1、9項目實施計劃及資金來源與使用9.1項目實施計劃根據本項目的情況，確定實施計劃如下：2007 年 1-2 月，選擇場地2007 年 3 月，編制可行性報告2007 年 4-5 月，初步設計、施工圖設計2007 年 6-10 月，土建施工、設備安裝2007 年 11 月試生產2007 年 12 月正式生產9.2資金來源與使用a）固定資產投資的資金來源本工程固定資產投資為 20130 萬元。固定資產投資均為企業(yè)自有資金。b)流動資金的資金來源本工程生產所需流動資金為 5000 萬元，流動資金均為企業(yè)自有資金。c)資金使用本工程建設期為 11 個月。用款計劃詳見資金使用計劃表。10投資估算10.1工

2、程內容本項目利用鞍鋼、包鋼等大型鋼廠的無縫管作為原料，采用物理方法加工，使其規(guī)格或形狀發(fā)生改變，計劃年產擴管 90000噸，彎管 10000 噸。10.2編制依據1)設備費采用現(xiàn)價或詢價，設備運雜費按 4.5計算2)建筑、安裝工程費參照同規(guī)模、類似工程概預算指標估算，并調整到 2006 年當地市場價格水平。3)其他費用參照建標1996628 號文件市政工程可行性研究投資估算編制辦法中關于其他費用的有關規(guī)定并結合本工程具體情況計算。10.3投資估算本項目總投資為 25130 萬元，其中固定資產投資為 20130萬元，鋪底流動資金為 5000 萬元，詳見投資組成表、匯總估算表。投資組成表編號工程和

3、費用名稱投資（萬元）比例（）1固定資產投資20130100其中建筑工程費400019.87安裝工程費20009.94設備購置費813040.39其他費用400019.87基本預備金20009.942流動資金5000合計25130匯總估算表序號工程和費用名稱估算價值（萬元）總值建筑工程安裝工程設備其他費一工程費1廠房及辦公室等390039002生產設備及儀器1920753094503電器設備及安裝504004504水、暖、通302002305總圖100100工程費合計400020008130014130二其他費用1建設單位管理費300300序號工程和費用名稱估算價值（萬元）總值建筑工程安裝工程設

4、備其他費2辦公及生活家具購置費40403勘察設計費9009004監(jiān)理費3003005環(huán)評費1601606土地150015007動遷費800800其他費合計40004000三預備費20002000四流動資金50005000總計400020008130160002513011財務計算及評價11.2評價依據依據國家計劃委員會頒布的建設項目經濟評價方法及參數（第二版）得有關內容及國家現(xiàn)行的財稅制度，對本工程項目財務狀況進行計算和評價。11.2財務計算及評價12計算條件12.2產品銷售價格根據市場價格，預測工程投產后產品含稅價格：單價（含稅）增值稅率精密無縫鋼管8000 元/t17彎管10000 元/t

5、1712.2原材料及動力價格根據當地原材料及動力價格資料，計算本項目成本費用時采用以下價格：單價（含稅）增值稅率無縫管坯5000 元/t17生產用水2.85 元/m317采暖蒸汽90 元/m217電465 元/103kw.h1712.2.1.3 流動資金流動資金按流動資金周轉天數計算。各類流動資金和流動負債的周轉天數如下：應收款30 天原材料30 天動力消耗2 天在產品30 天產成品30 天現(xiàn)金30 天應付款30 天流動資金在投產第一年開始按生產負荷計算，流動資金利息計入財務費用。項目計算期末全部回收流動資金。本工程所需流動資金為 5000 萬元，全部為自有資金。12.3 折舊與攤銷根據資本保

6、全原則，當項目建成投入運營時，固定資產投資形成固定資產、無形資產及遞延資產三部分。計算中，將預備費計入固定資產原值。a) 固定資產折舊各類固定資產在扣除 5%凈殘值后，均按平均年限法計算折舊。其折舊年限分別如下：房屋及建筑物20 年機器設備12 年b) 無形資產及遞延資產攤銷年限土地使用權10 年專有技術和專利權10 年其他無形資產10 年遞延資產5 年詳見“固定資產折舊估算表”“無形資產及遞延資產攤銷估算表”。12.4其他a) 生產人員工資及福利費按 18000 元/（人.a）計算；b) 企業(yè)獲得利潤后按規(guī)定繳納所得稅，稅率為 33%；c) 城市建設維護稅按增值稅額 7%繳納；d) 教育附加

7、按增值稅額的 3%繳納；e) 計算年限：建設期 1 年，生產期 10 年；f) 基準收益率按 12%。12.4.1財務計算12.4.1.1 銷售收入、銷售稅金及附加項目經營期內達產年銷售收入為 77000 萬，達產年銷售稅金為9284 萬元。詳見“銷售收入及銷項稅金估算表”、“損益表”。12.4.1.2 成本費用項目經營期內達產年原料費用為 500000.0 萬元，達產年動力費用為 124.472 萬元，達產年經營成本為 60820.18 萬元，平均年總成本費用為 62207.98 萬元。詳見“原材料、動力消耗及進項稅金估算表”、“總成本費用表”。12.4.1.3 財務盈利能力a) 投資利潤率

8、、投資利稅率經營期內平均年利潤總額9352 萬元經營期內平均年上繳所得稅3086.16 萬元經營期內平均年稅后利潤6265.84 萬元投資利潤率46.12投資利稅率61.78詳見“損益表”。b) 財務內部收益率、財務凈現(xiàn)值、投資回收期全投資內部收益率（稅前）64.75全投資內部收益率（稅后）43.54自有資金內部收益率64.75全投資回收期（稅前）3.22 年全投資回收期（稅后）4.80 年凈現(xiàn)值（ic12%，稅前）120524 萬元凈現(xiàn)值（ic12%，稅后）78340 萬元自有資金凈現(xiàn)值（ic12%）120524 萬元12.4.2不確定分析12.4.2.1 盈虧平衡分析盈虧平衡分析是通過盈虧

9、平衡點（BEP）分析項目對市場需求變化的適應能力。盈虧平衡點用生產能力利用率表示。計算公式如下：生產能力利用率（BEP） X100%達產后的生產能力利用率（BEP）為 32.41-19.65由此可見項目具有較強的抗產量波動能力。詳見“逐年盈虧分析表”。12.4.2.2 敏感性分析項目經濟效益較敏感的因素主要是銷售收入、可變成本、投資和產量。對以上四因素分別作變動范圍 020%的敏感性分析，結果表明銷售收入的變化對項目的經濟效益影響最大，可變成本的變化次之，投資和產量變化的影響較小。當銷售收入減少 15%時，全投資內部收益率稅后由 46.24%降至 18.33%，當可變成本增加 20%時，全投資

10、內部收益率稅后由 46.24%降至 18.56，當投資增加 20時， 全投資內部收益率稅后由 46.24降至 41.18，當產量減少 20%時， 全投資內部收益率稅后由 46.24 降至 37.85，均高于基準收益率?？梢姳竟こ叹哂休^強的抗風險能力和適應市場變化能力。12.4.3財務評價結論從以上計算結果可以看出，本項目的全投資內部收益率稅后達43.54，高于基準收益率。在 20 年的生產經營期內，平均年實現(xiàn)利潤總額 9352 萬元；達產年上繳銷售稅金及附加 5984 萬元；平均年上繳所得稅 3394.78 萬元；全投資回收期（稅后）為 4.80 年；稅后凈現(xiàn)值為 60050.78 萬元；投資

11、利潤率46.12為。從以上經濟指標看，本項目經濟效益較好。綜上所述，本項目具有工藝先進、技術成熟、產品優(yōu)良、經濟 合理等特點，而且具有很好的經濟效益、環(huán)境效益和社會效益。因此本項目的建設是必要的，也是可行的。13 設備表生產設備明細表序號設備型號數量（臺）1原料檢查臺6000X6000102中頻加熱柜KGPS-40063中頻加熱柜KGPS-30044擴管機組KG-63065彎管機組WG-80046定徑機組DJ630-867液壓矯直機YJ-5068液壓整形機YZ-10049成品檢查臺6000X60001010電動棍道800X120002011磁力探傷儀CYD-5000612超聲波探傷儀TUD-201413坡口機1014成型模具8015整形模具8016帶鋸床YD-8001017交流電焊機1018吊車5 噸2019汽車衡100 噸2202000KVA 變壓器214 財務計算附表