保監(jiān)會(huì)委托投資管理辦法一、總則（一）目的與依據(jù)為規(guī)范保險(xiǎn)資金委托投資行為，有效管控投資風(fēng)險(xiǎn)，保障保險(xiǎn)資金安全，維護(hù)保險(xiǎn)當(dāng)事人合法權(quán)益，根據(jù)《中華人民共和國(guó)保險(xiǎn)法》《保險(xiǎn)資金運(yùn)用管理暫行辦法》等相關(guān)法律法規(guī)，制定本辦法。（二）適用范圍本辦法適用于在中國(guó)境內(nèi)依法設(shè)立的保險(xiǎn)公司、保險(xiǎn)集團(tuán)（控股）公司等保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)，將保險(xiǎn)資金委托給符合條件的投資管理人，開(kāi)展投資活動(dòng)的相關(guān)事宜。（三）基本原則1.依法合規(guī)原則保險(xiǎn)資金委托投資活動(dòng)應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守國(guó)家法律法規(guī)和監(jiān)管要求，確保投資行為合法合規(guī)。2.安全性原則保障保險(xiǎn)資金的安全是委托投資的首要目標(biāo)，投資管理人應(yīng)當(dāng)采取有效措施，防范各類風(fēng)險(xiǎn)，確保資金本金及收益的穩(wěn)定。3.專業(yè)運(yùn)作原則充分發(fā)揮投資管理人的專業(yè)優(yōu)勢(shì)，提高保險(xiǎn)資金投資運(yùn)作效率，實(shí)現(xiàn)保險(xiǎn)資金的保值增值。4.信息透明原則保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)與投資管理人應(yīng)當(dāng)及時(shí)、準(zhǔn)確、完整地披露委托投資相關(guān)信息，保障委托人及其他相關(guān)方的知情權(quán)。二、委托人與投資管理人（一）委托人資格條件1.在中國(guó)境內(nèi)依法設(shè)立的保險(xiǎn)公司、保險(xiǎn)集團(tuán)（控股）公司等保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)。2.具有完善的公司治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)部控制制度。3.具備較強(qiáng)的投資管理能力和風(fēng)險(xiǎn)管控能力。4.最近三年內(nèi)無(wú)重大違法違規(guī)記錄。5.監(jiān)管規(guī)定的其他條件。（二）投資管理人資格條件1.經(jīng)中國(guó)保監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，具有特定資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格的金融機(jī)構(gòu)。2.具有完善的公司治理結(jié)構(gòu)和內(nèi)部控制制度。3.具備專業(yè)的投資管理團(tuán)隊(duì)，投資管理人員具備相應(yīng)的專業(yè)資質(zhì)和從業(yè)經(jīng)驗(yàn)。4.具有良好的投資業(yè)績(jī)和市場(chǎng)聲譽(yù)，最近三年內(nèi)無(wú)重大違法違規(guī)記錄。5.監(jiān)管規(guī)定的其他條件。（三）雙方權(quán)利與義務(wù)1.委托人權(quán)利有權(quán)了解委托投資資金的運(yùn)作情況和收益狀況。有權(quán)要求投資管理人按照合同約定履行職責(zé)。有權(quán)根據(jù)合同約定調(diào)整投資策略或更換投資管理人。法律法規(guī)及合同約定的其他權(quán)利。2.委托人義務(wù)按照合同約定及時(shí)、足額向投資管理人支付委托投資資金。向投資管理人提供真實(shí)、準(zhǔn)確、完整的投資相關(guān)信息。協(xié)助投資管理人辦理委托投資相關(guān)事宜。法律法規(guī)及合同約定的其他義務(wù)。3.投資管理人權(quán)利有權(quán)按照合同約定收取管理費(fèi)用。有權(quán)根據(jù)合同約定獨(dú)立開(kāi)展投資運(yùn)作。法律法規(guī)及合同約定的其他權(quán)利。4.投資管理人義務(wù)按照合同約定履行投資管理職責(zé)，確保投資目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。建立健全投資管理制度和風(fēng)險(xiǎn)控制體系，有效防范投資風(fēng)險(xiǎn)。定期向委托人披露委托投資資金的運(yùn)作情況和收益狀況。保守委托人的商業(yè)秘密和投資信息。法律法規(guī)及合同約定的其他義務(wù)。三、委托投資合同（一）合同主要內(nèi)容1.委托人與投資管理人的基本信息。2.委托投資資金的金額、來(lái)源、用途等。3.投資范圍、投資比例限制。4.投資期限。5.管理費(fèi)用及支付方式。6.收益分配方式及時(shí)間。7.雙方的權(quán)利與義務(wù)。8.投資風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)。9.信息披露方式及頻率。10.合同變更、解除及終止的條件和程序。11.違約責(zé)任。12.爭(zhēng)議解決方式。（二）合同簽訂與備案委托人與投資管理人應(yīng)當(dāng)簽訂書(shū)面委托投資合同，并報(bào)中國(guó)保監(jiān)會(huì)備案。合同應(yīng)當(dāng)明確雙方的權(quán)利義務(wù)，確保委托投資活動(dòng)的規(guī)范運(yùn)作。四、投資運(yùn)作（一）投資范圍保險(xiǎn)資金委托投資的范圍應(yīng)當(dāng)符合國(guó)家法律法規(guī)和監(jiān)管要求，包括但不限于銀行存款、債券、股票、證券投資基金、基礎(chǔ)設(shè)施投資計(jì)劃、不動(dòng)產(chǎn)投資計(jì)劃等。（二）投資比例限制投資管理人應(yīng)當(dāng)按照合同約定的投資比例限制開(kāi)展投資活動(dòng)，確保投資組合的風(fēng)險(xiǎn)可控。具體投資比例限制如下：1.銀行存款等流動(dòng)性資產(chǎn)的投資比例不得低于一定比例（具體比例根據(jù)監(jiān)管規(guī)定確定）。2.債券投資的比例應(yīng)當(dāng)在合理范圍內(nèi)，不得超過(guò)規(guī)定上限。3.股票投資的比例應(yīng)當(dāng)符合監(jiān)管要求，不得超出風(fēng)險(xiǎn)承受能力。4.其他各類投資的比例也應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格按照監(jiān)管規(guī)定執(zhí)行。（三）投資決策與執(zhí)行1.投資管理人應(yīng)當(dāng)建立科學(xué)合理的投資決策機(jī)制，明確投資決策流程和權(quán)限。2.投資決策應(yīng)當(dāng)充分考慮保險(xiǎn)資金的性質(zhì)、期限、風(fēng)險(xiǎn)偏好等因素，確保投資決策的科學(xué)性和合理性。3.投資管理人應(yīng)當(dāng)按照投資決策執(zhí)行投資指令，確保投資操作的及時(shí)性和準(zhǔn)確性。（四）風(fēng)險(xiǎn)管理1.投資管理人應(yīng)當(dāng)建立健全風(fēng)險(xiǎn)管理體系，對(duì)委托投資活動(dòng)進(jìn)行全面風(fēng)險(xiǎn)管理。2.風(fēng)險(xiǎn)管理體系應(yīng)當(dāng)包括風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估、風(fēng)險(xiǎn)控制等環(huán)節(jié)，有效防范市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等各類風(fēng)險(xiǎn)。3.投資管理人應(yīng)當(dāng)定期對(duì)風(fēng)險(xiǎn)管理體系進(jìn)行評(píng)估和完善，確保風(fēng)險(xiǎn)管理的有效性。五、資金托管（一）托管人資格條件1.經(jīng)中國(guó)保監(jiān)會(huì)認(rèn)可的商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)。2.具有完善的托管業(yè)務(wù)管理制度和內(nèi)部控制制度。3.具備專業(yè)的托管業(yè)務(wù)團(tuán)隊(duì)，托管人員具備相應(yīng)的專業(yè)資質(zhì)和從業(yè)經(jīng)驗(yàn)。4.具有良好的市場(chǎng)聲譽(yù)，最近三年內(nèi)無(wú)重大違法違規(guī)記錄。5.監(jiān)管規(guī)定的其他條件。（二）托管人職責(zé)1.安全保管委托投資資金。2.對(duì)投資管理人的投資指令進(jìn)行審核，確保投資指令的合規(guī)性。3.監(jiān)督投資管理人的投資運(yùn)作，發(fā)現(xiàn)違規(guī)行為及時(shí)向委托人報(bào)告。4.按照合同約定辦理資金清算、核算等業(yè)務(wù)。5.定期向委托人披露資金托管情況。6.法律法規(guī)及合同約定的其他職責(zé)。六、信息披露（一）信息披露主體1.委托人應(yīng)當(dāng)按照監(jiān)管要求，定期向社會(huì)公眾披露委托投資相關(guān)信息。2.投資管理人應(yīng)當(dāng)按照合同約定，定期向委托人披露委托投資資金的運(yùn)作情況和收益狀況。3.托管人應(yīng)當(dāng)按照合同約定，定期向委托人披露資金托管情況。（二）信息披露內(nèi)容1.委托投資資金的規(guī)模、來(lái)源、用途等基本信息。2.投資范圍、投資比例、投資收益等投資運(yùn)作情況。3.管理費(fèi)用、托管費(fèi)用等費(fèi)用支付情況。4.投資風(fēng)險(xiǎn)狀況及風(fēng)險(xiǎn)管理措施。5.重大事項(xiàng)變更情況。6.監(jiān)管規(guī)定及合同約定應(yīng)當(dāng)披露的其他信息。（三）信息披露方式與頻率1.信息披露方式可以采用公開(kāi)網(wǎng)站披露、定期報(bào)告、臨時(shí)報(bào)告等多種形式。2.委托人應(yīng)當(dāng)至少每年向社會(huì)公眾披露一次委托投資相關(guān)信息。3.投資管理人應(yīng)當(dāng)至少每季度向委托人披露一次委托投資資金的運(yùn)作情況和收益狀況。4.托管人應(yīng)當(dāng)至少每月向委托人披露一次資金托管情況。七、監(jiān)督管理（一）監(jiān)管機(jī)構(gòu)職責(zé)中國(guó)保監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)依法對(duì)保險(xiǎn)資金委托投資活動(dòng)進(jìn)行監(jiān)督管理，履行下列職責(zé)：1.制定和完善保險(xiǎn)資金委托投資相關(guān)監(jiān)管政策和制度。2.審批委托人、投資管理人、托管人的資格。3.監(jiān)督檢查委托投資活動(dòng)的合規(guī)性和風(fēng)險(xiǎn)狀況。4.對(duì)違規(guī)行為進(jìn)行查處。5.法律法規(guī)及監(jiān)管規(guī)定賦予的其他職責(zé)。（二）現(xiàn)場(chǎng)檢查與非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管1.中國(guó)保監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)可以對(duì)委托人、投資管理人、托管人進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查，查閱、復(fù)制相關(guān)文件和資料，詢問(wèn)有關(guān)人員，了解委托投資活動(dòng)的實(shí)際情況。2.委托人、投資管理人、托管人應(yīng)當(dāng)按照監(jiān)管要求，定期報(bào)送委托投資相關(guān)報(bào)告和資料，接受非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管。（三）違規(guī)處理1.委托人、投資管理人、托管人違反本辦法及相關(guān)