1、第八章 財(cái)務(wù)控制及流動(dòng)資金管理,第八章 財(cái)務(wù)控制及流動(dòng)資金管理,第一節(jié) 財(cái)務(wù)控制概述 第二節(jié) 現(xiàn)金管理 第三節(jié) 應(yīng)收賬款管理 第四節(jié) 存貨管理,第一節(jié) 財(cái)務(wù)控制概述,一、概念 二、財(cái)務(wù)控制方式 三、財(cái)務(wù)控制要點(diǎn),一、財(cái)務(wù)控制概念,財(cái)務(wù)控制是根據(jù)規(guī)章、財(cái)務(wù)計(jì)劃對公司日常財(cái)務(wù)活動(dòng)進(jìn)行指導(dǎo)、督促和約束，確保財(cái)務(wù)計(jì)劃全面完成的一種管理活動(dòng)。,二、財(cái)務(wù)控制方式,（一）政策制度控制 政策制度控制指按照國家和企業(yè)頒發(fā)制定的法令、條例、制度、辦法等進(jìn)行控制。 依據(jù)： 一是國家的法律、政策、制度，企業(yè)的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)或資金運(yùn)動(dòng)，是受國家法令和財(cái)經(jīng)制度制約的； 二是企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)管理基本制度。如： 財(cái)產(chǎn)物資、現(xiàn)金收支的管

2、理及清查盤點(diǎn)制度； 崗位責(zé)任制 財(cái)務(wù)管理基本業(yè)務(wù)程序制度,現(xiàn)金管理的內(nèi)容,按照現(xiàn)行制度，國家有關(guān)部門對企業(yè)使用現(xiàn)金的規(guī)定包括： 1. 現(xiàn)金的使用范圍。 2. 庫存現(xiàn)金限額。 3. 不得坐支現(xiàn)金。 4. 不得出租、出借銀行賬戶。 5. 不得簽發(fā)空頭支票和遠(yuǎn)期支票。 6. 不得套用銀行信用。 7. 不得保存賬外公款，包括不得將公款以個(gè)人名義存入銀行和保存賬外現(xiàn)鈔等各種形式的賬外公款。,二、財(cái)務(wù)控制方式,（二）實(shí)物控制 實(shí)物控制是指為保護(hù)各種實(shí)物的安全和完整、防止舞弊行為所進(jìn)行的控制。 實(shí)物控制的主要內(nèi)容： 實(shí)物的限制接近。一般地說，以下三項(xiàng)實(shí)物需要限制接近：現(xiàn)金、存貨、賬單與賬冊 實(shí)物的保護(hù)。 實(shí)

3、物的清查。,二、財(cái)務(wù)控制方式,（三）責(zé)任制度 責(zé)任制度是以明確責(zé)任、檢查和考核責(zé)任發(fā)行情況為主要內(nèi)容的。 責(zé)任制度的具體形式主要有部門責(zé)任制和崗位責(zé)任制。 部門責(zé)任制是按照企業(yè)各部門各自具備的職能來明確責(zé)任、考核責(zé)任的制度。 崗位責(zé)任制是企業(yè)在合理分工的基礎(chǔ)上設(shè)置一個(gè)工作崗位，進(jìn)而按照崗位（而不是按照人）明確責(zé)任、考核責(zé)任的制度。,二、財(cái)務(wù)控制方式,（四）定額標(biāo)準(zhǔn)控制 定額標(biāo)準(zhǔn)控制就是以定額為標(biāo)準(zhǔn)，對經(jīng)濟(jì)活動(dòng)或資金運(yùn)動(dòng)所進(jìn)行的控制。 符合定額的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)要給予支持，保證資金需要；超過定額的經(jīng)濟(jì)業(yè)務(wù)要分析超過的原因，再分別處理。,二、財(cái)務(wù)控制方式,（五）授權(quán)控制 授權(quán)控制是指在某項(xiàng)財(cái)務(wù)活動(dòng)發(fā)生之前

4、，按照既定的程序?qū)ζ湔_性、合理性、合法性加以核準(zhǔn)并確定是否讓其發(fā)生所進(jìn)行的控制。 方法是通過授權(quán)通知書來明確授權(quán)事項(xiàng)和使用資金的限額。授權(quán)通知書除授權(quán)人持有外，還下達(dá)公司相關(guān)的部門，這些部門一律按授權(quán)范圍嚴(yán)格執(zhí)行。 原則是對在授權(quán)范圍內(nèi)的行為給予充分的信任，但對授權(quán)之外的行為不予認(rèn)可。 授權(quán)控制分一般授權(quán)和特別授權(quán)。,二、財(cái)務(wù)控制方式,（六）預(yù)算控制 預(yù)算控制是一種控制機(jī)制，而企業(yè)管理的重要問題是如何加強(qiáng)對企業(yè)各管理層次、各單位的控制，以保證預(yù)算目標(biāo)與戰(zhàn)略的實(shí)現(xiàn)，作為一種控制機(jī)制，預(yù)算控制將預(yù)算主體和預(yù)算單位的行為調(diào)合為“自我約束”與“自我激勵(lì)”這一層面上，也就是說，預(yù)算作為一根“標(biāo)桿”，使

5、所有預(yù)算執(zhí)行主體都道自己的目標(biāo)是什么，現(xiàn)在做得如何，以及如何努力地去完成預(yù)算，預(yù)算完成與否是如何與其自身收益掛鉤的，等等，從而起到一種自我約束與自我激勵(lì)相對等的作用。同時(shí)，對于財(cái)務(wù)預(yù)算主體，也有了明確的依據(jù)來考核執(zhí)行主體，從而控制企業(yè)管理的運(yùn)行過程，并保證結(jié)果的實(shí)現(xiàn)。 從這一層面，財(cái)務(wù)預(yù)算對于企業(yè)總部而言，既是對執(zhí)行主體的行為過程控制，同時(shí)也是對其行為結(jié)果控制的一種機(jī)制。,二、財(cái)務(wù)控制方式,（七）異?？刂婆c重點(diǎn)控制 異?？刂凭褪窃诠芾磉^程中一般不注意常態(tài)狀況，而把注意力集中在異?，F(xiàn)象上，盡可能早地發(fā)現(xiàn)異常，分析異?，F(xiàn)象產(chǎn)生的原因，從而把不利于公司的異常情況消滅在萌芽狀態(tài)，把有利于公司的異常現(xiàn)象

6、及時(shí)發(fā)現(xiàn)并加以推廣。 重點(diǎn)控制是在內(nèi)部管理中，還必須抓住幾個(gè)關(guān)鍵領(lǐng)域?qū)嵤┲攸c(diǎn)控制。,三、財(cái)務(wù)控制要點(diǎn),現(xiàn)金控制 信用控制 存貨控制,第二節(jié) 現(xiàn)金管理,一、現(xiàn)金的特點(diǎn)： （1）普遍的可接受性； （2）流動(dòng)性最強(qiáng)的資產(chǎn)； （3）有價(jià)證券是現(xiàn)金的替代品。 二、現(xiàn)金的內(nèi)容：庫存現(xiàn)金、銀行存款、銀行本票、銀行匯票，以及作為現(xiàn)金替代品的有價(jià)證券。,三、現(xiàn)金管理的目標(biāo),（一）持有現(xiàn)金管理的動(dòng)機(jī) 支付動(dòng)機(jī) 目的：滿足日常業(yè)務(wù)的現(xiàn)金支付； 原因：收入與支出不同步 預(yù)防動(dòng)機(jī) 目的：用于發(fā)生意外時(shí)支付； 原因：意外原因 企業(yè)為應(yīng)付緊急情況所持有的現(xiàn)金余額主要取決于三方面： 一是企業(yè)愿意承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的程度； 二是企業(yè)臨時(shí)

7、舉債能力的強(qiáng)弱； 三是企業(yè)對現(xiàn)金流量預(yù)測的可靠程度。 投機(jī)動(dòng)機(jī) 目的：用于不尋常的購買機(jī)會； 原因：獲取較高收益 其持有量大小往往與企業(yè)在金融市場的投資機(jī)會及企業(yè)對待風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度有關(guān)。,三、現(xiàn)金管理的目標(biāo),（二）現(xiàn)金短缺成本的內(nèi)容 喪失購買機(jī)會； 造成信用損失； 得不到折扣好處。,三、現(xiàn)金管理的目標(biāo),在資產(chǎn)的流動(dòng)性和盈利能力之間作出抉擇，以獲取最大的長期利潤，保證企業(yè)具有良好的支付能力。,四、現(xiàn)金控制的內(nèi)容,（一）編制現(xiàn)金計(jì)劃，合理估計(jì)現(xiàn)金需求； （二）控制和調(diào)整日?，F(xiàn)金收支，做到收支匹配； （三）確定理想現(xiàn)金余額。,（一）現(xiàn)金預(yù)算的編制,最低余額8000,（二）控制和調(diào)整日?，F(xiàn)金收支，做到收支

8、匹配現(xiàn)金收支管理,現(xiàn)金收支管理的目的：提高現(xiàn)金使用效率。 1力爭現(xiàn)金流量同步。盡量使現(xiàn)金流入與現(xiàn)金流出發(fā)生的時(shí)間趨于一致，使所持有的交易性現(xiàn)金余額降到最低水平。該措施只能降低交易性現(xiàn)金余額，而不能降低預(yù)防性和投機(jī)性現(xiàn)金余額。 2使用現(xiàn)金浮游量。即從企業(yè)開出支票到銀行將款項(xiàng)劃出企業(yè)賬戶期間的現(xiàn)金。但要防止銀行存款透支。注意，現(xiàn)金浮游量的起點(diǎn)是開出支票，終點(diǎn)是銀行將款項(xiàng)劃出企業(yè)賬戶。 3加速收款。主要指縮短應(yīng)收賬款的時(shí)間。做到既利用應(yīng)收賬款吸引顧客，又縮短收款時(shí)間，從兩者之間找到適當(dāng)?shù)钠胶恻c(diǎn)。 4.推遲應(yīng)付款的支付。指企業(yè)在不影響自己信譽(yù)的前提下，盡可能推遲應(yīng)付款的支付期，充分運(yùn)用供貨方所提供的信

9、用優(yōu)惠。,（三）最佳現(xiàn)金持有量,最佳現(xiàn)金持有量的確定方法有成本分析模式、存貨模式和隨機(jī)模式。 1成本分析模式 機(jī)會成本 管理成本 短缺成本,2、存貨模式,總成本的最低點(diǎn)過機(jī)會成本線和交易成本線的交點(diǎn)，也就是這兩項(xiàng)成本相等時(shí)，總成本最低，此時(shí)的持有量即為最佳現(xiàn)金持有量。,2、存貨模式,2、存貨模式,存貨模式下的現(xiàn)金管理的相關(guān)成本1）機(jī)會成本：指企業(yè)因保留一定現(xiàn)金余額而喪失的再投資收益。機(jī)會成本=平均現(xiàn)金持有量有價(jià)證券利息率,2、存貨模式,2）交易成本：指企業(yè)用現(xiàn)金購入有價(jià)證券以及轉(zhuǎn)讓有價(jià)證券換取現(xiàn)金時(shí)付出的交易費(fèi)用。交易成本=交易次數(shù)每次交易成本,2、存貨模式,3）最佳現(xiàn)金持有量： 最佳現(xiàn)金持有

10、量C是機(jī)會成本線與交易成本線交叉點(diǎn)所對應(yīng)的現(xiàn)金持有量。,3隨機(jī)模式,基本思想： （1）測算出現(xiàn)金持有量的上限和下限。 （2）當(dāng)持有現(xiàn)金量達(dá)到控制上限時(shí),購入有價(jià)證券，使現(xiàn)金持有量下降； （3）當(dāng)持有現(xiàn)金量降到控制下限時(shí)，則出售有價(jià)證券，換回現(xiàn)金，使現(xiàn)金持有量回升； （4）若持有現(xiàn)金量在控制上下限之內(nèi)的，是合理的，不必理會。 應(yīng)用前提：企業(yè)的現(xiàn)金未來需求總量和收支不可預(yù)測,3隨機(jī)模式,3隨機(jī)模式,現(xiàn)金返回線（R）的計(jì)算公式： 式中：b每次有價(jià)證券的固定轉(zhuǎn)換成本； i 有價(jià)證券的日利息率； 預(yù)期每日現(xiàn)金余額變化的標(biāo)準(zhǔn)差（可根據(jù)歷史資料測算） L現(xiàn)金存量的下限,每日最低現(xiàn)金需要量；管理人員對風(fēng)險(xiǎn)的承

11、受能力 現(xiàn)金存量的上限（H）的計(jì)算公式：H 3R2L,3隨機(jī)模式,例題：假定某公司有價(jià)證券的年利率為9%，每次固定轉(zhuǎn)換成本為50元，公司認(rèn)為任何時(shí)候其銀行活期存款及現(xiàn)金余額均不能低于1000元，又根據(jù)以往經(jīng)驗(yàn)測算出現(xiàn)金余額波動(dòng)的標(biāo)準(zhǔn)差為800元。最優(yōu)現(xiàn)金返回線R、現(xiàn)金控制上限H的計(jì)算為： 答案：有價(jià)證券日利率=9%360=0.025% R= H=3R-2L =35579-21000 =14737（元）,第三節(jié) 應(yīng)收賬款管理,一、存在應(yīng)收賬款的主要原因 商業(yè)競爭； 銷售與收款之間的時(shí)間差距。,二、應(yīng)收帳款的成本,壞帳成本 管理成本 機(jī)會成本,三、應(yīng)收賬款管理的目標(biāo),求得利潤 基本原則：在應(yīng)收賬款

12、信用政策所增加的盈利和這種政策的成本之間做出權(quán)衡。,四、應(yīng)收帳款政策,信用標(biāo)準(zhǔn) 信用條件 收帳政策,（一）信用標(biāo)準(zhǔn),信用標(biāo)準(zhǔn)是指顧客獲得企業(yè)的交易信用所應(yīng)具備的條件。 可以通過“五 C”系統(tǒng)對客戶進(jìn)行評價(jià)。 “五 C”系統(tǒng)是指評估顧客信用品質(zhì)的五個(gè)方面： 品質(zhì)(Character)、 能力(Capacity)、 資本(Capital)、 抵押(Collatereal)、 環(huán)境(ConditionS)。,（二）信用條件,信用期限：客戶正常的付款期限； 折扣期限：客戶享受現(xiàn)金折扣的付款期限； 折扣額：客戶在折扣期限內(nèi)付款可得到的現(xiàn)金折扣數(shù)額。 信用條件常用：2/10，n/30 的方式表示。,信用政

13、策的確定,策略 收益 成本 決策原則 延長信用期 增加 增加 收益增加成本增加 延長 收益增加=成本增加延長不 延長一樣 收益增加成本減少 不縮短,分析步驟：,收益的增加=銷售量的增加單位邊際貢獻(xiàn) =銷售額的增加邊際貢獻(xiàn)率 應(yīng)收賬款占用資金的應(yīng)計(jì)利息增加 應(yīng)計(jì)利息增加信用期改變后的應(yīng)收賬款的應(yīng)計(jì)利息信用期改變前的應(yīng)收賬款的應(yīng)計(jì)利息 應(yīng)收賬款應(yīng)計(jì)利息=應(yīng)收賬款占用資金資本成本 應(yīng)收賬款占用資金=應(yīng)收賬款平均余額變動(dòng)成本率 應(yīng)收賬款平均余額=日銷售額平均收現(xiàn)期 計(jì)算收賬費(fèi)用和壞賬損失增加 計(jì)算改變信用期的稅前損益 改變信用期的稅前損益=收益增加成本費(fèi)用增加 決策結(jié)論：若增加的收益大于增加的成本費(fèi)用

14、，應(yīng)改變信用期；否則，不應(yīng)改變。,現(xiàn)金折扣,現(xiàn)金折扣是企業(yè)對顧客在商品價(jià)格上所做的扣減。 目的：吸引顧客會為享受優(yōu)惠而提前付款，縮短企業(yè)的平均收款期。另外，現(xiàn)金折扣也可以吸引一些把折扣當(dāng)作減價(jià)出售的顧客前來購貨，借此擴(kuò)大銷售量。 【提示】改變現(xiàn)金折扣政策會使現(xiàn)金折扣成本發(fā)生變化： 現(xiàn)金折扣成本增加新的銷售水平新的現(xiàn)金折扣率享受現(xiàn)金折扣的顧客比率原銷售水平原現(xiàn)金折扣率原享受現(xiàn)金折扣的顧客比率 【提示】現(xiàn)金折扣應(yīng)與信用期間結(jié)合考慮，所以確定折扣程度的方法和程序與確定信用期間的方法和程序是一致的。只是要把提供的延期付款時(shí)間和折扣綜合考慮，看各方案的延期與折扣能取得多大的收益增量，再計(jì)算各方案帶來的成

15、本變化，最終確定最佳方案。,某公司目前年賒銷收入為30萬元，信用條件為N/30，變動(dòng)成本率70%，資本成本率12%。該公司為擴(kuò)大銷售，制訂了A、B兩個(gè)信用條件方案： 方案信用條件為(N/60)，預(yù)計(jì)賒銷收入將增加8萬元，壞賬損失率4%，預(yù)計(jì)收賬費(fèi)用為2萬元。 方案信用條件為(1/30，N/60)，預(yù)計(jì)賒銷收入將增加14萬元，壞賬損失率為5%。估計(jì)約有80%的客戶(按賒銷額計(jì)算)會利用折扣，預(yù)計(jì)收賬費(fèi)用為2.4萬元。 要求：根據(jù)以上資料，確定該公司應(yīng)選擇哪一信用條件方案。,答案：A方案的預(yù)計(jì)銷售收入30+838（萬元） B方案的預(yù)計(jì)銷售收入30+1444（萬元） B比A增加的年賒銷凈額4438

16、6（萬元） B比A增加的變動(dòng)成本（4438）704.2（萬元） B比A增加的應(yīng)收賬款平均余額44（30806020）36038 60/3601.93（萬元） B比A增加的應(yīng)計(jì)利息1.9370%12%0.16（萬元） B比A增加的壞賬損失445%384%=0.68（萬元） B比A增加的收賬費(fèi)用2.420.4（萬元） B比A增加的現(xiàn)金折扣448010.352（萬元） B比A增加的收益64.2（0.16）0.680.40.352=0.528萬元 由于B方案的收益大于A方案，因此，應(yīng)選擇B信用條件方案。,（三）收帳政策(collection policies),應(yīng)收賬款回收情況監(jiān)督方法：通過編制賬齡分

17、析表進(jìn)行。 收賬政策：包括催收方式和準(zhǔn)備為此付出的代價(jià)。 制定收賬政策的原則：要在收賬費(fèi)用和所減少的壞賬損失之間進(jìn)行權(quán)衡。,應(yīng)收帳款帳齡表：,應(yīng)收帳款帳齡（天）應(yīng)收帳款數(shù)額 010 1 300 000 86.0 1130 200 000 13.2 3145 10 000 11.9 4660 0 0.0 60天以上 0 0.0 應(yīng)收帳款總計(jì) 1 510 000,例題：某公司的年賒銷收入為720萬元，平均收帳期為60天，壞帳損失為賒銷額的10%，年收帳費(fèi)用為5萬元。該公司認(rèn)為通過增加收帳人員等措施，可以使平均收帳期降為50天，壞帳損大降為賒銷額的7%。假設(shè)公司的資金成本率為6%，變動(dòng)成本率為50%

18、。 要求:計(jì)算為使上述變更經(jīng)濟(jì)上合理，新增收帳費(fèi)用的上限（每年按360天計(jì)算）。,答案：原方案總成本=應(yīng)收賬款平均余額變動(dòng)成本率資金成本率+賒銷額原壞帳損失率+原壞帳費(fèi)用 =720（60360）50%6%72010%5 =80.6（萬元） 新增收帳費(fèi)用上限=80.6720（50360）50%6%十7207%5 =22.2（萬元） 故采取新收帳措施而增加的收帳費(fèi)用，不應(yīng)超過22.2萬元。,第四節(jié) 存貨管理,一、存貨管理的目標(biāo) 儲存存貨的目的：（1）保證生產(chǎn)或銷售的經(jīng)營需要；（2）出自價(jià)格考慮。 存貨管理目標(biāo)：各種存貨成本與存貨效益之間作出權(quán)衡，達(dá)到兩者的最佳結(jié)合。,二、存貨成本,取得成本(TCa

19、 ),（1）訂貨成本，是指取得訂單的成本。按照其與訂貨次數(shù)的關(guān)系，可以分為變動(dòng)性訂貨成本（差旅費(fèi)等）和固定性訂貨成本（采購機(jī)構(gòu)的基本開支，用F1表示）。 D存貨年需要量;Q每次進(jìn)貨量;K每次訂貨的變動(dòng)成本 （2）購置成本，等于采購單價(jià)（用U表示）乘以采購數(shù)量，即購置成本為DU。注意，在一定時(shí)期進(jìn)貨總量既定的條件下，無論企業(yè)采購次數(shù)如何變動(dòng)，存貨的購置成本通常保持相對穩(wěn)定（假定物價(jià)不變且無采購數(shù)量折扣），因而屬于決策的無關(guān)成本。,儲存成本（TCc）,儲存成本，是指企業(yè)為保持存貨而發(fā)生的成本。 按照其與儲存數(shù)額的關(guān)系，可以分為變動(dòng)性儲存成本和固定性儲存成本（用F2表示）。其中，前者屬于決策的相關(guān)成

20、本，后者屬于決策的無關(guān)成本。,缺貨成本（TCs）,缺貨成本，是指因存貨不足而給企業(yè)造成的損失。包括直接損失和間接損失。 若允許缺貨，則缺貨成本與存貨數(shù)量反向相關(guān)，屬于決策的相關(guān)成本。 若不允許缺貨，則缺貨成本為0。,三、存貨控制方法,存貨決策的內(nèi)容： 決定進(jìn)貨項(xiàng)目； 選擇供應(yīng)單位； 決定進(jìn)貨時(shí)間； 決定進(jìn)貨批量。 財(cái)務(wù)部門要做的是決定進(jìn)貨時(shí)間和決定進(jìn)貨批量。,（一）規(guī)?？刂?經(jīng)濟(jì)訂貨量：使存貨總成本最低的進(jìn)貨批量。,1、經(jīng)濟(jì)訂貨量基本模型,經(jīng)濟(jì)訂貨量基本模型的七個(gè)假設(shè)： （1）能及時(shí)補(bǔ)充存貨，即存貨在需要時(shí)可立即取得； （2）能集中到貨，即不是陸續(xù)入庫； （3）不允許缺貨，即無缺貨成本； （4

21、）需求量穩(wěn)定，并且能預(yù)測，即存貨全年需要量為不變的常量； （5）存貨單價(jià)不變，不考慮現(xiàn)金折扣； （6）企業(yè)現(xiàn)金充足，不會因現(xiàn)金短缺而影響進(jìn)貨； （7）所需存貨市場供應(yīng)充足，任何時(shí)候都可以買到。,決策相關(guān)成本,變動(dòng)訂貨成本=年訂貨次數(shù)每次訂貨成本 變動(dòng)儲存成本=年平均庫存量單位存貨的年儲存成本,相關(guān)成本與進(jìn)貨批量的關(guān)系,（1）經(jīng)濟(jì)訂貨量（Q*）基本模型： （2）基本模型演變形式 每年最佳訂貨次數(shù) 存貨總成本 最佳定貨周期 經(jīng)濟(jì)訂貨量占用資金 存貨平均占用資金=年平均庫存單位購置成本,2、基本模型的擴(kuò)展,（1）訂貨提前期與再訂貨點(diǎn) 再訂貨點(diǎn)（R）交貨時(shí)間（L）日平均需用量(d) 訂單雖然提前發(fā)出，

22、但訂貨間隔時(shí)間、訂貨批量、訂貨次數(shù)不變，故訂貨提前期對經(jīng)濟(jì)訂貨量并無影響。,經(jīng)濟(jì)訂貨量的確定：與基本模型一致。 訂貨提前期對經(jīng)濟(jì)訂貨量并無影響。,（2）存貨陸續(xù)供應(yīng)和使用,設(shè)每批訂貨數(shù)為Q，每日送貨量為P，每日耗用量為d，則： 存貨陸續(xù)供應(yīng)和使用的情況下，經(jīng)濟(jì)訂貨量應(yīng)按下列公式計(jì)算：,與批量有關(guān)的總成本,變動(dòng)訂貨成本=年訂貨次數(shù)每次訂貨成本 變動(dòng)儲存成本=年平均庫存量單位存貨的年儲存成本,訂貨量即為經(jīng)濟(jì)訂貨量,【例題】某零件年需要量16200件，日供應(yīng)量60件，一次訂貨成本25元，單位儲存成本1元/年。假設(shè)一年為360天。需求是均勻的，不設(shè)置保險(xiǎn)庫存并且按照經(jīng)濟(jì)訂貨量進(jìn)貨，則下列各項(xiàng)計(jì)算結(jié)果中

23、錯(cuò)誤的是（）。 A.經(jīng)濟(jì)訂貨量為1800件 B.最高庫存量為450件 C.平均庫存量為225件 D.與進(jìn)貨批量有關(guān)的總成本為600元,【答案】本題考查存貨經(jīng)濟(jì)批量模型下有關(guān)指標(biāo)的計(jì)算。根據(jù)題目，可知是存貨陸續(xù)供應(yīng)和使用的模型，經(jīng)濟(jì)訂貨量2251620060/（6045）1/21800（件），A正確； 最高庫存量18001800（16200/360）/60450（件），B正確； 平均庫存量450/2225（件），C正確； 與進(jìn)貨批量有關(guān)的總成本22516200（6045）/601/2450（元），D不正確。,（3）保險(xiǎn)儲備,保險(xiǎn)儲備的含義-按照某一訂貨量和再訂貨點(diǎn)發(fā)出訂單后，如果需求增大或送貨延遲，就會發(fā)生缺貨或供貨中斷。為防止由此造成的損失，就需要多儲備一些存貨以備應(yīng)急之需，稱為保險(xiǎn)儲備。 考慮保險(xiǎn)儲備的再訂貨點(diǎn)=交貨時(shí)間平均日需求量+保險(xiǎn)儲備 =Ld+B 保險(xiǎn)儲備確定的原則：使保險(xiǎn)儲備的儲存成本及缺貨成本之和最小儲存成本保險(xiǎn)儲備單位儲存成本缺貨成本 期望缺貨量單位缺貨成本年訂貨次數(shù)相關(guān)總成本保險(xiǎn)儲備成本+缺貨成本,【例】假定某存貨的年需要量D=3600件，單位儲存變動(dòng)成本KC=2元，單位缺貨成本Ku=4元，交貨時(shí)間L=10天，已經(jīng)計(jì)算出經(jīng)濟(jì)訂貨量Q=300件，每年訂貨次數(shù)N=12次。交貨期內(nèi)的存貨需要量及其概率分布如下。 需要