基金從業(yè)資格證之私募股權投資基金基礎知識試題附答案（重點題）

單選題（共50題）1、(2017年)投資者投資股權投資基金的重要前提是（）。A.受到基金管理人開展的投資者教育B.充分調研，審慎選擇基金管理人C.基金管理人了解自身的投資需求D.獲取到投資基金擬投資項目信息【答案】B2、（2018年真題）根據基金服務業(yè)務管理相關要求，基金服務機構有義務向中國證券投資基金業(yè)協(xié)會報送該機構的相關信息，需要報送的內容包括（）A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】A3、下列不屬于股權投資基金現金流量模式的主要因素的是（）。A.繳款安排B.未投資資本C.收益分配約定D.補繳細則【答案】D4、某美元基金投資境內未上市企業(yè)，可以采用的退出方式是（）。A.Ⅰ.Ⅱ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅱ.Ⅲ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D5、(2017年)人民幣股權投資基金是指依據中國法律在中國境內設立的主要以人民幣對中國境內（）進行投資的股權投資基金。A.公開交易股權B.非公開交易股權C.成長性企業(yè)股權D.中小企業(yè)股權【答案】B6、下列關于公司型股權投資基金的減資的表述中，錯誤的是（）。A.Ⅱ、ⅢB.Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】B7、關于清算退出，以下描述錯誤的是（）A.清算退出主要有兩種方式：解散清算、破產清算B.解散清算是公司因經營期滿，或者因經營方面的其他原因致使公司不宜或者不能繼續(xù)經營時，自愿或被迫宣告解散而進行的清算C.通過破產清算方式退出的，股東收回全部投資的可能性極小，一般情況下甚至會損失全部投資D.公司解散清算的，有限責任公司的清算組由董事組成【答案】D8、股權投資基金的（），是指在基金存續(xù)期限面臨終止的情況下，相關主體按照法律法規(guī)規(guī)定和基金合同約定的方式、程序對基金的資產、負債、權益等進行全面的清理和處置的行為。A.分配B.清算C.變現D.估價【答案】B9、有限合伙協(xié)議未約定或者約定不明確的，由（）決定。A.普通合伙人協(xié)商B.有限合伙人協(xié)商C.部分合伙人協(xié)商D.合伙人協(xié)商【答案】D10、股權投資基金項目的來源不包括（）。A.跟蹤和研究國內外新技術的發(fā)展趨勢以及資本市場的動態(tài)，通過資料調研、項目庫推薦、訪問企業(yè)等方式尋找項目信息B.與國內外股權投資機構結為策略聯(lián)盟，實現信息共享，聯(lián)合投資C.依托間接投資機會，具有貼近二級投資市場的特點D.依托創(chuàng)新證券投資銀行業(yè)務、收購兼并業(yè)務、國際業(yè)務衍生出來的直接投資機會，具有貼近一級投資市場、退出渠道暢通、資金回收周期短以及投資回報豐厚等特點【答案】C11、每股價值除以每股收益得到的數值，是常用來評估股價水平是否合理的指標之一，它被稱為（）。A.市凈率B.市盈率C.市現率D.市銷率【答案】B12、私募基金管理人應當堅持（）符合專業(yè)化經營要求。A.公開原則B.專業(yè)化管理原則C.公正原則D.公平原則【答案】B13、股權投資基金管理人在違反私募投資基金信息披露管理辦法時，中國證券投資基金業(yè)協(xié)會可采取如下哪些自律管理措施()A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】A14、下列（）屬于私募基金特殊風險。A.稅收風險B.募集失敗風險C.基金運營風險D.外包事項所涉風險【答案】D15、公司型基金分配時為（），即按年度繳納公司所得稅之后，按照公司章程中關于利潤分配的條款進行分配，收益分配的時間安排靈活性相對較低；同時，公司型基金的稅后利潤分配，如嚴格按照《公司法》，需在虧損彌補（如適用）和提取公積金（如適用）之后，分配順序的靈活性也相較低。A.“先稅后分”B.“先分后稅”C.“不分先后”D.“隨意處理”【答案】A16、盡職調查中業(yè)務調查包括（）。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅱ.Ⅲ.ⅣC.Ⅰ.ⅣD.Ⅰ.Ⅱ【答案】A17、股權投資基金投資后項目監(jiān)控管理的指標不包括（）。A.公司戰(zhàn)略與業(yè)務定位B.經營風險控制情況C.產品銷售與市場開拓情況D.公司治理情況【答案】C18、某股權投資基金擬投資A公司，A公司的管理層承諾投資當年的凈利潤為1．2億元，如果A公司按照息稅前利潤的6倍進行估值，所得稅稅率為25％，利息每年2000萬元，則A公司的價值為（）億元。A.5B.6.8C.10.8D.12【答案】C19、企業(yè)在全國股轉系統(tǒng)掛牌的決策改制階段，關鍵工作是股改。下列不屬于股改的步驟的是（）。A.簽署發(fā)起人協(xié)議B.召開股份公司創(chuàng)立大會C.召開第一屆股東會第一次會議D.召開第一屆董事會第一次會議【答案】C20、明確投資人與管理人之間的權利義務關系,基金合同通常應對以下內容作出規(guī)定（）A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.ⅤB.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤC.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.ⅤD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】C21、（），就是由管理人自行擬定基金募集推介材料、尋找投資者的基金募集方式。A.委托募集B.委派募集C.自行募集D.間接募集【答案】C22、關于合伙型股權投資基金，以下表述錯誤的是（）。A.本質上是種合伙關系B.有限合伙企業(yè)是企業(yè)所得稅的納稅主體C.普通合伙人既可以自任基金管理人，亦可以委托第三方任基金管理人D.有利于避免雙重納稅【答案】B23、不屬于股權投資基金清算必要程序的是（）A.支付清算費用B.編制清算報告C.成立清算小組D.舉行合伙人會議決議投資退出事項【答案】D24、下述行為中，符合股權投資基金委托募集行為概念的是（）。A.某基金管理人通過第三方P2P平臺完麒發(fā)起的股權投資基金的募集工作B.某基金管理人舉辦高凈值投資者會議并向高凈值投資者推介其發(fā)起的股權投資基金C.某基金管理人委托另一家登記的基金管理人募誠立一只股權投資基金D.某基金管理人委托取得基金銷售資格且是中國證券投資基金協(xié)會的會員(某商業(yè)銀行)，為其募集一只股權投資基金【答案】D25、私募股權投資基金一般是從事（）公司股權投資的基金。A.上市B.新興C.非上市D.成熟【答案】C26、（）是指目標公司的其他股東欲對外出售股權時，作為老股東的股權投資基金在同等條件下有優(yōu)先購買權。A.優(yōu)先認購權B.反攤薄C.隨售權D.第一拒絕權【答案】D27、在完成基金風險提示后，募集機構應當要求投資者提供必要的資產證明文件或收入證明。這屬于股權投資基金募集流程中的（）步驟。A.特定對象的確定B.投資者適當性匹配C.基金風險揭示D.合格投資者確認【答案】D28、下列募集機構從業(yè)人員告知投資者股權投資基金轉讓條件的行為中，正確的是（）。A.募集機構從業(yè)人員口頭告知投資者股權投資基金轉讓的條件B.募集機構從業(yè)人員代替投資者抄寫股權投資基金轉讓條件，并代其簽名C.募集機構從業(yè)人員僅讓投資者認真閱讀股權投資基金轉讓的條件D.募集機構從業(yè)人員讓投資者單獨抄寫股權投資基金轉讓條件，并讓其簽名【答案】D29、股權投資基金管理人應當于每個會計年度結束后的（）個月內，向中國證券投資基金業(yè)協(xié)會報送經會計師事務所審計的年度財務報告和所管理股權投資基金年度投資運作基本情況。A.4B.3C.1D.2【答案】A30、有限合伙企業(yè)的清算人由（）擔任；經全體合伙人過半數同意，可以自合伙企業(yè)解散事由出現后十五日內指定一個或者數個合伙人，或者委托第三人，擔任清算人。A.全體發(fā)起人B.全體有限合伙人C.全體合伙人D.全體普通合伙人【答案】C31、（）是整個盡職調查的核心。A.財務盡職調查B.業(yè)務盡職調查C.法律盡職調查D.風險調查【答案】B32、下列不屬于中國證券投資基金業(yè)協(xié)會權責的是（）。A.制定和實施私募基金行業(yè)自律規(guī)則，監(jiān)督、檢查會員及其從業(yè)人員的執(zhí)業(yè)行為B.建立私募基金管理人登記、私募基金備案管理信息系統(tǒng)C.對違反相關法規(guī)的私募機構采取責令改正、監(jiān)管談話、出具警示函、公開譴責等行政監(jiān)管措施D.建立投訴處理機制，受理投資者投訴，進行糾紛調解【答案】C33、某全國中小企業(yè)股份轉讓系統(tǒng)股票投資者，委托主板券商按照15元/股的價格，購買A、股票數量1億股，該委托方式屬于（）A.定量委托B.競價委托C.定價委托D.成交確認委托【答案】C34、極大地促進創(chuàng)業(yè)投資基金發(fā)展的政策措施有（）。A.ⅠB.Ⅰ、ⅡC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】D35、（2021年真題）根據有關稅收優(yōu)惠政革，天使投資個人在試點地區(qū)投資多個初創(chuàng)科技型企業(yè)的，對其中辦理注銷清算的的初創(chuàng)科技型企業(yè)，天使投資個人對其投資額的70%尚未抵扣完的，（）。A.可自注銷清算之日起12個月內抵扣天使投資個人轉讓其他初創(chuàng)科技型企業(yè)股權取得的應納稅所得額B.可自注銷清算之日起36個月內抵扣天使投資個人轉讓其他初創(chuàng)科技型企業(yè)股權取得的應納稅所得額C.不可以抵扣天使投資個人轉讓其他初創(chuàng)科技型業(yè)股權取得的應納稅所得額D.可自注銷清算之日起24個月內抵扣天使投資個人轉讓其他初創(chuàng)科技型業(yè)股權取得的應納稅所得額【答案】B36、盡職調查出于風險發(fā)現的目的，需要考察的內容不包括（）。A.或然債務B.股權瑕疵C.過去的財務業(yè)績D.環(huán)保問題【答案】C37、通常情況下，被投資方出現（）時，履行估值調整條款不會導致其估值降低。A.公司的業(yè)務不穩(wěn)定處于轉型期B.公司階段性達到了約定的經營目標C.公司的主要合作伙伴出現財務危機D.公司的競爭對手【答案】B38、（2016年真題）股權投資基金對被投資企業(yè)的監(jiān)控中，對于尚在開拓市場的早期階段企業(yè)重點監(jiān)控的指標包括（）。A.Ⅰ、Ⅱ、ⅣB.Ⅰ、Ⅲ、ⅣC.Ⅰ、Ⅱ、ⅢD.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】C39、最適用于清算價值法進行估值的企業(yè)是（）A.某資不抵債、經營停滯的有色金屬開采企業(yè)B.某經營良好的商業(yè)零售企業(yè)C.某正常持續(xù)運營中的機械制造企業(yè)D.某軟件開發(fā)企業(yè)【答案】A40、在對電子商務A公司做財務盡調時，按照市銷率2倍進行估值。A公司全年平臺銷售8億元,獲得銷售傭金4000萬，稅后凈利潤400萬元,則該電子商務公司的估值為（）A.800萬元B.2.8億元C.16億元D.8000萬元【答案】C41、下列關于企業(yè)價值/息稅前利潤倍數法的企業(yè)價值計算的說法錯誤的是（）。A.息稅前利潤對應的價值是企業(yè)價值（EV）B.企業(yè)價值/息稅前利潤倍數法受資本結構的影響C.企業(yè)價值/息稅前利潤倍數法的企業(yè)價值計算公式為：EV=EBITx（EV/EBIT倍數）D.息稅前利潤（EBIT）=凈利潤+所得稅+利息【答案】B42、服務機構的注冊資本發(fā)生變更的，應當自變更發(fā)生之日起（）個工作日內向基金業(yè)協(xié)會更新登記信息。A.5B.7C.10D.15【答案】C43、股權投資基金募集的一般流程的順序是（）。A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、ⅣB.Ⅱ、Ⅰ、Ⅳ、ⅢC.Ⅲ、Ⅱ、Ⅳ、ⅠD.Ⅱ、Ⅳ、Ⅲ、Ⅰ【答案】B44、企業(yè)的監(jiān)控指標中接近盈利/盈利階段的業(yè)務指標有（）。A.Ⅰ.ⅡB.Ⅱ.ⅣC.Ⅱ.ⅢD.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】D45、內部控制在股權投資基金的（）等各個環(huán)節(jié)中貫穿始終。A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.ⅣB.Ⅰ.Ⅱ.ⅢC.Ⅰ.Ⅱ.ⅣD.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】A46、某股權投資基金正在進行募集，A機構為該只基金的管理人，為本只基金準備了推介材料。對于推介材料中的相關內容，以下符合相關法律法規(guī)要求的表述為（）。A.“A機構作為全國最專業(yè)的股權投資基金管理人，具備優(yōu)秀的過往業(yè)績”B.“A機構作為本基金之管理人，進一步向投資者承諾本基金的年化收益率將不低于10%”C.“A機構作為基金管理人具有卓越的運營管理能力，其管理下的該基金將是追求安全、較高收益投資的不二選擇?！狟同業(yè)機構推薦”D.“本基金作為私募股權投資基金，風險等級較高，請投資者仔細閱讀并知悉相關投資風險”【答案】D47、股權投資基金財務盡職調查強調發(fā)現企業(yè)的投資價值和（），注重對企業(yè)未來價值和（）的合理預測。A.經營風險；成長性B.經營風險；盈利性C.潛在風險；成長性D.潛在風險；盈利性【答案】C48、