于穩(wěn)定。然而主要經(jīng)濟體的發(fā)展前景依然將面臨一些挑戰(zhàn)，發(fā)達國家和發(fā)展中國家的制造業(yè)發(fā)展路徑將更為分化。同時，綠色化、智能化、高端化的新趨勢也將給新興經(jīng)濟體帶來新挑戰(zhàn)。在2024年，至少應(yīng)當(dāng)關(guān)注以下幾個關(guān)鍵問題：全球化趨勢遇阻的背景下，區(qū)域自由貿(mào)易協(xié)定由西向東轉(zhuǎn)移；發(fā)達國家政策逐漸偏向保護主義，發(fā)展中國家積極擁抱開放合作；綠色化成為全球工業(yè)發(fā)展新趨勢，發(fā)展中國家需面對更高綠色壁壘；發(fā)展中國家工業(yè)高端化不可避免，仍需克服被發(fā)達國家技術(shù)限制；工業(yè)智能化持續(xù)成為各國發(fā)展重點，但數(shù)字鴻溝或?qū)⒎糯笾圃鞓I(yè)發(fā)展差距。為了應(yīng)對上述問題，我們應(yīng)當(dāng)持續(xù)堅持高水平對外開放，反哺國內(nèi)制造業(yè)體系發(fā)展；強化制造業(yè)自主創(chuàng)新能力，技術(shù)發(fā)展推動新型工業(yè)化；進一步完善雙碳相關(guān)體系，落實好新時代高質(zhì)量發(fā)展；深化工信領(lǐng)域國家間合作，持續(xù)共建回顧2023年，保護主義影響著全球經(jīng)濟的復(fù)蘇，地緣沖突的風(fēng)險威脅著國際供應(yīng)鏈的穩(wěn)定性，后疫情時代的全球制造業(yè)走過了充滿挑戰(zhàn)的一年。展望2024年，整體制造業(yè)形勢將趨于穩(wěn)定，但由于一些主要國家和經(jīng)濟體面臨的復(fù)蘇挑戰(zhàn)依然較大，制造業(yè)的整體發(fā)展速度將趨緩。我們預(yù)計，2024年亞太地區(qū)的區(qū)域經(jīng)貿(mào)一體化將比西方更活躍；保護主義和開放合作的理念沖突將在發(fā)達國家和發(fā)展中國家之間更為顯著；綠色化將帶來新的國際工業(yè)碳排放標(biāo)準(zhǔn)；新興經(jīng)濟體的產(chǎn)業(yè)高端化將受到更多挑戰(zhàn)；產(chǎn)業(yè)鏈智能化將繼續(xù)成為各國發(fā)展重心。建議堅持高水平對外開放，強化自主創(chuàng)新能力，完善雙碳相關(guān)體系建設(shè)，深化工信領(lǐng)域?qū)ν馐站o的情況下通貨膨脹有所緩和。中國、美國、英國等制造業(yè)大國的通貨膨脹率在2023年均呈現(xiàn)出下降的趨勢。通貨膨脹的緩慢下降增強了各國對經(jīng)濟復(fù)蘇的預(yù)期，有助于全球制造業(yè)穩(wěn)定增長。二是政策收緊開始產(chǎn)生負面影響，各國經(jīng)濟增速預(yù)計小幅下降。展望2024，全球制造業(yè)增賽迪智庫2、制造業(yè)回流和新工業(yè)革命深入推進，全球制造業(yè)直接投資將持續(xù)增長達國家持續(xù)推動制造業(yè)回流，各國試圖推進再工業(yè)化解決產(chǎn)業(yè)空心化困境，增加對本國制造業(yè)的投資。二是新工業(yè)革命深入推進，人工智能、大數(shù)據(jù)等新技術(shù)與制造業(yè)深度融合，改變了制造業(yè)國際競爭的籌碼。各國紛紛加大對高技術(shù)產(chǎn)業(yè)的投資，爭奪新工業(yè)革命中的領(lǐng)導(dǎo)權(quán)。我們預(yù)放緩因素導(dǎo)致全球供應(yīng)下降，從而降低了貿(mào)易增長。據(jù)WTO統(tǒng)計，作為全球供賽迪智庫2、金磚國家制造業(yè)呈現(xiàn)小幅波動，或?qū)⒊霈F(xiàn)回受部分需求提前釋放等因素影響，中國制造業(yè)PMI景氣水平有所短52.7、54.5、53.8，盡管受到俄烏沖突和經(jīng)濟制裁等不利因素的影響，俄羅斯制造業(yè)PMI也始終保持在榮枯線以上，展現(xiàn)出一定韌性;印度制造南非則處于較為明確的收縮區(qū)間。金磚機制擴員后，工業(yè)增加值占全球四分之一，制造業(yè)增加值占三分之一，2024年金磚國家制造業(yè)有望出現(xiàn)八到十月，東盟國家制造業(yè)PMI分別為51、49.6、49.6，降至榮枯線附近。從東盟主要國家看，菲律賓和新加坡十月PMI分別為52.4和50.皆處于擴張狀態(tài)。泰國和馬來西亞或成為東盟制造業(yè)放緩主因。泰國PMI從4月的60.4高位跌落至47.5，連續(xù)6個月下滑；馬來西亞PMI則跌至46.8，連續(xù)14個月在榮枯線以下，這主要由于泰國和馬來西亞的內(nèi)需不足導(dǎo)致。隨著RCEP全面生效，政策紅利不斷釋放，半導(dǎo)體行業(yè)周期性回暖以及外部需求好轉(zhuǎn)，產(chǎn)業(yè)鏈整體的調(diào)整將有利于東盟制造業(yè)在未來一賽迪智庫隨著全球供應(yīng)鏈的調(diào)整和恢復(fù)，拉美國家經(jīng)濟活動加快恢復(fù)，制造業(yè)呈現(xiàn)一定復(fù)蘇跡象。2023年十月，巴西、哥倫比亞、墨西哥等主要國家的制造業(yè)PMI分別為49、48.6，47.8、48.1，49.8、52.1，保持持平且略有上升態(tài)勢。由于拉美地區(qū)泛美制造業(yè)生態(tài)圈逐步建立，制造業(yè)發(fā)展受美國“近岸外包”戰(zhàn)略、《美墨加協(xié)定》等政治環(huán)境影響較大，建議5、非盟制造業(yè)呈波動趨穩(wěn)態(tài)勢，復(fù)蘇仍面臨諸多挑戰(zhàn)2023年三季度以來，非洲制造業(yè)PMI走勢波動明顯，且均在枯榮線下，但10月升至50.6，結(jié)束下降走勢。從主要國家看，10月尼日利亞制造業(yè)PMI增速緩慢，埃及持平，南非呈降幅收窄態(tài)勢。非盟憑借其資源優(yōu)勢和人口優(yōu)勢有望繼續(xù)保持平穩(wěn)復(fù)蘇。但面臨全球需求收縮、通脹、債在拜登政府力推制造業(yè)回流作為對外經(jīng)濟政策下，美國制造業(yè)呈現(xiàn)復(fù)蘇前景。2023年，美國制造業(yè)PMI10月錄得50，相較于前值49.8略有提升，已經(jīng)呈現(xiàn)擴張態(tài)勢。拜登政府重金補貼和激勵政策雙管齊下，盡管美國在制造成本上不具備競爭力，美國制造業(yè)回流的速度不斷加快，制造業(yè)進口依賴度明顯降低，外商投資已超過疫情前水平，制造業(yè)建設(shè)支出明顯加速?？紤]到美國制造業(yè)回流進一步發(fā)力，我們預(yù)測2024年美賽迪智庫德國制造業(yè)發(fā)展持續(xù)走弱。在地緣政治沖突的持續(xù)影響下，上游能源價格居高不下，供應(yīng)鏈瓶頸仍未消除，歐美國家需求疲軟，加之歐元匯率持續(xù)低迷，德國制造業(yè)回暖慘遭拖垮。2023年1-10月，德國制造業(yè)PMI全年低于50，10月錄得40.8，相較去年同一時段數(shù)值更低，說明能源問題依然嚴(yán)重困擾著德國制造業(yè)復(fù)蘇，整體制造業(yè)呈現(xiàn)“崩盤”態(tài)勢。供應(yīng)鏈改善帶來的生產(chǎn)恢復(fù)、價格上漲成為支撐日本制造業(yè)逐步復(fù)蘇的因素。同時，大量日本制造業(yè)企業(yè)回流日本，制造業(yè)回流已見成效。2023年十月日本制造業(yè)PMI錄得48.7，相較前值48.5略有提升。2023年4-9月日本制造業(yè)凈利潤達到11.6425萬億日元，比上年同且首次超過了非制造業(yè)?？紤]到日本制造業(yè)復(fù)蘇迎來諸多利好，我們預(yù)2023年6月，韓國制造業(yè)采購經(jīng)理指數(shù)（PMI）降至47.8，環(huán)比下降0.6%，連續(xù)第12個月整體指數(shù)持續(xù)走低。雖2023年9-10月回升至49.9、49.8，但韓國制造業(yè)在實現(xiàn)復(fù)蘇仍面臨嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。受美聯(lián)儲持續(xù)加息等影響，韓國通脹等經(jīng)濟壓力凸顯。半導(dǎo)體行業(yè)下行周期和美國的壓力導(dǎo)致出口下跌。此外，韓國內(nèi)需不振，投資萎靡等問題交織，制造業(yè)等對眼下，經(jīng)濟全球化機制正面臨重重挑戰(zhàn)，國際貿(mào)易格局巨變，全球化進程進入到阻力較大的深水區(qū)。WTO協(xié)調(diào)機制在大國競爭間已然失賽迪智庫在此背景下，區(qū)域化合作協(xié)議近幾年推出頻率顯著提高，且發(fā)生了易協(xié)定正加強區(qū)域內(nèi)的經(jīng)濟聯(lián)系。2022年正式生效的RCEP作為全球覆蓋疆域最廣、惠及人口最多、經(jīng)貿(mào)規(guī)模最大、最具發(fā)展?jié)摿Φ淖再Q(mào)協(xié)定，連接了中日韓澳新五個亞太大國以及東盟十國，釋放出亞太經(jīng)濟一體化的正面信號。CPTPP同樣是亞太地區(qū)最重要的區(qū)域自貿(mào)協(xié)定之一，其在市場準(zhǔn)入、貿(mào)易便利化、電子商務(wù)和服務(wù)貿(mào)易等方面的開放程度為當(dāng)今最另一方面，2023年初至今，西方國家也正不斷加強對亞太地區(qū)國家的貿(mào)易合作力度。今年三月歐盟委員會提交了“歐盟-新西蘭自貿(mào)協(xié)定”草案，并于此后獲得通過；六月，歐盟與日本就數(shù)字貿(mào)易和經(jīng)濟安全達成合作；七月，英國正式簽署文件加入CPTPP，成為其在歐洲擴容的第一國；八月，歐盟宣布將在未來幾個月內(nèi)締結(jié)歐盟-澳大利亞自由貿(mào)易協(xié)定；九月，美國商務(wù)部公布了“印太經(jīng)濟框架”（IPEF）協(xié)議最終文本，標(biāo)志著美國進一步深化與亞太國家經(jīng)濟合作。展望2024，我們預(yù)計新興且最有發(fā)展?jié)摿Φ淖再Q(mào)協(xié)定基本都將與亞太國家有關(guān)，這將在極大當(dāng)前，發(fā)達國家已經(jīng)不再是開放合作的代言者，反而成為了制造業(yè)和貿(mào)易保護主義的擁躉。以美國為例，其“通脹削減法案”包括3690億美元的清潔能源投資。例如購買電動車、部署光伏設(shè)備、以及在美國本土設(shè)立電動車電池工廠等清潔能源制造業(yè)將同時享受稅收抵免和補貼。去年通過的“芯片法案”也在今年二月正式啟動了其第一輪半導(dǎo)體制造業(yè)的資助。為了應(yīng)對美國的上述法案，歐盟也跟進推出了凈零工業(yè)法案，對綠色工業(yè)相關(guān)產(chǎn)業(yè)鏈在歐盟內(nèi)部的部署進行大額不貼，形成綠色壁壘。可以說，上述三者分別是對不同關(guān)鍵制造業(yè)行業(yè)的補貼戰(zhàn)略，皆另一方面，在發(fā)展中國家之間，開放合作仍然是歷史潮流，互利共贏依然是人心所向。習(xí)近平總書記提出的全球發(fā)展倡議正是推動多邊協(xié)同發(fā)展的榜樣戰(zhàn)略。在此倡議的影響下，中國協(xié)同其它發(fā)展中國家推出了新工業(yè)革命伙伴關(guān)系網(wǎng)絡(luò)，旨在深化數(shù)字化、工業(yè)化、創(chuàng)新、包容和投資領(lǐng)域的國際合作，推動制造業(yè)創(chuàng)新成果向更廣泛的發(fā)展中國家轉(zhuǎn)移。另外，金磚國家合作機制也從原本的“金磚五國”擴展為“金磚+X”。擴容后的金磚機制更能代表發(fā)展中國家的合作愿景，通過更開放賽迪智庫的直接投資和更深入的產(chǎn)業(yè)合作，達成金磚國家制造業(yè)互補式的共同繁榮?？梢哉f，發(fā)展是發(fā)展中國家的第一要務(wù)，發(fā)展中國家群體性崛起的綠色化發(fā)展是全球工業(yè)的新指標(biāo)，也是促進全球可持續(xù)發(fā)展的大勢所趨。一是不少發(fā)達國家或經(jīng)濟體已經(jīng)采用越來越高的標(biāo)準(zhǔn)對工業(yè)生產(chǎn)中的碳排放進行追蹤與清算。如歐盟的碳邊境調(diào)節(jié)機制（CBAM）致力于建立歐盟范圍內(nèi)的碳清算制度，并向來自域外國家的進口工業(yè)商品收取碳價差額。該機制將覆蓋制造業(yè)大宗，包括鋼鐵、水泥、鋁、化肥、電力、氫，及相關(guān)下游產(chǎn)品，以防止工業(yè)生產(chǎn)過程中的“碳泄露”發(fā)生。二是許多發(fā)展中國家也將綠色化可持續(xù)發(fā)展作為重要的國家戰(zhàn)略。目前，中國已經(jīng)將綠色化列為新型工業(yè)化的重要指標(biāo)，并積極落實“雙碳”承諾。需注意的是，對于處在高速工業(yè)化的發(fā)展中國家來說，碳達峰與碳中和所需付出的代價比已經(jīng)工業(yè)化完成的發(fā)達國家更高，且更難隨著發(fā)展中國家的技術(shù)水平不斷進步，其工業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈必然將出現(xiàn)如，我國廣東省的制造業(yè)從家電制造等低利潤產(chǎn)業(yè)已經(jīng)轉(zhuǎn)向新能源汽車、工業(yè)機器人等高端工業(yè)，顯示出非常明確的高端化步伐。二是從區(qū)域視野來看，更多南亞與東南亞的國家承接了中國轉(zhuǎn)移的低端產(chǎn)業(yè)，對這些國家來說也屬于其工業(yè)高端化的路徑。然而，來自發(fā)達國家的技術(shù)封鎖依然是發(fā)展中國家跳出價值鏈低端過程中必須克服的困難。例如，美國在今年十月再次推出“先進計算項目和超級計算機暫行最終規(guī)則在數(shù)字經(jīng)濟的浪潮下，工業(yè)智能化也是世界各國所高度關(guān)注的議題。一是包括中國在內(nèi)的許多發(fā)展中國家已經(jīng)大力投資工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、自動控制等技術(shù)，力求在智能工業(yè)發(fā)展上取得先機。目前，我國的數(shù)字基礎(chǔ)設(shè)施已經(jīng)融入生產(chǎn)、分配、流通、消費和社會服務(wù)管理等各賽迪智庫環(huán)節(jié)，深刻改變著生產(chǎn)方式。二是就全球南北差異而言，數(shù)字鴻溝依然廣泛且顯著地存在。對于廣泛的第三世界發(fā)展中國家，它們可能雖有自己的數(shù)字發(fā)展戰(zhàn)略，卻往往沒有足夠的資金和技術(shù)發(fā)展數(shù)字經(jīng)濟，產(chǎn)業(yè)數(shù)字化管理的滲透率也遠低于期望水平。在人工智能、5G通信、大數(shù)據(jù)等重點領(lǐng)域，絕大多數(shù)第三世界發(fā)展中國家難以跟上技術(shù)迭代。長此以我國應(yīng)持續(xù)堅持制造業(yè)領(lǐng)域的高水平對外開放，以外循環(huán)反哺內(nèi)循環(huán)。一是強化“走出去”，建議依托現(xiàn)有的一帶一路等合作框架擴大現(xiàn)存的制造業(yè)出口規(guī)模和質(zhì)量。力爭在海外做到制造業(yè)標(biāo)準(zhǔn)體系的構(gòu)建；加快以我優(yōu)勢產(chǎn)業(yè)搶占第三世界國家的制造業(yè)市場；打造中國制造的優(yōu)秀品牌效應(yīng)；積極推動我國企業(yè)在各國原材料相關(guān)的海外項目投資落地。二是強化“引進來”，建議持續(xù)擴大外資在華制造業(yè)領(lǐng)域的投資范圍，降低相關(guān)準(zhǔn)入門檻；在國際經(jīng)濟形勢低迷的背景下，重大項目和中小外資兩手同時抓；積極與海外投資實體對接，明確其需求并形成針對界步伐，積極吸收先進經(jīng)驗技術(shù)。建議在5G、人工智能、半導(dǎo)體等關(guān)鍵領(lǐng)域與友華國家的學(xué)術(shù)機構(gòu)及相關(guān)企業(yè)保持高度合作，推進技術(shù)層面的共同進步。二是要在國內(nèi)建立健全的創(chuàng)新生態(tài)體系。建議加快在各地以新興產(chǎn)業(yè)園區(qū)為基礎(chǔ)，與優(yōu)秀高校、智庫達成合作，形成產(chǎn)學(xué)研集群模式，加速成果轉(zhuǎn)換及專利保護。三是要在特定關(guān)鍵領(lǐng)域?qū)τ袧摿Φ膬?yōu)秀企業(yè)加大投資力度。如，在人工智能芯片領(lǐng)域，對有成熟產(chǎn)品或有潛在技術(shù)能力的企業(yè)進行專項補貼。通過在新興領(lǐng)域的專項技術(shù)突破，貫徹為貫徹“雙碳”承諾，落實制造業(yè)新時代高質(zhì)量發(fā)展戰(zhàn)略，我國應(yīng)推動中國碳排放權(quán)交易市場的建設(shè)。建議擴大行業(yè)范圍，深化定價機制，放寬購買限制。二是要深化中國自己的碳稅機制建設(shè)。建議考慮改