年5月29日權(quán)證登記結(jié)算業(yè)務(wù)實(shí)施細(xì)則測試發(fā)布稿文檔僅供參考深圳證券交易所上市權(quán)證登記結(jié)算業(yè)務(wù)實(shí)施細(xì)則(測試發(fā)布稿)第一章總則第一條為規(guī)范深圳證券交易所市場權(quán)證的登記結(jié)算業(yè)務(wù),明確當(dāng)事人之間的權(quán)利義務(wù)關(guān)系,防范結(jié)算風(fēng)險(xiǎn),根據(jù)相關(guān)法律、法規(guī)和中國證券登記結(jié)算有限責(zé)任公司(以下簡稱”本公司”)有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則,制定本細(xì)則。第二條本細(xì)則適用于在深圳證券交易所發(fā)行、上市的權(quán)證的登記、結(jié)算業(yè)務(wù),本細(xì)則沒有規(guī)定的,適用本公司其它有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則。第三條權(quán)證發(fā)行人應(yīng)與本公司簽訂登記結(jié)算服務(wù)協(xié)議,權(quán)證由多個(gè)發(fā)行人發(fā)起設(shè)立的,全體發(fā)行人應(yīng)委托代理人辦理相關(guān)業(yè)務(wù)。第四條本公司對權(quán)證發(fā)行人提供的材料進(jìn)行形式審核,權(quán)證發(fā)行人應(yīng)當(dāng)確保其提供的材料合法、真實(shí)、準(zhǔn)確和完整。第二章賬戶管理第五條投資者應(yīng)使用在本公司開立的證券賬戶辦理權(quán)證的認(rèn)購、交易、行權(quán)等業(yè)務(wù)。第六條權(quán)證發(fā)行人在權(quán)證發(fā)行前需向本公司申請開立行權(quán)專用證券賬戶,用于行權(quán)履約。賬戶名格式為”權(quán)證行權(quán)專用證券賬戶(XX權(quán)證發(fā)行人)。涉及股權(quán)分置改革的,賬戶名格式為”XX公司股權(quán)分置改革權(quán)證行權(quán)專用證券賬戶”。如權(quán)證發(fā)行人同時(shí)委托我公司保管履約擔(dān)保標(biāo)的證券的,行權(quán)專用證券賬戶同時(shí)用于履約擔(dān)保標(biāo)的證券的保管。第七條權(quán)證發(fā)行人需向本公司申請開立行權(quán)專用資金交收賬戶,用于其作為行權(quán)交收對手方與其它結(jié)算參與人之間的資金交收。賬戶名格式為”權(quán)證行權(quán)專用資金交收賬戶(XX權(quán)證發(fā)行人)”。涉及股權(quán)分置改革的,賬戶名格式為”XX公司股權(quán)分置改革權(quán)證行權(quán)專用資金交收賬戶”。如權(quán)證發(fā)行人同時(shí)委托我公司保管履約擔(dān)?，F(xiàn)金的,行權(quán)專用資金交收賬戶同時(shí)用于履約擔(dān)保現(xiàn)金的保管。第八條本公司為結(jié)算參與人開立證券交收賬戶,用于權(quán)證交易與行權(quán)的證券交收。結(jié)算參與人使用其結(jié)算備付金賬戶完成權(quán)證交易與行權(quán)的資金交收。第九條本公司為結(jié)算參與人開立權(quán)證交收履約保證金賬戶,用于權(quán)證交收履約保證金的保管。第三章登記第十條權(quán)證發(fā)行前,發(fā)行人應(yīng)在本公司辦理履約擔(dān)保證券或資金的保管,或提供經(jīng)本公司認(rèn)可的相關(guān)擔(dān)保證明文件。第十一條權(quán)證發(fā)行結(jié)束,發(fā)行人應(yīng)到本公司辦理權(quán)證的初始登記。權(quán)證經(jīng)過網(wǎng)上發(fā)行的,本公司根據(jù)深圳證券交易所的發(fā)行結(jié)果進(jìn)行初始登記;經(jīng)過網(wǎng)下發(fā)行的,本公司依據(jù)發(fā)行人按規(guī)定提交的發(fā)行結(jié)果進(jìn)行初始登記。第十二條投資者經(jīng)過托管券商向深圳證券交易所進(jìn)行權(quán)證交易申報(bào)和行權(quán)申報(bào)。本公司根據(jù)深圳證券交易所的相關(guān)數(shù)據(jù)和交收結(jié)果進(jìn)行變更登記。第十三條權(quán)證行權(quán)期開始前,發(fā)行人或其代理人應(yīng)委托本公司辦理權(quán)證行權(quán)業(yè)務(wù)。第十四條權(quán)證發(fā)行人應(yīng)在權(quán)證存續(xù)期結(jié)束后的十個(gè)工作日內(nèi)至本公司辦理退出登記手續(xù)。到期未辦理的,即視同權(quán)證發(fā)行人與本公司的委托登記和行權(quán)關(guān)系自動(dòng)終止。第十五條已上市交易的權(quán)證,根據(jù)深圳證券交易所規(guī)定進(jìn)行權(quán)證創(chuàng)設(shè)的,相關(guān)規(guī)定另行規(guī)定。第四章權(quán)證交易的清算交收第十六條對權(quán)證的交易,本公司作為共同對手方,按照”貨銀對付”的原則進(jìn)行本公司與結(jié)算參與人之間的清算交收。本公司依據(jù)深圳證券交易所的成交記錄為結(jié)算參與人提供清算交收服務(wù)。第十七條每個(gè)交易日(以下簡稱T日)收市后,本公司進(jìn)行T日權(quán)證交易的證券和資金清算。本公司將各結(jié)算參與人當(dāng)日權(quán)證交易的資金數(shù)據(jù),軋差計(jì)算出各結(jié)算參與人應(yīng)收付資金凈額,并將清算結(jié)果發(fā)送給各結(jié)算參與人。第十八條本公司于T日日終依據(jù)清算結(jié)果,對T日權(quán)證凈賣出方證券賬戶內(nèi)的凈賣出權(quán)證作交收鎖定。處于交收鎖定狀態(tài)的權(quán)證不得賣出,本公司不辦理對該部分權(quán)證的司法凍結(jié)、質(zhì)押、非交易過戶和轉(zhuǎn)托管。第十九條權(quán)證交易的證券和資金的最終交收時(shí)點(diǎn)為T+1日16:00。第二十條結(jié)算參與人應(yīng)當(dāng)保證其結(jié)算備付金賬戶在T+1日最終交收時(shí)點(diǎn)有足額資金用于T日權(quán)證交易的資金交收。第二十一條本公司在T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),檢查T日權(quán)證交易凈賣出權(quán)證的投資者證券賬戶,根據(jù)清算結(jié)果將凈賣出權(quán)證從投資者證券賬戶代為劃入結(jié)算參與人證券交收賬戶,再劃入本公司證券集中交收賬戶。第二十二條T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),結(jié)算參與人結(jié)算備付金賬戶內(nèi)可用資金不小于T日其權(quán)證交易清算后的應(yīng)付凈額,或者T日權(quán)證交易的資金清算后為凈應(yīng)收的,本公司將相應(yīng)證券從證券集中交收賬戶劃撥至該結(jié)算參與人證券交收賬戶,完成本公司與結(jié)算參與人之間不可撤銷的證券交收,并代為劃入相應(yīng)的凈買入證券賬戶。第二十三條T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),結(jié)算參與人結(jié)算備付金賬戶內(nèi)可用資金小于T日其權(quán)證交易清算后的應(yīng)付凈額,不足金額為結(jié)算參與人違約交收金額。本公司將證券集中交收賬戶中確定為待處分證券的權(quán)證劃入本公司專用清償賬戶,未確定為待處分證券的權(quán)證劃撥至該結(jié)算參與人證券交收賬戶,完成本公司與結(jié)算參與人之間不可撤銷的證券交收,并代為劃入相應(yīng)的凈買入證券賬戶。第二十四條本公司在確定待處分權(quán)證時(shí),如果結(jié)算參與人指定的證券及其孳生權(quán)益價(jià)值之和低于違約交收金額,本公司按照相關(guān)順序?qū)⑵渌蛟摻Y(jié)算參與人交付的證券確定為待處分證券,其價(jià)值上限為:待處分權(quán)證價(jià)值=MIN｛(違約交收金額-專用清償賬戶內(nèi)待處分證券價(jià)值-T日質(zhì)押式融資回購凈應(yīng)付款),T日權(quán)證交易的凈應(yīng)付款｝如無其它規(guī)定,待處分證券價(jià)值按T+1日收盤價(jià)計(jì)算。第二十五條本公司在T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),將結(jié)算參與人應(yīng)付凈額由其結(jié)算備付金賬戶劃撥至本公司資金集中交收賬戶,完成本公司與結(jié)算參與人之間不可撤銷的資金交收。在結(jié)算參與人已完成證券交收義務(wù)的前提下,將應(yīng)收凈額由本公司資金集中交收賬戶劃入結(jié)算參與人結(jié)算備付金賬戶。第五章權(quán)證行權(quán)的清算交收第二十六條本公司根據(jù)深圳證券交易所的T日行權(quán)申報(bào)記錄,于T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),依據(jù)"貨銀對付"原則,組織結(jié)算參與人與權(quán)證發(fā)行人進(jìn)行全額逐筆交收。第二十七條標(biāo)的證券若有分紅派息、配股及其它涉及證券價(jià)格除權(quán)除息事宜的,投資者在股權(quán)登記日的行權(quán)申報(bào),所得證券不含權(quán)。本公司按照除權(quán)除息調(diào)整過的行權(quán)價(jià)格和行權(quán)比例辦理行權(quán)申報(bào)的清算交收。第二十八條T日收市后,本公司根據(jù)深圳證券交易所提供的行權(quán)價(jià)格、行權(quán)比例以及標(biāo)的證券結(jié)算價(jià)格,對T日行權(quán)申報(bào)進(jìn)行有效性檢查和逐筆清算,并將清算結(jié)果發(fā)送給各結(jié)算參與人。第二十九條證券給付結(jié)算方式下,對每筆行權(quán),行權(quán)資金為:行權(quán)資金=行權(quán)價(jià)格×權(quán)證數(shù)量×行權(quán)比例證券給付結(jié)算方式下,按照權(quán)證數(shù)量與行權(quán)比例乘積計(jì)得的行權(quán)所得證券數(shù)量取整數(shù)值,小數(shù)部分忽略不計(jì)?，F(xiàn)金結(jié)算方式下,對認(rèn)沽權(quán)證每筆行權(quán),行權(quán)資金為:行權(quán)資金=(行權(quán)價(jià)格-標(biāo)的證券結(jié)算價(jià)格)×權(quán)證數(shù)量×行權(quán)比例現(xiàn)金結(jié)算方式下,對認(rèn)購權(quán)證每筆行權(quán),行權(quán)資金為:行權(quán)資金=(標(biāo)的證券結(jié)算價(jià)格-行權(quán)價(jià)格)×權(quán)證數(shù)量×行權(quán)比例行權(quán)相關(guān)費(fèi)用參照相關(guān)規(guī)定執(zhí)行。第三十條對于每筆行權(quán)申報(bào),結(jié)算參與人應(yīng)保證在T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),其結(jié)算備付金賬戶有足額資金用于完成T日行權(quán)的資金交收,其行權(quán)申報(bào)方證券賬戶有足額標(biāo)的證券和權(quán)證用于完成T日行權(quán)的證券交收。對于每筆行權(quán)申報(bào),發(fā)行人應(yīng)保證在T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),其行權(quán)專用資金交收賬戶和行權(quán)專用證券賬戶內(nèi)有足額資金和標(biāo)的證券用于完成T日行權(quán)交收。第三十一條同一交易日內(nèi)的行權(quán)申報(bào),既有證券給付方式又有現(xiàn)金方式結(jié)算的,本公司先辦理現(xiàn)金方式結(jié)算業(yè)務(wù),再辦理證券給付方式結(jié)算業(yè)務(wù)。證券給付方式下,既有認(rèn)沽權(quán)證又有認(rèn)購權(quán)證行權(quán)結(jié)算的,本公司先辦理認(rèn)沽權(quán)證行權(quán)結(jié)算業(yè)務(wù),再辦理認(rèn)購權(quán)證行權(quán)結(jié)算業(yè)務(wù)。第三十二條證券給付結(jié)算方式下,對于認(rèn)沽權(quán)證的申報(bào)行權(quán),本公司于T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),根據(jù)清算結(jié)果,按申報(bào)順序逐筆檢查行權(quán)申報(bào)方證券賬戶中可用權(quán)證和標(biāo)的證券,以及發(fā)行人行權(quán)專用資金交收賬戶內(nèi)可用資金是否足額。上述證券和資金足額的,本公司將發(fā)行人行權(quán)專用資金交收賬戶中相應(yīng)行權(quán)資金劃至行權(quán)申報(bào)結(jié)算參與人結(jié)算備付金賬戶;同時(shí)將相應(yīng)標(biāo)的證券從申報(bào)方證券賬戶代為劃撥至其參與人證券交收賬戶后,再劃撥至發(fā)行人行權(quán)專用證券賬戶;將相應(yīng)權(quán)證從申報(bào)方證券賬戶代為劃撥至其參與人證券交收賬戶后予以注銷。第三十三條證券給付結(jié)算方式下,對于認(rèn)購權(quán)證的申報(bào)行權(quán),本公司于T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),根據(jù)清算結(jié)果,按申報(bào)順序逐筆檢查行權(quán)申報(bào)方證券賬戶中可用權(quán)證和其參與人結(jié)算備付金賬戶中可用資金是否足額,以及發(fā)行人行權(quán)專用證券賬戶內(nèi)可用標(biāo)的證券是否足額。上述證券和資金足額的,本公司將行權(quán)申報(bào)方結(jié)算參與人結(jié)算備付金賬戶相應(yīng)行權(quán)資金劃至發(fā)行人行權(quán)專用資金交收賬戶;將發(fā)行人行權(quán)專用證券賬戶中相應(yīng)標(biāo)的證券劃撥至行權(quán)申報(bào)方結(jié)算參與人證券交收賬戶,并代為劃入行權(quán)申報(bào)方證券賬戶;同時(shí)將權(quán)證從行權(quán)申報(bào)方證券賬戶代為劃撥至其結(jié)算參與人證券交收賬戶后予以注銷。第三十四條現(xiàn)金結(jié)算方式下,對于認(rèn)沽或認(rèn)購權(quán)證的申報(bào)行權(quán),本公司于T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),根據(jù)清算結(jié)果,按行權(quán)申報(bào)順序,在檢查完申報(bào)方權(quán)證足額且發(fā)行人資金足額后,將相應(yīng)行權(quán)資金從發(fā)行人行權(quán)專用資金交收賬戶劃至結(jié)算參與人結(jié)算備付金賬戶;同時(shí)將權(quán)證從行權(quán)申報(bào)方證券賬戶代為劃入結(jié)算參與人證券交收賬戶,并予以注銷。第三十五條采用現(xiàn)金結(jié)算方式行權(quán)的,本公司在權(quán)證期滿后的3個(gè)工作日內(nèi)對到期日未行權(quán)的價(jià)內(nèi)權(quán)證進(jìn)行自動(dòng)行權(quán)。在權(quán)證期滿后的第一個(gè)工作日,本公司根據(jù)清算結(jié)果,檢查發(fā)行人行權(quán)專用資金交收賬戶內(nèi)的資金是否足以支付當(dāng)日所有自動(dòng)行權(quán)交收應(yīng)付資金。如果足額,本公司將相應(yīng)行權(quán)資金從發(fā)行人行權(quán)專用資金交收賬戶劃至結(jié)算參與人結(jié)算備付金賬戶,同時(shí)將權(quán)證從行權(quán)申報(bào)方證券賬戶代為劃入結(jié)算參與人證券交收賬戶,并予以注銷。如果不足,我公司對當(dāng)日該權(quán)證所涉的自動(dòng)行權(quán)做自動(dòng)行權(quán)交收失敗處理,并轉(zhuǎn)入下一日繼續(xù)處理,直至自動(dòng)行權(quán)交收成功或權(quán)證期滿已達(dá)三個(gè)工作日。第三十六條本公司在進(jìn)行資金和證券是否足額檢查時(shí)的最小單位是單筆行權(quán)申報(bào)所含數(shù)量,對于資金或證券數(shù)量低于最小單位的,不辦理部分交收。第三十七條行權(quán)交收失敗的,權(quán)證持有人欲行權(quán)需重新進(jìn)行行權(quán)申報(bào)。第三十八條由于發(fā)行人資金或證券不足導(dǎo)致行權(quán)交收失敗的或因結(jié)算參與人原因?qū)е滦袡?quán)交收失敗的,本公司不承擔(dān)相關(guān)法律責(zé)任。第六章風(fēng)險(xiǎn)管理第三十九條本公司根據(jù)相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則制定結(jié)算參與人風(fēng)險(xiǎn)控制標(biāo)準(zhǔn),與符合本公司風(fēng)險(xiǎn)控制要求的結(jié)算參與人直接完成權(quán)證交易和行權(quán)結(jié)算。不符合本公司風(fēng)險(xiǎn)控制要求的結(jié)算參與人必須選擇符合風(fēng)險(xiǎn)控制要求的結(jié)算參與人代理其權(quán)證交易和行權(quán)的結(jié)算業(yè)務(wù)。第四十條結(jié)算參與人必須在權(quán)證交收履約保證金賬戶繳存不低于最低限額的權(quán)證交收履約保證金,用于擔(dān)保該結(jié)算參與人發(fā)生交收違約時(shí)的價(jià)差風(fēng)險(xiǎn)。結(jié)算參與人提交的權(quán)證交收履約保證金低于最低限額的,本公司有權(quán)從其結(jié)算備付金賬戶扣劃。第四十一條權(quán)證交收履約保證金的初始繳納金額為50萬人民幣。本公司每月月初調(diào)整各結(jié)算參與人權(quán)證交收履約保證金的最低限額,但不低于初始繳納金額。權(quán)證交收履約保證金最低限額=MAX(上月權(quán)證日均買入金額,上月權(quán)證單日最高凈買入金額)×繳納比例繳納比例暫定為20%,本公司有權(quán)不定期調(diào)整。第四十二條結(jié)算參與人在T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),未能足額履行資金交收義務(wù),出現(xiàn)結(jié)算備付金透支的,本公司有權(quán)采取以下措施:(一)提請深圳證券交易所T+2日起限制其權(quán)證買入交易,并暫停該參與人權(quán)證買入的結(jié)算服務(wù);(二)對違約結(jié)算參與人的T+1日終的違約交收金額按千分之一的日利率收取違約金。第四十三條結(jié)算參與人在T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),在T日權(quán)證交易的交收中,未能足額履行證券交收義務(wù),出現(xiàn)權(quán)證賣空,本公司將其賣空資金劃入專用清償賬戶,并有權(quán)采取以下措施:(一)要求結(jié)算參與人及時(shí)補(bǔ)購賣空權(quán)證;(二)可動(dòng)用權(quán)證的賣空資金為該參與人代為補(bǔ)入相應(yīng)權(quán)證,填補(bǔ)被賣空的權(quán)證。賣空資金不足的,本公司動(dòng)用權(quán)證交收履約保證金彌補(bǔ)差額部分,仍不足的,本公司有權(quán)繼續(xù)追償;(三)對違約結(jié)算參與人沒收賣空利得,按賣空金額的千分之一收取賣空違約金。第四十四條結(jié)算參與人在T+1日最終交收時(shí)點(diǎn),由于可用資金或可用證券不足,在T日的行權(quán)申報(bào)交收失敗的,導(dǎo)致該參與人未能足額履行標(biāo)的證券交易的交收義務(wù),出現(xiàn)證券賣空,本公司將賣空資金劃入專用清償賬戶,并有權(quán)采取以下措施:(一)要求結(jié)算參與人及時(shí)補(bǔ)購賣空證券;(二)可動(dòng)用賣空賬戶內(nèi)權(quán)證或其它相應(yīng)權(quán)證為該參與人代為行權(quán),所得證券填補(bǔ)賣空證券,動(dòng)用賣空資金填補(bǔ)所需資金。賣空資金不足的,本公司動(dòng)用權(quán)證交收履約保證金彌補(bǔ)差額部分,仍不足的,本公司有權(quán)繼續(xù)追償;(三)對違約結(jié)算參與人沒收賣空利得,按賣空金額的千分之一收取賣空違約金。第四十五條本公司自T+2日起處理專用清償證券賬戶中的待處分權(quán)證,所得資金用于彌補(bǔ)結(jié)算參與人的違約交收金額。如果處理所得不足以彌補(bǔ)該結(jié)算參與人違約交收金額,本公司動(dòng)用權(quán)證交收履約保證金彌補(bǔ)差額部分,仍不足的,本公司有權(quán)繼續(xù)追償。第四十六條結(jié)算參與人補(bǔ)足權(quán)證交收履約保證金的最低限額的,且未出現(xiàn)交收透支的,可向本公司申請恢復(fù)其權(quán)證買入交易的結(jié)算服務(wù)。第四十七條本公司有權(quán)對結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)較大的結(jié)算參與人采取調(diào)整最低結(jié)算備付金繳存比例、要求其提供額外擔(dān)保品,或暫停該參與人權(quán)證買入交易結(jié)算資格等風(fēng)險(xiǎn)管理措施。第七章附則第四十八條本公司按協(xié)議和相關(guān)規(guī)定向權(quán)證發(fā)行人、結(jié)算參與人收取相關(guān)登記結(jié)算業(yè)務(wù)費(fèi)用。第四十九條因地震、臺(tái)風(fēng)、水災(zāi)、火災(zāi)、戰(zhàn)爭及其它不可抗力因素,以及不可預(yù)測或無法控制的系統(tǒng)故障、設(shè)備故障、通信故障、停電等突發(fā)事故給有關(guān)當(dāng)事人造成損失的,本公司不承擔(dān)責(zé)任。第五十條本細(xì)則下列用語的涵義:(一)登記,是指證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)為證券發(fā)行人建立和維護(hù)證券持有人名冊的行為。(二)結(jié)算,指清算和交收。(三)清算,是指證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)以結(jié)算參與人為單位,按照確定的原則計(jì)算出每個(gè)結(jié)算參與人的證券和資金的應(yīng)收應(yīng)付數(shù)額的行為。(四)交收,是指結(jié)算參與人按照證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)確定的清算結(jié)果,經(jīng)過轉(zhuǎn)移證券和資金終止相關(guān)債權(quán)債務(wù)關(guān)系的行為。(五)結(jié)算參與人,是指經(jīng)證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)審核同意,取得參與人資格的證券公司、托管銀行及其它合格機(jī)構(gòu)。(六)共同對手方,指對證券交易而言,同時(shí)作為所有買方的賣方和作為所有賣方的買方的主體。(七)貨銀對付,是指在證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的組織管理下,結(jié)算參與人所進(jìn)行的證券交收和資金交收同時(shí)完成,且不可撤銷。(八)證券集中交收賬戶,是指證券