期貨交易員筆試試題姓名_________________考試時(shí)間_________________分?jǐn)?shù)_________________一、單項(xiàng)選擇題（每題2分，共20分）1.期貨市場(chǎng)中，“點(diǎn)價(jià)交易”通常適用于（）A.投機(jī)套利B.套期保值C.實(shí)物交割D.期權(quán)交易答案：C2.當(dāng)期貨合約進(jìn)入交割月，交易所對(duì)保證金比例的調(diào)整規(guī)則是（）A.降低保證金B(yǎng).維持不變C.大幅提高D.隨機(jī)調(diào)整答案：C3.以下哪項(xiàng)屬于期貨交易的“跨品種套利”？（）A.同時(shí)買(mǎi)賣(mài)大豆期貨與豆粕期貨B.買(mǎi)賣(mài)不同月份的原油期貨C.做多滬深300股指期貨，做空上證50股指期貨D.利用黃金期貨在不同交易所的價(jià)差交易答案：A4.根據(jù)《期貨投資者適當(dāng)性管理辦法》，期貨公司需對(duì)客戶進(jìn)行（）評(píng)估。A.風(fēng)險(xiǎn)承受能力B.投資收益預(yù)期C.交易技術(shù)水平D.家庭資產(chǎn)規(guī)模答案：A5.期貨交易中的“熔斷機(jī)制”作用是（）A.限制每日最大漲跌幅B.暫停交易以控制極端波動(dòng)C.強(qiáng)制平倉(cāng)風(fēng)險(xiǎn)倉(cāng)位D.調(diào)整保證金比例答案：B6.期貨交易員執(zhí)行客戶止損指令時(shí)，需遵循（）原則。A.優(yōu)先成交B.價(jià)格最優(yōu)C.時(shí)間優(yōu)先D.以上均是答案：D7.下列關(guān)于期貨期權(quán)的說(shuō)法，正確的是（）A.期權(quán)買(mǎi)方只有義務(wù)，無(wú)權(quán)利B.期權(quán)賣(mài)方需繳納保證金C.期權(quán)合約不可轉(zhuǎn)讓D.期權(quán)到期必須行權(quán)答案：B8.期貨公司對(duì)客戶持倉(cāng)進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)度計(jì)算時(shí)，核心依據(jù)是（）A.持倉(cāng)數(shù)量B.保證金賬戶余額與持倉(cāng)占用保證金比例C.交易手續(xù)費(fèi)D.客戶信用評(píng)級(jí)答案：B9.期貨交易員發(fā)現(xiàn)異常交易行為，應(yīng)立即（）A.參與交易獲利B.報(bào)告期貨公司風(fēng)控部門(mén)C.自行平倉(cāng)D.告知其他客戶答案：B10.商品期貨交割流程中，不涉及的環(huán)節(jié)是（）A.配對(duì)申報(bào)B.貨款支付C.實(shí)物交收D.期權(quán)行權(quán)答案：D二、多項(xiàng)選擇題（每題3分，共15分）11.期貨交易的風(fēng)險(xiǎn)控制措施包括（）A.保證金制度B.漲跌停板制度C.持倉(cāng)限額制度D.大戶報(bào)告制度答案：ABCD12.期貨交易員進(jìn)行技術(shù)分析時(shí)，常用的工具包括（）A.移動(dòng)平均線（MA）B.相對(duì)強(qiáng)弱指標(biāo)（RSI）C.布林帶（BOLL）D.斐波那契回調(diào)線答案：ABCD13.期貨市場(chǎng)的參與者類(lèi)型有（）A.套期保值者B.投機(jī)者C.套利者D.交割倉(cāng)庫(kù)答案：ABC14.期貨交易員在交易中需關(guān)注的信息有（）A.宏觀經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)發(fā)布B.產(chǎn)業(yè)政策調(diào)整C.交易所規(guī)則變更D.國(guó)際地緣政治事件答案：ABCD15.期貨合約的標(biāo)準(zhǔn)化條款包含（）A.合約名稱(chēng)B.最小變動(dòng)價(jià)位C.交割品級(jí)D.交易時(shí)間答案：ABCD三、填空題（每題2分，共20分）16.期貨交易實(shí)行__________優(yōu)先、價(jià)格優(yōu)先的撮合成交原則。答案：時(shí)間17.我國(guó)國(guó)債期貨的標(biāo)的資產(chǎn)是__________年期國(guó)債。答案：5（或10、2）18.期貨交易中的“鎖倉(cāng)”是指同時(shí)建立__________方向的相同品種、相同數(shù)量的持倉(cāng)。答案：多空19.期貨公司需將客戶保證金存放于__________賬戶，確保資金安全。答案：專(zhuān)用存管20.技術(shù)分析中的“頂背離”現(xiàn)象通常預(yù)示價(jià)格可能__________。答案：下跌21.期貨交易員需具備__________分析、技術(shù)分析和風(fēng)險(xiǎn)管理能力。答案：基本面22.交易所對(duì)期貨合約持倉(cāng)量達(dá)到一定水平的客戶，實(shí)行__________報(bào)告制度。答案：大戶23.期貨交易的“杠桿效應(yīng)”通過(guò)__________制度實(shí)現(xiàn)。答案：保證金24.客戶進(jìn)行期貨交易前，必須簽署《期貨交易風(fēng)險(xiǎn)__________書(shū)》。答案：揭示25.期貨市場(chǎng)的價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能依賴于大量參與者的__________行為。答案：公開(kāi)競(jìng)價(jià)四、判斷題（每題1分，共10分）26.期貨交易允許投資者雙向交易，既可做多也可做空。（）答案：√27.期貨合約的交割地點(diǎn)由買(mǎi)賣(mài)雙方自行協(xié)商確定。（）答案：×28.期貨交易員可隨意修改客戶的委托交易指令。（）答案：×29.套期保值者的持倉(cāng)目的是規(guī)避現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。（）答案：√30.期貨市場(chǎng)的保證金比例固定不變，不受行情影響。（）答案：×31.期貨期權(quán)的買(mǎi)方支付權(quán)利金后，擁有到期行權(quán)的權(quán)利和義務(wù)。（）答案：×32.期貨交易員需嚴(yán)格遵守反洗錢(qián)規(guī)定，監(jiān)控異常資金流動(dòng)。（）答案：√33.期貨合約的交易單位是指每手合約代表的實(shí)物數(shù)量。（）答案：√34.期貨市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)劇烈時(shí)，交易所可暫停交易以控制風(fēng)險(xiǎn)。（）答案：√35.期貨交易員無(wú)需關(guān)注現(xiàn)貨市場(chǎng)價(jià)格，僅分析期貨盤(pán)面即可。（）答案：×五、簡(jiǎn)答題（共15分）36.簡(jiǎn)述期貨交易中“套期保值”的操作原理及類(lèi)型。（7分）37.說(shuō)明期貨交易員控制交易風(fēng)險(xiǎn)的主要措施。（8分）六、案例分析題（共20分）38.情景：交易員小李持有大量鐵礦石期貨多單，因環(huán)保政策導(dǎo)致供應(yīng)增加，價(jià)格持續(xù)下跌，保證金賬戶出現(xiàn)穿倉(cāng)風(fēng)險(xiǎn)。（10分）問(wèn)題：1.小李應(yīng)如何應(yīng)對(duì)當(dāng)前風(fēng)險(xiǎn)？2.期貨公司可能采取哪些措施？39.情景：客戶張三下達(dá)指令買(mǎi)入50手螺紋鋼期貨，但交易員誤操作賣(mài)出50手，導(dǎo)致客戶虧損。（10分）問(wèn)題：1.該事件中交易員違反了哪些規(guī)定？2.期貨公司應(yīng)如何處理客戶損失？期貨交易員筆試試題答案一、單項(xiàng)選擇題1.C2.C3.A4.A5.B6.D7.B8.B9.B10.D二、多項(xiàng)選擇題11.ABCD12.ABCD13.ABC14.ABCD15.ABCD三、填空題16.時(shí)間17.5（或10、2）18.多空19.專(zhuān)用存管20.下跌21.基本面22.大戶23.保證金24.揭示25.公開(kāi)競(jìng)價(jià)四、判斷題26.√27.×28.×29.√30.×31.×32.√33.√34.√35.×五、簡(jiǎn)答題36.答案：原理：利用期貨與現(xiàn)貨價(jià)格聯(lián)動(dòng)性，通過(guò)反向操作對(duì)沖價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。類(lèi)型：①買(mǎi)入套期保值（多頭套保）：防范價(jià)格上漲風(fēng)險(xiǎn)；②賣(mài)出套期保值（空頭套保）：防范價(jià)格下跌風(fēng)險(xiǎn)。37.答案：①嚴(yán)格執(zhí)行止損止盈策略；②控制倉(cāng)位，避免過(guò)度杠桿；③分散投資，避免單一品種集中持倉(cāng)；④實(shí)時(shí)監(jiān)控保證金賬戶風(fēng)險(xiǎn)度；⑤關(guān)注市場(chǎng)信息，及時(shí)調(diào)整交易策略；⑥遵守交易所風(fēng)險(xiǎn)控制規(guī)則。六、案例分析題38.答案：1.應(yīng)對(duì)措施：①立即止損或部分平倉(cāng)；②追加保證金；③分析政策影響，調(diào)整后續(xù)策略。