2025年證券資格考試《金融市場基礎(chǔ)知識》重點(diǎn)難點(diǎn)

題庫精析

一、單選題（共60題）

1、下列關(guān)于金融市場特征的描述中，哪項(xiàng)是不正確的？

A.金融市場具有價(jià)格機(jī)制

B.金融市場交易是自由進(jìn)行的

C.金融市場是信息完全對稱的市場

D.金融市場具有不確定性和波動(dòng)性

答案：C

解析：金融市場是一個(gè)信息不對稱的市場，因?yàn)槭袌鰠⑴c者之間的信息獲取和處理

能力存在差異。其他選項(xiàng)都是金融市場的正確特征。

2、下列關(guān)于股票特征的描述中，哪項(xiàng)是錯(cuò)誤的？

A.股票是有價(jià)證券的一種

B.股票代表持有者市公司的所有權(quán)份額

C.股票的價(jià)格總是高于其面值

D.股票收益可能會(huì)受到公司經(jīng)營狀況的影響

答案：C

解析：股票的價(jià)格并不總是高于其面值。股票價(jià)格受多種因素影響，包括公司財(cái)務(wù)

狀況、市場供需等，有時(shí)會(huì)出現(xiàn)低于面值的情況。其他選項(xiàng)都是股票的正確特征。

3、以下關(guān)于債券票面要素的描述，正確的是（）。

A.為了彌補(bǔ)自己臨時(shí)性資金周轉(zhuǎn)之短缺，債務(wù)人可以發(fā)行中長期債券

B.當(dāng)未來市場利率趨于下降時(shí)，應(yīng)選擇發(fā)行期限較長的債券

C.一般來說，期限較長的債券，流動(dòng)性差，風(fēng)險(xiǎn)相對較大，票面利率應(yīng)該定得高

一些

D.流通市場發(fā)達(dá)，債券容易變現(xiàn)，長期債券不能被投資者接受

答案：C

解析：為了彌補(bǔ)自己臨時(shí)性資金周轉(zhuǎn)之短缺，債務(wù)人可以發(fā)行短期債券，故A錯(cuò)

誤；當(dāng)未來市場利率趨于下降時(shí)，應(yīng)選擇發(fā)行期限較短的債券，故B錯(cuò)誤；流通市場

發(fā)達(dá)，債券容易變現(xiàn)，長期債券能被投資者接受，故D錯(cuò)誤；一般來說，期限較長的

債券，流動(dòng)性差，風(fēng)險(xiǎn)相對較大，票面利率應(yīng)該定得高一些，C正確。

4、以下關(guān)于股票的永久性的說法中，錯(cuò)誤的是（）o

A.股票的有效期與股份公司的存續(xù)期間相聯(lián)系，兩者是并存的關(guān)系

B.永久性是指股票所載有權(quán)利的有效性是始終不變的

C.股票持有者可以出售股票而轉(zhuǎn)讓其股東身份

D.對于股份公司來說，由于股東不能要求退股，所以通過發(fā)行股票募集到的資金,

在公司存續(xù)期間是一筆穩(wěn)定的借貸資本

答案：D

解析：股票的永久性是指股票所載有權(quán)利的有效性是始終不變的。股票代表著股東

的永久性投資，當(dāng)然股票持有者可以出售股票而轉(zhuǎn)讓其股東身份，而對于股份公司來說,

由于股東不能要求退股，所以通過發(fā)行股票募集到的資金，在公司存續(xù)期間是?筆穩(wěn)定

的自有資本。D選項(xiàng)中說是借貸資本錯(cuò)誤。

5、在金融市場中，下列哪項(xiàng)不是金融工具的主要特征？

A.期限性

B.流動(dòng)性

C.風(fēng)險(xiǎn)性

D.收益性

答案：D

解析：金融工具的主要特征包括期限性、流動(dòng)性和收益性。而風(fēng)險(xiǎn)性是所有投資產(chǎn)

品共有的特性，并非金融工具特有的。

6、根據(jù)《金融市場基礎(chǔ)知識》教材，以下哪個(gè)選項(xiàng)是正確的關(guān)于利率的決定因素？

A.中央銀行的貨幣政策

B.市場供求關(guān)系

C.政府財(cái)政政策

D.國際金融市場狀況

答案：B

解析：利率是由市場上的資金供求決定的。當(dāng)市場上資金需求大于供給時(shí)，利率上

升；相反，當(dāng)市場上資金供應(yīng)大于需求時(shí)，利率下降。其他選項(xiàng)如中央銀行的貨幣政策、

政府財(cái)政政策以及國際金融市場狀況雖然對利率有影響，但不是直接決定利率的因素。

7、關(guān)于金融市場基礎(chǔ)設(shè)施，以下哪項(xiàng)不屬于其核心要素？

A.登記結(jié)算系統(tǒng)

B.監(jiān)管機(jī)構(gòu)

C.證券交易平臺(tái)

D.投資咨詢公司

B.債券

C.期權(quán)

D.互換合約

答案：D.互換合約

解析：互換合約是一種金融衍生品，允許兩個(gè)交易對手在一段時(shí)間內(nèi)交換現(xiàn)金流。

通過使用互換合約，投資者可以對沖其面臨的利率風(fēng)險(xiǎn)，即未來利率變動(dòng)對其財(cái)務(wù)狀況

的影響。

11、在金融市場中，下列哪項(xiàng)不是證券發(fā)行人常用的籌資方式？

A.股票發(fā)行

B.債券發(fā)行

C.商業(yè)票據(jù)發(fā)行

D.融資租賃

答案：D

解析：融資租賃是一種融資方式，它涉及出租方（資產(chǎn)所有者）將資產(chǎn)出售給承

租方（資金需求者），并在一定期限內(nèi)收取租金。這種交易模式不涉及證券的發(fā)行和銷

售，因此不屬于常見的籌資手段。

12、以下關(guān)于利率風(fēng)險(xiǎn)的說法中，正確的是：

A.利率上升時(shí)，債券價(jià)格下降

B.利率上升時(shí)，公司債券的利息負(fù)擔(dān)減少

C.利率上升時(shí)，銀行儲(chǔ)蓄存款的實(shí)際收益增加

D.利率上升時(shí)，企業(yè)借款成本增加

答案：A

解析：當(dāng)市場利率上升時(shí)，新發(fā)行的債券相對于舊債券來說變得更貴，因?yàn)橥顿Y

者要求更高的回報(bào)率以補(bǔ)償潛在的風(fēng)險(xiǎn)。這會(huì)導(dǎo)致現(xiàn)有債券的價(jià)格下降，因?yàn)橥顿Y者會(huì)

賣出這些債券以獲取更高回報(bào)的新債券。相反，如果利率下降，現(xiàn)有債券的價(jià)格會(huì)上升，

因?yàn)橥顿Y者愿意以較低的名義金額購買更多債券。其他選項(xiàng)描述的是利率下降時(shí)的情況。

13、以下關(guān)于股票的說法錯(cuò)誤的是（）?

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證

C.股票可以表明投資者的股東身份和權(quán)益

D.股票的持有人可以要求公司返還其出資

答案：D

解析：股票是一種有價(jià)證券，是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證。股

票代表著其持有者（即股東）對股份公司的所有權(quán)，可參與公司的重大決策，分享公司

的利潤，同時(shí)也要承擔(dān)公司運(yùn)作中的風(fēng)險(xiǎn)。股東不能要求公司返還其出資，只能通過轉(zhuǎn)

讓等方式處置股票。

14、下列關(guān)于債券的說法，錯(cuò)誤的是（）。

A.債券是發(fā)行人向投資者出具的、在一定時(shí)期支付利息和到期歸還本金的債權(quán)債

務(wù)憑證

B.債券是一種有價(jià)證券

C.債券的發(fā)行人通常是政府、企業(yè)或金融機(jī)構(gòu)

D.債券的持有人不能參與公司的經(jīng)營決策

答案：A

解析：債券是發(fā)行人向投資者出具的、在一定時(shí)期支付利息和到期歸還本金的債務(wù)

憑證，而非債權(quán)債務(wù)憑證，A選項(xiàng)錯(cuò)誤。債券是一種有價(jià)證券，發(fā)行人通常是政府、企

業(yè)或金融機(jī)構(gòu)，債券的持有人享有到期收回本金和按約定利率收取利息的權(quán)利，但不能

參與公司的經(jīng)營決策。

15、在金融市場中，下列哪種金融工具是短期資金市場的主要交易工具？

A.股票

B.債券

C.大額存單

D.不動(dòng)產(chǎn)抵押貸款

答案：C.大額存單

解析：短期資金市場，也稱為貨幣市場，主要交易的是期限在一年以內(nèi)的金融工具。

大額存單是一種由銀行發(fā)行的短期存款憑證，通常用于短期資金的調(diào)劑，因此是短期資

金市場的主要交易工具。

16、下列關(guān)于股票市場的描述，哪項(xiàng)是錯(cuò)誤的？

A.股票市場是公司籌集資金的重要途徑

B.股票市場可以提高公司的社會(huì)聲譽(yù)

C.股票市場交易價(jià)格由市場供求關(guān)系決定

D.股票市場投資風(fēng)險(xiǎn)較高，沒有收益

答案：D.股票市場投資風(fēng)險(xiǎn)較高，沒有收益

解析：雖然股票市場投資風(fēng)險(xiǎn)較高，但投資者通過購買股票也可以獲得較高的收益。

因此，選項(xiàng)D的描述是錯(cuò)誤的。

17、金融市場的主要功能不包括以下哪項(xiàng)？

A.貨金融通

B.價(jià)格發(fā)現(xiàn)

C.風(fēng)險(xiǎn)分散

D.信息提供

答案：B.價(jià)格發(fā)現(xiàn)

解析：金融市場的主要功能包括資金融通、價(jià)格發(fā)現(xiàn)和風(fēng)險(xiǎn)分散。信息提供是市場

參與者獲取市場信息的手段，而不是金融市場的主要功能。因此，選項(xiàng)B不是金融市場

的主要功能。

18、下列關(guān)于股票市場的說法中，錯(cuò)誤的是：

A.股票代表了公司的所有權(quán)

B.股票的價(jià)格由供求關(guān)系決定

C.股息是公司對股東的投資回報(bào)

D.股票的流動(dòng)性是指股票買賣的頻率

答案：C.股息是公司對股東的投資回報(bào)

解析：股息是公司向股東支付的利潤分配，而不是投資回報(bào)。投資回報(bào)通常指的是

投資者從投資中獲得的收益，包括資本增值和分紅等。因此，選項(xiàng)C是錯(cuò)誤的說法。

19、以下關(guān)于股票的說法錯(cuò)誤的是（）o

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票代表著股東市公司的所有權(quán)

C.股票是股份有限公司發(fā)行的

D.股票可以要求公司返還其出資

答案：D

解析：股票是一種有價(jià)證券，是股份有限公司在籌集資本時(shí)向出資人發(fā)行的股份憑

證，代表著其持有者（即股東）對股份公司的所有權(quán)，購買股票后，股東不能要求公司

返還其出資，D選項(xiàng)錯(cuò)誤，A、B、C選項(xiàng)正確。

20、債券的基本要素不包括（）0

A.票面價(jià)值

B.市場價(jià)格

C.償還期限

D.票面利率

答案：B

解析：債券的基本要素包括票面價(jià)值、償還期限、票面利率等，市場價(jià)格是債券交

易時(shí)的實(shí)際價(jià)格，不屬于債券的基木要素，B選項(xiàng)錯(cuò)誤，A、C、D選項(xiàng)正確。

21、關(guān)于金融市場的基本功能，以下哪項(xiàng)描述是不準(zhǔn)確的？

A.金融市場是貨幣流通的重要場所

B.金融市場主要提供股票、債券等金融產(chǎn)品的交易服務(wù)

C.金融市場的主要功能是促進(jìn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的均衡發(fā)展

D.金融市場是信息交流的場所，反映了市場的供求變化

答案：C

解析：金融市場的主要功能包括提供資金交易、提供價(jià)格信號、分散風(fēng)險(xiǎn)以及提供

信息交流的場所等。雖然金融市場與經(jīng)濟(jì)發(fā)展息息相關(guān)，但它并不直接促進(jìn)社會(huì)經(jīng)濟(jì)的

均衡發(fā)展。因此，選項(xiàng)C描述不準(zhǔn)確。

22、關(guān)于金融市場的分類，以下哪項(xiàng)描述是正確的？

A.所有金融市場都是資本市場的?部分

B.商品期貨市場不屬于金融市場的范疇

C.金融市場的分類依據(jù)包括交易標(biāo)的、交易方式和金融工具等

D.貨幣市場與資本市場之間沒有重疊部分

答案：C

解析：金融市場可以根據(jù)交易標(biāo)的、交易方式和金融工具等多種方式進(jìn)行分類。例

如，按交易標(biāo)的可以分為貨幣市場、資木市場、保險(xiǎn)市場、黃金市場等。因此，選項(xiàng)C

描述正確。而A選項(xiàng)錯(cuò)誤，因?yàn)榻鹑谑袌霾粌H包括資本市場，還有其他市場；B選項(xiàng)錯(cuò)

誤，商品期貨市場屬于金融衍生品市場，屬于金融市場的一部分；D選項(xiàng)錯(cuò)誤，貨幣市

場和資本市場是金融市場的重要組成部分，兩者之間有時(shí)會(huì)有重疊部分。

23、在金融市場中，下列哪種證券的流動(dòng)性最高？

A.股票

B.債券

C.不動(dòng)產(chǎn)

D.期貨

答案：B

解析:債券的流動(dòng)性通常高于股票和不動(dòng)產(chǎn)，因?yàn)閭梢栽诙壥袌錾陷p松買賣,

而股票的市場價(jià)格波動(dòng)較大，不動(dòng)產(chǎn)則受到地理位置和法律規(guī)定的限制。

24、下列關(guān)于金融衍生品的描述，哪項(xiàng)是正確的？

A.金融衍生品通常用于投機(jī)目的

B.所有金融衍生品都具有高風(fēng)險(xiǎn)和高回報(bào)的特點(diǎn)

C.金融衍生品可以用來對沖市場風(fēng)險(xiǎn)

D.金融衍生品的價(jià)格變動(dòng)與基礎(chǔ)資產(chǎn)的價(jià)格變動(dòng)方向總是相反

25、在金融市場中，下列哪項(xiàng)不是證券交易的場所?

A.證券交易所B.商業(yè)銀行C.證券公司D.在線交易平臺(tái)

答案:B

解析:商業(yè)銀行是金融機(jī)構(gòu)，主要提供存款和貸款服務(wù)，而不是證券交易的場所。

證券交易所、證券公司和在線交易平臺(tái)都是進(jìn)行證券交易的場所。

26-.以下關(guān)于利率風(fēng)險(xiǎn)的陳述中，正確的是哪一項(xiàng)？

A.利率上升時(shí)，債券價(jià)格會(huì)下降

B.固定收益投資的投資者通常會(huì)選擇浮動(dòng)利率債券

C.浮動(dòng)利率債券在利率上升時(shí)，其價(jià)格會(huì)下降

D.浮動(dòng)利率債券在利率上升時(shí)，其價(jià)格會(huì)上升

答案:C

解析：當(dāng)市場利率上升時(shí)，新發(fā)行的債券的購買成本增加，因此現(xiàn)有債券的價(jià)格會(huì)

下降，因?yàn)橥顿Y者可以以更低的成本從市場上獲得相同數(shù)量的債券。而浮動(dòng)利率債券的

利息支付金額不隨市場利率變化，所以其價(jià)格不受市場利率變化的影響。

27、以下關(guān)于股票的說法錯(cuò)誤的是（）0

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證

C.股票可以分為記名股票和無記名股票

D,股票的票面金額和發(fā)行價(jià)格是固定不變的

答案：D

解析：股票的票面金頷是固定的，但發(fā)行價(jià)格可以根據(jù)市場情況進(jìn)行波動(dòng)，不一定

是固定不變的，所以D選項(xiàng)錯(cuò)誤。A選項(xiàng)，股票是一種有價(jià)證券；B選項(xiàng)，股票是股

份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證；C選項(xiàng)，股票可以分為記名股票和無記名

股票，這都是正確的說法。

28、下列關(guān)于債券的說法正確的是（）。

A.債券是一種所有權(quán)憑證

B.債券的票面利率是固定不變的

C.債券的償還期限是確定的

D.債券的發(fā)行人可以是政府、金融機(jī)構(gòu)或企業(yè)

答案：D

解析：債券是一種債權(quán)債務(wù)憑證，不是所有權(quán)憑證，A選項(xiàng)錯(cuò)誤；債券的票面利率

可以根據(jù)市場情況等因素進(jìn)行調(diào)整，不是固定不變的，B選項(xiàng)錯(cuò)誤；債券的償還期限可

以是確定的，也可以是不飽定的，如永續(xù)債券等，C選項(xiàng)錯(cuò)誤；債券的發(fā)行人可以是政

府、金融機(jī)構(gòu)或企業(yè)，D選項(xiàng)正確。

29、以下關(guān)于股票的說法錯(cuò)誤的是（）。

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票代表著股東南公司的所有權(quán)

C.股票是一種債權(quán)憑證

D.股票的發(fā)行人是股份有限公司

答案：C

解析：股票是一種所有權(quán)憑證，而債券是一種債權(quán)憑證。股票代表著股東對公司的

所有權(quán)，股東通過持有股票可以分享公司的利潤和資產(chǎn)增值；債券則是投資者向發(fā)行人

出借資金，發(fā)行人按照約定的利率和期限向投資者支付利息和償還本金。A選項(xiàng)，股票

是一種有價(jià)證券，具有一定的價(jià)值和價(jià)格；B選項(xiàng)，股票代表著股東對公司的所有權(quán)，

正確；D選項(xiàng)，股票的發(fā)行人是股份有限公司，正確。

30、證券市場的基本功能不包括（）o

A.籌資-投資功能

B.定價(jià)功能

C.資本配置功能

D.規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)功能

答案：D

解析：證券市場的基本功能包括籌資-投資功能、定價(jià)功能、資本配置功能等。籌

資-投資功能是指證券市場為資金需求者提供了通過發(fā)行證券籌集資金的機(jī)會(huì)，也為資

金供給者提供了投資對象；定價(jià)功能是指證券市場能夠?yàn)樽C券合理定價(jià)；資本配置功能

是指證券市場通過價(jià)格機(jī)制引導(dǎo)資本的流動(dòng)從而實(shí)現(xiàn)資木的合理配置。而規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)功能

不是證券市場的基本功能，期貨市場等金融衍生品市場具有規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)的功能。A、B、C選

項(xiàng)均為證券市場的基本功能。

31、以下關(guān)于債券票面要素的描述，正確的是（）。

A.為了彌補(bǔ)自己臨時(shí)性資金周轉(zhuǎn)之短缺，債務(wù)人可以發(fā)行中長期債券

B.當(dāng)未來市場利率趨于下降時(shí)，應(yīng)選擇發(fā)行期限較長的債券

C.一般來說，期限較長的債券，流動(dòng)性差，風(fēng)險(xiǎn)相對較大，票面利率應(yīng)該定得高

一些

D.流通市場發(fā)達(dá)，債券容易變現(xiàn)，長期債券不能被投資者接受

答案：C

解析：為了彌補(bǔ)自己臨時(shí)性資金周轉(zhuǎn)之短缺，債務(wù)人可以發(fā)行短期債券，故A項(xiàng)

錯(cuò)誤：當(dāng)未來市場利率趨于下降時(shí)，應(yīng)選擇發(fā)行期限較短的債券，故B項(xiàng)錯(cuò)誤；流通

市場發(fā)達(dá)，債券容易變現(xiàn)，長期債券能被投資者接受，故D項(xiàng)錯(cuò)誤；一般來說，期限

較長的債券，流動(dòng)性差，風(fēng)險(xiǎn)相對較大，票面利率應(yīng)該定得高一些，C項(xiàng)正確。

32、關(guān)于證券投資基金的特點(diǎn)，下列表述錯(cuò)誤的是（）。

A.集合理財(cái)、專業(yè)管理

B.組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn)

C.利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)

D.嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明

答案：D

解析：證券投資基金的特點(diǎn)包括集合理財(cái)工專業(yè)管理；組合投資、分散風(fēng)險(xiǎn)；利益

共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)。嚴(yán)格監(jiān)管、信息透明是證券市場的特點(diǎn)，而非證券投資基金的特點(diǎn)，

D項(xiàng)錯(cuò)誤。

33、數(shù)字1000是下列哪個(gè)國家貨幣的面值？

A.美國B.英國C.法國D.中國

答案：D

解析：數(shù)字1000通常表示的是人民幣，這是中國的官方貨幣單位。

34、在金融市場中，以下哪種工具是用來進(jìn)行短期投資的？

A.股票B.債券C.期貨D.期權(quán)

答案：B

解析：債券是一種固定收益的投資工具，投資者購買債券后，可以在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)

獲得固定的利息收入，到期后還可以獲得本金。而股票、期貨和期權(quán)則屬于更為長期或

風(fēng)險(xiǎn)較高的投資工具。

35、以下關(guān)于股票的說法，錯(cuò)誤的是（）

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票代表著股東走公司的所有權(quán)

C.股票是一種債權(quán)憑證

D.股票可以在證券市場上進(jìn)行交易

答案：C

解析：股票是一種所有權(quán)憑證，而債券是一種債權(quán)憑證。股票代表著股東對公司的

所有權(quán)，股東可以通過股票參與公司的決策和分享公司的利潤；債券則是投資者向發(fā)行

人借出資金，發(fā)行人按照約定的利率和期限支付利息并償還本金的債務(wù)憑證。A選項(xiàng)，

股票是一種有價(jià)證券，具有一定的價(jià)值和價(jià)格；B選項(xiàng)，股票代表著股東對公司的所有

權(quán)，正確；D選項(xiàng)，股票可以在證券市場上進(jìn)行交易，這是股票的基本特征之一，正確。

36、證券市場的基本功能不包括（）

A.籌資-投資功能

B,資本定價(jià)功能

C.風(fēng)險(xiǎn)分散功能

D.宏觀調(diào)控功能

答案：D

解析：證券市場的基本功能包括籌資-投資功能、資本定價(jià)功能、資本配置功能等。

A選項(xiàng)，籌資-投資功能是證券市場的首要功能，企業(yè)通過發(fā)行股票、債券等證券籌集

資金，投資者則通過購買證券進(jìn)行投資；B選項(xiàng)，資本定價(jià)功能是指證券市場能夠?yàn)樽C

券的合理定價(jià)提供依據(jù)，通過證券價(jià)格的波動(dòng)反映市場供求關(guān)系和投資者對證券的評價(jià);

C選項(xiàng)，風(fēng)險(xiǎn)分散功能是指通過證券的多樣化投資，可以分散投資風(fēng)險(xiǎn)，降低單個(gè)證券

的風(fēng)險(xiǎn)；D選項(xiàng)，宏觀調(diào)控功能不是證券市場的基本功能，宏觀調(diào)控主要是政府通過財(cái)

政政策、貨幣政策等手段對經(jīng)濟(jì)進(jìn)行調(diào)節(jié)和控制，證券市場主要是為企業(yè)和投資者提供

融資和投資的平臺(tái)。

37、下列關(guān)于債券逆回購交易的說法中，錯(cuò)誤的是()

A.交易的本質(zhì)是出售流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)較低的債券資金同時(shí)借入短期資金

B.一般通過交易所或銀行間市場進(jìn)行交易

C.交易期限通常為短期，如隔夜或數(shù)日交易為主

D.適合各類投資者參與，尤其是資金流動(dòng)性較為充裕的投資者或機(jī)構(gòu)

正確答案：A.交易的本質(zhì)是出售流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)較低的債券資金同時(shí)借入短期資金。

解析：債券逆回購交易的本質(zhì)是出售債券并借入資金，相當(dāng)于將資金短期借貸給其他機(jī)

構(gòu)以獲得質(zhì)押債券的收益。并非出售流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)較低的債券資金同時(shí)借入短期資金。其

他選項(xiàng)描述正確。

題目：

38、關(guān)于股票市場的基本功能，以下說法不正確的是()

A.提供投資者買賣股票的場所和交易平臺(tái)

B.為企業(yè)提供長期融資的主要途徑之一

C.對上市公司的經(jīng)營績效進(jìn)行直接評價(jià)和監(jiān)督

D.主要通過發(fā)行基金份額來為企業(yè)提供融資服務(wù)

正確答案：D.主要通過發(fā)行基金份額來為企'也提供融資服務(wù)。解析：股票市場的

主要功能是為企業(yè)籌集資金提供渠道，是通過發(fā)行股票為企業(yè)提供融資服務(wù)而非發(fā)行基

金份額?；鹗袌龅闹饕獏⑴c者包括證券公司、基金管理公司等金融機(jī)構(gòu)，主要發(fā)行基

金份額。其他選項(xiàng)描述正確。股票市場提供投資者買賣股票的場所和交易平臺(tái)；為企業(yè)

提供長期融資的主要途徑之?；并對上市公司的經(jīng)營績效進(jìn)行直接評價(jià)和監(jiān)督。因此選

D為錯(cuò)誤說法。

39、下列關(guān)于金融市場的分類，說法錯(cuò)誤的是（）

A.按照交易標(biāo)的物劃分，金融市場可以分為貨幣市場、資本市場、外匯市場和衍

生品市場。

B.按照交易工具的不同，金融市場可以分為現(xiàn)貨市場和期貨市場。

C.按照交易期限的長短，金融市場可以分為短期金融市場和長期金融市場。

D.按照是否在固定場所進(jìn)行交易，金融市場可以分為有形市場和無形市場。

答案：C

解析：按照交易期限的長短，金融市場可以分為短期金融市場和長期金融市場。

短期金融市場通常是指交易期限在一年以內(nèi)的市場，如貨幣市場；長期金融市場則是指

交易期限超過一年的市場，如資本市場。選項(xiàng)C中的描述是反的，因此是錯(cuò)誤的。

40、在金融市場中，下列關(guān)于利率的說法正確的是（）

A.利率是資金使用的成本，因此利率越高，借款人需支付的利息越多。

B.利率是資金的價(jià)格，反映了資金的供求關(guān)系。

C.利率的高低受通貨膨脹預(yù)期和貨幣政策的影響。

D.利率是金融市場的核心要素之一，對金融市場的運(yùn)行有著重要的影響。

答案：ABCD

解析：A項(xiàng)正確，因?yàn)槔蚀_實(shí)是資金使用的成本，借款人需要支付更多的利息

以補(bǔ)償貸款人的風(fēng)險(xiǎn)和時(shí)間價(jià)值。B項(xiàng)也正確，利率作為資金的價(jià)格，確實(shí)反映了資金

的供求關(guān)系。C項(xiàng)正確，市場利率受到多種因素的影響，包括中央銀行的貨幣政策、通

貨膨脹預(yù)期等。D項(xiàng)同樣正確，利率是金融市場中的關(guān)鍵變量，對金融市場的穩(wěn)定和發(fā)

展具有重要作用。

41、以下關(guān)于債券票面要素的描述，正確的是（：）。

A.為了彌補(bǔ)自己臨時(shí)性資金周轉(zhuǎn)之短缺，債務(wù)人可以發(fā)行中長期債券

B.當(dāng)未來市場利率趨于下降時(shí)，應(yīng)選擇發(fā)行期限較長的債券

C.票面金額定得較小，有利于小額投資者購買，持有者分布面廣

D.流通市場發(fā)達(dá)，債券容易變現(xiàn)，長期債券不能被投資者接受

答案：C

解析:A項(xiàng)，為了彌補(bǔ)自己臨時(shí)性資金周轉(zhuǎn)之短缺,債務(wù)人可以發(fā)行短期債券;B項(xiàng),

當(dāng)未來市場利率趨于下降時(shí)，應(yīng)選擇發(fā)行期限較短的債券；C項(xiàng)，票面金額定得較小，

有利于小額投資者購買，持有者分布面廣，該項(xiàng)正確；D項(xiàng)，流通市場發(fā)達(dá)，債券容易

變現(xiàn)，長期債券也能被投資者接受。

42、下列關(guān)于中央銀行票據(jù)的表述，錯(cuò)誤的是（：）。

A.中央銀行票據(jù)是中國人民銀行面向全國銀行間債券市場成員發(fā)行的

B.中央銀行票據(jù)是吸收銀行部分流動(dòng)性、回籠基礎(chǔ)貨幣以調(diào)節(jié)市場貨幣供應(yīng)量的

主要券種

C.中央銀行票據(jù)期限一般在三年以內(nèi)

D.中央銀行票據(jù)即中央銀行發(fā)行的短期債券

答案：D

解析：中央銀行票據(jù)是中國人民銀行面向全國銀行間債券市場成員發(fā)行的、期限一

般在三年以內(nèi)的中短期債券，它是吸收銀行部分流動(dòng)性、回籠基礎(chǔ)貨幣以調(diào)節(jié)市場貨幣

供應(yīng)量的主要券種。中央銀行票據(jù)與中央銀行發(fā)行的短期債券不同，中央銀行票據(jù)的發(fā)

行目的不是籌集資金，而是調(diào)節(jié)金融體系的流動(dòng)性，是一種重要的貨幣政策工具。

43、關(guān)于金融市場的有效性，以下哪項(xiàng)描述是錯(cuò)誤的？

A.有效市場能夠迅速反映新的信息

B.所有參與者都能在同一時(shí)間獲得同樣的信息

C.市場的價(jià)格總是準(zhǔn)確的，不會(huì)受到任何外部因素的影響

D.投資者無法通過分析信息來獲得超額收益

答案：C

解析：有效市場假設(shè)認(rèn)為市場價(jià)格反映了所有可獲得信息，但并不意味著市場的價(jià)

格總是準(zhǔn)確的，它仍然可能受到外部因素的影響。因此，C項(xiàng)描述錯(cuò)誤。

44、關(guān)于股票的以下描述中，哪項(xiàng)是正確的？

A.股票的面值就是股票的價(jià)格

B,股票的價(jià)格只受公司業(yè)績影響

C.股票的風(fēng)險(xiǎn)性主要體現(xiàn)在其流動(dòng)性上

D.股票是股份公司為籌集資金而發(fā)行的一種有價(jià)證券

答案：D

解析：股票的面值只是股票的初始價(jià)值，并不等同于其市場價(jià)格；股票價(jià)格受多種

因素影響，包括公司業(yè)績、宏觀經(jīng)濟(jì)狀況、市場供需等；股票的風(fēng)險(xiǎn)性主要體現(xiàn)在其收

益的不確定性上，并非僅體現(xiàn)在流動(dòng)性上；股票確實(shí)是股份公司為籌集資金而發(fā)行的一

種有價(jià)證券，代表股東對公司的所有權(quán)。因此，正確答案是D。

上述題目和答案僅供參考，建議您查閱相關(guān)的證券資格考試資料和教材，以獲取更

全面的知識。

45、在金融市場中，下列哪種證券的流動(dòng)性最高？

A.股票

B.債券

C.不動(dòng)產(chǎn)

D.期貨

答案：B

解析:債券的流動(dòng)性通常高于股票和不動(dòng)產(chǎn)，因?yàn)閭梢栽诙壥袌錾陷p松買賣,

而股票的市場價(jià)格波動(dòng)較大，不動(dòng)產(chǎn)則受到地理位置和法律規(guī)定的限制。

46-.下列關(guān)于金融衍生品的描述，哪項(xiàng)是正確的？

A.金融衍生品通常用于投機(jī)目的

B.所有金融衍生品都具有高風(fēng)險(xiǎn)和高回報(bào)的特點(diǎn)

C.金融衍生品可以用來對沖市場風(fēng)險(xiǎn)

D.金融衍生品的價(jià)格變動(dòng)與基礎(chǔ)資產(chǎn)的價(jià)格變動(dòng)不一致

47、以下關(guān)于股票的說法錯(cuò)誤的是（）

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票代表著股東走公司的所有權(quán)

C.股票是股份有限公司發(fā)行的

D.股票的持有者可以要求公司返還其出資

答案：D

解析：股票是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證，股票是一種有價(jià)證券,

代表著股東對公司的所有雙，股票的持有者不能要求公司返還其出資，只能通過轉(zhuǎn)讓等

方式收回投資。所以D選項(xiàng)錯(cuò)誤。

48、證券市場的基本功能不包括（）

A.籌資-投資功能

B.定價(jià)功能

C.資本配置功能

D.規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)功能

答案：D

解析：證券市場的基本功能包括籌資-投資功能、定價(jià)功能、資本配置功能等，而

規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)功能不是證券市場的基本功能，金融衍生工具等具有一定的規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)功能。所

以D選項(xiàng)錯(cuò)誤。

49、在金融市場中，下列哪種證券的流動(dòng)性最高？

A.股票

B.債券

C.期貨

D.外匯

答案：B

解析：債券的流動(dòng)性通常高于股票和期貨，因?yàn)閭哂泄潭ǖ牡狡诳诤拖鄬^低

的信用風(fēng)險(xiǎn)，市場參與者更容易買賣債券。

50、下列關(guān)于金融市場的描述，哪項(xiàng)是正確的？

A.金融市場是資金供應(yīng)者和資金需求者雙方通過信用工具進(jìn)行交易而融通資金的

市場

B.金融市場上的交易對象是貨幣，包括現(xiàn)金和銀行存款

C.金融市場是政府、企業(yè)、個(gè)人和其他機(jī)構(gòu)籌集資金的重要渠道

D.金融市場是各種權(quán)益證券發(fā)行和流通的場所

答案：C

解析：金融市場是政府、企業(yè)、個(gè)人和其他機(jī)構(gòu)籌集資金的重要渠道，它為這些機(jī)

構(gòu)提供了籌集資金的途徑，同時(shí)也為投資者提供了投資的機(jī)會(huì)。

51、以下關(guān)于股票的說法錯(cuò)誤的是（）o

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票代表著股東本公司的所有權(quán)

C.股票是一種物權(quán)證券

D.股票是資木市場的主要長期信用工具之一

答案：C

解析：股票是一種有價(jià)證券，是股份公司在籌集資本時(shí)向出資人發(fā)行的股份憑證，

代表著其持有者（即股東）對股份公司的所有權(quán)，是一種所有權(quán)證書，而不是物權(quán)證券。

股票是資本市場的主要長期信用工具之一，能夠?yàn)楣净I集長期資金。所以選項(xiàng)C錯(cuò)

誤。

52、證券市場的基本功能不包括（）。

A.籌資-投資功能

B.資本定價(jià)功能

C.風(fēng)險(xiǎn)分散功能

D.宏觀調(diào)控功能

答案：D

解析：證券市場的基本功能包括籌資-投資功能、資本定價(jià)功能、資本配置功能等,

而宏觀調(diào)控功能不是證券市場的基本功能。宏觀調(diào)控是政府的職能，證券市場主要是為

企業(yè)和投資者提供融資和投資的平臺(tái)。所以選項(xiàng)D錯(cuò)誤。

53、在金融市場中，下列哪種投資者類型通常被稱為“天使投資者”？

A.機(jī)構(gòu)投資者

B.高凈值個(gè)人投資者

C.私募股權(quán)投資者

D.對沖基金投資者

答案：B

解析：天使投資者通常是指那些提供資金給初創(chuàng)公司或小型企業(yè)，以期望在未來獲

得高額回報(bào)的個(gè)人投資者.他們通常是高凈值個(gè)人，愿意承擔(dān)較高的風(fēng)險(xiǎn)以換取潛在的

高收益。

54、以下哪個(gè)機(jī)構(gòu)通常負(fù)責(zé)制定和執(zhí)行貨幣政策？

A.中央銀行

B.政府財(cái)政部門

C.財(cái)政部

D.發(fā)改委

答案：A

解析：中央銀行（如中國的中國人民銀行）是負(fù)責(zé)制定和執(zhí)行貨幣政策的機(jī)構(gòu)。其

主要職責(zé)包括控制貨幣供應(yīng)量、調(diào)整利率、監(jiān)管金融機(jī)構(gòu)等，以維護(hù)金融穩(wěn)定和促進(jìn)經(jīng)

濟(jì)增長。

55、以下關(guān)于股票的說法，錯(cuò)誤的是（）o

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票代表著股東市公司的所有權(quán)

C.股票是股份有限公司發(fā)行的

D.股票的持有人對公司的債務(wù)承擔(dān)無限責(zé)任

答案：D

解析：股票是股份有限公司發(fā)行的、用以證明投資者的股東身份和權(quán)益，并據(jù)以獲

得股息和紅利的憑證。股票的持有人對公司的債務(wù)承擔(dān)有限責(zé)任，而不是無限責(zé)任。A、

B、C選項(xiàng)說法均正確。

56、下列關(guān)于債券的說法，錯(cuò)誤的是（）。

A.債券是一種債務(wù)憑證

B.債券發(fā)行人到期必須償還木金和利息

C.債券的利率通常與風(fēng)險(xiǎn)呈正相關(guān)

D.債券的價(jià)格與市場利率呈正相關(guān)

答案：D

解析：債券是發(fā)行人向投資者發(fā)行的一種債務(wù)憑證，發(fā)行人到期必須償還本金和利

息，A、B選項(xiàng)正確。一般來說，風(fēng)險(xiǎn)越高的債券，其利率越高，即債券的利率通常與

風(fēng)險(xiǎn)呈正相關(guān)，C選項(xiàng)正確。債券的價(jià)格與市場利率呈負(fù)相關(guān)，市場利率上升，債券價(jià)

格下降；市場利率下降，債券價(jià)格上升，D選項(xiàng)錯(cuò)誤。

57、在金融市場中，下列哪種投資者類型通常被認(rèn)為是風(fēng)險(xiǎn)厭惡型？

A.價(jià)值型投資者

B.成長型投資者

C.動(dòng)量型投資者

D.混合型投資者

答案：A

解析：價(jià)值型投資者通常更注重資產(chǎn)的內(nèi)在價(jià)值和長期表現(xiàn)，而不是短期的市場波

動(dòng)，因此他們往往被認(rèn)為是風(fēng)險(xiǎn)厭惡型投資者。

58、下列關(guān)于金融衍生工具的敘述，哪項(xiàng)是正確的？

A.金融衍生工具主要用于投機(jī)目的

B.金融衍生工具通常不具有杠桿效應(yīng)

C.金融衍生工具的價(jià)格變動(dòng)方向與基礎(chǔ)資產(chǎn)價(jià)格變動(dòng)方向總是相反

D.金融衍生工具的標(biāo)的資產(chǎn)可以是實(shí)物資產(chǎn)

答案：D

解析：雖然金融衍生工具確實(shí)可以用于投機(jī)目的，但它們的主要作用是風(fēng)險(xiǎn)管理，

如對沖和套利。許多金融衍生工具確實(shí)具有杠桿效應(yīng)，意味著較小的市場變動(dòng)可能導(dǎo)致

投資組合價(jià)值的較大變化。此外，金融衍生工具的價(jià)格變動(dòng)方向并不總是與基礎(chǔ)及產(chǎn)價(jià)

格變動(dòng)方向相反，這取決于具體的衍生工具和市場價(jià)格變動(dòng)情況。最后，金融衍生工具

的標(biāo)的資產(chǎn)確實(shí)可以是實(shí)物資產(chǎn)，如商品期貨。

59、以下關(guān)于股票的說法錯(cuò)誤的是（）。

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證

C.股票代表股東對公司的所有權(quán)

D.股票發(fā)行人定期支付利息并到期償付本金

答案：D

解析：股票是一種有價(jià)證券，是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證，代

表股東對公司的所有權(quán)。債券發(fā)行人定期支付利息并到期償付本金，而股票沒有這一特

征。所以本題選Do

60、下列關(guān)于債券的說法正確的是（）0

A.債券是一種所有權(quán)憑證

B.債券的票面利率是固定不變的

C.債券到期一定能收回本金

D.債券是一種債務(wù)憑證

答案：D

解析：債券是一種債務(wù)憑證，發(fā)行人需要在一定期限內(nèi)按照約定的利率和本金償還

投資者的資金。A選項(xiàng)，股票是所有權(quán)憑證；B選項(xiàng)，債券的票面利率可以根據(jù)市場情

況等因素進(jìn)行調(diào)整；C選項(xiàng)，債券存在違約風(fēng)險(xiǎn)，不一定能到期收回木金。所以木題選

Do

二、多選題（共42題）

1、在金融市場中，下列哪些機(jī)構(gòu)可以作為金融中介？（）

A.銀行

B.保險(xiǎn)公司

C.證券公司

D.政府

答案：ABC

解析：金融中介是指在金融市場上，通過提供服務(wù)、收取費(fèi)用等方式，促進(jìn)資金從

盈余方轉(zhuǎn)移到短缺方的機(jī)陶。銀行、保險(xiǎn)公司和證券公司都可以作為金融中介，它們通

過吸收存款、銷售保險(xiǎn)產(chǎn)品、發(fā)行證券等方式，幫助資金供需雙方實(shí)現(xiàn)融資和投資。

2、下列關(guān)于股票巾場的表述，正確的有？（）

A.股票市場是公司籌集資金的重要途徑

B.股票市場可以提高企業(yè)的知名度

C.股票市場可以促進(jìn)資源的優(yōu)化配置

D.股票市場可能會(huì)導(dǎo)致股價(jià)波動(dòng)

答案：ACD

解析：股票市場是公司籌集資金的重要途徑，企業(yè)可以通過發(fā)行股票將閑置資金轉(zhuǎn)

化為投資。此外，股票市場也可以促進(jìn)資源的優(yōu)化配置，通過價(jià)格機(jī)制將資金引導(dǎo)到有

發(fā)展?jié)摿Φ钠髽I(yè)和行業(yè)。然而，股票市場也可能導(dǎo)致股價(jià)波動(dòng)，增加市場的風(fēng)險(xiǎn)。雖然

股票市場可以在一定程度上提高企業(yè)的知名度，但這并不是其核心功能.

3、以下關(guān)于股票的說法正確的是（）

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票代表著股東走公司的所有權(quán)

C.股票是股份有限公司資本的構(gòu)成部分

D.股票可以轉(zhuǎn)讓、買賣或作價(jià)抵押

答案：ABCD

解析：股票是一種有價(jià)證券，是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證。股

票代表著其持有者（即股東）對股份公司的所有權(quán)，可參加股東大會(huì)、投票表決、參與

公司的重大決策、收取股息或分享紅利等。股票是股份有限公司資本的構(gòu)成部分，可以

轉(zhuǎn)讓、買賣或作價(jià)抵押，是資本市場的主要長期信用工具之一。

4、下列關(guān)于債券的說法正確的有（）

A.債券是一種債務(wù)憑證

B.債券發(fā)行人通常是政府、金融機(jī)構(gòu)或企業(yè)

C.債券一般都有固定的票面利率和償還期限

D.債券可以在證券市場上流通轉(zhuǎn)讓

答案：ABCD

解析：債券是發(fā)行人向投資者發(fā)行的一種債務(wù)憑證，發(fā)行人通常是政府、金融機(jī)構(gòu)

或企業(yè)等。債券一般都有固定的票面利率和償還期限，以便投資者在投資前能夠明確了

解債券的收益和風(fēng)險(xiǎn)情況。同時(shí)，債券可以在證券市場上流通轉(zhuǎn)讓，使投資者能夠根據(jù)

自己的需求和市場情況進(jìn)行買賣交易，增加了債券的流動(dòng)性。

5、以下關(guān)于股票的性質(zhì)描述正確的是（）。

A.股票是有價(jià)證券

B.股票是要式證券

C.股票是證權(quán)證券

D.股票是資本證券

答案：ABCD

解析：股票具有以下性質(zhì)：①股票是有價(jià)證券；②股票是要式證券；③股票是證權(quán)

證券；④股票是資本證券；⑤股票是綜合權(quán)利證券。

6、下列關(guān)于債券票面要素的說法，正確的是（）。

A.為了彌補(bǔ)自己臨時(shí)性資金周轉(zhuǎn)之短缺，債務(wù)人可以發(fā)行中長期債券

B.當(dāng)未來市場利率趨于下降時(shí)，應(yīng)選擇發(fā)行期限較長的債券

C.一般來說，期限較長的債券，流動(dòng)性差，風(fēng)險(xiǎn)相對較大，票面利率應(yīng)該定得高

一些

D.流通市場發(fā)達(dá)，債券容易變現(xiàn)，長期債券不能被投資者接受

答案：AC

解析：A項(xiàng)：為彌補(bǔ)臨時(shí)性資金周轉(zhuǎn)短缺，債務(wù)人可以發(fā)行中長期債券，該項(xiàng)正確;

B項(xiàng)：當(dāng)未來市場利率趨于下降時(shí)，應(yīng)選擇發(fā)行期限較短的債券，以避免利率下降帶來

的利息損失，該項(xiàng)錯(cuò)誤；C項(xiàng)：?般來說，期限較長的債券流動(dòng)性差，風(fēng)險(xiǎn)相對較大，

票面利率應(yīng)定得高一些，以補(bǔ)償投資者的風(fēng)險(xiǎn)，該項(xiàng)正確；D項(xiàng)：流通市場發(fā)達(dá)，債券

容易變現(xiàn)，長期債券也能被投資者接受，該項(xiàng)錯(cuò)誤。

7、以下關(guān)于金融市場的分類，正確的是（）。

A.按交易場所劃分，可分為場內(nèi)市場和場外市場

B.按交割方式劃分，可分為現(xiàn)貨市場和期貨市場

C.按金融工具的屬性劃分，可分為債務(wù)市場和股權(quán)市場

D.按發(fā)行和流通的階段劃分，可分為-?級市場和二級市場

答案:ABCD

解析：金融市場可以按照不同的標(biāo)準(zhǔn)進(jìn)行分類。按交易場所劃分，可分為場內(nèi)市場

和場外市場；按交割方式劃分，可分為現(xiàn)貨市場和期貨市場；按金融工具的屬性劃分，

可分為債務(wù)市場和股權(quán)市場；按發(fā)行和流通的階段劃分，可分為一級市場和二級市場。

這些分類方式有助于我們更好地理解和研究金融市場的各種特點(diǎn)和運(yùn)作機(jī)制。

8、下列關(guān)于股票的說法，正確的是（）。

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票代表股東對公司的所有權(quán)

C.股票是股份有限公司發(fā)行的

D.股票可以在證券市場上自由轉(zhuǎn)讓

答案：ABCD

解析：股票是一種有價(jià)證券，代表著股東對公司的所有權(quán)，是股份有限公司發(fā)行的。

股票具有流通性，可以在證券市場上自由轉(zhuǎn)讓，使得投資者能夠在不同的時(shí)間和價(jià)格進(jìn)

行買賣。這些特點(diǎn)使得股票成為資本市場中重要的投資工具之一。

9、以下關(guān)于股票的說法正確的是（）

A.股票是一種所有權(quán)憑證

B.股票是一種債權(quán)憑證

C.股票可以在證券市場上流通轉(zhuǎn)讓

D.股票的收益是固定的

答案：AC

解析：股票是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證，是一種所有雙憑證，

A正確；債券是一種債權(quán)憑證，B錯(cuò)誤；股票可以在證券市場上流通轉(zhuǎn)讓，C正確；股

票的收益是不確定的，取決于公司的經(jīng)營狀況和市場情況等，D錯(cuò)誤。

10、下列屬于中央銀行貨幣政策工具的有（）

A.存款準(zhǔn)備金率

B.再貼現(xiàn)率

C.公開市場業(yè)務(wù)

D.利率政策

答案：ABC

解析：中央銀行的貨飾政策工具主要有存款準(zhǔn)備金率、再貼現(xiàn)率、公開市場業(yè)務(wù)等,

ABC正確；利率政策是貨幣政策的一部分，D選項(xiàng)表述不準(zhǔn)確。利率政策可以通過調(diào)整

基準(zhǔn)利率等方式來影響貨幣供應(yīng)量和利率水平，從而實(shí)現(xiàn)貨幣政策目標(biāo)。

11、以下關(guān)于股票的說法正確的是（）

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票代表著股東龍公司的所有權(quán)

C.股票是股份有限公司發(fā)行的

D.股票可以在證券市場上自由轉(zhuǎn)讓

答案：ABCD

解析：股票是一種有價(jià)證券，代表著股東對公司的所有權(quán)，是股份有限公司發(fā)行的,

并且可以在證券市場上自由轉(zhuǎn)讓。這是股票的基本特征和性質(zhì)。

12、金融市場的基本功能包括（）

A.資金融通功能

B.價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能

C.風(fēng)險(xiǎn)分散與風(fēng)險(xiǎn)管理功能

D.經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能

答案：ABCD

解析：金融市場具有資金融通功能，實(shí)現(xiàn)資金在不同主體之間的流動(dòng)；具有價(jià)格發(fā)

現(xiàn)功能，形成合理的價(jià)格體系；具有風(fēng)險(xiǎn)分散與風(fēng)險(xiǎn)管理功能，通過多樣化投資降低風(fēng)

險(xiǎn)；還具有經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能，對宏觀經(jīng)濟(jì)進(jìn)行調(diào)節(jié)和引導(dǎo)。這些都是金融市場的基本功能。

13、以下關(guān)于證券市場的說法正確的是（）

A.證券市場是股票、債券、投資基金等有價(jià)證券發(fā)行和交易的場所

B.證券市場是市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的產(chǎn)物

C.證券市場具有籌資-投資功能、資本定價(jià)功能、資本配置功能等

D.證券市場的參與者包括證券發(fā)行人、證券投資者、證券中介機(jī)構(gòu)、自律性組織

和監(jiān)管機(jī)構(gòu)等

答案：ABCD

解析：證券市場是股票、債券、投資基金等有價(jià)證券發(fā)行和交易的場所，A選項(xiàng)正

確；證券市場是市場經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段的產(chǎn)物，B選項(xiàng)正確；證券市場具有籌資-投

資功能、資本定價(jià)功能、資本配置功能等，C選項(xiàng)正確；證券市場的參與者包括證券發(fā)

行人、證券投資者、證券中介機(jī)構(gòu)、自律性組織和監(jiān)管機(jī)構(gòu)等，D選項(xiàng)正確。

14、下列關(guān)于股票的說法正確的是（）

A.股票是一種所有權(quán)憑證

B.股票是一種債權(quán)憑證

C.股票可以分為普通股和優(yōu)先股

D.股票的收益包括股息.、紅利和資木利得

答案：ACD

解析：股票是一種所有權(quán)憑證，A選項(xiàng)正確，B選項(xiàng)錯(cuò)誤；股票可以分為普通股和

優(yōu)先股，C選項(xiàng)正確；股票的收益包括股息、紅利和資本利得，D選項(xiàng)正確。

15、數(shù)字、

證券交易中，以下哪些是影響證券價(jià)格的因素？

A.公司業(yè)績

B,利率

C.市場供求關(guān)系

D.投資者情緒

答案：A,B,C,D

解析：證券價(jià)格受多種因素影響，包括公司的財(cái)務(wù)狀況、宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、市場供求

關(guān)系以及投資者的情緒和預(yù)期。這些因素共同作用，決定了證券的價(jià)格變動(dòng)。

16、數(shù)字、

在金融市場中，下列哪項(xiàng)不是證券投資的風(fēng)險(xiǎn)類型？

A.系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

B.非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

C.流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)

D.信用風(fēng)險(xiǎn)

答案：D

解析：證券投資的風(fēng)險(xiǎn)類型主要包括系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是指

整個(gè)金融市場或特定資產(chǎn)類別面臨的風(fēng)險(xiǎn)，而非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)則指個(gè)別投資或特定行業(yè)所

面臨的風(fēng)險(xiǎn)。流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)主要與證券的買賣難易程度有關(guān)，而信用風(fēng)險(xiǎn)通常涉及債務(wù)違

約的可能性。因此，選項(xiàng)D“信用風(fēng)險(xiǎn)”不屬于證券投資的主要風(fēng)險(xiǎn)類型。

17、在金融市場中，下列哪些機(jī)構(gòu)可以作為金融中介（）。

A.銀行

B.保險(xiǎn)公司

C.證券公司

D.政府

正確答案：ABC

解析：金融中介是指在金融市場上，通過提供各類金融服務(wù)和金融產(chǎn)品，促進(jìn)資金

從資金的供給方流向資金的需求方的機(jī)構(gòu)。銀行、保險(xiǎn)公司和證券公司都可以作為金融

中介，它們通過吸收存款、銷售保險(xiǎn)產(chǎn)品和提供證券服務(wù)等方式，實(shí)現(xiàn)資金的有效配置。

而政府則不是金融中介，它主要通過政策制定和監(jiān)管來影響金融市場的發(fā)展。

18、股票的發(fā)行價(jià)格通常有以下幾種方式（）。

A.每股面值

B.每股市價(jià)

C.每股凈值

D.每股收益

正確答案：AC

解析：股票的發(fā)行價(jià)格通常有以下兒種方式：每股面值、每股市價(jià)和每股凈值。每

股面值是指股票上標(biāo)明的金額，代表公司股份的最小單位；每股市價(jià)是指股票在市場上

的交易價(jià)格；每股凈值是指股票賬面價(jià)值，即公司凈資產(chǎn)除以總股本得到的數(shù)值。而每

股收益是指公司凈利潤與其發(fā)行的普通股加權(quán)平均數(shù)之間的比率，是評估公司盈利能力

的重要指標(biāo)之一，但不是股票發(fā)行價(jià)格的方式。

19、在金融市場中，以下哪些工具可以用來進(jìn)行資產(chǎn)定價(jià)？

A.期權(quán)

B.期貨合約

C.股票

D.債券

E.外匯

答案：ABCDE

解析：金融市場中有多種工具可以用來進(jìn)行資產(chǎn)定價(jià)。期權(quán)、期貨合約、股票、債

券和外匯都是常見的金融工具，它們都可以用于交易和風(fēng)險(xiǎn)管理。因此，選項(xiàng)ABCDE

都是正確的。

20、下列哪些因素會(huì)影響證券的流動(dòng)性？

A.市場供求關(guān)系

B.公司財(cái)務(wù)狀況

C.宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境

D.政府政策

E.投資者情緒

答案：ACD

解析：證券的流動(dòng)性是指證券在市場上買賣的難易程度。影響證券流動(dòng)性的因素包

括市場供求關(guān)系（選項(xiàng)A）、公司財(cái)務(wù)狀況（選項(xiàng)B）和經(jīng)濟(jì)環(huán)境（選項(xiàng)C）。此外，政

府的政策和投資者的情緒也會(huì)對證券的流動(dòng)性產(chǎn)生影響（選項(xiàng)D和E）。因此，選項(xiàng)A、

C、D和E都是正確的。

21、以下關(guān)于股票的說法正確的是（）

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票代表著股東南公司的所有權(quán)

C.股票是股份有限公司發(fā)行的

D.股票可以在證券市場上自由轉(zhuǎn)讓

答案：ABCD

解析：股票是一種有價(jià)證券，代表著股東對公司的所有權(quán)，是股份有限公司發(fā)行的,

并且可以在證券市場上自由轉(zhuǎn)讓。這些都是股票的基本特征和性質(zhì)。

22、金融市場的基本功能包括（）

A.資金融通功能

B.價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能

C.風(fēng)險(xiǎn)分散與風(fēng)險(xiǎn)管理功能

D.經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能

答案：ABCD

解析：金融市場具有資金融通、價(jià)格發(fā)現(xiàn)、風(fēng)險(xiǎn)分散與風(fēng)險(xiǎn)管理以及經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)等基

本功能。資金融通功能是金融市場的首要功能，通過金融市場使資金從盈余者向短缺者

流動(dòng)：價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能有助于形成合理的價(jià)格體系；風(fēng)險(xiǎn)分散與風(fēng)險(xiǎn)管理功能可以通過投

資組合等方式降低風(fēng)險(xiǎn)；經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)功能可以對宏觀經(jīng)濟(jì)進(jìn)行調(diào)節(jié)和干預(yù)。

23、在金融市場中，下列哪些機(jī)構(gòu)可以從事證券投資業(yè)務(wù)？

A.證券公司

B.保險(xiǎn)公司

C.基金管理公司

D.私人銀行

答案：ABC

解析：根據(jù)我國相關(guān)法律規(guī)定，證券公司、保險(xiǎn)公司和基金管理公司都可以從事證

券投資業(yè)務(wù)。私人銀行主要提供財(cái)富管理服務(wù)，但不直接從事證券投資業(yè)務(wù)。

24、股票的發(fā)行方式主要有哪兩種？

A.公開發(fā)行

B.非公開發(fā)行

C.認(rèn)股權(quán)證

D.優(yōu)先股

答案：AB

解析：股票發(fā)行的兩種主要方式是公開發(fā)行和非公開發(fā)行。公開發(fā)行是指公司向公

眾發(fā)售股票，非公開發(fā)行是指公司向特定投資者發(fā)售股票。認(rèn)股權(quán)證和優(yōu)先股不是股票

發(fā)行的方式，而是與股票相關(guān)的金融工具。

25、數(shù)字1、2、3、4分別代表以下哪些金融市場工具？

A.股票B.債券C.期貨D.期權(quán)E.外匯

答案與解析：

A.股票

B.債券

C.期貨

D.期權(quán)

26、在金融市場中，以下哪些說法是正確的？

A.利率是由中央銀行決定的

B.股票市場的價(jià)格由供求關(guān)系決定

C.外匯市場是全球最大的金融市場

D.證券投資的風(fēng)險(xiǎn)管理包括風(fēng)險(xiǎn)分散和風(fēng)險(xiǎn)對沖

答案與解析：

A.利率是由中央銀行決定的

B.股票市場的價(jià)格由供求關(guān)系決定

D.證券投資的風(fēng)險(xiǎn)管理包括風(fēng)險(xiǎn)分散和風(fēng)險(xiǎn)對沖

27、關(guān)于金融市場基礎(chǔ)設(shè)施的說法，以下哪些選項(xiàng)是正確的？

?A.金融市場基礎(chǔ)設(shè)施包括交易系統(tǒng)、支付清算系統(tǒng)、結(jié)算交割系統(tǒng)等。

?B.完善的金融市場基礎(chǔ)設(shè)施有利于提高金融市場的效率和穩(wěn)定性。

?C.金融市場基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè)和運(yùn)營只需要考慮技術(shù)層面，無需考慮法律法規(guī)。

?D.金融市場基礎(chǔ)設(shè)施的改進(jìn)和創(chuàng)新是推動(dòng)金融市場發(fā)展的重要?jiǎng)恿χ弧?/p>

答案：A、B、D

解析：金融市場基礎(chǔ)設(shè)施確實(shí)包括交易系統(tǒng)、支付清算系統(tǒng)、結(jié)算交割系統(tǒng)等，它

們的完善有利于提高金融市場的效率和穩(wěn)定性。金融市場基礎(chǔ)設(shè)施的改進(jìn)和創(chuàng)新確實(shí)是

推動(dòng)金融市場發(fā)展的重要?jiǎng)恿χ?。然而，建設(shè)和運(yùn)營金融市場基礎(chǔ)設(shè)施需綜合考慮技

術(shù)、法律法規(guī)等多方面因素，因此C選項(xiàng)表述錯(cuò)誤。

28、關(guān)于金融市場的功能，以下哪些描述是準(zhǔn)確的？

?A.金融市場是資金供求雙方實(shí)現(xiàn)資金供求的場所。

?B.金融市場提供套期保值和價(jià)格發(fā)現(xiàn)的機(jī)制。

?C.金融市場主要通過提供信貸服務(wù)來促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展。

?D.金融市場的存在只是為了實(shí)現(xiàn)貨幣流通，沒有其他功能。

答案：A、B

解析：金融市場不僅是資金供求雙方實(shí)現(xiàn)資金供求的場所，而且還提供套期保值和

價(jià)格發(fā)現(xiàn)的機(jī)制。因此，A和B選項(xiàng)是正確的描述。金融市場雖然包括信貸服務(wù)，但其

功能遠(yuǎn)不止于此，還包括資本配置、風(fēng)險(xiǎn)管理等。D選項(xiàng)的說法過于簡化，不準(zhǔn)確。

29、在金融市場中，以下哪些機(jī)構(gòu)可以作為金融中介？

A.銀行

B.證券公司

C.保險(xiǎn)公司

D.政府

答案：ABC

解析：金融中介是指在金融市場上，通過提供服務(wù)和降低交易成本，幫助資金需求

方和資金供給方實(shí)現(xiàn)資金融通的機(jī)構(gòu)。銀行、證券公司、保險(xiǎn)公司都可以作為金融中介,

而政府一般不直接參與金融市場的中介活動(dòng)，但會(huì)通過政策制定和監(jiān)管來影響金融市場

的發(fā)展。

30、金融市場的構(gòu)成要素包括：

A.貨幣資金

B.金融資產(chǎn)

C.金融工具

D.金融交易

答案：ABCD

解析：金融市場的構(gòu)成要素主要包括貨幣資金、金融資產(chǎn)、金融工具和金融交易。

貨幣資金是市場上流通的資金，金融資產(chǎn)是具有價(jià)值和投資價(jià)值的證券等，金融工具是

金融市場的交易對象，金融交易是金融市場的某木活動(dòng)。

31、以下哪些因素會(huì)影響證券價(jià)格？

A.市場利率

B.公司盈利能力

C.投資者情緒

D.政府政策

答案與解析：

A.市場利率-影響債券的價(jià)格和收益率，從而影響股票和其他金融工具的價(jià)格。

B.公司盈利能力-影響公司的股價(jià)和股息支付，進(jìn)而影響整個(gè)市場的投資回報(bào)預(yù)

期。

C.投資者情緒-影響投資者對市場的信心和交易活動(dòng)，從而影響市場價(jià)格。

D.政府政策-影響整體經(jīng)濟(jì)環(huán)境，間接影響市場表現(xiàn)。

32、在金融市場中，下列哪些操作屬于風(fēng)險(xiǎn)管理策略？

A.分散化投資-通過購買多種不同資產(chǎn)來減少投資組合風(fēng)險(xiǎn)。

B.對沖-使用期貨合約或其他衍生工具來鎖定未來的收入或損失。

C.杠桿交易-通過借款增加投資規(guī)模，以期獲得更高的收益。

D.長期持有-認(rèn)為市場波動(dòng)是短期現(xiàn)象，長期持有可降低風(fēng)險(xiǎn)。

答案與解析:

A.分散化投資-通過投資于不同的資產(chǎn)類別（如股票、債券、商品等）來減少單

一資產(chǎn)的風(fēng)險(xiǎn)。

B.對沖-使用金融衍生品（如期貨、期權(quán)等）來抵消或限制潛在的市場風(fēng)險(xiǎn)。

C.杠桿交易-使用借款來增加投資規(guī)模，放大盈虧效應(yīng)，但同時(shí)也會(huì)放大虧損。

D.長期持有-認(rèn)為市場短期內(nèi)波動(dòng)較大，長期持有可以平滑這些波動(dòng)，是一種被

動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)管理策略。

33、以下關(guān)于債券的說法正確的是（）o

A.債券是一種有價(jià)證券

B.債券是發(fā)行人向投資者出具的、承諾按一定利率定期支付利息并到期償還本金

的債權(quán)債務(wù)憑證

C.債券代表著投資者對發(fā)行人的所有權(quán)關(guān)系

D.債券的發(fā)行人可以是政府、企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)等

答案:ABD

解析：債券代表著投資者對發(fā)行人的債權(quán)債務(wù)關(guān)系，而非所有權(quán)關(guān)系，C項(xiàng)錯(cuò)誤。

債券是一種有價(jià)證券，是發(fā)行人向投資者出具的、承諾按一定利率定期支付利息并到期

償還本金的債權(quán)債務(wù)憑證，其發(fā)行人可以是政府、企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)等，ABD項(xiàng)正確。

34、關(guān)于股票的永久性，以下說法正確的是（）0

A.股票所載有權(quán)利的有效性是始終不變的

B.股票代表著股東的永久性投資，股東不能要求退股

C.股票的有效期與股份公司的存續(xù)期間相聯(lián)系，兩者是并存的關(guān)系

D.股票的永久性是指股票可以在二級市場上無限期轉(zhuǎn)讓

答案：ABC

解析：股票的永久性是指股票所記載的權(quán)利的有效性是始終不變的，這體現(xiàn)了股東

與股份公司之間比較穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)關(guān)系。股票代表著股東的永久性投資，股東不能要求退

股，但是可以轉(zhuǎn)讓股票。股票的有效期與股份公司的存續(xù)期間相聯(lián)系，兩者是并存的關(guān)

系。D項(xiàng)中說股票可以在二級市場上無限期轉(zhuǎn)讓表述不準(zhǔn)確，股票在二級市場上的轉(zhuǎn)讓

是有條件和限制的。所以ABC正確。

35、關(guān)于金融市場的主要參與者，以下哪些描述是正確的？

?A.金融市場的主要參與者包括個(gè)人投資者、機(jī)構(gòu)投資者和政府部門

?B.個(gè)人投資者是金融市場的主要資金來源之一

?C.機(jī)構(gòu)投資者在市場中占有較大的市場份額

?D.政府作為參與者主要是為了穩(wěn)定市場

答案：ABC

解析：金融市場的主要參與者確實(shí)包括個(gè)人投資者、機(jī)構(gòu)投資者和政府部門。個(gè)人

投資者是金融市場的重要資金來源之一，機(jī)構(gòu)投資者由于資金規(guī)模較大，通常在市場中

有較大的影響力。政府作為參與者，其目的可能包括穩(wěn)定市場、調(diào)控經(jīng)濟(jì)等。

36、關(guān)于金融市場的功能，以下哪些說法是正確的？

?A.金融市場是資金供求雙方進(jìn)行交易的場所

?B.金融市場的主要功能是融通資金和提供投融資服務(wù)

?C.金融市場可以促進(jìn)資金的流動(dòng)和分配資源

?D.金融市場不提供價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能

答案：ABC

解析：金融市場確實(shí)是資金供求雙方進(jìn)行交易的場所，其主要功能包括融通資金和

提供投融資服務(wù)。金融市場通過資金的流動(dòng)來實(shí)現(xiàn)資源的分配，同時(shí)，金融市場還具有

價(jià)格發(fā)現(xiàn)的功能，因此D選項(xiàng)是不正確的。

37、在金融市場中，下列哪些機(jī)構(gòu)可以作為金融中介（）o

A.銀行

B.保險(xiǎn)公司

C.證券公司

D.政府

正確答案：ABC

解析：金融中介是指從資金的供給方到資金的需求方之間，起到橋梁作用的金融機(jī)

構(gòu)。銀行、保險(xiǎn)公司和證券公司都可以作為金融中介，它們通過吸收存款、發(fā)行債券或

提供證券服務(wù)等方式，實(shí)現(xiàn)資金的有效配置。而政府則不直接參與金融市場的中介活動(dòng),

其主要職能是制定和執(zhí)行貨幣政策、監(jiān)管市場等。

38、股票的發(fā)行價(jià)格通常有以下幾種類型（）。

A.每股面值

B.每股發(fā)行價(jià)格

C.每股市價(jià)

D.每股凈值

正確答案：ABCD

解析：股票的發(fā)行價(jià)格是指公司在發(fā)行股票時(shí)，根據(jù)市場需求和公司情況確定的價(jià)

格。它可以是固定的每股面值，也可以是浮動(dòng)的每股發(fā)行價(jià)格，同時(shí)還可以根據(jù)市場情

況分為發(fā)行市價(jià)、發(fā)行凈值等多種類型。

39、以下哪些因素會(huì)影響股票價(jià)格的波動(dòng)？

A.宏觀經(jīng)濟(jì)狀況

B.公司盈利能力

C.市場供求關(guān)系

D.投資者情緒

答案：ABCD

解析：股票價(jià)格受多種因素影響，包括宏觀經(jīng)濟(jì)狀況、公司盈利能力、市場供求

關(guān)系以及投資者情緒等。這些因素共同作用，決定了股票價(jià)格的波動(dòng)性。

40、在金融市場中，下列哪些工具可以用來進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)管理？

A.期權(quán)合約

B.期貨合約

C.遠(yuǎn)期合約

D.互換合約

答案：ABD

解析：在金融市場中，有多種工具可以用于風(fēng)險(xiǎn)管理，包括期權(quán)合約、期貨合約

和遠(yuǎn)期合約?；Q合約雖然也是一種金融衍生品，但通常不被視為直接的風(fēng)險(xiǎn)管理工具。

41、以下關(guān)于股票的說法正確的是（）

A.股票是一種有價(jià)證券

B.股票是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證

C.股票代表股東對公司的所有權(quán)

D.股票可以在證券市場上自由轉(zhuǎn)讓

答案：ABCD

解析：股票是??種有價(jià)證券，是股份有限公司簽發(fā)的證明股東所持股份的憑證，代

表股東對公司的所有權(quán)，并且可以在證券市場上自由轉(zhuǎn)讓。

42、下列關(guān)于債券的說法中，正確的有（）

A.債券是一種債權(quán)債務(wù)憑證

&債券發(fā)行人通常是政府、金融機(jī)構(gòu)或企業(yè)

C.債券一般有固定的票面利率和償還期限

D.債券可以在證券市場上流通轉(zhuǎn)讓

答案：ABCD

解析：債券是發(fā)行人向投資者發(fā)行的一種債權(quán)債務(wù)憑證，發(fā)行人通常是政府、金融

機(jī)構(gòu)或企業(yè)。債券一般有固定的票面利率和償還期限，并且可以在證券市場上流通轉(zhuǎn)讓。

三、判斷題（共42題）

1、金融市場的主要參與者包括個(gè)人投資者和機(jī)陶投資者，他們的投資策略、風(fēng)險(xiǎn)

偏好和行為模式基本一致。

答案：錯(cuò)誤

解析?：個(gè)人投資者和機(jī)構(gòu)投資者的投資策略、風(fēng)險(xiǎn)偏好和行為模式并不完全一致。

個(gè)人投資者通常更注重短期收益和資產(chǎn)保值，而機(jī)構(gòu)投資者則更注重長期穩(wěn)定的收益和

風(fēng)險(xiǎn)管理“因此，兩者的沒資行為存在差異。

2、債券的票面利率與市場利率呈反比關(guān)系，當(dāng)市場利率上升時(shí)，債券的票面利率

也會(huì)相應(yīng)上升。

答案：錯(cuò)誤

解析：債券的票面利率與市場利率并不總是呈反比關(guān)系。雖然市場利率的變動(dòng)可能

會(huì)影響債券價(jià)格，從