企業(yè)集團(tuán)負(fù)債管理制度一、總則（一）目的為加強(qiáng)企業(yè)集團(tuán)負(fù)債管理，優(yōu)化資本結(jié)構(gòu)，有效防范和控制財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，確保集團(tuán)穩(wěn)健運(yùn)營(yíng)，特制定本制度。（二）適用范圍本制度適用于企業(yè)集團(tuán)總部及所屬各子公司。（三）基本原則1.風(fēng)險(xiǎn)可控原則在舉債經(jīng)營(yíng)過程中，充分評(píng)估債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，確保債務(wù)規(guī)模與集團(tuán)償債能力相匹配，將債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制在可承受范圍內(nèi)。2.成本效益原則合理安排負(fù)債結(jié)構(gòu)，降低融資成本，提高資金使用效率，以最小的成本獲取最大的收益。3.統(tǒng)一管理原則集團(tuán)對(duì)負(fù)債實(shí)行統(tǒng)一規(guī)劃、統(tǒng)一決策、統(tǒng)一監(jiān)控，確保負(fù)債管理的規(guī)范性和協(xié)調(diào)性。二、負(fù)債管理職責(zé)分工（一）集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門1.負(fù)責(zé)制定和完善集團(tuán)負(fù)債管理制度、政策和流程。2.編制集團(tuán)年度負(fù)債預(yù)算，匯總審核各子公司負(fù)債預(yù)算。3.監(jiān)控集團(tuán)整體負(fù)債規(guī)模、結(jié)構(gòu)和償債能力，定期進(jìn)行財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)分析和預(yù)警。4.協(xié)調(diào)與金融機(jī)構(gòu)的關(guān)系，辦理融資業(yè)務(wù)，優(yōu)化融資渠道和方式。5.指導(dǎo)和監(jiān)督各子公司負(fù)債管理工作。（二）子公司財(cái)務(wù)管理部門1.貫徹執(zhí)行集團(tuán)負(fù)債管理制度，制定本公司具體的負(fù)債管理實(shí)施細(xì)則。2.編制本公司年度負(fù)債預(yù)算，報(bào)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門審核。3.負(fù)責(zé)本公司負(fù)債業(yè)務(wù)的具體操作，包括融資申請(qǐng)、貸款償還等。4.定期分析本公司負(fù)債狀況，向集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門報(bào)告負(fù)債管理情況。5.配合集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門做好負(fù)債管理相關(guān)工作。（三）其他相關(guān)部門1.戰(zhàn)略規(guī)劃部門：參與集團(tuán)負(fù)債規(guī)模和結(jié)構(gòu)的規(guī)劃，提供戰(zhàn)略層面的建議。2.投資部門：在投資決策過程中，充分考慮負(fù)債因素，評(píng)估投資項(xiàng)目的償債能力。3.法務(wù)部門：審核負(fù)債業(yè)務(wù)相關(guān)合同，提供法律意見，防范法律風(fēng)險(xiǎn)。三、負(fù)債預(yù)算管理（一）預(yù)算編制1.各子公司應(yīng)根據(jù)本公司經(jīng)營(yíng)計(jì)劃、投資計(jì)劃和資金需求預(yù)測(cè)，編制年度負(fù)債預(yù)算草案，明確預(yù)算年度內(nèi)的融資規(guī)模、融資方式、融資時(shí)間、還款計(jì)劃等內(nèi)容。2.集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門匯總審核各子公司負(fù)債預(yù)算草案，結(jié)合集團(tuán)整體戰(zhàn)略目標(biāo)、資金狀況和償債能力，編制集團(tuán)年度負(fù)債預(yù)算方案，報(bào)集團(tuán)管理層審批。3.年度負(fù)債預(yù)算方案經(jīng)批準(zhǔn)后，由集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門下達(dá)各子公司執(zhí)行。（二）預(yù)算執(zhí)行與調(diào)整1.各子公司應(yīng)嚴(yán)格按照集團(tuán)下達(dá)的年度負(fù)債預(yù)算執(zhí)行，不得擅自突破預(yù)算規(guī)模。如因特殊情況需要調(diào)整負(fù)債預(yù)算，應(yīng)提前向集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門提出書面申請(qǐng)，說明調(diào)整原因、調(diào)整內(nèi)容及預(yù)計(jì)影響等。2.集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門對(duì)各子公司的負(fù)債預(yù)算調(diào)整申請(qǐng)進(jìn)行審核，報(bào)集團(tuán)管理層審批。經(jīng)批準(zhǔn)的預(yù)算調(diào)整事項(xiàng)，納入新的年度負(fù)債預(yù)算執(zhí)行。（三）預(yù)算監(jiān)控與分析1.集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門定期對(duì)各子公司負(fù)債預(yù)算執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)控，及時(shí)掌握融資進(jìn)度、資金使用情況和還款計(jì)劃執(zhí)行情況等。2.各子公司應(yīng)每月向集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門報(bào)送負(fù)債預(yù)算執(zhí)行情況報(bào)告，分析預(yù)算執(zhí)行差異原因，提出改進(jìn)措施和建議。3.集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門根據(jù)各子公司負(fù)債預(yù)算執(zhí)行情況報(bào)告，定期編制集團(tuán)負(fù)債預(yù)算執(zhí)行情況分析報(bào)告，為集團(tuán)管理層決策提供依據(jù)。四、融資管理（一）融資決策1.集團(tuán)重大融資事項(xiàng)需經(jīng)集團(tuán)管理層集體決策，決策過程應(yīng)充分考慮集團(tuán)戰(zhàn)略目標(biāo)、財(cái)務(wù)狀況、償債能力、融資成本等因素。2.各子公司融資事項(xiàng)應(yīng)按照集團(tuán)規(guī)定的審批流程進(jìn)行，未經(jīng)批準(zhǔn)不得擅自融資。融資申請(qǐng)應(yīng)包括融資用途、融資規(guī)模、融資方式、融資期限、還款計(jì)劃、融資成本等內(nèi)容。（二）融資方式選擇1.集團(tuán)鼓勵(lì)采用多元化的融資方式，優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)，降低融資成本。常見的融資方式包括銀行貸款、債券發(fā)行、股權(quán)融資、融資租賃等。2.在選擇融資方式時(shí)，應(yīng)綜合考慮融資成本、融資期限、融資條件、資金可得性等因素，結(jié)合集團(tuán)實(shí)際情況進(jìn)行合理選擇。3.對(duì)于銀行貸款，應(yīng)選擇信譽(yù)良好、實(shí)力雄厚的金融機(jī)構(gòu)，爭(zhēng)取優(yōu)惠的貸款利率和貸款條件。對(duì)于債券發(fā)行，應(yīng)符合國(guó)家相關(guān)法律法規(guī)和監(jiān)管要求，合理確定債券發(fā)行規(guī)模、期限和利率。對(duì)于股權(quán)融資，應(yīng)根據(jù)集團(tuán)發(fā)展戰(zhàn)略和股權(quán)結(jié)構(gòu)，選擇合適的融資時(shí)機(jī)和融資對(duì)象。（三）融資操作流程1.融資申請(qǐng)：各子公司根據(jù)經(jīng)營(yíng)需要向集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門提交融資申請(qǐng)，經(jīng)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門審核后報(bào)集團(tuán)管理層審批。2.盡職調(diào)查：對(duì)于重大融資項(xiàng)目，集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門或委托中介機(jī)構(gòu)對(duì)融資項(xiàng)目進(jìn)行盡職調(diào)查，評(píng)估項(xiàng)目的可行性和風(fēng)險(xiǎn)。3.合同簽訂：融資申請(qǐng)經(jīng)批準(zhǔn)后，由集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門或子公司與金融機(jī)構(gòu)簽訂融資合同，明確雙方的權(quán)利和義務(wù)。4.資金到賬：按照融資合同約定，辦理資金到賬手續(xù)，確保資金及時(shí)、足額到位。5.融資后管理：融資后，應(yīng)加強(qiáng)對(duì)資金使用的監(jiān)控和管理，確保資金按規(guī)定用途使用，提高資金使用效率。同時(shí)，按照融資合同約定按時(shí)償還本息，維護(hù)集團(tuán)良好的信用記錄。五、負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)管理（一）風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別與評(píng)估1.集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門應(yīng)定期對(duì)集團(tuán)整體負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行識(shí)別和評(píng)估，分析可能影響集團(tuán)償債能力的因素，如宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境變化、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)加劇、利率波動(dòng)、匯率變動(dòng)等。2.采用定性與定量相結(jié)合的方法，對(duì)負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行評(píng)估，如計(jì)算資產(chǎn)負(fù)債率、流動(dòng)比率、速動(dòng)比率等財(cái)務(wù)指標(biāo)，評(píng)估償債能力；分析債務(wù)期限結(jié)構(gòu)、利率結(jié)構(gòu)等，評(píng)估利率風(fēng)險(xiǎn)和期限錯(cuò)配風(fēng)險(xiǎn)。3.根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估結(jié)果，確定風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，對(duì)高風(fēng)險(xiǎn)負(fù)債項(xiàng)目采取重點(diǎn)監(jiān)控和風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施。（二）風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施1.風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)過高、無法承受的負(fù)債項(xiàng)目，應(yīng)采取風(fēng)險(xiǎn)規(guī)避措施，如拒絕融資申請(qǐng)、提前償還債務(wù)等。2.風(fēng)險(xiǎn)降低通過優(yōu)化負(fù)債結(jié)構(gòu)、合理安排融資期限、選擇合適的融資方式等，降低負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)。例如，縮短短期債務(wù)期限，增加長(zhǎng)期債務(wù)比重；采用固定利率與浮動(dòng)利率相結(jié)合的方式，降低利率風(fēng)險(xiǎn)。3.風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移通過購(gòu)買保險(xiǎn)、簽訂利率互換協(xié)議等方式，將部分負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移給第三方。4.風(fēng)險(xiǎn)承受對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)較低、可控的負(fù)債項(xiàng)目，在集團(tuán)能夠承受的范圍內(nèi)，可以采取風(fēng)險(xiǎn)承受措施，但仍需密切關(guān)注風(fēng)險(xiǎn)變化情況。（三）風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控與預(yù)警1.集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門應(yīng)建立負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控指標(biāo)體系，定期對(duì)各子公司負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行監(jiān)控，及時(shí)發(fā)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)隱患。2.設(shè)定風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警閾值，當(dāng)負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)超過預(yù)警閾值時(shí)，發(fā)出風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警信號(hào)。集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門應(yīng)及時(shí)向相關(guān)子公司和集團(tuán)管理層報(bào)告風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警情況，并提出風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)建議。3.各子公司接到風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警后，應(yīng)立即采取措施進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)排查和整改，制定具體的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)方案，確保負(fù)債風(fēng)險(xiǎn)得到有效控制。六、償債管理（一）償債計(jì)劃制定1.各子公司應(yīng)根據(jù)融資合同約定，結(jié)合本公司經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流狀況，制定詳細(xì)的償債計(jì)劃，明確每期還款金額、還款時(shí)間、資金來源等。2.償債計(jì)劃應(yīng)報(bào)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門審核，確保償債資金來源可靠，還款計(jì)劃合理可行。（二）償債資金安排1.各子公司應(yīng)按照償債計(jì)劃，提前做好償債資金的籌集和安排。優(yōu)先從經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入中安排償債資金，確保按時(shí)足額償還債務(wù)。2.如經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入不足以償還債務(wù)，可通過合理調(diào)整投資計(jì)劃、優(yōu)化資金使用等方式籌集償債資金。必要時(shí)，集團(tuán)可給予適當(dāng)?shù)馁Y金支持。（三）債務(wù)逾期管理1.如發(fā)生債務(wù)逾期情況，各子公司應(yīng)立即向集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門報(bào)告，并采取積極措施與債權(quán)方溝通協(xié)商，爭(zhēng)取妥善解決逾期問題。2.集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門應(yīng)會(huì)同相關(guān)子公司對(duì)債務(wù)逾期原因進(jìn)行調(diào)查分析，評(píng)估逾期對(duì)集團(tuán)信用和財(cái)務(wù)狀況的影響，制定相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)措施。3.對(duì)于因主觀原因?qū)е聜鶆?wù)逾期的子公司，集團(tuán)將視情節(jié)輕重給予相應(yīng)的處罰，并要求其限期整改，避免再次發(fā)生逾期情況。七、信息披露與溝通（一）信息披露1.集團(tuán)應(yīng)按照國(guó)家法律法規(guī)和監(jiān)管要求，定期披露集團(tuán)負(fù)債信息，包括負(fù)債規(guī)模、結(jié)構(gòu)、償債能力等，確保信息披露的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。2.信息披露方式可采用年度報(bào)告、中期報(bào)告、臨時(shí)公告等形式，通過集團(tuán)官網(wǎng)、證券交易所等渠道向社會(huì)公眾發(fā)布。（二）內(nèi)部溝通1.建立健全集團(tuán)內(nèi)部負(fù)債管理信息溝通機(jī)制，加強(qiáng)集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門與各子公司、其他相關(guān)部門之間的信息交流與共享。2.各子公司應(yīng)定期向集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門報(bào)送負(fù)債管理相關(guān)信息，包括融資進(jìn)展情況、資金使用情況、償債計(jì)劃執(zhí)行情況等。集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門應(yīng)及時(shí)向各子公司反饋負(fù)債管理政策和要求，解答疑問。3.在涉及重大負(fù)債事項(xiàng)時(shí)，集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門應(yīng)組織相關(guān)部門進(jìn)行專題討論和溝通，共同研究決策，確保集團(tuán)整體利益最大化。八、監(jiān)督與考核（一）監(jiān)督檢查1.集團(tuán)財(cái)務(wù)管理部門定期對(duì)各子公司負(fù)債管理制度執(zhí)行情況進(jìn)行監(jiān)督檢查，檢查內(nèi)容包括負(fù)債預(yù)算執(zhí)行情況、融資管理情況、償債管理情況、風(fēng)險(xiǎn)管理情況等。2.監(jiān)督檢查可采用現(xiàn)場(chǎng)檢查和非現(xiàn)場(chǎng)檢查相結(jié)合的方式，對(duì)于發(fā)現(xiàn)的問題及時(shí)下達(dá)整改通知書，要求相關(guān)子公司限期整改。（二）考核評(píng)價(jià)1.建立負(fù)債管理考核評(píng)價(jià)體系，對(duì)各子公司負(fù)債管理工作進(jìn)行量化考核評(píng)價(jià)?？己酥笜?biāo)包括資產(chǎn)負(fù)債率、利息保障倍數(shù)、債務(wù)逾期率等。2.根據(jù)考核評(píng)價(jià)結(jié)果，對(duì)負(fù)債管理工作表現(xiàn)優(yōu)秀的子公司給予獎(jiǎng)勵(lì)，對(duì)存在問題的子公