)實(shí)時(shí)全額結(jié)算有利于規(guī)避支付系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)？答：實(shí)時(shí)全額結(jié)算具有明顯的效率和安全優(yōu)勢(shì)。首先，實(shí)時(shí)全額結(jié)算系統(tǒng)的顯著特征在于“實(shí)時(shí)”和“全額”?！皩?shí)時(shí)”即結(jié)算在營(yíng)業(yè)日清算期間內(nèi)非間斷、非定期地持續(xù)進(jìn)行；“全額”即每筆業(yè)務(wù)單獨(dú)處理、全額結(jié)算，而不是在指定時(shí)點(diǎn)進(jìn)行借、貸方總額軋差處理，從而實(shí)現(xiàn)了支付信息的“隨到隨處理”，提高了支付效率。其次，實(shí)時(shí)全額結(jié)算實(shí)現(xiàn)了支付信息的即時(shí)處理，將結(jié)算時(shí)隔降至最低(甚至為零)，且所有支付業(yè)務(wù)均是不可撤銷的、終局性的，從而減少了清算過(guò)程中的因素干擾，提高了安全系數(shù)。中央銀行的支付清算服務(wù)包括哪些內(nèi)容？答：中央銀行支付清算服務(wù)的主要內(nèi)容有：組織票據(jù)交換；提供異地跨行清算服務(wù)；為私營(yíng)清算機(jī)構(gòu)提供凈額清算服務(wù)；提供證券交易的資金清算服務(wù)?？鐕?guó)支付清算有哪些特征？答：跨國(guó)支付清算的特征有：具有“國(guó)際性”特征；涉及不同國(guó)家的貨幣；涉及不同的支付清算安排；需要借助跨國(guó)支付系統(tǒng)及銀行賬戶實(shí)現(xiàn)跨國(guó)行間清算；中央銀行在跨國(guó)支付清算活動(dòng)中具有重要作用。六、論述題如何理解中央銀行參與支付清算服務(wù)的重要性？答：中央銀行參與支付清算服務(wù)的重要性主要體現(xiàn)在：中央銀行參與支付清算服務(wù)使金融機(jī)構(gòu)之間的應(yīng)收應(yīng)付款項(xiàng)可通過(guò)中央銀行劃轉(zhuǎn)，同城、異地及跨國(guó)交易所產(chǎn)生的債權(quán)債務(wù)可通過(guò)中央銀行得以最終清償，對(duì)優(yōu)化資源配置、提高資金轉(zhuǎn)移效率、保障經(jīng)濟(jì)發(fā)展和社會(huì)生活正常進(jìn)行具有極為重要的意義。中央銀行通過(guò)提供支付清算服務(wù)，有助于掌握金融運(yùn)行和資金運(yùn)動(dòng)趨勢(shì)，對(duì)正確制定貨幣政策，增強(qiáng)貨幣政策實(shí)施效果具有重要意義。主要體現(xiàn)在：第一，公開市場(chǎng)操作是中央銀行實(shí)施貨幣政策的主要手段，大額支付系統(tǒng)已經(jīng)成為中央銀行貨幣政策傳導(dǎo)機(jī)制的重要工具。第二，大額支付系統(tǒng)的高效運(yùn)行以及快捷、低成本的行間清算有助于貨幣市場(chǎng)運(yùn)作和貨幣市場(chǎng)流動(dòng)性的增強(qiáng)，有利于中央銀行更靈活、有效地實(shí)施貨幣政策。第三，中央銀行規(guī)定的存款準(zhǔn)備率水平和準(zhǔn)備金可否用于支付結(jié)算，對(duì)支付系統(tǒng)的風(fēng)險(xiǎn)傾向具有重要影響。第四，支付指令的傳送和支付資金的轉(zhuǎn)移不同步時(shí)會(huì)產(chǎn)生在途資金，影響貨幣政策制定的準(zhǔn)確性。第五，中央銀行在提供支付清算服務(wù)的同時(shí)，向金融機(jī)構(gòu)提供透支便利，導(dǎo)致商業(yè)銀行負(fù)債增加，進(jìn)而直接影響貨幣供應(yīng)量。第六，支付系統(tǒng)因技術(shù)故障或遭遇突發(fā)事件而中斷時(shí)，會(huì)對(duì)中央銀行的公開市場(chǎng)操作和貨幣政策實(shí)施產(chǎn)生沖擊和干擾。中央銀行參與支付清算活動(dòng)對(duì)于保障支付系統(tǒng)的穩(wěn)健運(yùn)行，進(jìn)而維護(hù)金融穩(wěn)定具有重要意義。因?yàn)橹Ц断到y(tǒng)是金融信息和金融危機(jī)的主要傳導(dǎo)渠道，如果銀行的支付出現(xiàn)問(wèn)題，將影響公眾信心甚至引發(fā)社會(huì)恐慌。中央銀行通過(guò)支付清算服務(wù)，可以有效地監(jiān)督支付系統(tǒng)運(yùn)行，防范與控制風(fēng)險(xiǎn)；通過(guò)對(duì)銀行實(shí)行結(jié)算監(jiān)督，促使其在結(jié)算業(yè)務(wù)領(lǐng)域進(jìn)行合法有序競(jìng)爭(zhēng)，從而維護(hù)社會(huì)支付秩序，提高銀行信譽(yù)。必要時(shí)，中央銀行需提供臨時(shí)性信貸以維持銀行的清償能力。中央銀行負(fù)有維系支付系統(tǒng)安全的法定責(zé)任；在金融危機(jī)爆發(fā)和不利情勢(shì)突發(fā)等特殊情況下，中央銀行負(fù)有維持支付系統(tǒng)正常運(yùn)行的法定義務(wù)。支付系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)有哪些？如何防范和控制支付系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)？答：支付系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)主要有信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)、系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)、法律風(fēng)險(xiǎn)和其他風(fēng)險(xiǎn)。（1）信用風(fēng)險(xiǎn)：在支付過(guò)程中，因一方拒絕或無(wú)力清償債務(wù)而使另一方或其他當(dāng)事者蒙受損失的可能性。信用風(fēng)險(xiǎn)可發(fā)生在交易或支付過(guò)程中的任何環(huán)節(jié)。 （2）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：交易一方并未發(fā)生實(shí)質(zhì)上的清償危機(jī)，只是由于資金不能如期到位而造成不能按期履約支付（即延期支付），致使交易對(duì)方無(wú)法如期收到款項(xiàng)的風(fēng)險(xiǎn)。 （3）系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)：在支付系統(tǒng)運(yùn)行中，因某一參加者不能履行債務(wù)義務(wù)而造成其他參加者無(wú)法履約，從而使系統(tǒng)陷入整體性運(yùn)行癱瘓的可能性。中央銀行對(duì)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)最為關(guān)注。（4）法律風(fēng)險(xiǎn)：關(guān)于支付系統(tǒng)及其參與者權(quán)利、義務(wù)、責(zé)任的法規(guī)不健全或不清晰，將可能引起支付系統(tǒng)運(yùn)行過(guò)程中的法律糾紛的風(fēng)險(xiǎn)。 （5）其他風(fēng)險(xiǎn)：其他因素和突發(fā)事件也會(huì)引起支付系統(tǒng)運(yùn)行障礙和紊亂。為防范和控制支付系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)中央銀行可以采取的主要措施包括： （1）對(duì)大額支付系統(tǒng)透支進(jìn)行限制；（2）對(duì)私營(yíng)大額支付系統(tǒng)進(jìn)行監(jiān)控； （3）引用實(shí)時(shí)全額結(jié)算系統(tǒng);（4）對(duì)小額零售支付系統(tǒng)進(jìn)行監(jiān)控； （5）對(duì)銀行結(jié)算業(yè)務(wù)進(jìn)行監(jiān)督；（6）加強(qiáng)支付清算領(lǐng)域的規(guī)則建設(shè)；（7）加強(qiáng)支付系統(tǒng)現(xiàn)代化建設(shè)與安全防護(hù)。第七章中央銀行的其他業(yè)務(wù)一、填空題對(duì)國(guó)家預(yù)算資金的保管、出納及相關(guān)事項(xiàng)做出組織管理與業(yè)務(wù)安排的制度稱為國(guó)庫(kù)制度有 和 種基本的類型。TOC\o"1-5"\h