第第PAGE\MERGEFORMAT1頁共NUMPAGES\MERGEFORMAT1頁證券從業(yè)資格考試用途及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部門/班級：得分：題型單選題多選題判斷題填空題簡答題案例分析題總分得分一、單選題（共20分）

1.證券公司為客戶開立信用證券賬戶，應(yīng)當向客戶充分說明（）內(nèi)容。

A.信用證券賬戶的功能、風險及使用限制

B.信用交易委托方式、融資融券額度

C.信用證券賬戶的開戶條件、資金要求

D.信用交易的收費標準、利息計算方式

（）

2.根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》，證券公司對客戶的信用額度進行管理時，以下說法正確的是（）。

A.客戶信用額度不得低于其實際擔保物價值

B.客戶信用額度不得超過其信用賬戶總資產(chǎn)

C.客戶信用額度由交易所根據(jù)市場情況動態(tài)調(diào)整

D.客戶信用額度僅與其信用賬戶中的現(xiàn)金資產(chǎn)掛鉤

（）

3.證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，以下行為符合監(jiān)管要求的是（）。

A.利用內(nèi)幕信息進行證券買賣

B.將自營資金用于購買銀行存款或國債

C.超出核定的自營業(yè)務(wù)范圍進行投資

D.未經(jīng)批準，委托他人代為管理自營賬戶

（）

4.證券公司為客戶提供的投資顧問服務(wù)中，以下哪項屬于禁止行為？（）

A.向客戶提供投資建議，并說明其依據(jù)

B.依據(jù)客戶風險承受能力推薦適當產(chǎn)品

C.收取客戶費用后，未提供具體服務(wù)方案

D.在服務(wù)協(xié)議中明確收費標準和方式

（）

5.證券公司內(nèi)部風險控制中，以下哪項措施不屬于關(guān)鍵控制點？（）

A.對自營業(yè)務(wù)的風險敞口進行每日監(jiān)控

B.定期對客戶信用賬戶進行風險評估

C.將自營資金與客戶資金嚴格區(qū)分管理

D.允許業(yè)務(wù)部門直接接觸客戶保證金賬戶

（）

6.證券公司發(fā)布證券研究報告時，以下哪項信息屬于禁止披露的內(nèi)容？（）

A.證券品種的市場分析及投資建議

B.證券公司的投資研究方法論

C.未經(jīng)公開的盈利預(yù)測數(shù)據(jù)

D.證券研究報告的發(fā)布時間安排

（）

7.根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》，證券公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時，以下說法正確的是（）。

A.可以利用客戶資產(chǎn)進行擔保融資

B.可以向特定客戶承諾保本保收益

C.應(yīng)當建立客戶資產(chǎn)專用賬戶制度

D.可以將客戶資產(chǎn)與自身資產(chǎn)混用

（）

8.證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)時，以下哪項屬于其核心職責？（）

A.為客戶提供免費的市場信息

B.確?？蛻魮Ｎ锏膬r值始終高于融資金額

C.協(xié)助客戶進行融資融券決策

D.負責客戶信用賬戶的日常維護

（）

9.證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，以下哪項行為可能違反監(jiān)管規(guī)定？（）

A.按照發(fā)行人要求，協(xié)助其進行路演宣傳

B.向特定投資者配售證券，但未披露相關(guān)情況

C.在承銷過程中，確保信息披露的真實完整

D.按照承銷協(xié)議收取承銷費用

（）

10.證券公司內(nèi)部控制的“三道防線”中，以下哪項屬于第二道防線？（）

A.業(yè)務(wù)部門的風險自查

B.內(nèi)部審計部門的監(jiān)督

C.董事會風險管理委員會

D.總經(jīng)理辦公室的協(xié)調(diào)

（）

11.證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，以下哪項屬于合規(guī)要求？（）

A.未對客戶進行風險承受能力評估就提供建議

B.收取客戶費用后，未提供書面服務(wù)協(xié)議

C.在服務(wù)協(xié)議中明確告知客戶免責條款

D.向客戶承諾最低收益后收取高額費用

（）

12.證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，以下哪項指標不屬于其風險監(jiān)控重點？（）

A.自營業(yè)務(wù)的規(guī)模占比

B.自營投資組合的波動率

C.自營資金的流動性

D.自營業(yè)務(wù)的稅收優(yōu)惠額度

（）

13.證券公司為客戶提供資產(chǎn)管理服務(wù)時，以下哪項行為符合監(jiān)管要求？（）

A.將客戶資產(chǎn)用于非約定用途

B.未經(jīng)客戶同意，變更投資策略

C.建立客戶資產(chǎn)專戶管理制度

D.允許非指定人員接觸客戶資金

（）

14.證券公司發(fā)布證券研究報告時，以下哪項信息屬于禁止行為？（）

A.報告中引用的數(shù)據(jù)來源需注明出處

B.報告中包含分析師的個人觀點

C.報告中披露未公開的重大信息

D.報告中明確說明投資建議的有效期

（）

15.證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，以下哪項屬于其核心職責？（）

A.協(xié)助發(fā)行人進行財務(wù)造假

B.確保承銷團的成員數(shù)量達標

C.在承銷過程中，確保信息披露的真實完整

D.按照發(fā)行人要求，操縱承銷價格

（）

16.證券公司內(nèi)部控制的“三道防線”中，以下哪項屬于第一道防線？（）

A.內(nèi)部審計部門的監(jiān)督

B.業(yè)務(wù)部門的自我管理

C.董事會風險管理委員會

D.總經(jīng)理辦公室的協(xié)調(diào)

（）

17.證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)時，以下哪項屬于其核心職責？（）

A.為客戶提供免費的市場信息

B.確?？蛻魮Ｎ锏膬r值始終高于融資金額

C.協(xié)助客戶進行融資融券決策

D.負責客戶信用賬戶的日常維護

（）

18.證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，以下哪項行為符合監(jiān)管要求？（）

A.利用內(nèi)幕信息進行證券買賣

B.將自營資金用于購買銀行存款或國債

C.超出核定的自營業(yè)務(wù)范圍進行投資

D.未經(jīng)批準，委托他人代為管理自營賬戶

（）

19.證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，以下哪項屬于合規(guī)要求？（）

A.未對客戶進行風險承受能力評估就提供建議

B.收取客戶費用后，未提供書面服務(wù)協(xié)議

C.在服務(wù)協(xié)議中明確告知客戶免責條款

D.向客戶承諾最低收益后收取高額費用

（）

20.證券公司發(fā)布證券研究報告時，以下哪項信息屬于禁止披露的內(nèi)容？（）

A.證券品種的市場分析及投資建議

B.證券公司的投資研究方法論

C.未經(jīng)公開的盈利預(yù)測數(shù)據(jù)

D.證券研究報告的發(fā)布時間安排

（）

二、多選題（共15分，每題3分，多選、錯選不得分）

21.證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，以下哪些行為屬于禁止行為？（）

A.利用內(nèi)幕信息進行證券買賣

B.將自營資金用于購買銀行存款或國債

C.超出核定的自營業(yè)務(wù)范圍進行投資

D.未經(jīng)批準，委托他人代為管理自營賬戶

E.在自營賬戶中持有上市公司股份超過該公司總股本的5%

（）

22.證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)時，以下哪些屬于其核心職責？（）

A.確?？蛻魮Ｎ锏膬r值始終高于融資金額

B.協(xié)助客戶進行融資融券決策

C.負責客戶信用賬戶的日常維護

D.為客戶提供免費的市場信息

E.定期對客戶信用賬戶進行風險評估

（）

23.證券公司發(fā)布證券研究報告時，以下哪些信息屬于合規(guī)披露的內(nèi)容？（）

A.證券品種的市場分析及投資建議

B.證券公司的投資研究方法論

C.未經(jīng)公開的盈利預(yù)測數(shù)據(jù)

D.證券研究報告的發(fā)布時間安排

E.報告中引用的數(shù)據(jù)來源需注明出處

（）

24.證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，以下哪些屬于其核心職責？（）

A.協(xié)助發(fā)行人進行財務(wù)造假

B.確保承銷團的成員數(shù)量達標

C.在承銷過程中，確保信息披露的真實完整

D.按照發(fā)行人要求，操縱承銷價格

E.按照承銷協(xié)議收取承銷費用

（）

25.證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，以下哪些屬于合規(guī)要求？（）

A.對客戶進行風險承受能力評估

B.在服務(wù)協(xié)議中明確收費標準和方式

C.收取客戶費用后，未提供具體服務(wù)方案

D.協(xié)助客戶制定投資計劃

E.向客戶承諾最低收益后收取高額費用

（）

三、判斷題（共10分，每題0.5分，√表示正確，×表示錯誤）

26.證券公司為客戶開立信用證券賬戶，應(yīng)當向客戶充分說明信用證券賬戶的功能、風險及使用限制。

（）

27.根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》，證券公司對客戶的信用額度進行管理時，客戶信用額度不得低于其實際擔保物價值。

（）

28.證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，可以將自營資金用于購買銀行存款或國債。

（）

29.證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，可以收取客戶費用后，未提供具體服務(wù)方案。

（）

30.證券公司內(nèi)部控制的“三道防線”中，業(yè)務(wù)部門的風險自查屬于第一道防線。

（）

31.證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，可以向特定投資者配售證券，但未披露相關(guān)情況。

（）

32.證券公司為客戶提供資產(chǎn)管理服務(wù)時，可以將客戶資產(chǎn)用于非約定用途。

（）

33.證券公司發(fā)布證券研究報告時，報告中包含分析師的個人觀點屬于禁止行為。

（）

34.證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，可以超出核定的自營業(yè)務(wù)范圍進行投資。

（）

35.證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，向客戶承諾最低收益后收取高額費用屬于合規(guī)行為。

（）

36.證券公司發(fā)布證券研究報告時，證券研究報告的發(fā)布時間安排屬于禁止披露的內(nèi)容。

（）

37.證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，按照發(fā)行人要求，操縱承銷價格屬于禁止行為。

（）

38.證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)時，確?？蛻魮Ｎ锏膬r值始終高于融資金額屬于其核心職責。

（）

39.證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，利用內(nèi)幕信息進行證券買賣屬于禁止行為。

（）

40.證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，對客戶進行風險承受能力評估屬于合規(guī)要求。

（）

四、填空題（共10空，每空1分，共10分）

41.證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)時，應(yīng)當向客戶充分說明______、______及______等內(nèi)容。

42.證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，應(yīng)當建立______制度，確保自營業(yè)務(wù)的合規(guī)性。

43.證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，應(yīng)當根據(jù)客戶的______推薦適當?shù)漠a(chǎn)品。

44.證券公司發(fā)布證券研究報告時，報告中的投資建議應(yīng)當基于______和______。

45.證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，應(yīng)當確保承銷過程中的______和______。

五、簡答題（共30分，每題10分）

46.簡述證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，應(yīng)如何進行風險控制？

47.結(jié)合《證券公司監(jiān)督管理條例》，簡述證券公司為客戶提供資產(chǎn)管理服務(wù)時應(yīng)遵守的核心原則。

48.簡述證券公司發(fā)布證券研究報告時應(yīng)遵循的基本要求。

六、案例分析題（共25分）

49.某證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)，客戶張某信用賬戶中的擔保物價值突然大幅下跌，接近警戒線。該公司風險管理部門發(fā)現(xiàn)，張某的融資融券額度已接近其擔保物價值的150%，且未及時采取風險控制措施。請分析該案例中存在的問題，并提出改進建議。

一、單選題

1.A

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第58條，證券公司為客戶開立信用證券賬戶時，應(yīng)當向客戶充分說明信用證券賬戶的功能、風險及使用限制，因此A選項正確。B選項錯誤，融資融券額度不屬于開戶說明內(nèi)容。C選項錯誤，開戶條件屬于辦理流程說明，而非功能說明。D選項錯誤，收費標準和利息計算方式屬于服務(wù)費用說明，而非賬戶功能說明。

2.B

解析：根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》第12條，證券公司對客戶的信用額度進行管理時，客戶信用額度不得超過其實際擔保物價值，因此B選項正確。A選項錯誤，信用額度可以低于擔保物價值。C選項錯誤，信用額度由證券公司根據(jù)客戶情況和市場情況確定，而非交易所調(diào)整。D選項錯誤，信用額度與現(xiàn)金資產(chǎn)掛鉤，但還需考慮其他擔保物。

3.B

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第35條，證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，可以將自營資金用于購買銀行存款或國債，因此B選項正確。A選項錯誤，利用內(nèi)幕信息進行證券買賣屬于禁止行為。C選項錯誤，超出范圍投資屬于違規(guī)行為。D選項錯誤，委托他人管理自營賬戶需經(jīng)批準。

4.C

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第42條，證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，不得向客戶承諾收益，因此C選項屬于禁止行為。A、B、D選項均屬于合規(guī)行為。

5.D

解析：證券公司內(nèi)部風險控制的關(guān)鍵控制點包括對自營業(yè)務(wù)的風險敞口進行每日監(jiān)控、定期對客戶信用賬戶進行風險評估、將自營資金與客戶資金嚴格區(qū)分管理，因此D選項不屬于關(guān)鍵控制點。

6.C

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第29條，證券公司發(fā)布證券研究報告時，不得披露未公開的重大信息，因此C選項屬于禁止行為。A、B、D選項均屬于合規(guī)披露內(nèi)容。

7.C

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第51條，證券公司從事資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時，應(yīng)當建立客戶資產(chǎn)專用賬戶制度，因此C選項正確。A、B、D選項均屬于違規(guī)行為。

8.B

解析：證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)時，核心職責是確?？蛻魮Ｎ锏膬r值始終高于融資金額，因此B選項正確。A、C、D選項均屬于輔助職責。

9.B

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第20條，證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，不得向特定投資者配售證券，但未披露相關(guān)情況，因此B選項屬于違規(guī)行為。A、C、D選項均屬于合規(guī)行為。

10.B

解析：證券公司內(nèi)部控制的“三道防線”中，業(yè)務(wù)部門的風險自查屬于第一道防線，內(nèi)部審計部門的監(jiān)督屬于第二道防線，董事會風險管理委員會屬于第三道防線，因此B選項正確。

11.C

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第42條，證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，應(yīng)當在服務(wù)協(xié)議中明確告知客戶免責條款，因此C選項屬于合規(guī)要求。A、B、D選項均屬于違規(guī)行為。

12.D

解析：證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，風險監(jiān)控重點包括自營業(yè)務(wù)的規(guī)模占比、自營投資組合的波動率、自營資金的流動性，因此D選項不屬于風險監(jiān)控重點。

13.C

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第53條，證券公司為客戶提供資產(chǎn)管理服務(wù)時，應(yīng)當建立客戶資產(chǎn)專戶管理制度，因此C選項正確。A、B、D選項均屬于違規(guī)行為。

14.C

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第29條，證券公司發(fā)布證券研究報告時，不得披露未公開的重大信息，因此C選項屬于禁止行為。A、B、D選項均屬于合規(guī)披露內(nèi)容。

15.C

解析：證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，核心職責是在承銷過程中，確保信息披露的真實完整，因此C選項正確。A、B、D選項均屬于輔助職責或違規(guī)行為。

16.B

解析：證券公司內(nèi)部控制的“三道防線”中，業(yè)務(wù)部門的自我管理屬于第一道防線，內(nèi)部審計部門的監(jiān)督屬于第二道防線，董事會風險管理委員會屬于第三道防線，因此B選項正確。

17.B

解析：證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)時，核心職責是確?？蛻魮Ｎ锏膬r值始終高于融資金額，因此B選項正確。A、C、D選項均屬于輔助職責。

18.B

解析：證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，可以將自營資金用于購買銀行存款或國債，因此B選項正確。A、C、D選項均屬于違規(guī)行為。

19.C

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第42條，證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，應(yīng)當在服務(wù)協(xié)議中明確告知客戶免責條款，因此C選項屬于合規(guī)要求。A、B、D選項均屬于違規(guī)行為。

20.C

解析：證券公司發(fā)布證券研究報告時，未經(jīng)公開的盈利預(yù)測數(shù)據(jù)屬于禁止披露的內(nèi)容，因此C選項正確。A、B、D選項均屬于合規(guī)披露內(nèi)容。

二、多選題

21.A、C、D

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第35條，證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，不得利用內(nèi)幕信息進行證券買賣、超出核定的自營業(yè)務(wù)范圍進行投資、未經(jīng)批準，委托他人代為管理自營賬戶，因此A、C、D選項正確。B選項錯誤，自營資金可以用于購買銀行存款或國債。E選項錯誤，持有上市公司股份超過5%需要披露，但未超5%不屬于禁止行為。

22.A、B、E

解析：證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)時，核心職責包括確保客戶擔保物的價值始終高于融資金額、協(xié)助客戶進行融資融券決策、定期對客戶信用賬戶進行風險評估，因此A、B、E選項正確。C選項錯誤，日常維護屬于輔助職責。D選項錯誤，提供市場信息屬于輔助服務(wù)。

23.A、B、D、E

解析：證券公司發(fā)布證券研究報告時，合規(guī)披露的內(nèi)容包括證券品種的市場分析及投資建議、證券公司的投資研究方法論、證券研究報告的發(fā)布時間安排、報告中引用的數(shù)據(jù)來源需注明出處，因此A、B、D、E選項正確。C選項錯誤，未經(jīng)公開的盈利預(yù)測數(shù)據(jù)屬于禁止披露內(nèi)容。

24.C、E

解析：證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，核心職責是在承銷過程中，確保信息披露的真實完整、按照承銷協(xié)議收取承銷費用，因此C、E選項正確。A、B、D選項均屬于違規(guī)行為。

25.A、B、D

解析：證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，合規(guī)要求包括對客戶進行風險承受能力評估、在服務(wù)協(xié)議中明確收費標準和方式、協(xié)助客戶制定投資計劃，因此A、B、D選項正確。C選項錯誤，收取費用后需提供具體服務(wù)方案。E選項錯誤，向客戶承諾最低收益后收取高額費用屬于違規(guī)行為。

三、判斷題

26.√

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第58條，證券公司為客戶開立信用證券賬戶時，應(yīng)當向客戶充分說明信用證券賬戶的功能、風險及使用限制，因此本題說法正確。

27.√

解析：根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》第12條，證券公司對客戶的信用額度進行管理時，客戶信用額度不得低于其實際擔保物價值，因此本題說法正確。

28.√

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第35條，證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，可以將自營資金用于購買銀行存款或國債，因此本題說法正確。

29.×

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第42條，證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，收取客戶費用后，應(yīng)當提供具體服務(wù)方案，因此本題說法錯誤。

30.√

解析：證券公司內(nèi)部控制的“三道防線”中，業(yè)務(wù)部門的風險自查屬于第一道防線，因此本題說法正確。

31.×

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第20條，證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，不得向特定投資者配售證券，但未披露相關(guān)情況，因此本題說法錯誤。

32.×

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第53條，證券公司為客戶提供資產(chǎn)管理服務(wù)時，不得將客戶資產(chǎn)用于非約定用途，因此本題說法錯誤。

33.×

解析：證券公司發(fā)布證券研究報告時，報告中的投資建議應(yīng)當基于市場分析和方法論，包含分析師的個人觀點屬于合規(guī)行為，因此本題說法錯誤。

34.×

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第35條，證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，不得超出核定的自營業(yè)務(wù)范圍進行投資，因此本題說法錯誤。

35.×

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第42條，證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，不得向客戶承諾收益，因此本題說法錯誤。

36.×

解析：證券公司發(fā)布證券研究報告時，證券研究報告的發(fā)布時間安排屬于合規(guī)披露內(nèi)容，因此本題說法錯誤。

37.√

解析：證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，按照發(fā)行人要求，操縱承銷價格屬于禁止行為，因此本題說法正確。

38.√

解析：證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)時，確?？蛻魮Ｎ锏膬r值始終高于融資金額屬于其核心職責，因此本題說法正確。

39.√

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第35條，證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，不得利用內(nèi)幕信息進行證券買賣，因此本題說法正確。

40.√

解析：證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，對客戶進行風險承受能力評估屬于合規(guī)要求，因此本題說法正確。

四、填空題

41.風險、收益、限制

解析：根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第58條，證券公司為客戶提供融資融券服務(wù)時，應(yīng)當向客戶充分說明信用證券賬戶的功能、風險及使用限制等內(nèi)容。

42.風險控制

解析：證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，應(yīng)當建立風險控制制度，確保自營業(yè)務(wù)的合規(guī)性，因此答案為風險控制制度。

43.風險承受能力

解析：證券公司為客戶提供投資顧問服務(wù)時，應(yīng)當根據(jù)客戶的風險承受能力推薦適當?shù)漠a(chǎn)品，因此答案為風險承受能力。

44.市場分析、方法論

解析：證券公司發(fā)布證券研究報告時，報告中的投資建議應(yīng)當基于市場分析和方法論，因此答案為市場分析和方法論。

45.信息披露、公平

解析：證券公司從事證券承銷業(yè)務(wù)時，應(yīng)當確保承銷過程中的信息披露和公平，因此答案為信息披露和公平。

五、簡答題

46.簡述證券公司從事證券自營業(yè)務(wù)時，應(yīng)如何進行風險控制？

答：

①建立風險控制制度，明確自營業(yè)務(wù)的風險敞口限制、投資范圍、資金使用等規(guī)范；

②定期對自營業(yè)務(wù)的風險敞口進行監(jiān)控，確保風險控制在可接受范圍內(nèi)；

③對自營投資組合進行動態(tài)調(diào)整，防范市場風險；

④建立健全的內(nèi)控機制，確保