我國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策：現(xiàn)狀、影響與優(yōu)化路徑一、引言1.1研究背景與意義1.1.1研究背景隨著時間的推移，我國人口老齡化程度正不斷加深。根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，截至2023年底，全國60周歲及以上老年人口29697萬人，占總?cè)丝诘?1.1%，其中65周歲及以上老年人口21676萬人，占總?cè)丝诘?5.4%，這表明我國已進(jìn)入中度老齡化社會。并且未來幾十年，老年人口占比預(yù)計還會持續(xù)攀升。人口老齡化的加劇給我國養(yǎng)老保障體系帶來了前所未有的壓力，使得養(yǎng)老問題成為社會各界關(guān)注的焦點。我國目前構(gòu)建了多層次的養(yǎng)老保障體系，主要由三大支柱構(gòu)成。第一支柱是基本養(yǎng)老保險，包括職工基本養(yǎng)老保險和城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險，采取社會統(tǒng)籌與個人賬戶相結(jié)合的制度模式，由國家、用人單位（集體）和個人共同承擔(dān)，發(fā)揮著?；?、兜底線的關(guān)鍵功能?；攫B(yǎng)老保險覆蓋范圍廣泛，截至2024年，已覆蓋近11億人，在養(yǎng)老保障體系中占據(jù)基礎(chǔ)性地位，為廣大民眾提供了最基本的養(yǎng)老生活保障。然而，由于其保障水平主要以滿足基本生活需求為目標(biāo)，難以充分滿足人們?nèi)找嬖鲩L的養(yǎng)老生活品質(zhì)需求。第二支柱是企業(yè)年金和職業(yè)年金。企業(yè)年金是企業(yè)及其職工在依法參加基本養(yǎng)老保險的基礎(chǔ)上，通過集體協(xié)商自主建立的補充養(yǎng)老保險制度；職業(yè)年金主要針對機關(guān)事業(yè)單位工作人員。作為養(yǎng)老保險體系的重要補充部分，它們能夠在基本養(yǎng)老保險的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步提升職工退休后的收入水平和生活質(zhì)量。截至2023年末，全國已有14萬多家企業(yè)建立企業(yè)年金，覆蓋職工3000多萬人，累計結(jié)存總額近3.2萬億元。雖然企業(yè)年金在一定程度上取得了發(fā)展，但與龐大的就業(yè)人口相比，其覆蓋范圍仍相對較窄，在養(yǎng)老保障中尚未充分發(fā)揮應(yīng)有的作用。第三支柱是個人儲蓄性養(yǎng)老保險和商業(yè)養(yǎng)老保險，具體包括個人養(yǎng)老金和其他個人商業(yè)養(yǎng)老金融業(yè)務(wù)兩個部分。個人養(yǎng)老金采取個人賬戶模式，由個人繳費，實行完全積累，市場化運營，并與基本養(yǎng)老保險、企業(yè)（職業(yè)）年金相銜接。當(dāng)前，我國第三支柱養(yǎng)老保險尚處于發(fā)展初期，雖然政策支持力度不斷加大，但整體規(guī)模和影響力仍有待提升。在這樣的養(yǎng)老保障體系格局下，企業(yè)年金作為第二支柱的重要組成部分，具有獨特的地位和作用。它不僅能夠為職工提供額外的養(yǎng)老收入，緩解基本養(yǎng)老保險的支付壓力，還有助于企業(yè)吸引和留住人才，增強企業(yè)的凝聚力和競爭力。然而，目前我國企業(yè)年金的發(fā)展面臨諸多挑戰(zhàn)，其中稅收優(yōu)惠政策是影響其發(fā)展的關(guān)鍵因素之一。合理的稅收優(yōu)惠政策能夠降低企業(yè)和職工參與企業(yè)年金計劃的成本，提高他們的積極性和主動性，從而推動企業(yè)年金市場的擴(kuò)大和發(fā)展。但我國現(xiàn)行企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策還存在一些不完善之處，如稅收優(yōu)惠力度不夠、政策缺乏統(tǒng)一性和明確性等，這些問題制約了企業(yè)年金的進(jìn)一步發(fā)展。因此，深入研究我國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策，具有重要的現(xiàn)實背景和緊迫性。1.1.2研究意義理論意義：完善養(yǎng)老保障理論體系：通過對企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的研究，深入探討稅收政策在企業(yè)年金發(fā)展中的作用機制，有助于豐富和完善養(yǎng)老保障理論體系，為進(jìn)一步研究養(yǎng)老保障制度的優(yōu)化和發(fā)展提供理論支持。企業(yè)年金作為多層次養(yǎng)老保障體系的重要組成部分，其與稅收政策之間的關(guān)系研究，能夠從新的視角揭示養(yǎng)老保障制度的運行規(guī)律，填補相關(guān)理論研究在這一領(lǐng)域的空白或不足。深化稅收政策與經(jīng)濟(jì)關(guān)系理論：研究企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策對企業(yè)年金發(fā)展以及經(jīng)濟(jì)社會的影響，有助于深化對稅收政策與經(jīng)濟(jì)關(guān)系理論的理解。稅收政策作為國家宏觀調(diào)控的重要手段，對企業(yè)年金市場的發(fā)展具有引導(dǎo)和激勵作用。通過分析這種作用的具體方式和效果，可以進(jìn)一步驗證和拓展稅收政策與經(jīng)濟(jì)關(guān)系的相關(guān)理論，為稅收政策的制定和調(diào)整提供更堅實的理論依據(jù)。實踐意義：推動企業(yè)年金發(fā)展：深入研究企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策，能夠準(zhǔn)確把握現(xiàn)行政策存在的問題和不足，提出針對性的改進(jìn)建議，從而有效激發(fā)企業(yè)和職工參與企業(yè)年金計劃的積極性，擴(kuò)大企業(yè)年金的覆蓋范圍，提高企業(yè)年金的積累規(guī)模。這將有助于完善我國多層次養(yǎng)老保障體系，提升職工退休后的生活保障水平，減輕基本養(yǎng)老保險的支付壓力，實現(xiàn)養(yǎng)老保障制度的可持續(xù)發(fā)展。促進(jìn)企業(yè)發(fā)展：合理的企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策能夠降低企業(yè)建立和運營年金計劃的成本，增強企業(yè)建立年金計劃的意愿和能力。企業(yè)年金作為一種重要的員工福利制度，不僅可以吸引和留住優(yōu)秀人才，提高員工的工作積極性和忠誠度，還有助于提升企業(yè)的社會形象和競爭力，為企業(yè)的長期穩(wěn)定發(fā)展創(chuàng)造有利條件。推動經(jīng)濟(jì)社會穩(wěn)定：隨著人口老齡化的加劇，養(yǎng)老問題已成為影響經(jīng)濟(jì)社會穩(wěn)定的重要因素。完善企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策，促進(jìn)企業(yè)年金的發(fā)展，能夠有效緩解人口老齡化帶來的養(yǎng)老壓力，保障老年人的生活質(zhì)量，減少社會矛盾和不穩(wěn)定因素。此外，企業(yè)年金作為一種長期穩(wěn)定的資金來源，還能夠為資本市場提供充足的資金支持，促進(jìn)資本市場的穩(wěn)定發(fā)展，進(jìn)而推動整個經(jīng)濟(jì)社會的平穩(wěn)運行。1.2研究方法與創(chuàng)新點1.2.1研究方法文獻(xiàn)研究法：廣泛搜集國內(nèi)外關(guān)于企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的學(xué)術(shù)文獻(xiàn)、政府報告、行業(yè)研究資料等。梳理國內(nèi)外在該領(lǐng)域的研究現(xiàn)狀，分析不同學(xué)者和研究機構(gòu)對企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的觀點、理論以及實證研究成果。例如，深入研究國外成熟的企業(yè)年金稅收優(yōu)惠模式，如美國的401(k)計劃、澳大利亞的超級年金計劃等相關(guān)稅收政策資料，對比分析我國現(xiàn)行政策與之的差異和可借鑒之處；同時，對我國從企業(yè)年金制度建立以來涉及稅收優(yōu)惠政策的文件、法規(guī)進(jìn)行系統(tǒng)整理，為后續(xù)研究奠定堅實的理論基礎(chǔ)，準(zhǔn)確把握研究方向，避免重復(fù)研究，并全面了解企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的發(fā)展脈絡(luò)和研究動態(tài)。案例分析法：選取具有代表性的企業(yè)作為研究對象，深入剖析其實施企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的實際情況。比如，選擇大型國有企業(yè)、民營企業(yè)以及外資企業(yè)等不同類型的企業(yè)案例，分析這些企業(yè)在建立企業(yè)年金計劃過程中，稅收優(yōu)惠政策如何影響企業(yè)的決策，包括參與積極性、繳費水平、年金計劃設(shè)計等方面。通過詳細(xì)了解企業(yè)年金的運營管理、稅收優(yōu)惠政策的執(zhí)行細(xì)節(jié)以及所取得的實際效果，如員工退休后的收入提升情況、企業(yè)人才吸引力的變化等，總結(jié)成功經(jīng)驗和存在的問題，從實踐層面為政策的優(yōu)化提供有力依據(jù)，使研究成果更具現(xiàn)實指導(dǎo)意義。比較研究法：對國內(nèi)外企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策進(jìn)行全面對比。一方面，橫向?qū)Ρ炔煌瑖抑g的政策差異，如美國、英國、日本等發(fā)達(dá)國家在企業(yè)年金稅收優(yōu)惠的模式、優(yōu)惠力度、稅收環(huán)節(jié)（繳費、投資、領(lǐng)取階段）等方面的具體規(guī)定，分析其各自的特點和優(yōu)勢；另一方面，縱向?qū)Ρ任覈煌貐^(qū)或不同歷史時期的企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策，研究政策的演變過程以及政策調(diào)整帶來的影響。通過比較研究，找出我國現(xiàn)行政策的不足之處，借鑒國際先進(jìn)經(jīng)驗，探索適合我國國情的企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策改進(jìn)方向，為我國政策的完善提供多元化的參考視角。1.2.2創(chuàng)新點研究視角獨特：從我國當(dāng)前人口老齡化加速、養(yǎng)老保障體系亟待完善的大背景出發(fā)，聚焦企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策這一關(guān)鍵因素，綜合考慮政策對企業(yè)年金發(fā)展、企業(yè)經(jīng)營、職工養(yǎng)老保障以及社會經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定等多方面的影響。不僅關(guān)注政策本身的內(nèi)容和實施效果，還深入分析政策與我國養(yǎng)老保障體系其他支柱之間的協(xié)同關(guān)系，以及在不同經(jīng)濟(jì)環(huán)境和社會發(fā)展階段下的適應(yīng)性，為研究企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策提供了一個全面、系統(tǒng)且具有時代特色的視角。分析方法新穎：運用多學(xué)科交叉的分析方法，將經(jīng)濟(jì)學(xué)、社會學(xué)、法學(xué)等多學(xué)科理論和研究方法相結(jié)合。在經(jīng)濟(jì)學(xué)分析中，采用成本-收益分析方法，量化評估企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策對企業(yè)和職工的成本與收益影響；從社會學(xué)角度，研究政策對社會公平、代際關(guān)系以及勞動力市場結(jié)構(gòu)的影響；運用法學(xué)原理分析政策的合法性、合規(guī)性以及政策執(zhí)行過程中的法律保障問題。這種多學(xué)科交叉的分析方法能夠更全面、深入地揭示企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的本質(zhì)和運行規(guī)律，彌補單一學(xué)科研究的局限性。提出創(chuàng)新性的政策建議：在深入研究和分析的基礎(chǔ)上，結(jié)合我國實際國情和經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展趨勢，提出具有創(chuàng)新性的企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策建議。例如，針對我國地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展不平衡的現(xiàn)狀，提出實行差異化稅收優(yōu)惠政策的設(shè)想，根據(jù)不同地區(qū)的經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、企業(yè)承受能力和職工收入水平，制定不同的稅收優(yōu)惠標(biāo)準(zhǔn)和政策措施，以促進(jìn)企業(yè)年金在全國范圍內(nèi)的均衡發(fā)展；同時，考慮到數(shù)字化時代的發(fā)展趨勢，提出利用大數(shù)據(jù)、人工智能等技術(shù)手段優(yōu)化企業(yè)年金稅收征管和監(jiān)管的具體措施，提高政策執(zhí)行效率和精準(zhǔn)度，防范稅收風(fēng)險。二、企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策概述2.1企業(yè)年金的概念與特點企業(yè)年金作為養(yǎng)老保險體系的重要補充部分，在我國養(yǎng)老保障格局中占據(jù)著獨特地位。它是指企業(yè)及其職工在依法參加基本養(yǎng)老保險的基礎(chǔ)上，自愿建立的補充養(yǎng)老保險制度。這一定義明確了企業(yè)年金的補充性質(zhì)，其建立依賴于企業(yè)與職工的自愿行為，并非像基本養(yǎng)老保險那樣具有強制性。從歷史發(fā)展角度來看，我國企業(yè)年金的發(fā)展經(jīng)歷了多個階段。1991年，國務(wù)院發(fā)布《關(guān)于企業(yè)職工養(yǎng)老保險制度改革的決定》，首次提出“國家提倡、鼓勵企業(yè)實行補充養(yǎng)老保險”，為企業(yè)年金的發(fā)展奠定了政策基礎(chǔ)，也標(biāo)志著我國企業(yè)年金制度開始萌芽。2000年，《國務(wù)院關(guān)于印發(fā)完善城鎮(zhèn)社會保險體系試點方案的通知》將企業(yè)補充養(yǎng)老保險正式更名為“企業(yè)年金”，這一更名不僅是名稱的改變，更意味著企業(yè)年金開始朝著規(guī)范化、制度化方向發(fā)展。此后，一系列政策法規(guī)陸續(xù)出臺，如2017年頒布的《企業(yè)年金辦法》，對企業(yè)年金的建立、運營、管理等方面進(jìn)行了詳細(xì)規(guī)定，進(jìn)一步推動了企業(yè)年金的發(fā)展。企業(yè)年金具有以下顯著特點：自愿性：與基本養(yǎng)老保險的強制性不同，企業(yè)年金的建立是企業(yè)和職工基于自身意愿和實際情況自主決定的。企業(yè)可根據(jù)自身經(jīng)營狀況、財務(wù)實力以及人力資源戰(zhàn)略來選擇是否建立企業(yè)年金計劃，職工也可自主決定是否參與。這種自愿性給予了企業(yè)和職工充分的自主選擇權(quán)，能夠更好地滿足不同主體的個性化需求。例如，一些經(jīng)營效益好、注重人才吸引和保留的企業(yè)，可能更積極地建立企業(yè)年金計劃，以提升員工福利，增強企業(yè)競爭力；而一些處于創(chuàng)業(yè)初期或面臨較大經(jīng)營壓力的企業(yè)，可能會暫緩建立企業(yè)年金。靈活性：在繳費方式上，企業(yè)和職工可以協(xié)商確定繳費比例和繳費金額，既可以選擇固定比例繳費，也可以根據(jù)企業(yè)效益和職工收入的變化進(jìn)行調(diào)整。在投資策略方面，企業(yè)年金基金可以根據(jù)市場情況和風(fēng)險偏好，靈活配置于股票、債券、基金、銀行存款等多種資產(chǎn)，以實現(xiàn)資金的保值增值。以某大型企業(yè)為例，其在企業(yè)年金投資中，根據(jù)市場行情，在股市表現(xiàn)較好時，適當(dāng)增加股票型基金的投資比例，以獲取較高收益；在市場波動較大時，增加債券等固定收益類資產(chǎn)的配置，降低投資風(fēng)險。在領(lǐng)取方式上，員工達(dá)到法定退休年齡、完全喪失勞動能力、出國（境）定居等符合規(guī)定的條件時，可以選擇一次性領(lǐng)取、分期領(lǐng)取或者按照約定的方式領(lǐng)取企業(yè)年金，滿足員工不同的財務(wù)規(guī)劃和生活需求。補充性：企業(yè)年金是對基本養(yǎng)老保險的有力補充，旨在提高職工退休后的收入水平和生活質(zhì)量?；攫B(yǎng)老保險的保障水平主要是為了滿足職工退休后的基本生活需求，而企業(yè)年金可以在基本養(yǎng)老保險的基礎(chǔ)上，進(jìn)一步提升職工的養(yǎng)老待遇。根據(jù)相關(guān)研究和實際數(shù)據(jù)，我國基本養(yǎng)老保險的替代率（退休后養(yǎng)老金收入與退休前工資收入的比值）近年來維持在40%-50%左右，僅依靠基本養(yǎng)老保險，難以保障職工退休后的生活質(zhì)量。而企業(yè)年金的建立，可以有效提高職工退休后的收入替代率，使職工在退休后能夠維持相對穩(wěn)定和舒適的生活。例如，某職工退休前月工資為8000元，基本養(yǎng)老保險每月提供3000元的養(yǎng)老金，若該職工所在企業(yè)建立了企業(yè)年金，每月可額外領(lǐng)取1500元的企業(yè)年金，那么其退休后的總收入水平將得到顯著提高，生活質(zhì)量也能得到更好的保障。長期性：企業(yè)年金的積累是一個長期的過程，通常需要員工在整個工作期間持續(xù)繳費。從員工參加工作開始繳納企業(yè)年金，到退休時領(lǐng)取，這個過程可能長達(dá)幾十年。在這期間，企業(yè)年金基金通過長期的投資運營，實現(xiàn)資金的保值增值，為員工退休后的生活提供穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)來源。以一位25歲參加工作并開始繳納企業(yè)年金的員工為例，假設(shè)其60歲退休，那么在這35年的時間里，企業(yè)年金基金將不斷積累和增值，為其退休生活提供堅實的經(jīng)濟(jì)保障。長期的積累過程也使得企業(yè)年金能夠充分發(fā)揮復(fù)利效應(yīng)，通過長期的投資收益，進(jìn)一步增加員工退休后的養(yǎng)老金儲備。2.2稅收優(yōu)惠政策的理論基礎(chǔ)2.2.1稅收激勵理論稅收激勵理論認(rèn)為，稅收政策是影響經(jīng)濟(jì)主體行為的重要因素之一。在企業(yè)年金領(lǐng)域，稅收優(yōu)惠政策通過降低企業(yè)和個人參與企業(yè)年金計劃的成本，從而激發(fā)他們的積極性和主動性。從企業(yè)角度來看，稅收優(yōu)惠能夠直接減輕企業(yè)的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)。例如，在繳費環(huán)節(jié)，允許企業(yè)將一定比例的年金繳費在企業(yè)所得稅前列支，這就意味著企業(yè)用于年金繳費的資金不計入應(yīng)納稅所得額，從而減少了企業(yè)的納稅金額。假設(shè)某企業(yè)年應(yīng)納稅所得額為1000萬元，企業(yè)所得稅稅率為25%，若該企業(yè)按照工資總額的5%為職工繳納企業(yè)年金，且這部分繳費可在稅前扣除，企業(yè)工資總額為2000萬元，那么企業(yè)年金繳費為2000×5%=100萬元，這100萬元不計入應(yīng)納稅所得額，企業(yè)因此少繳納企業(yè)所得稅100×25%=25萬元。這使得企業(yè)建立年金計劃的實際成本降低，提高了企業(yè)的可支配資金，增強了企業(yè)建立年金計劃的意愿和能力。對于個人而言，稅收優(yōu)惠同樣具有顯著的激勵作用。在繳費階段，允許個人將年金繳費從個人所得稅的應(yīng)納稅所得額中扣除，減少了個人當(dāng)期的納稅金額。以月工資為10000元的職工為例，扣除五險一金1500元后，應(yīng)納稅所得額為8500元，按照個人所得稅稅率表，適用稅率為3%，需繳納個人所得稅(8500-5000)×3%=105元。若該職工每月繳納企業(yè)年金400元（假設(shè)符合扣除標(biāo)準(zhǔn)），則應(yīng)納稅所得額變?yōu)?500-400=8100元，需繳納個人所得稅(8100-5000)×3%=93元，每月少繳納個人所得稅105-93=12元。在投資環(huán)節(jié)，對年金基金投資收益暫不征收個人所得稅，使得個人年金賬戶的資金能夠在免稅的環(huán)境下實現(xiàn)更快的增值。當(dāng)個人達(dá)到退休年齡領(lǐng)取企業(yè)年金時，雖然需要繳納個人所得稅，但此時個人的收入水平通常較低，適用的稅率也相對較低，這使得個人在整個年金參與過程中獲得了實實在在的稅收優(yōu)惠，從而鼓勵員工積極參與企業(yè)年金計劃。稅收激勵理論強調(diào)通過稅收政策的調(diào)整，改變經(jīng)濟(jì)主體面臨的成本和收益結(jié)構(gòu)，引導(dǎo)其做出符合政策目標(biāo)的行為選擇。在企業(yè)年金領(lǐng)域，稅收優(yōu)惠政策降低了企業(yè)和個人的成本，提高了他們參與企業(yè)年金計劃的收益預(yù)期，從而有效激勵企業(yè)建立年金計劃，員工積極參與其中，推動企業(yè)年金市場的發(fā)展。2.2.2收入再分配理論收入再分配理論是稅收優(yōu)惠政策在企業(yè)年金領(lǐng)域發(fā)揮作用的重要理論基礎(chǔ)之一。該理論認(rèn)為，通過稅收政策對企業(yè)年金進(jìn)行調(diào)節(jié)，可以在一定程度上實現(xiàn)收入的再分配，促進(jìn)社會公平。在企業(yè)年金中，稅收優(yōu)惠政策對不同收入群體的影響存在差異。對于高收入群體而言，他們的收入水平較高，繳納的個人所得稅也較多。稅收優(yōu)惠政策在繳費階段允許他們將年金繳費從應(yīng)納稅所得額中扣除，這使得他們能夠享受較大幅度的稅收減免。然而，由于高收入群體本身的收入和財富積累較多，企業(yè)年金更多地是作為一種補充性的養(yǎng)老保障，進(jìn)一步提升他們退休后的生活質(zhì)量。例如，某高收入群體成員月收入50000元，扣除五險一金和其他扣除項后，應(yīng)納稅所得額為40000元，適用較高的個人所得稅稅率。若其每月繳納企業(yè)年金2000元可在稅前扣除，這將為其節(jié)省一筆可觀的個人所得稅。對于低收入群體來說，雖然他們繳納的個人所得稅相對較少，從繳費階段的稅收扣除中獲得的直接稅收減免額度可能不如高收入群體明顯。但企業(yè)年金的稅收優(yōu)惠政策依然對他們具有重要意義。企業(yè)年金作為一種補充養(yǎng)老保險，為低收入群體提供了額外的養(yǎng)老保障，有助于提高他們退休后的收入水平，縮小與高收入群體在退休收入上的差距。并且，一些企業(yè)在建立年金計劃時，會考慮到公平性因素，對低收入群體給予一定的傾斜，例如在企業(yè)繳費分配上，可能會按照一定的比例或規(guī)則，使低收入群體獲得相對較高的企業(yè)繳費份額。此外，稅收優(yōu)惠政策還可以通過鼓勵企業(yè)建立年金計劃，帶動更多低收入群體參與其中，從而在整體上提高這一群體的養(yǎng)老保障水平。稅收優(yōu)惠政策在企業(yè)年金中通過對不同收入群體的差異化影響，起到了調(diào)節(jié)收入分配的作用。它在一定程度上縮小了高收入群體和低收入群體在退休收入方面的差距，促進(jìn)了社會公平，使企業(yè)年金不僅成為一種補充養(yǎng)老保障制度，也成為實現(xiàn)社會公平的一種政策工具。2.3稅收優(yōu)惠政策的模式2.3.1EET模式EET模式是目前國際上企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策中較為常見的一種模式。在EET模式下，繳費環(huán)節(jié)和投資收益環(huán)節(jié)享受免稅待遇，而在支付受領(lǐng)環(huán)節(jié)進(jìn)行征稅。從繳費環(huán)節(jié)來看，企業(yè)為職工繳納的企業(yè)年金部分，在一定比例范圍內(nèi)可以在企業(yè)所得稅前列支，不計入企業(yè)應(yīng)納稅所得額，從而減少企業(yè)的納稅負(fù)擔(dān)。例如，我國規(guī)定企業(yè)為全體員工支付的補充養(yǎng)老保險費（企業(yè)年金）在不超過職工工資總額5%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分，準(zhǔn)予扣除。這意味著企業(yè)按照工資總額5%的比例為職工繳納企業(yè)年金時，這部分繳費無需繳納企業(yè)所得稅。對于個人繳費部分，同樣可以在個人所得稅前扣除。以月工資10000元的職工為例，若其所在地區(qū)規(guī)定個人繳納企業(yè)年金的扣除比例為4%，則每月可扣除400元的年金繳費，這400元不計入個人當(dāng)月的應(yīng)納稅所得額，降低了個人當(dāng)期的納稅金額。在投資收益環(huán)節(jié)，企業(yè)年金基金通過投資運營所獲得的收益，如利息收入、股息紅利收入、資本利得等，暫不征收所得稅。這使得企業(yè)年金基金能夠在免稅的環(huán)境下進(jìn)行投資運作，實現(xiàn)資金的快速增值。假設(shè)某企業(yè)年金基金在一年內(nèi)通過投資股票、債券等資產(chǎn)獲得了1000萬元的投資收益，在EET模式下，這1000萬元投資收益無需繳納任何稅款，全部歸屬于企業(yè)年金基金，進(jìn)一步充實了職工的養(yǎng)老儲備。當(dāng)職工達(dá)到退休年齡，開始領(lǐng)取企業(yè)年金時，領(lǐng)取的金額將按照相關(guān)規(guī)定征收個人所得稅。此時，由于職工已退休，收入水平相對較低，適用的稅率也可能較低，這在一定程度上減輕了職工的稅收負(fù)擔(dān)。例如，某職工退休后每月領(lǐng)取企業(yè)年金2000元，按照個人所得稅相關(guān)規(guī)定，可能適用較低的稅率，如3%，則每月需繳納個人所得稅60元。EET模式對企業(yè)年金發(fā)展具有顯著的促進(jìn)作用。從實際數(shù)據(jù)來看，自我國2013年實施企業(yè)年金個人所得稅遞延納稅政策（EET模式）以來，企業(yè)年金的覆蓋范圍和基金規(guī)模都呈現(xiàn)出穩(wěn)步增長的趨勢。2013年末，我國企業(yè)年金積累基金規(guī)模為7689億元；到2022年末，這一數(shù)字增長至28717.92億元，近十年間實現(xiàn)了數(shù)倍的增長。在覆蓋范圍方面，2013年末建立企業(yè)年金的企業(yè)數(shù)量和參與職工人數(shù)分別為5.9萬家和1957萬人；到2022年末，建立企業(yè)年金的企業(yè)達(dá)到12.8萬家，參加職工人數(shù)達(dá)3010萬人，參與企業(yè)和職工數(shù)量均有明顯增加。以某大型國有企業(yè)為例，在實施EET模式之前，由于稅收優(yōu)惠不明顯，企業(yè)建立年金計劃的積極性不高，僅有少數(shù)高級管理人員參與企業(yè)年金。在實施EET模式后，企業(yè)看到了稅收優(yōu)惠帶來的實際利益，決定擴(kuò)大企業(yè)年金計劃的覆蓋范圍，全體員工都可參與。企業(yè)繳費部分在稅前列支，減輕了企業(yè)的成本壓力，員工個人繳費部分在稅前扣除，也提高了員工參與的積極性。隨著時間的推移，企業(yè)年金基金規(guī)模不斷擴(kuò)大，員工退休后能夠獲得較為可觀的企業(yè)年金收入，有效提高了退休后的生活質(zhì)量，同時也增強了企業(yè)的凝聚力和吸引力。2.3.2其他模式對比除了EET模式外，還有TEE、TTE、ETT等稅收優(yōu)惠模式。TEE模式與EET模式相反，在繳費環(huán)節(jié)對企業(yè)和個人的繳費進(jìn)行征稅，而在投資收益環(huán)節(jié)和支付受領(lǐng)環(huán)節(jié)免稅。在繳費環(huán)節(jié)，企業(yè)繳納的年金費用不能在企業(yè)所得稅前列支，需要按照正常的稅率繳納企業(yè)所得稅；個人繳納的年金部分也不能在個人所得稅前扣除，需計入應(yīng)納稅所得額繳納個人所得稅。例如，企業(yè)按照工資總額的一定比例為職工繳納企業(yè)年金，這部分繳費需全額計入企業(yè)應(yīng)納稅所得額，假設(shè)企業(yè)所得稅稅率為25%，企業(yè)工資總額為1000萬元，年金繳費比例為5%，則企業(yè)需為這50萬元的年金繳費額外繳納12.5萬元的企業(yè)所得稅。個人繳費同樣如此，若個人月工資8000元，扣除五險一金后應(yīng)納稅所得額為6000元，每月繳納企業(yè)年金300元，在TEE模式下，這300元不能扣除，需按照個人所得稅稅率繳納稅款。在投資收益環(huán)節(jié)，年金基金的投資收益免稅，這與EET模式相同，能夠促進(jìn)年金基金的增值。在領(lǐng)取環(huán)節(jié)，個人領(lǐng)取的企業(yè)年金無需繳納個人所得稅。TEE模式的優(yōu)點在于能夠在繳費階段立即增加財政收入，并且在一定程度上限制了避稅和逃稅行為。然而，由于前期繳費時征稅，會增加企業(yè)和個人的成本，降低他們參與企業(yè)年金計劃的積極性，特別是對于一些資金緊張的企業(yè)和收入不高的個人來說，可能會因為前期的稅收負(fù)擔(dān)而對企業(yè)年金望而卻步。TTE模式是對企業(yè)和個人的繳費進(jìn)行征稅，對基金的投資收益也進(jìn)行征稅，僅在支付受領(lǐng)環(huán)節(jié)對個人年金受益額免稅。在繳費環(huán)節(jié)，企業(yè)和個人的繳費都不能享受稅收優(yōu)惠，需正常納稅，這與TEE模式的繳費環(huán)節(jié)相同。在投資收益環(huán)節(jié)，年金基金投資所獲得的收益，如利息、股息、資本利得等，都要按照相應(yīng)的稅率繳納所得稅。例如，年金基金投資股票獲得了100萬元的股息收入，按照相關(guān)稅率，可能需要繳納20萬元的所得稅。這種模式雖然在前期能夠增加財政收入，但會嚴(yán)重抑制企業(yè)年金的發(fā)展。過高的稅收負(fù)擔(dān)使得企業(yè)年金基金的積累速度緩慢，難以實現(xiàn)保值增值，對企業(yè)和個人參與企業(yè)年金計劃的吸引力較小。ETT模式則是在繳費環(huán)節(jié)免稅，投資收益環(huán)節(jié)征稅，支付受領(lǐng)環(huán)節(jié)也征稅。繳費環(huán)節(jié)，企業(yè)和個人的年金繳費可以在稅前扣除，這一點與EET模式相同，能夠鼓勵企業(yè)和個人參與企業(yè)年金計劃。但在投資收益環(huán)節(jié)，年金基金的投資收益需要繳納所得稅，這會減少年金基金的實際收益。在領(lǐng)取環(huán)節(jié)，個人領(lǐng)取的企業(yè)年金同樣要按照規(guī)定繳納個人所得稅。這種模式在一定程度上平衡了稅收收入和對企業(yè)年金的激勵，但由于投資收益和領(lǐng)取環(huán)節(jié)都征稅，可能會影響企業(yè)年金的吸引力，特別是對于追求長期收益的投資者來說，稅收對收益的侵蝕可能會使他們對企業(yè)年金的興趣降低。不同稅收優(yōu)惠模式在繳費、投資、領(lǐng)取環(huán)節(jié)的稅收政策存在明顯差異，各自具有不同的適用條件和優(yōu)缺點。EET模式由于其在繳費和投資環(huán)節(jié)的免稅政策，能夠有效激勵企業(yè)和個人參與企業(yè)年金計劃，促進(jìn)企業(yè)年金的發(fā)展，目前在國際上被廣泛采用，也是我國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的主要模式。而其他模式，如TEE、TTE、ETT等，由于存在一些不利于企業(yè)年金發(fā)展的因素，在實際應(yīng)用中相對較少。三、我國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策現(xiàn)狀3.1現(xiàn)行政策梳理我國現(xiàn)行企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策主要遵循EET模式，在繳費、投資、領(lǐng)取三個關(guān)鍵環(huán)節(jié)均有相應(yīng)規(guī)定，這些政策規(guī)定對企業(yè)年金的發(fā)展起到了重要的引導(dǎo)和支持作用。在繳費環(huán)節(jié)，依據(jù)《關(guān)于補充養(yǎng)老保險費、補充醫(yī)療保險費有關(guān)企業(yè)所得稅政策問題的通知》（財稅〔2009〕27號），企業(yè)根據(jù)國家有關(guān)政策規(guī)定，為在本企業(yè)任職或者受雇的全體員工支付的補充養(yǎng)老保險費（即企業(yè)年金），在不超過職工工資總額5%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分，在計算應(yīng)納稅所得額時準(zhǔn)予扣除；超過的部分，不予扣除。這一政策旨在鼓勵企業(yè)為員工建立年金計劃，減輕企業(yè)在年金繳費方面的成本壓力，使得企業(yè)能夠在合理范圍內(nèi)將年金繳費作為一項經(jīng)營成本進(jìn)行扣除，從而提高企業(yè)建立年金計劃的積極性。例如，某企業(yè)年工資總額為5000萬元，若該企業(yè)按照工資總額5%的比例為職工繳納企業(yè)年金，即每年繳納250萬元（5000×5%），這250萬元可在計算企業(yè)所得稅應(yīng)納稅所得額時予以扣除，假設(shè)企業(yè)所得稅稅率為25%，則企業(yè)因此可少繳納企業(yè)所得稅62.5萬元（250×25%）。對于個人繳費部分，根據(jù)《關(guān)于企業(yè)年金職業(yè)年金個人所得稅有關(guān)問題的通知》（財稅〔2013〕103號），個人根據(jù)國家有關(guān)政策規(guī)定繳付的年金個人繳費部分，在不超過本人繳費工資計稅基數(shù)4%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分，暫從個人當(dāng)期的應(yīng)納稅所得額中扣除。其中，個人繳費工資計稅基數(shù)不得超過參保者工作地所在城市上一年度職工月平均工資的300%。以某城市上一年度職工月平均工資為6000元為例，其300%為18000元。若某職工月工資為15000元，其個人繳納企業(yè)年金的比例為4%，則每月可扣除的年金繳費為600元（15000×4%），這600元不計入當(dāng)月應(yīng)納稅所得額，降低了個人當(dāng)期的納稅金額。假設(shè)該職工扣除五險一金后的應(yīng)納稅所得額為10000元，適用稅率為10%，速算扣除數(shù)為210元，若不扣除年金繳費，需繳納個人所得稅（10000-5000）×10%-210=290元；扣除600元年金繳費后，應(yīng)納稅所得額變?yōu)?400元，需繳納個人所得稅（9400-5000）×10%-210=230元，每月少繳納個人所得稅60元。在投資環(huán)節(jié)，年金基金投資運營收益分配計入個人賬戶時，個人暫不繳納個人所得稅。這一政策有利于鼓勵年金基金進(jìn)行積極的投資運作，實現(xiàn)資金的保值增值。企業(yè)年金基金可以投資于銀行存款、國債、企業(yè)（公司）債、金融債、證券投資基金、股票等多種金融產(chǎn)品。例如，某企業(yè)年金基金在一年的投資運營中，通過合理配置資產(chǎn)，獲得了1000萬元的投資收益，這些收益在分配計入個人賬戶時，無需繳納個人所得稅，全部歸屬于職工的年金賬戶，進(jìn)一步增加了職工未來的養(yǎng)老儲備。在領(lǐng)取環(huán)節(jié)，個人達(dá)到國家規(guī)定的退休年齡，在2014年1月1日之后按月領(lǐng)取的年金，全額按照“工資、薪金所得”項目適用的稅率，計征個人所得稅；按季領(lǐng)取的年金，平均分?jǐn)傆嬋敫髟?，每月領(lǐng)取額全額按照“工資、薪金所得”項目適用的稅率，計征個人所得稅；按年領(lǐng)取的年金，將年金總額平均分?jǐn)傆嬋?2個月，每月領(lǐng)取額全額按照“工資、薪金所得”項目適用的稅率，計征個人所得稅。個人因出境定居而一次性領(lǐng)取的年金個人賬戶資金，或個人死亡后，其指定的受益人或法定繼承人一次性領(lǐng)取的年金個人賬戶余額，允許領(lǐng)取人將一次性領(lǐng)取的年金個人賬戶資金或余額按12個月分?jǐn)偟礁髟?，就其每月分?jǐn)傤~，按照上述規(guī)定計算繳納個人所得稅。對個人除上述特殊原因外一次性領(lǐng)取年金個人賬戶資金或余額的，則不允許采取分?jǐn)偟姆椒?，而是就其一次性領(lǐng)取的總額，單獨作為一個月的工資薪金所得，按照上述規(guī)定，計算繳納個人所得稅。例如，某職工退休后每月領(lǐng)取企業(yè)年金2000元，假設(shè)其適用的個人所得稅稅率為3%，則每月需繳納個人所得稅60元（2000×3%）。3.2政策實施效果3.2.1企業(yè)年金規(guī)模增長自我國實施現(xiàn)行企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策以來，企業(yè)年金規(guī)模呈現(xiàn)出顯著的增長態(tài)勢，有力地證明了稅收優(yōu)惠政策對企業(yè)年金市場發(fā)展的強大推動作用。從企業(yè)年金積累基金規(guī)模的數(shù)據(jù)來看，2013年末我國企業(yè)年金積累基金規(guī)模僅為7689億元，而到了2023年末，這一數(shù)字已飆升至近3.2萬億元，十年間實現(xiàn)了數(shù)倍的增長，年均增長率達(dá)到了約17.5%。這一增長速度不僅體現(xiàn)了企業(yè)年金市場的蓬勃發(fā)展，更直觀地反映出稅收優(yōu)惠政策在吸引企業(yè)和員工參與企業(yè)年金計劃方面的積極成效。稅收優(yōu)惠政策通過降低企業(yè)和個人的繳費成本，提高了企業(yè)建立年金計劃以及員工參與年金計劃的積極性，使得更多的資金流入企業(yè)年金市場，從而推動了基金規(guī)模的不斷擴(kuò)大。在建立企業(yè)年金的企業(yè)數(shù)量方面，同樣呈現(xiàn)出穩(wěn)步上升的趨勢。2013年末，建立企業(yè)年金的企業(yè)數(shù)量為5.9萬家；截至2023年末，這一數(shù)量已增長至14萬多家，十年間增長了約1.4倍。越來越多的企業(yè)在稅收優(yōu)惠政策的激勵下，認(rèn)識到建立企業(yè)年金計劃不僅可以作為一種有效的員工福利手段，吸引和留住人才，提升企業(yè)的競爭力，還能在一定程度上享受稅收減免的實惠，降低企業(yè)的運營成本。因此，越來越多的企業(yè)積極響應(yīng)政策，加入到建立企業(yè)年金計劃的行列中來。參與企業(yè)年金的職工人數(shù)也隨著時間的推移而逐漸增加。2013年末，參與企業(yè)年金的職工人數(shù)為1957萬人；到2023年末，這一數(shù)字增長至3000多萬人，增長幅度明顯。稅收優(yōu)惠政策使得員工在參與企業(yè)年金計劃時能夠獲得實際的經(jīng)濟(jì)利益，如在繳費階段享受個人所得稅稅前扣除，投資收益暫不征稅等，這大大提高了員工參與企業(yè)年金計劃的意愿。同時，企業(yè)年金作為一種補充養(yǎng)老保險，為員工的退休生活提供了額外的保障，也吸引了更多員工關(guān)注并參與其中。以某大型國有企業(yè)為例，在稅收優(yōu)惠政策實施前，該企業(yè)雖然有建立企業(yè)年金計劃的意向，但由于成本等因素的考慮，一直未能全面推行。在政策實施后，企業(yè)繳費部分在不超過職工工資總額5%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分準(zhǔn)予在企業(yè)所得稅前列支，這一優(yōu)惠政策大大減輕了企業(yè)的負(fù)擔(dān)。企業(yè)決定全面建立企業(yè)年金計劃，全體員工均可參與。隨著時間的推移，企業(yè)年金基金規(guī)模不斷擴(kuò)大，從最初的幾千萬元增長到如今的數(shù)億元。員工們在退休后，除了領(lǐng)取基本養(yǎng)老金外，還能獲得一筆可觀的企業(yè)年金收入，生活質(zhì)量得到了顯著提升。這不僅增強了員工對企業(yè)的歸屬感和忠誠度，也為企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展奠定了堅實的基礎(chǔ)。再如，某中型民營企業(yè)，在了解到稅收優(yōu)惠政策后，為了吸引和留住優(yōu)秀人才，決定建立企業(yè)年金計劃。企業(yè)按照工資總額的一定比例為員工繳納企業(yè)年金，同時鼓勵員工個人繳費。由于個人繳費部分在不超過本人繳費工資計稅基數(shù)4%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分暫從個人當(dāng)期的應(yīng)納稅所得額中扣除，員工參與的積極性很高。在短短幾年內(nèi)，該企業(yè)的企業(yè)年金規(guī)模從無到有，逐漸發(fā)展壯大，為員工的未來養(yǎng)老提供了有力的保障，也提升了企業(yè)在市場上的競爭力。3.2.2企業(yè)與員工參與度現(xiàn)行企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策對企業(yè)建立年金計劃和員工參與年金計劃的積極性產(chǎn)生了積極而顯著的影響。從企業(yè)角度來看，稅收優(yōu)惠政策是推動企業(yè)建立年金計劃的重要動力。在政策實施前，許多企業(yè)由于擔(dān)心建立年金計劃會增加企業(yè)成本，對企業(yè)年金計劃持觀望態(tài)度。而稅收優(yōu)惠政策的出臺，改變了企業(yè)的成本收益結(jié)構(gòu)。企業(yè)繳費部分在規(guī)定比例內(nèi)可以在企業(yè)所得稅前列支，這直接降低了企業(yè)建立年金計劃的實際成本，使得企業(yè)在經(jīng)濟(jì)上更有動力去實施年金計劃。例如，根據(jù)相關(guān)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，在稅收優(yōu)惠政策實施后，原本對建立企業(yè)年金計劃猶豫不決的企業(yè)中，有超過60%的企業(yè)在接下來的三年內(nèi)逐步建立了企業(yè)年金計劃。這些企業(yè)表示，稅收優(yōu)惠政策是他們做出決策的關(guān)鍵因素之一，不僅減輕了企業(yè)的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)，還提升了企業(yè)的社會形象和員工滿意度，對企業(yè)的長遠(yuǎn)發(fā)展具有積極意義。從員工角度而言，稅收優(yōu)惠政策同樣提高了他們參與年金計劃的積極性。在繳費階段，個人繳費部分在規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)可以從應(yīng)納稅所得額中扣除，這使得員工當(dāng)期納稅金額減少，實際收入增加。例如，一位月工資為10000元的員工，扣除五險一金后應(yīng)納稅所得額為8000元，若每月繳納企業(yè)年金300元（符合扣除標(biāo)準(zhǔn)），則應(yīng)納稅所得額變?yōu)?700元，每月可少繳納個人所得稅（8000-7700）×3%=9元。雖然每月少繳納的稅額看似不多，但長期積累下來，也是一筆可觀的收入。而且，企業(yè)年金作為一種補充養(yǎng)老保險，為員工退休后的生活提供了額外的經(jīng)濟(jì)保障，讓員工對未來的養(yǎng)老生活更有信心。根據(jù)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，在已建立企業(yè)年金計劃的企業(yè)中，員工參與率普遍達(dá)到了80%以上，其中很大一部分原因是員工認(rèn)可稅收優(yōu)惠政策帶來的實際利益以及企業(yè)年金對養(yǎng)老保障的重要性。然而，企業(yè)年金參與度在地區(qū)和行業(yè)之間存在明顯差異。從地區(qū)差異來看，經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)的企業(yè)年金參與度普遍高于經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)。例如，東部沿海地區(qū)的企業(yè)年金覆蓋企業(yè)數(shù)量和參與職工人數(shù)占全國的比重較高，而中西部地區(qū)相對較低。這主要是因為經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)的企業(yè)經(jīng)濟(jì)實力較強，對人才的競爭更為激烈，更有能力和動力通過建立企業(yè)年金計劃來吸引和留住人才。同時，經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)地區(qū)的員工收入水平相對較高，對稅收優(yōu)惠政策的敏感度也更高，更愿意參與企業(yè)年金計劃以獲取更多的養(yǎng)老保障。而經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)的企業(yè)可能由于經(jīng)營壓力較大，資金有限，難以承擔(dān)建立企業(yè)年金計劃的成本，即使有稅收優(yōu)惠政策的支持，也可能心有余而力不足。此外，經(jīng)濟(jì)欠發(fā)達(dá)地區(qū)的員工收入相對較低，對當(dāng)期收入的需求更為迫切，可能更關(guān)注眼前的生活需求，而對未來的養(yǎng)老保障考慮相對較少。在行業(yè)差異方面，金融、能源、電力等大型國有企業(yè)集中的行業(yè)，企業(yè)年金參與度較高；而一些勞動密集型行業(yè)，如制造業(yè)、服務(wù)業(yè)等，參與度相對較低。金融、能源等行業(yè)的企業(yè)通常規(guī)模較大，盈利能力強，對員工福利的重視程度也較高，能夠充分利用稅收優(yōu)惠政策建立企業(yè)年金計劃，并且這些行業(yè)的員工收入相對穩(wěn)定且較高，對企業(yè)年金的接受度也較高。相比之下，勞動密集型行業(yè)的企業(yè)大多為中小企業(yè)，利潤空間有限，面臨著較大的市場競爭壓力，可能更注重降低生產(chǎn)成本，對建立企業(yè)年金計劃的積極性不高。同時，這些行業(yè)的員工流動性較大，工作穩(wěn)定性較差，企業(yè)擔(dān)心為員工建立企業(yè)年金計劃后，員工很快離職，導(dǎo)致企業(yè)投入的成本無法得到相應(yīng)回報。此外，勞動密集型行業(yè)的員工收入水平相對較低，部分員工可能更希望企業(yè)將資金直接用于提高工資待遇，而不是用于建立企業(yè)年金計劃。三、我國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策現(xiàn)狀3.3政策實施中的問題3.3.1稅收優(yōu)惠政策法規(guī)缺位我國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策在法規(guī)層面存在明顯不足，當(dāng)前相關(guān)政策大多散見于部門規(guī)章和地方性法規(guī)之中，缺乏一部具有權(quán)威性和系統(tǒng)性的專門法律。例如，在企業(yè)年金稅收優(yōu)惠方面，主要依據(jù)的是《關(guān)于補充養(yǎng)老保險費、補充醫(yī)療保險費有關(guān)企業(yè)所得稅政策問題的通知》（財稅〔2009〕27號）以及《關(guān)于企業(yè)年金職業(yè)年金個人所得稅有關(guān)問題的通知》（財稅〔2013〕103號）等部門文件。這些文件雖然對企業(yè)年金稅收優(yōu)惠的具體內(nèi)容進(jìn)行了規(guī)定，但法律層次較低，缺乏足夠的約束力。這種法規(guī)缺位的情況對政策執(zhí)行和企業(yè)年金發(fā)展產(chǎn)生了諸多不利影響。在政策執(zhí)行過程中，由于缺乏統(tǒng)一、明確的法律規(guī)范，各地在具體實施企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策時，可能會出現(xiàn)理解和執(zhí)行上的差異。一些地方稅務(wù)部門對企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的解讀不一致，導(dǎo)致企業(yè)在申報稅收優(yōu)惠時面臨不確定性，增加了企業(yè)的合規(guī)成本。例如，在企業(yè)繳費部分的扣除標(biāo)準(zhǔn)上，雖然國家規(guī)定不超過職工工資總額5%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分準(zhǔn)予扣除，但在實際操作中，部分地方稅務(wù)部門可能對工資總額的認(rèn)定范圍存在不同理解，使得企業(yè)在享受稅收優(yōu)惠時遇到阻礙。從企業(yè)年金發(fā)展的角度來看，法規(guī)缺位使得企業(yè)和員工對企業(yè)年金制度的信心不足。企業(yè)擔(dān)心政策的不穩(wěn)定和不確定性，可能會影響企業(yè)年金計劃的長期實施和資金安全，從而對建立企業(yè)年金計劃持謹(jǐn)慎態(tài)度。員工也可能因為對稅收優(yōu)惠政策的不了解或不信任，降低參與企業(yè)年金計劃的積極性。例如，某企業(yè)原本有意建立企業(yè)年金計劃，但由于擔(dān)心未來稅收優(yōu)惠政策發(fā)生變化，影響企業(yè)成本和員工利益，最終放棄了該計劃。法規(guī)缺位還限制了企業(yè)年金市場的規(guī)范化和標(biāo)準(zhǔn)化發(fā)展，不利于形成統(tǒng)一、有序的市場競爭環(huán)境，阻礙了企業(yè)年金行業(yè)的健康成長。3.3.2稅收優(yōu)惠限額偏低我國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠限額與其他國家相比，存在明顯偏低的情況。在企業(yè)繳費環(huán)節(jié)，我國規(guī)定企業(yè)為全體員工支付的補充養(yǎng)老保險費（企業(yè)年金）在不超過職工工資總額5%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分，準(zhǔn)予在企業(yè)所得稅前列支。而在一些發(fā)達(dá)國家，如加拿大，企業(yè)年金繳費的稅收優(yōu)惠比例可達(dá)18%；法國的這一比例更是高達(dá)22%。較低的稅收優(yōu)惠限額使得企業(yè)在建立企業(yè)年金計劃時，能夠享受的稅收減免額度相對較少，增加了企業(yè)的成本負(fù)擔(dān)。例如，某企業(yè)工資總額為1億元，按照我國5%的稅收優(yōu)惠限額，企業(yè)每年可在稅前扣除的企業(yè)年金繳費為500萬元。若按照加拿大18%的比例計算，該企業(yè)可在稅前扣除的金額則高達(dá)1800萬元，差距十分明顯。稅收優(yōu)惠限額偏低對企業(yè)和員工參與積極性產(chǎn)生了顯著的負(fù)面影響。對于企業(yè)而言，較低的稅收優(yōu)惠限額使得建立企業(yè)年金計劃的成本相對較高，特別是對于一些利潤空間較小的中小企業(yè)來說，可能會因為無法承受過高的成本而放棄建立企業(yè)年金計劃。根據(jù)相關(guān)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，在未建立企業(yè)年金計劃的中小企業(yè)中，有超過60%的企業(yè)表示稅收優(yōu)惠限額偏低是主要原因之一。對于員工來說，企業(yè)繳費的稅收優(yōu)惠限額低，意味著企業(yè)為員工繳納的年金金額可能相對較少，員工未來能夠獲得的企業(yè)年金待遇也會受到影響，這降低了員工對企業(yè)年金計劃的期待和參與積極性。稅收優(yōu)惠限額偏低還制約了企業(yè)年金制度激勵作用的發(fā)揮。企業(yè)年金作為一種補充養(yǎng)老保險制度，其目的不僅是為員工提供額外的養(yǎng)老保障，還應(yīng)通過稅收優(yōu)惠等政策措施，激勵企業(yè)和員工積極參與，促進(jìn)企業(yè)年金市場的發(fā)展。然而，偏低的稅收優(yōu)惠限額無法充分調(diào)動企業(yè)和員工的積極性，使得企業(yè)年金制度在吸引人才、留住人才以及提升員工福利等方面的激勵作用大打折扣。例如，在一些企業(yè)中，由于稅收優(yōu)惠限額低，企業(yè)年金的待遇水平與員工的期望相差較大，員工對企業(yè)年金制度的認(rèn)同感較低，無法有效發(fā)揮企業(yè)年金制度對員工的激勵作用。3.3.3缺乏對享受稅收優(yōu)惠對象的限制條件及審查制度我國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策在享受優(yōu)惠對象方面缺乏明確的限制條件和嚴(yán)格的審查制度，這引發(fā)了一系列問題。由于沒有對享受稅收優(yōu)惠的企業(yè)和員工進(jìn)行合理限制，導(dǎo)致企業(yè)年金在一定程度上成為高薪雇員的特有收益。一些企業(yè)在建立企業(yè)年金計劃時，可能會將更多的資源向高薪雇員傾斜，使得高薪雇員能夠享受更高水平的企業(yè)年金待遇，而普通員工的受益相對較少。例如，某企業(yè)在分配企業(yè)年金繳費時，按照員工工資的一定比例進(jìn)行繳納，高薪雇員由于工資基數(shù)高，獲得的企業(yè)年金繳費也相應(yīng)較多，進(jìn)一步拉大了與普通員工在退休收入上的差距。對于中小企業(yè)來說，缺乏限制條件和審查制度使得它們在建立企業(yè)年金計劃時面臨困難。中小企業(yè)通常規(guī)模較小，資金實力有限，在與大型企業(yè)競爭人才時處于劣勢。而一些大型企業(yè)利用企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策，通過高額的企業(yè)年金待遇吸引人才，使得中小企業(yè)更難留住優(yōu)秀員工。同時，由于沒有審查制度的約束，一些企業(yè)可能會濫用稅收優(yōu)惠政策，將企業(yè)年金作為一種避稅手段，通過不合理的繳費安排來減少納稅金額，這不僅違背了稅收優(yōu)惠政策的初衷，也損害了國家稅收利益。以某企業(yè)為例，該企業(yè)為了降低企業(yè)所得稅負(fù)擔(dān)，在企業(yè)年金繳費上做文章。將大量資金以企業(yè)年金的名義進(jìn)行繳費，然后通過一些手段將這些資金變相轉(zhuǎn)移回企業(yè)或企業(yè)管理層手中，造成了稅收優(yōu)惠的濫用。這種行為不僅破壞了稅收公平原則，也擾亂了企業(yè)年金市場的正常秩序，使得真正需要通過企業(yè)年金來保障員工養(yǎng)老權(quán)益的企業(yè)和員工無法享受到應(yīng)有的政策支持。3.3.4稅收優(yōu)惠環(huán)節(jié)單一我國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠僅涉及企業(yè)繳費環(huán)節(jié)，在個人繳費、投資收益和領(lǐng)取環(huán)節(jié)的稅收優(yōu)惠政策相對薄弱，這種稅收優(yōu)惠環(huán)節(jié)單一的現(xiàn)狀對企業(yè)年金制度的發(fā)展產(chǎn)生了諸多制約。在個人繳費環(huán)節(jié)，雖然規(guī)定個人根據(jù)國家有關(guān)政策規(guī)定繳付的年金個人繳費部分，在不超過本人繳費工資計稅基數(shù)4%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分，暫從個人當(dāng)期的應(yīng)納稅所得額中扣除，但與國際上一些國家相比，我國個人繳費的稅收優(yōu)惠力度仍顯不足。例如，美國在個人繳費階段，雇主在規(guī)定限度內(nèi)為企業(yè)年金計劃所繳納的分擔(dān)額視為經(jīng)營費用，可從當(dāng)期企業(yè)所得稅稅前扣除，同時不計入雇員當(dāng)期個人應(yīng)納稅收入所得，這使得員工在個人繳費時能夠享受到更大幅度的稅收減免。而我國個人繳費稅收優(yōu)惠力度有限，導(dǎo)致員工參與企業(yè)年金計劃的積極性受到一定影響。一些員工認(rèn)為，個人繳費稅收優(yōu)惠不明顯，參與企業(yè)年金計劃對自己的經(jīng)濟(jì)利益提升有限，從而對企業(yè)年金計劃持觀望態(tài)度。在投資收益環(huán)節(jié)，雖然我國規(guī)定年金基金投資運營收益分配計入個人賬戶時，個人暫不繳納個人所得稅，但與一些發(fā)達(dá)國家相比，我國對年金基金投資收益的稅收優(yōu)惠政策還不夠完善。部分發(fā)達(dá)國家不僅對投資收益免稅，還在投資渠道、投資產(chǎn)品選擇等方面給予更多的政策支持，以促進(jìn)年金基金的保值增值。而我國在這方面的政策支持相對較少，限制了年金基金的投資收益增長，進(jìn)而影響了員工對企業(yè)年金計劃的信心。在領(lǐng)取環(huán)節(jié)，我國規(guī)定個人達(dá)到國家規(guī)定的退休年齡領(lǐng)取企業(yè)年金時，需要按照“工資、薪金所得”項目適用的稅率計征個人所得稅。這使得員工在領(lǐng)取企業(yè)年金時，實際獲得的金額會因納稅而減少。與一些對企業(yè)年金領(lǐng)取環(huán)節(jié)給予免稅或低稅率優(yōu)惠的國家相比，我國員工在領(lǐng)取企業(yè)年金時的稅收負(fù)擔(dān)相對較重。例如，日本在企業(yè)年金領(lǐng)取環(huán)節(jié)，對于符合條件的一次性給付給予稅收優(yōu)惠，使得員工能夠獲得更多的實際收益。而我國領(lǐng)取環(huán)節(jié)的稅收政策，降低了企業(yè)年金對員工的吸引力，不利于激發(fā)員工參與企業(yè)年金計劃的積極性。稅收優(yōu)惠環(huán)節(jié)單一嚴(yán)重制約了企業(yè)年金制度的全面發(fā)展。它無法形成一個完整的稅收優(yōu)惠體系，不能充分發(fā)揮稅收政策對企業(yè)年金發(fā)展的激勵作用。由于個人繳費、投資收益和領(lǐng)取環(huán)節(jié)的稅收優(yōu)惠不足，導(dǎo)致企業(yè)年金制度在吸引員工參與、促進(jìn)年金基金增值以及提高員工退休后的生活保障水平等方面的效果大打折扣，阻礙了企業(yè)年金制度在我國的廣泛推廣和深入發(fā)展。四、企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的影響4.1對企業(yè)的影響4.1.1成本與收益分析以某大型制造企業(yè)A為例，其員工總數(shù)為5000人，年工資總額為5億元。在未實施企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策之前，企業(yè)考慮到建立年金計劃會增加成本，一直猶豫不決。在了解到企業(yè)繳費在不超過職工工資總額5%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分準(zhǔn)予在企業(yè)所得稅前列支這一優(yōu)惠政策后，企業(yè)決定建立企業(yè)年金計劃。企業(yè)按照工資總額5%的比例為員工繳納企業(yè)年金，即每年繳納2500萬元（5億×5%）。這2500萬元可在計算企業(yè)所得稅應(yīng)納稅所得額時予以扣除。假設(shè)企業(yè)所得稅稅率為25%，則企業(yè)因此可少繳納企業(yè)所得稅625萬元（2500×25%）。從成本角度看，雖然企業(yè)每年增加了2500萬元的年金繳費支出，但通過稅收優(yōu)惠，實際成本僅增加了1875萬元（2500-625），在一定程度上減輕了企業(yè)的經(jīng)濟(jì)負(fù)擔(dān)。從收益方面來看，企業(yè)年金作為一種福利制度，提升了員工的滿意度和忠誠度。在實施企業(yè)年金計劃后的一年內(nèi)，員工離職率從之前的10%下降到了5%，減少了因員工頻繁離職帶來的招聘、培訓(xùn)等成本。據(jù)估算，每年節(jié)省的招聘和培訓(xùn)成本約為500萬元。同時，企業(yè)年金計劃吸引了更多優(yōu)秀人才加入，新入職的高技能人才數(shù)量比上一年增加了30%，這些人才為企業(yè)帶來了新的技術(shù)和創(chuàng)新理念，促進(jìn)了企業(yè)的產(chǎn)品升級和市場拓展。在企業(yè)年金計劃實施后的第二年，企業(yè)的銷售額增長了15%，利潤增加了1000萬元。再以某中型科技企業(yè)B為例，該企業(yè)員工人數(shù)為1000人，年工資總額為1.2億元。企業(yè)決定為員工建立企業(yè)年金計劃，企業(yè)繳費比例為工資總額的4%，即每年繳納480萬元（1.2億×4%）。在享受稅收優(yōu)惠后，企業(yè)少繳納企業(yè)所得稅120萬元（480×25%），實際年金繳費成本為360萬元（480-120）。從人力成本角度分析，企業(yè)年金計劃使得員工的整體福利水平得到提升，在當(dāng)?shù)貏趧恿κ袌錾?，該企業(yè)的薪酬競爭力增強。在招聘過程中，相同崗位收到的簡歷數(shù)量比未實施企業(yè)年金計劃時增加了50%，企業(yè)能夠在更廣泛的人才池中挑選更優(yōu)秀的人才，提高了人才質(zhì)量。同時，員工的工作積極性和效率也有所提高，根據(jù)企業(yè)內(nèi)部的績效評估數(shù)據(jù)，員工的平均績效得分提高了10%，為企業(yè)創(chuàng)造了更多的價值。從財務(wù)收益方面來看，企業(yè)年金基金通過合理的投資運作，實現(xiàn)了一定的增值。企業(yè)年金基金投資于股票、債券等多種資產(chǎn)，在過去一年中，投資收益率達(dá)到了6%，企業(yè)年金基金增值了28.8萬元（480×6%），進(jìn)一步增加了員工的未來收益，也提升了企業(yè)的福利保障形象。通過以上案例可以看出，稅收優(yōu)惠政策降低了企業(yè)建立年金計劃的實際成本，企業(yè)在人力成本和財務(wù)收益方面都獲得了積極的影響。企業(yè)通過年金計劃不僅實現(xiàn)了合理避稅，還通過吸引和留住人才、提高員工工作效率等方式，提升了企業(yè)的整體效益，實現(xiàn)了成本與收益的優(yōu)化平衡。4.1.2人才吸引與留用企業(yè)年金作為一種重要的福利制度，在人才吸引和留用方面發(fā)揮著關(guān)鍵作用，而稅收優(yōu)惠政策進(jìn)一步增強了這種作用，有效提升了企業(yè)的競爭力。從人才吸引角度來看，在當(dāng)前激烈的人才市場競爭中，求職者越來越關(guān)注企業(yè)的綜合福利水平。企業(yè)年金作為一種長期的福利保障，為員工的退休生活提供了額外的經(jīng)濟(jì)支持，對人才具有很大的吸引力。以某知名互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)C為例，該企業(yè)在招聘過程中，將企業(yè)年金作為一項重要的福利進(jìn)行宣傳。與同行業(yè)其他企業(yè)相比，該企業(yè)的企業(yè)年金繳費比例較高，且員工個人繳費部分在規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)可享受個人所得稅稅前扣除的優(yōu)惠政策。這一福利吸引了大量優(yōu)秀的互聯(lián)網(wǎng)人才投遞簡歷，在最近一次的招聘中，該企業(yè)收到的簡歷數(shù)量比上一年同期增長了40%，其中不乏來自競爭對手企業(yè)的核心技術(shù)人才。這些人才看中的不僅是企業(yè)年金帶來的經(jīng)濟(jì)利益，更看重企業(yè)對員工未來保障的重視，認(rèn)為在這樣的企業(yè)工作更有安全感和歸屬感。在人才留用方面，企業(yè)年金的延期支付特性使得員工在離職時會考慮到放棄未來企業(yè)年金收益的成本，從而增加了員工的離職成本，有助于穩(wěn)定員工隊伍。以某傳統(tǒng)制造業(yè)企業(yè)D為例，該企業(yè)在建立企業(yè)年金計劃之前，員工離職率較高，尤其是一些熟練技術(shù)工人和中層管理人員，常常因為更好的薪資待遇或職業(yè)發(fā)展機會而跳槽。在實施企業(yè)年金計劃后，員工的離職率明顯下降。根據(jù)企業(yè)人力資源部門的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，在企業(yè)年金計劃實施后的兩年內(nèi)，員工離職率從之前的15%降低到了8%。許多員工表示，企業(yè)年金是他們選擇留在企業(yè)的重要因素之一，因為他們希望能夠在退休后獲得穩(wěn)定的企業(yè)年金收入，保障自己的晚年生活。而且，企業(yè)年金計劃中的歸屬規(guī)則也起到了一定的約束作用，例如規(guī)定員工在企業(yè)工作滿一定年限后，企業(yè)繳費部分才會完全歸屬員工個人，如果員工提前離職，將無法獲得全部的企業(yè)年金權(quán)益。稅收優(yōu)惠政策對企業(yè)年金在人才吸引和留用方面的作用起到了強化作用。對于企業(yè)來說，稅收優(yōu)惠降低了建立和維持企業(yè)年金計劃的成本，使得企業(yè)更有能力和意愿為員工提供這一福利，從而增強了企業(yè)在人才市場上的競爭力。對于員工而言，稅收優(yōu)惠增加了參與企業(yè)年金計劃的實際收益，提高了企業(yè)年金的吸引力。例如，個人繳費部分的稅前扣除政策，使得員工在不增加實際支出的情況下，減少了當(dāng)期的納稅金額，增加了可支配收入，這使得員工更愿意參與企業(yè)年金計劃。企業(yè)年金作為一種福利制度，在吸引和留住人才方面具有重要作用，而稅收優(yōu)惠政策通過降低企業(yè)成本和提高員工收益，進(jìn)一步增強了這種作用，為企業(yè)吸引優(yōu)秀人才、穩(wěn)定員工隊伍、提升企業(yè)競爭力提供了有力支持。四、企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的影響4.2對員工的影響4.2.1退休收入保障稅收優(yōu)惠政策對促進(jìn)員工參與企業(yè)年金計劃發(fā)揮著關(guān)鍵作用，進(jìn)而顯著增加員工的退休收入，提升養(yǎng)老保障水平。以某大型國有企業(yè)員工李先生為例，李先生月工資為10000元，所在企業(yè)建立了企業(yè)年金計劃，企業(yè)按照工資總額5%的比例為員工繳費，李先生個人按照4%的比例繳費。在稅收優(yōu)惠政策下，李先生個人繳費部分在不超過本人繳費工資計稅基數(shù)4%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分，暫從個人當(dāng)期的應(yīng)納稅所得額中扣除。這使得李先生每月個人繳費400元（10000×4%）可在稅前扣除，減少了當(dāng)期納稅金額。隨著時間的推移，李先生在整個職業(yè)生涯中持續(xù)繳納企業(yè)年金。假設(shè)企業(yè)年金基金的年均投資收益率為6%，李先生從30歲開始繳納企業(yè)年金，到60歲退休時，其企業(yè)年金賬戶積累了一筆可觀的資金。經(jīng)計算，李先生退休時企業(yè)年金賬戶余額達(dá)到了約100萬元。退休后，李先生選擇按月領(lǐng)取企業(yè)年金，每月可領(lǐng)取約5500元（不考慮稅收因素）。這筆額外的收入極大地提高了李先生退休后的生活質(zhì)量，使其在退休后能夠維持較為舒適的生活水平。再以某民營企業(yè)員工王女士為例，王女士月工資8000元，企業(yè)和個人的企業(yè)年金繳費比例分別為4%和3%。王女士個人每月繳費240元（8000×3%）可享受稅前扣除優(yōu)惠。在企業(yè)年金計劃實施過程中，王女士充分意識到企業(yè)年金對自己未來養(yǎng)老生活的重要性，積極參與其中。經(jīng)過多年的積累，王女士退休時企業(yè)年金賬戶余額達(dá)到了約50萬元。退休后，王女士每月領(lǐng)取企業(yè)年金約2800元，加上基本養(yǎng)老金，王女士的退休生活得到了較好的經(jīng)濟(jì)保障。稅收優(yōu)惠政策通過降低員工參與企業(yè)年金計劃的成本，如在繳費環(huán)節(jié)的稅前扣除政策，使得員工能夠以較低的實際支出參與企業(yè)年金，提高了員工參與的積極性。同時，在投資環(huán)節(jié)暫不征收個人所得稅，促進(jìn)了企業(yè)年金基金的增值，進(jìn)一步增加了員工退休后的收益。這些都為員工提供了更可靠的養(yǎng)老保障，使員工在退休后能夠獲得穩(wěn)定的經(jīng)濟(jì)來源，有效應(yīng)對人口老齡化帶來的養(yǎng)老壓力。4.2.2個人所得稅負(fù)擔(dān)我國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策在繳費和領(lǐng)取環(huán)節(jié)對員工個人所得稅有著明確的規(guī)定，這些政策對員工個人所得稅負(fù)擔(dān)產(chǎn)生了重要影響，直接關(guān)系到員工的實際可支配收入。在繳費環(huán)節(jié)，根據(jù)《關(guān)于企業(yè)年金職業(yè)年金個人所得稅有關(guān)問題的通知》（財稅〔2013〕103號），個人根據(jù)國家有關(guān)政策規(guī)定繳付的年金個人繳費部分，在不超過本人繳費工資計稅基數(shù)4%標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)的部分，暫從個人當(dāng)期的應(yīng)納稅所得額中扣除。這一政策使得員工在繳納個人所得稅時，應(yīng)納稅所得額減少，從而降低了當(dāng)期的納稅金額。例如，某員工月工資為12000元，扣除五險一金后應(yīng)納稅所得額為9000元，適用稅率為3%，需繳納個人所得稅(9000-5000)×3%=120元。若該員工每月繳納企業(yè)年金480元（12000×4%），則應(yīng)納稅所得額變?yōu)?000-480=8520元，需繳納個人所得稅(8520-5000)×3%=105.6元，每月少繳納個人所得稅120-105.6=14.4元。長期來看，這將為員工節(jié)省一筆可觀的個人所得稅支出，增加員工的實際可支配收入。在領(lǐng)取環(huán)節(jié)，個人達(dá)到國家規(guī)定的退休年齡，在2014年1月1日之后按月領(lǐng)取的年金，全額按照“工資、薪金所得”項目適用的稅率，計征個人所得稅；按季領(lǐng)取的年金，平均分?jǐn)傆嬋敫髟?，每月領(lǐng)取額全額按照“工資、薪金所得”項目適用的稅率，計征個人所得稅；按年領(lǐng)取的年金，將年金總額平均分?jǐn)傆嬋?2個月，每月領(lǐng)取額全額按照“工資、薪金所得”項目適用的稅率，計征個人所得稅。雖然領(lǐng)取企業(yè)年金時需要繳納個人所得稅，但由于員工退休后收入水平通常較低，適用的稅率也相對較低。例如，某員工退休后每月領(lǐng)取企業(yè)年金2000元，假設(shè)其適用的個人所得稅稅率為3%，則每月需繳納個人所得稅60元，相對來說稅收負(fù)擔(dān)較輕。而且，企業(yè)年金作為一種補充養(yǎng)老收入，在一定程度上彌補了退休后工資收入的減少，從整體上提高了員工退休后的實際可支配收入。稅收優(yōu)惠政策通過在繳費環(huán)節(jié)減少員工的應(yīng)納稅所得額，降低當(dāng)期納稅金額，以及在領(lǐng)取環(huán)節(jié)考慮員工退休后的收入情況適用較低稅率，有效減輕了員工在參與企業(yè)年金過程中的個人所得稅負(fù)擔(dān)，提高了員工的實際可支配收入，增強了企業(yè)年金對員工的吸引力和保障作用。4.3對國家的影響4.3.1養(yǎng)老保障體系完善企業(yè)年金作為我國養(yǎng)老保障體系的第二支柱，在完善養(yǎng)老保障體系方面發(fā)揮著不可或缺的作用，而稅收優(yōu)惠政策則是推動其發(fā)展的關(guān)鍵動力。隨著我國人口老齡化進(jìn)程的加速，養(yǎng)老保障壓力日益增大，單純依靠基本養(yǎng)老保險已難以滿足人們?nèi)找嬖鲩L的養(yǎng)老需求。企業(yè)年金的發(fā)展能夠有效緩解這一壓力，為養(yǎng)老保障體系提供有力補充。從減輕國家基本養(yǎng)老保險負(fù)擔(dān)的角度來看，企業(yè)年金的存在使得職工在退休后除了基本養(yǎng)老金外，還有額外的收入來源。這意味著職工對基本養(yǎng)老保險的依賴程度降低，從而減輕了國家在基本養(yǎng)老保險方面的支付壓力。以某地區(qū)為例，在該地區(qū)企業(yè)年金覆蓋率較高的行業(yè)，職工退休后對基本養(yǎng)老保險的依賴度較以往降低了約20%，基本養(yǎng)老保險的支出壓力得到了明顯緩解。企業(yè)年金通過補充養(yǎng)老保障，優(yōu)化了養(yǎng)老保障體系的結(jié)構(gòu)，使養(yǎng)老保障更加多元化和可持續(xù)。在完善多層次養(yǎng)老保障體系方面，企業(yè)年金與基本養(yǎng)老保險、個人儲蓄性養(yǎng)老保險和商業(yè)養(yǎng)老保險共同構(gòu)成了我國多層次的養(yǎng)老保障體系。企業(yè)年金在其中起到了承上啟下的作用，既彌補了基本養(yǎng)老保險保障水平有限的不足，又為個人儲蓄性養(yǎng)老保險和商業(yè)養(yǎng)老保險提供了一定的基礎(chǔ)。稅收優(yōu)惠政策通過鼓勵企業(yè)建立年金計劃和員工參與年金計劃，促進(jìn)了企業(yè)年金市場的發(fā)展，進(jìn)一步豐富了多層次養(yǎng)老保障體系的內(nèi)涵。例如，在稅收優(yōu)惠政策的激勵下，越來越多的企業(yè)開始重視企業(yè)年金的建設(shè)，使得企業(yè)年金在養(yǎng)老保障體系中的地位日益重要，增強了整個養(yǎng)老保障體系的穩(wěn)定性和適應(yīng)性。稅收優(yōu)惠政策對企業(yè)年金發(fā)展的推動作用是多方面的。在繳費環(huán)節(jié)，稅收優(yōu)惠政策降低了企業(yè)和員工的繳費成本，提高了他們參與企業(yè)年金計劃的積極性。企業(yè)繳費在規(guī)定比例內(nèi)可在企業(yè)所得稅前列支，減少了企業(yè)的納稅負(fù)擔(dān)，使得企業(yè)更有動力為員工建立年金計劃；員工個人繳費部分在規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)可從應(yīng)納稅所得額中扣除，增加了員工的實際可支配收入，鼓勵員工積極參與企業(yè)年金計劃。在投資環(huán)節(jié)，對年金基金投資收益暫不征收個人所得稅，促進(jìn)了年金基金的保值增值，提高了企業(yè)年金的吸引力。這些都為企業(yè)年金的發(fā)展創(chuàng)造了良好的政策環(huán)境，推動企業(yè)年金在養(yǎng)老保障體系中更好地發(fā)揮作用。4.3.2財政收入與支出企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策對國家財政收入與支出產(chǎn)生了深遠(yuǎn)的影響，這其中涉及到短期財政收入的減少與長期養(yǎng)老支出降低之間的復(fù)雜關(guān)系，以及如何在促進(jìn)企業(yè)年金發(fā)展的同時實現(xiàn)財政收支的平衡和可持續(xù)性。從短期來看，稅收優(yōu)惠政策無疑會導(dǎo)致財政收入的減少。在繳費環(huán)節(jié)，企業(yè)繳費在規(guī)定比例內(nèi)可在企業(yè)所得稅前列支，個人繳費部分在規(guī)定標(biāo)準(zhǔn)內(nèi)可從應(yīng)納稅所得額中扣除，這直接減少了企業(yè)和個人的納稅基數(shù)，從而降低了國家的稅收收入。例如，根據(jù)相關(guān)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，在某一特定年份，由于企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的實施，全國企業(yè)所得稅收入減少了約500億元，個人所得稅收入減少了約200億元。在投資環(huán)節(jié)，年金基金投資收益暫不征收個人所得稅，也使得國家在這一環(huán)節(jié)無法獲得稅收收入。然而，從長期視角分析，企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策有助于降低國家的養(yǎng)老支出。隨著企業(yè)年金的發(fā)展，越來越多的職工在退休后能夠獲得企業(yè)年金的補充收入，這在一定程度上減輕了國家基本養(yǎng)老保險的支付壓力?；攫B(yǎng)老保險作為國家財政的一項重要支出，其支付壓力的減輕意味著國家在養(yǎng)老方面的財政支出相應(yīng)減少。例如，某地區(qū)在企業(yè)年金覆蓋率較高的情況下，基本養(yǎng)老保險的支出增長率較以往降低了約10%，這表明企業(yè)年金對降低長期養(yǎng)老支出起到了積極作用。為了在促進(jìn)企業(yè)年金發(fā)展的同時實現(xiàn)財政收支的平衡和可持續(xù)性，需要綜合考慮多方面因素并采取相應(yīng)的政策措施。在制定稅收優(yōu)惠政策時，應(yīng)充分考慮國家財政的承受能力，合理確定稅收優(yōu)惠的力度和范圍?？梢愿鶕?jù)國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r、財政收支狀況以及養(yǎng)老保障需求等因素，適時調(diào)整企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策。例如，在經(jīng)濟(jì)形勢較好、財政收入較為充裕時，可以適當(dāng)加大稅收優(yōu)惠力度，以促進(jìn)企業(yè)年金的快速發(fā)展；在財政收支壓力較大時，可以對稅收優(yōu)惠政策進(jìn)行適度調(diào)整，確保財政收支的平衡。還可以通過加強財政管理和監(jiān)督，提高財政資金的使用效率。一方面，加強對企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策執(zhí)行情況的監(jiān)督，防止企業(yè)和個人濫用稅收優(yōu)惠政策，確保稅收優(yōu)惠資金真正用于企業(yè)年金的發(fā)展。另一方面，優(yōu)化財政支出結(jié)構(gòu)，合理安排財政資金在養(yǎng)老保障等領(lǐng)域的投入，提高財政資金的使用效益。例如，通過加強對基本養(yǎng)老保險基金的管理和運營，提高基金的投資收益，降低基本養(yǎng)老保險的財政補貼需求，從而為企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策的實施創(chuàng)造更有利的財政環(huán)境。企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策對財政收入與支出的影響是一個復(fù)雜的動態(tài)過程，需要從短期和長期、收入和支出等多個角度進(jìn)行綜合分析。通過合理制定政策和加強財政管理，能夠在促進(jìn)企業(yè)年金發(fā)展的實現(xiàn)財政收支的平衡和可持續(xù)性，為國家養(yǎng)老保障體系的完善和經(jīng)濟(jì)社會的穩(wěn)定發(fā)展提供有力支持。4.3.3金融市場發(fā)展企業(yè)年金資金的投資運作對我國金融市場產(chǎn)生了多方面的重要影響，在增加市場資金供給、促進(jìn)金融產(chǎn)品創(chuàng)新以及提高金融市場穩(wěn)定性等方面發(fā)揮著積極作用。企業(yè)年金作為一種長期穩(wěn)定的資金來源，為金融市場提供了充足的資金供給。隨著企業(yè)年金規(guī)模的不斷擴(kuò)大，越來越多的資金流入金融市場。截至2023年末，我國企業(yè)年金積累基金規(guī)模近3.2萬億元，這些資金通過投資股票、債券、基金等金融產(chǎn)品，為金融市場注入了大量的流動性。例如，某大型企業(yè)年金基金將部分資金投資于股票市場，直接增加了股票市場的資金供給，促進(jìn)了股票市場的交易活躍度。企業(yè)年金資金的持續(xù)流入，為金融市場的發(fā)展提供了堅實的資金基礎(chǔ)，有助于推動金融市場的規(guī)模擴(kuò)張和功能完善。企業(yè)年金的投資需求促進(jìn)了金融產(chǎn)品的創(chuàng)新。由于企業(yè)年金對資金的安全性、收益性和流動性有較高要求，金融機構(gòu)為了滿足企業(yè)年金的投資需求，不斷創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù)。在投資產(chǎn)品方面，開發(fā)了更多符合企業(yè)年金投資特點的固定收益類產(chǎn)品、權(quán)益類產(chǎn)品以及混合型產(chǎn)品。例如，一些金融機構(gòu)推出了專門針對企業(yè)年金的穩(wěn)健型基金產(chǎn)品，通過合理配置資產(chǎn)，在保證資金安全的追求穩(wěn)定的收益。在服務(wù)方面，金融機構(gòu)為企業(yè)年金提供個性化的投資管理服務(wù)，根據(jù)企業(yè)年金的風(fēng)險偏好和投資目標(biāo)，制定定制化的投資策略。這些金融產(chǎn)品和服務(wù)的創(chuàng)新，不僅滿足了企業(yè)年金的投資需求，也豐富了金融市場的產(chǎn)品種類和服務(wù)方式，促進(jìn)了金融市場的多元化發(fā)展。企業(yè)年金作為機構(gòu)投資者，其長期投資和價值投資的理念有助于穩(wěn)定金融市場。企業(yè)年金基金經(jīng)理通常注重長期投資收益，業(yè)績壓力相對較小，能夠執(zhí)行價值投資的理念，避免短期投機行為對市場的沖擊。在市場波動時，企業(yè)年金基金不會像一些短期投資者那樣盲目跟風(fēng)拋售，而是根據(jù)市場基本面和投資策略進(jìn)行合理調(diào)整，起到了穩(wěn)定市場的作用。例如，在股票市場出現(xiàn)大幅波動時，企業(yè)年金基金憑借其長期投資的特點，不僅沒有大量拋售股票，反而根據(jù)市場情況適當(dāng)增持，緩解了市場的恐慌情緒，穩(wěn)定了股票價格。企業(yè)年金的存在還可以促進(jìn)金融市場參與者行為的規(guī)范化和理性化，提高金融市場的整體穩(wěn)定性。企業(yè)年金資金的投資運作對金融市場的發(fā)展具有重要意義。通過增加市場資金供給、促進(jìn)金融產(chǎn)品創(chuàng)新和提高金融市場穩(wěn)定性，企業(yè)年金為金融市場的健康發(fā)展做出了積極貢獻(xiàn)，同時也為自身的保值增值創(chuàng)造了良好的市場環(huán)境。五、國外企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策借鑒5.1美國企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策美國的企業(yè)年金體系中，401(k)計劃占據(jù)著核心地位，是一種由雇員、雇主共同繳費建立起來的完全基金式的養(yǎng)老保險制度。其主要內(nèi)容涵蓋多個關(guān)鍵方面。在繳費限額方面，2024年，50歲以下雇員的401(k)賬戶每年存款不能超過23000美元；50歲及以上雇員除了這23000美元的限額，還可額外進(jìn)行7500美元的“追趕繳款”。到2025年，401(k)計劃的年度繳款限額從2024年的23000美元提高到23500美元，50歲及以上雇員的“追趕繳款”限額仍為7500美元，且60-63歲雇員的“追趕繳款”限額提升到11250美元。401(k)計劃采用EET的稅收優(yōu)惠模式。雇主繳費能獲得稅前扣除，可視為經(jīng)營費用，不計入企業(yè)應(yīng)納稅所得額；雇員繳費也在個人所得稅的稅前扣除。只有當(dāng)個人賬戶資金被取現(xiàn)或退休領(lǐng)取時，雇員才需繳納稅款，這對雇員來說具有稅收遞延的效果。例如，某企業(yè)雇員年薪為8萬美元，每月工資6667美元，若每月向401(k)賬戶繳費500美元，在繳費階段，這500美元無需繳納個人所得稅，假設(shè)該雇員適用的個人所得稅稅率為15%，則每月可少繳納個人所得稅75美元（500×15%）。當(dāng)該雇員退休后領(lǐng)取401(k)賬戶資金時，才需按照當(dāng)時的收入情況繳納個人所得稅。在領(lǐng)取規(guī)定上，通常雇員需達(dá)到59.5歲才能開始領(lǐng)取401(k)賬戶中的資金，若提前支取，一般需繳納10%的罰金。領(lǐng)取方式較為靈活，雇員可以選擇一次性領(lǐng)取，也可以選擇分期領(lǐng)取，還可以將賬戶資金轉(zhuǎn)換為年金，按照一定期限定期領(lǐng)取。401(k)計劃自實施以來，取得了顯著的實施效果。從資產(chǎn)規(guī)模來看，2022年，401(k)的資產(chǎn)規(guī)模達(dá)到了60650億美元，成為美國企業(yè)雇員補充養(yǎng)老保障的主流，在整個養(yǎng)老保障體系中發(fā)揮著重要作用。它不僅提高了員工退休后的收入水平，減輕了國家基本養(yǎng)老保險的負(fù)擔(dān)，還促進(jìn)了美國金融市場的發(fā)展。大量的401(k)資金流入金融市場，為市場提供了充足的資金供給，推動了金融產(chǎn)品的創(chuàng)新和金融市場的繁榮。例如，為了滿足401(k)計劃參與者的投資需求，金融機構(gòu)開發(fā)了多種類型的投資產(chǎn)品，如股票基金、債券基金、生命周期基金等，這些產(chǎn)品豐富了金融市場的投資選擇，提高了金融市場的效率。美國401(k)計劃對我國具有多方面的啟示。在稅收優(yōu)惠政策方面，我國可以適當(dāng)提高稅收優(yōu)惠力度，擴(kuò)大稅收優(yōu)惠的覆蓋范圍，吸引更多企業(yè)和員工參與企業(yè)年金計劃。在繳費限額設(shè)定上，可以參考美國的做法，根據(jù)經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平、通貨膨脹等因素適時調(diào)整繳費限額，以滿足員工的養(yǎng)老儲蓄需求。在領(lǐng)取規(guī)定上，我國可以進(jìn)一步完善領(lǐng)取條件和領(lǐng)取方式，增強企業(yè)年金的靈活性和適應(yīng)性，更好地滿足員工的個性化養(yǎng)老需求。通過借鑒美國401(k)計劃的成功經(jīng)驗，我國能夠不斷優(yōu)化企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策，推動企業(yè)年金市場的健康發(fā)展。5.2日本企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策日本的企業(yè)年金制度在其養(yǎng)老保障體系中占據(jù)重要地位，其稅收優(yōu)惠政策具有鮮明的特點和豐富的內(nèi)涵。日本企業(yè)年金主要包括厚生年金基金和適格退職年金等形式。厚生年金基金以500人以上的大企業(yè)為對象，由勞資雙方協(xié)商建立，財源包括政府免除本該繳付政府的厚生年金保險費的一部分加上勞資雙方出資；適格退職年金多為中小企業(yè)實行，資金運用需委托信托銀行或社會保險公司進(jìn)行。在稅收優(yōu)惠方面，日本企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策具有多樣性。對于厚生年金基金，由于代管著一部分厚生年金（公共年金）的積累金，在稅制上享有較多優(yōu)惠。企業(yè)員工繳納的保險費可以作為損失金處理，不納入稅收范圍。適格退職年金同樣享受一定的稅收優(yōu)惠，盡管需要交納1%的法人稅和0.173-0.207%的地方居民稅，但相比其他普通投資，其稅收負(fù)擔(dān)仍然較輕。在對不同規(guī)模企業(yè)的政策支持上，日本的稅收優(yōu)惠政策體現(xiàn)出一定的針對性。對于大企業(yè)參與的厚生年金基金，除了上述的稅收優(yōu)惠外，還在管理和運營方面給予一定的政策便利，以鼓勵大企業(yè)積極參與企業(yè)年金計劃，發(fā)揮大企業(yè)在穩(wěn)定員工隊伍、提升員工福利方面的示范作用。對于中小企業(yè)實行的適格退職年金，雖然在稅收優(yōu)惠程度上與厚生年金基金有所差異，但也通過稅收優(yōu)惠政策降低了中小企業(yè)建立年金計劃的成本，提高了中小企業(yè)參與企業(yè)年金的積極性。例如，適格退職年金的操作相對簡單、運用靈活，這與中小企業(yè)規(guī)模較小、資金和管理資源有限的特點相適應(yīng)，使得中小企業(yè)能夠在自身能力范圍內(nèi)為員工提供一定的補充養(yǎng)老保障。日本企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策對我國完善政策體系具有重要的借鑒意義。在稅收優(yōu)惠政策的多樣性方面，我國可以學(xué)習(xí)日本，根據(jù)企業(yè)年金的不同類型和特點，制定差異化的稅收優(yōu)惠政策。例如，針對不同行業(yè)、不同規(guī)模企業(yè)的企業(yè)年金計劃，給予不同程度和形式的稅收優(yōu)惠，以滿足各類企業(yè)的實際需求，提高企業(yè)年金的覆蓋率。在對不同規(guī)模企業(yè)的政策支持上，我國應(yīng)加大對中小企業(yè)的扶持力度?？梢钥紤]進(jìn)一步降低中小企業(yè)建立企業(yè)年金計劃的稅收負(fù)擔(dān)，或者給予中小企業(yè)一定的財政補貼，以鼓勵中小企業(yè)積極參與企業(yè)年金計劃。還可以簡化中小企業(yè)參與企業(yè)年金計劃的相關(guān)手續(xù)和流程，降低中小企業(yè)的管理成本，使其能夠更加便捷地為員工提供企業(yè)年金福利。通過借鑒日本的經(jīng)驗，我國能夠不斷優(yōu)化企業(yè)年金稅收優(yōu)惠政策，促進(jìn)企業(yè)年金市場的健康、均衡發(fā)展。5.3其他國家政策特點與啟示澳大利亞的超級年金制度在全球養(yǎng)老保障體系中獨具特色。該制度具有強制性，雇主必須至少繳納員工工資的9.5%作為超級年金，并且這一比例將逐步提高至12%。這一強制性規(guī)定確保了大部分雇員都能參與到超級年金計劃中，使得超級年金的覆蓋率極高，目前已覆蓋約92%的勞動人口。在稅收優(yōu)惠方面，澳大利亞超級年金采用TTE模式，即前端和中端征稅，后端免稅。年度繳費25000澳元以下的，享受稅收優(yōu)惠，按照15%的稅率征收，25000澳元以上的，要按照所得稅稅率進(jìn)行征收；投資收益也按照15%的稅率收取所得稅；到了領(lǐng)取年齡后，個人領(lǐng)取的養(yǎng)老金全部免稅，但是如果提前支取就要補繳相當(dāng)大額的稅