小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險控制問題研究摘要近年來小微企業(yè)已經(jīng)成為推動國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要力量，在促進(jìn)就業(yè)、改善民生、增加稅收、維護(hù)社會穩(wěn)定等方面發(fā)揮著積極作用，但是，據(jù)有關(guān)數(shù)據(jù)表明，大部分小微企業(yè)都堅持不過三年。這其中，有著許多方面的原因，具體如：規(guī)模小，資金少，財務(wù)從業(yè)人員職業(yè)素養(yǎng)低，內(nèi)部控制制度不健全，財務(wù)決策不科學(xué)不合理，會計核算不規(guī)范，籌資難，企業(yè)家族化，缺少財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)等。這些各種各樣的原因?qū)?dǎo)致小微企業(yè)面臨巨大的財務(wù)風(fēng)險，如果不能有效的加以預(yù)防或控制，將會嚴(yán)重影響小微企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展，甚至導(dǎo)致其破產(chǎn)。本課題將運用文獻(xiàn)研究法，通過廣泛的查閱文獻(xiàn)來獲得資料。首先分析小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的成因以及種類，再研究相應(yīng)的小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的控制措施，在控制措施中將較為詳細(xì)的研究小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)。希望本文的分析能夠為中國大量的小微企業(yè)在防范和控制財務(wù)風(fēng)險問題上提供幫助。關(guān)鍵詞：小微企業(yè)；財務(wù)風(fēng)險；防范措施；預(yù)警系統(tǒng)AbstractInrecentyears,smallandmicrobusinesseshavebecomeanimportantforceinpromotingnationaleconomicdevelopment,playingapositiveroleinpromotingemployment,improvingpeople'slivelihood,increasingtaxrevenueandmaintainingsocialstability.However,accordingtorelevantdata,mostsmallandmicroenterpriseshavelastedfornomorethanthreeyears.Therearemanyreasonsforthis.Specificexamplesare:smallscale,littlecapital,lowprofessionalqualityoffinancialpractitioners,imperfectinternalcontrolsystem,unscientificandunreasonablefinancialdecisions,irregularaccounting,difficultfinancing,family-ownedenterprises,lackoffinancialriskwarningsystem,etc.Thesevariousreasonswillleadtothesmallandmicroenterprisesfacegreatfinancialrisks,ifnoteffectivelypreventorcontrol,willseriouslyaffectthesustainabledevelopmentofsmallandmicroenterprises,orevenleadtoitsbankruptcy.Thissubjectwillusetheliteratureresearchmethod,throughtheextensiveliteraturereviewtoobtainthedata.Firstly,thecausesandtypesoffinancialrisksofsmallandmicroenterprisesareanalyzed,andthenthecorrespondingcontrolmeasuresoffinancialrisksofsmallandmicroenterprisesarestudied.Inthecontrolmeasures,theearly-warningsystemoffinancialrisksofsmallandmicroenterpriseswillbestudiedindetail.ItishopedthattheanalysisinthispapercanprovidehelpforalargenumberofsmallandmicroenterprisesinChinainpreventingandcontrollingfinancialrisks.Keywords:smallandmicroenterprises;Financialrisk;Preventivemeasures;Earlywarningsystem目錄1370_WPSOffice_Level1第一章緒論 528212_WPSOffice_Level21.1研究背景 52563_WPSOffice_Level21.2研究目的及意義 530113_WPSOffice_Level21.3論文內(nèi)容與框架 55592_WPSOffice_Level21.4文綜獻(xiàn)述 628212_WPSOffice_Level1第二章小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的種類、成因 89194_WPSOffice_Level22.1小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的種類 828212_WPSOffice_Level32.2小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的成因 92563_WPSOffice_Level1第三章如何防范小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險 109486_WPSOffice_Level23.1提高財務(wù)從業(yè)人員職業(yè)素養(yǎng) 105820_WPSOffice_Level23.2健全財務(wù)管理制度、規(guī)范企業(yè)會計核算 1015382_WPSOffice_Level23.3合理調(diào)整資本結(jié)構(gòu) 1115177_WPSOffice_Level23.4加強(qiáng)財務(wù)決策科學(xué)性 115276_WPSOffice_Level23.5建立財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng) 1130113_WPSOffice_Level1第四章結(jié)論 135592_WPSOffice_Level1致謝 1427503_WPSOffice_Level1參考文獻(xiàn) 15第一章緒論1.1研究背景自1978年12月改革開放以來，我國的小微企業(yè)發(fā)展迅速。在嶄新的21世紀(jì)，我國大力倡導(dǎo)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)，而創(chuàng)辦小微企業(yè)正是人們進(jìn)行自主創(chuàng)業(yè)的主要途徑之一。從數(shù)量上來看，小微企業(yè)的數(shù)量在我國的企業(yè)總數(shù)中所占的比重已經(jīng)超過了99%，并且小微企業(yè)在我國的各行各業(yè)都分布廣泛，幾乎每一個行業(yè)中都有許多的小微企業(yè)存在著。小微企業(yè)所創(chuàng)造的GDP占我國GDP總量的60%，所貢獻(xiàn)的稅款占我國稅收總收入的50%，小微企業(yè)已經(jīng)成長為促進(jìn)我國經(jīng)濟(jì)持續(xù)發(fā)展的重要力量。但是由于各種各樣的原因，我國的小微企業(yè)常常無法對財務(wù)風(fēng)險進(jìn)行有效的防范與控制，而導(dǎo)致企業(yè)發(fā)展受到嚴(yán)重影響，甚至于破產(chǎn)。并且在互聯(lián)網(wǎng)發(fā)達(dá)的今天，網(wǎng)絡(luò)雖然在某些方面給企業(yè)帶來了一定程度上的便利，但是網(wǎng)絡(luò)金融、投資理財?shù)韧蔡N藏著巨大的財務(wù)風(fēng)險，我國的小微企業(yè)往往因為缺乏相應(yīng)的經(jīng)驗而蒙受損失。因此，在當(dāng)今社會，對財務(wù)風(fēng)險的控制已經(jīng)成為影響我國小微企業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵因素。1.2研究目的及意義當(dāng)前經(jīng)濟(jì)全球化，市場競爭激烈，我國的小微企業(yè)的生存和發(fā)展也面臨著極大的機(jī)遇與挑戰(zhàn)，我們知道財務(wù)管理是組織企業(yè)財務(wù)活動，處理財務(wù)關(guān)系的一項經(jīng)濟(jì)管理工作，是企業(yè)管理的一個組成部分。社會經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，要求財務(wù)管理主要是運用價值形式對經(jīng)營活動實施管理，通過價值形式，把企業(yè)的一切物質(zhì)條件、經(jīng)營過程和經(jīng)營結(jié)果都合理地加以規(guī)劃和控制，達(dá)到企業(yè)效益不斷提高、財富不斷增加的目的。因此，財務(wù)管理既是企業(yè)管理的一個獨立方面，又是一項綜合性的管理工作。小微企業(yè)對我國國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有重大作用與貢獻(xiàn)，但是我國的小微企業(yè)在對于財務(wù)風(fēng)險的管理和控制方面相對存在許多不足，這其中有著諸多方面的原因，包括企業(yè)財務(wù)人員專業(yè)水平低下、企業(yè)管理者決策不科學(xué)不合理、我國社會上缺少專門為小微企業(yè)提供財務(wù)參考咨詢服務(wù)的組織機(jī)構(gòu)等，這嚴(yán)重影響了我國的小微企業(yè)的持續(xù)發(fā)展與穩(wěn)健運營。本課題將會通過分析我國小微企業(yè)的各種財務(wù)風(fēng)險的種類以及成因，來探討分析其相對應(yīng)的財務(wù)風(fēng)險控制措施，并將著重在小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)方面給出參考建議，希望能夠給我國的小微企業(yè)在財務(wù)風(fēng)險控制方面提供一些幫助，使我國的小微企業(yè)能夠更好的對財務(wù)風(fēng)險進(jìn)行控制從而平穩(wěn)持續(xù)經(jīng)營，為我國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展和促進(jìn)就業(yè)作出更大的貢獻(xiàn)。1.3論文內(nèi)容與框架研究背景及意義研究背景及意義小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的成因、種類小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的成因、種類如何防范小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險如何防范小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險構(gòu)建小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)構(gòu)建小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)1.4文綜獻(xiàn)述一.我國小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險現(xiàn)狀武建新、郭明（2015）認(rèn)為，就我國目前的形式而言，小微企業(yè)對于提高我國的居民就業(yè)率有著積極作用，同時也為我國經(jīng)濟(jì)的可持續(xù)發(fā)展提供動力。但目前我國的小微企業(yè)相對較為缺乏對財務(wù)風(fēng)險的管控意識且管理能力也相對較弱，這就在很大程度上阻礙了我國小微企業(yè)的持續(xù)發(fā)展。目前，我國的小微企業(yè)所面臨的主要的財務(wù)風(fēng)險主要有以下幾種，第一種是融資風(fēng)險，第二種是投資風(fēng)險，第三種是資金運營風(fēng)險。ShuHaitang（2014）認(rèn)為，在大數(shù)據(jù)背景下，小微企業(yè)也接受了互聯(lián)網(wǎng)金融提供的便利服務(wù)，但同時也面臨著新的互聯(lián)網(wǎng)金融的相關(guān)風(fēng)險。二．小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的特征、成因彭文彬（2016）認(rèn)為，小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的特征有以下幾點。（一）財務(wù)管理家族化。小微企業(yè)一般是由家族投資，家族創(chuàng)業(yè)，家族成員對企業(yè)的財產(chǎn)所有權(quán)占據(jù)主導(dǎo)地位，對經(jīng)營決策權(quán)和財務(wù)決策權(quán)擁有決定影響的經(jīng)濟(jì)組織。小微企業(yè)的財務(wù)管理體現(xiàn)出家族化的特點。（二）經(jīng)營規(guī)模小型化。與大型企業(yè)相比，小微企業(yè)具有經(jīng)營規(guī)模小的特征。一是營業(yè)收入低。二是從業(yè)人員少。三是資產(chǎn)總額小。（三）投資決策隨意化。投資決策是小微企業(yè)財務(wù)管理中一個十分重要的問題，投資決策正確與否直接關(guān)系到企業(yè)的興衰成敗。但是，小微企業(yè)在進(jìn)行投資決策時往往表現(xiàn)出簡單化和盲目性。（四）籌資方式單一化。一般來說，小微企業(yè)主要的籌資方式是吸收直接投資和銀行借款。與大中型企業(yè)籌資方式的多種多樣相比，小微企業(yè)的籌資方式過于單一。（五）資金管理無序化。主要體現(xiàn)在：1.現(xiàn)金管理不規(guī)范。2.應(yīng)收賬款管理不合理。3.存貨管理不科學(xué)。小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的成因主要有以下幾方面：（一）財務(wù)人員素質(zhì)偏低。由于小微企業(yè)自身的局限性，不能解決財務(wù)人員的職務(wù)晉升、職業(yè)生涯規(guī)劃等問題，應(yīng)屆本科畢業(yè)生、?？飘厴I(yè)生不愿意去小微企業(yè)工作，更難吸引經(jīng)驗豐富、實力雄厚的高級財務(wù)管理人才。由于工資福利待遇不高，現(xiàn)有的財務(wù)人員流失十分嚴(yán)重。財務(wù)人員素質(zhì)低、流動性大的現(xiàn)狀給小微企業(yè)的財務(wù)工作帶來了很大的風(fēng)險。（二）財務(wù)決策經(jīng)常失誤。小微企業(yè)的所有權(quán)經(jīng)營權(quán)高度統(tǒng)一，企業(yè)的投資者同時就是經(jīng)營者，經(jīng)營決策權(quán)和財務(wù)決策權(quán)高度集中，財務(wù)決策個人化現(xiàn)象突出。再加上決策程序不規(guī)范，決策方法不恰當(dāng)。由此導(dǎo)致財務(wù)決策失誤經(jīng)常發(fā)生，從而產(chǎn)生財務(wù)風(fēng)險。（三）會計核算不夠規(guī)范。1.原始憑證不真實。2.記賬憑證不規(guī)范。3.設(shè)置多套會計賬簿。（四）企業(yè)商業(yè)信用缺失。商業(yè)信用缺失風(fēng)險是指小微企業(yè)對相關(guān)經(jīng)濟(jì)利益主體不信守承諾而產(chǎn)生的風(fēng)險。具體表現(xiàn)為對債權(quán)人不按時還本付息，可能導(dǎo)致債權(quán)人停止借款、要求提前償還借款的風(fēng)險。三．小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險防范策略王甲迎（2017）認(rèn)為，防范途徑有以下幾種。（一）樹立企業(yè)財務(wù)風(fēng)險意識。加強(qiáng)企業(yè)財務(wù)管理的礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，培養(yǎng)企業(yè)財務(wù)管理人員風(fēng)險識別和防范意識，提高風(fēng)險防控能力。對財務(wù)人員進(jìn)行專門的風(fēng)險管理培訓(xùn)，使財務(wù)人員全面掌握企業(yè)風(fēng)險管理理論，能夠?qū)ζ髽I(yè)內(nèi)外部環(huán)境變化進(jìn)行準(zhǔn)確分析，針對國家政府部門最新頒布的政策及行業(yè)新動向，及時調(diào)整并作出適合本企業(yè)的財務(wù)定位，以便能夠及時防范和減少企業(yè)財務(wù)風(fēng)險。（二）建立、健全企業(yè)財務(wù)管理制度，理順企業(yè)內(nèi)部財務(wù)關(guān)系。對各部門在企業(yè)財務(wù)管理中的地位和作用，明確規(guī)定各部門的權(quán)力和應(yīng)承擔(dān)的職責(zé)，細(xì)化各項企業(yè)財務(wù)管理制度，加強(qiáng)日常管理，真正做到權(quán)責(zé)分明、各司其職，使企業(yè)內(nèi)部財務(wù)關(guān)系清晰明了，有利于確保企業(yè)制度的全面落實，避免因權(quán)責(zé)不明，造成企業(yè)內(nèi)部混亂，發(fā)生企業(yè)財務(wù)風(fēng)險。（三）建立小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系。編制小微企業(yè)現(xiàn)金流量預(yù)算，財務(wù)管理人員可以根據(jù)現(xiàn)金流動情況實時了解企業(yè)運營動態(tài)，當(dāng)企業(yè)應(yīng)收賬款或存貨大幅度減少時，表明企業(yè)產(chǎn)品積壓少、資金回籠情況良好。當(dāng)企業(yè)應(yīng)收賬款或存貨大幅度上升時，表時企業(yè)運營存在風(fēng)險。所以要定期利用企業(yè)現(xiàn)金流量、資產(chǎn)負(fù)債、企業(yè)利潤數(shù)據(jù)進(jìn)行實時分析，對企業(yè)財務(wù)風(fēng)險進(jìn)行綜合評價和預(yù)估，建立企業(yè)長期財務(wù)預(yù)警體系。財務(wù)風(fēng)險能夠全面反映企業(yè)的經(jīng)營狀況，如果不能及時采取措施進(jìn)行防范和化解，企業(yè)經(jīng)營就會陷入危機(jī)。因此，企業(yè)必須樹立財務(wù)風(fēng)險管理和防范識別意識，從實際出發(fā)，建立企業(yè)財務(wù)風(fēng)險防控長效機(jī)制，才能及時有效地防止風(fēng)險事件的發(fā)生，將企業(yè)財務(wù)風(fēng)險降至最低點。四．從小微企業(yè)內(nèi)部財務(wù)視角探討財務(wù)風(fēng)險管理的措施馬瑞、畢鵬（2016）認(rèn)為，首先，企業(yè)自身應(yīng)于銀行建立友好合作，這對于企業(yè)的發(fā)展至關(guān)重要。要與銀行建立良好的長期合作關(guān)系，最起碼的條件就是企業(yè)應(yīng)該注重自身的良好形象。從融資方面而言，銀行是企業(yè)進(jìn)行融資的主要渠道，是企業(yè)投入資金的主要來源。企業(yè)貸款的主要途徑就是銀行，因為銀行相貸款相對于其他形式的貸款利率較低，從企業(yè)自身的角度來說，當(dāng)然是盡可能的尋找利率最低的貸款方式，比較經(jīng)濟(jì)實惠。所以說，與銀行盡力長期良好的合作關(guān)系對于企業(yè)的發(fā)展至關(guān)重要。想要與銀行建立長期友好的合作關(guān)系不僅僅需要企業(yè)自身的努力。政府也有責(zé)任。企業(yè)自身：應(yīng)該制定內(nèi)部管理制度、提高企業(yè)信譽(yù)、優(yōu)化企業(yè)財務(wù)狀況、主動承擔(dān)相關(guān)的社會責(zé)任，為企業(yè)樹立良好的形象；與銀行多進(jìn)行溝通，制造機(jī)會增強(qiáng)雙方的了解；政府部門：應(yīng)該制定相關(guān)的法律法規(guī)，可以便于企業(yè)、銀行雙方的合作交流。其次，企業(yè)應(yīng)致力于開拓更寬的融資渠道、融資方式。這就需要企業(yè)在與銀行合作的基礎(chǔ)上，優(yōu)化升級自身的資本結(jié)構(gòu)。企業(yè)應(yīng)該在自身發(fā)展的基礎(chǔ)上，多關(guān)注國家相關(guān)的優(yōu)惠政策，抓住機(jī)遇；學(xué)會充分利用本行業(yè)的融資優(yōu)勢、企業(yè)同樣也可以通過自身的努力，吸引新的投資者進(jìn)入本行業(yè)，從而擴(kuò)大企業(yè)規(guī)模，在擴(kuò)大資本規(guī)模的基礎(chǔ)上，企業(yè)還要考慮自身的情況，根據(jù)自身的經(jīng)營狀況，恰當(dāng)?shù)倪x取合適的渠道進(jìn)行融資。最后，企業(yè)應(yīng)該注重員工能力，避免因人工操作帶來的風(fēng)險。據(jù)有關(guān)調(diào)查研究，企業(yè)風(fēng)險多半以上就是由于企業(yè)員工內(nèi)部人員的失誤造成的。特備是企業(yè)內(nèi)部的財務(wù)人員，都應(yīng)該明白財務(wù)風(fēng)險帶給企業(yè)的影響，努力提高自己的能力，在企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的任何一個環(huán)節(jié)，都不允許失誤。五．財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)構(gòu)建流程張純（2015）認(rèn)為，企業(yè)在財務(wù)風(fēng)險預(yù)警的過程中需要按照一定的步驟構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)并投入到實用當(dāng)中，一般需要經(jīng)過以下流程：1.確定財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)構(gòu)建的基本原則。第一，整體性原則。對于企業(yè)來說財務(wù)風(fēng)險預(yù)警的重要性是毋庸置疑的，而財務(wù)風(fēng)險預(yù)警涉及到的內(nèi)外部因素很多，在建立財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)需要全盤考慮，不能遺漏任何關(guān)鍵環(huán)節(jié)，而這不是單個部門可以監(jiān)控和應(yīng)對的，所以這就需要企業(yè)動員所有涉及到的相關(guān)部門為實現(xiàn)財務(wù)預(yù)警的共同目標(biāo)而協(xié)調(diào)管理。第二，協(xié)調(diào)性原則。在財務(wù)風(fēng)險預(yù)警體系中涉及到各項活動以及參與人員，必須保持高度的協(xié)調(diào)性及信息資源的共享。第三，實用性原則。建立財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)是為了降低財務(wù)風(fēng)險引發(fā)財務(wù)危機(jī)的可能性，避6免給企業(yè)運營帶來較大損失，但是財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)的建立不能不計成本，如果成本甚至高于財務(wù)危機(jī)的危害那就得不償失了2.針對企業(yè)特點合理選擇預(yù)警系統(tǒng)所需指標(biāo)。眾所周知，在財務(wù)風(fēng)險引發(fā)財務(wù)危機(jī)的過程中會反映出某些財務(wù)征兆。例如：現(xiàn)金流動性不足、應(yīng)收賬款大幅上升、利潤率大幅下降以及一些財務(wù)比率（資產(chǎn)負(fù)債率、速動比率、流動比率）出現(xiàn)異常等。因此，企業(yè)在構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)時可根據(jù)自身特點從中選取具有代表性的核屯、指標(biāo)運用理論分析方法進(jìn)行分析，最終納入到預(yù)警系統(tǒng)中進(jìn)行監(jiān)控。3.確定所選核心指標(biāo)的特征值。企業(yè)在選擇合適的核心指標(biāo)后需要按照合理的經(jīng)驗、定性以及定量的分析方法進(jìn)行全面分析，從而確定不同的核心指標(biāo)各自的特征值區(qū)間，再將所有核心指標(biāo)的特征值區(qū)間進(jìn)行合并，得到財務(wù)風(fēng)險預(yù)警區(qū)間，作為財務(wù)風(fēng)險預(yù)警劃分的重要依據(jù)。4.預(yù)警模型的構(gòu)建。目前，在研究與實證中運用的財務(wù)風(fēng)險預(yù)警模型包括人工神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型、單變量模型、多變量模型、概率模型及它們的派生模型等。與選擇核也指標(biāo)一樣，企業(yè)需要依據(jù)自身特點，構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)時一定要選擇合適的預(yù)警模型。并且，在模型構(gòu)建完成后，需要結(jié)合企業(yè)財務(wù)狀況的變量進(jìn)行分析預(yù)測，確保財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)整體的準(zhǔn)確性和有效性。5.啟動財務(wù)風(fēng)險預(yù)警機(jī)制。在企業(yè)面對財務(wù)風(fēng)險時需要后動企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)對于敏感性指標(biāo)進(jìn)行實時監(jiān)控，一旦發(fā)現(xiàn)風(fēng)險，及時向管理層報告，并根據(jù)系統(tǒng)提供的預(yù)警信息的性質(zhì)、類型及風(fēng)險程度為管理層提供相應(yīng)的決策支持。從而遏制財務(wù)風(fēng)險轉(zhuǎn)變?yōu)樨攧?wù)危機(jī)，給企業(yè)帶來損失。小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的種類、成因2.1小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的種類一．融資風(fēng)險和大中型企業(yè)進(jìn)行對比，就可以發(fā)現(xiàn)我國的小微企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營能力一般都差強(qiáng)人意，并且破產(chǎn)的比例相對比較高，故而，銀行等金融機(jī)構(gòu)一般都不會為其辦理借貸業(yè)務(wù)。所以，小微企業(yè)在初創(chuàng)之時，往往都是憑借自己的積蓄或者向親友借款來作為企業(yè)的主要資金來源，被逼無奈之下還會進(jìn)行不合法的高利率的民間信貸。而在企業(yè)基本步入正軌后，其融資渠道則主要是內(nèi)部融資，把企業(yè)日常經(jīng)營活動所得到的留存收益轉(zhuǎn)化成企業(yè)的資本。可是，不論是個人積累或者企業(yè)自身的留存收益，都需要企業(yè)擁有能夠持續(xù)獲利的能力，而在市場競爭越來越激烈的情況下，小微企業(yè)在日常生產(chǎn)經(jīng)營活動中，則肯定就會面臨一些無法躲避的系統(tǒng)性風(fēng)險，如果沒有充足的資金去支撐，那么企業(yè)就會陷入一種惡性循環(huán)之內(nèi)。雖然近些年來，我國的相關(guān)部門調(diào)整了對小微企業(yè)的政策，給予了很多優(yōu)惠與支持，并且將小微企業(yè)的市場生存環(huán)境進(jìn)行合理改善，但是由于受到企業(yè)自身管理運營能力的影響，小微企業(yè)仍然無法對各類金融機(jī)構(gòu)貸款進(jìn)行有效利用，尤其是貸款的高額利息讓小微企業(yè)始終背負(fù)著巨大的財務(wù)壓力。此外，由于受到信息不對稱的作用，金融機(jī)構(gòu)常常不能對小微企業(yè)的資料進(jìn)行有效合理的審核，也缺少對于小微企業(yè)準(zhǔn)確的財務(wù)評價，使得部分小微企業(yè)出現(xiàn)過度融資的現(xiàn)象，從而帶來了巨大的財務(wù)風(fēng)險。二．投資風(fēng)險小微企業(yè)的投資風(fēng)險主要是因為企業(yè)在投資預(yù)期收益方面具有不確定性，從根本上來分析是因為投資環(huán)境的復(fù)雜化以及企業(yè)管理者不正確的投資決策。我國的小微企業(yè)具有企業(yè)規(guī)模小，運營資金少，管理水平差等特點，小微企業(yè)的管理者在進(jìn)行投資決策時，往往具有盲目性，缺乏合理有效的分析論證，失敗的風(fēng)險一般很大，而這就導(dǎo)致小微企業(yè)的投資可能不僅不能達(dá)到投資的預(yù)期收益，反而還會讓企業(yè)蒙受一定的損失。而且，我國的市場經(jīng)濟(jì)環(huán)境具有復(fù)雜、多變的特點，而外部環(huán)境的變化再加上小微企業(yè)應(yīng)對市場變化的能力較差，就會給小微企業(yè)造成相應(yīng)的投資風(fēng)險，可能會引起企業(yè)資金周轉(zhuǎn)不靈，甚至是面臨破產(chǎn)。三．資金運營風(fēng)險資金運營風(fēng)險是小微企業(yè)在日常生產(chǎn)經(jīng)營活動中所面臨的最為直接的財務(wù)風(fēng)險，具體可以細(xì)分為應(yīng)收賬款、預(yù)收預(yù)付賬款等，表現(xiàn)為資金的回收風(fēng)險。對于企業(yè)來說，在提供產(chǎn)品或售出服務(wù)之后，存貨資金會轉(zhuǎn)化為結(jié)算資金，但是當(dāng)企業(yè)想要回收該資金時，就必須將結(jié)算資金再次轉(zhuǎn)變?yōu)樨泿刨Y金，而在這一轉(zhuǎn)化過程中存在時間與金額上的不確定性，即資金的回收風(fēng)險。對于小微企業(yè)而言，如果其存貨與應(yīng)收項目同時減少，則證明產(chǎn)品積壓較少，資金回收良好，企業(yè)所面臨的風(fēng)險也相對較?。环粗?，如果經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量小于凈利潤，則企業(yè)經(jīng)營能力會持續(xù)下降，面臨的風(fēng)險較大。當(dāng)前，一些小微企業(yè)為了維持一個穩(wěn)定的客戶關(guān)系，普遍存在著對客戶的賒銷行為，應(yīng)收賬款無法及時回收，很容易成為壞賬、呆賬，同時也會影響企業(yè)的持續(xù)經(jīng)營能力。2.2小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的成因一．企業(yè)管理家族化、制度簡單化小微企業(yè)家族化是我國小微企業(yè)的一大特點，在我國的小微企業(yè)當(dāng)中，有很多都是由家族投資，家族主要成員對企業(yè)的日常生產(chǎn)經(jīng)營管理、財產(chǎn)所有權(quán)占據(jù)主導(dǎo)地位，企業(yè)的經(jīng)營權(quán)與所有權(quán)高度統(tǒng)一。在這種情況下，小微企業(yè)的財務(wù)人員則主要由家族成員擔(dān)任，財務(wù)決策權(quán)更是牢牢掌握在少數(shù)幾個重要家族成員的手中，而這常常會導(dǎo)致小微企業(yè)理財觀念落后，財務(wù)從業(yè)人員專業(yè)水平能力不足等問題，從而給小微企業(yè)帶來潛在的財務(wù)風(fēng)險。我國的小微企業(yè)常常具有企業(yè)內(nèi)部制度簡單的特點，一方面時因為企業(yè)管理者缺乏相關(guān)的經(jīng)驗且對企業(yè)內(nèi)部制度建設(shè)不夠重視，另一方面是社會上也缺少相對應(yīng)的指導(dǎo)咨詢機(jī)構(gòu)，這就導(dǎo)致小微企業(yè)在內(nèi)部制度上的簡單化，因此，對企業(yè)作出貢獻(xiàn)者得不到有效的激勵，給企業(yè)帶來虧損的也不能有效追究責(zé)任，比如因為錯誤的投資決策導(dǎo)致企業(yè)不僅沒有得到預(yù)期的收益反而還蒙受了損失，在家族化嚴(yán)重的小微企業(yè)里面這一點更是嚴(yán)重，礙于情面，財務(wù)人員的許多不足或工作錯誤往往無法得到有效的糾正。另外，我國的小微企業(yè)往往也缺乏有效的財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)，因為小微企業(yè)的工作人員具有不穩(wěn)定性無心關(guān)注企業(yè)的中長期指標(biāo)，或者根本就沒有構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)的意識與知識。然而任何情況的發(fā)生都是事出有因，財務(wù)風(fēng)險也不例外。市場經(jīng)濟(jì)的風(fēng)險很多，但一些風(fēng)險的出現(xiàn)，會留有征兆和苗頭，如果企業(yè)能購夠提早預(yù)防，并做出相應(yīng)的舉措來躲避風(fēng)險，或?qū)L(fēng)險控制在可以接受的范圍內(nèi)，將會大大降低企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險。企業(yè)規(guī)模小、外部環(huán)境復(fù)雜化與大中型企業(yè)相比，小微企業(yè)具有經(jīng)營規(guī)模小的特征。一是營業(yè)收入低。二是從業(yè)人員少。三是資產(chǎn)總額小。根據(jù)《中小企業(yè)劃型標(biāo)準(zhǔn)規(guī)定》，以工業(yè)企業(yè)為例，從業(yè)人員1000人以下或營業(yè)收入40000萬元以下的為中小微型企業(yè)。其中，從業(yè)人員300人及以上，且營業(yè)收入2000萬元及以上的為中型企業(yè)，從業(yè)人員20人及以上，且營業(yè)收入300萬元及以上的為小型企業(yè)，從業(yè)人員20人以下或營業(yè)收入300萬元以下的為微型企業(yè)。企業(yè)的經(jīng)營管理會受到外部環(huán)境的影響，企業(yè)需要及時的根據(jù)宏觀環(huán)境的變化來調(diào)整自己的經(jīng)營策略，而我國的小微企業(yè)由于其自身無法回避的規(guī)模小的原因，再加上企業(yè)利潤低、員工專業(yè)水平低等原因，就會導(dǎo)致小微企業(yè)內(nèi)部組織結(jié)構(gòu)簡單，小微企業(yè)的所有權(quán)與經(jīng)營權(quán)高度集中，最終導(dǎo)致小微企業(yè)的抗風(fēng)險能力遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于同行業(yè)的大中型企業(yè)，并且對外部環(huán)境變化的應(yīng)變能力也差之甚遠(yuǎn)，因此在外部的大環(huán)境惡化的時候，小微企業(yè)往往需要承受比大中型企業(yè)更多的風(fēng)險，從而最先承受不住沖擊以至于破產(chǎn)倒閉。三．投資決策隨意化、籌資困難化投資與決策是小微企業(yè)經(jīng)營管理中的一個關(guān)鍵性問題，小微企業(yè)的投資行為能否獲利對企業(yè)的發(fā)展有著重要的影響。然而，我國的小微企業(yè)在進(jìn)行投資決策時往往會因為管理層的水平低等原因而做出錯誤的決策。具體表現(xiàn)為，首先對企業(yè)自身能力以及運營資金的把控不夠精準(zhǔn)，其次，一般不會對目標(biāo)市場進(jìn)行足夠的調(diào)研與分析并缺少項目可行性分析，對目標(biāo)客戶的實際需求的把握也不到位，企業(yè)的贏利機(jī)會都是以消費者需求為轉(zhuǎn)移的，投資決策偏離市場需求或不能滿足市場需求都會加大投資風(fēng)險，加上我國社會上也很少有為小微企業(yè)做精細(xì)化的投資決策咨詢服務(wù)機(jī)構(gòu)，最終導(dǎo)致小微企業(yè)的投資決策沒有采用科學(xué)的決策方法，決策盲目性較大。而且由于企業(yè)內(nèi)部制度缺陷即便投資項目以失敗告終，小微企業(yè)一般也不具有責(zé)任追究體系。企業(yè)籌資的渠道有很多種，但是適合于小微企業(yè)的方法卻比較少，甚至于小微企業(yè)常常面臨籌資困難，企業(yè)運營資金不足等問題。小微企業(yè)的創(chuàng)立資金主要來源于企業(yè)老板個人積蓄或者向親朋好友借款，因此，當(dāng)發(fā)現(xiàn)企業(yè)運營資金不足時，往往無法依靠自身條件來進(jìn)行周轉(zhuǎn)，而且我國的小微企業(yè)由于受到各方面條件限制，往往很難利用股票或債券市場來進(jìn)行融資。因此，很多小微企業(yè)在面臨資金短缺問題時，會被迫無奈采用民間信貸來籌集資金，但是民間信貸的高額的貸款利息，會讓小微企業(yè)面臨更加巨大的財務(wù)風(fēng)險，部分企業(yè)老板缺乏經(jīng)驗與知識，甚至?xí)x擇風(fēng)險極高的網(wǎng)絡(luò)小額貸款，通過向多家軟件貸款來填補(bǔ)資金上的缺口，最終卻因為無法償還利息而破產(chǎn)。四．會計核算不規(guī)范、商業(yè)信用較低小微企業(yè)因其規(guī)模小，財務(wù)從業(yè)人員專業(yè)技能水平低下，企業(yè)管理者對會計基礎(chǔ)工作不重視，在會計核算上常常會存在許多缺陷。比如：（1）原始憑證真實性存在問題，有的原始憑證因保管或交接不善遺失或損毀，存在財務(wù)人員做假行為，或篡改偽造原始憑證上的金額數(shù)據(jù)等關(guān)鍵的財務(wù)信息。（2）企業(yè)記賬憑證填寫不規(guī)范，缺少內(nèi)容或有錯誤。比如記賬憑證的摘要內(nèi)容不符實際，憑證記錄錯誤沒有使用正確的更正方法，會計科目缺少明細(xì)科目等。（3）部分企業(yè)會建立多套會計賬簿，試圖通過做假賬的行為來蒙騙檢察機(jī)構(gòu)和稅務(wù)機(jī)關(guān)從而少繳納稅款或者使企業(yè)的賬目數(shù)據(jù)更加好看從而欺騙投資人或者消費者，這些行為不僅會違反相關(guān)的法律法規(guī)，同時也會給企業(yè)自身帶來潛在的財務(wù)風(fēng)險。商業(yè)信用是企業(yè)無形資產(chǎn)的重要組成部分，小微企業(yè)因其經(jīng)營規(guī)模較小，運營能力差，常常無法達(dá)成對有關(guān)經(jīng)濟(jì)利益主體的商業(yè)承諾。比如因為資金短缺而無法按時對債權(quán)人進(jìn)行還本付息，導(dǎo)致債權(quán)人停止借款從而加劇了企業(yè)的資金短缺。沒有在與銷售商約定的期間內(nèi)提供與合同約定數(shù)量相符的貨物，而需要向其支付違約金，加劇了企業(yè)的財務(wù)負(fù)擔(dān)?；驔]有在規(guī)定的期間內(nèi)發(fā)放企業(yè)員工的薪水，導(dǎo)致員工消極怠工，甚至罷工?；驗榱似髽I(yè)形象編制虛假財務(wù)報表，可能面臨相應(yīng)的行政處罰等。如何防范小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險3.1提高財務(wù)從業(yè)人員職業(yè)素養(yǎng)財務(wù)人員職業(yè)素養(yǎng)的提高，一方面需要個人在工作中鉆研和探索，另一方面需要有計劃、有組織的培訓(xùn)。培訓(xùn)是提高小微企業(yè)財務(wù)人員職業(yè)素養(yǎng)的重要途徑。小微企業(yè)對財務(wù)工作人員進(jìn)行培訓(xùn)時應(yīng)注意以下幾點：第一點是要與實際相結(jié)合。培訓(xùn)內(nèi)容應(yīng)該與企業(yè)員工日常的實際財務(wù)工作聯(lián)系密切，不能只注重理論教；第二點是要注意全面提高與重點培訓(xùn)相結(jié)合，即不僅要對企業(yè)內(nèi)所有的財務(wù)工作人員進(jìn)行專業(yè)培訓(xùn)，還需要對企業(yè)財務(wù)工作中的重要內(nèi)容和主要財務(wù)人員進(jìn)行重點培訓(xùn)；第三點是要注意獎懲結(jié)合，企業(yè)要對培訓(xùn)過程進(jìn)行嚴(yán)密的考核，優(yōu)秀者則給予獎勵，反之則予以懲處，并將考核結(jié)果記入員工檔案進(jìn)行管理。培訓(xùn)需要采用多種多樣的方式。一是職位輪換。在小微企業(yè)內(nèi)部財務(wù)人員之間或財務(wù)部門與其他部門之間有計劃的調(diào)換職位任職；二是掛職鍛煉。小微企業(yè)有計劃地選派在職財務(wù)人員，在一定時期內(nèi)到會計師事務(wù)所或其他小微企業(yè)擔(dān)任一定職務(wù)；三是見習(xí)官制度。將具備某種財務(wù)素質(zhì)和技能的財務(wù)人員安排在一定的職位，授予一定權(quán)力，提供一種展示才華、鍛煉能力的平臺。如見習(xí)財務(wù)經(jīng)理、見習(xí)財務(wù)主管；四是輔導(dǎo)員制度。小微企業(yè)給新進(jìn)財務(wù)人員指派一名資深員工為他的輔導(dǎo)員，由這位輔導(dǎo)員把自己的經(jīng)驗和知識傳授給新的員工；五是外派深造培訓(xùn)。小微企業(yè)定期或不定期地將財務(wù)主管或核心財務(wù)人員派往高等院校或國內(nèi)外知名企業(yè)學(xué)習(xí)。3.2健全財務(wù)管理制度、規(guī)范企業(yè)會計核算財務(wù)管理制度是指導(dǎo)企業(yè)開展財務(wù)活動、協(xié)調(diào)財務(wù)關(guān)系的行為準(zhǔn)則。制定一套適合小微企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營特點的財務(wù)管理制度是小微企業(yè)財務(wù)工作規(guī)范化的基礎(chǔ)。(1)建立合理的財務(wù)組織體系。設(shè)置財務(wù)機(jī)構(gòu)，配備財務(wù)人員，明確崗位職責(zé)。(2)建立流動資產(chǎn)管理制度。包括現(xiàn)金管理制度、應(yīng)收賬款管理制度、存貨管理制度。(3)建立完善賬務(wù)處理程序制度。(4)建立財產(chǎn)清查制度。包括貨幣資金清查制度、實物財產(chǎn)清查制度和往來款項清查制度。(5)建立費用支出管理制度。(6)建立財務(wù)報表分析制度。(7)建立會計檔案管理制度。(8)建立內(nèi)部審計制度。在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)，代理記賬普遍存在。代理記賬機(jī)構(gòu)具有專業(yè)性、規(guī)模效益和靈活性等優(yōu)點，逐漸發(fā)展成為規(guī)范小微企業(yè)會計記賬、算賬和報賬的重要力量，同時也為小微企業(yè)會計核算提供了新的選擇。一般來說，小微企業(yè)選擇代理記賬機(jī)構(gòu)的費用要比招聘會計人員進(jìn)行核算的費用低，代理記賬能夠降低財務(wù)人力資源成本；代理記賬機(jī)構(gòu)熟悉稅法和稅收優(yōu)惠政策，能夠理順稅務(wù)關(guān)系；代理記賬機(jī)構(gòu)精通企業(yè)會計準(zhǔn)則，能夠提供財務(wù)咨詢，解決企業(yè)的實際財務(wù)問題。如何規(guī)范代理記賬行為，完善代理記賬制度？筆者認(rèn)為：一是政府制定和頒布相關(guān)的法律、法規(guī)、政策和制度，加強(qiáng)對代理記賬市場的監(jiān)管；二是成立代理記賬行業(yè)協(xié)會，實現(xiàn)行業(yè)自律；三是提高小微企業(yè)與代理記賬機(jī)構(gòu)風(fēng)險意識，拒絕非法、違法代理記賬行為；四是簽訂代理記賬合同，明確雙方的權(quán)利與義務(wù)。3.3合理調(diào)整資本結(jié)構(gòu)、加強(qiáng)財務(wù)決策科學(xué)性企業(yè)營業(yè)需求資金，資金源頭渠道關(guān)系著企業(yè)的資金系統(tǒng)，對企業(yè)的還貸能力以及營業(yè)風(fēng)險都有重要影響。企業(yè)想要靠自己的資金來提高自己的盈利能力一般都是不夠的，必須要向外界尋求幫助，采用欠債營業(yè)的手段來達(dá)成目的。企業(yè)如果能把控好自身的負(fù)債比例可以為企業(yè)提供一定量的資金來發(fā)展且財務(wù)風(fēng)險低，但是如果沒有控制好負(fù)債的比例，盲目的為了滿足資金需求而擴(kuò)大負(fù)債比例將會為企業(yè)帶來巨大的財務(wù)風(fēng)險，甚至可能會導(dǎo)致企業(yè)陷入收入少于成本的惡性循環(huán)當(dāng)中。再就自有資本經(jīng)營以及借入負(fù)債經(jīng)營的不同而言，前者不需要到期償還本付息，外界壓力小，后者則不同，只有確保利潤大于成本且預(yù)期收益情況較好的時候，才可以被看做經(jīng)營得當(dāng)。如果達(dá)不到預(yù)期收益水平或者實際收益趨于零，那么企業(yè)負(fù)債經(jīng)營的舉措是失敗的。怎樣進(jìn)行科學(xué)的財務(wù)決策對企業(yè)的經(jīng)營策略有很大的影響。財務(wù)決策要想具有科學(xué)性必須要同時滿足以下幾點：第一點是程序性，它是指進(jìn)行財務(wù)決策必須要有正確的理念，要遵循既定的程序，把團(tuán)隊的力量優(yōu)勢發(fā)揮出來，并且要運用正確的方法，反對某個人主觀決定整個決策，必須要依據(jù)規(guī)則制度做事。第二點是原創(chuàng)性，指不能夠?qū)^去的經(jīng)驗生搬硬套，要對實際的具體問題具體分析并研究具體辦法，根據(jù)事件內(nèi)外部環(huán)境的變化而隨之進(jìn)行策略的調(diào)整。第三點是擇優(yōu)性，指進(jìn)行財務(wù)決策一般會由工作人員作出一些不同的決策方案，然后再在其中找出最優(yōu)的一個。第四點是指引性，指只要策略經(jīng)過核定決定實行，策略就具有了指引性，企業(yè)內(nèi)成員的工作活動都應(yīng)該受到該策略的指導(dǎo)，決定了團(tuán)隊工作的方向與秩序，所有相關(guān)員工都要按照規(guī)定嚴(yán)格的執(zhí)行，通力合作來達(dá)成該方案的預(yù)期目的。3.5建立財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)任何事情的發(fā)生都是有預(yù)兆的，財務(wù)風(fēng)險也不能例外，小微企業(yè)不應(yīng)該坐等財務(wù)風(fēng)險的出現(xiàn)從而給企業(yè)帶來虧損，影響到企業(yè)的長久穩(wěn)定。所以，小微企業(yè)有必要在財務(wù)風(fēng)險到來之前進(jìn)行預(yù)警，以期能夠?qū)︼L(fēng)險進(jìn)行有效的把控或規(guī)避風(fēng)險，讓企業(yè)可以有足夠的準(zhǔn)備時間。構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)必須要依靠會計信息處理系統(tǒng)，對企業(yè)經(jīng)營過程中的潛在風(fēng)險進(jìn)行實時監(jiān)控，一旦發(fā)現(xiàn)情況有變，應(yīng)該立刻上報請求處理。小微企業(yè)想要進(jìn)行優(yōu)秀的風(fēng)險預(yù)警，要依靠企業(yè)各部門各員工之間的通力合作以及對相應(yīng)的專業(yè)知識的運用。如何建立財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)模塊：首先要構(gòu)建信息監(jiān)測模塊，小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)的主要作用就是給企業(yè)的管理者們提供預(yù)警信息以供決策，小微企業(yè)需要建立單獨的信息監(jiān)測機(jī)構(gòu)來專門負(fù)責(zé)相關(guān)的財務(wù)風(fēng)險信息的收集匯總工作并能夠及時的收集企業(yè)的所有相關(guān)信息來對預(yù)警系統(tǒng)進(jìn)行反饋。然后要構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險分析模塊，這一模塊主要負(fù)責(zé)將從信息監(jiān)測模塊匯總來的信息進(jìn)行實時的分析評估，將匯總信息劃分為緊急信息和相關(guān)信息以及無關(guān)信息。最后建立報警模塊，預(yù)警系統(tǒng)的作用是將財務(wù)風(fēng)險控制在風(fēng)險發(fā)生之前，在風(fēng)險到來之前對企業(yè)的管理者進(jìn)行提醒或預(yù)警。企業(yè)可以根據(jù)實際情況將財務(wù)風(fēng)險進(jìn)行分類，比如按嚴(yán)重程度分為特別嚴(yán)重、嚴(yán)重、輕微、正常等，再根據(jù)不同的嚴(yán)重程度設(shè)置不同的處理程序，特別嚴(yán)重的會直接在管理者的手機(jī)上發(fā)送信息并在電腦上進(jìn)行覆蓋桌面處理并且應(yīng)當(dāng)有員工及時直接人工通知企業(yè)管理者，嚴(yán)重的可以發(fā)送特殊字體、顏色進(jìn)行提示，正常的則僅列入待辦事項待管理者查閱。模塊搭建完畢后就應(yīng)該進(jìn)行預(yù)警指標(biāo)體系的建設(shè)，構(gòu)建財務(wù)風(fēng)險預(yù)警指標(biāo)體系首先要對財務(wù)風(fēng)險預(yù)警指標(biāo)進(jìn)行選擇，選擇應(yīng)當(dāng)注意以下幾個原則：第一點是全面性原則，每一家企業(yè)的經(jīng)營狀況與財務(wù)風(fēng)險都不是某一方面的原因造成的，而必然是由于各方面的因素影響的綜合結(jié)果，所以選擇預(yù)警指標(biāo)必須要全面，要根據(jù)小微企業(yè)自身的實際情況全面的選取，而且各個預(yù)警指標(biāo)應(yīng)該具有一定的聯(lián)系不是孤立的指標(biāo)，否則可能會對分析的結(jié)果造成消極的影響。第二點是可操作性，預(yù)警指標(biāo)系統(tǒng)的構(gòu)建要符合實際情況并且實際可以操作，要有相應(yīng)的數(shù)據(jù)支撐，根據(jù)這些指標(biāo)分析得出的結(jié)論要對企業(yè)決策者管控財務(wù)風(fēng)險有實際幫助。第三點是預(yù)測性原則，顧名思義，財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)就是為了能夠提早發(fā)現(xiàn)財務(wù)風(fēng)險，所以預(yù)警指標(biāo)的選取必須要在一定程度上有相應(yīng)的預(yù)測屬性，一旦指標(biāo)出現(xiàn)不正常的情況可以提醒管理者嚴(yán)加防范。第四點是科學(xué)性原則，預(yù)警指標(biāo)的選擇要考慮到財務(wù)風(fēng)險的成因，根據(jù)不同的成因有針對性的來選取預(yù)警指標(biāo)，能夠?qū)ζ髽I(yè)的財務(wù)狀況作出更科學(xué)合理的分析。第四點是可比性原則，小微企業(yè)的數(shù)量在我國企業(yè)中所占的比例是最高的，各行各業(yè)也基本都有小微企業(yè)的身影，這些不同的小微企業(yè)的經(jīng)營范圍，面臨的市場環(huán)境等都各有不同，所以預(yù)警指標(biāo)的選取要考慮到小微企業(yè)之間的這些不同。然后要對預(yù)警指標(biāo)進(jìn)行選擇分析，企業(yè)的資金鏈出現(xiàn)裂痕，應(yīng)收賬款金額上升，成本費用金額大幅度上升，存貨金額大量增加，以及資產(chǎn)負(fù)債率等出現(xiàn)異常，這些都會給企業(yè)帶來財務(wù)風(fēng)險，根據(jù)小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險預(yù)警指標(biāo)的選取原則以及小微企業(yè)財務(wù)風(fēng)險的特點和成因，應(yīng)該選擇盈利能力、償債能力、營運能力、發(fā)展能力和現(xiàn)金能力作為財務(wù)風(fēng)險預(yù)警一級指標(biāo)。小微企業(yè)處在不同的時期對于財務(wù)預(yù)警指標(biāo)的側(cè)重點也不一樣，盈利能力和償債能力是小微企業(yè)一直需要注意的指標(biāo)，企業(yè)的發(fā)展能力和現(xiàn)金流量則應(yīng)在企業(yè)的高速發(fā)展階段得到充分的重視。最后一步就是建立財務(wù)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)模型，，對于財務(wù)風(fēng)險的模型研究可以劃分為統(tǒng)計類以及非統(tǒng)計類。統(tǒng)計類的模型主要有以下幾種：分別是單變量模型、多變量模型以及l(fā)ogistic回歸預(yù)警模型。而非統(tǒng)計類則主要有人工神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型、熵值法以及模糊綜合評價邏輯模型等，其中人工神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型較有代表性，人工神經(jīng)網(wǎng)絡(luò)模型，是模仿動物神經(jīng)的結(jié)構(gòu)與功能進(jìn)行的數(shù)學(xué)計算模型。