/第17期會(huì)計(jì)研究動(dòng)態(tài)之學(xué)術(shù)動(dòng)態(tài)第17期--財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)目標(biāo)的思考會(huì)計(jì)根本理論 3商譽(yù)會(huì)計(jì)面面觀 3權(quán)益均衡論：關(guān)于財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)目標(biāo)的思考 4公允價(jià)值的價(jià)值相關(guān)性 4基于事項(xiàng)法的會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)構(gòu)建研究 5人力資源會(huì)計(jì)研究與應(yīng)用之再思考 6礦產(chǎn)資源會(huì)計(jì)問(wèn)題研究 6ERP全面集成環(huán)境下的會(huì)計(jì)科目代碼體系 7商業(yè)倫理影響下的盈余質(zhì)量——對(duì)四川長(zhǎng)虹的案例分析 8會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與制度 9向國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則過(guò)渡對(duì)歐洲企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告的影響 9文化是會(huì)計(jì)規(guī)則制定權(quán)合約安排的基礎(chǔ)性約束 10證券市場(chǎng)會(huì)計(jì)監(jiān)管與合并——會(huì)計(jì)規(guī)則修訂亦著眼于“主體觀〞 10公司控制權(quán)對(duì)會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性影響的實(shí)證研究 11企業(yè)業(yè)績(jī)組合、業(yè)績(jī)差異與季報(bào)披露的時(shí)間選擇——管理層信息披露的組合動(dòng)機(jī)與信息操作 11透析資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提中的博弈行為 12會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與會(huì)計(jì)制度的兼容與協(xié)同——基于對(duì)利益相關(guān)者調(diào)查基礎(chǔ)上的討論 13上市公司年報(bào)會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)更正的思考 13不同會(huì)計(jì)核算依據(jù)下BT工程的會(huì)計(jì)處理比較 14資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)計(jì)量問(wèn)題研究 15股權(quán)分置改革中“支付對(duì)價(jià)〞的會(huì)計(jì)處理 15企業(yè)業(yè)績(jī)組合、業(yè)績(jī)差異與季報(bào)披露的時(shí)間選擇——管理層信息披露的組合動(dòng)機(jī)與信息操作 16本錢(qián)管理會(huì)計(jì) 18基于本錢(qián)視角對(duì)管理會(huì)計(jì)框架的重建 18基于標(biāo)準(zhǔn)作業(yè)本錢(qián)的轉(zhuǎn)移定價(jià)方法研究 19論企業(yè)管理會(huì)計(jì)報(bào)告系統(tǒng)的構(gòu)建 19財(cái)務(wù)管理 21三大財(cái)務(wù)理論范式的比較 21股權(quán)再融資與大股東控制的“隧道效應(yīng)〞——對(duì)上市公司股權(quán)再融資偏好的再解釋 21不完全契約成因研究綜述 22企業(yè)無(wú)形資產(chǎn)與未來(lái)業(yè)績(jī)相關(guān)性研究 22企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理整合框架及其評(píng)價(jià) 23防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策 24跨岸掛牌與并購(gòu)活動(dòng)：大西洋對(duì)岸的證據(jù) 24審計(jì) 26公司治理中的審計(jì)機(jī)制變遷 26中國(guó)上市公司盈利管理與審計(jì)師變更的實(shí)證研究 27中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)的規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)研究 28中國(guó)審計(jì)準(zhǔn)則建設(shè)的進(jìn)展和做法 28中美政府審計(jì)比較及啟示 29注冊(cè)會(huì)計(jì)師獨(dú)立性的再審視 30注冊(cè)會(huì)計(jì)師審計(jì)獨(dú)立性弱化：市場(chǎng)缺陷與政府失靈 30內(nèi)控聲明書(shū)的效力與責(zé)任 31會(huì)計(jì)師事務(wù)所職業(yè)風(fēng)險(xiǎn)基金管理探討 31公司治理 33現(xiàn)代公司財(cái)務(wù)治理理論的形成與開(kāi)展 33公司治理、財(cái)務(wù)契約與財(cái)務(wù)控制 33公司治理、組織能力和社會(huì)責(zé)任——基于整合與協(xié)同演化的視角 34經(jīng)理層治理評(píng)價(jià)指數(shù)與相關(guān)績(jī)效的實(shí)證研究——基于中國(guó)上市公司治理評(píng)價(jià)的研究 35基于網(wǎng)絡(luò)關(guān)系的公司治理 35盈余管理、控制權(quán)轉(zhuǎn)移與獨(dú)立董事變更——兼論獨(dú)立董事治理作用的發(fā)揮 36企業(yè)業(yè)績(jī)預(yù)算與鼓勵(lì) 38國(guó)有股權(quán)對(duì)上市公司績(jī)效影響的Ｕ型曲線和政府股東兩手論 38企業(yè)管理控制制度的評(píng)價(jià)——兼談鼓勵(lì)原理再管理控制制度設(shè)計(jì)中的應(yīng)用 38知識(shí)型員工的特點(diǎn)與鼓勵(lì)模式 39其他 40英國(guó)的非營(yíng)利組織會(huì)計(jì) 40我國(guó)政府會(huì)計(jì)準(zhǔn)則模式及體系研究 40論案例研究方法在會(huì)計(jì)領(lǐng)域的研究 41文獻(xiàn)索引 43會(huì)計(jì)根本理論商譽(yù)會(huì)計(jì)面面觀商譽(yù)被普遍界定為某一主體具有“能獲得超過(guò)正常投資報(bào)酬率的能力或信譽(yù)〞。從理論上講，其完全符合IASB《編制財(cái)務(wù)報(bào)表的框架》對(duì)資產(chǎn)的定義的根本特征，確認(rèn)“未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益的現(xiàn)金流入量的折現(xiàn)值〞應(yīng)是商譽(yù)最適合的計(jì)量屬性。但在實(shí)務(wù)中關(guān)于商譽(yù)確認(rèn)和計(jì)量的準(zhǔn)則規(guī)定卻不盡如此。常勛教授對(duì)商譽(yù)確認(rèn)和計(jì)量的相關(guān)問(wèn)題作了深入探討。實(shí)務(wù)中只確認(rèn)外購(gòu)商譽(yù)，不確認(rèn)自創(chuàng)商譽(yù)。這主要是由于外購(gòu)商譽(yù)可按購(gòu)并日的交易價(jià)差計(jì)量，而自創(chuàng)商譽(yù)不可計(jì)量以及未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益是否流入企業(yè)具有不確定性。但如果改變外購(gòu)商譽(yù)的計(jì)量基礎(chǔ)，采用未來(lái)現(xiàn)金流量基礎(chǔ)，則同樣存在不確定性。FASB第7號(hào)概念公告《在會(huì)計(jì)計(jì)量中使用現(xiàn)金流量信息和現(xiàn)值》建議用概率來(lái)估計(jì)未來(lái)現(xiàn)金流量的不確定性，提出“折現(xiàn)現(xiàn)金流量分析法〞?，F(xiàn)值技術(shù)為自創(chuàng)商譽(yù)計(jì)量問(wèn)題的解決提供了一種方向，而且對(duì)于外購(gòu)商譽(yù)只有突破現(xiàn)行以購(gòu)并價(jià)差為依據(jù)的傳統(tǒng)計(jì)量程序才能真正使外購(gòu)商譽(yù)和自創(chuàng)商譽(yù)具有一致的計(jì)量基礎(chǔ)。由于商譽(yù)不能獨(dú)立于企業(yè)整體價(jià)值之外，因此在外購(gòu)商譽(yù)中只確認(rèn)購(gòu)并商譽(yù)，并且只列報(bào)在合并資產(chǎn)負(fù)債表中。關(guān)于商譽(yù)確實(shí)認(rèn)，國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則將購(gòu)并商譽(yù)確認(rèn)為應(yīng)攤銷(xiāo)無(wú)形資產(chǎn)并進(jìn)行系統(tǒng)地?cái)備N(xiāo)，美國(guó)、加拿大、墨西哥、日本、澳大利亞等國(guó)也有同樣的規(guī)定。歐洲國(guó)家由于奉行謹(jǐn)慎性原則，規(guī)定將商譽(yù)從合并股東權(quán)益中立即注銷(xiāo)，但瑞士仍允許把商譽(yù)作為不攤銷(xiāo)的永久性資產(chǎn)。常勛教授認(rèn)為，把商譽(yù)確認(rèn)為資產(chǎn)還是權(quán)益的減項(xiàng)不過(guò)是分期費(fèi)用化還是一次費(fèi)用化的問(wèn)題，只是就其會(huì)計(jì)后果而言的。FASB曾建議廢止權(quán)益結(jié)合法而只允許采用購(gòu)置法，但由于企業(yè)界的壓力最終將攤銷(xiāo)的方法改為定期測(cè)試法，由此說(shuō)明準(zhǔn)則制定過(guò)程凸顯了會(huì)計(jì)后果的影響。就購(gòu)并商譽(yù)的范圍而言，購(gòu)并日被并企業(yè)凈資產(chǎn)的公允價(jià)值超過(guò)其賬面價(jià)值的局部和被并企業(yè)未曾確認(rèn)的其他凈資產(chǎn)工程的公允價(jià)值都不構(gòu)成商譽(yù)；被并企業(yè)原先在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中自創(chuàng)的“超額集合價(jià)值〞以及來(lái)自購(gòu)并企業(yè)和被并企業(yè)凈資產(chǎn)的集合經(jīng)營(yíng)而產(chǎn)生的預(yù)期協(xié)作的公允價(jià)值合稱(chēng)為“購(gòu)并商譽(yù)〞，F(xiàn)ASB將之稱(chēng)為“核心商譽(yù)〞；購(gòu)并企業(yè)對(duì)應(yīng)付“對(duì)價(jià)〞的計(jì)價(jià)錯(cuò)誤以及對(duì)被并企業(yè)購(gòu)置價(jià)格的高估或低估性質(zhì)上都不是商譽(yù)的構(gòu)成局部，但卻是購(gòu)并實(shí)際操作中難以防止的。因此商譽(yù)計(jì)價(jià)夾雜著不符合商譽(yù)定義的“不純〞成分。關(guān)于負(fù)商譽(yù)確實(shí)認(rèn)，美國(guó)的規(guī)定較為嚴(yán)格，修訂后的22號(hào)國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則雖然做出了一些改進(jìn)，但同樣把負(fù)商譽(yù)的性質(zhì)定為“遞延收益〞，表達(dá)了商譽(yù)和負(fù)商譽(yù)會(huì)計(jì)處理的基礎(chǔ)不一致。文章最后指出，對(duì)商譽(yù)會(huì)計(jì)若干問(wèn)題的考察可以導(dǎo)出“會(huì)計(jì)后果觀〞和“概念依據(jù)觀〞這一具有一般意義的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)問(wèn)題。（孫志梅整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年12期，作者：常勛）權(quán)益均衡論：關(guān)于財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)目標(biāo)的思考作為標(biāo)準(zhǔn)會(huì)計(jì)理論的兩大學(xué)派——受托責(zé)任學(xué)派和決策有用學(xué)派只是片面地以委托方對(duì)會(huì)計(jì)信息的要求作為會(huì)計(jì)目標(biāo)，忽略了會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)這種制度安排中的利益沖突與均衡、以及會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)的鼓勵(lì)機(jī)制效應(yīng)。對(duì)此，本文將會(huì)計(jì)目標(biāo)、會(huì)計(jì)信息質(zhì)量特征納入博弈均衡模型進(jìn)行研究。本文首先對(duì)會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)中各利益相關(guān)者之間在涉及會(huì)計(jì)事項(xiàng)的各類(lèi)交易中的利益沖突與“納什均衡〞轉(zhuǎn)換機(jī)理進(jìn)行分析，包括：股市籌資交易中的控股股東與潛在投資者之間的博弈分析；高層管理人員、控股股東與非控股股東之間在股票交易中的博弈分析；管理當(dāng)局與債權(quán)人之間在借款合同中的博弈分析；董事會(huì)與高層管理人員之間在雇傭合同中的博弈分析。其中，主要就第一、第三種情況進(jìn)行探討，并得出：股市籌資交易中的控股股東與潛在投資者之間的非合作博弈轉(zhuǎn)變?yōu)楹献鞑┺?，可以到達(dá)在現(xiàn)有支付函數(shù)下的最優(yōu)均衡——納什均衡；管理當(dāng)局與債權(quán)人在借貸合同中的博弈貝葉斯納什均衡將轉(zhuǎn)化為會(huì)計(jì)信息披露本錢(qián)與籌資本錢(qián)之間的均衡。通過(guò)上述分析，本文推導(dǎo)出納什均衡狀態(tài)下的會(huì)計(jì)信息質(zhì)和量的規(guī)定性是會(huì)計(jì)主體利益相關(guān)者各方在利益沖突博弈中的必然結(jié)果。進(jìn)而提出目前我國(guó)治理會(huì)計(jì)信息失真，可以改善會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)的外部環(huán)境，促使其納什均衡轉(zhuǎn)換。最后本文得出結(jié)論：會(huì)計(jì)目標(biāo)就根本層次上來(lái)說(shuō)，就是使會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)趨向權(quán)益最優(yōu)納什均衡狀態(tài)運(yùn)行，但能否趨向最優(yōu)納什均衡或帕累托均衡狀態(tài)，還取決于會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)所處的外部環(huán)境；會(huì)計(jì)信息質(zhì)和量的規(guī)定性由權(quán)益納什均衡狀態(tài)界定。（張艷整理自《會(huì)計(jì)研究》2005年第10期，作者：周守華肖正再）公允價(jià)值的價(jià)值相關(guān)性關(guān)于公允價(jià)值的標(biāo)準(zhǔn)研究，國(guó)內(nèi)學(xué)者如葛家澍（2001）、張為國(guó)，趙宇龍（2000）等進(jìn)行了細(xì)致廣泛的探索。但關(guān)于公允價(jià)值的價(jià)值相關(guān)性研究，我國(guó)目前還很缺乏。目前為止公允價(jià)值相關(guān)性的文獻(xiàn)主要集中于美國(guó)。公允價(jià)值是一個(gè)廣義的概念。最能代表公允價(jià)值的是在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中，可以觀察到的、由市場(chǎng)機(jī)制所決定的市場(chǎng)價(jià)格。如果某項(xiàng)資產(chǎn)沒(méi)有可觀察到的市場(chǎng)價(jià)格，而有合約規(guī)定的或可以預(yù)期的未來(lái)現(xiàn)金流入，則可運(yùn)用現(xiàn)值技術(shù)近似（葛家澍，2001）。國(guó)際主要準(zhǔn)則指定機(jī)構(gòu)（FASB、IASB等）已在準(zhǔn)則制定中廣泛地運(yùn)用公允價(jià)值，并將其作為金融后續(xù)計(jì)量的主要屬性。我國(guó)在公允價(jià)值的運(yùn)用上比較謹(jǐn)慎，在會(huì)計(jì)準(zhǔn)則走向國(guó)際趨同的背景下，我們需要探討公允價(jià)值在我國(guó)的適用性。本文以1997年至2004年的B股公司為樣本，剔除了所有缺失市場(chǎng)數(shù)據(jù)和財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的公司，以及賬面凈資產(chǎn)為負(fù)的觀測(cè)，共計(jì)110家公司、739個(gè)有效觀測(cè)，為克服單一價(jià)格模型或收益模型的缺限，同時(shí)采用了兩個(gè)模型。研究了市場(chǎng)對(duì)按IAS39《金融工具：確認(rèn)和計(jì)量》披露的公允價(jià)值的反映。本文發(fā)現(xiàn)，公司對(duì)IAS39的遵循顯著地增強(qiáng)了每股收益對(duì)股價(jià)地解釋能力，也顯著增強(qiáng)了每股收益對(duì)市場(chǎng)收益率的解釋能力。收益模型的反映并不弱于價(jià)格模型的反映，原因可能在于影響B(tài)股公司股價(jià)的主要因素還是當(dāng)年的凈收益，因而收益模型的滯后效應(yīng)并不明顯。歷史本錢(qián)的賬面值和會(huì)計(jì)收益均有價(jià)值相關(guān)性。在歷史本錢(qián)的賬面價(jià)值基礎(chǔ)上，證券投資賬面值的公允價(jià)值調(diào)整額缺乏增量的價(jià)值相關(guān)性；而持有利得則具有較弱的價(jià)值相關(guān)性，即持有利得（損失）與股票收益率存在相關(guān)性。本文的解釋是，公允價(jià)值來(lái)源或管理操縱導(dǎo)致了公允價(jià)值的計(jì)量誤差，投資看穿了這一計(jì)量誤差，因而對(duì)調(diào)整額只給予了有限的關(guān)注。由于中國(guó)的投資者更關(guān)注收益，因而持有利得有較弱的增量?jī)r(jià)值相關(guān)性而投資賬面值的公允價(jià)值調(diào)整額沒(méi)有。本文研究提供了直接的證據(jù)，由于存在計(jì)量誤差，而投資者很阿能已看清這一點(diǎn)，固公允價(jià)值僅有較弱的價(jià)值相關(guān)性；但投資者認(rèn)同公允價(jià)值提高了會(huì)計(jì)信息的解釋能力。因而作者建議準(zhǔn)則制定者不應(yīng)受可靠性過(guò)多的束縛，應(yīng)考慮適度擴(kuò)大公允價(jià)值的運(yùn)用范圍。（唐明整理自《會(huì)計(jì)研究》2005年第10期，作者：鄧傳洲）基于事項(xiàng)法的會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)構(gòu)建研究“事項(xiàng)法〞會(huì)計(jì)的根本假設(shè)是“會(huì)計(jì)人員可能對(duì)決策者如何使用信息一無(wú)所知，會(huì)計(jì)的目的是為不同的可能決策模型提供可能相關(guān)的經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)信息，而不是直接為不可知或根本不可能知道的決策模型提供價(jià)值輸入〞。它采用多種計(jì)量屬性反映事項(xiàng)各方面的特征，多維的揭示經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)的價(jià)值和非價(jià)值方面的信息，因而事項(xiàng)信息具有全面性、完整性及冗余量少的特點(diǎn)；提供“原汁原味〞的事項(xiàng)信息，滿足信息時(shí)使用者的需求?；谑马?xiàng)法的會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)（AIS，AccountingInformationSystem）應(yīng)以事項(xiàng)法為基礎(chǔ)，實(shí)現(xiàn)與業(yè)務(wù)系統(tǒng)的整合和應(yīng)用“事件驅(qū)動(dòng)〞的體系結(jié)構(gòu)，以及采用實(shí)時(shí)的信息處理模式。AIS與業(yè)務(wù)系統(tǒng)的高度集成與分工協(xié)作，會(huì)計(jì)與業(yè)務(wù)一體化的信息處理流程，是建立在事項(xiàng)法會(huì)計(jì)的基礎(chǔ)上的?！笆录?qū)動(dòng)〞具有防止因?qū)?shù)據(jù)進(jìn)行大量匯總而喪失信息的細(xì)節(jié)和信息輸出靈活性更強(qiáng)以及對(duì)報(bào)表輸出支持更為強(qiáng)大的優(yōu)點(diǎn)。信息的實(shí)時(shí)處理，將大幅度提高會(huì)計(jì)信息的及時(shí)性和相關(guān)性，也是會(huì)計(jì)人員能夠直接關(guān)注實(shí)際業(yè)務(wù)過(guò)程，從而有助于通過(guò)事前預(yù)防來(lái)控制業(yè)務(wù)處理風(fēng)險(xiǎn)。當(dāng)前最理想的實(shí)時(shí)信息處理模式是業(yè)務(wù)與信息的集成處理，即系統(tǒng)在處理業(yè)務(wù)的時(shí)候同時(shí)進(jìn)行信息的采集、處理和存儲(chǔ)。其難點(diǎn)在于觸發(fā)信息處理的觸發(fā)點(diǎn)確實(shí)定，亦即業(yè)務(wù)過(guò)程的合理劃分。這可以與企業(yè)業(yè)務(wù)流程重組（BPR）相結(jié)合。應(yīng)該用BPR的理念進(jìn)行業(yè)務(wù)過(guò)程分析，以確定信息處理的出發(fā)點(diǎn)?；谑马?xiàng)法的AIS在實(shí)際運(yùn)用中的關(guān)鍵在于“事項(xiàng)憑證〞和REA模型。所有的部門(mén)在收集事項(xiàng)信息時(shí)使用事項(xiàng)憑證，事項(xiàng)憑證的格式由系統(tǒng)規(guī)定，業(yè)務(wù)事項(xiàng)處理規(guī)則表達(dá)在事項(xiàng)憑證的設(shè)計(jì)上。具體做法是：根據(jù)企業(yè)可能發(fā)生的經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)類(lèi)型，按照業(yè)務(wù)事項(xiàng)處理規(guī)則，結(jié)合企業(yè)的業(yè)務(wù)處理流程，設(shè)計(jì)各種類(lèi)型的事項(xiàng)憑證的格式，在事項(xiàng)憑證里規(guī)定相應(yīng)部門(mén)應(yīng)收集的原始事項(xiàng)信息的工程；不同的經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)對(duì)應(yīng)不同的事項(xiàng)憑證，經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)發(fā)生時(shí)，業(yè)務(wù)人員在系統(tǒng)中選擇相應(yīng)類(lèi)型的事項(xiàng)憑證收集原始事項(xiàng)信息。事項(xiàng)憑證的設(shè)計(jì)包括憑證確實(shí)定和憑證內(nèi)容確實(shí)定。憑證的類(lèi)型可以根據(jù)每一種業(yè)務(wù)來(lái)確定，一種業(yè)務(wù)過(guò)程對(duì)應(yīng)一種事項(xiàng)憑證的類(lèi)型。而事項(xiàng)憑證內(nèi)容確實(shí)定則較復(fù)雜，它需要分析每種業(yè)務(wù)過(guò)程應(yīng)記錄哪些事項(xiàng)信息，據(jù)此確定該種事項(xiàng)憑證的內(nèi)容?？梢詫?duì)每種業(yè)務(wù)過(guò)程用REA建模，得出業(yè)務(wù)事件、參與者和資源數(shù)據(jù)，作為確定事項(xiàng)憑證內(nèi)容的依據(jù)。REA模型表示企業(yè)中關(guān)鍵的資源（Resource）、業(yè)務(wù)事件（Event）與參與者（Agent）以及它們之間的關(guān)系，基于REA模型建立的信息系統(tǒng)能構(gòu)造出信息用戶所需的各種信息視圖。信息技術(shù)引起的變革浪潮正沖擊著會(huì)計(jì)的海岸線，相信不久的將來(lái)就會(huì)出現(xiàn)完善的事項(xiàng)法AIS。（鄔娟整理自《會(huì)計(jì)研究》2005年第10期，作者：張永雄）人力資源會(huì)計(jì)研究與應(yīng)用之再思考文章以所有權(quán)界定為基礎(chǔ)，對(duì)包括產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)、權(quán)能交易、權(quán)益構(gòu)成在內(nèi)的人力資源產(chǎn)權(quán)運(yùn)作過(guò)程進(jìn)行了總括的制度安排，使對(duì)它的會(huì)計(jì)處理在制度設(shè)計(jì)上從初始產(chǎn)權(quán)、動(dòng)態(tài)權(quán)能、到最終權(quán)益有了系統(tǒng)的量化標(biāo)準(zhǔn)。從系統(tǒng)性核算意義上看，人力資源會(huì)計(jì)須面對(duì)人力資源產(chǎn)權(quán)運(yùn)作的有關(guān)制度安排進(jìn)行深入地分析。首先，從所有權(quán)的角度看，人力的所有權(quán)先天性地鎖定在人的身體這個(gè)載體上，而人力資源的所有權(quán)則被細(xì)致地約束在其所有權(quán)主體一攬子的被統(tǒng)稱(chēng)為“產(chǎn)權(quán)〞的權(quán)能組合體系之中。人力資源產(chǎn)權(quán)是法定主體對(duì)人力資源的一組（束）權(quán)力，它以所有權(quán)為基礎(chǔ)，既可以包括占有權(quán)，也可以包括支配權(quán)、還可以包括使用權(quán)、或兼有占有、支配、使用在內(nèi)的處置權(quán)，以及派生的收入權(quán)。其次，從實(shí)際運(yùn)作過(guò)程看，人力資源權(quán)能交易客觀上揭示了人力資源只能以人力資源本錢(qián)或人力資產(chǎn)的身份進(jìn)入會(huì)計(jì)程序，被確認(rèn)為會(huì)計(jì)主體的資產(chǎn)，其中人力資源本錢(qián)則是為控制人力資源而發(fā)生的、尚未攤銷(xiāo)的其它資產(chǎn)的消耗，而人力資產(chǎn)則是會(huì)計(jì)主體所擁有的人力資源；人力資源的所有者所享有的經(jīng)濟(jì)權(quán)益根據(jù)不同的標(biāo)準(zhǔn)，可以分為所有者（人力資源產(chǎn)權(quán)投資人）權(quán)益和勞動(dòng)者（人力資源處置權(quán)投資人）權(quán)益、實(shí)權(quán)益和虛權(quán)益。由此，作者提出了人力資源會(huì)計(jì)制度的設(shè)計(jì)總體框架：以人力資源產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)為根本依據(jù)，解決的是對(duì)于人力資源確實(shí)認(rèn)問(wèn)題；以人力資源權(quán)能交易為根本領(lǐng)實(shí)，解決的是對(duì)于人力資源的計(jì)量；以人力資源權(quán)益構(gòu)成為根本內(nèi)容，解決的是對(duì)于人力資源的記錄問(wèn)題。（趙宇凌整理自《會(huì)計(jì)研究》2005年第10期，作者：吳瀧）礦產(chǎn)資源會(huì)計(jì)問(wèn)題研究本文借鑒IASC和FASB的研究，對(duì)礦產(chǎn)資源各個(gè)生產(chǎn)階段的會(huì)計(jì)問(wèn)題進(jìn)行較為系統(tǒng)的分析和研究，同時(shí)對(duì)我國(guó)的《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——石油天然氣開(kāi)采》（征求意見(jiàn)稿）提出改進(jìn)建議，以便建立礦產(chǎn)資源（不僅僅局限于石油天然氣）這一特殊行業(yè)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則。對(duì)取得本錢(qián)的核算可以借鑒美國(guó)石油天然氣會(huì)計(jì)準(zhǔn)則關(guān)于取得本錢(qián)的有關(guān)規(guī)定，設(shè)立“未探明礦區(qū)取得本錢(qián)〞和“探明礦區(qū)取得本錢(qián)〞等會(huì)計(jì)科目；對(duì)取得勘探權(quán)資產(chǎn)的攤銷(xiāo)宜采用產(chǎn)量法。對(duì)于勘探費(fèi)用的會(huì)計(jì)處理，成果法比全部本錢(qián)法更適合，因?yàn)樗鼙磉_(dá)資產(chǎn)的本質(zhì)，為決策者提供更為相關(guān)的信息；對(duì)于勘探資產(chǎn)的減值，IASC在《國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則第6號(hào)：礦產(chǎn)資源的勘探和評(píng)價(jià)》中規(guī)定，當(dāng)事實(shí)和情況說(shuō)明勘探和評(píng)價(jià)資產(chǎn)的賬面金額可能超過(guò)其可收回金額時(shí)，主體應(yīng)對(duì)勘探與評(píng)價(jià)資產(chǎn)進(jìn)行減值評(píng)估；對(duì)投產(chǎn)以后的礦產(chǎn)維護(hù)活動(dòng)的相關(guān)支出，應(yīng)根據(jù)具體維護(hù)活動(dòng)的根本目的嚴(yán)格劃分為穩(wěn)定支出和增產(chǎn)支出。將穩(wěn)定支出進(jìn)行費(fèi)用化處理，將增產(chǎn)支出進(jìn)行資本化處理；對(duì)礦產(chǎn)資源的折耗，應(yīng)采用產(chǎn)量法，而不宜采用直線法；應(yīng)對(duì)礦產(chǎn)資源分取得和勘探、開(kāi)發(fā)和生產(chǎn)兩個(gè)階段進(jìn)行減值測(cè)試。在對(duì)礦產(chǎn)資源資產(chǎn)在財(cái)務(wù)報(bào)表中列報(bào)時(shí)，企業(yè)應(yīng)根據(jù)重要性原則在財(cái)務(wù)報(bào)表中單獨(dú)列示礦產(chǎn)資源這一工程；根據(jù)取得資產(chǎn)的性質(zhì)，先將礦產(chǎn)資源資產(chǎn)分為有形資產(chǎn)和無(wú)形資產(chǎn)兩類(lèi)，并一致地運(yùn)用該分類(lèi)；當(dāng)開(kāi)采一項(xiàng)礦產(chǎn)資源的技術(shù)可行性和礦產(chǎn)儲(chǔ)量?jī)r(jià)值能夠得到證明時(shí)，勘探和評(píng)價(jià)資產(chǎn)就不應(yīng)該再按上述分類(lèi)。建議我國(guó)采用美國(guó)的《礦產(chǎn)資源和儲(chǔ)量分類(lèi)原則》，或聯(lián)合國(guó)的礦產(chǎn)資源國(guó)際分類(lèi)系統(tǒng)。礦產(chǎn)資源會(huì)計(jì)信息在會(huì)計(jì)報(bào)表附注中應(yīng)披露如下內(nèi)容：探明的礦產(chǎn)儲(chǔ)量信息；與探明的礦產(chǎn)儲(chǔ)量有關(guān)的按標(biāo)準(zhǔn)化計(jì)算的未來(lái)凈現(xiàn)金流量；關(guān)于礦產(chǎn)資源生產(chǎn)活動(dòng)中的取得本錢(qián)、勘探本錢(qián)、開(kāi)發(fā)本錢(qián)和生產(chǎn)本錢(qián)本期發(fā)生額；礦產(chǎn)資源生產(chǎn)活動(dòng)的資本化本錢(qián)和有關(guān)的減值、折耗和攤銷(xiāo)情況。（韓海文整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年第11期，作者：裘宗舜柯東昌）ERP全面集成環(huán)境下的會(huì)計(jì)科目代碼體系會(huì)計(jì)科目是會(huì)計(jì)核算的基礎(chǔ)，也是計(jì)算時(shí)機(jī)計(jì)信息系統(tǒng)產(chǎn)生會(huì)計(jì)信息的基礎(chǔ)，科學(xué)、合規(guī)、合理的會(huì)計(jì)科目代碼體系是會(huì)計(jì)核算質(zhì)量的重要保證。本文通過(guò)將手工會(huì)計(jì)核算及獨(dú)立會(huì)計(jì)核算軟件的科目代碼體系與ERP系統(tǒng)中的會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)及科目代碼體系進(jìn)行比較，得出了對(duì)兩類(lèi)會(huì)計(jì)科目體系的評(píng)價(jià)。我國(guó)會(huì)計(jì)制度規(guī)定的科目編碼是分級(jí)設(shè)置的，一般只規(guī)定一級(jí)科目代碼，二級(jí)及更明細(xì)的科目則由企業(yè)根據(jù)企業(yè)實(shí)際來(lái)設(shè)置。這種規(guī)定或做法，適用于手工會(huì)計(jì)核算及獨(dú)立的會(huì)計(jì)核算軟件。但是，隨著管理信息需求的增加，會(huì)計(jì)科目分級(jí)體系變得越來(lái)越龐大，表現(xiàn)為科目體系層級(jí)非常多，而且很多層級(jí)是重復(fù)的，這樣會(huì)使管理功能在一定程度上受到一些限制。ERP系統(tǒng)中的會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)主要包含財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)和管理會(huì)計(jì)兩個(gè)子系統(tǒng)，二者有著清晰的界限。財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)處理日常的財(cái)務(wù)作業(yè)，并以企業(yè)實(shí)體為單位對(duì)外出具規(guī)定格式的各種會(huì)計(jì)報(bào)表；而管理會(huì)計(jì)則以企業(yè)內(nèi)部管理為目的，可以靈活設(shè)置核算對(duì)象，從財(cái)務(wù)角度為管理提供信息。二者互聯(lián)互動(dòng)，息息相關(guān)，組成了一個(gè)完整的會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)。在ERP中，會(huì)計(jì)科目代碼屬于財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)的內(nèi)容?，F(xiàn)在ERP總賬模塊中的會(huì)計(jì)科目是不分級(jí)的，其代碼采用分段的編碼模式，每個(gè)會(huì)計(jì)科目代碼分為若干段，各段的意義要根據(jù)具體的會(huì)計(jì)核算要求進(jìn)行設(shè)置和定義。作者認(rèn)為，ERP環(huán)境下科目結(jié)構(gòu)定義的好處主要有以下幾點(diǎn)：⑴容易與各個(gè)業(yè)務(wù)模塊進(jìn)行集成，對(duì)于業(yè)務(wù)模塊處理的業(yè)務(wù)，便于定義其產(chǎn)生會(huì)計(jì)分錄的科目規(guī)則；⑵核算更加明確清晰，各種匯總計(jì)算更靈活、方便；⑶比較容易實(shí)現(xiàn)多公司的財(cái)務(wù)管理及財(cái)務(wù)合并，適用于集團(tuán)公司或跨國(guó)企業(yè)。作者認(rèn)為，會(huì)計(jì)科目代碼體系是與企業(yè)會(huì)計(jì)核算及會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)所處的管理環(huán)境、技術(shù)環(huán)境緊密相關(guān)的，同時(shí)也與會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)的設(shè)計(jì)思想有關(guān)。分級(jí)的會(huì)計(jì)科目體系符合手工會(huì)計(jì)核算及獨(dú)立會(huì)計(jì)核算軟件的特點(diǎn)；ERP全面集成環(huán)境系統(tǒng)下，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)與管理會(huì)計(jì)既相互區(qū)分又緊密聯(lián)系，這種特點(diǎn)也造就了與之相適應(yīng)的會(huì)計(jì)信息系統(tǒng)的會(huì)計(jì)科目代碼體系。基于上述觀點(diǎn)，作者建議，在制定相應(yīng)的會(huì)計(jì)制度時(shí)，既要考慮手工和獨(dú)立會(huì)計(jì)核算軟件的特點(diǎn)，也要考慮采用先進(jìn)管理信息系統(tǒng)企業(yè)會(huì)計(jì)工作的特點(diǎn)，應(yīng)該允許企業(yè)在遵循會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的基礎(chǔ)上，根據(jù)自己的實(shí)際情況制定相應(yīng)的會(huì)計(jì)核算范圍，包括會(huì)計(jì)科目代碼體系的設(shè)置。（陳瑤整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年第11期，作者：史振生王桂英）商業(yè)倫理影響下的盈余質(zhì)量——對(duì)四川長(zhǎng)虹的案例分析文章用了很大的篇幅介紹了長(zhǎng)虹案例，對(duì)長(zhǎng)虹94年以來(lái)各個(gè)階段的業(yè)績(jī)表現(xiàn)，以數(shù)字為依據(jù)，進(jìn)行了詳實(shí)的陳述。然后從以下幾個(gè)方面重點(diǎn)分析商業(yè)倫理對(duì)四川長(zhǎng)虹盈余質(zhì)量的影響。在戰(zhàn)略決策階段，企業(yè)的一切活動(dòng)都從決策開(kāi)始，戰(zhàn)略導(dǎo)向和戰(zhàn)術(shù)規(guī)劃對(duì)企業(yè)的長(zhǎng)期開(kāi)展和短期盈利都有決定性的作用。在戰(zhàn)略決策階段，只要企業(yè)還處于正常的持續(xù)經(jīng)營(yíng)之中，企業(yè)外部的利益相關(guān)者，不管是中小投資者還是債權(quán)人等，就幾乎不可能參與其中。這樣，在企業(yè)戰(zhàn)略決策階段商業(yè)倫理的約束很難實(shí)現(xiàn)，外部利益相關(guān)者觀察到企業(yè)真實(shí)情況的可能性幾乎為零，于是企業(yè)內(nèi)部人的戰(zhàn)略決策就可以不考慮商業(yè)倫理本錢(qián)收益，不考慮外部利益相關(guān)者的意見(jiàn)，只從其自身經(jīng)濟(jì)利益出發(fā)。與理論推測(cè)相符，長(zhǎng)虹上市以來(lái)的重大戰(zhàn)略決策在醞釀階段并不為外界所知，我們能夠觀察到的僅僅是這些決策的執(zhí)行情況?；剡^(guò)頭來(lái)看，這些戰(zhàn)略導(dǎo)向幾乎沒(méi)有考慮外部相關(guān)者的利益，根本屬于短期行為，無(wú)法支持企業(yè)的長(zhǎng)期開(kāi)展，從而也不可能得到可持續(xù)的盈余能力。在經(jīng)營(yíng)活動(dòng)階段，不斷變化的市場(chǎng)環(huán)境對(duì)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)具體情況的判斷和過(guò)程控制是企業(yè)獲利的重要保證。長(zhǎng)虹在這一階段中，不用考慮處于弱勢(shì)的中小投資者，作為直接管理部門(mén)的當(dāng)?shù)卣峙c長(zhǎng)虹有股權(quán)關(guān)系，而在媒體眼中，長(zhǎng)虹的“旗幟〞形象已經(jīng)深入人心。當(dāng)企業(yè)發(fā)現(xiàn)主要外部利益相關(guān)者監(jiān)督的可能性均不明顯時(shí)，商業(yè)倫理處于無(wú)效狀態(tài)，商業(yè)倫理本錢(qián)和收益也就不在企業(yè)考慮范圍之內(nèi)，只需遵循經(jīng)濟(jì)利益。這種情況下，會(huì)計(jì)盈余的可靠、相關(guān)、持續(xù)、預(yù)測(cè)等都會(huì)受到影響。在對(duì)外披露階段，看起來(lái)企業(yè)的所有情況都能為外部利益相關(guān)者所觀察，其實(shí)并非如此。但是，畢竟進(jìn)入披露程序，外部相關(guān)者發(fā)現(xiàn)企業(yè)真實(shí)業(yè)績(jī)的可能性明顯增大，商業(yè)倫理本錢(qián)和收益也具有更大的影響力。然而遺憾的是，長(zhǎng)虹的對(duì)外披露仍然存在相關(guān)性扭曲、及時(shí)性存疑、穩(wěn)健性缺乏的情況。透過(guò)分析，作者最后得出結(jié)論：企業(yè)應(yīng)當(dāng)在比照商業(yè)倫理的本錢(qián)、收益和經(jīng)濟(jì)本錢(qián)、收益后決定是否在企業(yè)各階段的行動(dòng)中遵循商業(yè)倫理；商業(yè)倫理對(duì)盈余質(zhì)量有重要影響；現(xiàn)實(shí)生活中商業(yè)倫理發(fā)揮的作用有限致使盈余不具有高質(zhì)量。（王月晗整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)·理財(cái)版》2005年試刊號(hào)，作者：王化成佟巖）會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與制度向國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則過(guò)渡對(duì)歐洲企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告的影響歐盟規(guī)定從2005年1月1日起上市公司編制合并報(bào)告一律采用國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)準(zhǔn)則（IFRS），在此之前兩年內(nèi)，要求各上市公司按照本國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則提供兩套財(cái)務(wù)報(bào)表，作為向國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則的過(guò)渡期。歐盟最近表達(dá)了對(duì)這一過(guò)渡期的強(qiáng)烈關(guān)注，可見(jiàn)研究過(guò)渡期的重大意義。本研究收集了巴黎股市CAC40大股中的37家的完整數(shù)據(jù)，同時(shí)為了保證這些數(shù)據(jù)的代表性，又在互聯(lián)網(wǎng)上隨機(jī)抽取了歐盟其它成員國(guó)的21家上市公司的數(shù)據(jù)。然后對(duì)這些樣本公司在不同財(cái)務(wù)告準(zhǔn)則下的重要財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行了比照，如營(yíng)業(yè)額、利潤(rùn)、權(quán)益資本、負(fù)債和資產(chǎn)。發(fā)現(xiàn)營(yíng)業(yè)額的平均變化率和加總變化率在國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則標(biāo)準(zhǔn)下都有所減少，這說(shuō)明國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則在這定義營(yíng)業(yè)收入上比法國(guó)等國(guó)家更為嚴(yán)格；而其它工程則有所增加，特別是利潤(rùn)增加非常顯著，這主要是稅務(wù)導(dǎo)向會(huì)計(jì)引起的。對(duì)于這些變動(dòng)的原因，作者從總量角度和個(gè)量角度進(jìn)行了分析?？偭糠治鲋饕菑挠绊憴?quán)益資本、資產(chǎn)總額、主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)和凈利潤(rùn)等指標(biāo)的因素為出發(fā)點(diǎn)，分析了變化的原因。然而鑒于總量分析對(duì)于個(gè)量企業(yè)的相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)的因果變動(dòng)原因分析的有限性，本研究進(jìn)一步從個(gè)量角度，運(yùn)用回歸分析，通過(guò)顯著性檢驗(yàn)。二者的研究結(jié)果有一致也有差異，具體如下表：財(cái)務(wù)指標(biāo)主要影響因素總量分析結(jié)果回歸分析結(jié)果主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)差異營(yíng)業(yè)收入股票期權(quán)費(fèi)用研發(fā)費(fèi)用養(yǎng)老金費(fèi)用盈利率企業(yè)規(guī)模電信行業(yè)商業(yè)行業(yè)凈利潤(rùn)差異主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)企業(yè)重組資產(chǎn)重估商譽(yù)攤銷(xiāo)外幣折算稅收調(diào)整主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn)外幣折算資產(chǎn)總額差異負(fù)債權(quán)益資本商譽(yù)研發(fā)費(fèi)用其他無(wú)形資產(chǎn)金融工具庫(kù)藏股權(quán)益資本庫(kù)藏股金融工具作者通過(guò)以上研究發(fā)現(xiàn)，在平均的水平上CAC40大股過(guò)渡期財(cái)務(wù)報(bào)告的披露差異不是很大。但是在實(shí)際中也存在個(gè)別企業(yè)在雙重會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)下的財(cái)務(wù)報(bào)告指標(biāo)呈現(xiàn)較大差異，主要有Alcatel、Eads、VivendiUniversal等公司。本研究也作了簡(jiǎn)要的分析。最后，作者得出如下結(jié)論：除個(gè)別公司外，這一影響是有限的和平穩(wěn)的，從而對(duì)股市波動(dòng)、股利分配以及權(quán)益資本的影響是有限的，而且樣本公司的報(bào)告盈利明顯提高，有利于投資者，這同時(shí)說(shuō)明了近年來(lái)歐盟各國(guó)在改進(jìn)本國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則和參與國(guó)際協(xié)調(diào)時(shí)的努力。(蘭海濤整理自《會(huì)計(jì)研究》2005年10期，作者：周紅)文化是會(huì)計(jì)規(guī)則制定權(quán)合約安排的基礎(chǔ)性約束本文通過(guò)分析文化對(duì)會(huì)計(jì)規(guī)則制定、執(zhí)行及監(jiān)督的影響來(lái)研究文化與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的關(guān)系。作者首先分析了文化及其對(duì)會(huì)計(jì)規(guī)則制定的影響，在分析這個(gè)影響時(shí)，作者以美國(guó)為例，論述了美國(guó)會(huì)計(jì)規(guī)則制定方法的規(guī)則導(dǎo)向與其社會(huì)文化的“普遍規(guī)則主義〞密切相關(guān)、會(huì)計(jì)規(guī)則制定過(guò)程中的政治程序源自美國(guó)的政治文化，而美國(guó)社會(huì)文化中的實(shí)用主義則導(dǎo)致了會(huì)計(jì)規(guī)則制定理論依據(jù)的庸俗化。作者接著分析了文化對(duì)會(huì)計(jì)規(guī)則執(zhí)行的影響。在整個(gè)文化體系中，對(duì)會(huì)計(jì)規(guī)則執(zhí)行最直接的文化子系統(tǒng)是企業(yè)文化。企業(yè)文化對(duì)會(huì)計(jì)規(guī)則執(zhí)行的積極影響主要表達(dá)在企業(yè)文化對(duì)管理者行為的一種“軟〞約束，良好的企業(yè)文化可以在一定程度上緩解管理層因鼓勵(lì)或制衡所引發(fā)的會(huì)計(jì)作假動(dòng)機(jī)；企業(yè)文化對(duì)會(huì)計(jì)規(guī)則執(zhí)行的消極影響主要表達(dá)在美國(guó)文化在成功與道德的選擇上更看重成功，因此，在股票期權(quán)等巨大利益的刺激下，企業(yè)經(jīng)理時(shí)機(jī)主義文化導(dǎo)致了安然等一系列會(huì)計(jì)丑聞的發(fā)生。作者最后分析了文化對(duì)注冊(cè)會(huì)計(jì)師監(jiān)督的影響。以“四大〞為例，“四大〞能開(kāi)展到如今的地步，首先得益于其卓越的審計(jì)質(zhì)量，而在審計(jì)質(zhì)量的保障體系中，各具特色的優(yōu)秀企業(yè)文化功不可沒(méi)。與之相對(duì)，美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師行業(yè)近年出現(xiàn)了偏離誠(chéng)信文化的跡象，這是導(dǎo)致新一輪系列會(huì)計(jì)丑聞的另一重要原因。從我國(guó)來(lái)看，傳統(tǒng)的社會(huì)主義監(jiān)督文化對(duì)我國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師監(jiān)督的影響，一方面是自上而下的監(jiān)督代替了平行制約的監(jiān)督和自下而上的監(jiān)督，造成不少監(jiān)督環(huán)節(jié)的空檔和誤區(qū)；另一方面，監(jiān)督權(quán)受制于執(zhí)行權(quán)，專(zhuān)門(mén)的監(jiān)督機(jī)構(gòu)缺乏應(yīng)有的地位和獨(dú)立性，造成不少環(huán)節(jié)的“弱監(jiān)〞和“虛監(jiān)〞。（馬倩整理自《會(huì)計(jì)研究》2005年第10期，作者：劉駿）證券市場(chǎng)會(huì)計(jì)監(jiān)管與合并——會(huì)計(jì)規(guī)則修訂亦著眼于“主體觀〞我國(guó)公司法及有關(guān)證券法規(guī)對(duì)公開(kāi)發(fā)行上市以及維持上市地位的資格限定，都是以公司是否實(shí)現(xiàn)或連續(xù)實(shí)現(xiàn)盈利為標(biāo)準(zhǔn)的。我國(guó)在法律上沒(méi)有直接界定何謂“盈利〞，具體監(jiān)管政策則選擇會(huì)計(jì)報(bào)表上的凈利潤(rùn)或凈資產(chǎn)收益率指標(biāo)為判斷盈利的標(biāo)準(zhǔn)。在編制合并會(huì)計(jì)報(bào)表時(shí)，以扣除“少數(shù)股東權(quán)益〞或加上資不抵債子公司“未確認(rèn)投資損失〞后的凈利潤(rùn)作為界定盈利的單一指標(biāo)，這就有可能誘導(dǎo)母子公司在凈利潤(rùn)與少數(shù)股東權(quán)益之間人為調(diào)節(jié)利潤(rùn)及財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)。本文首先分析了上市公司利用合并財(cái)務(wù)報(bào)表人為操作利潤(rùn)的兩個(gè)問(wèn)題：向少數(shù)股東轉(zhuǎn)移虧損，以及向資不抵債的子公司傾倒虧損。之所以存在上述問(wèn)題，是因?yàn)樵诤喜?bào)表中列報(bào)凈利潤(rùn)和凈資產(chǎn)時(shí)，上市公司普遍采納“業(yè)主觀〞。根據(jù)這一觀點(diǎn)當(dāng)母公司合并非全資子公司的會(huì)計(jì)報(bào)表時(shí)，按母公司實(shí)際擁有的股權(quán)比例，合并子公司的資產(chǎn)、負(fù)債、所有者權(quán)益以及收入、本錢(qián)費(fèi)用、凈利潤(rùn)。將子公司利潤(rùn)或虧損不歸屬于母公司的局部，作為“少數(shù)股東損益〞在合并報(bào)表中單獨(dú)列項(xiàng)。此外，合并會(huì)計(jì)報(bào)表編報(bào)理論還存在另外一種觀點(diǎn)——“主體觀〞。根據(jù)這一觀點(diǎn)，盡管母公司并非百分百擁有子公司的資產(chǎn)，但母公司對(duì)子公司擁有控制權(quán)，意味著母公司有權(quán)支配子公司的全部資產(chǎn)，而不僅僅是所擁有的資產(chǎn)，母子公司在資產(chǎn)的運(yùn)用、經(jīng)營(yíng)決策和財(cái)務(wù)分配決策上便成為獨(dú)立于其終極所有者的一個(gè)統(tǒng)一體。這個(gè)統(tǒng)一體就應(yīng)當(dāng)是編制合并報(bào)表的主體。因此應(yīng)當(dāng)將子公司的全部資產(chǎn)、負(fù)債、權(quán)益以及全部收入和費(fèi)用等納入合并報(bào)表。作者認(rèn)為，我國(guó)合并會(huì)計(jì)報(bào)表準(zhǔn)則的擬定應(yīng)采納“主體觀〞，這既符合國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則關(guān)于合并會(huì)計(jì)報(bào)表的進(jìn)展趨勢(shì)，又有利于我國(guó)證券市場(chǎng)的監(jiān)管。（唐水晶整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年第11期，作者：王嘯顧斌）公司控制權(quán)對(duì)會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性影響的實(shí)證研究本文從公司控制權(quán)角度來(lái)研究公司治理與會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性的關(guān)系，認(rèn)為享有公司控制權(quán)的股東會(huì)利用控制權(quán)來(lái)影響公司的會(huì)計(jì)信息，從而到達(dá)實(shí)現(xiàn)自身利益的目的，并用我國(guó)上市公司1997-2001年的數(shù)據(jù)檢驗(yàn)了兩者的關(guān)系，得出大股東控制權(quán)越強(qiáng)其會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性越差的結(jié)論。文章首先介紹了公司控制權(quán)及其特征，認(rèn)為我國(guó)上市公司控制權(quán)具有以下幾個(gè)特征：1.第一大股東持股比例普遍較高，主要集中在20%－70%之間，大股東處于絕對(duì)控制地位的上市公司占43%。2.大股東的持股比例并沒(méi)有因?yàn)闀r(shí)間變化而有明顯改變的跡象。3.通過(guò)大股東擔(dān)任董事長(zhǎng)來(lái)控制上市公司的現(xiàn)象仍比較普遍接著本文介紹了公司控制權(quán)對(duì)會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性的影響。根據(jù)代理理論中的契約觀，股東之間以及股東與高管人員之間在既定的契約下追求各自的利益最大化，在追求這種利益最大化的過(guò)程中，契約各方把這種意愿反映在會(huì)計(jì)信息中，并最終通過(guò)會(huì)計(jì)盈余信息來(lái)實(shí)現(xiàn)，這時(shí)，會(huì)計(jì)盈余信息就受到公司治理結(jié)構(gòu)的影響，當(dāng)大股東可以控制上市公司時(shí)，他就會(huì)通過(guò)影響會(huì)計(jì)信息侵占其他利益相關(guān)者的利益。如延遲公司內(nèi)部不利信息的披露程度或較早披露有利信息，而該行為就會(huì)映射到會(huì)計(jì)信息穩(wěn)健性方面，即公司對(duì)“好消息〞的反映時(shí)間長(zhǎng)度比“壞消息〞短，即其會(huì)計(jì)信息穩(wěn)健性較差。最后文章對(duì)兩者關(guān)系做了實(shí)證分析，并得出結(jié)論：大股東持股比例越高，上市公司會(huì)計(jì)盈余反映？公司壞消息的及時(shí)性越差。即大股東對(duì)上市公司的控制力越強(qiáng)，其會(huì)計(jì)盈余穩(wěn)健性越差。（李倩整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年11期，作者：曹宇李琳孫錚）企業(yè)業(yè)績(jī)組合、業(yè)績(jī)差異與季報(bào)披露的時(shí)間選擇——管理層信息披露的組合動(dòng)機(jī)與信息操作目前，在成熟資本市場(chǎng)實(shí)施季報(bào)披露制度相當(dāng)普遍。中國(guó)證監(jiān)會(huì)要求從2002年一季度起所有上市公司必須編制披露季報(bào)，同時(shí)規(guī)定，季報(bào)的編制及公布時(shí)間為報(bào)告期結(jié)束后30日內(nèi)，而年報(bào)的披露時(shí)限為報(bào)告期結(jié)束后的4個(gè)月內(nèi)，這就導(dǎo)致了季報(bào)與年報(bào)的“撞車(chē)〞現(xiàn)象。國(guó)外學(xué)者研究認(rèn)為，在信息不對(duì)稱(chēng)的情況下，有較好公司業(yè)績(jī)和治理信息的公司，其管理當(dāng)局為降低利益相關(guān)者疑慮，更樂(lè)于主動(dòng)發(fā)出信號(hào)，即傾向于早期公布好消息；相反，業(yè)績(jī)差的公司傾向于晚些時(shí)候公布其壞消息。這種“早些時(shí)候公布好消息，遲些公布?jí)南ⅷ暤呐兑?guī)律主要集中在對(duì)上市公司的年報(bào)研究當(dāng)中，而在季報(bào)研究方面則非常少。基于此，筆者提出6個(gè)假設(shè)，進(jìn)行了相關(guān)的實(shí)證研究。研究樣本包括2002－2004年之間在深交所和上交所上市的可獲得數(shù)據(jù)的所有上市公司，建立了回歸模型，設(shè)立實(shí)驗(yàn)變量和控制變量進(jìn)行研究，以期找出企業(yè)業(yè)績(jī)組合、業(yè)績(jī)差異和上市公司一季度季報(bào)披露時(shí)間間隔的關(guān)系。研究發(fā)現(xiàn)，管理層考慮到企業(yè)業(yè)績(jī)差異對(duì)市場(chǎng)和投資者的影響，將選擇能夠產(chǎn)生積極影響預(yù)期最大的年報(bào)和一季度季報(bào)組合的披露方案。管理層傾向于分散地披露好消息的積極影響大于集中披露；壞消息的消極影響可能被好消息的積極影響抵消；分散地披露壞消息的消極影響大于集中披露。管理層這種在信息披露過(guò)程中，對(duì)好消息或壞消息產(chǎn)生的積極或消極影響的組合與權(quán)衡，存在組合動(dòng)機(jī)與信息操縱行為。因此，作者建議把年報(bào)披露時(shí)間提前，在會(huì)計(jì)年度結(jié)束后三個(gè)月內(nèi)披露年報(bào)，防止管理層操縱信息披露。（蔡賀玲整理自《會(huì)計(jì)研究》2005年第10期，作者：唐躍軍薛紅志）透析資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提中的博弈行為本文通過(guò)對(duì)伴隨八項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備政策的出臺(tái)而產(chǎn)生的各方博弈行為的透視，提出了關(guān)于如何評(píng)估會(huì)計(jì)制度這一變革的實(shí)際成效以及在構(gòu)建治理會(huì)計(jì)信息失真的機(jī)制中應(yīng)采取何種對(duì)策的思考。隨著《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》對(duì)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提規(guī)定的不斷變遷，國(guó)家稅務(wù)總局也采取了相應(yīng)對(duì)策，并指出，對(duì)于《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》中要求計(jì)提的八項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，在計(jì)算企業(yè)應(yīng)納稅所得額時(shí)，只有按規(guī)定方法計(jì)提的壞賬準(zhǔn)備才允許在稅前扣除，而且能夠扣除的金額一律按應(yīng)收賬款余額的千分之五的比例來(lái)計(jì)算。本文認(rèn)為，會(huì)計(jì)制度與稅收法規(guī)之間的這種背離，是由于兩者承當(dāng)?shù)氖姑煌斐傻?，稅收法?guī)的出臺(tái)要力爭(zhēng)防止對(duì)稅源產(chǎn)生過(guò)大的影響，而會(huì)計(jì)制度的出臺(tái)要力爭(zhēng)敦促企業(yè)提供盡可能穩(wěn)健可靠的會(huì)計(jì)信息。由于上市公司可以通過(guò)資本市場(chǎng)獲取直接融資的渠道，加之在目前主要以?xún)糍Y產(chǎn)收益率作為再融資的首要依據(jù)，因而上市公司紛紛通過(guò)濫用資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的計(jì)提來(lái)操控利潤(rùn)，置會(huì)計(jì)制度和稅法的規(guī)定于不顧。本文基于對(duì)各方博弈行為的分析提出了以下幾點(diǎn)思考：第一，資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提中謹(jǐn)慎性原則的運(yùn)用。由于企業(yè)對(duì)各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提比例上下的選擇，并不影響企業(yè)應(yīng)納稅所得額的多少，受影響的只是企業(yè)的利潤(rùn)總額、凈利潤(rùn)、計(jì)提的盈余公積和公益金以及可借股東分配的利潤(rùn)。因此，企業(yè)計(jì)提各項(xiàng)資產(chǎn)減值準(zhǔn)備時(shí)，對(duì)于“謹(jǐn)慎性原則〞程度的把握，主要取決于對(duì)持有企業(yè)大多數(shù)股東的眼前利益與長(zhǎng)遠(yuǎn)利益的取舍。第二，資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提的納稅調(diào)整。本文歸納出納稅調(diào)整時(shí)的根本操作要領(lǐng)：如果當(dāng)年是補(bǔ)提減值準(zhǔn)備，應(yīng)調(diào)增利潤(rùn)總額；如果當(dāng)年是沖銷(xiāo)減值準(zhǔn)備，應(yīng)調(diào)減利潤(rùn)總額；如果以前年度計(jì)提了資產(chǎn)減值準(zhǔn)備的資產(chǎn)在本年度處置，應(yīng)按以前年度已計(jì)提的減值準(zhǔn)備調(diào)減利潤(rùn)總額。文章最后指出，要遏制上市公司的利潤(rùn)操縱行為，單純靠會(huì)計(jì)制度變革是難以奏效的，至少還需要資本市場(chǎng)的相關(guān)參與者，尤其是相關(guān)的監(jiān)管部門(mén)，從市場(chǎng)準(zhǔn)入環(huán)節(jié)、再融資環(huán)節(jié)和市場(chǎng)退出環(huán)節(jié)進(jìn)行綜合治理才能奏效，而現(xiàn)行單純依靠?jī)糍Y產(chǎn)收益率和虧損年限來(lái)約束再融資和退市行為的監(jiān)管政策應(yīng)加以改進(jìn)。（肖楠楠整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年第12期，作者：馬永義）會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與會(huì)計(jì)制度的兼容與協(xié)同——基于對(duì)利益相關(guān)者調(diào)查基礎(chǔ)上的討論該文以上市公司、上市公司控股股東、債權(quán)人、個(gè)人投資者、中介機(jī)構(gòu)、政府會(huì)計(jì)管理（監(jiān)管）部門(mén)等6類(lèi)會(huì)計(jì)信息的利益相關(guān)者問(wèn)卷調(diào)查的統(tǒng)計(jì)資料為依據(jù)，對(duì)受訪者就我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與會(huì)計(jì)制度之間關(guān)系的態(tài)度及其理由進(jìn)行了總體和分類(lèi)的分析，調(diào)查結(jié)果分析顯示：大多數(shù)受訪者傾向于認(rèn)同以會(huì)計(jì)準(zhǔn)則為主的會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)體系，而會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)工作者對(duì)傳統(tǒng)的“會(huì)計(jì)制度〞形式更加青睞。其中受訪者傾向于“以會(huì)計(jì)準(zhǔn)則為主〞，或“以會(huì)計(jì)準(zhǔn)則完全替代會(huì)計(jì)制度〞的理由主要是：會(huì)計(jì)準(zhǔn)則能夠與國(guó)際會(huì)計(jì)慣例相協(xié)調(diào)；有利于發(fā)揮會(huì)計(jì)人員的職業(yè)判斷能力，使會(huì)計(jì)信息更能反映企業(yè)的實(shí)際；會(huì)計(jì)準(zhǔn)則具有相對(duì)穩(wěn)定性。而受訪者傾向于“會(huì)計(jì)制度〞的主要理由，并不是會(huì)計(jì)制度能保持中國(guó)特色，符合我國(guó)國(guó)情，而是會(huì)計(jì)制度容易被廣闊會(huì)計(jì)人員所接受，便于理解和實(shí)際操作。經(jīng)過(guò)上述分析，作者得出以下結(jié)論：1.我國(guó)所特有的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與會(huì)計(jì)制度并行的會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)體系已經(jīng)得到利益相關(guān)者的普遍認(rèn)同和理解，應(yīng)進(jìn)一步使二者更好的兼容和協(xié)調(diào)一致，以實(shí)現(xiàn)會(huì)計(jì)目標(biāo)。2.在可能的條件下追求實(shí)質(zhì)上和形式上與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的協(xié)調(diào)和趨同是我們必然的選擇，但其應(yīng)是一個(gè)漸進(jìn)的過(guò)程，而會(huì)計(jì)環(huán)境是決定這一進(jìn)程速率和效率的關(guān)鍵。根據(jù)會(huì)計(jì)國(guó)際化的要求與我國(guó)會(huì)計(jì)環(huán)境現(xiàn)狀及變化趨勢(shì)，公允價(jià)值計(jì)量屬性的緩用雖然是現(xiàn)實(shí)選擇，但并不是最終選擇。從會(huì)計(jì)信息決策有用性的要求看，公允價(jià)值是一個(gè)理想的計(jì)量屬性，審時(shí)度勢(shì)，有限度的使用這種計(jì)量屬性仍是一個(gè)必然趨勢(shì)。對(duì)于體例與語(yǔ)言表達(dá)這類(lèi)形式上的東西是否要國(guó)際化的問(wèn)題，既不要刻意地去追求，又不要一味地排斥，盡量一致是最正確選擇。3.當(dāng)前，我國(guó)的會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)體系實(shí)行的是“以會(huì)計(jì)制度為主，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與會(huì)計(jì)制度并行〞的結(jié)構(gòu)，而從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，應(yīng)逐步將這一結(jié)構(gòu)過(guò)渡到“以會(huì)計(jì)準(zhǔn)則為主，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與會(huì)計(jì)制度并行〞，并最終以會(huì)計(jì)準(zhǔn)則替代會(huì)計(jì)制度。針對(duì)大量非公開(kāi)發(fā)行證券中小企業(yè)的會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)，仍然可以采用經(jīng)過(guò)改進(jìn)的“會(huì)計(jì)制度〞。從這個(gè)意義上講，在我國(guó)會(huì)計(jì)制度與會(huì)計(jì)準(zhǔn)則并行、兼容及協(xié)調(diào)是長(zhǎng)期的。（支媛媛整理自《經(jīng)濟(jì)管理》2005年23期，作者：綦好東、朱煒）上市公司年報(bào)會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)更正的思考本文試圖從相關(guān)上市公司2004年度年報(bào)反映的相關(guān)信息入手，對(duì)會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)更正作出總結(jié)、歸納，并從理論的角度提出一些想法。首先應(yīng)該確認(rèn)會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)的歸屬期，其中包括存貨損失、長(zhǎng)期股權(quán)投資損失以及納稅調(diào)整。出于對(duì)會(huì)計(jì)信息及時(shí)性、有用性的考慮，對(duì)存貨損失歸屬期確實(shí)認(rèn)，應(yīng)按照存貨是哪個(gè)期間生產(chǎn)的，跌價(jià)準(zhǔn)備就應(yīng)該歸屬哪個(gè)會(huì)計(jì)期間來(lái)處理，相對(duì)更符合現(xiàn)行企業(yè)會(huì)計(jì)制度的規(guī)定。上市公司對(duì)于長(zhǎng)期股權(quán)投資的損失歸屬期確實(shí)存在技術(shù)上的爭(zhēng)議，而且這種會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)更正也摻雜了較多的盈余管理活動(dòng)。如果各上市公司在前一年的投資核算有足夠的證據(jù)支持，那么被投資方第二年發(fā)生的巨虧事件就不應(yīng)該成為上市公司投資損失追溯調(diào)整的理由。對(duì)于大量的稅收調(diào)整，《財(cái)政部關(guān)于印發(fā)〈股份有限公司稅收返還等有關(guān)會(huì)計(jì)處理規(guī)定〉的通知》明確規(guī)定應(yīng)在實(shí)際收到政府補(bǔ)助金時(shí)才能予以會(huì)計(jì)確認(rèn)。如果這種納稅調(diào)整在會(huì)計(jì)處理上是正常的、合理的，也保持了一貫性原則，也就意味著這個(gè)公司不需要會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)更正追溯調(diào)整。對(duì)于稅務(wù)機(jī)關(guān)來(lái)遲的匯算報(bào)告，可以根據(jù)其出文日期直接將納稅調(diào)整義務(wù)確認(rèn)到當(dāng)期。此外，出于監(jiān)管及維護(hù)會(huì)計(jì)信息及時(shí)性的考慮，上市公司一旦發(fā)現(xiàn)會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)應(yīng)首先考慮全部直接計(jì)入發(fā)現(xiàn)的當(dāng)期，但如果依據(jù)當(dāng)時(shí)所掌握的資料和證據(jù)，能夠證實(shí)在以前會(huì)計(jì)期間所作的會(huì)計(jì)估計(jì)判斷確實(shí)存在重大錯(cuò)誤的，則對(duì)會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)可以進(jìn)行追溯調(diào)整。對(duì)于重大會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)的判斷，《企業(yè)會(huì)計(jì)制度》規(guī)定：“一般是金額比較大，通常某項(xiàng)交易或事項(xiàng)的金額占該類(lèi)交易或事項(xiàng)的金額10%及以上，則認(rèn)為金額比較大。作者認(rèn)為，“重大〞是針對(duì)會(huì)計(jì)報(bào)表而言的。如有多個(gè)過(guò)錯(cuò)事項(xiàng)，“重大〞是看絕對(duì)值即它們抵減后的金額來(lái)按“10%〞標(biāo)準(zhǔn)判斷，不是看匯總總額。多個(gè)會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)事項(xiàng)均低于“10%〞重大標(biāo)準(zhǔn)，但這些過(guò)錯(cuò)匯總起來(lái)對(duì)利潤(rùn)總額的影響超過(guò)了10%，這種情況也是重大的，應(yīng)予以追溯調(diào)整。如果其中部門(mén)過(guò)錯(cuò)事項(xiàng)已經(jīng)到達(dá)“10%〞的重大標(biāo)準(zhǔn)，需要追溯調(diào)整，對(duì)于其他未到達(dá)“10%〞標(biāo)準(zhǔn)的會(huì)計(jì)過(guò)錯(cuò)可以自行選擇，但是判斷結(jié)果對(duì)公司的“凈利潤(rùn)〞、“凈資產(chǎn)收益率〞指標(biāo)造成實(shí)質(zhì)影響，應(yīng)該按“從嚴(yán)〞、“不利〞的原則進(jìn)行會(huì)計(jì)處理。（張慶一整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年第12期，作者：劉紹軍）不同會(huì)計(jì)核算依據(jù)下BT工程的會(huì)計(jì)處理比較BT是Build（建設(shè)）和Transfer（轉(zhuǎn)讓?zhuān)﹥蓚€(gè)英文單詞的縮寫(xiě)，其含義是：政府通過(guò)合同約定，將擬建設(shè)的某個(gè)基礎(chǔ)設(shè)施工程授予建筑商，在規(guī)定的時(shí)間內(nèi)，由建筑商負(fù)責(zé)該工程的投融資和建設(shè)，合同期滿，建筑商將該工程有償轉(zhuǎn)讓給政府。當(dāng)BT會(huì)計(jì)核算依據(jù)建造合同會(huì)計(jì)處理原則時(shí)，工程分公司應(yīng)作如下會(huì)計(jì)處理：（1）支付工程的材料費(fèi)用等直接費(fèi)用及相應(yīng)的間接費(fèi)用時(shí)，按實(shí)際支付金額借記“工程施工—本錢(qián)〞科目，貸記“銀行存款〞等科目；（2）收到總公司轉(zhuǎn)來(lái)工程結(jié)算款時(shí)，按內(nèi)部轉(zhuǎn)付金額借記“銀行存款或內(nèi)部往來(lái)〞科目，貸記“工程結(jié)算科目〞科目；(3)年末，按進(jìn)度本錢(qián)金額借記“主營(yíng)業(yè)務(wù)本錢(qián)〞科目，按進(jìn)度收益金額借記“主營(yíng)業(yè)務(wù)收入〞科目，兩者的差額借（貸）記“工程施工—毛利〞科目。總公司按內(nèi)部轉(zhuǎn)付金額借記“長(zhǎng)期債權(quán)投資〞科目，貸記“銀行存款〞科目。當(dāng)BT會(huì)計(jì)核算依據(jù)一般收入確認(rèn)原則時(shí)，最終確認(rèn)的工程施工利潤(rùn)在資產(chǎn)負(fù)債表中記入了“長(zhǎng)期債權(quán)投資〞科目。它是依據(jù)BT工程工程整體所有權(quán)、風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的情況確定經(jīng)濟(jì)利益流入后，再確認(rèn)收益的方法，較之建造合同原則下的會(huì)計(jì)核算更為穩(wěn)健。作者指出，對(duì)于BT工程工程工程毛利的會(huì)計(jì)處理，根據(jù)核算原則不同，有三種選擇：第一，以建造合同核算方法為主，分年按工程進(jìn)度結(jié)算工程毛利的收益；第二，在一般收入確認(rèn)原則下，必須在確認(rèn)經(jīng)濟(jì)利益能夠流入后再確認(rèn)工程毛利的收益；第三，完全按投資準(zhǔn)則做出的會(huì)計(jì)處理方式，即將回購(gòu)基數(shù)與實(shí)際投資額之間的差額作為長(zhǎng)期債權(quán)投資—投資差額，在回購(gòu)年限里分期攤?cè)胪顿Y收益。比照看來(lái)，第二種優(yōu)于第一種，因?yàn)閺墓菊w角度看，其未來(lái)收入要靠工程總體完成后政府根據(jù)回購(gòu)協(xié)議在規(guī)定的期限內(nèi)支付的回購(gòu)資金來(lái)確認(rèn)；而第二種方式傾向于整體工程的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移后才確認(rèn)，更為穩(wěn)健。第三種處理方式，是以回報(bào)的現(xiàn)金流入為確認(rèn)收益時(shí)點(diǎn)，完全沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)，雖收益確認(rèn)遠(yuǎn)遠(yuǎn)滯后于業(yè)務(wù)發(fā)生的時(shí)點(diǎn)，但較之第一、第二種方式，最符合投資的性質(zhì)。（張慶一整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年第12期，作者：丁劍輝等）資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)計(jì)量問(wèn)題研究資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)計(jì)量的關(guān)鍵表現(xiàn)為資產(chǎn)現(xiàn)行時(shí)點(diǎn)上可收回金額確實(shí)定，即對(duì)現(xiàn)行時(shí)點(diǎn)上資產(chǎn)公允價(jià)值和現(xiàn)值確實(shí)定，這兩者也是長(zhǎng)期制約我國(guó)資產(chǎn)減值標(biāo)準(zhǔn)開(kāi)展的主要障礙。我國(guó)資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)的計(jì)量基礎(chǔ)應(yīng)建立在IASB所定義的可收回金額（銷(xiāo)售凈價(jià)和使用價(jià)值的較高者）的概念之上。下面，作者分別提出了公允價(jià)值和現(xiàn)值計(jì)量的指導(dǎo)性框架。作者認(rèn)為，一個(gè)完整的公允價(jià)值計(jì)量指導(dǎo)性框架的內(nèi)容有：1.公允價(jià)值的定義。公允價(jià)值是在公平交易中，熟知情況的非關(guān)聯(lián)的雙方自愿進(jìn)行資產(chǎn)交換的價(jià)值，在此基礎(chǔ)上扣除相關(guān)的資產(chǎn)處置費(fèi)用作為確定可收回金額的依據(jù)。2.公允價(jià)值的估價(jià)假設(shè)。假設(shè)是指許多資產(chǎn)的狀況和位置，包括資產(chǎn)是否被安裝或與其他資產(chǎn)進(jìn)行組合，估價(jià)中應(yīng)使用來(lái)源于市場(chǎng)的信息。3.公允價(jià)值的估價(jià)技術(shù)及具體運(yùn)用。主要包括與市場(chǎng)法、收益法和本錢(qián)法一致的估價(jià)技術(shù)，活潑市場(chǎng)中相同資產(chǎn)的報(bào)價(jià)是公允價(jià)值估計(jì)的最正確證據(jù)。4.公允價(jià)值的披露。由于公允價(jià)值計(jì)量帶有較強(qiáng)的主觀判斷，充分披露往往是保證會(huì)計(jì)信息有用性的最后一道屏障。作者指出，現(xiàn)值計(jì)量的指導(dǎo)性框架主要涉及以下幾個(gè)方面：1.現(xiàn)值計(jì)量的目的。運(yùn)用現(xiàn)值技術(shù)計(jì)量使用價(jià)值的目的主要是決定資產(chǎn)的特定主體價(jià)值（使用價(jià)值）。2.現(xiàn)值計(jì)量中包含的要素。一項(xiàng)現(xiàn)值計(jì)量通常應(yīng)包含對(duì)未來(lái)現(xiàn)金流量的估計(jì)、可能變動(dòng)的預(yù)期、貨幣時(shí)間價(jià)值、不確定性?xún)r(jià)格、其他等個(gè)5個(gè)要素，并在此基礎(chǔ)上按照特定主體的要求估計(jì)現(xiàn)金流量。3.現(xiàn)值計(jì)量方法。一是期望現(xiàn)值法，它采用復(fù)合現(xiàn)金流量和無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率來(lái)估計(jì)公允價(jià)值；另一種是傳統(tǒng)現(xiàn)值法，它采用單一的估計(jì)現(xiàn)金流量和單一利率來(lái)估計(jì)公允價(jià)值。我國(guó)應(yīng)允許會(huì)計(jì)主體在兩種方法中進(jìn)行選擇，同時(shí)對(duì)兩種方法的運(yùn)用進(jìn)行詳細(xì)的界定和說(shuō)明。4.折現(xiàn)率確實(shí)定。折現(xiàn)率的估計(jì)取決于現(xiàn)值計(jì)量的特定方法，要保證折現(xiàn)率和現(xiàn)金流量估計(jì)的一致性，能反映貨幣時(shí)間價(jià)值。5.應(yīng)用的可行性。資產(chǎn)減值計(jì)量與企業(yè)管理的其他環(huán)節(jié)是緊密相連的，良好的預(yù)算編制體系可以大大方便資產(chǎn)減值會(huì)計(jì)的計(jì)量，要充分重視預(yù)算體系在估計(jì)使用價(jià)值方面的基礎(chǔ)作用。作者強(qiáng)調(diào)，在按照上述框架計(jì)量公允價(jià)值和現(xiàn)值的同時(shí)，還應(yīng)輔之以相關(guān)的配套措施，如禁止企業(yè)轉(zhuǎn)回已確認(rèn)的減值損失等。(楊珊珊整理自《會(huì)計(jì)研究》2005年第10期，作者：毛新述戴德明姚淑瑜)股權(quán)分置改革中“支付對(duì)價(jià)〞的會(huì)計(jì)處理該文首先對(duì)“流通權(quán)〞與“流通權(quán)溢價(jià)〞分別進(jìn)行了釋義，由此引出支付對(duì)價(jià)會(huì)計(jì)處理的經(jīng)濟(jì)后果：如果股權(quán)分置改革帶來(lái)本錢(qián)費(fèi)用壓力，會(huì)抑制非流通股股東參與改革的積極性，尤其是對(duì)國(guó)有控股股東，會(huì)計(jì)處理甚至影響國(guó)有資產(chǎn)保值增值的考核。關(guān)于“對(duì)價(jià)〞會(huì)計(jì)處理，目前主要存在兩種觀點(diǎn)：一種是確認(rèn)為費(fèi)用，另一種是作為資產(chǎn)。作者認(rèn)為，支付對(duì)價(jià)的費(fèi)用化會(huì)計(jì)處理，實(shí)際上基于非流通股股東向流通股股東“違約賠償〞觀點(diǎn)。暫時(shí)拋開(kāi)經(jīng)濟(jì)后果，“違約賠償〞觀在實(shí)際中也難以操作。首先是賠償給誰(shuí)的問(wèn)題，其次是賠償多少的問(wèn)題。作者支持支付對(duì)價(jià)的“資產(chǎn)〞觀，理由如下：首先，根據(jù)定義，資產(chǎn)的實(shí)質(zhì)在于能夠帶來(lái)未來(lái)經(jīng)濟(jì)利益（未來(lái)現(xiàn)金流入）的能力。股權(quán)分置改革以“對(duì)價(jià)〞方式成認(rèn)流通權(quán)是具有價(jià)值的，顯然符合資產(chǎn)的定義。其次，無(wú)論何種形式的對(duì)價(jià)（股份、現(xiàn)金或認(rèn)沽權(quán)），都具有明確的金額或具備量化的條件。更重要的還在于，支付對(duì)價(jià)“資產(chǎn)〞與支付違約“費(fèi)用〞相比，在經(jīng)濟(jì)后果方面更容易被接受。隨之而來(lái)的問(wèn)題是，賬務(wù)中如何核算“流通權(quán)對(duì)價(jià)〞。作者認(rèn)為，支付對(duì)價(jià)作為投資本錢(qián)的追加，計(jì)入“長(zhǎng)期股權(quán)投資—股權(quán)投資差額〞比較適宜。具體做法是，股權(quán)分置方案實(shí)施時(shí)，如果非流通股股東給付的“流通權(quán)對(duì)價(jià)〞是現(xiàn)金（無(wú)論直接以現(xiàn)金支付還是認(rèn)沽權(quán)證行使時(shí)支付現(xiàn)金），可以借記“長(zhǎng)期股權(quán)投資—A公司（股權(quán)投資差額）〞，貸記“現(xiàn)金〞或“銀行存款〞；如果以送股、縮股或者資本公積轉(zhuǎn)增股本同時(shí)非流通股股東放棄轉(zhuǎn)增等方式支付對(duì)價(jià)，則按照非流通股下降的持股比例轉(zhuǎn)出所對(duì)應(yīng)的長(zhǎng)期股權(quán)投資，借記“長(zhǎng)期股權(quán)投資—A公司（股權(quán)投資差額）〞，貸記“長(zhǎng)期股權(quán)投資—A公司（投資本錢(qián)）、（股權(quán)投資差額）、（損益調(diào)整）、（股權(quán)投資準(zhǔn)備）〞四個(gè)明細(xì)賬戶。應(yīng)舍“資產(chǎn)攤銷(xiāo)〞取“本錢(qián)配比〞。適當(dāng)?shù)淖龇☉?yīng)該是，將流通權(quán)形成的“股權(quán)投資差額〞視同股權(quán)投資本錢(qián)不可分割的有機(jī)組成局部，不進(jìn)行單獨(dú)攤銷(xiāo)，而是待獲得流通權(quán)的這局部股票實(shí)現(xiàn)流通（減持）時(shí)，按照正常的程序結(jié)轉(zhuǎn)進(jìn)入本錢(qián)賬戶，與減持實(shí)現(xiàn)的收入相配比，相應(yīng)計(jì)量減持受益。這種會(huì)計(jì)處理還可以構(gòu)成國(guó)有資產(chǎn)保值增值的約束性條件，只有當(dāng)市場(chǎng)價(jià)格超過(guò)當(dāng)初持股本錢(qián)與支付對(duì)價(jià)本錢(qián)之和時(shí)，國(guó)有股權(quán)減持才能夠?qū)崿F(xiàn)保值增值。（支媛媛整理自《中國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師》2005年第10期，作者：王嘯祝曉輝）企業(yè)業(yè)績(jī)組合、業(yè)績(jī)差異與季報(bào)披露的時(shí)間選擇——管理層信息披露的組合動(dòng)機(jī)與信息操作上市公司披露的季度報(bào)告正越來(lái)越受到市場(chǎng)、投資者以及其他利益相關(guān)者的高度重視。在上市公司的兩次季報(bào)中，一季度季報(bào)較為特殊，因?yàn)橹袊?guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定季報(bào)的編制及公布時(shí)間為報(bào)告期結(jié)束后30日內(nèi)，而年報(bào)的披露時(shí)限為報(bào)告期結(jié)束后的四個(gè)月內(nèi)，這使得許多上市公司第一季度報(bào)告和其年度報(bào)告的披露幾乎同時(shí)進(jìn)行，導(dǎo)致季報(bào)與年報(bào)“撞車(chē)〞，加重了年報(bào)披露“末班車(chē)〞擁堵現(xiàn)象，以致投資者對(duì)信息“消化不良〞。本文依據(jù)2003~2004年中國(guó)上市公司一季度季報(bào)和2002~2003年年報(bào)數(shù)據(jù)考察企業(yè)業(yè)績(jī)組合、企業(yè)業(yè)績(jī)差異與季報(bào)披露的時(shí)間選擇之間的關(guān)系以及季報(bào)披露時(shí)間的信息內(nèi)涵。綜合時(shí)實(shí)證研究的結(jié)果及其分析，可以認(rèn)為，企業(yè)業(yè)績(jī)組合、業(yè)績(jī)差異和上市公司一季度季報(bào)披露時(shí)間間隔表現(xiàn)出來(lái)的關(guān)系可能是由于一季度季報(bào)和上年年報(bào)均要求在4月30日之前披露的特殊性，管理層將考慮上年年報(bào)和一季度季報(bào)表現(xiàn)出來(lái)的企業(yè)業(yè)績(jī)差異對(duì)市場(chǎng)和投資者的影響，然后選擇對(duì)市場(chǎng)和投資者的產(chǎn)生積極影響預(yù)期最大的年報(bào)和一季度季報(bào)組合披露方案所致。由于上市公司管理層傾向于認(rèn)為：分散的披露“好消息〞對(duì)市場(chǎng)和投資者的積極影響可能要大于集中披露，“壞消息〞對(duì)市場(chǎng)和投資者的消極影響可能會(huì)被“好消息〞的積極影響所掩蓋或者有所抵消，分散的披露“壞消息〞對(duì)市場(chǎng)和投資者的消極影響可能要大于集中披露，因而此時(shí)“早些公布好消息，遲些披露壞消息〞的規(guī)律的作用可能并不是主要的，關(guān)鍵在于上年年報(bào)和一季度季報(bào)披露的“好消息〞或“壞消息〞帶來(lái)的積極影響或消極影響的組合與權(quán)衡。也就是說(shuō)，管理層在信息披露的過(guò)程中可能存在組合動(dòng)機(jī)與信息操作行為?；谏鲜鲅芯堪l(fā)現(xiàn)，為了真正到達(dá)季報(bào)制度縮短上市公司定期報(bào)告的間隔時(shí)間，從制度空間上壓縮信息披露不及時(shí)、不充分的可能性，減少管理層信息披露的組合動(dòng)機(jī)與信息操作行為，有必要把年報(bào)披露時(shí)間提前，在會(huì)計(jì)年度結(jié)束后三個(gè)月內(nèi)披露年報(bào)，從而增強(qiáng)年報(bào)、季報(bào)信息有效性和披露的及時(shí)性，使投資者更加及時(shí)和連續(xù)的了解公司的經(jīng)營(yíng)情況，防止上市公司管理層有意利用一季度季報(bào)操縱信息披露。（唐明整理自《會(huì)計(jì)研究》2005年第10期，作者：唐躍軍薛紅志）本錢(qián)管理會(huì)計(jì)基于本錢(qián)視角對(duì)管理會(huì)計(jì)框架的重建管理會(huì)計(jì)自20世紀(jì)20年代脫離財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)成為獨(dú)立的學(xué)科以來(lái)，其理論的開(kāi)展遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后于實(shí)踐，迄今為止管理會(huì)計(jì)仍然沒(méi)有一套完整的用于解釋、指導(dǎo)并應(yīng)用于會(huì)計(jì)實(shí)踐的理論框架。關(guān)于本錢(qián)管理理論框架的構(gòu)成理論界有很多種看法。本文從本錢(qián)這一新視角對(duì)管理會(huì)計(jì)進(jìn)行重新思考，提出管理會(huì)計(jì)理論框架應(yīng)由本錢(qián)信息的生成、本錢(qián)信息的加工使用、本錢(qián)信息的基礎(chǔ)應(yīng)用和本錢(qián)信息的拓展四個(gè)維度構(gòu)成。本文將本錢(qián)的內(nèi)涵和外延進(jìn)一步擴(kuò)大，并提出只要是企業(yè)為獲得資源而為其付出或?qū)⒁冻龅拇鷥r(jià)，都應(yīng)當(dāng)看作是企業(yè)的本錢(qián)。管理會(huì)計(jì)中將本錢(qián)分為變動(dòng)本錢(qián)、固定本錢(qián)和混合本錢(qián)，這種分法比傳統(tǒng)會(huì)計(jì)將本錢(qián)分為生產(chǎn)本錢(qián)和非生產(chǎn)本錢(qián)更有利于企業(yè)實(shí)行最正確化管理，實(shí)現(xiàn)最正確經(jīng)濟(jì)效益。要建立管理會(huì)計(jì)理論框架，首先要確定一個(gè)邏輯起點(diǎn)。邏輯起點(diǎn)必須是最簡(jiǎn)單的根本的，能夠?qū)ζ渌橄蠓秶M(jìn)行推理和論證，能夠連接管理會(huì)計(jì)系統(tǒng)和會(huì)計(jì)環(huán)境，并且應(yīng)該是內(nèi)在客觀的。而以本錢(qián)視角建立管理會(huì)計(jì)理論框架當(dāng)中，本錢(qián)信息的生成維度符合邏輯起點(diǎn)的全部條件。在管理會(huì)計(jì)信息流程中，只有當(dāng)本錢(qián)信息生成之后才能進(jìn)行分析和應(yīng)用，在本錢(qián)信息經(jīng)過(guò)分析后生成新的本錢(qián)信息，其本錢(qián)信息的本質(zhì)將發(fā)生改變，從而生成管理會(huì)計(jì)的新一個(gè)本錢(qián)信息流程。同理可論證本錢(qián)信息的生成與拓展及基礎(chǔ)應(yīng)用維度的關(guān)系。故管理會(huì)計(jì)中本錢(qián)信息生成維度可對(duì)其他三個(gè)維度進(jìn)行論證。管理會(huì)計(jì)框架圖如下：本錢(qián)信息拓展應(yīng)用維度本錢(qián)信息生成維度本錢(qián)信息加工分析維度本錢(qián)信息基礎(chǔ)應(yīng)用維度如下圖，企業(yè)通過(guò)本錢(qián)的計(jì)算、預(yù)算等方法可以生成對(duì)企業(yè)內(nèi)部有用的本錢(qián)信息，并以此為起點(diǎn)開(kāi)始本錢(qián)信息的流程，這些信息可以直接進(jìn)行基礎(chǔ)應(yīng)用（長(zhǎng)短期決策等）或拓展應(yīng)用（戰(zhàn)略規(guī)劃等），而經(jīng)過(guò)基礎(chǔ)應(yīng)用和拓展應(yīng)用兩個(gè)維度又生成新的本錢(qián)信息，進(jìn)而進(jìn)入新的本錢(qián)信息流程；有的信息需要進(jìn)行分析加工才能加以應(yīng)用，具體的方法有：預(yù)測(cè)分析法、決策分析法、預(yù)算編制法、控制法、業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)與考核方法，在這個(gè)過(guò)程中可能有新的信息生成。準(zhǔn)確的本錢(qián)信息是企業(yè)進(jìn)行決策，編制預(yù)算，實(shí)施控制和評(píng)價(jià)業(yè)績(jī)等管理活動(dòng)的重要依據(jù)，所以本文完全根據(jù)企業(yè)本錢(qián)信息流程對(duì)管理會(huì)計(jì)框架進(jìn)行重構(gòu)。（李玲整理自《會(huì)計(jì)研究》2005第8期，作者：李玉周聶巧明）基于標(biāo)準(zhǔn)作業(yè)本錢(qián)的轉(zhuǎn)移定價(jià)方法研究由于企業(yè)規(guī)模的日益擴(kuò)大，許多企業(yè)采取分散經(jīng)營(yíng)的方式，建立集權(quán)與分權(quán)相結(jié)合的管理體制。這就需要在產(chǎn)品或者勞務(wù)從一個(gè)責(zé)任中心轉(zhuǎn)移到另一個(gè)責(zé)任中心的時(shí)候，確定一個(gè)合理的轉(zhuǎn)移價(jià)格。對(duì)轉(zhuǎn)移定價(jià)方法的研究有許多種，如：ThomasPfeiffer研究的多階段產(chǎn)品生產(chǎn)過(guò)程中的轉(zhuǎn)移定價(jià)問(wèn)題；StevenF.Bolander等研究的轉(zhuǎn)移定價(jià)戰(zhàn)略和批量決策關(guān)系。但是這些研究都是建立在傳統(tǒng)本錢(qián)性態(tài)分析基礎(chǔ)之上的，這些定價(jià)分析方法都有著共同的缺陷：本錢(qián)結(jié)構(gòu)發(fā)生深刻變化使得傳統(tǒng)本錢(qián)計(jì)算系統(tǒng)提供的本錢(qián)信息嚴(yán)重失真；傳統(tǒng)轉(zhuǎn)移定價(jià)方法不利于賣(mài)方運(yùn)用價(jià)值鏈等手段降低本錢(qián)，同時(shí)這種定價(jià)方法使得買(mǎi)賣(mài)雙方缺乏交流，協(xié)調(diào)性較差。在作業(yè)本錢(qián)法下，按照本錢(qián)驅(qū)動(dòng)因素的不同可將作業(yè)分為四個(gè)層次，即單位層次作業(yè)、批量層次作業(yè)、產(chǎn)品層次作業(yè)和設(shè)施層次作業(yè)。相應(yīng)的本錢(qián)可劃分為：?jiǎn)挝粚哟伪惧X(qián)（直接材料等）、批量層次本錢(qián)（機(jī)器調(diào)整本錢(qián)等）、產(chǎn)品層次本錢(qián)和設(shè)施層次本錢(qián)。在制定標(biāo)準(zhǔn)作業(yè)本錢(qián)時(shí)，只有增值作業(yè)才能成為定價(jià)的基礎(chǔ)，其制定不能太高也不能太低，這樣才能催促管理者認(rèn)真進(jìn)行價(jià)值鏈和作業(yè)鏈的分析，降低本錢(qián)。早基于作業(yè)本錢(qián)法確定合理的轉(zhuǎn)移價(jià)格時(shí)，應(yīng)首先建立企業(yè)視角的利潤(rùn)模型。在此基礎(chǔ)上，以各種產(chǎn)品的單位層次作業(yè)標(biāo)準(zhǔn)本錢(qián)和單位產(chǎn)品批別層次作業(yè)標(biāo)準(zhǔn)本錢(qián)作為轉(zhuǎn)移價(jià)格，同時(shí)在期末按照兩種產(chǎn)品的標(biāo)準(zhǔn)產(chǎn)品作業(yè)層次作業(yè)本錢(qián)和設(shè)施層次標(biāo)準(zhǔn)作業(yè)本錢(qián)收取固定費(fèi)用，從而引導(dǎo)買(mǎi)方按照系統(tǒng)最優(yōu)的產(chǎn)量向賣(mài)方分部購(gòu)置產(chǎn)品，使系統(tǒng)利潤(rùn)實(shí)現(xiàn)最大化?；谧鳂I(yè)本錢(qián)分析的轉(zhuǎn)移定價(jià)政策方法能夠公正的衡量分部業(yè)績(jī)，有利于引導(dǎo)分部訂購(gòu)和生產(chǎn)決策。將生產(chǎn)能力本錢(qián)計(jì)入轉(zhuǎn)移價(jià)格，使得買(mǎi)方分部在新產(chǎn)品決策時(shí)引入新產(chǎn)品給賣(mài)方帶來(lái)的影響，使企業(yè)實(shí)現(xiàn)最大化利益。（李玲整理自《管理科學(xué)》2005年第10期，作者：王福勝趙志剛）論企業(yè)管理會(huì)計(jì)報(bào)告系統(tǒng)的構(gòu)建由于對(duì)會(huì)計(jì)目標(biāo)，特別是對(duì)會(huì)計(jì)相關(guān)性目標(biāo)理解的偏差，人們目前較多關(guān)注財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)目標(biāo)和財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告。該文作者著重從管理會(huì)計(jì)目標(biāo)相關(guān)性出發(fā)，研究了實(shí)現(xiàn)管理會(huì)計(jì)相關(guān)性目標(biāo)的管理會(huì)計(jì)報(bào)告系統(tǒng)的創(chuàng)新問(wèn)題。管理會(huì)計(jì)報(bào)告就是要為管理者提供內(nèi)部決策、控制、評(píng)價(jià)、溝通所需要的各種信息，特別是會(huì)計(jì)信息，其創(chuàng)新的根本原則是保證管理會(huì)計(jì)報(bào)告信息與內(nèi)部決策、控制、評(píng)價(jià)、溝通所需要的信息保持高度相關(guān)性。這種相關(guān)性要求在系統(tǒng)構(gòu)建中處理好管理會(huì)計(jì)報(bào)告與以下幾者的關(guān)系：（1）與財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告的關(guān)系。系統(tǒng)的建立應(yīng)以財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告為主導(dǎo)，通過(guò)管理會(huì)計(jì)報(bào)告信息的相關(guān)性與可靠性保證財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告信息的相關(guān)性與可靠性。（2）與預(yù)算報(bào)表的關(guān)系。系統(tǒng)的建立應(yīng)以預(yù)算控制為基礎(chǔ)，使管理會(huì)計(jì)報(bào)告起到預(yù)算控制的作用。（3）與業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的關(guān)系。這就要求管理會(huì)計(jì)報(bào)告在體系上應(yīng)考慮責(zé)任中心劃分，在內(nèi)容上考慮經(jīng)營(yíng)者及員工的責(zé)任指標(biāo)考核。（4）與管理信息系統(tǒng)的關(guān)系。管理會(huì)計(jì)報(bào)告是企業(yè)管理信息系統(tǒng)的重要組成局部，在管理信息系統(tǒng)中應(yīng)占有主導(dǎo)與支配地位。但在建立系統(tǒng)時(shí)，應(yīng)注重管理會(huì)計(jì)報(bào)告與整個(gè)企業(yè)管理信息系統(tǒng)的協(xié)調(diào)與溝通。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制和現(xiàn)代企業(yè)制度下，企業(yè)的經(jīng)營(yíng)決策可從資本經(jīng)營(yíng)決策、資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)決策、商品經(jīng)營(yíng)決策和生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)決策四個(gè)層面進(jìn)行，因此，作者認(rèn)為管理會(huì)計(jì)報(bào)告體系的建立應(yīng)形成相應(yīng)的四大報(bào)告系統(tǒng)。（1）資本經(jīng)營(yíng)報(bào)告系統(tǒng)應(yīng)包括：資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)報(bào)告、資金本錢(qián)報(bào)告、資本結(jié)構(gòu)報(bào)告、所得稅報(bào)告、經(jīng)濟(jì)增加值（EVA）報(bào)告等。（2）資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)報(bào)告系統(tǒng)主要包括：商品經(jīng)營(yíng)報(bào)告、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)報(bào)告、資產(chǎn)利用程度報(bào)告、對(duì)外投資報(bào)告、資產(chǎn)損失及不良資產(chǎn)報(bào)告、資產(chǎn)利用效果報(bào)告、資產(chǎn)重組報(bào)告等。（3）商品經(jīng)營(yíng)報(bào)告系統(tǒng)主要包括：產(chǎn)品經(jīng)營(yíng)報(bào)告、營(yíng)業(yè)收入報(bào)告、商品銷(xiāo)售價(jià)格報(bào)告、市場(chǎng)占有率報(bào)告、采購(gòu)價(jià)格報(bào)告、管理費(fèi)用報(bào)告、營(yíng)業(yè)費(fèi)用報(bào)告、財(cái)務(wù)費(fèi)用報(bào)告、營(yíng)業(yè)外收支報(bào)告等。（4）生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)報(bào)告系統(tǒng)主要包括：商品產(chǎn)品本錢(qián)報(bào)告、單位產(chǎn)品本錢(qián)報(bào)告、材料本錢(qián)報(bào)告、人工本錢(qián)報(bào)告、制造費(fèi)用報(bào)告、各產(chǎn)品產(chǎn)值本錢(qián)率報(bào)告、技術(shù)經(jīng)濟(jì)指標(biāo)對(duì)本錢(qián)影響報(bào)告、廢品情況報(bào)告等。（尚宏偉整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年第12期，作者：張先治）財(cái)務(wù)管理三大財(cái)務(wù)理論范式的比較本文依據(jù)拉卡托斯的科學(xué)研究綱領(lǐng)方法論，對(duì)財(cái)務(wù)理論范式進(jìn)行梳理，將根植于經(jīng)濟(jì)學(xué)的開(kāi)展進(jìn)程和語(yǔ)境中的財(cái)務(wù)理論劃分為經(jīng)典財(cái)務(wù)理論、財(cái)務(wù)契約理論和行為財(cái)務(wù)理論三大范式?？茖W(xué)研究綱領(lǐng)有四個(gè)互聯(lián)系的局部組成，包括：由最根本的理論假設(shè)構(gòu)成的硬核，有輔助性假設(shè)構(gòu)成的保護(hù)帶，保衛(wèi)硬核的反面啟示規(guī)則，以及開(kāi)展理論的正面啟示規(guī)則。經(jīng)典財(cái)務(wù)理論秉承了新古典的根本要素，以無(wú)套利假設(shè)為出發(fā)點(diǎn)，以有效市場(chǎng)為基礎(chǔ)，以均衡分析為手段，以資產(chǎn)定價(jià)為核心逐步構(gòu)建而成。財(cái)務(wù)契約理論探討公司財(cái)務(wù)治理、組織或契約的選擇。行為財(cái)務(wù)理論是在行為經(jīng)濟(jì)學(xué)的影響下逐步開(kāi)展起來(lái)的，其理論基礎(chǔ)是有限原則和投資者心態(tài)分析，考慮不對(duì)稱(chēng)信息、非理性行為、非均衡時(shí)變等現(xiàn)實(shí)的因素，從而使決策變?yōu)橐粋€(gè)復(fù)雜的交替過(guò)程。作者對(duì)三大財(cái)務(wù)理論的開(kāi)展演變進(jìn)行了梳理，之后對(duì)它們進(jìn)行比較。在比較的過(guò)程中，作者歸納了70年代前后三大理論的幾種轉(zhuǎn)變，并以表格形式比較分析了在理論淵源、行為假設(shè)、信息假設(shè)、研究重心、制度安排、研究方法、硬核、保護(hù)帶、根本理論模型等方面三大理論之間的異同。最后作者認(rèn)為，三大財(cái)務(wù)理論是互補(bǔ)的而非對(duì)立的。財(cái)務(wù)理論這一領(lǐng)域內(nèi)的工作是解釋性的，不存在單一“正確〞的模式。（劉紅妮摘自《經(jīng)濟(jì)管理·新管理》2005年第22期，作者：姜英兵）股權(quán)再融資與大股東控制的“隧道效應(yīng)〞——對(duì)上市公司股權(quán)再融資偏好的再解釋我國(guó)的上市公司往往過(guò)分依賴(lài)于外源股權(quán)融資而無(wú)視內(nèi)部融資和債權(quán)融資，這種現(xiàn)象是與經(jīng)典財(cái)務(wù)理論相悖的。許多學(xué)者將造成這一現(xiàn)象的主要原因歸結(jié)于融資本錢(qián)、企業(yè)資本規(guī)模、自由現(xiàn)金流等因素，但本文作者認(rèn)為大股東的掠奪行為才是決定我國(guó)上市公司股權(quán)再融資偏好的根本原因。由于我國(guó)缺乏對(duì)中小投資者的法律保護(hù)，大股東具有侵害中小股東利益的強(qiáng)烈動(dòng)機(jī)和能力，高價(jià)配股或增發(fā)新股為大股東帶來(lái)的收益又能遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)帶來(lái)的利益，因此，大股東更熱衷于股權(quán)再融資。、根據(jù)大股東控制權(quán)與現(xiàn)金流權(quán)的別離狀況，作者參考并改進(jìn)了Filatotchev和Mickiewicz提出的效用函數(shù)模型和推導(dǎo)模式，并以1998-2002年配股的公司為樣本，實(shí)證分析了我國(guó)上市公司股權(quán)再融資與大股東掠奪行為的關(guān)系。結(jié)果發(fā)現(xiàn)，控制性大股東可憑借其對(duì)上市公司的控制能力，通過(guò)“隧道行為〞從股權(quán)再融資中獲取隱性收益，并且政策約束越寬松、融資本錢(qián)越低，大股東得到的隱性收益越多。大股東的“隧道行為〞主要表現(xiàn)為：任意濫用資金投資于能夠帶來(lái)較高私人收益的工程，以實(shí)現(xiàn)自身財(cái)富的最大化；通過(guò)應(yīng)收賬款和其他應(yīng)收款占用上市公司的資源為己所用，增加自身的財(cái)富和私人收益；利用非公平關(guān)聯(lián)交易將優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)從上市公司輸出以增加自身財(cái)富。控制性大股東的這些掠奪性行為導(dǎo)致了上市公司資源配置效率的下降，阻塞了公司到資本市場(chǎng)進(jìn)行融資的渠道，造成中小股東利益的受損和公司的價(jià)值下降。實(shí)證研究的結(jié)果充分說(shuō)明，上市公司股權(quán)再融資偏好的根本原因在于大股東能夠從股權(quán)再融資中獲得隱性收益。（李丹整理自《管理世界》2005年第11期，作者：張祥建徐晉）不完全契約成因研究綜述不完全契約的成因始終是契約經(jīng)濟(jì)學(xué)的一個(gè)前沿研究領(lǐng)域，本文作者綜合論述了此方面的研究。契約經(jīng)濟(jì)學(xué)對(duì)契約不完全的成因的一個(gè)解釋是信息不對(duì)稱(chēng)。如果契約主體在信息的掌握方面不平衡，一方處于優(yōu)勢(shì)，而另一方處于劣勢(shì)，那么雙方的信息就是不對(duì)稱(chēng)的。古典經(jīng)濟(jì)學(xué)中，環(huán)境不存在不確定性。而埃奇沃斯明確指出了不確定問(wèn)題，阿羅－德布魯模型也“考慮了資源可獲得性的不確定性和生產(chǎn)可能性的不確定性〞。新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)雖然考慮了不確定性的問(wèn)題，但這并不必然導(dǎo)致不完全契約。新古典經(jīng)濟(jì)學(xué)把研究重點(diǎn)放在如何把不確定的契約轉(zhuǎn)換成確定的契約上?，F(xiàn)代契約理論更多地強(qiáng)調(diào)環(huán)境和未來(lái)的多變性和復(fù)雜性，尤其更注重研究人的心理因素對(duì)契約行為的影響。古典經(jīng)濟(jì)學(xué)的經(jīng)濟(jì)人只有利己動(dòng)機(jī)，沒(méi)有損人傾向；經(jīng)濟(jì)人的行為不存在負(fù)的外在性。但威廉姆森認(rèn)為，經(jīng)濟(jì)人的假設(shè)必然包含時(shí)機(jī)主義行為假設(shè)。威廉姆森所分析的時(shí)機(jī)主義主要是指事前時(shí)機(jī)主義。事前時(shí)機(jī)主義又叫逆選擇，是指契約當(dāng)事人有可能在契約簽訂前隱瞞對(duì)自己不利的信息，并竭力表現(xiàn)對(duì)自己有利的信息，從而誘使對(duì)方簽訂不完全契約。事后時(shí)機(jī)主義是契約當(dāng)事人在執(zhí)行契約過(guò)程中所表現(xiàn)出來(lái)的時(shí)機(jī)主義動(dòng)機(jī)和時(shí)機(jī)主義行為。新制度經(jīng)濟(jì)學(xué)從契約過(guò)程來(lái)理解交易費(fèi)用，從交易費(fèi)用來(lái)論證不完全契約的存在合理性，同時(shí)也從契約和交易的相互關(guān)聯(lián)來(lái)理解規(guī)制結(jié)構(gòu)和制度變遷。如果從契約過(guò)程來(lái)理解交易費(fèi)用，那么交易費(fèi)用存在于契約過(guò)程的每一個(gè)環(huán)節(jié)。引進(jìn)了交易費(fèi)用，就更容易說(shuō)明契約不完全性的性質(zhì)和成因。愛(ài)倫·斯瓦茨把人們對(duì)不完全契約成因的認(rèn)識(shí)歸結(jié)為五種共識(shí)，比較全面地概括了人們?cè)诓煌耆跫s成因方面的研究成果。作者最后得出結(jié)論，對(duì)不完全契約理論成因的研究，有兩點(diǎn)仍然有待經(jīng)濟(jì)學(xué)家們?nèi)ヅΓ阂皇瞧跫s理論充分吸收了信息經(jīng)濟(jì)學(xué)的研究成果，對(duì)信息不對(duì)稱(chēng)在不完全契約形成中的作用給予了特別關(guān)注；二是不完全契約理論在研究方法上，需要繼續(xù)突破新古典的均衡分析框架。（張慧文摘自《經(jīng)濟(jì)學(xué)動(dòng)態(tài)》2005年第11期，作者：吳漢洪徐國(guó)興）企業(yè)無(wú)形資產(chǎn)與未來(lái)業(yè)績(jī)相關(guān)性研究本文通過(guò)實(shí)證分析，探求我國(guó)上市公司中無(wú)形資產(chǎn)（僅指上市公司在其財(cái)務(wù)報(bào)表上披露的無(wú)形資產(chǎn)）對(duì)企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)的奉獻(xiàn)以及在股票市場(chǎng)中，上市公司披露的無(wú)形資產(chǎn)信息對(duì)投資者的有用性。作者以1998—至2002年為研究區(qū)間，以滬深兩市A股上市公司為研究對(duì)象，通過(guò)基于Aboodyetal（1999）的研究，檢驗(yàn)了無(wú)形資產(chǎn)存量對(duì)企業(yè)未來(lái)業(yè)績(jī)存量的奉獻(xiàn)、無(wú)形資產(chǎn)增量對(duì)企業(yè)未來(lái)業(yè)績(jī)?cè)隽康挠绊?；通過(guò)基于Ohlson（1995），Barth和Landsman（1995）和Aboodyetal（1999），的研究，驗(yàn)證了無(wú)形資產(chǎn)對(duì)企業(yè)未來(lái)業(yè)績(jī)的奉獻(xiàn)；通過(guò)基于Easton和Harris（1991）及Aboodyetal（1999）的研究，采用回報(bào)模型進(jìn)一步檢驗(yàn)了無(wú)形資產(chǎn)信息是否為投資者所用，并考察投資者對(duì)無(wú)形資產(chǎn)增量信息的反應(yīng)是否及時(shí)。通過(guò)分析，作者得出結(jié)論：t年新增的無(wú)形資產(chǎn)對(duì)t+1年和t+2年的業(yè)績(jī)是沒(méi)有顯著奉獻(xiàn)的，但對(duì)t+3年和t+4年的業(yè)績(jī)則有著顯著的奉獻(xiàn)并且奉獻(xiàn)程度呈現(xiàn)遞增態(tài)勢(shì)。這與無(wú)形資產(chǎn)的特性是分不開(kāi)的。由于無(wú)形資產(chǎn)的高技術(shù)含量，從將其引進(jìn)到企業(yè)到真正消化吸收再到真正發(fā)揮作用是需要一段時(shí)間的，而且隨著企業(yè)更好地掌握這些技術(shù)的運(yùn)用，無(wú)形資產(chǎn)對(duì)業(yè)績(jī)的奉獻(xiàn)也是越來(lái)越大；企業(yè)所披露的無(wú)形資產(chǎn)信息具有價(jià)值相關(guān)性；投資者并沒(méi)有在無(wú)形資產(chǎn)增加的當(dāng)年對(duì)其做出及時(shí)反應(yīng)。在此基礎(chǔ)上，作者對(duì)價(jià)格模型做了拓展，并發(fā)現(xiàn)對(duì)于當(dāng)年增加的無(wú)形資產(chǎn)，投資者在一年以后才做出反應(yīng)。上述研究結(jié)果說(shuō)明，無(wú)形資產(chǎn)存量對(duì)未來(lái)業(yè)績(jī)存量有顯著的正向關(guān)系；當(dāng)年新投入的無(wú)形資產(chǎn)將會(huì)在2年后對(duì)業(yè)績(jī)產(chǎn)生正向奉獻(xiàn)且奉獻(xiàn)程度隨時(shí)間的流逝呈現(xiàn)遞增態(tài)勢(shì)。（張慧文摘自《中國(guó)軟科學(xué)》2005年第10期，作者：王化成盧闖李春玲）企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理整合框架及其評(píng)價(jià)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理是一個(gè)過(guò)程，它由一個(gè)主體的董事會(huì)、管理當(dāng)局和其他人員實(shí)施，應(yīng)用于戰(zhàn)略制定并貫穿于企業(yè)之中，旨在識(shí)別可能會(huì)影響主體的潛在事項(xiàng)、管理風(fēng)險(xiǎn)以使其限制在該主體的風(fēng)險(xiǎn)容量之內(nèi)，并為主體目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)提供合理的保證。與內(nèi)部控制相比，企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理補(bǔ)充了兩個(gè)內(nèi)容：一個(gè)是戰(zhàn)略目標(biāo)；一個(gè)是風(fēng)險(xiǎn)控制。并將企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理定位于兩個(gè)所屬關(guān)系：內(nèi)部控制是企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理的一個(gè)組成局部；風(fēng)險(xiǎn)管理是管理過(guò)程的一個(gè)組成局部。企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理框架提出了四類(lèi)目標(biāo)：1.戰(zhàn)略目標(biāo)，即最高層次目標(biāo)，其他三類(lèi)目標(biāo)都應(yīng)該附屬于并為戰(zhàn)略目標(biāo)效勞；2.經(jīng)營(yíng)目標(biāo)，高效率地利用資源；3.報(bào)告目標(biāo)，報(bào)告的可靠性；4.合規(guī)目標(biāo)，符適宜用的法律和法規(guī)。在目標(biāo)體系中，增加了內(nèi)部控制整合框架中沒(méi)有的戰(zhàn)略目標(biāo)。報(bào)告目標(biāo)也有所拓展：在內(nèi)控框架中報(bào)告指的是公布的財(cái)務(wù)報(bào)告，報(bào)告的目標(biāo)關(guān)注的是財(cái)務(wù)報(bào)告的可靠性，而在風(fēng)險(xiǎn)管理框架中，報(bào)告包括企業(yè)編制的向內(nèi)部和外部散發(fā)的所有報(bào)告；范圍也從財(cái)務(wù)信息擴(kuò)展到非財(cái)務(wù)信息。企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理框架包括八個(gè)相互關(guān)聯(lián)的構(gòu)成要素，與內(nèi)部控制框架相比在構(gòu)成上有兩個(gè)方面的變化：一是內(nèi)部環(huán)境取代控制環(huán)境，在內(nèi)部環(huán)境中引入風(fēng)險(xiǎn)管理理念、風(fēng)險(xiǎn)管理兩個(gè)概念。另一變化是更加關(guān)注風(fēng)險(xiǎn)，拓展了內(nèi)控框架的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估要素，進(jìn)一步細(xì)分為目標(biāo)設(shè)定、事項(xiàng)識(shí)別、風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)四個(gè)要素。在結(jié)構(gòu)方面，沿用了內(nèi)控整合框架中通用的三維矩陣表現(xiàn)構(gòu)成要素與目標(biāo)之間關(guān)系的表示方法。四類(lèi)目標(biāo)用縱向欄表示，八個(gè)構(gòu)成要素用橫向的列表示，而一個(gè)主體內(nèi)的各個(gè)單元?jiǎng)t用第三個(gè)維度來(lái)表示。作者認(rèn)為：企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理整合框架再一次強(qiáng)調(diào)了系統(tǒng)的概念，即在實(shí)施企業(yè)整體風(fēng)險(xiǎn)管理過(guò)程中，主體中的每個(gè)人都對(duì)企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)管理負(fù)有責(zé)任。同時(shí)它也可以為不同的利益相關(guān)者提供有效的借鑒和指導(dǎo)。（樊云清整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年第11期，作者：張宜霞劉明輝）防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策作者從八個(gè)方面提出了防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的對(duì)策，針對(duì)每個(gè)對(duì)策，都有一些具體的措施。作者認(rèn)為防范企業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)要從以下方面努力：1.樹(shù)立誠(chéng)信的經(jīng)營(yíng)理念。對(duì)外側(cè)重于誠(chéng)信形象的樹(shù)立；對(duì)內(nèi)，通過(guò)真實(shí)核算、客觀準(zhǔn)確地反映企業(yè)財(cái)務(wù)狀況，加強(qiáng)會(huì)計(jì)誠(chéng)信建設(shè)。2.提高企業(yè)對(duì)財(cái)務(wù)管理外部環(huán)境變化的適應(yīng)和應(yīng)對(duì)能力。3.理順企業(yè)內(nèi)部財(cái)務(wù)管理關(guān)系，建立一套適應(yīng)市場(chǎng)變化的財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)。一是明確各職能部門(mén)在企業(yè)財(cái)務(wù)管理中的地位及應(yīng)承當(dāng)?shù)呢?zé)任；二是在職責(zé)劃分上，既要考慮高度集中，又要兼顧適度分權(quán)；三是建立高效率的財(cái)務(wù)管理機(jī)構(gòu)，配備高素質(zhì)的財(cái)務(wù)管理人員。4.強(qiáng)化企業(yè)管理人員的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)。一是企業(yè)管理者要加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)意識(shí)；二是發(fā)揮企業(yè)財(cái)務(wù)工作者的積極性，讓他們參與企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理；三是提高財(cái)務(wù)工作人員對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的敏感性和準(zhǔn)確的職業(yè)判斷力。5.加強(qiáng)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)工作，為正確決策提供技術(shù)支持。這要求企業(yè)一要加強(qiáng)會(huì)計(jì)基礎(chǔ)工作，提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量；二要充分行使會(huì)計(jì)職能，由單純的會(huì)計(jì)核算轉(zhuǎn)變到財(cái)務(wù)分析上來(lái)；三要完善會(huì)計(jì)內(nèi)部控制制度，加強(qiáng)審計(jì)監(jiān)督。6.保持企業(yè)良好的財(cái)務(wù)狀況。一是加快存貨的周轉(zhuǎn)，縮短應(yīng)收賬款的回收期，控制長(zhǎng)期投資和固定資產(chǎn)的規(guī)模和比例；二是充分利用資本市場(chǎng)和金融市場(chǎng)，同時(shí)降低資產(chǎn)負(fù)債比率；三是加大資本運(yùn)營(yíng)的力度；四是加強(qiáng)信用管理，防止壞賬的產(chǎn)生；五是建立合理的收益分配制度。7.建立財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警系統(tǒng)。一是定期編制現(xiàn)金流量預(yù)算；二是確立財(cái)務(wù)分析指標(biāo)體系，建立長(zhǎng)效的財(cái)務(wù)預(yù)警系統(tǒng)；三是結(jié)合企業(yè)實(shí)際，采取適當(dāng)?shù)娘L(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)策略。8.轉(zhuǎn)變企業(yè)經(jīng)營(yíng)策略。一是采取多種經(jīng)營(yíng)和對(duì)外投資多元化方式分散財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；二是在選擇投資方案時(shí)，綜合評(píng)價(jià)各種方案可能產(chǎn)生的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，選擇風(fēng)險(xiǎn)較小的方案；三是通過(guò)較小的代價(jià)，將局部或全部財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移掉。（尚宏偉整理自《財(cái)務(wù)與會(huì)計(jì)》2005年第12期，作者：王小軍）跨岸掛牌與并購(gòu)活動(dòng)：大西洋對(duì)岸的證據(jù)跨岸掛牌會(huì)影響收購(gòu)行為嗎？作者確認(rèn)的跨岸掛牌公司樣本是已經(jīng)和那些曾經(jīng)而現(xiàn)在不再在美國(guó)跨岸掛牌的歐洲公司；而大的控制樣本是作者從大范圍的歐洲股票市場(chǎng)指數(shù)中選取的在歐洲本地掛牌的公司。在扣除了重復(fù)計(jì)算和1980年前的跨岸掛牌公司后，最終獲得包括547個(gè)公司的樣本。作者又從歐洲的樣本公司于1996.1—2000.12間在美國(guó)的交易中選取了包括1692項(xiàng)收購(gòu)的并購(gòu)樣本，其中的271項(xiàng)收購(gòu)在收購(gòu)時(shí)屬于跨岸掛牌歐洲公司，1421個(gè)屬于本國(guó)掛牌的歐洲公司。作者考察了跨岸掛牌對(duì)三個(gè)與收購(gòu)行為相關(guān)的結(jié)果變量的影響：收購(gòu)的可能性、凈資產(chǎn)支付的可能性和市場(chǎng)上支付的額外費(fèi)用。分別建立了方程：EQ其中：當(dāng)公司發(fā)生收購(gòu)時(shí)取1；當(dāng)公司的收購(gòu)價(jià)的50%以上用凈資產(chǎn)支付是取1；是股票的溢價(jià)比例；，，是控制變量；當(dāng)公司跨岸掛牌時(shí)取1。在建立跨岸掛牌影響的模型時(shí)需重點(diǎn)考慮的是這些樣本公司并不是隨機(jī)抽取，而是自選的。為了修正偏差，作者使用了Heckman的兩步評(píng)估法，即評(píng)估選擇機(jī)制模型和在原有模型上增加一個(gè)逆米爾率(inverseMillsratio)的模型。經(jīng)過(guò)對(duì)跨岸掛牌和本國(guó)掛牌的歐洲公司的比較，作者認(rèn)為，1、跨岸掛牌的公司更有可能收購(gòu)美國(guó)的公司，即使考慮到自選公司，結(jié)論仍然保持穩(wěn)固；2、跨岸掛牌公司也更可能使用凈資產(chǎn)支付大額交易，但似乎是被自選的公司驅(qū)動(dòng)，在考慮到自選和其他控制變量后，交易規(guī)?？赡苁莾糍Y產(chǎn)支付的關(guān)鍵決定因素；3、出乎意料的是跨岸掛牌并沒(méi)有對(duì)額外費(fèi)用產(chǎn)生重大影響。作者對(duì)公司跨岸掛牌前后的行為實(shí)施了額外的實(shí)驗(yàn)：收購(gòu)的可能性并沒(méi)有變化，即在美國(guó)市場(chǎng)上跨岸掛牌公司在跨岸掛牌前后都是積極的收購(gòu)者；但是凈資產(chǎn)支付的交易平均規(guī)模和凈資產(chǎn)支付在交易總量中的比例在跨岸掛牌后增長(zhǎng)明顯。最后作者得出結(jié)論：跨岸掛牌促進(jìn)收購(gòu)。并且有證據(jù)說(shuō)明已在美國(guó)市場(chǎng)上積極收購(gòu)的公司選擇了跨岸掛牌以進(jìn)行更大的交易。（樊云清摘自Cross-ListingsandM&AActivity:TransatlanticEvidence.FinancialManagement,Spring2005,p123-142.作者：PasiTolmunen,SamiTorstila）審計(jì)公