期貨技術(shù)指標(biāo)培訓(xùn)課件演講人：日期:目錄CATALOGUE期貨市場基礎(chǔ)知識技術(shù)指標(biāo)基本概念及分類常用趨勢類技術(shù)指標(biāo)詳解與應(yīng)用常用震蕩類技術(shù)指標(biāo)詳解與應(yīng)用技術(shù)指標(biāo)組合運(yùn)用與策略制定實(shí)戰(zhàn)案例分析與經(jīng)驗(yàn)分享期貨市場基礎(chǔ)知識01PART期貨市場概述定義期貨市場是按達(dá)成的協(xié)議交易并按預(yù)定日期交割的金融市場?，F(xiàn)貨與期貨的區(qū)別期貨的交割期放在未來，而相關(guān)價格、交貨及付款等條件是在即期由買賣雙方在合同中規(guī)定的。商品及證券交易商品及證券均可在期貨市場上進(jìn)行交易。市場規(guī)模2021年全國期貨市場累計成交量約為75.14億手，累計成交額約為581.20萬億元。交易制度期貨市場具有標(biāo)準(zhǔn)化的合約、保證金制度、逐日盯市、漲跌停板等制度。交易流程開戶、下單、競價、結(jié)算、交割等環(huán)節(jié)。保證金制度交易者只需繳納合約價值的一部分作為保證金，從而進(jìn)行大額交易。風(fēng)險控制期貨市場通過保證金制度、逐日盯市等制度來控制風(fēng)險。期貨交易制度與流程每種期貨合約都有標(biāo)準(zhǔn)化的規(guī)格，如交割月份、交易單位等。合約規(guī)格成交量最大的合約，通常是最活躍的合約。主力合約01020304商品期貨和金融期貨，包括農(nóng)產(chǎn)品、金屬、能源、指數(shù)等。品種分類通過市場供求關(guān)系形成的，反映未來某個時間點(diǎn)的預(yù)期價格。合約價格期貨品種與合約介紹關(guān)注供求關(guān)系、政策影響、庫存變化等因素，以判斷期貨價格的長期趨勢。通過研究價格圖表、交易量等技術(shù)指標(biāo)，來預(yù)測短期價格走勢。利用數(shù)學(xué)模型和計算機(jī)算法進(jìn)行交易決策，追求穩(wěn)定收益。關(guān)注全球經(jīng)濟(jì)、政治等因素對期貨市場的影響。期貨市場分析方法基本分析技術(shù)分析量化分析宏觀分析技術(shù)指標(biāo)基本概念及分類02PART定義技術(shù)指標(biāo)是通過對股票的價格和成交量等數(shù)據(jù)進(jìn)行數(shù)學(xué)運(yùn)算，得出的用于預(yù)測未來價格走勢的參考指標(biāo)。作用幫助投資者把握市場趨勢，發(fā)現(xiàn)價格變化的轉(zhuǎn)折點(diǎn)，從而做出買入或賣出的決策。技術(shù)指標(biāo)定義與作用趨勢類指標(biāo)主要依據(jù)股票價格或成交量的歷史數(shù)據(jù)，通過一定的數(shù)學(xué)公式計算出當(dāng)前的趨勢，并預(yù)測未來的價格走勢。原理趨勢類指標(biāo)適用于長期投資，能夠較好地反映市場的整體趨勢，但對短期波動不敏感。特點(diǎn)趨勢類指標(biāo)原理及特點(diǎn)震蕩類指標(biāo)原理及特點(diǎn)特點(diǎn)震蕩類指標(biāo)適用于短期投資，能夠及時反映市場的短期波動，但在長期趨勢中可能失效。原理震蕩類指標(biāo)主要通過測量股票價格在一定時間內(nèi)的波動幅度，來判斷市場的超買或超賣狀態(tài)，從而預(yù)測價格的短期波動。資金流向指標(biāo)通過統(tǒng)計主力資金的流入流出情況，判斷市場的資金流向和主力意圖，為投資決策提供依據(jù)。均線系統(tǒng)通過計算不同時間段的平均價格，來判斷股票價格的長期趨勢和支撐位、壓力位。量價關(guān)系指標(biāo)分析股票價格上漲或下跌時的成交量變化，從而判斷市場的買賣力量和市場趨勢。其他輔助性技術(shù)指標(biāo)常用趨勢類技術(shù)指標(biāo)詳解與應(yīng)用03PART移動平均線（MA）原理及實(shí)戰(zhàn)技巧MA原理：移動平均線是用統(tǒng)計分析的方法，將一定時期內(nèi)的證券價格（指數(shù)）加以平均，并把不同時間的平均值連接起來，形成一根MA，用以觀察證券價格變動趨勢。實(shí)戰(zhàn)技巧：MA可以顯示證券價格的長期趨勢，幫助交易者把握市場大勢；同時，當(dāng)價格向上穿過移動平均線時，為買入信號；當(dāng)價格向下穿過移動平均線時，為賣出信號。MA參數(shù)選擇：短期移動平均線參數(shù)可選5、10、20天，主要用于觀察短期趨勢；中長期移動平均線參數(shù)可選50天、100天、200天，主要用于判斷長期趨勢。MA組合使用：通過短期和中長期移動平均線的組合使用，可以更好地判斷市場趨勢和買賣點(diǎn)。相對強(qiáng)弱指數(shù)（RSI）原理及實(shí)戰(zhàn)技巧RSI原理01相對強(qiáng)弱指數(shù)是根據(jù)一定時期內(nèi)價格上漲幅度均值和價格下跌幅度均值的關(guān)系計算出來的，用來判斷市場超買或超賣狀態(tài)的技術(shù)指標(biāo)。實(shí)戰(zhàn)技巧02RSI值在70以上為超買區(qū)，可考慮賣出；RSI值在30以下為超賣區(qū)，可考慮買入；RSI在50附近波動為常態(tài)，市場無明顯趨勢。RSI背離03當(dāng)價格創(chuàng)出新高而RSI未能同步創(chuàng)出新高時，為頂背離，是賣出信號；當(dāng)價格創(chuàng)出新低而RSI未能同步創(chuàng)出新低時，為底背離，是買入信號。RSI參數(shù)調(diào)整04RSI的參數(shù)可根據(jù)市場情況進(jìn)行調(diào)整，通常選擇6、12、24作為短期、中期和長期的參數(shù)設(shè)置。BOLL原理布林帶由三條線組成，上軌線為壓力線，下軌線為支撐線，中間為股價的波動區(qū)域。布林帶的寬度隨著股價的波動而自動調(diào)整，可以反映股價的波動范圍。實(shí)戰(zhàn)技巧當(dāng)股價突破上軌線時，為超買信號，可考慮賣出；當(dāng)股價跌破下軌線時，為超賣信號，可考慮買入；當(dāng)股價在中軌線上方運(yùn)行時，為多方市場，可考慮買入；當(dāng)股價在中軌線下方運(yùn)行時，為空方市場，可考慮賣出。BOLL喇叭口當(dāng)布林帶的上軌線和下軌線逐漸擴(kuò)大時，稱為喇叭口，預(yù)示著股價將有大波動，可密切關(guān)注市場走勢。布林帶（BOLL）原理及實(shí)戰(zhàn)技巧BOLL縮口當(dāng)布林帶的上軌線和下軌線逐漸靠攏時，稱為縮口，預(yù)示著股價波動將減小，可密切關(guān)注市場變化。布林帶（BOLL）原理及實(shí)戰(zhàn)技巧CCI原理順勢指標(biāo)是衡量股價、外匯或貴金屬交易是否已超出常態(tài)分布范圍的技術(shù)指標(biāo)。CCI值在+100以上為超買區(qū)，可考慮賣出；CCI值在-100以下為超賣區(qū)，可考慮買入。實(shí)戰(zhàn)技巧CCI指標(biāo)波動于正無窮大和負(fù)無窮大之間，當(dāng)CCI線從下向上突破+100線時，為買入信號；當(dāng)CCI線從上向下突破-100線時，為賣出信號。CCI與股價背離當(dāng)CCI指標(biāo)處于超買或超賣區(qū)時，若股價與CCI指標(biāo)走勢背離，則可能預(yù)示著股價即將反轉(zhuǎn)。CCI參數(shù)調(diào)整CCI的參數(shù)可根據(jù)市場情況進(jìn)行調(diào)整，通常選擇14作為計算周期。順勢指標(biāo)（CCI）原理及實(shí)戰(zhàn)技巧常用震蕩類技術(shù)指標(biāo)詳解與應(yīng)用04PART實(shí)戰(zhàn)技巧結(jié)合其他指標(biāo)和趨勢線分析，提高準(zhǔn)確率；注意指標(biāo)鈍化現(xiàn)象，避免陷入陷阱。隨機(jī)指標(biāo)原理通過統(tǒng)計周期內(nèi)最高價、最低價和收盤價之間的關(guān)系，反映價格波動的動能和超買超賣狀態(tài)。KDJ指標(biāo)應(yīng)用K線和D線在80以上為超買區(qū)，在20以下為超賣區(qū)；KDJ金叉買入，死叉賣出；背離形態(tài)可提前判斷反轉(zhuǎn)。隨機(jī)指標(biāo)（KDJ）原理及實(shí)戰(zhàn)技巧MACD指標(biāo)原理及實(shí)戰(zhàn)技巧01快線DIF是12日EMA與26日EMA的差值，DEA是DIF的9日EMA；MACD柱狀線表示DIF與DEA的差值乘以2。反映市場趨勢變化。MACD金叉買入，死叉賣出；0軸上方為多頭市場，下方為空頭市場；背離形態(tài)可提前判斷反轉(zhuǎn)；柱狀線變化可判斷短期波動。結(jié)合其他指標(biāo)和趨勢線分析，提高準(zhǔn)確率；注意指標(biāo)滯后性，避免過早或過晚操作。0203MACD指標(biāo)原理MACD實(shí)戰(zhàn)應(yīng)用實(shí)戰(zhàn)技巧通過統(tǒng)計成交量變化，反映資金進(jìn)出情況，進(jìn)而預(yù)測股價趨勢。OBV指標(biāo)原理OBV線上升表示資金流入，下降表示資金流出；OBV與股價背離可判斷反轉(zhuǎn)；OBV突破前期高點(diǎn)，股價有望上漲。OBV實(shí)戰(zhàn)應(yīng)用結(jié)合其他指標(biāo)和趨勢線分析，提高準(zhǔn)確率；注意成交量變化，避免陷入假突破。實(shí)戰(zhàn)技巧能量潮指標(biāo)（OBV）原理及實(shí)戰(zhàn)技巧010203心理線指標(biāo)（PSY）原理及實(shí)戰(zhàn)技巧實(shí)戰(zhàn)技巧結(jié)合其他指標(biāo)和趨勢線分析，提高準(zhǔn)確率；注意市場心理波動，避免盲目跟風(fēng)。PSY實(shí)戰(zhàn)應(yīng)用PSY值在75以上為超買區(qū)，25以下為超賣區(qū)；PSY線上升表示買方力量強(qiáng)，下降表示賣方力量強(qiáng)；PSY與股價背離可判斷反轉(zhuǎn)。PSY指標(biāo)原理根據(jù)投資者心理變化，統(tǒng)計某一時間段內(nèi)上漲天數(shù)與下跌天數(shù)的比值，反映市場心理狀態(tài)。技術(shù)指標(biāo)組合運(yùn)用與策略制定05PART多個技術(shù)指標(biāo)在同一時間發(fā)出相同信號，增強(qiáng)交易信號可靠性。指標(biāo)共振原理可以通過周期共振、趨勢共振、形態(tài)共振等方式確認(rèn)信號。共振確認(rèn)方式共振信號出現(xiàn)時，往往是市場趨勢確認(rèn)或反轉(zhuǎn)的關(guān)鍵時刻。共振信號應(yīng)用多指標(biāo)共振確認(rèn)交易信號方法論述移動平均線組合利用動量、MACD等指標(biāo)組合，判斷市場動能和趨勢持續(xù)性。動量指標(biāo)組合趨勢跟蹤止損結(jié)合止損指標(biāo)和技術(shù)指標(biāo)，制定靈活的止損策略，降低虧損風(fēng)險。通過短期、中期、長期移動平均線組合，判斷市場趨勢和支撐壓力。趨勢跟蹤策略中技術(shù)指標(biāo)組合運(yùn)用利用價格與技術(shù)指標(biāo)之間的背離現(xiàn)象，判斷市場反轉(zhuǎn)信號。背離指標(biāo)組合通過RSI、KDJ等指標(biāo)組合，判斷市場超買超賣情況，尋找反轉(zhuǎn)機(jī)會。振蕩指標(biāo)組合結(jié)合其他技術(shù)指標(biāo)和市場信息，確認(rèn)反轉(zhuǎn)信號的可靠性。反轉(zhuǎn)確認(rèn)信號反轉(zhuǎn)交易策略中技術(shù)指標(biāo)組合運(yùn)用風(fēng)險控制與資金管理在策略中體現(xiàn)倉位控制根據(jù)市場趨勢和交易信號，合理分配和調(diào)整倉位，降低風(fēng)險。制定合理的止損策略，及時止損，避免資金損失。止損策略根據(jù)賬戶資金情況，合理分配資金，控制交易風(fēng)險。資金管理實(shí)戰(zhàn)案例分析與經(jīng)驗(yàn)分享06PART成功案例剖析：如何捕捉大行情機(jī)會趨勢識別通過長期圖表分析，識別市場主要趨勢，并在趨勢中尋找入場機(jī)會。資金管理合理分配資金，控制風(fēng)險，避免重倉操作導(dǎo)致大幅虧損。心態(tài)調(diào)整保持冷靜，不盲目跟風(fēng)，根據(jù)市場變化及時調(diào)整交易策略。靈活應(yīng)對在交易中隨時調(diào)整止損止盈點(diǎn)，鎖定利潤并限制虧損。逆市場趨勢而行，導(dǎo)致大幅虧損。逆勢操作未能及時止損，導(dǎo)致虧損擴(kuò)大。不設(shè)止損01020304頻繁交易導(dǎo)致手續(xù)費(fèi)過高，且容易錯過大行情。過度交易盲目跟從他人交易，缺乏自主分析和決策能力。盲目跟風(fēng)失敗案例剖析：常見錯誤及避免方法持續(xù)學(xué)習(xí)期貨交易知識，提高分析能力和決策水平。不斷學(xué)習(xí)經(jīng)驗(yàn)總結(jié)：提