2025年公司財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)匯報(bào)2025年度，公司財(cái)務(wù)工作緊密?chē)@“穩(wěn)增長(zhǎng)、控風(fēng)險(xiǎn)、提效率、促轉(zhuǎn)型”核心目標(biāo)，在復(fù)雜多變的市場(chǎng)環(huán)境下，通過(guò)優(yōu)化資源配置、深化業(yè)財(cái)融合、強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管控及推進(jìn)數(shù)字化轉(zhuǎn)型，實(shí)現(xiàn)了財(cái)務(wù)狀況的穩(wěn)健運(yùn)行與經(jīng)營(yíng)效益的持續(xù)提升。現(xiàn)將本年度財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)核心情況匯報(bào)如下：一、經(jīng)營(yíng)成果分析本年度公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入12.86億元，較上年同期增長(zhǎng)11.2%，超額完成年度預(yù)算目標(biāo)（12億元）的7.2%；歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)1.52億元，同比增長(zhǎng)18.7%，凈利潤(rùn)率11.8%，較上年提升0.7個(gè)百分點(diǎn)。分業(yè)務(wù)線(xiàn)看：-主營(yíng)業(yè)務(wù)（智能制造設(shè)備）：收入9.63億元，占比74.9%，同比增長(zhǎng)13.5%。增長(zhǎng)主要源于新能源汽車(chē)領(lǐng)域訂單放量（新增客戶(hù)A公司年度訂單2.1億元）及核心產(chǎn)品X系列設(shè)備技術(shù)升級(jí)后單價(jià)提升（平均單價(jià)由28萬(wàn)元/臺(tái)增至31萬(wàn)元/臺(tái)）。該業(yè)務(wù)毛利率28.4%，較上年提高1.2個(gè)百分點(diǎn)，主要得益于生產(chǎn)端工藝優(yōu)化（單位工時(shí)成本下降8%）及規(guī)?；少?gòu)降低原材料成本（鋼材采購(gòu)均價(jià)同比下降5%）。-服務(wù)業(yè)務(wù)（設(shè)備運(yùn)維及技術(shù)咨詢(xún)）：收入2.78億元，占比21.6%，同比增長(zhǎng)7.3%。受下游客戶(hù)設(shè)備保有量增加（累計(jì)裝機(jī)量超8000臺(tái)）驅(qū)動(dòng)，運(yùn)維服務(wù)收入2.12億元（同比+9.1%）；技術(shù)咨詢(xún)收入0.66億元（同比+2.5%），增速放緩因部分大型項(xiàng)目進(jìn)入驗(yàn)收期，咨詢(xún)服務(wù)需求階段性減少。該業(yè)務(wù)毛利率45.1%，與上年基本持平，主要因人工成本上漲（技術(shù)服務(wù)人員平均薪酬同比+6%）與服務(wù)定價(jià)調(diào)整（基礎(chǔ)運(yùn)維服務(wù)單價(jià)上調(diào)3%）形成對(duì)沖。-其他業(yè)務(wù)（閑置資產(chǎn)租賃）：收入0.45億元，占比3.5%，同比下降2.2%。主要因年初收回部分租賃廠(chǎng)房用于自用（減少年租金收入約120萬(wàn)元），剩余資產(chǎn)出租率維持95%以上，租金均價(jià)穩(wěn)定在65元/㎡·月。從成本費(fèi)用結(jié)構(gòu)看，營(yíng)業(yè)成本8.97億元，同比增長(zhǎng)9.8%，低于收入增速1.4個(gè)百分點(diǎn)，成本控制成效顯著；銷(xiāo)售費(fèi)用0.82億元（同比+5.3%），主要用于新市場(chǎng)拓展（華東區(qū)域營(yíng)銷(xiāo)投入增加300萬(wàn)元）及客戶(hù)服務(wù)團(tuán)隊(duì)擴(kuò)充（新增6人）；管理費(fèi)用1.05億元（同比+4.1%），增長(zhǎng)主要來(lái)自數(shù)字化系統(tǒng)運(yùn)維費(fèi)用（新增0.21億元）及股權(quán)激勵(lì)攤銷(xiāo)（0.18億元）；研發(fā)費(fèi)用1.23億元（同比+15.1%），占收入比9.6%，較上年提高0.3個(gè)百分點(diǎn)，重點(diǎn)投入AI算法在設(shè)備故障預(yù)測(cè)中的應(yīng)用（投入0.45億元）及新材料工藝研發(fā)（投入0.38億元）。二、資產(chǎn)負(fù)債狀況截至2025年末，公司總資產(chǎn)18.32億元，較年初增長(zhǎng)8.5%；總負(fù)債8.11億元，資產(chǎn)負(fù)債率44.3%，較年初下降1.2個(gè)百分點(diǎn)，財(cái)務(wù)杠桿保持穩(wěn)健。資產(chǎn)端：-貨幣資金3.27億元（占比17.9%），較年初增加0.41億元，主要來(lái)自經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流凈流入（2.13億元）及短期融資（0.5億元）。為提高資金收益，公司將1.2億元閑置資金用于結(jié)構(gòu)性存款（年化收益率2.8%-3.2%），剩余資金保留活期賬戶(hù)保障流動(dòng)性。-應(yīng)收賬款4.56億元（占比24.9%），較年初增加0.62億元，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（年化）9.2次，較上年提高0.5次。通過(guò)加強(qiáng)客戶(hù)信用管理（將AAA級(jí)客戶(hù)賬期由60天延長(zhǎng)至90天以穩(wěn)定合作，對(duì)BBB級(jí)以下客戶(hù)要求預(yù)付30%貨款），逾期率控制在2.1%（上年2.7%），其中超90天逾期賬款僅0.09億元（已計(jì)提壞賬準(zhǔn)備0.05億元）。-存貨3.12億元（占比17.0%），較年初增加0.28億元，存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)68天（上年72天）。原材料庫(kù)存1.25億元（同比+12%），主要因提前儲(chǔ)備新能源設(shè)備核心部件（如IGBT模塊）應(yīng)對(duì)供應(yīng)鏈波動(dòng)；在產(chǎn)品0.89億元（同比+5%），與生產(chǎn)訂單增長(zhǎng)匹配；產(chǎn)成品0.98億元（同比-3%），得益于以銷(xiāo)定產(chǎn)模式優(yōu)化（按客戶(hù)訂單排產(chǎn)比例從70%提升至85%）。-固定資產(chǎn)5.68億元（占比31.0%），較年初增加0.51億元，主要為新建智能化生產(chǎn)線(xiàn)（投入0.65億元）及設(shè)備升級(jí)改造（投入0.22億元），固定資產(chǎn)成新率68%（上年65%），生產(chǎn)設(shè)備利用率89%（上年85%），產(chǎn)能釋放效率提升。負(fù)債端：-短期借款2.1億元（占比25.9%），較年初減少0.3億元，平均融資成本3.8%（上年4.1%），通過(guò)置換高息貸款（原利率4.5%的0.5億元貸款到期后未續(xù)貸）及新增低息信用貸款（0.2億元，利率3.2%）優(yōu)化結(jié)構(gòu)。-應(yīng)付賬款2.87億元（占比35.4%），較年初增加0.41億元，主要因原材料采購(gòu)量增加（應(yīng)付鋼材供應(yīng)商賬款增加0.28億元），平均付款周期45天（上年42天），在供應(yīng)商授信范圍內(nèi)合理延長(zhǎng)賬期以改善現(xiàn)金流。-長(zhǎng)期借款1.5億元（占比18.5%），較年初增加0.5億元，用于智能化工廠(chǎng)建設(shè)（項(xiàng)目總投2億元，已投入1.2億元），利率4.2%（5年期LPR+30BP），還款計(jì)劃為2028年起分3年等額償還。-其他應(yīng)付款0.64億元（占比7.9%），主要為尚未支付的設(shè)備質(zhì)保金（0.32億元）及員工績(jī)效獎(jiǎng)金（0.21億元），無(wú)重大異常項(xiàng)目。三、現(xiàn)金流管理本年度公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流凈流入2.13億元，同比增長(zhǎng)25.6%，主要因銷(xiāo)售回款改善（銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金11.5億元，同比+12.3%）及采購(gòu)付款節(jié)奏優(yōu)化（購(gòu)買(mǎi)商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金7.8億元，同比+8.9%）。投資活動(dòng)現(xiàn)金流凈流出1.42億元，主要投向：-購(gòu)建固定資產(chǎn)、無(wú)形資產(chǎn)支付1.35億元（占比95.1%），其中智能化生產(chǎn)線(xiàn)0.65億元、研發(fā)設(shè)備0.42億元、軟件系統(tǒng)0.28億元；-收回前期投資的基金0.15億元（本金0.1億元，收益0.05億元），無(wú)新增對(duì)外投資?；I資活動(dòng)現(xiàn)金流凈流入0.38億元，主要為：-取得短期借款0.5億元，償還到期借款0.25億元；-支付股利0.12億元（現(xiàn)金分紅率30%，每股派現(xiàn)0.15元）；-支付利息0.05億元（綜合資金成本率3.9%）。全年現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加0.49億元，年末現(xiàn)金余額3.27億元，覆蓋未來(lái)6個(gè)月經(jīng)營(yíng)性支出（預(yù)計(jì)月均支出0.45億元）的1.5倍，流動(dòng)性安全邊際充足。四、成本管控與效益提升本年度公司通過(guò)“技術(shù)降本、管理增效、流程優(yōu)化”三維度推進(jìn)成本管控，實(shí)現(xiàn)成本費(fèi)用率（營(yíng)業(yè)成本+三費(fèi)）84.3%，較上年下降1.1個(gè)百分點(diǎn)，節(jié)約成本約0.14億元。-生產(chǎn)端：推行“精益生產(chǎn)2.0”項(xiàng)目，通過(guò)工藝路線(xiàn)優(yōu)化（X系列設(shè)備裝配工序從12道減至9道）、自動(dòng)化設(shè)備替代（焊接工序自動(dòng)化率從60%提升至85%），單位產(chǎn)品直接人工成本下降12%（節(jié)約0.12億元）；引入供應(yīng)商協(xié)同系統(tǒng)，與核心供應(yīng)商共享生產(chǎn)計(jì)劃，原材料庫(kù)存周轉(zhuǎn)率從4.8次提升至5.2次，減少資金占用0.18億元。-采購(gòu)端：建立戰(zhàn)略供應(yīng)商池（與前10大供應(yīng)商簽訂3年框架協(xié)議），通過(guò)集中采購(gòu)（鋼材年采購(gòu)量從5000噸增至8000噸）獲得5%-8%的價(jià)格折扣，全年原材料采購(gòu)成本節(jié)約0.21億元；試點(diǎn)“VMI（供應(yīng)商管理庫(kù)存）”模式，由供應(yīng)商在公司倉(cāng)庫(kù)前置備貨，減少庫(kù)存持有成本0.06億元。-費(fèi)用端：實(shí)施“數(shù)字化費(fèi)用管控”，將差旅、辦公、會(huì)議等費(fèi)用納入統(tǒng)一審批平臺(tái)，設(shè)置剛性預(yù)算閾值（超預(yù)算10%自動(dòng)預(yù)警），全年非必要費(fèi)用（如招待費(fèi)、宣傳費(fèi)）同比下降15%（節(jié)約0.08億元）；研發(fā)費(fèi)用通過(guò)“項(xiàng)目制”管理，按技術(shù)可行性和商業(yè)價(jià)值分級(jí)投入，低效項(xiàng)目（預(yù)期ROI低于15%）終止3個(gè)，節(jié)約0.11億元。五、風(fēng)險(xiǎn)管理與內(nèi)控強(qiáng)化面對(duì)宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)波動(dòng)、匯率變動(dòng)及供應(yīng)鏈風(fēng)險(xiǎn)，公司建立“事前預(yù)警-事中控制-事后復(fù)盤(pán)”的全流程風(fēng)險(xiǎn)管控體系，全年未發(fā)生重大財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)事件。-市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)：針對(duì)出口業(yè)務(wù)（占收入15%，主要結(jié)算貨幣為美元），通過(guò)遠(yuǎn)期結(jié)匯鎖定匯率（累計(jì)簽約1200萬(wàn)美元，鎖定匯率6.85），對(duì)沖人民幣升值影響（全年人民幣對(duì)美元升值2.3%），減少匯兌損失約0.04億元。-信用風(fēng)險(xiǎn)：更新客戶(hù)信用評(píng)級(jí)模型（新增“行業(yè)景氣度”“現(xiàn)金流覆蓋倍數(shù)”等指標(biāo)），將客戶(hù)分為5級(jí)，對(duì)C級(jí)以下客戶(hù)要求100%預(yù)付款，全年應(yīng)收賬款壞賬率0.2%（上年0.3%），壞賬損失0.01億元（同比減少0.005億元）。-流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)：建立“資金日?qǐng)?bào)-周計(jì)劃-月預(yù)測(cè)”監(jiān)控體系，每日跟蹤賬戶(hù)余額，每周滾動(dòng)預(yù)測(cè)未來(lái)30天資金收支，提前安排融資（如在6月預(yù)測(cè)9月需支付設(shè)備款0.8億元，提前2個(gè)月申請(qǐng)銀行授信），全年未出現(xiàn)資金鏈斷裂風(fēng)險(xiǎn)。-內(nèi)控合規(guī)：完成《財(cái)務(wù)內(nèi)控制度手冊(cè)（2025版）》修訂，新增“數(shù)據(jù)安全”“業(yè)財(cái)融合”等章節(jié)；開(kāi)展專(zhuān)項(xiàng)審計(jì)4次（采購(gòu)流程、研發(fā)費(fèi)用歸集、資金使用），發(fā)現(xiàn)問(wèn)題12項(xiàng)，整改完成率100%；通過(guò)ISO9001財(cái)務(wù)管控體系認(rèn)證，內(nèi)控水平獲第三方機(jī)構(gòu)A級(jí)評(píng)價(jià)。六、財(cái)務(wù)數(shù)字化轉(zhuǎn)型進(jìn)展本年度公司投入0.28億元推進(jìn)財(cái)務(wù)數(shù)字化建設(shè)，初步實(shí)現(xiàn)“核算自動(dòng)化、分析智能化、決策數(shù)據(jù)化”目標(biāo)。-業(yè)財(cái)一體化平臺(tái)：打通ERP（生產(chǎn)、采購(gòu)）、CRM（銷(xiāo)售）、OA（審批）系統(tǒng)，實(shí)現(xiàn)訂單-生產(chǎn)-發(fā)貨-收款全流程數(shù)據(jù)自動(dòng)流轉(zhuǎn)，財(cái)務(wù)結(jié)賬周期從8天縮短至3天，憑證自動(dòng)生成率從65%提升至90%（減少人工錄入2萬(wàn)條/年）。-智能核算模塊：引入RPA（機(jī)器人流程自動(dòng)化）處理費(fèi)用報(bào)銷(xiāo)、銀行對(duì)賬等重復(fù)性工作，報(bào)銷(xiāo)審核效率提升50%（單張發(fā)票審核時(shí)間從3分鐘降至1.5分鐘），銀行對(duì)賬準(zhǔn)確率100%（原人工對(duì)賬差錯(cuò)率0.1%）。-數(shù)據(jù)駕駛艙：搭建“經(jīng)營(yíng)分析-財(cái)務(wù)健康-風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警”三維度數(shù)據(jù)看板，實(shí)時(shí)展示收入、成本、現(xiàn)金流等30+核心指標(biāo)（更新頻率從T+1提升至實(shí)時(shí)），支持管理層通過(guò)移動(dòng)端查看，并自動(dòng)生成周/月/季分析報(bào)告（全年生成報(bào)告200+份，人工干預(yù)率從40%降至10%）。七、2026年財(cái)務(wù)重點(diǎn)工作計(jì)劃2026年，公司財(cái)務(wù)將圍繞“支撐戰(zhàn)略落地、深化價(jià)值創(chuàng)造、筑牢風(fēng)險(xiǎn)屏障”三大方向，重點(diǎn)推進(jìn)以下工作：1.強(qiáng)化經(jīng)營(yíng)支撐：制定“分客戶(hù)-分產(chǎn)品-分區(qū)域”盈利分析模型，為市場(chǎng)拓展（重點(diǎn)發(fā)力東南亞新能源市場(chǎng)）和產(chǎn)品優(yōu)化（淘汰毛利率低于15%的非核心產(chǎn)品）提供數(shù)據(jù)支持；推動(dòng)“業(yè)財(cái)BP”團(tuán)隊(duì)下沉業(yè)務(wù)一線(xiàn)（新增5名財(cái)務(wù)BP），參與項(xiàng)目投標(biāo)、合同談判等關(guān)鍵環(huán)節(jié)，提升財(cái)務(wù)對(duì)業(yè)務(wù)的前置賦能。2.優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)：計(jì)劃發(fā)行綠色債券1億元（用于智能化工廠(chǎng)建設(shè)），目標(biāo)利率3.5%-4.0%；探索供應(yīng)鏈金融（反向保理），通過(guò)核心企業(yè)信用為供應(yīng)商提供低成本融資（預(yù)計(jì)降低供應(yīng)商融資成本2%-3%），同時(shí)延長(zhǎng)自身付款周期至60天（釋放現(xiàn)金流0.3億元）；控制資產(chǎn)負(fù)債率在45%以?xún)?nèi)，保持“AA”主體信用評(píng)級(jí)。3.深化成本挖潛：推進(jìn)“零基預(yù)算”試點(diǎn)（覆蓋銷(xiāo)售、管理費(fèi)用），所有支出需論證必要性和投入產(chǎn)出比；在生產(chǎn)端推廣“能耗雙控”（目標(biāo)單位產(chǎn)值能耗下降5%），通過(guò)設(shè)備節(jié)能改造（預(yù)計(jì)投入0.1億元）和能源采購(gòu)優(yōu)化（簽訂長(zhǎng)期電力協(xié)議鎖定價(jià)格）降低能源成本；在研發(fā)端建立“研發(fā)投入ROI”跟蹤機(jī)制，要求新立項(xiàng)項(xiàng)目3年內(nèi)累計(jì)收益覆蓋投入的120%。4.加速數(shù)字化升級(jí)：?jiǎn)?dòng)“財(cái)務(wù)AI大模型”建設(shè)，引入自然語(yǔ)言處理（NLP）技術(shù)自動(dòng)生成財(cái)務(wù)分析報(bào)告，開(kāi)發(fā)“智能預(yù)測(cè)”功能（基于歷史數(shù)據(jù)預(yù)測(cè)未來(lái)3個(gè)月收入、成本），準(zhǔn)確率目標(biāo)85%以上；擴(kuò)展業(yè)財(cái)一體化范圍至子公司（現(xiàn)有3家子公司已接入，2026年完成剩余2家），實(shí)現(xiàn)集團(tuán)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)“一張表”管理。5.完善風(fēng)險(xiǎn)體系：建立“宏