第第PAGE\MERGEFORMAT1頁(yè)共NUMPAGES\MERGEFORMAT1頁(yè)證券從業(yè)考試必背知識(shí)點(diǎn)及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部門(mén)/班級(jí)：得分：題型單選題多選題判斷題填空題簡(jiǎn)答題案例分析題總分得分

一、單選題（共20分）

（請(qǐng)將正確選項(xiàng)的首字母填入括號(hào)內(nèi)）

1.證券公司為客戶(hù)提供融資融券服務(wù)時(shí)，必須確?？蛻?hù)的保證金比例不低于（）%。

A.100

B.150

C.200

D.300

2.下列關(guān)于債券評(píng)級(jí)的說(shuō)法中，正確的是（）。

A.債券評(píng)級(jí)結(jié)果僅對(duì)發(fā)行人具有參考價(jià)值

B.級(jí)別越高的債券，信用風(fēng)險(xiǎn)越低

C.債券評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)可以同時(shí)為同一只債券的發(fā)行人和投資者提供服務(wù)

D.債券評(píng)級(jí)結(jié)果不會(huì)受到市場(chǎng)利率變動(dòng)的影響

3.證券交易過(guò)程中，以下哪種行為不屬于內(nèi)幕交易？（）

A.投資者通過(guò)非法途徑獲取公司內(nèi)部財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)后買(mǎi)賣(mài)股票

B.公司高管在得知公司即將發(fā)布重大利好消息前賣(mài)出股票

C.證券分析師基于公開(kāi)信息撰寫(xiě)研究報(bào)告并公開(kāi)推薦股票

D.交易員根據(jù)內(nèi)幕人士提供的非公開(kāi)信息進(jìn)行買(mǎi)賣(mài)操作

4.下列關(guān)于股票市盈率的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.市盈率是衡量股票投資價(jià)值的重要指標(biāo)之一

B.市盈率越高，說(shuō)明投資者對(duì)股票的預(yù)期收益越高

C.市盈率可以反映市場(chǎng)對(duì)公司未來(lái)成長(zhǎng)的預(yù)期

D.市盈率是靜態(tài)指標(biāo)，不受市場(chǎng)情緒影響

5.證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格時(shí)，其凈資本不得低于（）萬(wàn)元人民幣。

A.5000

B.1億元

C.2億元

D.5億元

6.下列哪種金融工具屬于衍生品？（）

A.股票

B.債券

C.期貨合約

D.活期存款

7.證券投資者參與集合資產(chǎn)管理計(jì)劃時(shí)，必須具備（）以上的金融資產(chǎn)或最近（）個(gè)月內(nèi)的日均金融資產(chǎn)。

A.100萬(wàn)元，6

B.50萬(wàn)元，3

C.200萬(wàn)元，12

D.100萬(wàn)元，3

8.證券公司為客戶(hù)提供的投資建議，應(yīng)當(dāng)（）。

A.僅基于客戶(hù)提供的投資偏好

B.兼顧客戶(hù)利益與自身收益

C.依據(jù)合法、合規(guī)的證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)規(guī)范

D.優(yōu)先推薦高收益產(chǎn)品

9.下列關(guān)于證券公司內(nèi)部控制制度的說(shuō)法中，錯(cuò)誤的是（）。

A.內(nèi)部控制制度應(yīng)當(dāng)覆蓋公司所有業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)

B.公司董事會(huì)對(duì)內(nèi)部控制制度的建立和執(zhí)行負(fù)責(zé)

C.內(nèi)部控制制度可以完全依賴(lài)外部審計(jì)機(jī)構(gòu)監(jiān)督

D.內(nèi)部控制制度應(yīng)當(dāng)定期評(píng)估和改進(jìn)

10.證券投資者在參與股票期權(quán)交易時(shí)，以下哪種行為屬于禁止行為？（）

A.利用自有資金進(jìn)行期權(quán)交易

B.向他人提供虛假信息誘導(dǎo)其參與期權(quán)交易

C.在符合風(fēng)險(xiǎn)揭示要求的前提下進(jìn)行期權(quán)交易

D.通過(guò)非法途徑獲取內(nèi)幕信息進(jìn)行期權(quán)交易

11.證券公司開(kāi)展定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)（）。

A.對(duì)客戶(hù)資產(chǎn)進(jìn)行混同管理

B.嚴(yán)格遵守“公平對(duì)待”原則

C.允許使用非自營(yíng)資金進(jìn)行投資

D.降低投資門(mén)檻吸引更多客戶(hù)

12.證券投資者在參與債券回購(gòu)交易時(shí)，以下哪種情況可能觸發(fā)強(qiáng)制平倉(cāng)？（）

A.交易價(jià)格輕微波動(dòng)

B.保證金比例低于規(guī)定水平

C.市場(chǎng)利率小幅上升

D.回購(gòu)券種突然被退市

13.證券公司為客戶(hù)提供的保薦服務(wù)，應(yīng)當(dāng)（）。

A.兼顧發(fā)行人和投資者的利益

B.嚴(yán)格遵循《證券發(fā)行與承銷(xiāo)管理辦法》規(guī)定

C.優(yōu)先確保發(fā)行成功

D.降低保薦費(fèi)用吸引更多客戶(hù)

14.下列關(guān)于證券公司風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)的說(shuō)法中，正確的是（）。

A.風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率低于100%可以接受

B.凈資本與凈資產(chǎn)的比例不得低于100%

C.風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金比率越高越好

D.資本充足率與風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率沒(méi)有關(guān)聯(lián)

15.證券投資者在參與融資融券交易時(shí)，以下哪種行為屬于違規(guī)操作？（）

A.在符合保證金比例要求的前提下進(jìn)行加倉(cāng)

B.向他人出借融資融券額度

C.嚴(yán)格遵守交易紀(jì)律

D.通過(guò)合法途徑了解市場(chǎng)信息

16.證券公司開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)（）。

A.對(duì)客戶(hù)資產(chǎn)進(jìn)行保本承諾

B.嚴(yán)格遵守《證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》

C.允許使用自有資金進(jìn)行投資

D.降低投資門(mén)檻吸引更多客戶(hù)

17.證券投資者在參與股票配股時(shí)，以下哪種情況可能無(wú)法獲得配股資格？（）

A.信用評(píng)級(jí)良好

B.證券賬戶(hù)資產(chǎn)不足

C.風(fēng)險(xiǎn)承受能力較高

D.符合公司規(guī)定的配股條件

18.證券公司申請(qǐng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格時(shí)，其公司治理結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)（）。

A.完善且有效運(yùn)行

B.具備較強(qiáng)的盈利能力

C.優(yōu)先考慮規(guī)模擴(kuò)張

D.降低內(nèi)控要求以吸引客戶(hù)

19.證券投資者在參與債券信用評(píng)級(jí)時(shí)，應(yīng)當(dāng)（）。

A.完全依賴(lài)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)結(jié)果

B.結(jié)合債券發(fā)行人的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況判斷

C.忽略評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的資質(zhì)

D.僅關(guān)注債券的到期收益率

20.證券公司開(kāi)展證券自營(yíng)業(yè)務(wù)時(shí)，以下哪種行為屬于禁止行為？（）

A.使用自有資金進(jìn)行投資

B.嚴(yán)格遵守《證券公司證券自營(yíng)投資業(yè)務(wù)管理辦法》

C.建立健全的風(fēng)險(xiǎn)控制體系

D.同時(shí)投資于關(guān)聯(lián)方的證券

二、多選題（共15分，多選、錯(cuò)選不得分）

（請(qǐng)將正確選項(xiàng)的首字母填入括號(hào)內(nèi)）

21.證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格時(shí)，需要滿(mǎn)足的條件包括（）。

A.凈資本不低于2億元

B.具有健全的內(nèi)部控制制度

C.具備開(kāi)展融資融券業(yè)務(wù)的合格專(zhuān)業(yè)人員

D.風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率不低于150%

22.下列關(guān)于證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)的說(shuō)法中，正確的有（）。

A.投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)取得相應(yīng)業(yè)務(wù)資格

B.投資咨詢(xún)服務(wù)可以涉及證券交易指令的發(fā)出

C.投資咨詢(xún)機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)以客戶(hù)利益為先

D.投資咨詢(xún)服務(wù)可以收取咨詢(xún)費(fèi)

23.證券公司開(kāi)展定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)（）。

A.對(duì)客戶(hù)資產(chǎn)進(jìn)行獨(dú)立管理

B.嚴(yán)格遵守“公平對(duì)待”原則

C.允許使用非自營(yíng)資金進(jìn)行投資

D.建立健全的風(fēng)險(xiǎn)控制體系

24.證券投資者在參與股票期權(quán)交易時(shí)，可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)包括（）。

A.權(quán)利金損失風(fēng)險(xiǎn)

B.標(biāo)的股票價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

C.期權(quán)合約到期風(fēng)險(xiǎn)

D.交易系統(tǒng)故障風(fēng)險(xiǎn)

25.證券公司開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)（）。

A.對(duì)客戶(hù)資產(chǎn)進(jìn)行保本承諾

B.嚴(yán)格遵守《證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》

C.允許使用自有資金進(jìn)行投資

D.建立健全的風(fēng)險(xiǎn)控制體系

26.證券投資者在參與債券回購(gòu)交易時(shí)，以下哪種情況可能觸發(fā)強(qiáng)制平倉(cāng)？（）

A.保證金比例低于規(guī)定水平

B.回購(gòu)券種突然被退市

C.市場(chǎng)利率大幅上升

D.交易價(jià)格輕微波動(dòng)

27.證券公司申請(qǐng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格時(shí)，需要滿(mǎn)足的條件包括（）。

A.凈資本不低于1億元

B.具有健全的內(nèi)部控制制度

C.具備開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的合格專(zhuān)業(yè)人員

D.風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率不低于100%

28.證券投資者在參與股票配股時(shí)，以下哪種情況可能無(wú)法獲得配股資格？（）

A.信用評(píng)級(jí)不良

B.證券賬戶(hù)資產(chǎn)不足

C.風(fēng)險(xiǎn)承受能力較低

D.符合公司規(guī)定的配股條件

29.證券公司開(kāi)展證券自營(yíng)業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)（）。

A.使用自有資金進(jìn)行投資

B.嚴(yán)格遵守《證券公司證券自營(yíng)投資業(yè)務(wù)管理辦法》

C.建立健全的風(fēng)險(xiǎn)控制體系

D.同時(shí)投資于關(guān)聯(lián)方的證券

30.證券投資者在參與債券信用評(píng)級(jí)時(shí)，應(yīng)當(dāng)（）。

A.完全依賴(lài)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)結(jié)果

B.結(jié)合債券發(fā)行人的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況判斷

C.忽略評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的資質(zhì)

D.僅關(guān)注債券的到期收益率

三、判斷題（共10分，每題0.5分）

（請(qǐng)將正確答案填入括號(hào)內(nèi)，√表示正確，×表示錯(cuò)誤）

31.證券公司為客戶(hù)提供融資融券服務(wù)時(shí)，必須確保客戶(hù)的保證金比例不低于150%。

32.債券評(píng)級(jí)結(jié)果僅對(duì)發(fā)行人具有參考價(jià)值。

33.證券分析師基于公開(kāi)信息撰寫(xiě)研究報(bào)告并公開(kāi)推薦股票不屬于內(nèi)幕交易。

34.市盈率是衡量股票投資價(jià)值的重要指標(biāo)之一。

35.證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格時(shí)，其凈資本不得低于1億元。

36.證券投資者參與集合資產(chǎn)管理計(jì)劃時(shí)，必須具備100萬(wàn)元以上的金融資產(chǎn)或最近3個(gè)月內(nèi)的日均金融資產(chǎn)。

37.證券公司為客戶(hù)提供的投資建議，應(yīng)當(dāng)依據(jù)合法、合規(guī)的證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)規(guī)范。

38.證券公司內(nèi)部控制制度可以完全依賴(lài)外部審計(jì)機(jī)構(gòu)監(jiān)督。

39.證券投資者在參與股票期權(quán)交易時(shí)，可以通過(guò)非法途徑獲取內(nèi)幕信息進(jìn)行交易。

40.證券公司開(kāi)展定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，可以對(duì)客戶(hù)資產(chǎn)進(jìn)行混同管理。

41.證券投資者在參與債券回購(gòu)交易時(shí)，以下哪種情況可能觸發(fā)強(qiáng)制平倉(cāng)？保證金比例低于規(guī)定水平。

42.證券公司申請(qǐng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格時(shí)，其公司治理結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)完善且有效運(yùn)行。

43.證券投資者在參與股票配股時(shí)，以下哪種情況可能無(wú)法獲得配股資格？信用評(píng)級(jí)不良。

44.證券公司開(kāi)展證券自營(yíng)業(yè)務(wù)時(shí)，可以同時(shí)投資于關(guān)聯(lián)方的證券。

45.證券投資者在參與債券信用評(píng)級(jí)時(shí)，應(yīng)當(dāng)完全依賴(lài)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)結(jié)果。

四、填空題（共10空，每空1分，共10分）

（請(qǐng)將答案填入橫線處）

46.證券公司為客戶(hù)提供融資融券服務(wù)時(shí)，必須確保客戶(hù)的保證金比例不低于______%。

47.債券評(píng)級(jí)結(jié)果僅對(duì)______具有參考價(jià)值。

48.證券分析師基于______信息撰寫(xiě)研究報(bào)告并公開(kāi)推薦股票不屬于內(nèi)幕交易。

49.市盈率是衡量______的重要指標(biāo)之一。

50.證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格時(shí)，其凈資本不得低于______萬(wàn)元人民幣。

51.證券投資者參與集合資產(chǎn)管理計(jì)劃時(shí)，必須具備______萬(wàn)元以上的金融資產(chǎn)或最近3個(gè)月內(nèi)的日均金融資產(chǎn)。

52.證券公司為客戶(hù)提供的投資建議，應(yīng)當(dāng)依據(jù)______業(yè)務(wù)規(guī)范。

53.證券公司內(nèi)部控制制度______完全依賴(lài)外部審計(jì)機(jī)構(gòu)監(jiān)督。

54.證券投資者在參與股票期權(quán)交易時(shí)，可以通過(guò)______途徑獲取內(nèi)幕信息進(jìn)行交易。

55.證券公司開(kāi)展定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，______對(duì)客戶(hù)資產(chǎn)進(jìn)行混同管理。

五、簡(jiǎn)答題（共20分，每題5分）

56.簡(jiǎn)述證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格時(shí)需要滿(mǎn)足的主要條件。

57.簡(jiǎn)述證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)的主要特點(diǎn)和規(guī)范要求。

58.簡(jiǎn)述證券公司開(kāi)展定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的主要規(guī)范要求。

59.簡(jiǎn)述證券投資者參與股票期權(quán)交易時(shí)可能面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)。

六、案例分析題（共25分）

某證券公司A部門(mén)員工小李，在得知公司B部門(mén)正在籌備一項(xiàng)重大投資計(jì)劃，但尚未對(duì)外公開(kāi)的情況下，通過(guò)朋友獲取了相關(guān)內(nèi)幕信息。小李隨后利用這些信息，在市場(chǎng)上大量買(mǎi)入B部門(mén)發(fā)行的股票，并在股價(jià)上漲后獲利頗豐。事后，公司內(nèi)部審計(jì)發(fā)現(xiàn)小李的行為，并依據(jù)公司規(guī)定給予其紀(jì)律處分。

問(wèn)題：

（1）分析小李的行為是否構(gòu)成內(nèi)幕交易，并說(shuō)明依據(jù)。

（2）證券公司應(yīng)當(dāng)如何防范內(nèi)幕交易風(fēng)險(xiǎn)？

（3）結(jié)合案例，談?wù)勛C券從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)如何遵守職業(yè)道德規(guī)范？

參考答案及解析

一、單選題

1.B

2.B

3.C

4.D

5.B

6.C

7.D

8.C

9.C

10.B

11.B

12.B

13.B

14.B

15.B

16.B

17.B

18.A

19.B

20.D

解析

1.保證金比例是融資融券交易的重要風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)，根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，客戶(hù)的保證金比例不得低于150%。

2.債券評(píng)級(jí)結(jié)果是衡量債券信用風(fēng)險(xiǎn)的重要指標(biāo)，級(jí)別越高，信用風(fēng)險(xiǎn)越低。

3.內(nèi)幕交易是指證券交易內(nèi)幕信息的知情人員或非法獲取內(nèi)幕信息的人員，在相關(guān)信息公開(kāi)前買(mǎi)賣(mài)該證券或泄露、建議他人買(mǎi)賣(mài)該證券的行為。C選項(xiàng)屬于合法的投資行為。

4.市盈率是衡量股票投資價(jià)值的重要指標(biāo)，但它是動(dòng)態(tài)指標(biāo)，會(huì)受到市場(chǎng)情緒的影響。

5.根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格時(shí)，其凈資本不得低于1億元。

6.衍生品是指從標(biāo)的資產(chǎn)派生出來(lái)的金融工具，期貨合約屬于典型的衍生品。

7.根據(jù)《證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，證券投資者參與集合資產(chǎn)管理計(jì)劃時(shí)，必須具備100萬(wàn)元以上的金融資產(chǎn)或最近3個(gè)月內(nèi)的日均金融資產(chǎn)。

8.證券公司為客戶(hù)提供投資建議時(shí)，應(yīng)當(dāng)依據(jù)合法、合規(guī)的證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)規(guī)范，以客戶(hù)利益為先。

9.內(nèi)部控制制度是公司內(nèi)部管理的重要組成部分，不能完全依賴(lài)外部審計(jì)機(jī)構(gòu)監(jiān)督。

10.內(nèi)幕交易是指證券交易內(nèi)幕信息的知情人員或非法獲取內(nèi)幕信息的人員，在相關(guān)信息公開(kāi)前買(mǎi)賣(mài)該證券或泄露、建議他人買(mǎi)賣(mài)該證券的行為。B選項(xiàng)屬于內(nèi)幕交易。

11.證券公司開(kāi)展定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)對(duì)客戶(hù)資產(chǎn)進(jìn)行獨(dú)立管理，嚴(yán)格遵守“公平對(duì)待”原則。

12.保證金比例是融資融券交易的重要風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)，當(dāng)保證金比例低于規(guī)定水平時(shí)，可能觸發(fā)強(qiáng)制平倉(cāng)。

13.證券公司為客戶(hù)提供的保薦服務(wù)，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵循《證券發(fā)行與承銷(xiāo)管理辦法》規(guī)定，以客戶(hù)利益為先。

14.風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率是衡量證券公司風(fēng)險(xiǎn)控制能力的重要指標(biāo)，不得低于100%。

15.向他人出借融資融券額度屬于違規(guī)操作，可能引發(fā)風(fēng)險(xiǎn)傳染。

16.證券公司開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守《證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》，以客戶(hù)利益為先。

17.證券投資者參與股票配股時(shí)，必須符合公司規(guī)定的配股條件，包括信用評(píng)級(jí)良好、證券賬戶(hù)資產(chǎn)充足等。

18.證券公司申請(qǐng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格時(shí)，其公司治理結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)完善且有效運(yùn)行。

19.證券投資者在參與債券信用評(píng)級(jí)時(shí)，應(yīng)當(dāng)結(jié)合債券發(fā)行人的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況判斷，不能完全依賴(lài)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)結(jié)果。

20.同時(shí)投資于關(guān)聯(lián)方的證券可能引發(fā)利益沖突，屬于禁止行為。

二、多選題

21.ABCD

22.AC

23.AB

24.ABCD

25.BCD

26.ABC

27.ABCD

28.ABC

29.ABC

30.B

解析

21.證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格時(shí)，需要滿(mǎn)足的條件包括凈資本不低于2億元、具有健全的內(nèi)部控制制度、具備開(kāi)展融資融券業(yè)務(wù)的合格專(zhuān)業(yè)人員、風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率不低于150%。

22.證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)的主要特點(diǎn)包括：需要取得相應(yīng)業(yè)務(wù)資格、以客戶(hù)利益為先、可以收取咨詢(xún)費(fèi)等。B選項(xiàng)錯(cuò)誤，投資咨詢(xún)服務(wù)不能涉及證券交易指令的發(fā)出。

23.證券公司開(kāi)展定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)對(duì)客戶(hù)資產(chǎn)進(jìn)行獨(dú)立管理，嚴(yán)格遵守“公平對(duì)待”原則。C選項(xiàng)錯(cuò)誤，不允許使用非自營(yíng)資金進(jìn)行投資。

24.證券投資者在參與股票期權(quán)交易時(shí)，可能面臨的風(fēng)險(xiǎn)包括權(quán)利金損失風(fēng)險(xiǎn)、標(biāo)的股票價(jià)格波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)、期權(quán)合約到期風(fēng)險(xiǎn)、交易系統(tǒng)故障風(fēng)險(xiǎn)等。

25.證券公司開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守《證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》、建立健全的風(fēng)險(xiǎn)控制體系。A選項(xiàng)錯(cuò)誤，不能對(duì)客戶(hù)資產(chǎn)進(jìn)行保本承諾。

26.證券投資者在參與債券回購(gòu)交易時(shí)，以下哪種情況可能觸發(fā)強(qiáng)制平倉(cāng)？保證金比例低于規(guī)定水平、回購(gòu)券種突然被退市、市場(chǎng)利率大幅上升。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，交易價(jià)格輕微波動(dòng)不會(huì)觸發(fā)強(qiáng)制平倉(cāng)。

27.證券公司申請(qǐng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格時(shí)，需要滿(mǎn)足的條件包括凈資本不低于1億元、具有健全的內(nèi)部控制制度、具備開(kāi)展資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的合格專(zhuān)業(yè)人員、風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率不低于100%。

28.證券投資者在參與股票配股時(shí)，以下哪種情況可能無(wú)法獲得配股資格？信用評(píng)級(jí)不良、證券賬戶(hù)資產(chǎn)不足、風(fēng)險(xiǎn)承受能力較低。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，符合公司規(guī)定的配股條件才能獲得配股資格。

29.證券公司開(kāi)展證券自營(yíng)業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)使用自有資金進(jìn)行投資、嚴(yán)格遵守《證券公司證券自營(yíng)投資業(yè)務(wù)管理辦法》、建立健全的風(fēng)險(xiǎn)控制體系。D選項(xiàng)錯(cuò)誤，不能同時(shí)投資于關(guān)聯(lián)方的證券。

30.證券投資者在參與債券信用評(píng)級(jí)時(shí)，應(yīng)當(dāng)結(jié)合債券發(fā)行人的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況判斷，不能完全依賴(lài)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)結(jié)果。A選項(xiàng)錯(cuò)誤，不能完全依賴(lài)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)結(jié)果。

三、判斷題

31.√

32.×

33.√

34.√

35.√

36.√

37.√

38.×

39.√

40.×

41.√

42.√

43.√

44.×

45.×

解析

31.根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，客戶(hù)的保證金比例不得低于150%。

32.債券評(píng)級(jí)結(jié)果不僅對(duì)發(fā)行人具有參考價(jià)值，也對(duì)投資者具有參考價(jià)值。

33.證券分析師基于公開(kāi)信息撰寫(xiě)研究報(bào)告并公開(kāi)推薦股票不屬于內(nèi)幕交易。

34.市盈率是衡量股票投資價(jià)值的重要指標(biāo)之一。

35.根據(jù)《證券公司融資融券業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格時(shí)，其凈資本不得低于1億元。

36.根據(jù)《證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)私募資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)管理辦法》規(guī)定，證券投資者參與集合資產(chǎn)管理計(jì)劃時(shí)，必須具備100萬(wàn)元以上的金融資產(chǎn)或最近3個(gè)月內(nèi)的日均金融資產(chǎn)。

37.證券公司為客戶(hù)提供的投資建議，應(yīng)當(dāng)依據(jù)合法、合規(guī)的證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)規(guī)范。

38.內(nèi)部控制制度是公司內(nèi)部管理的重要組成部分，不能完全依賴(lài)外部審計(jì)機(jī)構(gòu)監(jiān)督。

39.內(nèi)幕交易是指證券交易內(nèi)幕信息的知情人員或非法獲取內(nèi)幕信息的人員，在相關(guān)信息公開(kāi)前買(mǎi)賣(mài)該證券或泄露、建議他人買(mǎi)賣(mài)該證券的行為。

40.證券公司開(kāi)展定向資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)時(shí)，必須對(duì)客戶(hù)資產(chǎn)進(jìn)行獨(dú)立管理，不能進(jìn)行混同管理。

41.保證金比例是融資融券交易的重要風(fēng)險(xiǎn)控制指標(biāo)，當(dāng)保證金比例低于規(guī)定水平時(shí)，可能觸發(fā)強(qiáng)制平倉(cāng)。

42.證券公司申請(qǐng)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格時(shí)，其公司治理結(jié)構(gòu)應(yīng)當(dāng)完善且有效運(yùn)行。

43.證券投資者參與股票配股時(shí)，必須符合公司規(guī)定的配股條件，包括信用評(píng)級(jí)良好、證券賬戶(hù)資產(chǎn)充足等。

44.同時(shí)投資于關(guān)聯(lián)方的證券可能引發(fā)利益沖突，屬于禁止行為。

45.證券投資者在參與債券信用評(píng)級(jí)時(shí)，應(yīng)當(dāng)結(jié)合債券發(fā)行人的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況判斷，不能完全依賴(lài)評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)的評(píng)級(jí)結(jié)果。

四、填空題

46.150

47.發(fā)行人

48.公開(kāi)

49.股票投資價(jià)值

50.1億元

51.100

52.證券投資咨詢(xún)

53.不能

54.非法

55.不能

五、簡(jiǎn)答題

56.證券公司申請(qǐng)融資融券業(yè)務(wù)資格時(shí)需要滿(mǎn)足的主要條件包括：

①凈資本不低于1億元；

②具有健全的內(nèi)部控制制度；

③具備開(kāi)展融資融券業(yè)務(wù)的合格專(zhuān)業(yè)人員；

④風(fēng)險(xiǎn)覆蓋率不低于100%；

⑤具有完善的融資融券業(yè)務(wù)管理制度和流程。

57.證券投資咨詢(xún)業(yè)務(wù)的主要特點(diǎn)和規(guī)范要求包括：