2022-2023年湖南省邵陽市中級會計職稱財務管理模擬考試(含答案)學校:________班級:________姓名:________考號:________

一、單選題(25題)1.供應商為了避免讓客戶知道自己因流動資金不足而轉(zhuǎn)讓應收賬款時應采取的保理方式是()。

A.折扣保理B.到期保理C.明保理D.暗保理

2.下列各項中，不影響股東額變動的股利支付形式是()。

A.現(xiàn)金股利B.股票股利C.負債股利D.財產(chǎn)股利

3.某公司向銀行借入12000元，借款期為3年，每年的還本付息額為4600元，則借款利率為()。

A.6.87%B.7.33%C.7.48%D.8.15%

4.

5.下列權益乘數(shù)的表述錯誤的是（）

A.權益乘數(shù)＝股東權益/總資產(chǎn)

B.權益乘數(shù)＝1/（1－資產(chǎn)負債率）

C.權益乘數(shù)＝總資產(chǎn)/股東權益

D.權益乘數(shù)＝1＋產(chǎn)權比率

6.第2至8年每年年初有等額收付款100元，此等額收付款在第1年年初的價值計算屬于()。

A.預付年金現(xiàn)值計算B.普通年金現(xiàn)值計算C.遞延年金現(xiàn)值計算D.預付年金終值計算

7.

8.下列各項中，不屬于財務業(yè)績定量評價指標的是()。(2008年)

A.獲利能力B.資產(chǎn)質(zhì)量指標C.經(jīng)營增長指標D.人力資源指標

9.

第

14

題

對國家機關及其工作人員既是權利又是義務，不得隨意轉(zhuǎn)讓或放棄的權利是（）。

A.所有權B.經(jīng)濟職權C.經(jīng)營管理權D.請求權

10.第

15

題

某公司2007年末應收賬款余額為4000萬元，預計2008年必要的現(xiàn)金支付為2100萬元，應收賬款收現(xiàn)以外的其他穩(wěn)定可靠的現(xiàn)金流入總額為600萬元，則該公司2008年的應收賬款收現(xiàn)保證率為（）。

A.52.5%B.20.75%C.37.5%D.28.57%

11.

第

3

題

下列有關稅務管理的說法不正確的是（）。

12.

第

17

題

財務管理工作環(huán)節(jié)的核心是（）。

A.財務預測B.財務決策C.財務預算D.財務分析

13.某企業(yè)預計第四季度期初材料存量為500千克，本季度生產(chǎn)需用材料2500千克，預計期末材料存量為100千克，材料單價為10元，材料采購貨款有70%在本季度內(nèi)付清，另外30%在下季度付清，該材料適用的增值稅稅率為17%，則企業(yè)預計資產(chǎn)負債表年末“應付賬款”項目的金額為（）元

A.5896B.6300C.7371D.8775

14.籌資方式是指企業(yè)籌集資金所采取的具體形式，一般來說企業(yè)最基本的籌資方式就是()。

A.股權籌資和債務籌資兩種B.內(nèi)部籌資和外部籌資兩種C.直接籌資和間接籌資兩種D.股權籌資、債務籌資和混合籌資三種

15.運用零基預算法編制預算，需要逐項進行成本效益分析的費用項目是（）

A.可避免費用B.不可避免費用C.可延緩費用D.不可延緩費用

16.在下列股利分配政策中，能保持股利與收益之間一定的比例關系，并體現(xiàn)多盈多分、少盈少分、無盈不分原則的是()。A.剩余股利政策B.固定或穩(wěn)定增長股利政策C.固定股利支付率政策D.低正常股利加額外股利政策

17.

第

6

題

下列關于作業(yè)成本法的說法不正確的是（）。

A.對于直接費用的確認和分配，作業(yè)成本法與傳統(tǒng)的成本計算方法一樣

B.在作業(yè)成本法下，間接費用的分配對象是產(chǎn)品

C.成本分配的依據(jù)是成本動因

D.對于不同的作業(yè)中心，間接費用的分配標準也不同

18.凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值率共同的特點是()。

A.無法直接反映投資項目的實際收益率水平

B.都是相對數(shù)指標

C.從動態(tài)的角度反映項目投資的資金投入與凈產(chǎn)出之間的關系

D.從動態(tài)的角度反映項目投資的資金投入與總產(chǎn)出之間的關系

19.

第

8

題

根據(jù)票據(jù)法律制度的規(guī)定，下列有關匯票未記載事項的表述中，正確的是（）。

A.匯票上未記載付款地的，匯票無效

B.匯票上未記載付款日期的，匯票無效

C.匯票上未記載收款人名稱的，經(jīng)出票人授權補記后匯票有效

D.匯票上未記載確定金額的，該匯票無效

20.

21.如果某投資項目可行，且其凈現(xiàn)值指標大于零，則可以斷定該項目的相關評價指標滿足以下關系()。

A.總投資收益率大于投資者要求的收益率

B.凈現(xiàn)值率大于等于零

C.內(nèi)部收益率大于基準收益率

D.靜態(tài)投資回收期小于投資者預期的最長回收期

22.關于債券收益率的說法錯誤的是（）。

A.易被贖回的債券的名義收益率比較高

B.享受稅收優(yōu)惠的債券的收益率比較低

C.流動性低的債券收益率較高

D.違約風險高的債券收益率比較低

23.出租人既出租某項資產(chǎn)，又以該項資產(chǎn)為擔保借入資金的租賃方式是()。

A.直接租賃B.售后回租C.杠桿租賃D.經(jīng)營租賃

24.

第

25

題

企業(yè)擬將信用期由目前的45天放寬為60天，預計賒銷額將由1200萬元變?yōu)?440萬元，變動成本率為60%，等風險投資的最低報酬率為10%，則放寬信用期后應收賬款機會成本的增加額為（）萬元。(一年按360天計算)

A.15B.9C.5.4D.14

25.下列各項中，不屬于企業(yè)投資意義的是()。

A.投資是企業(yè)生存與發(fā)展的基本前提

B.投資是獲取利潤的基本前提

C.投資是企業(yè)風險控制的重要手段

D.投資是企業(yè)進行經(jīng)營活動的前提條件

二、多選題(20題)26.

第

31

題

下列各項中，不能改變公司資產(chǎn)負債率的行為包括（）。

27.下列各項中,可用來預測資金需求量的方法有()。

A.定性預測法B.比率預測法C.定量預測法D.資金習性預測法

28.下列關于利潤中心特征的表述中，正確的有（）。

A.有權對外銷售商品或提供勞務的責任中心，才能成為利潤中心

B.利潤中心要同時對成本、收入以及利潤負責

C.為了便于不同規(guī)模的利潤中心業(yè)績比較，應以利潤中心實現(xiàn)的利潤與所占用資產(chǎn)相聯(lián)系的相對指標作為其業(yè)績考核的依據(jù)

D.強調(diào)收入的增長使之超過成本的增長，即相對成本的降低

29.假設無風險報酬率為4%，市場組合的預期報酬率為15%，標準差為10%。已知甲股票的標準差為24%，它與市場組合的相關系數(shù)為0.5，則下列結(jié)論正確的有（）。

A.甲股票的β系數(shù)為1.2

B.甲股票的β系數(shù)為0.8

C.甲股票的必要收益率為9.6%

D.甲股票的必要收益率為17.2%

30.下列選項中哪些屬于采用比率分析法時應當注意的問題（）

A.對比項目的相關性B.對比口徑的一致性C.因素替代的順序性D.衡量標準的科學性

31.一般而言，存貨周轉(zhuǎn)期縮短所反映的信息可能有（）。

A.盈利能力下降B.存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)增加C.存貨流動性增強D.存貨占用水平下降

32.已知某企業(yè)銷售收現(xiàn)率為：當月收現(xiàn)60%，下月收現(xiàn)30%，再下月收現(xiàn)10%。若該企業(yè)2015年12月份的銷售收入為120萬元，年末的應收賬款余額為64萬元。預計2016年第1季度各月銷售收入分別為：110萬元、130萬元、150萬元，則下列計算中正確的有()。A.2015年11月份的銷售收入為160萬元

B.2016年1月份的銷售現(xiàn)金流入為118萬元

C.2016年1月31日資產(chǎn)負債表“應收賬款”項目金額為56萬元

D.2016年第1季度的銷售現(xiàn)金流入為381萬元

33.

第

26

題

下列各項中屬于財務業(yè)績定量評價中評價企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量基本指標的是（）。

A.流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率B.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率C.應收賬款周轉(zhuǎn)率D.資產(chǎn)現(xiàn)金回收率

34.下列屬于資本成本中的占用費用的有（）

A.向普通股股東支付的現(xiàn)金股利B.向銀行支付的借款利息C.發(fā)行股票的手續(xù)費和傭金D.向債券持有人支付的利息

35.下列選項中，屬于證券資產(chǎn)特點的有（）

A.可分割性B.高風險性C.強流動性D.持有目的多元性

36.某公司向銀行借入12000元，借款期為3年，每年的還本付息額為4600元，則借款利率為()。

A.大于8%B.小于8%C.大于7%D.小于6%

37.下列各項中，屬于速動資產(chǎn)的有（）。

A.貨幣資金B(yǎng).交易性金融資產(chǎn)C.應收賬款D.預付賬款

38.下列可轉(zhuǎn)換債券的要素中，目的在于促進可轉(zhuǎn)換債券順利轉(zhuǎn)換成股票的有（）。

A.轉(zhuǎn)換價格B.贖回條款C.回售條款D.強制性轉(zhuǎn)換條款

39.分批償還債券相比一次償還債券來說()。

A.發(fā)行費較高B.發(fā)行費較低C.便于發(fā)行D.是最為常見的債券償還方式

40.

第

30

題

下列各項中，說明利潤質(zhì)量較低的有（）。

41.下列各項經(jīng)濟業(yè)務發(fā)生后，影響流動比率的有()。

A.用現(xiàn)金購買短期債券B.用現(xiàn)金購買固定資產(chǎn)C.用存貨進行對外長期投資D.從銀行取得長期借款

42.企業(yè)進行商業(yè)信用的定量分析可以從考察信用申請人的財務報表開始，通常使用比率分析法評價顧客的財務狀況，主要考察的財務指標包括()。

A.流動性和營運資本比率B.債務管理和支付比率C.盈利能力D.資產(chǎn)管理能力

43.

第

33

題

運用因素分析法進行分析時，應注意的問題有（）。

44.每股收益的計算公式中正確的是（）。

A.每股收益＝凈資產(chǎn)收益率×權益乘數(shù)×平均每股凈資產(chǎn)

B.每股收益＝總資產(chǎn)凈利率×權益乘數(shù)×平均每股凈資產(chǎn)

C.每股收益＝主營業(yè)務凈利率×總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率×權益乘數(shù)×平均每股凈資產(chǎn)

D.每股收益＝總資產(chǎn)凈利率×平均每股凈資產(chǎn)

45.

第

30

題

商品流通企業(yè)下列費用屬于營業(yè)費用開支范圍的有（）。

A.在進貨過程中發(fā)生的運輸費、裝卸費、包裝費、保險費

B.運輸途中的合理損耗

C.入庫前的挑選整理費

D.一般納稅人支付的進項稅額

E.小規(guī)模納稅人支付的進項稅額

三、判斷題(10題)46.融資租賃的資本成本與銀行借款資本成本的計算相同，既可以采用一般模式計算也可以采用貼現(xiàn)模式計算。（）

A.是B.否

47.內(nèi)部銀行一般適用于具有較多責任中心的股份制企業(yè)。()

A.是B.否

48.第

40

題

盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)從動態(tài)的角度對企業(yè)的收益質(zhì)量進行評價，真實的反映了企業(yè)盈余的質(zhì)量，是反映企業(yè)盈利狀況的主要指標。（）

A.是B.否

49.金融租賃公司介于金融機構(gòu)與企業(yè)之間，它也屬于金融機構(gòu)。()

A.是B.否

50.在資產(chǎn)組合中，單項資產(chǎn)β系數(shù)不盡相同，通過替換資產(chǎn)組合中的資產(chǎn)或改變資產(chǎn)組合中不同資產(chǎn)的價值比例，可能改變該組合的風險大小。()A.是B.否

51.企業(yè)向銀行借款時銀行要求企業(yè)不得改變借款用途，這屬于特殊性保護條款。（）

A.是B.否

52.利潤最大化、股東財富最大化、企業(yè)價值最大化以及相關者利益最大化等各種財務管理目標，都以股東財富最大化為基礎。()

A.是B.否

53.第

38

題

與傳統(tǒng)的定期預算方法相比，按滾動預算方法編制的預算具有透明度高、及時性強、連續(xù)性好，以及完整性突出的優(yōu)點；其主要缺點是穩(wěn)定性不好。（）

A.是B.否

54.

第

36

題

作業(yè)成本法的基本理念是產(chǎn)品消耗作業(yè)，作業(yè)消耗資源，生產(chǎn)導致作業(yè)發(fā)生，作業(yè)導致直接成本的發(fā)生。（）

A.是B.否

55.研究存貨合理保險儲備量的目的，是為了尋求缺貨成本的最小化。()

A.是B.否

四、綜合題(5題)56.

57.某公司上年度息稅前利潤為500萬元，資金全部由普通股資本組成，所得稅稅率為25％。該公司今年年初認為資本結(jié)構(gòu)不合理，準備用發(fā)行債券購回部分股票的辦法予以調(diào)整。經(jīng)過咨詢調(diào)查，當時的債券資本成本(平價發(fā)行，不考慮手續(xù)費和時間價值)和權益資本成本如下表所示：要求：(1)假定債券的市場價值等于其面值，按照公司價值分析法分別計算各種資本結(jié)構(gòu)(假定息稅前利潤保持不變)下公司的市場價值(精確到整數(shù)位)，從而確定最佳資本結(jié)構(gòu)以及最佳資本結(jié)構(gòu)時的加權平均資本成本；(2)假設該公司采用的是剩余股利政策，Vg,t-_述最佳資本結(jié)構(gòu)為目標資本結(jié)構(gòu)，明年需要增加投資300萬元，判斷今年是否能分配股利?如果能分配股利，計算股利數(shù)額。

58.

第

50

題

A公司是生產(chǎn)和銷售一種新型材料精密儀器的制造型企業(yè)。2007年末資產(chǎn)負債表如下：

A公司資產(chǎn)負債表

（2007年12月31日）

單位：萬元資產(chǎn)負債及所有者權益項目金額項目金額流動資產(chǎn)：流動負債：貨幣資金19500應付賬款10660應收賬款36400長期負債：直接材料3432長期借款130000產(chǎn)成品2808小計140660小計62140固定資產(chǎn)：所有者權益：廠房208000實收資本260000機器設備312000盈余公積134680減：累計折舊46800小計473200小計394680資產(chǎn)合計535340負債及所有者權益合計535340

2007年10月中旬，A公司著手開展2008年度預算編制的前期工作，召集了各中層管理人員

對預算的關鍵性假設做了討論，經(jīng)反復研究，對一系列業(yè)務和相關財務政策做了預計，主要包括以下幾個方面的內(nèi)容：

（1）銷售預算：2008年度A公司預計精密儀器的銷售單價是19.5萬元；伴隨銷售淡季和旺季

的交替，每個季度的精密儀器銷售量預計分別為3000臺、6000臺、5000臺和4000臺，預計全年銷售18000臺。

（2）存貨政策：每季度末保留下季度銷售量10%的產(chǎn)成品；公司估計2009年第一季度的產(chǎn)

量和銷量均為5000臺；每季度末保留下季度生產(chǎn)用量20%的原材料。

（3）貨款回收及支付政策：按照公司經(jīng)營部門和財務部門討論確定的信用政策，公司每季度銷售的貨款當季可以收回60%，其余40%貨款下季度可以收回；2007年末未收回應收賬款可以在下一年度第一個季度收回。公司每季度發(fā)生的購買材料的應付賬款當季應支付50%，其余款項在下季度支付；2007年末應付賬款余額須在2008年第一季度支付。

（4）生產(chǎn)成本計劃：A公司生產(chǎn)精密儀器需要納米技術的新型材料，每臺材料用量為200千克，預計單價為260元/千克；生產(chǎn)過程需要直接人工的平均工資率為13元/小時，每臺機械耗費工時定額為2000工時；A公司制造過程所發(fā)生的間接費用按照經(jīng)驗數(shù)據(jù)已經(jīng)劃分為固定性制造費用和變動性制造費用，其中，2008年度變動性制造費用預測如下：具體包括間接人工3640萬元、間接材料11700萬元、維修費702萬元、水電費12350萬元；固定性制造費用預測均衡發(fā)生，包括：管理人員工資12350萬元、維修費4550萬元、保險費3900萬元、折舊費15600萬元。除折舊費外其余均以現(xiàn)金當季度支付。

（5）銷售和管理費用計劃：與制造費用一樣，銷售和管理費用也根據(jù)歷史資料被劃分成固定性和變動性兩類，其中：變動性銷售和管理費用包括銷售稅金2600萬元、運輸費1560萬元、辦公費520萬元；固定性銷售和管理費用包括管理人員工資6500萬元、廣告費6500萬元、保險費1600萬元、租金1000萬元。此類費用都于發(fā)生的當季度付現(xiàn)。

（6）投資計劃：2008年度計劃第一和第四季度進行設備的技術改造，擬分別投資39000萬元和11000萬元。

（7）所得稅支付政策：A公司所得稅政策采用"分季預交，年終匯算清繳"的方式。其中，根據(jù)往年A公司經(jīng)營情況，稅務部門核定每季度初A公司應預交19500萬元的所得稅，2008年度的所得稅按照慣例和相關規(guī)定應于2009年元月7日至元月30日期間內(nèi)向稅務部門申報交納。

（8）股利分配計劃：2007年度A公司股利分配預案已經(jīng)經(jīng)過公司高級管理層的認可，計劃2008年的第三個季度發(fā)放13000萬元的現(xiàn)金股利，估計董事會將批準這一方案。

（9）資金計劃：為保證生產(chǎn)經(jīng)營周轉(zhuǎn)需要，預算年度每季度期初必須至少保留現(xiàn)金余額19000萬元；如資金不足，應通過銀行短期借款進行籌資，借款利率為10%，季度初借人，季度末歸還，借款或還款的本金為1000萬元的整倍數(shù)，利隨本清。這些關鍵假設在公司內(nèi)部經(jīng)過近兩個月的討論獲得了一致的認可。在2007年度財務報表和上述關鍵假設的基礎上，請編制A公司2008年度的有關預算和預計會計報表。（為了節(jié)省篇幅，有關表格見答案）。

（1）編制銷售預算。

（2）編制生產(chǎn)預算。

（3）編制直接材料預算、直接人工預算、制造費用預算和單位產(chǎn)品生產(chǎn)成本預算（假設A公司成本計算采用變動成本法）。

（4）編制銷售與管理費用預算。

（5）編制現(xiàn)金預算。

（6）編制預計資產(chǎn)負債表和預計利潤表。

59.某公司2012年度有關財務資料如下：F公司經(jīng)營多種產(chǎn)品，最近兩年的財務報表數(shù)據(jù)摘要如下：單位：萬元2011年有關財務指標如下：銷售凈利率10%，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率l，權益乘數(shù)1.4。要求：(1)計算2012年的銷售凈利率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和權益乘數(shù)，并計算2012年該公司的凈資產(chǎn)收益率(利用杜邦分析關系式計算)。(2)采用因素分析法分析2012年凈資產(chǎn)收益率指標變動的具體原因。(3)假定該公司2012年的投資計算需要資金1000萬元，公司目標資金結(jié)構(gòu)按2012年的平均權益乘數(shù)水平確定，請按剩余股利政策確定該公司2012年向投資者分紅的金額。

60.

第

50

題

A公司2007年銷售商品10000件，每件銷售單價為100元，單位變動成本為60元，全年固定經(jīng)營成本為200000元。該公司資產(chǎn)總額為400000元，負債占60%，債務資金的平均利息率為6%，每股凈資產(chǎn)為4元。該公司適用的所得稅稅率為33%。

計算：

（1）單位邊際貢獻；

（2）邊際貢獻總額；

（3）息稅前營業(yè)利潤；

（4）利潤總額；

（5）凈利潤；

（6）每股收益；

（7）2008年的經(jīng)營杠桿系數(shù)；

（8）2008年的財務杠桿系數(shù)；

（9）2008年的復合杠桿系數(shù)。

參考答案

1.D明保理是指保理商和供應商需要將銷售合同被轉(zhuǎn)讓的情況通知購貨商，并簽訂保理商、供應商、購貨商之間的三方合同。暗保理是指供應商為了避免讓客戶知道自己因流動資金不足而轉(zhuǎn)讓應收賬款，并不將債權轉(zhuǎn)讓情況通知客戶，貨款到期時仍由銷售商出廄催款，再向銀行償還借款。

2.B發(fā)放股票股利不會改變所有者權益總額，但會引起所有者權益內(nèi)部結(jié)構(gòu)的變化。所以選項B正確。

3.B【答案】B【解析】本題的考點是利用插值法求利息率。據(jù)題意，PA=12000，A=4600，n=312000=4600×(P/A，i，3)(P/A，i，3)=2.6087查n=3的年金現(xiàn)值系數(shù)，在n=3一行上找不到恰好為2.6087的值，于是找其臨界值，分別為：i1=7%時，年金現(xiàn)值系數(shù)=2.6243i2=8%時，年金現(xiàn)值系數(shù)=2.5771(i-7%)/(8%-7%)=(2.6087-2.6243)/(2.5771-2.6243)i=7.33%。

4.B

5.A選項A錯誤，選項D正確，權益乘數(shù)＝總資產(chǎn)/股東權益＝（負債＋股東權益）/股東權益＝1＋產(chǎn)權比率；

選項BC正確，權益乘數(shù)＝總資產(chǎn)/股東權益＝總資產(chǎn)/（總資產(chǎn)－負債）＝1/（1－資產(chǎn)負債率）。

綜上，本題應選A。

6.B第2至8年每年年初有等額收付款100元，相當于第1至7年每年年末有等額收付款100元，此系列收付款屬于普通年金，此等額收付款在第1年年初的現(xiàn)值計算屬于普通年金現(xiàn)值計算。

7.B

8.D財務業(yè)績定量評價指標由反映企業(yè)獲利能力狀況、資產(chǎn)質(zhì)量狀況、債務風險狀況和經(jīng)營增長狀況等四方面的基本指標和修正指標構(gòu)成。

9.B對國家機關及其工作人員既是權利又是義務，不得隨意轉(zhuǎn)讓或放棄的權利是經(jīng)濟職權。

10.C應收賬款收現(xiàn)保證率=(當期必要現(xiàn)金支付總額-當期其他穩(wěn)定可靠的現(xiàn)金流入總額)÷當期應收賬款總計金額＝(2100—600)/4000×100%＝37.5%

11.D加強稅務管理的意義：(1)稅務管理貫穿于企業(yè)財務決策的各個領域，成為財務決策不可或缺的重要內(nèi)容；(2)稅務管理是實現(xiàn)企業(yè)財務管理目標的有效途徑；(3)稅務管理有助于提高企業(yè)財務管理水平，增強企業(yè)競爭力。

12.B財務管理的工作環(huán)節(jié)包括財務預測、財務決策、財務預算、財務控制、財務分析，其中財務決策是財務管理的核心環(huán)節(jié)。

13.C預計第四季度材料采購量＝生產(chǎn)需用量＋期末存量－期初存量＝2500＋100－500＝2100（千克）；材料采購貨款有70%在本季度內(nèi)付清，另外30%在下季度付清，該材料適用的增值稅稅率為17%，應付賬款＝2100×10×（1＋17%）×30%＝7371（元）。

綜上，本題應選C。

14.A籌資方式是指企業(yè)籌集資金所采取的具體形式，一般來說企業(yè)最基本的籌資方式有兩種：股權籌資和債務籌資。所以本題的答案為選項A。

15.A零基預算編制過程中要劃分不可避免費用項目和可避免費用項目。在編制預算時，不可避免費用項目必須保證資金供應；對可避免費用項目，則需要逐項進行成本與效益分析，盡量控制可避免項目納入預算當中。

16.C固定股利支付率政策下，股利與公司盈余緊密地配合，能保持股利與收益之間一定的比例關系，體現(xiàn)了多盈多分、少盈少分、無盈不分的股利分配原則。

17.B在作業(yè)成本法下，將間接費用和直接費用都視為產(chǎn)品消耗作業(yè)而付出的代價。對于直接費用的確認和分配，作業(yè)成本法與傳統(tǒng)的成本計算方法一樣。但對于間接費用的分配，則與傳統(tǒng)的方法不同。在作業(yè)成本法下，間接費用的分配對象不再是產(chǎn)品，而是作業(yè)。分配時，先將資源耗費的成本分配到作業(yè)中心去，然后再將分配給作業(yè)中心的成本按照各自的成本動因，根據(jù)作業(yè)的耗用數(shù)量分配到各產(chǎn)品。對于不同的作業(yè)中心，由于成本動因的不同，使得間接費用的分配標準也不同。

18.A本題考核財務指標的特點。凈現(xiàn)值是絕對數(shù)指標，無法從動態(tài)的角度直接反映投資項目的實際收益率水平。凈現(xiàn)值率指標可以從動態(tài)的角度反映項目投資的資金投入與凈產(chǎn)出之間的關系，但無法直接反映投資項目的實際收益率。

19.D本題旨在考查匯票未記載事項的法律后果。本題要注意區(qū)分匯票絕對必要記載事項、相對必要記載事項、任意記載事項和不發(fā)生票據(jù)法上效力的記載事項的內(nèi)容及法律后果。匯票付款地為匯票的相對必要記載事項，如匯票上未記載付款地的，付款人的營業(yè)場所、住所或經(jīng)常居住地為付款地。故A項說法錯誤；匯票付款日期為匯票的相對必要記載事項，如匯票上未記載付款日期的，為見票即付。故B項說法錯誤；匯票付款人名稱為匯票的絕對必要記載事項，付款人是匯票的主債務人，如匯票上未記載付款人名稱的，匯票無效。故C項說法錯誤；匯票確定的金額為匯票的絕對必要記載事項，如匯票上未記載確定的金額的，匯票無效。故D項說法正確。本題正確答案為D。

20.D

21.C【答案】C

【解析】總投資收益率大于投資者要求的收益率要知道投資者要求的收益率是多少，所以A不正確；凈現(xiàn)值指標大于零，意味著凈現(xiàn)值率大于零，內(nèi)部收益率大于基準收益率，所以C正確，B不正確；靜態(tài)投資回收期小于投資者預期的最長回收期要知道投資者預期的最長回收期是多少，所以D不正確。

22.D違約風險高的債券收益率比較高，違約風險低的債券收益率比較低。

23.C解析：杠桿租賃，從承租程序看，與其他形式無多大差別，所不同的是，對于出租人而言，出租人只墊支購置資產(chǎn)設備所需現(xiàn)金的一部分(一般為20%～40%)，其余部分則以該資產(chǎn)為擔保向貸款機構(gòu)借入款項支付。因此，在這種情況下，出租人既是資產(chǎn)的出借人，同時又是貸款的借入人，通過租賃既要收取租金，又要支付借貸債務。由于租賃收益大于借款成本，出租人借此而獲得財務杠桿好處，因此，這種租賃形式被稱為杠桿租賃。通常，采用杠桿租賃形式一般涉及金額較大的設備項目。

24.C原應收賬款占用資金的應計利息＝1200/360×45×60%×10%＝9(萬元)

放寬信用期后應收賬款占用資金的應計利息＝1440/360×60×60%×10%＝14.4(萬元)

放寬信用期后應收賬款占用資金的應計利息增加額＝14.4－9＝5.4(萬元)

25.D企業(yè)投資的意義：①投資是企業(yè)生存與發(fā)展的基本前提;②投資是獲取利潤的基本前提;③投資是企業(yè)風險控制的重要手段。所以選項D是答案。

26.BD宣告發(fā)放現(xiàn)金股利使得負債增加、股東權益減少相等金額，不影響資產(chǎn)總額，因此，會改變公司的資產(chǎn)負債率，所以選項A不正確；發(fā)放股票股利會引起股東權益內(nèi)部結(jié)構(gòu)發(fā)生變化，但是并不能引起資產(chǎn)、負債、所有者權益的變化，不能改變公司資產(chǎn)負債率，所以選項B正確；股票回購使得企業(yè)的資產(chǎn)和所有者權益同時減少相等金額，改變了公司的資產(chǎn)負債率，所以選項C項不正確；股票分割并不能引起資產(chǎn)、負債、所有者權益的變化，所以選項D正確。

27.ABD本題考核的是對資金需求量預測可采用的方法。資金需求量的預測方法有定性預測性、比率預測法、資金習性預測法。

28.BD利潤中心可以是自然形成的，直接對外銷售產(chǎn)品或提供勞務以取得收入，也可以是人為設定的，對內(nèi)提供產(chǎn)品或勞務以取得內(nèi)部銷售收入，選項A的表述不正確；利潤中心是既能控制成本，又能控制收入和利潤的責任單位，要同時對成本、收入以及利潤負責，選項B的表述正確；利潤中心沒有權力決定該中心資產(chǎn)的投資水平，不能控制占用的資產(chǎn)，選項C的表述不正確；利潤中心不僅要降低絕對成本，還要尋求收入的增長使之超過成本，即更要強調(diào)相對成本的降低，選項D的表述正確。

29.ADβ系數(shù)＝（0.5×24%）/10%＝1.2；必要收益率＝4%＋1.2×（15%－4%）＝17.2%。（參見教材第50頁）

【該題針對“（2015年）資本資產(chǎn)定價模型”知識點進行考核】

30.ABD采用比率分析法時，應當注意以下幾點：

（1）對比項目的相關性（選項A）；

（2）對比口徑的一致性（選項B）；

（3）衡量標準的科學性（選項D）。

選項C不屬于，其是因素分析方法應注意的問題。

綜上，本題應選ABD。

31.BCD一般來講，存貨周轉(zhuǎn)期越短，則存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)越多，說明存貨周轉(zhuǎn)速度越快，存貨占用水平越低，流動性越強，這樣會增強企業(yè)的短期償債能力及盈利能力。

32.ABCD2015年年末的應收賬款余額64=120×40%+2015年11月份的銷售收入×10%2015年11月份的銷售收入=(64-120×40%)/10%=160(萬元)2016年1月份預計的銷售現(xiàn)金流入=110×60%+120×30%+160×10%=118(萬元)2016年1月31日資產(chǎn)負債表“應收賬款”項目金額=110×40%+120×10%=56(萬元)2016年第1季度的銷售現(xiàn)金流入=64+110+130×90%+150×60%=381(萬元)

33.BC選項A、D屬于評價企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量的修正指標。

34.ABD資本成本是指企業(yè)為籌集和使用資本而付出的代價，包括籌資費用和占用費用。其中，占用費，是指企業(yè)在資本使用過程中因占用資本而付出的代價，如向銀行等債權人支付的利息，向股東支付的股利等。占用費用是因為占用了他人資金而必須支付的，是資本成本的主要內(nèi)容。

選項C，屬于籌資費用。

綜上，本題應選ABD。

35.ABCD證券資產(chǎn)的特點如下：

價值虛擬性；

可分割性（選項A）；

持有目的多元性（選項D）；

強流動性（選項C）；

高風險性（選項B）。

綜上，本題應選ABCD。

36.BC12000=4600(P/A，I，3)，所以，(P/A,I，3)=12000/4600=2.609，查表可知，借款利率大于7%，小于8%。

37.ABC貨幣資金、交易性金融資產(chǎn)和各種應收款項，可以在較短時問內(nèi)變現(xiàn)，稱為速動資產(chǎn)；另外的流動資產(chǎn)，包括存貨、預付款項、一年內(nèi)到期的非流動資產(chǎn)和其他流動資產(chǎn)等，屬于非速動資產(chǎn)。

38.BD轉(zhuǎn)換價格是將可轉(zhuǎn)換債券轉(zhuǎn)換為普通股的每股普通股的價格，其目的并非是促進可轉(zhuǎn)換債券轉(zhuǎn)股，選項A不是答案。贖回條款是指發(fā)債公司按事先約定的價格買回未轉(zhuǎn)股債券的條件規(guī)定，贖回一般發(fā)生在公司股票價格在一段時期內(nèi)連續(xù)高于轉(zhuǎn)股價格達到某一幅度時，其目的在于強制債券持有者積極行使轉(zhuǎn)股權，選項B是答案。回售條款是指債券持有人有權按照事先約定的價格將債券賣回給發(fā)債公司的條件規(guī)定，回售一般發(fā)生在公司股票價格在一段時期內(nèi)連續(xù)低于轉(zhuǎn)股價格達到某一幅度時，目的在于保護債券持有人的利益，選項C不是答案。強制性轉(zhuǎn)換條款是在某些條件具備之后，債券持有人必須將可轉(zhuǎn)換債券轉(zhuǎn)換為股票，無權要求償還債券本金的規(guī)定，用于保證可轉(zhuǎn)換債券順利地轉(zhuǎn)換成股票，預防投資者到期集中擠兌引發(fā)公司破產(chǎn)，選項D是答案。

39.AC分批償還債券因為各批債券的到期日不同，它們各自的發(fā)行價格和票面利率也可能不相同，從而導致發(fā)行費較高；但由于這種債券便于投資人挑選最合適的到期日，因而便于發(fā)行。到期一次償還的債券是最為常見的。

40.BCD本題考核的是影響利潤質(zhì)量的因素。一般認為，企業(yè)執(zhí)行適度穩(wěn)健的會計政策，不高估資產(chǎn)和收益，不低估負債和費用，有利于產(chǎn)生高質(zhì)量的利潤。反之，如果企業(yè)沒有采用適度穩(wěn)健的會計政策，對于有關費用和損失的確認不夠及時和全面，那么該企業(yè)報告的會計利潤就存在潛在的風險損失，會降低利潤質(zhì)量。如果主營業(yè)務利潤在凈利潤中不占主要地位，說明企業(yè)利潤的構(gòu)成不合理，利潤質(zhì)量不高。如果所實現(xiàn)利潤主要表現(xiàn)為應收賬款，沒有充足的現(xiàn)金凈流量支撐所實現(xiàn)的利潤，說明利潤質(zhì)量比較低。

41.BCD用現(xiàn)金購買固定資產(chǎn)、用存貨進行對外長期投資會導致流動資產(chǎn)減少，流動比率降低;從銀行取得長期借款會導致流動資產(chǎn)增加，流動比率提高;用現(xiàn)金購買短期債券，流動資產(chǎn)和流動負債都不變，流動比率也不變。所以選項BCD為本題答案。

42.ABC【答案】ABC【解析】商業(yè)信用的定量分析主要考查的財務指標包括流動性和營運資本比率、債務管理和支付比率和盈利能力三方面指標。

43.ABC因素分析法是依據(jù)分析指標與其影響因素的關系，從數(shù)量上確定各因素對分析指標影響方向和影響程度的一種方法，運用因素分析法應注意的問題有：因素分解的關聯(lián)性、因素替代的順序性、順序替代的連環(huán)性和計算結(jié)果的假定性。

44.BC每股收益＝凈資產(chǎn)收益率×平均每股凈資產(chǎn)＝總資產(chǎn)凈利率×權益乘數(shù)×平均每股凈資產(chǎn)＝主營業(yè)務凈利率×總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率×權益乘數(shù)×平均每股凈資產(chǎn)。

45.ABC無論是一般納稅人支付的進項稅額，還是小規(guī)模納稅人支付的進項稅額，均不計入商業(yè)企業(yè)的“營業(yè)費用”科目。

46.N融資租賃的資本成本的計算只能采用貼現(xiàn)模式計算。

47.N內(nèi)部銀行一般適用于具有較多責任中心的企事業(yè)單位。

48.N盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)從現(xiàn)金流入和流出的動態(tài)角度對企業(yè)的收益質(zhì)量進行評價，真實的反映了企業(yè)盈余的質(zhì)量，是反映企業(yè)盈利狀況的輔助指標。

49.Y金融租賃公司屬于非銀行金融機構(gòu)。

50.Y解析：資產(chǎn)組合的β系數(shù)，等于各單項資產(chǎn)β系數(shù)的加權平均數(shù)，因此替換資產(chǎn)組合中的資產(chǎn)或改變組合中不同資產(chǎn)的價值比例，可能會改變組合β系數(shù)的大小，而從改變組合風險的大小。

51.Y特殊性保護條款是針對某些特殊情況而出現(xiàn)在部分借款合同中的條款。主要包括：要求公司主要領導人購買人身保險；借款用途不得改變；違約懲罰條款等。

52.Y

53.N與傳統(tǒng)的定期預算方法相比，按滾動預算方法編制的預算具有透明度高、及時性強、連續(xù)性好，以及完整性和穩(wěn)定性突出的優(yōu)點；其主要缺點是預算工作量較大。

54.N作業(yè)成本法控制又稱作業(yè)成本法(簡稱A13C法)，是以作業(yè)為基礎計算和控制產(chǎn)品成本的方法。其基本理念是產(chǎn)品消耗作業(yè)，作業(yè)消耗資源，生產(chǎn)導致作業(yè)發(fā)生，作業(yè)導致間接成本的發(fā)生。作業(yè)是產(chǎn)品和間接成本的紐帶。

55.N保險儲備的存在雖然可以減少缺貨成本，但增加了儲存成本，最佳的保險儲備應該是使缺貨損失和保險儲備的持有成本之和達到最低。

56.

57.(1)確定最佳資本結(jié)構(gòu)債券的資本成本=年利息×(1一所得稅稅率)／E債券籌資總額×(1一手續(xù)費率)]由于平價發(fā)行，不考慮手續(xù)費，所以：債券的資本成本=年利息×(1一所得稅稅率)／債券籌資總額=年利息×(1—25％)／債券面值=債券票面利率×(1—25％)即：債券票面利率一債券資本成本／(1-25％)債券市場價值為200萬元時，債券票面利率=3．75％／(1-25％)=5％債券市場價值為400萬元時，債券票面利率4．5％／(1—25％)=6％當債券的市場價值為200萬元時：由于假定債券的市場價值等于其面值因此，債券面值=200(萬元)；年利息=200×5％=10(萬元)股票的市場價值=(500—10)×(1—25％)／15％=2450(萬元)公司的市場價值200+2450=2650(萬元)當債券的市場價值為400萬元時：年利息=400×6％=24(萬元)股票的市場價值=(500--24)×(1—25％)／16％=2231．25(萬元)公司的市場價值=400+2231．25=2631(萬元)通過分析可知：債務為200萬元時的資本結(jié)構(gòu)為最佳資本結(jié)構(gòu)。加權平均資本成本=200／2650×3．75％+2450／2650×15％=l4．15％(2)明年需要增加的權益資金=300×2450／2650=277．36(萬元)今年的凈利潤=(500—10)×(1-25％)=367．5(萬元)由此可知，今年可以分配股利。股利數(shù)額=367．5—277．36=90．14(萬元)

58.(1)根據(jù)銷售預測資料，編制銷售預算，見下表。

銷售預算季度四全年合計預計銷售量(臺)300060005000400018000預計單價(萬元/臺)19.519.519.519.519.5預計銷售收入(萬元)585001170009750078000351000續(xù)表預計現(xiàn)金收入(萬元)收回上季應收賬款(萬元)36400234004680039000145600收回本季現(xiàn)銷款(萬元)35100702005850046800210600現(xiàn)金收入合計(萬元)715009360010530085800356200預算年度末應收賬款余額=78000×40%=31200(萬元)

(2)根據(jù)A公司預算年度預計銷售量和相關存貨政策，編制生產(chǎn)預算，見下表。

生產(chǎn)預算

單位：臺季度四全年合計預計銷售量300060005000400018000加：期末存貨600500400500500減：期初存貨300600500400300預計生產(chǎn)量330059004900410018200(3)根據(jù)相關資料編制直接材料預算、直接人工預算、制造費用預算和產(chǎn)品生產(chǎn)成本預算。

直接材料預算季度四全年合計預計產(chǎn)量(臺)330059004900410018200單位產(chǎn)品材料用量(千克/臺)200200200200200生產(chǎn)需用量(千克)66000011800009800008200003640000加：預計期末存貨(千克)236000196000164000200000200000減：預計期初存貨(千克)132000236000196000164000132000預計材料采購量(千克)74600011400009480008560003708000預計材料單價(元/千克)260260260260260預計采購金額(萬元)1986429640246482225696408續(xù)表預計現(xiàn)金支出(萬元)應付上季度應付賬款106609932148201232447736應付本季度購料款993214820123241112848204現(xiàn)金支出合計2059224752271442345295940預算年度末應付賬款余額=22256×50%=11128(萬元)。

直接人工預算季度四全年合計預計產(chǎn)量(臺)330059004900410018200單位產(chǎn)品工時(小時/臺)20002000200020002000直接人工總工時(萬小時)66011809808203640單位工時小時工資率(元/小時)1313131313直接人工總成本(萬元)858015340127401066047320制造費用預算單位：萬元變動制造費用固定制造費用間接人工

間接材料

維修費

水電費3640

11700

702

12350管理人員工資

維修費

保險費

折舊12350

4550

3900

15600合計28392合計(每季9100)36400減：折舊15600變動制造費用分配率

=28392÷18200=1.56(萬元/臺)現(xiàn)金支出20800每季現(xiàn)金支出=20800÷4=5200(萬元)續(xù)表預計現(xiàn)金支出(萬元)季度四全年合計產(chǎn)量(件)330059004900410018200變動制造費用現(xiàn)金支出514892047644639628392固定制造費用現(xiàn)金支出520052005200520020800制造費用現(xiàn)金支出合計1034814404128441159649192單位產(chǎn)品生產(chǎn)成本預算項目價格數(shù)量成本直接材料260元/千克200千克5.2萬元直接人工13元/小時2000小時2.6萬元變動性制造費用1.56萬元/臺l臺1.56萬元單位產(chǎn)品生產(chǎn)成本9.36萬元期末存貨量500臺期末存貨成本9.36×500=4680(萬元)(4)編制銷售與管理費用預算。

銷售與管理費用預算

單位：萬元

變動銷售與管理費用固定銷售與管理費用銷售傭金2600管理人員工資6500運輸費1560廣告費6500辦公費520保險費1600租金1000合計4680合計15600變動銷售與管理費用分配率=4680÷18000=O.26(萬元/臺)每季現(xiàn)金支出=15600÷4=3900(萬元)續(xù)表預計現(xiàn)金支出(萬元)季度四全年合計銷售量(臺)300060005000400018000變動銷售與管理費用現(xiàn)金支出7801560130010404680固定銷售與管理費用現(xiàn)金支出390039003900390015600銷售與管理費用現(xiàn)金支出合計468054605200494020280(5)編制現(xiàn)金預算。

現(xiàn)金預算

單位：萬元項目四全年合計期初現(xiàn)金余額1950019300197941961619500加：預計現(xiàn)金流人715009360010530085800356200合計91000112900125094105416434410減：現(xiàn)金流出直接材料2059224752271442345295940直接人工858015340127401066047320制造費用1034814404128441159649192銷售與管理費用468054605200494020280購買設備390001100050000支付股利1300013000預交所得稅1950019500195001950078000合計102700794569042881148353732現(xiàn)金余缺-1170033444346662426880678現(xiàn)金籌集與運用銀行借款3100031000銀行還款1300014000400031000支付利息65010504002100期末現(xiàn)金余額1930019794196161986819868(6)編制預計資產(chǎn)負債表和預計利潤表：

A公司資產(chǎn)負債表(2008年12月31日)

單位：萬元資產(chǎn)負債及所有者權益項目金額項目金額流動資產(chǎn)：流動負債：貨幣資金19868應付賬款11128應收賬款31200長期負債：直接材料5200長期借款130000產(chǎn)成品4680小計141128小計60948固定資產(chǎn)：所有者權益：廠房208000實收資本260000機器設備362000盈余公積167420減：累計折舊62400小計507600小計427420資產(chǎn)合計568548負債及所有者權益合計568548A公司利潤表(2008年)單位：萬元項目四全年合計銷售收入

減：變動成本

銷售變動制造成本

變動銷售與管理費用

小計58500

28080

780

28860117000

56160

1560

5772097500

46800

1300

4810078000

37440

1040

38480351000

168480

4680

173160邊際貢獻

減：固定成本

固定制造費用

固定銷售與管理費用

小計29640

9100

3900

1300059280

9100

3900

1300049400

9100

3900

1300039520

9100

3900

36400

15600

52000營業(yè)利潤

減：利息1664046280

65036400

105026520

400125840

2100利潤總額

減：所得稅16640

1950045630

1950035350

1950026120

19500123740

78000凈利潤-2860261301585066204574059.(1)銷售凈利率=1200／30000=4%總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=30000／[(12500+60000)／2]=0.83權益乘數(shù)=(12500+60000)／2÷[(10000+15000)／2]=2.92012年凈資產(chǎn)收益率=4%×0.83×2.9=9.63%(2)2011年凈資產(chǎn)收益率=10%×l×1.4=14%2012年凈資產(chǎn)收益率變動=9.63%-l4%=-4.37%其中：銷售凈利率變動對凈資產(chǎn)收益率的影響=(4%-l0%)×1×1.4=-8.4%總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率變動對凈資產(chǎn)收益率的影響=4%×(0.83-1)×1.4=-0.95%權益乘數(shù)變動對凈資產(chǎn)收益率的影響=4%×0.83×(2.9-1.4)=4.98%三者共同變動使凈資產(chǎn)收益率降低4.37%(3)2012年凈利潤=1200(萬元)2012年投資所需要的權益資金=1000×1／2.9=344.83(萬元)2012年支付的股利=1200-344.83=855.17(萬元)

60.(1)單位邊際貢獻=100－60=40(元)

(2)邊際貢獻總額=10000×40=400000(元)

(3)息稅前營業(yè)利潤=400000－200000=200000(元)

(4)利潤總額：息稅前營業(yè)利潤－利息=200000－400000×60%×6%=185600(元)

(5)凈利潤=185600×(1－33%)=124352(元)

(6)所有者權益=400000(1－60%)=160000(元)

普通股股數(shù)=160000/4=40000(股)

每股收益=124352/40000=3.11(元/股)

(7)經(jīng)營杠桿系數(shù)=M/EBIT=400000/200000=2

(8)財務杠桿系數(shù)=EBIT/(EBIT－I)=200000/185600=1.08

(9)復合杠桿系數(shù)=DOL×DFL=2×1.08=2.16。2022-2023年湖南省邵陽市中級會計職稱財務管理模擬考試(含答案)學校:________班級:________姓名:________考號:________

一、單選題(25題)1.供應商為了避免讓客戶知道自己因流動資金不足而轉(zhuǎn)讓應收賬款時應采取的保理方式是()。

A.折扣保理B.到期保理C.明保理D.暗保理

2.下列各項中，不影響股東額變動的股利支付形式是()。

A.現(xiàn)金股利B.股票股利C.負債股利D.財產(chǎn)股利

3.某公司向銀行借入12000元，借款期為3年，每年的還本付息額為4600元，則借款利率為()。

A.6.87%B.7.33%C.7.48%D.8.15%

4.

5.下列權益乘數(shù)的表述錯誤的是（）

A.權益乘數(shù)＝股東權益/總資產(chǎn)

B.權益乘數(shù)＝1/（1－資產(chǎn)負債率）

C.權益乘數(shù)＝總資產(chǎn)/股東權益

D.權益乘數(shù)＝1＋產(chǎn)權比率

6.第2至8年每年年初有等額收付款100元，此等額收付款在第1年年初的價值計算屬于()。

A.預付年金現(xiàn)值計算B.普通年金現(xiàn)值計算C.遞延年金現(xiàn)值計算D.預付年金終值計算

7.

8.下列各項中，不屬于財務業(yè)績定量評價指標的是()。(2008年)

A.獲利能力B.資產(chǎn)質(zhì)量指標C.經(jīng)營增長指標D.人力資源指標

9.

第

14

題

對國家機關及其工作人員既是權利又是義務，不得隨意轉(zhuǎn)讓或放棄的權利是（）。

A.所有權B.經(jīng)濟職權C.經(jīng)營管理權D.請求權

10.第

15

題

某公司2007年末應收賬款余額為4000萬元，預計2008年必要的現(xiàn)金支付為2100萬元，應收賬款收現(xiàn)以外的其他穩(wěn)定可靠的現(xiàn)金流入總額為600萬元，則該公司2008年的應收賬款收現(xiàn)保證率為（）。

A.52.5%B.20.75%C.37.5%D.28.57%

11.

第

3

題

下列有關稅務管理的說法不正確的是（）。

12.

第

17

題

財務管理工作環(huán)節(jié)的核心是（）。

A.財務預測B.財務決策C.財務預算D.財務分析

13.某企業(yè)預計第四季度期初材料存量為500千克，本季度生產(chǎn)需用材料2500千克，預計期末材料存量為100千克，材料單價為10元，材料采購貨款有70%在本季度內(nèi)付清，另外30%在下季度付清，該材料適用的增值稅稅率為17%，則企業(yè)預計資產(chǎn)負債表年末“應付賬款”項目的金額為（）元

A.5896B.6300C.7371D.8775

14.籌資方式是指企業(yè)籌集資金所采取的具體形式，一般來說企業(yè)最基本的籌資方式就是()。

A.股權籌資和債務籌資兩種B.內(nèi)部籌資和外部籌資兩種C.直接籌資和間接籌資兩種D.股權籌資、債務籌資和混合籌資三種

15.運用零基預算法編制預算，需要逐項進行成本效益分析的費用項目是（）

A.可避免費用B.不可避免費用C.可延緩費用D.不可延緩費用

16.在下列股利分配政策中，能保持股利與收益之間一定的比例關系，并體現(xiàn)多盈多分、少盈少分、無盈不分原則的是()。A.剩余股利政策B.固定或穩(wěn)定增長股利政策C.固定股利支付率政策D.低正常股利加額外股利政策

17.

第

6

題

下列關于作業(yè)成本法的說法不正確的是（）。

A.對于直接費用的確認和分配，作業(yè)成本法與傳統(tǒng)的成本計算方法一樣

B.在作業(yè)成本法下，間接費用的分配對象是產(chǎn)品

C.成本分配的依據(jù)是成本動因

D.對于不同的作業(yè)中心，間接費用的分配標準也不同

18.凈現(xiàn)值、凈現(xiàn)值率共同的特點是()。

A.無法直接反映投資項目的實際收益率水平

B.都是相對數(shù)指標

C.從動態(tài)的角度反映項目投資的資金投入與凈產(chǎn)出之間的關系

D.從動態(tài)的角度反映項目投資的資金投入與總產(chǎn)出之間的關系

19.

第

8

題

根據(jù)票據(jù)法律制度的規(guī)定，下列有關匯票未記載事項的表述中，正確的是（）。

A.匯票上未記載付款地的，匯票無效

B.匯票上未記載付款日期的，匯票無效

C.匯票上未記載收款人名稱的，經(jīng)出票人授權補記后匯票有效

D.匯票上未記載確定金額的，該匯票無效

20.

21.如果某投資項目可行，且其凈現(xiàn)值指標大于零，則可以斷定該項目的相關評價指標滿足以下關系()。

A.總投資收益率大于投資者要求的收益率

B.凈現(xiàn)值率大于等于零

C.內(nèi)部收益率大于基準收益率

D.靜態(tài)投資回收期小于投資者預期的最長回收期

22.關于債券收益率的說法錯誤的是（）。

A.易被贖回的債券的名義收益率比較高

B.享受稅收優(yōu)惠的債券的收益率比較低

C.流動性低的債券收益率較高

D.違約風險高的債券收益率比較低

23.出租人既出租某項資產(chǎn)，又以該項資產(chǎn)為擔保借入資金的租賃方式是()。

A.直接租賃B.售后回租C.杠桿租賃D.經(jīng)營租賃

24.

第

25

題

企業(yè)擬將信用期由目前的45天放寬為60天，預計賒銷額將由1200萬元變?yōu)?440萬元，變動成本率為60%，等風險投資的最低報酬率為10%，則放寬信用期后應收賬款機會成本的增加額為（）萬元。(一年按360天計算)

A.15B.9C.5.4D.14

25.下列各項中，不屬于企業(yè)投資意義的是()。

A.投資是企業(yè)生存與發(fā)展的基本前提

B.投資是獲取利潤的基本前提

C.投資是企業(yè)風險控制的重要手段

D.投資是企業(yè)進行經(jīng)營活動的前提條件

二、多選題(20題)26.

第

31

題

下列各項中，不能改變公司資產(chǎn)負債率的行為包括（）。

27.下列各項中,可用來預測資金需求量的方法有()。

A.定性預測法B.比率預測法C.定量預測法D.資金習性預測法

28.下列關于利潤中心特征的表述中，正確的有（）。

A.有權對外銷售商品或提供勞務的責任中心，才能成為利潤中心

B.利潤中心要同時對成本、收入以及利潤負責

C.為了便于不同規(guī)模的利潤中心業(yè)績比較，應以利潤中心實現(xiàn)的利潤與所占用資產(chǎn)相聯(lián)系的相對指標作為其業(yè)績考核的依據(jù)

D.強調(diào)收入的增長使之超過成本的增長，即相對成本的降低

29.假設無風險報酬率為4%，市場組合的預期報酬率為15%，標準差為10%。已知甲股票的標準差為24%，它與市場組合的相關系數(shù)為0.5，則下列結(jié)論正確的有（）。

A.甲股票的β系數(shù)為1.2

B.甲股票的β系數(shù)為0.8

C.甲股票的必要收益率為9.6%

D.甲股票的必要收益率為17.2%

30.下列選項中哪些屬于采用比率分析法時應當注意的問題（）

A.對比項目的相關性B.對比口徑的一致性C.因素替代的順序性D.衡量標準的科學性

31.一般而言，存貨周轉(zhuǎn)期縮短所反映的信息可能有（）。

A.盈利能力下降B.存貨周轉(zhuǎn)次數(shù)增加C.存貨流動性增強D.存貨占用水平下降

32.已知某企業(yè)銷售收現(xiàn)率為：當月收現(xiàn)60%，下月收現(xiàn)30%，再下月收現(xiàn)10%。若該企業(yè)2015年12月份的銷售收入為120萬元，年末的應收賬款余額為64萬元。預計2016年第1季度各月銷售收入分別為：110萬元、130萬元、150萬元，則下列計算中正確的有()。A.2015年11月份的銷售收入為160萬元

B.2016年1月份的銷售現(xiàn)金流入為118萬元

C.2016年1月31日資產(chǎn)負債表“應收賬款”項目金額為56萬元

D.2016年第1季度的銷售現(xiàn)金流入為381萬元

33.

第

26

題

下列各項中屬于財務業(yè)績定量評價中評價企業(yè)資產(chǎn)質(zhì)量基本指標的是（）。

A.流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率B.總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率C.應收賬款周轉(zhuǎn)率D.資產(chǎn)現(xiàn)金回收率

34.下列屬于資本成本中的占用費用的有（）

A.向普通股股東支付的現(xiàn)金股利B.向銀行支付的借款利息C.發(fā)行股票的手續(xù)費和傭金D.向債券持有人支付的利息

35.下列選項中，屬于證券資產(chǎn)特點的有（）

A.可分割性B.高風險性C.強流動性D.持有目的多元性

36.某公司向銀行借入12000元，借款期為3年，每年的還本付息額為4600元，則借款利率為()。

A.大于8%B.小于8%C.大于7%D.小于6%

37.下列各項中，屬于速動資產(chǎn)的有（）。

A.貨幣資金B(yǎng).交易性金融資產(chǎn)C.應收賬款D.預付賬款

38.下列可轉(zhuǎn)換債券的要素中，目的在于促進可轉(zhuǎn)換債券順利轉(zhuǎn)換成股票的有（）。

A.轉(zhuǎn)換價格B.贖回條款C.回售條款D.強制性轉(zhuǎn)換條款

39.分批償還債券相比一次償還債券來說()。

A.發(fā)行費較高B.發(fā)行費較低C.便于發(fā)行D.是最為常見的債券償還方式

40.

第

30

題

下列各項中，說明利潤質(zhì)量較低的有（）。

41.下列各項經(jīng)濟業(yè)務發(fā)生后，影響流動比率的有()。

A.用現(xiàn)金購買短期債券B.用現(xiàn)金購買固定資產(chǎn)C.用存貨進行對外長期投資D.從銀行取得長期借款

42.企業(yè)進行商業(yè)信用的定量分析可以從考察信用申請人的財務報表開始，通常使用比率分析法評價顧客的財務狀況，主要考察的財務指標包括()。

A.流動性和營運資本比率B.債務管理和支付比率C.盈利能力D.資產(chǎn)管理能力

43.

第

33

題

運用因素分析法進行分析時，應注意的問題有（）。

44.每股收益的計算公式中正確的是（）。

A.每股收益＝凈資產(chǎn)收益率×權益乘數(shù)×平均每股凈資產(chǎn)

B.每股收益＝總資產(chǎn)凈利率×權益乘數(shù)×平均每股凈資產(chǎn)

C.每股收益＝主營業(yè)務凈利率×總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率×權益乘數(shù)×平均每股凈資產(chǎn)

D.每股收益＝總資產(chǎn)凈利率×平均每股凈資產(chǎn)

45.

第

30

題

商品流通企業(yè)下列費用屬于營業(yè)費用開支范圍的有（）。

A.在進貨過程中發(fā)生的運輸費、裝卸費、包裝費、保險費

B.運輸途中的合理損耗

C.入庫前的挑選整理費

D.一般納稅人支付的進項稅額

E.小規(guī)模納稅人支付的進項稅額

三、判斷題(10題)46.融資租賃的資本成本與銀行借款資本成本的計算相同，既可以采用一般模式計算也可以采用貼現(xiàn)模式計算。（）

A.是B.否

47.內(nèi)部銀行一般適用于具有較多責任中心的股份制企業(yè)。()

A.是B.否

48.第

40

題

盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)從動態(tài)的角度對企業(yè)的收益質(zhì)量進行評價，真實的反映了企業(yè)盈余的質(zhì)量，是反映企業(yè)盈利狀況的主要指標。（）

A.是B.否

49.金融租賃公司介于金融機構(gòu)與企業(yè)之間，它也屬于金融機構(gòu)。()

A.是B.否

50.在資產(chǎn)組合中，單項資產(chǎn)β系數(shù)不盡相同，通過替換資產(chǎn)組合中的資產(chǎn)或改變資產(chǎn)組合中不同資產(chǎn)的價值比例，可能改變該組合的風險大小。()A.是B.否

51.企業(yè)向銀行借款時銀行要求企業(yè)不得改變借款用途，這屬于特殊性保護條款。（）

A.是B.否

52.利潤最大化、股東財富最大化、企業(yè)價值最大化以及相關者利益最大化等各種財務管理目標，都以股東財富最大化為基礎。()

A.是B.否

53.第

38

題

與傳統(tǒng)的定期預算方法相比，按滾動預算方法編制的預算具有透明度高、及時性強、連續(xù)性好，以及完整性突出的優(yōu)點；其主要缺點是穩(wěn)定性不好。（）

A.是B.否

54.

第

36

題

作業(yè)成本法的基本理念是產(chǎn)品消耗作業(yè)，作業(yè)消耗資源，生產(chǎn)導致作業(yè)發(fā)生，作業(yè)導致直接成本的發(fā)生。（）

A.是B.否

55.研究存貨合理保險儲備量的目的，是為了尋求缺貨成本的最小化。()

A.是B.否

四、綜合題(5題)56.

57.某公司上年度息稅前利潤為500萬元，資金全部由普通股資本組成，所得稅稅率為25％。該公司今年年初認為資本結(jié)構(gòu)不合理，準備用發(fā)行債券購回部分股票的辦法予以調(diào)整。經(jīng)過咨詢調(diào)查，當時的債券資本成本(平價發(fā)行，不考慮手續(xù)費和時間價值)和權益資本成本如下表所示：要求：(1)假定債券的市場價值等于其面值，按照公司價值分析法分別計算各種資本結(jié)構(gòu)(假定息稅前利潤保持不變)下公司的市場價值(精確到整數(shù)位)，從而確定最佳資本結(jié)構(gòu)以及最佳資本結(jié)構(gòu)時的加權平均資本成本；(2)假設該公司采用的是剩余股利政策，Vg,t-_述最佳資本結(jié)構(gòu)為目標資本結(jié)構(gòu)，明年需要增加投資300萬元，判斷今年是否能分配股利?如果能分配股利，計算股利數(shù)額。

58.

第

50

題

A公司是生產(chǎn)和銷售一種新型材料精密儀器的制造型企業(yè)。2007年末資產(chǎn)負債表如下：

A公司資產(chǎn)負債表

（2007年12月31日）

單位：萬元資產(chǎn)負債及所有者權益項目金額項目金額流動資產(chǎn)：流動負債：貨幣資金19500應付賬款10660應收賬款36400長期負債：直接材料3432長期借款130000產(chǎn)成品2808小計140660小計62140固定資產(chǎn)：所有者權益：廠房208000實收資本260000機器設備312000盈余公積134680減：累計折舊46800小計473200小計394680資產(chǎn)合計535340負債及所有者權益合計535340

2007年10月中旬，A公司著手開展2008年度預算編制的前期工作，召集了各中層管理人員

對預算的關鍵性假設做了討論，經(jīng)反復研究，對一系列業(yè)務和相關財務政策做了預計，主要包括以下幾個方面的內(nèi)容：

（1）銷售預算：2008年度A公司預計精密儀器的銷售單價是19.5萬元；伴隨銷售淡季和旺季

的交替，每個季度的精密儀器銷售量預計分別為3000臺、6000臺、5000臺和4000臺，預計全年銷售18000臺。

（2）存貨政策：每季度末保留下季度銷售量10%的產(chǎn)成品；公司估計2009年第一季度的產(chǎn)

量和銷量均為5000臺；每季度末保留下季度生產(chǎn)用量20%的原材料。

（3）貨款回收及支付政策：按照公司經(jīng)營部門和財務部門討論確定的信用政策，公司每季度銷售的貨款當季可以收回60%，其余40%貨款下季度可以收回；2007年末未收回應收賬款可以在下一年度第一個季度收回。公司每季度發(fā)生的購買材料的應付賬款當季應支付50%，其余款項在下季度支付；2007年末應付賬款余額須在2008年第一季度支付。

（4）生產(chǎn)成本計劃：A公司生產(chǎn)精密儀器需要納米技術的新型材料，每臺材料用量為200千克，預計單價為260元/千克；生產(chǎn)過程需要直接人工的平均工資率為13元/小時，每臺機械耗費工時定額為2000工時；A公司制造過程所發(fā)生的間接費用按照經(jīng)驗數(shù)據(jù)已經(jīng)劃分為固定性制造費用和變動性制造費用，其中，2008年度變動性制造費用預測如下：具體包括間接人工3640萬元、間接材料11700萬元、維修費702萬元、水電費12350萬元；固定性制造費用預測均衡發(fā)生，包括：管理人員工資12350萬元、維修費4550萬元、保險費3900萬元、折舊費15600萬元。除折舊費外其余均以現(xiàn)金當季度支付。

（5）銷售和管理費用計劃：與制造費用一樣，銷售和管理費用也根據(jù)歷史資料被劃分成固定性和變動性兩類，其中：變動性銷售和管理費用包括銷售稅金2600萬元、運輸費1560萬元、辦公費520萬元；固定性銷售和管理費用包括管理人員工資6500萬元、廣告費6500萬元、保險費1600萬元、租金1000萬元。此類費用都于發(fā)生的當季度付現(xiàn)。

（6）投資計劃：2008年度計劃第一和第四季度進行設備的技術改造，擬分別投資39000萬元和11000萬元。

（7）所得稅支付政策：A公司所得稅政策采用"分季預交，年終匯算清繳"的方式。其中，根據(jù)往年A公司經(jīng)營情況，稅務部門核定每季度初A公司應預交19500萬元的所得稅，2008年度的所得稅按照慣例和相關規(guī)定應于2009年元月7日至元月30日期間內(nèi)向稅務部門申報交納。

（8）股利分配計劃：2007年度A公司股利分配預案已經(jīng)經(jīng)過公司高級管理層的認可，計劃2008年的第三個季度發(fā)放13000萬元的現(xiàn)金股利，估計董事會將批準這一方案。

（9）資金計劃：為保證生產(chǎn)經(jīng)營周轉(zhuǎn)需要，預算年度每季度期初必須至少保留現(xiàn)金余額19000萬元；如資金不足，應通過銀行短期借款進行籌資，借款利率為10%，季度初借人，季度末歸還，借款或還款的本金為1000萬元的整倍數(shù)，利隨本清。這些關鍵假設在公司內(nèi)部經(jīng)過近兩個月的討論獲得了一致的認可。在2007年度財務報表和上述關鍵假設的基礎上，請編制A公司2008年度的有關預算和預計會計報表。（為了節(jié)省篇幅，有關表格見答案）。

（1）編制銷售預算。

（2）編制生產(chǎn)預算。

（3）編制直接材料預算、直接人工預算、制造費用預算和單位產(chǎn)品生產(chǎn)成本預算（假設A公司成本計算采用變動成本法）。

（4）編制銷售與管理費用預算。

（5）編制現(xiàn)金預算。

（6）編制預計資產(chǎn)負債表和預計利潤表。

59.某公司2012年度有關財務資料如下：F公司經(jīng)營多種產(chǎn)品，最近兩年的財務報表數(shù)據(jù)摘要如下：單位：萬元2011年有關財務指標如下：銷售凈利率10%，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率l，權益乘數(shù)1.4。要求：(1)計算2012年的銷售凈利率、總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率和權益乘數(shù)，并計算2012年該公司的凈資產(chǎn)收益率(利用杜邦分析關系式計算)。(2)采用因素分析法分析2012年凈資產(chǎn)收益率指標變動的具體原因。(3)假定該公司2012年的投資計算需要資金1000萬元，公司目標資金結(jié)構(gòu)按2012年的平均權益乘數(shù)水平確定，請按剩余股利政策確定該公司2012年向投資者分紅的金額。

60.

第

50

題

A公司2007年銷售商品10000件，每件銷售單價為100元，單位變動成本為60元，全年固定經(jīng)營成本為200000元。該公司資產(chǎn)總額為400000元，負債占60%，債務資金的平均利息率為6%，每股凈資產(chǎn)為4元。該公司適用的所得稅稅率為33%。

計算：

（1）單位邊際貢獻；

（2）邊際貢獻總額；

（3）息稅前營業(yè)利潤；

（4）利潤總額；

（5）凈利潤；

（6）每股收益；

（7）2008年的經(jīng)營杠桿系數(shù)；

（8）2008年的財務杠桿系數(shù)；

（9）2008年的復合杠桿系數(shù)。

參考答案

1.D明保理是指保理商和供應商需要將銷售合同被轉(zhuǎn)讓的情況通知購貨商，并簽訂保理商、供應商、購貨商之間的三方合同。暗保理是指供應商為了避免讓客戶知道自己因流動資金不足而轉(zhuǎn)讓應收賬款，并不將債權轉(zhuǎn)讓情況通知客戶，貨款到期時仍由銷售商出廄催款，再向銀行償還借款。

2.B發(fā)放股票股利不會改變所有者權益總額，但會引起所有者權益內(nèi)部結(jié)構(gòu)的變化。所以選項B正確。

3.B【答案】B【解析】本題的考點是利用插值法求利息率。據(jù)題意，PA=12000，A=4600，n=312000=4600×(P/A，i，3)(P/A，i，3)=2.6087查n=3的年金現(xiàn)值系數(shù)，在n=3一行上找不到恰好為2.6087的值，于是找其臨界值，分別為：i1=7%時，年金現(xiàn)值系數(shù)=2.6243i2=8%時，年金現(xiàn)值系數(shù)=2.5771(i-7%)/(8%-7%)=(2.6087-2.6243)/(2.5771-2.6243)i=7.33%。

4.B

5.A選項A錯誤，選項D正確，權益乘數(shù)＝總資產(chǎn)/股東權益＝（負債＋股東權益）/股東權益＝1＋產(chǎn)權比率；

選項BC正確，權益乘數(shù)＝總資產(chǎn)/股東權益＝總資產(chǎn)/（總資產(chǎn)－負債）＝1/（1－資產(chǎn)負債率）。

綜上，本題應選A。

6.B第2至8年每年年初有等額收付款100元，相當于第1至7年每年年末有等額收付款100元，此系列收付款屬于普通年金，此等額收付款在第1年年初的現(xiàn)值計算屬于普通年金現(xiàn)值計算。

7.B

8.D財務業(yè)績定量評價指標由反映企業(yè)獲利能力狀況、資產(chǎn)質(zhì)量狀況、債務風險狀況和經(jīng)營增長狀況等四方面的基本指標和修正指標構(gòu)成。

9.B對國家機關及其工作人員既是權利又是義務，不得隨意轉(zhuǎn)讓或放棄的權利是經(jīng)濟職權。

10.C應收賬款收現(xiàn)保證率=(當期必要現(xiàn)金支付總額-當期其他穩(wěn)定可靠的現(xiàn)金流入總額)÷當期應收賬款總計金額＝(2100—600)/4000×100%＝37.5%

11.D加強稅務管理的意義：(1)稅務管理貫穿于企業(yè)財務決策的各個領域，成為財務決策不可或缺的重要內(nèi)容；(2)稅務管理是實現(xiàn)企業(yè)財務管理目標的有效途徑；(3)稅務管理有助于提高企業(yè)財務管理水平，增強企業(yè)競爭力。

12.B財務管理的工作環(huán)節(jié)包括財務預測、財務決策、財務預算、財務控制、財務分析，其中財務決策是財務管理的核心環(huán)節(jié)。

13.C預計第四季度材料采購量＝生產(chǎn)需用量＋期末存量－期初存量＝2500＋100－500＝2100（千克）；材料采購貨款有70%在本季度內(nèi)付清，另外30%在下季度付清，該材料適用的增值稅稅率為17%，應付賬款＝2100×10×（1＋17%）×30%＝7371（元）。

綜上，本題應選C。

14.A籌資方式是指企業(yè)籌集資金所采取的具體形式，一般來說企業(yè)最基本的籌資方式有兩種：股權籌資和債務籌資。所以本題的答案為選項A。

15.A零基預算編制過程中要劃分不可避免費用項目和可避免費用項目。在編制預算時，不可避免費用項目必須保證資金供應；對可避免費用項目，則需要逐項進行成本與效益分析，盡量控制可避免項目納入預算當中。

16.C固定股利支付率政策下，股利與公司盈余緊密地配合，能保持股利與收益之間一定的比例關系，體現(xiàn)了多盈多分、少盈少分、無盈不分的股利分配原則。

17.B在作業(yè)成本法下，將間接費用和直接費用都視為產(chǎn)品消耗作業(yè)而付出的代價。對于直接費用的確認和分配，作業(yè)成本法與傳統(tǒng)的成本計算方法一樣。但對于間接費用的分配，則與傳統(tǒng)的方法不同。在作業(yè)成本法下，間接費用的分配對象不再是產(chǎn)品，而是作業(yè)。分配時，先將資源耗費的成本分配到作業(yè)中心去，然后再將分配給作業(yè)中心的成本按照各自的成本動因，根據(jù)作業(yè)的耗用數(shù)量分配到各產(chǎn)品。對于不同的作業(yè)中心，由于成本動因的不同，使得間接費用的分配標準也不同。

18.A本題考核財務指標的特點。凈現(xiàn)值是絕對數(shù)指標，無法從動態(tài)的角度直接反映投資項目的實際收益率水平。凈現(xiàn)值率指標可以從動態(tài)的角度反映項目投資的資金投入與凈產(chǎn)出之間的關系，但無法直接反映投資項目的實際收益率。

19.D本題旨在考查匯票未記載事項的法律后果。本題要注意區(qū)分匯票絕對必要記載事項、相對必要記載事項、任意記載事項和不發(fā)生票據(jù)法上效力的記載事項的內(nèi)容及法律后果。匯票付款地為匯票的相對必要記載事項，如匯票上未記載付款地的，付款人的營業(yè)場所、住所或經(jīng)常居住地為付款地。故A項說法錯誤；匯票付款日期為匯票的相對必要記載事項，如匯票上未記載付款日期的，為見票即付。故B項說法錯誤；匯票付款人名稱為匯票的絕對必要記載事項，付款人是匯票的主債務人，如匯票上未記載付款人名稱的，匯票無效。故C項說法錯誤；匯票確定的金額為匯