2025年基金從業(yè)人員資格考試練習(xí)題含答案單選題1.基金管理人應(yīng)當(dāng)自收到投資者的申購(gòu)（認(rèn)購(gòu)）、贖回申請(qǐng)之日起（）個(gè)工作日內(nèi)，對(duì)該申購(gòu)（認(rèn)購(gòu)）、贖回的有效性進(jìn)行確認(rèn)。A.1B.2C.3D.5答案：C解析：基金管理人應(yīng)當(dāng)自收到投資者的申購(gòu)（認(rèn)購(gòu)）、贖回申請(qǐng)之日起3個(gè)工作日內(nèi)，對(duì)該申購(gòu)（認(rèn)購(gòu)）、贖回的有效性進(jìn)行確認(rèn)。2.下列關(guān)于基金銷售適用性的表述，不正確的是（）。A.應(yīng)當(dāng)遵循投資人利益優(yōu)先、全面性、客觀性、及時(shí)性原則B.對(duì)基金產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)，必須由基金銷售機(jī)構(gòu)的特定部門(mén)完成C.禁止基金銷售機(jī)構(gòu)違背基金投資人意愿向基金投資人銷售與基金投資人風(fēng)險(xiǎn)承受能力不匹配的產(chǎn)品D.基金銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)在基金認(rèn)購(gòu)或申購(gòu)申請(qǐng)中加入基金投資人意愿聲明內(nèi)容答案：B解析：對(duì)基金產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)，可以由基金銷售機(jī)構(gòu)的特定部門(mén)完成，也可以由第三方的基金評(píng)級(jí)與評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)提供。3.基金信息披露最根本、最重要的原則是（）。A.真實(shí)性原則B.準(zhǔn)確性原則C.完整性原則D.及時(shí)性原則答案：A解析：真實(shí)性原則是基金信息披露最根本、最重要的原則，它要求披露的信息應(yīng)當(dāng)以客觀事實(shí)為基礎(chǔ)，以沒(méi)有扭曲和不加粉飾的方式反映真實(shí)狀態(tài)。4.下列不屬于基金客戶服務(wù)原則的是（）。A.客戶至上原則B.安全第一原則C.專業(yè)規(guī)范原則D.依法監(jiān)管原則答案：D解析：基金客戶服務(wù)原則包括客戶至上原則、有效溝通原則、安全第一原則、專業(yè)規(guī)范原則。依法監(jiān)管原則是基金監(jiān)管的原則，并非客戶服務(wù)原則。5.開(kāi)放式基金的開(kāi)放期，基金管理人應(yīng)披露基金每個(gè)開(kāi)放日的（）。A.基金資產(chǎn)凈值和基金累計(jì)份額凈值B.基金資產(chǎn)凈值和基金份額凈值C.基金資產(chǎn)總值和基金資產(chǎn)凈值D.基金份額凈值和基金累計(jì)份額凈值答案：B解析：開(kāi)放式基金在開(kāi)放期，基金管理人應(yīng)披露每個(gè)開(kāi)放日的基金份額凈值和基金資產(chǎn)凈值。多選題1.基金銷售機(jī)構(gòu)在實(shí)施基金銷售適用性的過(guò)程中應(yīng)當(dāng)遵循的原則有（）。A.投資人利益優(yōu)先原則B.全面性原則C.客觀性原則D.及時(shí)性原則答案：ABCD解析：基金銷售機(jī)構(gòu)在實(shí)施基金銷售適用性的過(guò)程中應(yīng)當(dāng)遵循投資人利益優(yōu)先原則、全面性原則、客觀性原則、及時(shí)性原則。2.基金信息披露的作用主要表現(xiàn)在（）。A.有利于投資者的價(jià)值判斷B.有利于防止利益沖突與利益輸送C.有利于提高證券市場(chǎng)的效率D.能有效防止信息濫用答案：ABCD解析：基金信息披露的作用主要包括：有利于投資者的價(jià)值判斷；有利于防止利益沖突與利益輸送；有利于提高證券市場(chǎng)的效率；能有效防止信息濫用。3.基金客戶服務(wù)的特點(diǎn)包括（）。A.專業(yè)性B.規(guī)范性C.持續(xù)性D.時(shí)效性答案：ABCD解析：基金客戶服務(wù)具有專業(yè)性、規(guī)范性、持續(xù)性、時(shí)效性等特點(diǎn)。4.開(kāi)放式基金非交易過(guò)戶主要包括（）。A.繼承B.司法強(qiáng)制執(zhí)行C.捐贈(zèng)D.經(jīng)注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)認(rèn)可的其他情況答案：ABCD解析：開(kāi)放式基金非交易過(guò)戶是指不采用申購(gòu)、贖回等交易方式，將一定數(shù)量的基金份額按照一定規(guī)則從某一投資者基金賬戶轉(zhuǎn)移到另一投資者基金賬戶的行為，主要包括繼承、司法強(qiáng)制執(zhí)行、捐贈(zèng)以及經(jīng)注冊(cè)登記機(jī)構(gòu)認(rèn)可的其他情況。5.基金銷售機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制的目標(biāo)包括（）。A.保證基金銷售機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)運(yùn)作嚴(yán)格遵守國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則B.防范和化解經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，提高經(jīng)營(yíng)管理效益C.確?；痄N售信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)D.利于查錯(cuò)防弊，堵塞漏洞，消除隱患答案：ABCD解析：基金銷售機(jī)構(gòu)內(nèi)部控制的目標(biāo)包括：保證基金銷售機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)運(yùn)作嚴(yán)格遵守國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)和行業(yè)監(jiān)管規(guī)則；防范和化解經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，提高經(jīng)營(yíng)管理效益，確保經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的穩(wěn)健運(yùn)行和投資人資金的安全；確保基金銷售信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)；利于查錯(cuò)防弊，堵塞漏洞，消除隱患，保證業(yè)務(wù)穩(wěn)健運(yùn)行。判斷題1.基金管理人可以對(duì)選擇前端收費(fèi)方式的投資人根據(jù)其持有期限適用不同的前端申購(gòu)（認(rèn)購(gòu)）費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)。（）答案：錯(cuò)誤解析：基金管理人可以對(duì)選擇后端收費(fèi)方式的投資人根據(jù)其持有期限適用不同的后端申購(gòu)（認(rèn)購(gòu)）費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)，而不是前端收費(fèi)方式。2.基金信息披露義務(wù)人應(yīng)當(dāng)在中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定時(shí)間內(nèi)，將應(yīng)予披露的基金信息通過(guò)中國(guó)證監(jiān)會(huì)指定的全國(guó)性報(bào)刊和基金管理人、基金托管人的互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)站等媒介披露。（）答案：正確解析：基金信息披露義務(wù)人應(yīng)在中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定的時(shí)間內(nèi)，通過(guò)指定的全國(guó)性報(bào)刊和基金管理人、基金托管人的互聯(lián)網(wǎng)網(wǎng)站等媒介披露應(yīng)予披露的基金信息。3.基金客戶服務(wù)是指基金銷售機(jī)構(gòu)或人員為解決客戶有關(guān)問(wèn)題而提供的系列活動(dòng)。（）答案：正確解析：基金客戶服務(wù)是指基金銷售機(jī)構(gòu)或人員為解決客戶有關(guān)問(wèn)題而提供的系列活動(dòng)，包括售前、售中、售后等服務(wù)。4.開(kāi)放式基金的贖回是指基金份額持有人要求基金管理人購(gòu)回其所持有的開(kāi)放式基金份額的行為。（）答案：正確解析：開(kāi)放式基金的贖回就是基金份額持有人要求基金管理人購(gòu)回其所持有的開(kāi)放式基金份額的行為。5.基金銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)建立嚴(yán)格的基金份額持有人信息管理制度和保密制度，及時(shí)維護(hù)、更新基金份額持有人的信息。（）答案：正確解析：基金銷售機(jī)構(gòu)應(yīng)建立嚴(yán)格的基金份額持有人信息管理制度和保密制度，及時(shí)維護(hù)、更新基金份額持有人的信息，確保信息的安全和準(zhǔn)確。證券投資基金基礎(chǔ)知識(shí)部分單選題1.下列關(guān)于即期利率與遠(yuǎn)期利率的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。A.即期利率是金融市場(chǎng)中的基本利率，常用St表示，是指已設(shè)定到期日的零息票債券的到期收益率B.遠(yuǎn)期利率指的是資金的遠(yuǎn)期價(jià)格，它是指隱含在給定的即期利率中從未來(lái)的某一時(shí)點(diǎn)到另一時(shí)點(diǎn)的利率水平C.遠(yuǎn)期利率和即期利率的區(qū)別在于計(jì)息日起點(diǎn)不同D.遠(yuǎn)期利率和即期利率的區(qū)別在于計(jì)算方式不同答案：D解析：遠(yuǎn)期利率和即期利率的區(qū)別在于計(jì)息日起點(diǎn)不同，即期利率的起點(diǎn)在當(dāng)前時(shí)刻，而遠(yuǎn)期利率的起點(diǎn)在未來(lái)某一時(shí)刻，并非計(jì)算方式不同。2.（）是指在市場(chǎng)利率下行的環(huán)境中，附息債券收回的利息或者提前于到期日收回的本金只能以低于原債券到期收益率的利率水平再投資于相同屬性的債券，而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。A.利率風(fēng)險(xiǎn)B.再投資風(fēng)險(xiǎn)C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)D.信用風(fēng)險(xiǎn)答案：B解析：再投資風(fēng)險(xiǎn)是指在市場(chǎng)利率下行的環(huán)境中，附息債券收回的利息或者提前于到期日收回的本金只能以低于原債券到期收益率的利率水平再投資于相同屬性的債券，而產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。3.下列關(guān)于資本資產(chǎn)定價(jià)模型（CAPM）的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。A.CAPM中的貝塔系數(shù)衡量的是資產(chǎn)的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)B.CAPM的假設(shè)條件之一是投資者可以以無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率無(wú)限借貸C.CAPM理論認(rèn)為，資產(chǎn)的預(yù)期收益率等于無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益率加上風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)D.CAPM是一個(gè)關(guān)于分散化投資組合的風(fēng)險(xiǎn)與收益的模型答案：D解析：資本資產(chǎn)定價(jià)模型（CAPM）是一個(gè)關(guān)于單個(gè)資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)與收益的模型，而不是關(guān)于分散化投資組合的風(fēng)險(xiǎn)與收益的模型。4.（）是指通過(guò)對(duì)基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)公允價(jià)值的過(guò)程。A.基金資產(chǎn)估值B.基金會(huì)計(jì)核算C.基金財(cái)務(wù)報(bào)告D.基金利潤(rùn)分配答案：A解析：基金資產(chǎn)估值是指通過(guò)對(duì)基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)公允價(jià)值的過(guò)程。5.下列關(guān)于衍生工具的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。A.衍生工具的價(jià)值取決于合約標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格B.衍生工具是一種合約C.衍生工具的交割價(jià)格是預(yù)先確定的D.衍生工具的交易通常在交易所內(nèi)進(jìn)行答案：D解析：衍生工具的交易既可以在交易所內(nèi)進(jìn)行，也可以在場(chǎng)外進(jìn)行。大部分衍生工具交易是在場(chǎng)外進(jìn)行的。多選題1.下列屬于固定收益證券的有（）。A.國(guó)債B.公司債券C.普通股股票D.優(yōu)先股股票答案：ABD解析：固定收益證券是指能夠提供固定或根據(jù)固定公式計(jì)算出來(lái)的現(xiàn)金流的證券，國(guó)債、公司債券、優(yōu)先股股票都屬于固定收益證券，而普通股股票的收益不固定，不屬于固定收益證券。2.下列關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)分散化的說(shuō)法，正確的有（）。A.只要兩種資產(chǎn)收益率的相關(guān)系數(shù)不為1，分散投資就可以降低風(fēng)險(xiǎn)B.當(dāng)投資組合包含的資產(chǎn)數(shù)量增加時(shí)，組合的風(fēng)險(xiǎn)將不斷降低，直到趨近于零C.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是可以通過(guò)分散化投資來(lái)降低的風(fēng)險(xiǎn)D.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是不能通過(guò)分散化投資來(lái)降低的風(fēng)險(xiǎn)答案：ACD解析：當(dāng)投資組合包含的資產(chǎn)數(shù)量增加時(shí)，組合的非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)將不斷降低，但系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)無(wú)法通過(guò)分散投資消除，所以組合風(fēng)險(xiǎn)不會(huì)趨近于零。3.下列關(guān)于債券久期的說(shuō)法，正確的有（）。A.久期是衡量債券價(jià)格相對(duì)于利率變動(dòng)的敏感性指標(biāo)B.一般來(lái)說(shuō)，債券的久期越長(zhǎng)，其價(jià)格對(duì)利率變動(dòng)的敏感性越高C.零息債券的久期等于它的到期期限D(zhuǎn).附息債券的久期小于它的到期期限答案：ABCD解析：久期是衡量債券價(jià)格相對(duì)于利率變動(dòng)的敏感性指標(biāo)，一般債券久期越長(zhǎng)，價(jià)格對(duì)利率變動(dòng)的敏感性越高。零息債券的久期等于它的到期期限，附息債券的久期小于它的到期期限。4.下列關(guān)于基金資產(chǎn)估值的原則，說(shuō)法正確的有（）。A.對(duì)存在活躍市場(chǎng)的投資品種，如估值日有市價(jià)的，應(yīng)采用市價(jià)確定公允價(jià)值B.對(duì)不存在活躍市場(chǎng)的投資品種，應(yīng)采用市場(chǎng)參與者普遍認(rèn)同且被以往市場(chǎng)實(shí)際交易價(jià)格驗(yàn)證具有可靠性的估值技術(shù)確定公允價(jià)值C.有充足理由表明按以上估值原則仍不能客觀反映相關(guān)投資品種公允價(jià)值的，基金管理公司應(yīng)根據(jù)具體情況與托管人進(jìn)行商定，按最能恰當(dāng)反映公允價(jià)值的價(jià)格估值D.基金資產(chǎn)估值的目的是客觀、準(zhǔn)確地反映基金資產(chǎn)的價(jià)值答案：ABCD解析：以上關(guān)于基金資產(chǎn)估值的原則說(shuō)法均正確。對(duì)存在活躍市場(chǎng)的投資品種按市價(jià)確定公允價(jià)值；不存在活躍市場(chǎng)的采用合適的估值技術(shù)；若上述方法不能客觀反映公允價(jià)值，可與托管人商定；估值目的是客觀、準(zhǔn)確反映基金資產(chǎn)價(jià)值。5.下列屬于衍生工具的有（）。A.遠(yuǎn)期合約B.期貨合約C.期權(quán)合約D.互換合約答案：ABCD解析：衍生工具包括遠(yuǎn)期合約、期貨合約、期權(quán)合約、互換合約等。判斷題1.實(shí)際利率是指在物價(jià)不變且購(gòu)買力不變的情況下的利率，或者是指當(dāng)物價(jià)有變化，扣除通貨膨脹補(bǔ)償以后的利息率。（）答案：正確解析：實(shí)際利率的定義就是在物價(jià)不變且購(gòu)買力不變的情況下的利率，或者是扣除通貨膨脹補(bǔ)償以后的利息率。2.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是可以通過(guò)分散化投資來(lái)降低的風(fēng)險(xiǎn)。（）答案：錯(cuò)誤解析：系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是由整體政治、經(jīng)濟(jì)、社會(huì)等環(huán)境因素對(duì)證券價(jià)格所造成的影響，是不能通過(guò)分散化投資來(lái)降低的風(fēng)險(xiǎn)，而非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)可以通過(guò)分散投資降低。3.債券的久期越長(zhǎng)，其價(jià)格對(duì)利率變動(dòng)的敏感性越低。（）答案：錯(cuò)誤解析：債券的久期越長(zhǎng)，其價(jià)格對(duì)利率變動(dòng)的敏感性越高。4.基金資產(chǎn)估值是指通過(guò)對(duì)基金所擁有的全部資產(chǎn)及所有負(fù)債按一定的原則和方法進(jìn)行估算，進(jìn)而確定基金資產(chǎn)總值的過(guò)程。（）答案：錯(cuò)誤解析：基金資產(chǎn)估值是確定基金資產(chǎn)公允價(jià)值的過(guò)程，而非基金資產(chǎn)總值。5.衍生工具的價(jià)值取決于合約標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格。（）答案：正確解析：衍生工具是一種從基礎(chǔ)資產(chǎn)派生出來(lái)的金融工具，其價(jià)值取決于合約標(biāo)的資產(chǎn)的價(jià)格。私募股權(quán)投資基金基礎(chǔ)知識(shí)部分單選題1.下列關(guān)于私募股權(quán)投資基金募集主體的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。A.可以由基金管理人自行募集B.可以委托具有合格基金銷售資質(zhì)的機(jī)構(gòu)募集C.基金管理人委托銷售機(jī)構(gòu)募集基金的，應(yīng)當(dāng)委托給在中國(guó)證監(jiān)會(huì)注冊(cè)取得基金銷售業(yè)務(wù)資格且成為中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)會(huì)員的機(jī)構(gòu)D.只要是有銷售渠道的機(jī)構(gòu)都可以接受委托募集私募股權(quán)投資基金答案：D解析：基金管理人委托銷售機(jī)構(gòu)募集基金的，應(yīng)當(dāng)委托給在中國(guó)證監(jiān)會(huì)注冊(cè)取得基金銷售業(yè)務(wù)資格且成為中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)會(huì)員的機(jī)構(gòu)，并非只要有銷售渠道的機(jī)構(gòu)都可以。2.私募股權(quán)投資基金的投資范圍不包括（）。A.未上市企業(yè)股權(quán)B.上市企業(yè)非公開(kāi)發(fā)行和交易的普通股C.已上市企業(yè)的可轉(zhuǎn)換債券D.公開(kāi)交易的股票答案：D解析：私募股權(quán)投資基金主要投資于未上市企業(yè)股權(quán)、上市企業(yè)非公開(kāi)發(fā)行和交易的普通股以及已上市企業(yè)的可轉(zhuǎn)換債券等，一般不投資公開(kāi)交易的股票。3.下列關(guān)于私募股權(quán)投資基金投資流程的說(shuō)法，正確的是（）。A.項(xiàng)目開(kāi)發(fā)與篩選是投資流程的第一步B.初步盡職調(diào)查通常由投資經(jīng)理或投資管理小組完成C.投資決策委員會(huì)是基金管理公司的最高投資決策機(jī)構(gòu)D.以上說(shuō)法都正確答案：D解析：項(xiàng)目開(kāi)發(fā)與篩選是投資流程的第一步；初步盡職調(diào)查通常由投資經(jīng)理或投資管理小組完成；投資決策委員會(huì)是基金管理公司的最高投資決策機(jī)構(gòu)，以上說(shuō)法均正確。4.私募股權(quán)投資基金的組織形式不包括（）。A.公司型基金B(yǎng).合伙型基金C.契約型基金D.開(kāi)放式基金答案：D解析：私募股權(quán)投資基金的組織形式包括公司型基金、合伙型基金、契約型基金，開(kāi)放式基金是公募基金按運(yùn)作方式的一種分類，并非私募股權(quán)投資基金的組織形式。5.下列關(guān)于私募股權(quán)投資基金收益分配的說(shuō)法，錯(cuò)誤的是（）。A.基金管理人通常參與基金收益的分配B.基金收益分配主要在基金投資者和基金管理人之間進(jìn)行C.按照單一項(xiàng)目分配，是指每個(gè)投資項(xiàng)目投后退出的每一筆資金都按照一定的順序在基金投資者和管理人之間分配D.按照基金整體分配，是指將所有投資項(xiàng)目的利潤(rùn)統(tǒng)一計(jì)算，在基金存續(xù)期結(jié)束時(shí)，統(tǒng)一在基金投資者和管理人之間進(jìn)行分配答案：A解析：基金管理人通常不參與基金收益的分配，而是收取管理費(fèi)和可能的業(yè)績(jī)報(bào)酬?；鹗找娣峙渲饕诨鹜顿Y者之間進(jìn)行。多選題1.私募股權(quán)投資基金募集的方式包括（）。A.自行募集B.委托募集C.公開(kāi)募集D.非公開(kāi)募集答案：ABD解析：私募股權(quán)投資基金募集方式包括自行募集和委托募集，且必須采用非公開(kāi)募集的方式，不能公開(kāi)募集。2.私募股權(quán)投資基金的投資策略包括（）。A.創(chuàng)業(yè)投資B.并購(gòu)?fù)顿YC.成長(zhǎng)投資D.天使投資答案：ABCD解析：私募股權(quán)投資基金的投資策略包括創(chuàng)業(yè)投資、并購(gòu)?fù)顿Y、成長(zhǎng)投資、天使投資等。3.私募股權(quán)投資基金的盡職調(diào)查內(nèi)容包括（）。A.業(yè)務(wù)盡職調(diào)查B.財(cái)務(wù)盡職調(diào)查C.法律盡職調(diào)查D.人員盡職調(diào)查答案：ABC解析：私募股權(quán)投資基金的盡職調(diào)查內(nèi)容主要包括業(yè)務(wù)盡職調(diào)查、財(cái)務(wù)盡職調(diào)查、法律盡職調(diào)查。4.私募股權(quán)投資基金的組織形式各有特點(diǎn)，下列說(shuō)法正確的有（）。A.公司型基金具有獨(dú)立的法人地位B.合伙型基金普通合伙人對(duì)基金債務(wù)承擔(dān)無(wú)限連帶責(zé)任C.契約型基金不具有獨(dú)立的法人地位