1、1,第七章：信用擔(dān)保風(fēng)險與風(fēng)險管理,第七章：信用擔(dān)保風(fēng)險與風(fēng)險管理,1. 風(fēng)險與風(fēng)險管理,2. 信用擔(dān)保風(fēng)險的概念和特征,3.信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,4.信用擔(dān)保風(fēng)險管理的一般方法,5.我國信用擔(dān)保風(fēng)險管理現(xiàn)狀和發(fā)展方向,第一節(jié)：風(fēng)險與風(fēng)險管理,一、風(fēng)險的定義 風(fēng)險(risk) 是指在某一特定環(huán)境下，在某一特定時間段內(nèi)，某種損失發(fā)生的可能性。,第一節(jié)：風(fēng)險與風(fēng)險管理,一、風(fēng)險的定義 1.風(fēng)險損失的可能性。 2.風(fēng)險是導(dǎo)致?lián)p失產(chǎn)生的不確定性。 3.風(fēng)險是損失的概率。 4.風(fēng)險是潛在損失。 5.風(fēng)險是潛在損失的變化范圍與幅度。 6.風(fēng)險是財務(wù)滅失與人員傷亡。 7.風(fēng)險是實際與預(yù)期結(jié)果的偏差。,第

2、一節(jié)：風(fēng)險與風(fēng)險管理,二、風(fēng)險的含義 三、風(fēng)險的管理過程與策略 （一）風(fēng)險管理過程 1.風(fēng)險識別。 2.風(fēng)險測算。 3.風(fēng)險評價。 4.風(fēng)險控制。 5.風(fēng)險管理效果評價。,第一節(jié)：風(fēng)險與風(fēng)險管理,（二）風(fēng)險管理策略 1.風(fēng)險規(guī)避策略。 2.風(fēng)險降低策略。 3.風(fēng)險轉(zhuǎn)移策略。 4.風(fēng)險留存策略。,第七章：信用擔(dān)保風(fēng)險與風(fēng)險管理,1. 風(fēng)險與風(fēng)險管理,2. 信用擔(dān)保風(fēng)險的概念和特征,3.信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,4.信用擔(dān)保風(fēng)險管理的一般方法,5.我國信用擔(dān)保風(fēng)險管理現(xiàn)狀和發(fā)展方向,第二節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的概念和特征,一、信用擔(dān)保風(fēng)險的概念 二、信用擔(dān)保風(fēng)險的基本特征 1.信用擔(dān)保風(fēng)險具有雙重性。

3、2.信用擔(dān)保風(fēng)險具有滲透性。 3.信用擔(dān)保風(fēng)險具有特殊性。 4.信用擔(dān)保風(fēng)險具有可控性。 條件控制 評審控制 監(jiān)督控制 強(qiáng)制控制,第二節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的概念和特征,5.信用擔(dān)保風(fēng)險具有追償性。 6.信用擔(dān)保風(fēng)險具有不對稱性。,第七章：信用擔(dān)保風(fēng)險與風(fēng)險管理,1. 風(fēng)險與風(fēng)險管理,2. 信用擔(dān)保風(fēng)險的概念和特征,3.信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,4.信用擔(dān)保風(fēng)險管理的一般方法,5.我國信用擔(dān)保風(fēng)險管理現(xiàn)狀和發(fā)展方向,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,一、信用擔(dān)保風(fēng)險的來源 （一）來自中小企業(yè)的風(fēng)險 1.經(jīng)營者素質(zhì)和競爭力風(fēng)險。 2.中小企業(yè)自身的信用風(fēng)險。 3.中小企業(yè)缺乏技術(shù)創(chuàng)新的風(fēng)險。 4.“逆

4、向選擇”與“道德風(fēng)險”。,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,（二）來自政府部門的風(fēng)險 1.政府部門的不適當(dāng)干預(yù)。 2.政府對中小企業(yè)政策的不穩(wěn)定和不連貫。 （三）來自信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)本身的操作風(fēng)險 1.廣義的操作風(fēng)險 2.狹義的操作風(fēng)險,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,（四）來自貸款銀行的風(fēng)險 連帶責(zé)任保證是指保證人與債務(wù)人對主債務(wù)承擔(dān)連帶責(zé)任的保證。 當(dāng)事人在合同中約定，當(dāng)債務(wù)人不能履行債務(wù)時，由保證人承當(dāng)保證責(zé)任，為一般保證。一般保證是指與主債務(wù)并無連帶關(guān)系的保證債務(wù)。一般保證具有補(bǔ)充性，當(dāng)債權(quán)人未就主債務(wù)人的財產(chǎn)先為執(zhí)行并且無效果之前，便要求保證人履行保證義務(wù)時，保證人有權(quán)拒絕，這種權(quán)利稱

5、為先訴抗辯權(quán)。 （五）來自不完善的法律制度、中小企業(yè)服務(wù)體系的風(fēng)險,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,二、信用擔(dān)保風(fēng)險的分類 （一）按風(fēng)險的表現(xiàn)形式分類 1.信用風(fēng)險（Credit risk） 這是信用擔(dān)保業(yè)務(wù)的主要風(fēng)險。指獲得信用擔(dān)保支持的債務(wù)人由于不能按照合同按時償還貸款本息，擔(dān)保機(jī)構(gòu)代為清償可能造成擔(dān)保資金損失的風(fēng)險。,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,2.經(jīng)營風(fēng)險 主要指擔(dān)保機(jī)構(gòu)在經(jīng)營活動中由于主觀上的決策失誤、管理漏洞或客觀上的自然災(zāi)害、意外事故、市場波動等原因，導(dǎo)致出現(xiàn)損失的可能性。 如投資或買賣動產(chǎn)、不動產(chǎn)時因貨幣市場、資本市場、產(chǎn)權(quán)市場、期貨期權(quán)市場等行情變化引起的投資風(fēng)險，因

6、利率、匯率波動影響擔(dān)保機(jī)構(gòu)經(jīng)營成本和收益的可能以及造成的國際貿(mào)易結(jié)算風(fēng)險、國際債權(quán)債務(wù)清償風(fēng)險等。,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,3.流動性風(fēng)險 指擔(dān)保機(jī)構(gòu)掌握的可用于即時支付的流動資產(chǎn)不足以滿足支付需要，從而使擔(dān)保機(jī)構(gòu)喪失清償能力的可能性。 流動性風(fēng)險危險性較大，嚴(yán)重影響著擔(dān)保機(jī)構(gòu)的信用與信譽(yù)，甚至可置擔(dān)保機(jī)構(gòu)于死地，成為擔(dān)保機(jī)構(gòu)破產(chǎn)倒閉的直接原因。 流動性風(fēng)險往往是其他各類風(fēng)險長時間潛藏、積聚，最后以流動性風(fēng)險的形式爆發(fā)出來，所以，解決流動性問題必須從更基本、更深層的方面著手。,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,4. 操作風(fēng)險 擔(dān)保機(jī)構(gòu)由于經(jīng)營管理不完善、內(nèi)控制度不健全、操作規(guī)程及從業(yè)

7、人員道德素質(zhì)、業(yè)務(wù)素質(zhì)等方面的原因，都可能引發(fā)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的內(nèi)部風(fēng)險。 信息不靈，決策失誤； 風(fēng)險意識淡??； 規(guī)章制度不健全，工作人員責(zé)任心不強(qiáng)； 以權(quán)謀私，內(nèi)部人員貪污受賄，提供人情擔(dān)保。,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,5.市場風(fēng)險 主要指利率風(fēng)險和匯率風(fēng)險。 在市場經(jīng)濟(jì)條件下，商品市場、勞務(wù)市場、資本市場、貨幣市場、外匯市場等每時每刻都在不斷發(fā)生變化，國內(nèi)外市場的任何變化都不可避免地對債權(quán)人、債務(wù)人和保證人產(chǎn)生有利或不利的影響。,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,6.道德風(fēng)險 當(dāng)簽約一方不完全承擔(dān)風(fēng)險后果時所采取的自身效用最大化的自私行為。道德風(fēng)險亦稱道德危機(jī)。 外部道德風(fēng)險 內(nèi)部道德風(fēng)險

8、,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,7.法律風(fēng)險 市場經(jīng)濟(jì)必須同時是高度的法治經(jīng)濟(jì)。目前我國尚處在由傳統(tǒng)經(jīng)濟(jì)向社會主義市場經(jīng)濟(jì)的過渡階段，法制建設(shè)尚不完善，社會法治觀念有待加強(qiáng)，法律環(huán)境缺陷成為信用擔(dān)保風(fēng)險的重要來源。,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,（二）按風(fēng)險的可控程度分類 1.系統(tǒng)風(fēng)險 系統(tǒng)風(fēng)險（Systematic Risk）又稱市場風(fēng)險，也稱不可分散風(fēng)險。,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,2.非系統(tǒng)性風(fēng)險 非系統(tǒng)風(fēng)險又稱非市場風(fēng)險或可分散風(fēng)險。 非系統(tǒng)風(fēng)險是一種與特定公司或者行業(yè)相關(guān)的風(fēng)險，它與經(jīng)濟(jì)、政治和其他影響所有金融變量的因素?zé)o關(guān)。,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,（三）

9、按風(fēng)險的性質(zhì)分類 1.靜態(tài)風(fēng)險（Static risk） 靜態(tài)風(fēng)險，又稱純風(fēng)險（Pure risk），主要指由于自然災(zāi)害和意外事故帶來損失的可能性。 靜態(tài)風(fēng)險一般不可回避，風(fēng)險承擔(dān)者不得不被動防御。 但靜態(tài)風(fēng)險造成損失的機(jī)會盡管對個體來講是不確定的，但對整體來講可表現(xiàn)為相對確定值，基本符合大數(shù)定律，可以比較準(zhǔn)確地預(yù)測其發(fā)生概率。,第三節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,1.動態(tài)風(fēng)險（Speculative risk） 動態(tài)風(fēng)險又稱投機(jī)風(fēng)險 （Speculative risk） 主要指由于信用擔(dān)保決策失誤，或債務(wù)人經(jīng)營管理不善和市場變化等因素引起的風(fēng)險。 這是信用擔(dān)保經(jīng)營活動中的主要風(fēng)險，也是最難把握

10、和控制的風(fēng)險。,第七章：信用擔(dān)保風(fēng)險與風(fēng)險管理,1. 風(fēng)險與風(fēng)險管理,2. 信用擔(dān)保風(fēng)險的概念和特征,3.信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,4.信用擔(dān)保風(fēng)險管理的一般方法,5.我國信用擔(dān)保風(fēng)險管理現(xiàn)狀和發(fā)展方向,第四節(jié)：信用擔(dān)保風(fēng)險管理的一般方法,一、風(fēng)險預(yù)防 二、風(fēng)險規(guī)避 三、風(fēng)險分散 四、風(fēng)險對沖 五、風(fēng)險補(bǔ)償,第七章：信用擔(dān)保風(fēng)險與風(fēng)險管理,1. 風(fēng)險與風(fēng)險管理,2. 信用擔(dān)保風(fēng)險的概念和特征,3.信用擔(dān)保風(fēng)險的來源和分類,4.信用擔(dān)保風(fēng)險管理的一般方法,5.我國信用擔(dān)保風(fēng)險管理現(xiàn)狀和發(fā)展方向,第五節(jié)：我國信用擔(dān)保風(fēng)險管理現(xiàn)狀和發(fā)展方向,一、我國信用擔(dān)保風(fēng)險管理的現(xiàn)狀 1.個別擔(dān)保公司的抗風(fēng)險能力不強(qiáng)。 2.擔(dān)保公司的損失補(bǔ)償和再擔(dān)保體系較為薄弱，擔(dān)保體系整體功能還不強(qiáng)。 3.行業(yè)管理的相關(guān)法律法規(guī)建設(shè)滯后。,第五節(jié)：我國信用擔(dān)保風(fēng)險管理現(xiàn)狀和發(fā)展方向,一、我國信用擔(dān)保風(fēng)險管理的未來發(fā)展路徑 1.完善擔(dān)保業(yè)的法律法規(guī)，加強(qiáng)行業(yè)監(jiān)管。 2. 建立健全擔(dān)保機(jī)構(gòu)內(nèi)控制度，規(guī)范業(yè)務(wù)操作流程。 3. 加強(qiáng)對受保企業(yè)的監(jiān)