供應(yīng)鏈金融的業(yè)務(wù)模式整理供應(yīng)鏈金融是指利用供應(yīng)鏈的資源優(yōu)勢(shì)和金融工具，為供應(yīng)鏈中的企業(yè)提供融資、結(jié)算、風(fēng)險(xiǎn)管理等綜合性金融服務(wù)。其中，應(yīng)收賬款融資是供應(yīng)鏈金融的重要業(yè)務(wù)之一。應(yīng)收賬款融資的流程包括：供應(yīng)商和采購(gòu)商達(dá)成采購(gòu)協(xié)議，采購(gòu)商向供應(yīng)商發(fā)出應(yīng)收賬款單據(jù)，供應(yīng)商向金融機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)讓?xiě)?yīng)收賬款票據(jù)，采購(gòu)商對(duì)金融機(jī)構(gòu)做出付款承諾，金融機(jī)構(gòu)根據(jù)采購(gòu)商信用狀況與債權(quán)可實(shí)現(xiàn)性綜合授信，金融機(jī)構(gòu)對(duì)供應(yīng)商發(fā)放貸款，采購(gòu)商向金融機(jī)構(gòu)還款，金融機(jī)構(gòu)向供應(yīng)商支付剩余款項(xiàng)。保理業(yè)務(wù)是為以賒銷(xiāo)方式進(jìn)行貿(mào)易的企業(yè)提供的一種綜合性金融服務(wù)。保理業(yè)務(wù)包括明保理和暗保理、有擔(dān)保的保理和無(wú)擔(dān)保的保理、有追索權(quán)的保理和無(wú)追索權(quán)的保理等分類(lèi)方式。保理業(yè)務(wù)的流程包括：買(mǎi)方與賣(mài)方達(dá)成購(gòu)買(mǎi)協(xié)議，形成應(yīng)收賬款，賣(mài)方向保理商轉(zhuǎn)讓?xiě)?yīng)收賬款，賣(mài)方向買(mǎi)方通知轉(zhuǎn)讓?zhuān)I(mǎi)方與賣(mài)方、保理商確認(rèn)轉(zhuǎn)讓行為，保理商向賣(mài)方發(fā)放貸款，買(mǎi)方向保理商支付貨款。保理池融資是指貿(mào)易中的賣(mài)方將一筆或多筆不同買(mǎi)方、期限不一、金額不同的應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給保理商，使應(yīng)收賬款匯聚成一個(gè)“池子”，保理商根據(jù)池子里的資金數(shù)目為賣(mài)方提供一定比例的融資業(yè)務(wù)。保理池融資適用于交易記錄良好、應(yīng)收賬款余額相對(duì)穩(wěn)定的中小型企業(yè)，能夠充分挖掘零散應(yīng)收賬款的融資能力，簡(jiǎn)化手續(xù)，降低成本，減少資金無(wú)效占用，人員成本低。反向保理是指買(mǎi)方向保理商推薦賣(mài)方，由賣(mài)方向保理商轉(zhuǎn)讓?xiě)?yīng)收賬款，保理商向買(mǎi)方提供融資服務(wù)。反向保理適用于買(mǎi)方信譽(yù)高、資金實(shí)力強(qiáng)，但供應(yīng)商信譽(yù)度低、融資難度大的情況。供應(yīng)鏈金融的業(yè)務(wù)模式多樣，但都以?xún)?yōu)化供應(yīng)鏈、提高融資效率、降低風(fēng)險(xiǎn)成本為目標(biāo)，為企業(yè)提供更加便捷、高效的金融服務(wù)。抵押物，能夠更加靈活地運(yùn)用資金，提高資金周轉(zhuǎn)速度。對(duì)于銀行來(lái)說(shuō)，動(dòng)態(tài)抵質(zhì)押授信可以允許客戶(hù)使用抵押物，提高了質(zhì)押物的流動(dòng)性，能夠更好地保證貸款的安全性和收益性。缺點(diǎn)客戶(hù)需要承擔(dān)更高的風(fēng)險(xiǎn)，因?yàn)榈仲|(zhì)押物可以被動(dòng)用，如果企業(yè)經(jīng)營(yíng)不善，可能會(huì)導(dǎo)致貨物無(wú)法及時(shí)歸還，從而損失抵質(zhì)押物。流程①融資企業(yè)向銀行申請(qǐng)動(dòng)態(tài)抵質(zhì)押授信②銀行對(duì)融資企業(yè)進(jìn)行資信評(píng)估，并核定抵質(zhì)押物價(jià)值底線③融資企業(yè)向銀行提供抵質(zhì)押物清單并進(jìn)行質(zhì)押④銀行向融資企業(yè)出賬⑤融資企業(yè)在符合條件下，可使用抵押物進(jìn)行生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)⑥貸款到期，融資企業(yè)歸還貸款并贖回抵押物以上是三種常見(jiàn)的貿(mào)易融資產(chǎn)品，它們能夠?yàn)槠髽I(yè)提供多樣化的融資選擇，滿(mǎn)足企業(yè)不同的資金需求。在選擇融資產(chǎn)品時(shí)，企業(yè)需要根據(jù)自身情況和需求，綜合考慮產(chǎn)品的優(yōu)劣勢(shì)，選擇最適合自己的融資方式。文章無(wú)格式錯(cuò)誤，刪除無(wú)問(wèn)題的段落。追加保證金贖回貨物的流程可以減少成本，并盤(pán)活庫(kù)存資金。相對(duì)于靜態(tài)抵質(zhì)押授信，動(dòng)態(tài)抵質(zhì)押授信的操作成本明顯更低，因?yàn)殂y行可以委托第三方物流企業(yè)進(jìn)行以貨易貨的操作。為了進(jìn)一步降低風(fēng)險(xiǎn)并便于進(jìn)行貸款融資業(yè)務(wù)，銀行對(duì)企業(yè)抵質(zhì)押貨物的品種做出了一定的限制。流程包括：融資企業(yè)向第三方物流交付質(zhì)押物，銀行向融資企業(yè)出賬，第三方物流對(duì)融資企業(yè)設(shè)定抵質(zhì)押物的最低限額，融資企業(yè)追加保證金，銀行向第三方物流發(fā)出發(fā)貨指令。倉(cāng)單質(zhì)押授信是指銀行與融資企業(yè)、倉(cāng)儲(chǔ)公司簽訂合作協(xié)議，倉(cāng)儲(chǔ)公司簽發(fā)倉(cāng)單，融資企業(yè)自持或由第三方持有作為質(zhì)押物，為融資企業(yè)貸款的業(yè)務(wù)。倉(cāng)單質(zhì)押授信業(yè)務(wù)的期限不得超過(guò)倉(cāng)儲(chǔ)物的儲(chǔ)存期限，一般在一年以?xún)?nèi)。分類(lèi)包括標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單質(zhì)押授信和普通倉(cāng)單質(zhì)押授信。標(biāo)準(zhǔn)倉(cāng)單質(zhì)押授信對(duì)客戶(hù)的手續(xù)簡(jiǎn)便，成本較低，對(duì)銀行的成本和風(fēng)險(xiǎn)都較低，并且具有很強(qiáng)的流動(dòng)性；而普通倉(cāng)單質(zhì)押授信要求出具倉(cāng)單的倉(cāng)庫(kù)和第三方物流企業(yè)都需要很高的資質(zhì)。流程包括：融資企業(yè)向第三方物流交付倉(cāng)儲(chǔ)貨物，第三方物流向融資企業(yè)出具倉(cāng)單，融資企業(yè)向銀行交付倉(cāng)單，銀行向融資企業(yè)出賬，融資企業(yè)向銀行追加保證金，銀行向融資企業(yè)釋放倉(cāng)單，銀行向第三方物流通知發(fā)貨，第三方物流向融資企業(yè)放貨。預(yù)付款融資是下游企業(yè)為了獲得正常運(yùn)營(yíng)所需的原材料、半成品或者成品，向上游供應(yīng)商預(yù)付賬款并獲得銀行提供的短期信貸支持。先票/款后貨授信是其中一種形式。該融資方式可以幫助進(jìn)口商在采購(gòu)大宗商品時(shí)獲得更多的資金支持，同時(shí)降低擔(dān)保抵押成本，提高財(cái)務(wù)杠桿效應(yīng)。銀行控制貨權(quán)，確保了還款來(lái)源，降低了銀行的信用風(fēng)險(xiǎn)。進(jìn)口商可以通過(guò)這種方式獲得更多的采購(gòu)資金，從而擴(kuò)大采購(gòu)規(guī)模，增加銷(xiāo)售收入。流程①進(jìn)口商向銀行申請(qǐng)開(kāi)立信用證②銀行開(kāi)立信用證并控制貨權(quán)③進(jìn)口商向供應(yīng)商支付貨款④供應(yīng)商發(fā)運(yùn)貨物并提供貨權(quán)證明⑤進(jìn)口商向銀行提供貨權(quán)證明并獲得貸款⑥進(jìn)口商按照合同規(guī)定還款給銀行客戶(hù)如果沒(méi)有其他抵押品或擔(dān)保，只需繳納一定的保證金就可以開(kāi)證采購(gòu)，甚至可以一次性進(jìn)行大規(guī)模采購(gòu)以獲得更多折扣。銀行放棄了對(duì)抵質(zhì)押和保證擔(dān)保的要求，因此客戶(hù)范圍擴(kuò)大了，但銀行仍然控制貨權(quán)，風(fēng)險(xiǎn)并未明顯增加。銀行需要管控風(fēng)險(xiǎn)，檢查不同類(lèi)型的單證在控制貨權(quán)方面是否有效，可以選擇為在運(yùn)貨物購(gòu)買(mǎi)以銀行為受益人的保險(xiǎn)，并關(guān)注到貨和入倉(cāng)監(jiān)管之間的貨權(quán)歸屬。銀行也需要提前想好客戶(hù)放棄收貨時(shí)的處理辦法。國(guó)內(nèi)信用證是在國(guó)內(nèi)企業(yè)之間的交易中，客戶(hù)向銀行申請(qǐng)開(kāi)立，向銷(xiāo)貨商開(kāi)出的有一定金額、在規(guī)定時(shí)間內(nèi)憑符合信用證條款規(guī)定的單據(jù)支付貨款的書(shū)面承諾。國(guó)內(nèi)信用證解決了陌生買(mǎi)賣(mài)雙方之間的信用風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題，以銀行信用彌補(bǔ)商業(yè)信用的不足，降低了很多傳統(tǒng)人民幣結(jié)算業(yè)務(wù)中的風(fēng)險(xiǎn)。由于沒(méi)有金額限制，國(guó)內(nèi)信用證模式下的交易更具彈性，手續(xù)也簡(jiǎn)單得多?？蛻?hù)可以通過(guò)銀行給的授信額度延期付款，提前提取貨物獲得銷(xiāo)售收入，然后再支付國(guó)內(nèi)信用證款項(xiàng)，從而不會(huì)占有自有資金，減少資金鏈斷開(kāi)的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)提高了資金使用的效率。賣(mài)方按規(guī)定發(fā)貨以后，應(yīng)收賬款成立且具備銀行信用保障，幾乎不存在拖欠和壞賬的風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)內(nèi)信用證規(guī)避了賣(mài)方的信用風(fēng)險(xiǎn)，更為有力地控制了貨權(quán)，同時(shí)銀行業(yè)也獲得了與信用證相關(guān)的中間業(yè)務(wù)收入。附保貼函的商業(yè)承兌匯票是一種融資工具，可以幫助客戶(hù)在沒(méi)有抵押品或擔(dān)保的情況下獲得融資?？蛻?hù)需要向銀行申請(qǐng)開(kāi)立商業(yè)承兌匯票，并提供附保貼函作為擔(dān)保。銀行會(huì)對(duì)客戶(hù)進(jìn)行信用評(píng)估，并根據(jù)評(píng)估結(jié)果制定融資方案?？蛻?hù)在獲得融資后，可以使用資金進(jìn)行采購(gòu)或其他經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。在匯票到期日，客戶(hù)需要向銀行支付匯票金額。如果客戶(hù)無(wú)法按時(shí)支付，銀行可以通過(guò)附保貼函來(lái)保障自己的權(quán)益。這種融資工具可以幫助客戶(hù)獲得資金支持，同時(shí)也可以幫助銀行控制風(fēng)險(xiǎn)。這種融資模式被稱(chēng)為商業(yè)承兌匯票保貼，是銀行對(duì)商業(yè)承兌匯票承兌人、背書(shū)人或持有人核定授信額度，并在授信額度內(nèi)對(duì)其商業(yè)承兌匯票提供貼現(xiàn)的一種授信行為。通過(guò)對(duì)商業(yè)承兌匯票承諾保證給予貼現(xiàn)，商業(yè)承兌匯票就具備了銀行信用，從而提升了商業(yè)承兌匯票的信用，加速其流通。好處：這種融資模式的貼現(xiàn)率低于貸款，且免除手續(xù)費(fèi)，因此融資成本較低。由于銀行信用支持，出票人的信用等級(jí)得到增加，且不用簽署擔(dān)保合同等文件，因此使用起來(lái)非常簡(jiǎn)便。銀行可以控制資金流向，加上票據(jù)責(zé)任形成了隱形連帶擔(dān)保，也就降低了銀行的操作風(fēng)險(xiǎn)和成本。流程：①融資企業(yè)向收款人出具商業(yè)承兌匯票②銀行向融資企業(yè)出具額度內(nèi)的保貼函③收款人憑保貼函進(jìn)行貼現(xiàn)④融資企業(yè)付款給銀行共同點(diǎn)：這三種融資模式都具有自?xún)斝院头忾]性，第一還款來(lái)源為融資項(xiàng)下資產(chǎn)，其次才是其他還款來(lái)源。金融機(jī)構(gòu)在考慮授信額度時(shí)不再主要考慮企業(yè)的規(guī)模和實(shí)力，而是重點(diǎn)關(guān)注企業(yè)之間的貿(mào)易背景和交易行為。金融機(jī)構(gòu)在給予授信額度時(shí)，重點(diǎn)考察融資業(yè)務(wù)的自?xún)斝院腿谫Y企業(yè)運(yùn)用資金的能力。區(qū)別：應(yīng)收賬款融資主要針對(duì)供應(yīng)鏈下游企業(yè)，因?yàn)橘d銷(xiāo)賬期較長(zhǎng)，供應(yīng)商的資金流緊張，這一模式的主要目的在于盤(pán)活企業(yè)未來(lái)的現(xiàn)金流。庫(kù)存融資和預(yù)付款融資的主要目的在于盤(pán)活在運(yùn)物資以及產(chǎn)品儲(chǔ)存在倉(cāng)庫(kù)占用的資金，最大化發(fā)揮資金效率。預(yù)付款融資最大限度減輕了企業(yè)一次性付款帶來(lái)的資金壓力，尤其是大額訂單，企業(yè)往往難以承擔(dān)一次性大額付款。這種融資模式幫助融資企業(yè)拿到了超過(guò)自身資金能力的訂單，也提升了上游企業(yè)的銷(xiāo)售能力。要素對(duì)比：應(yīng)收賬款融資針對(duì)的是債權(quán)，旨在盤(pán)活現(xiàn)金流，適用于上游供應(yīng)商在銷(xiāo)售階段的企