2025年專升本財務(wù)管理重點梳理試卷（含答案）考試時間：______分鐘總分：______分姓名：______一、單項選擇題（本大題共10小題，每小題1分，共10分。在每小題列出的四個選項中，只有一個是符合題目要求的，請將正確選項字母填在題后的括號內(nèi)。）1.企業(yè)財務(wù)管理的核心目標(biāo)是（）。A.提高社會聲譽B.實現(xiàn)企業(yè)價值最大化C.增加員工福利D.擴大市場份額2.將100元存入銀行，年利率為6%，復(fù)利計息，3年后本利和為（）元。A.108.00B.108.36C.119.10D.119.563.某公司普通年金現(xiàn)值系數(shù)（P/A,8%,5）=3.9927，則5年期、8%的即付年金現(xiàn)值系數(shù)（P/A,8%,5,i）為（）。A.3.9927B.4.3294C.3.3121D.2.72224.下列各項中，屬于非系統(tǒng)風(fēng)險的是（）。A.宏觀經(jīng)濟波動風(fēng)險B.行業(yè)競爭加劇風(fēng)險C.公司管理不善風(fēng)險D.利率變動風(fēng)險5.某公司發(fā)行面值為1000元的債券，期限5年，票面利率8%，每年付息一次，到期還本。若市場利率為8%，該債券的發(fā)行價格接近于（）元。A.800B.920C.1000D.10806.某公司發(fā)行普通股，預(yù)計第一年股利為2元/股，股利年增長率為5%，必要收益率為10%，則該普通股的內(nèi)在價值為（）元/股。A.20.00B.22.00C.40.00D.42.507.企業(yè)在維持正常運營所必須的流動資產(chǎn)中，占用時間最長、變現(xiàn)能力最差的部分是（）。A.現(xiàn)金B(yǎng).應(yīng)收賬款C.存貨D.預(yù)付賬款8.采用隨機模式控制現(xiàn)金持有量時，確定現(xiàn)金持有量上下限的主要依據(jù)是（）。A.機會成本和短缺成本B.交易成本和短缺成本C.機會成本和交易成本D.管理成本和交易成本9.在評價投資項目的盈利能力時，既考慮了資金時間價值，又能夠直接衡量項目投資報酬率的指標(biāo)是（）。A.凈現(xiàn)值率B.內(nèi)部收益率C.投資回收期D.平均報酬率10.反映企業(yè)短期償債能力，特別是流動資產(chǎn)對流動負(fù)債保障程度的指標(biāo)是（）。A.流動比率B.速動比率C.資產(chǎn)負(fù)債率D.利息保障倍數(shù)二、多項選擇題（本大題共5小題，每小題2分，共10分。在每小題列出的五個選項中，有多項是符合題目要求的，請將正確選項字母填在題后的括號內(nèi)。多選、少選或錯選均不得分。）11.影響企業(yè)財務(wù)管理環(huán)境的主要因素包括（）。A.經(jīng)濟環(huán)境B.法律環(huán)境C.金融市場環(huán)境D.公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)E.社會文化環(huán)境12.采用年金現(xiàn)值系數(shù)計算年金現(xiàn)值時，需要考慮的因素有（）。A.年金金額B.利率C.年數(shù)D.現(xiàn)金流量類型（普通年金或即付年金）E.投資風(fēng)險13.下列各項中，屬于資本成本構(gòu)成要素的有（）。A.資金占用費B.資金籌集費C.發(fā)行股票的手續(xù)費D.債券的利息費用E.資金管理費用14.企業(yè)的營運資金管理政策通常涉及（）。A.流動資產(chǎn)持有政策B.流動資產(chǎn)融資政策C.存貨周轉(zhuǎn)率D.應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率E.現(xiàn)金持有量15.財務(wù)分析中，常用的盈利能力分析指標(biāo)包括（）。A.銷售凈利率B.總資產(chǎn)報酬率C.凈資產(chǎn)收益率D.流動比率E.資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率三、判斷題（本大題共10小題，每小題1分，共10分。請判斷下列各題是否正確，正確的填“√”，錯誤的填“×”。）16.通貨膨脹環(huán)境下，名義利率通常會高于實際利率。（）17.風(fēng)險越大，投資者要求的必要收益率就一定越高。（）18.杠桿收購是一種通過增加財務(wù)杠桿來提高股東權(quán)益報酬率的籌資方式。（）19.現(xiàn)金周轉(zhuǎn)期=存貨周轉(zhuǎn)期+應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)期-應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期。（）20.企業(yè)持有現(xiàn)金的主要動機包括交易動機、預(yù)防動機和投機動機。（）21.計算投資回收期時，不考慮資金時間價值。（）22.普通股的預(yù)期收益率等于其內(nèi)在價值與當(dāng)前市場價格之比。（）23.存貨管理的目標(biāo)是在保證生產(chǎn)或銷售需要的前提下，最大限度地降低存貨成本。（）24.資產(chǎn)負(fù)債率越高，表明企業(yè)的財務(wù)風(fēng)險越大，債權(quán)人承擔(dān)的風(fēng)險越小。（）25.杜邦分析體系的核心指標(biāo)是凈資產(chǎn)收益率。（）四、計算題（本大題共4小題，每小題5分，共20分。請列出計算步驟，計算結(jié)果保留兩位小數(shù)。）26.某公司擬投資一個項目，需要一次性投入資金100萬元，預(yù)計項目壽命期為5年，每年末可獲得凈利潤20萬元。假設(shè)不考慮所得稅，項目的靜態(tài)投資回收期為多少年？27.某公司發(fā)行面值為100元的債券，期限3年，票面利率6%，每年付息一次。市場利率為8%，計算該債券的發(fā)行價格。28.某公司預(yù)計下年度需要經(jīng)營性現(xiàn)金流入200萬元，現(xiàn)金流出180萬元，現(xiàn)金余額的最低控制線為10萬元，回歸線為25萬元，每次轉(zhuǎn)換有價證券的固定成本為5元。采用隨機模式，計算最優(yōu)現(xiàn)金持有量和現(xiàn)金存量的控制上下限。29.某公司年末財務(wù)報表數(shù)據(jù)顯示：流動資產(chǎn)總額為500萬元，流動負(fù)債總額為300萬元，速動資產(chǎn)總額為200萬元。計算該公司的流動比率和速動比率。五、簡答題（本大題共2小題，每小題5分，共10分。）30.簡述財務(wù)管理的目標(biāo)及其優(yōu)缺點。31.簡述影響營運資金需求的因素。六、論述題（本大題10分。）32.論述企業(yè)進行投資決策需要考慮的主要因素。試卷答案一、單項選擇題1.B2.C3.B4.B5.C6.B7.C8.B9.B10.B二、多項選擇題11.ABCDE12.ABCD13.ABCD14.AB15.ABC三、判斷題16.√17.√18.√19.√20.√21.√22.×23.√24.×25.√四、計算題26.解：靜態(tài)投資回收期=累計投資額/年凈利潤第1年末累計凈利潤=0第2年末累計凈利潤=20第3年末累計凈利潤=40第4年末累計凈利潤=60第5年末累計凈利潤=80項目壽命期為5年，累計凈利潤在第五年年末才達到100萬元，因此靜態(tài)投資回收期為5年。答：項目的靜態(tài)投資回收期為5年。27.解：債券發(fā)行價格=年利息×年金現(xiàn)值系數(shù)+面值×復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)年利息=100×6%=6元年金現(xiàn)值系數(shù)（P/A,8%,3）=[1-(1+8%)^(-3)]/8%=2.5771復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)（P/F,8%,3）=(1+8%)^(-3)=0.7938債券發(fā)行價格=6×2.5771+100×0.7938=15.4626+79.38=94.8426元答：該債券的發(fā)行價格約為94.84元。28.解：R=√(3×5×200^2/180)+25=√(30000/180)+25=√166.67+25=12.91+25=37.91元H=3×R=3×37.91=113.73元答：最優(yōu)現(xiàn)金持有量為37.91萬元，現(xiàn)金存量的控制上限為113.73萬元。29.解：流動比率=流動資產(chǎn)總額/流動負(fù)債總額=500/300=1.67速動資產(chǎn)總額=流動資產(chǎn)總額-存貨總額=500-(300-200)=400萬元速動比率=速動資產(chǎn)總額/流動負(fù)債總額=400/300=1.33答：該公司的流動比率為1.67，速動比率為1.33。五、簡答題30.答：財務(wù)管理目標(biāo)是企業(yè)財務(wù)管理的出發(fā)點和歸宿。通常指企業(yè)價值最大化。優(yōu)點：符合股東利益；考慮了資金時間價值和風(fēng)險；能克服管理上的短期行為；有利于資源優(yōu)化配置。缺點：概念抽象；價值評估受主觀因素影響大；非上市公司價值評估難度大。31.答：影響營運資金需求的因素主要有：存貨周轉(zhuǎn)率；應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率；經(jīng)營性現(xiàn)金流入的穩(wěn)定性和可靠性；應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)期；企業(yè)的經(jīng)營策略（如激進型、穩(wěn)健型、保守型）；行業(yè)特點；經(jīng)濟環(huán)境等。六、論述題32.答：企業(yè)進行投資決策需要考慮的主要因素包括：(1)投資項目的現(xiàn)金流：準(zhǔn)確預(yù)測投資項目的初始投資、未來現(xiàn)金流入和現(xiàn)金流出，是進行投資決策的基礎(chǔ)。(2)資金時間價值：投資決策必須考慮資金的時間價值，運用貼現(xiàn)現(xiàn)金流等方法評估項目的真實價值。(3)投資風(fēng)險：評估項目可能面臨的各種風(fēng)險，如市場風(fēng)險、技術(shù)風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險等，并運用風(fēng)險調(diào)整方法進行決策。(4)投資項目的盈利能力：通