5.1現(xiàn)金預(yù)算表的編制模型5.2最佳現(xiàn)金持有量的確定模型Excel在現(xiàn)金管理中的應(yīng)用內(nèi)容簡介：本章主要講解利用Excel工具進(jìn)行現(xiàn)金管理，包括運(yùn)用Excel建立現(xiàn)金預(yù)算表編制模型，建立成本模式和存貨模式確定最佳現(xiàn)金余額模型。

學(xué)習(xí)目標(biāo)：通關(guān)本章的學(xué)習(xí)，學(xué)生應(yīng)在掌握現(xiàn)金管理內(nèi)容和方法的基礎(chǔ)上，熟練運(yùn)用Excel工具建立和使用現(xiàn)金管理模型，如最佳現(xiàn)金持有量的決策模型。內(nèi)容簡介和學(xué)習(xí)目標(biāo)現(xiàn)金預(yù)算表由四部分構(gòu)成：現(xiàn)金收入、現(xiàn)金支出、凈現(xiàn)金流量和現(xiàn)金的籌資或投資。

現(xiàn)金收入：現(xiàn)金收入主要來源于產(chǎn)品銷售收入和其他現(xiàn)金收入。

現(xiàn)金支出：現(xiàn)金支出包括營業(yè)現(xiàn)金支出和其他現(xiàn)金支出。

凈現(xiàn)金流量：一定時期現(xiàn)金收入與現(xiàn)金支出的差額即為凈現(xiàn)金流量。

投資或融資：期初現(xiàn)金余額加上本期現(xiàn)金收入，減去本期現(xiàn)金支出，可得預(yù)計(jì)的期末現(xiàn)金余額。預(yù)計(jì)期末現(xiàn)金余額與目標(biāo)現(xiàn)金余額的差額，即為投資或融資額。現(xiàn)金預(yù)算表的構(gòu)成案例：A集團(tuán)每年要在12月份編制下一年度的分季度現(xiàn)金預(yù)算，A集團(tuán)2019年實(shí)際以及2020年的預(yù)計(jì)銷售收入和各項(xiàng)費(fèi)用有關(guān)資料如圖，已知條件區(qū)域所示。要求：建立該集團(tuán)的現(xiàn)金預(yù)算表模型。建立現(xiàn)金預(yù)算表編制模型具體步驟：新建Excel工作簿，將sheet1重命名為“現(xiàn)金預(yù)算表”，在該工作表中設(shè)置表格樣式如上圖。選擇單元格區(qū)域B16：E16，輸入數(shù)組公式“=B4:E4*B10”選擇單元格區(qū)域B17:E17，輸入數(shù)組公式“=B4:E4*B11”選擇單元格區(qū)域B18:E18，輸入數(shù)組公式“B16:E16+B17:E17”選擇單元格區(qū)域B20:E24，輸入數(shù)組公式“=C5:F9”選擇單元格B25,輸入公式“=SUM(B20:B24)”，并將其復(fù)制填充到C25:E25單元格區(qū)域。選擇單元格區(qū)域B26:E26，輸入數(shù)組公式“=B18:E18-B25:E25”選擇單元格B27,輸入“=B12”，選擇單元格C27,輸入“=$E$12”并將其復(fù)制到單元格區(qū)域D27：E27.擇單元格區(qū)域B28:E28，輸入數(shù)組公式“B26:E26+B27:E27”選擇B30單元格并輸入“=$E$12”,并將其復(fù)制到單元格區(qū)域C30:E30選擇單元格區(qū)域B29:E29,輸入數(shù)組公式“=B28:E28-B30:E30”建立現(xiàn)金預(yù)算表編制模型模型運(yùn)行結(jié)果建立現(xiàn)金預(yù)算表編制模型提示：

此模型建立比較簡單，重在培養(yǎng)運(yùn)用Excel的意識，另外在輸入數(shù)組公式時，輸入結(jié)束要同時按住Ctrl、Shift、Enter三鍵而不是只按Enter鍵，這是在操作中容易出現(xiàn)失誤的點(diǎn)。建立現(xiàn)金預(yù)算表編制模型2026/1/1486.2最佳現(xiàn)金持有量的確定模型

理論回顧——現(xiàn)金的成本成本分析模型只考慮持有一定數(shù)量的現(xiàn)金而發(fā)生的機(jī)會成本和短缺成本，而不考慮轉(zhuǎn)換成本。管理成本是固定成本，因此管理成本是進(jìn)行現(xiàn)金持有量決策的無關(guān)成本。在成本分析模型下，先根據(jù)不同現(xiàn)金持有量計(jì)算出各相關(guān)成本的數(shù)值，再計(jì)算相關(guān)總成本，相關(guān)總成本最小的現(xiàn)金持有量即為最佳現(xiàn)金持有量。例題：A集團(tuán)有四種現(xiàn)金持有量方案，根據(jù)表中所給資料，用成本模型測算該集團(tuán)最佳現(xiàn)金持有量。（單位：萬元）成本分析模型方案一二三四現(xiàn)金持有量100200300400機(jī)會成本率10%10%10%10%短缺成本503050具體操作將表信息填入Excel表格中，如圖選中B5單元格，輸入公式“=B2*B3”(機(jī)會成本=現(xiàn)金持有量*機(jī)會成本率)，并將該公式復(fù)制到C5:E5單元格區(qū)域。選中B6單元格，輸入公式“=sum(B4:B5)”,并將該公式復(fù)制到C6:E6單元格區(qū)域。成本分析模型操作結(jié)果通過計(jì)算可知，方案三的相關(guān)總成本為35萬，是四個方案中最低的，所以龍湖集團(tuán)應(yīng)選擇方案三的現(xiàn)金持有量。成本分析模型

存貨分析模型在Excel中利用存貨模式確定最佳現(xiàn)金持有量時，既可以用上述公式直接計(jì)算，也可以利用規(guī)劃求解工具計(jì)算。工具鏈接——設(shè)置規(guī)劃求解加載項(xiàng)單擊“文件”→“選項(xiàng)”→“加載項(xiàng)”→“規(guī)劃求解加載項(xiàng)”,②單擊下方的“轉(zhuǎn)到(G)”按鈕,勾選“規(guī)劃求解加載項(xiàng)”,單擊“確定”按鈕,則“數(shù)據(jù)”選項(xiàng)卡下新增“規(guī)劃求解”命令存貨分析模型案例演示A集團(tuán)全年現(xiàn)金持有量為500萬，有價證券轉(zhuǎn)化成本為5000元/次,有價證券年利率為10%。要求:計(jì)算企業(yè)的最佳現(xiàn)金持有量?！痉椒ㄒ弧坷靡?guī)劃求解加載項(xiàng)求解新建Excel工作簿，將sheet1重命名為“現(xiàn)金管理“，設(shè)計(jì)現(xiàn)金管理模型并輸入基本信息。存貨分析模型案例演示計(jì)算機(jī)會成本。在B9單元格中輸入公式“=B7*B5/2”,并按下“Enter”鍵。計(jì)算轉(zhuǎn)化成本。在B10單元格中輸入公式“=B6*B4”,并按下“Enter”鍵。計(jì)算相關(guān)總成本。在B11單元格中輸入公式“=B9+B10”,并按下“Enter”鍵。存貨分析模型案例演示⑤單擊“數(shù)據(jù)”→“規(guī)劃求解”命令,在規(guī)劃求解參數(shù)選項(xiàng)卡中,將“設(shè)置目標(biāo)”編輯框中設(shè)置為“$B$11”;在“到”選擇項(xiàng)中選擇“最小值”,在“通過更改可變單元格”編輯框中設(shè)置為“$B$7”;增加約束條件,單擊“添加”按鈕,增加約束條件“$B$7>=0”,如右下圖，單擊“確定”按鈕后,用同樣的方式增加約束條件“$B$7<=5000000”;勾選“使無約束變量為非負(fù)數(shù)”,選擇求解方法為“非線性GRG”存貨分析模型案例演示⑥單擊“求解”,彈出“規(guī)劃求解結(jié)果”對話框，選擇“保留規(guī)劃求解的解”,單擊“確定”按鈕,得到的現(xiàn)金管理計(jì)算結(jié)果。存貨分析模型案例演示【方法二】利用公式直接計(jì)算

鼠標(biāo)點(diǎn)擊B7單元格，輸入公式=SQRT(2*B3*B4/B5)，計(jì)算出最佳現(xiàn)金持有量。存貨分析模型案例演示計(jì)算機(jī)會成本。在