1、固定資產減值準備及盈余管理問題探究一、盈余管理與資產減值（一）盈余管理概述關于盈余管理”的定義有許多種，其中，Katherine Schipper 認為，管理者為了獲得一定的個人利益對財務報告施加控制。 WilliamR. Scott認為經營者對會計政策的選擇方面很感興趣，若是 可以自行選擇，很顯然他們會將那些更符合自身或企業(yè)利益需求的會 計政策作為自己的選擇。企業(yè)的管理層和董事會是實施盈余管理的主 體，其盈余管理的目標主要就是實現主體利益的最大化。雖然不同的 主體實施盈余管理的動機并不一定相同，但是盈余管理的主體對企業(yè) 的對外信息披露和會計制度的制定有著重大影響。企業(yè)的對外報告包 括財務狀況

2、、經營業(yè)績等信息，其中會計收益是企業(yè)實施盈余管理的 對象，通過改變交易確認時間、變更會計政策或會計估計等方法調整 會計收益實現主體利益最大化。因此，本文將盈余管理理解為主體在 會計準則許可的前提下，通過調整對外報告的財務信息，從而實現更 高收益的行為。李吉棟認為，盈余管理是主體為得到個人或局部利益 而產生的一系列行為1。例如，對于一些缺乏公允的交易上盈余管理 主體依據主觀判斷選擇會計處理方法是利于自身的，但這種行為會使 得對外財務報告無法真實的反映企業(yè)的盈利能力及財務狀況。我國大 多數學者都認為會計準則是實施盈余管理的前提基礎，在缺乏約束的 情況下，盈余管理將會成為追求個人利益的手段。本文采用

3、的是李吉 棟的定義。（二）固定資產減值概述新會計準則規(guī)定，為生產商品、提供勞務等持有的，并且使用壽 命超過一個會計年度的有形資產即為固定資產。資產減值表現為資 產的可收回金額小于其賬面價值。當出現固定資產的預計可收回金額 比賬面價值低的情況時，應當將兩者之間的差額記為固定資產減值損 失。資產減值提供了衡量資產真實價值的尺度，通過將高于實際價值 部分的賬面價值記為減值損失，在一定程度上為會計資料的真實性提 供保證，有利于會計信息使用者進行投資決策。在判斷未來經濟利益 流入時可以依據資產減值損失資產減值損失，減值損失信息也可以幫 助企業(yè)及時調整經營計劃。合理的減值損失的計提也加速企業(yè)的資產 更新，

4、提高企業(yè)的資產管理能力和資產的使用效率，真實反映企業(yè)未 來的盈利能力，提高企業(yè)的風險防范能力，客觀反映資產的公允價值 及其財務狀況，本文主要涉及的是固定資產減值準備的計提與盈余管 理的問題。二、上市公司進行盈余管理現狀分析許多文獻通過理論與實例相結合的研究，從相關理論出發(fā)，總結 了資產減值與盈余管理問題的國內外研究現狀，根據我國深滬兩主板 部分上市公司的年度財務報告中披露的盈利和減值數據，分析了上市 公司實施盈余管理的原因，并提出了關于防范此類行為的幾點建議。 例如，王嘉文通過對被特別處理的上市公司利用減值損失的情況進行 分析，指出了現行準則在公允價值和資產的分組等方面的確定標準仍 存在缺陷，

5、并提出了改進意見。李文，張璐認為應當不斷規(guī)范和修 訂資產減值準則、優(yōu)化公司治理結構、加強資產減值外部審計監(jiān)督， 從而減少上市公司實施盈余管理的行為。新會計準則出臺以來，不 少學者研究了新會計準則關于資產減值的相關規(guī)定對于盈余管理的 影響，并主要得出了如下結論：（1）上市公司對固定資產和無形資產 等計提減值準備方面比之前更嚴謹。例如，張丹指出新會計準則的實 施使上市公司通過運用相關的減值政策實施盈余管理的行為受到了 限制。周慶巖指出現行的會計準則實施減少了企業(yè)利用資產減值政 策實施盈余管理的空間7。（2）新準則實施之后，具有防虧動機和扭 虧動機的上市公司通過計提資產減值損失實施盈余管理的現象依然

6、 存在，只是實施盈余管理的方式有些改變。潘登對滬深兩市的部分制 造業(yè)上市公司進行了數據分析，他發(fā)現當年出現虧損狀況的上市公司 更可能實施盈余管理。（3）在資產減值準則實施后，期望通過夸大 虧損或者平滑利潤以減輕以后期間盈利負擔的上市公司，仍然存在通 過計提資產減值損失進行盈余管理的行為，但是因為固定資產減值準 備等在計提以后的會計期間不得轉回，所以上述兩類上市公司通常會 通過計提或轉回存貨和應收賬款的減值損失實施盈余管理。付蘊英， 唐菊香指出新準則出臺后，控制短期資產減值損失的計提、轉回成為 了盈余管理的重要方式9。（4）新會計準則規(guī)定，對無法單獨實現收 益的單項資產，其資產減值損失按其所屬資

7、產組進行計量。然而在會 計實務中，通常大多數上市公司的對外報告的信息中顯示其并沒有以 資產組為基礎計提減值損失，可見確認資產組對上市公司來說是有一 定困難的。（5）雖然新會計準則中提出企業(yè)的“重大資產減值損失”是 需要披露其可收回金額確認的方法，但是未對“重大”的程度做出硬 性的規(guī)定。在會計實務中，盡管許多的上市公司都或多或少的計提或 轉回了資產減值準備，但是很少披露其中“可收回金額”的確認方法， 這給上市公司實施盈余管理提供了空間，這使得對外報告難以給信息 使用者提供其真實的經營和財務狀況信息。因此，也有一些文獻針對 這些問題提出了建議。其中，向霞介紹了在新準則環(huán)境下，企業(yè)應當 如何正確的實

8、施盈余管理，以及如何促進廣大公眾投資者等利益相關 者有效識別上市公司的不當盈余管理行為10下文在綜合了上述文獻 的研究內容的基礎上，通過統計分析了樣本公司的資產減值計提和盈 利情況的相關數據統計分析，研究不同盈利特征下的企業(yè)是否具有盈 余管理動機，如果有，具有怎樣的盈余管理特點，并揭示了上市公司 盈余管理的原因及上市公司利用該準則進一步盈余管理的空間。三、上市公司利用資產減值實施盈余管理的原因（一）會計準則不夠完善2006年的新會計準則相較于之前有諸多不同，關于非流動資產 的規(guī)定限制了部分上市公司通過計提或轉回減值實施盈余管理的行 為。但是，新準則在遏制通過固定資產等實施盈余管理行為的同時，

9、有可能會出現新的盈余管理方法，例如計提或轉回存貨等流動資產的 減值損失，這同樣給為盈余管理提供了空間。（二）公司治理結構不盡合理公司治理結構對盈余管理的方式和動機有著重大的影響，進而會 使對外報告的會計信息產生變化。相對地，盈余管理同時也對治理結 構有著制約作用。例如，李文提到的，“高管人員的持股越多，他們 具有更可能去粉飾報表，并期望獲取更多的私人利益”5。如果公司的總經理是股東，那么其自身的利益便可以與公司的整 體利益相一致，進而操縱利潤的行為就會減少，即上市公司的盈余管 理行為也會減少。因此，當上市公司的薪酬激勵機制完善時，盡管公 司的代理成本上升，但是高管人員實施盈余管理的行為便會相對

10、減少， 總之二者相互影響、相互制約。（三）外部監(jiān)督的有效性不足目前中國的市場經濟體制還不發(fā)達，資產評估的標準也還不健全， 因而“公允價值”的確定在實務中一直存在爭議，尤其在確定資產的 某資產組的可收回金額時，由于有不確定性因素，獲取客觀科學的數 據是最困難的部分。如果將公平交易的協議價格作為公允價值，不一 定能反映資產當時的真實價值，因為銷售價格在市場上受到許多其他 因素影響。一方面，市場中可能對同一商品反映出不同的價格，這樣 便會使公允價值具有較大的操作空間；另一方面，關于未來的現金流 量現值的確定需要對貼現率和現金流量所作出的估計，存在不確定性。 對于資產公允價值的確定，最終可能會由于會計

11、人員判斷的主觀性而 表現出不公允，進而可能使上市公司隨意計提資產減值損失的情況發(fā) 生。總體而言，對上市公司所計提的各項資產減值準備的真實度實施 審查的難度是很大的。其中有兩方面的原因，一方面在確定資產減值 損失金額的過程中存在的主觀判斷較多。另一方面，在會計實務中， 若是企業(yè)管理當局為了應對外部審計人員的審計檢查，他們便可能為 此提供虛假的財務信息。在短時間內，要求外部審計人員發(fā)現其中的 問題是存在一定困難的。除此之外，審計是會計師事務所目前的主要 收入項目，難以避免一些會計師事務所為了吸引客戶為被審計的單位 提供有利于被審計單位的審計報告。四、關于上市公司利用固定資產減值進行盈余管理的防范和

12、建議從上述分析可以看出，雖然新會計準則的實施的確或多或少地限 制了上市公司利用資產減值損失實施盈余管理的行為，但是不得不承 認目前準則結構還不夠健全。有關部門應提升信息公開的透明度，加 快制定相應的制度和實施細則，并在實際應用過程中不斷晚上和補充。 與此同時，相關部門還應該提高監(jiān)管檢查的力度，努力提升信息的可 信度。具體措施如下：（一）加快制定和完善會計準則，并提高其可操作性。首先，有關部門應當加快完善關于資產減值準備轉回的相關準則， 例如，明確規(guī)定以減少會計人員通過主觀判斷導致的不良后果，明確 資產組的劃分標準。2006頒布的新準則規(guī)定，對無法單獨實現收益 的單項資產，其資產減值損失按其所屬

13、資產組進行確認。然而，會計 實務中，尤其對那些擁有的產品種類較多的上市公司來說，確認資產 組存在一定的困難，同時企業(yè)有可能通過主觀判斷劃分資產組實現控 制利潤的目的。新會計準則提出企業(yè)應該披露“重大資產減值損失” 的可收回金額確認的方法，但是未對“重大”的程度做出硬性的規(guī)定。（二）規(guī)范資產減值賬戶設置并加強會計人員的綜合素質新會計準則對固定資產的減值損失做出規(guī)定是硬性的，同時也存 在著不容忽視的缺點。若已計提減值的固定資產在之后出現價值回升 的情況，那便會使該項固定資產的實際價值高于賬面價值，出現資產 虛低的情況，這可靠性相違背。因此，將恢復的資產減值在報表中單 獨予以反映，可使得減值的計提與轉回更透明。在會計核算的各個程 序中，都需要會計人員專業(yè)判斷的參與。但是我們無法保證每一位會 計人員的職業(yè)素質都非常高，因而有必要提高會計從業(yè)人員的職業(yè)素 質。通過對會計