1、買賣點(diǎn)實(shí)戰(zhàn)法則（一）,華創(chuàng)證券 葉善祥 2011.08,18/3/20112011/8/3,1,主要內(nèi)容,股票買賣的基本原則 股票買賣的重要操作法則 均線型股票買進(jìn)、賣出時(shí)機(jī)的選擇 均線 買賣點(diǎn)*實(shí)戰(zhàn)法則,2,股票買賣的基本原則,1、大盤原則 通常情況下，在大盤下跌時(shí)盡量空倉；大盤盤整時(shí)不貪；有10%或以下的利潤就要考慮平倉；大盤上攻時(shí)選擇最強(qiáng)勢的個(gè)股持有。 2、板塊原則 大盤上攻時(shí)，個(gè)股呈現(xiàn)板塊輪漲的特征，要判斷某一時(shí)期的主流板塊，選擇板塊中的龍頭追入。,3,股票買賣的基本原則,3、價(jià)值原則 投資者應(yīng)選擇未來兩年價(jià)值增長的股票，或至少未來一年價(jià)值增長的股票。 4、資金流原則 如果資金流入該股

2、票，投資者應(yīng)慎防股票的獲利回吐。,股票買賣的基本原則,5、趨勢原則 股價(jià)呈現(xiàn)向上波動(dòng)的趨勢的股票可選擇。 6、資金管理原則 現(xiàn)金永遠(yuǎn)是最安全的，投資者要定期清倉，保障資金的主動(dòng)性，等待時(shí)機(jī)，選擇合適的時(shí)機(jī)重新建倉。,股票買賣的基本原則,7、共振原則 價(jià)值趨勢向上，價(jià)格趨勢向上，基本面和技術(shù)面都無可挑剔的股票是最好的選擇。 8、進(jìn)攻性波段投資原則 投資者應(yīng)隨時(shí)努力尋找更好的股票以替代手中的持股。,股票買賣的重要操作法則,在股票操作中，規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)是第一要?jiǎng)?wù)，也是取得成功的前提和保障。 成功的被動(dòng)地跟蹤股價(jià)運(yùn)動(dòng)趨勢，不可妄想比市場更聰明。 在股票操作中買入的股票一定要是強(qiáng)勢股，重勢不重價(jià)，股價(jià)高而指標(biāo)

3、低的股票比股價(jià)低而指標(biāo)高的股票要安全得多；趨勢是投資者永遠(yuǎn)的朋友和操作的依據(jù)。,股票買賣的重要操作法則,無論是大盤還是個(gè)股，都要設(shè)置一根30日移動(dòng)平均線。 股票操作需要解決兩個(gè)問題：一是選時(shí)問題，一是選股問題。 牛市中的利好傳言不論確鑿與否，都必定會(huì)成為大盤及個(gè)股飚升的加速器，牛市中的利空往往只能造成短期小幅下跌，一般很快能修復(fù)。,股票買賣的重要操作法則,相信圖形的力量，永遠(yuǎn)不要依據(jù)媒體透露的信息來做買賣的決定。 不可在沒有檢驗(yàn)圖形的情況下買賣股票；不可在好消息公布時(shí)買進(jìn)股票，尤其是圖形顯示，在消息公布前股價(jià)已有明顯的上漲；不可在股價(jià)暴跌時(shí)因?yàn)楣蓛r(jià)便宜而買進(jìn)股票，在賣壓持續(xù)下，你會(huì)發(fā)現(xiàn)便宜的股

4、票會(huì)變得更便宜；不可在圖形的下跌趨勢中買進(jìn)股票。,股票買賣的重要操作法則,在做出買賣決定之前要先審視大盤狀況，如果答案是負(fù)面的，即使發(fā)現(xiàn)某些個(gè)股出現(xiàn)突破而要買入，也要少買。當(dāng)大勢不利時(shí)，成功的幾率會(huì)相當(dāng)?shù)?；然后看哪一類行業(yè)的技術(shù)面最佳，這個(gè)非常重要。 任何技術(shù)指標(biāo)都是有缺點(diǎn)的，與其說會(huì)用指標(biāo)還不如說掌握了某種指標(biāo)的使用條件更好；而且指標(biāo)只是一種工具，不要錯(cuò)把工具當(dāng)目的。,股票買賣的重要操作法則,投資者一旦感覺到股市的走勢不夠明朗，自己又缺乏信心時(shí)應(yīng)以不沾市場為宜。耐心等待入市時(shí)機(jī)。 弱市中要努力去做功課，尋找潛質(zhì)好的個(gè)股；弱市中找到了一只強(qiáng)勢股，更要耐心等待，尋找到一個(gè)最佳的介入點(diǎn)時(shí)才能買入。

5、,股票買進(jìn)時(shí)機(jī)的選擇,股價(jià)已經(jīng)連續(xù)下跌了相當(dāng)大的幅度，已經(jīng)連續(xù)下跌了幾個(gè)跌停板，尤其是具有投資價(jià)值的股票也出現(xiàn)跌停板的時(shí)候。 股價(jià)已經(jīng)連續(xù)下跌3日以上，跌幅已經(jīng)逐漸縮小，且成交量也縮到很小，若突然放量并價(jià)漲時(shí)，表示有大資金進(jìn)場吃貨，這時(shí)是買入時(shí)機(jī)。,股票買進(jìn)時(shí)機(jī)的選擇,股價(jià)由跌勢轉(zhuǎn)為漲勢初期，成交量逐漸放大，形成價(jià)漲量增，表示后市看好，宜買進(jìn)。 移動(dòng)平均線下降后，先呈走平再開始上升，此時(shí)股價(jià)向上攀升，突破移動(dòng)平均線便是買進(jìn)時(shí)機(jī)。 股價(jià)在低檔K線圖出現(xiàn)向上N字形之股價(jià)走勢以及W字形的股價(jià)走勢時(shí)便是買進(jìn)時(shí)機(jī)。,13,股票買進(jìn)時(shí)機(jī)的選擇,股價(jià)由高檔大幅下跌一般分為三波段下跌，止跌回升時(shí)便是買進(jìn)時(shí)機(jī)。

6、 股價(jià)在箱型盤整一段時(shí)間，又突發(fā)利多向上漲，突破盤局時(shí)便是買點(diǎn)。 股價(jià)經(jīng)過長期下跌之后，市盈率已跌到低價(jià)圈，且股價(jià)走勢圖上已形成反轉(zhuǎn)的形態(tài)并向上突破頸線時(shí)，或在長期上升的中期回檔時(shí)，股價(jià)已經(jīng)向上突破整理形態(tài)，并加速遠(yuǎn)離整理形態(tài)時(shí)，是買入時(shí)機(jī)。,股票買進(jìn)時(shí)機(jī)的選擇,預(yù)期上市公司在未來兩三個(gè)月內(nèi)會(huì)推出較理想的配送方案，從走勢圖上看，股價(jià)的跌勢已趨緩并有資金介入和運(yùn)作的跡象，此時(shí)應(yīng)該考慮買入。 當(dāng)股價(jià)向上突破下跌的趨勢線，收盤價(jià)超過上一天收盤價(jià)的3%以上時(shí)，或股價(jià)在下跌趨勢中出現(xiàn)反轉(zhuǎn)，或在連續(xù)幾根陰線之后出現(xiàn)大幅反轉(zhuǎn)時(shí)，要考慮買入。,股票買進(jìn)時(shí)機(jī)的選擇,某股票低于其他同類股票，而其業(yè)績又不差時(shí)，可以

7、視為買入時(shí)機(jī)。 股市每天上漲的種數(shù)減去下降的種數(shù)所得的凈差額的累積數(shù)擴(kuò)大時(shí)，可作為買入時(shí)機(jī)。,股票賣出時(shí)機(jī)的選擇,在高檔出現(xiàn)連續(xù)的小紅小綠或十字線及上影線，代表高檔向上再追高的的意愿不足，所謂久盤必跌。 在高檔出現(xiàn)倒N字形的股價(jià)走勢及倒W字形的股價(jià)走勢，大盤將反轉(zhuǎn)下跌。 股價(jià)暴漲后無法再創(chuàng)新高，大盤有下跌的可能。,股票賣出時(shí)機(jī)的選擇,股價(jià)跌破低價(jià)支撐后，若股價(jià)連續(xù)數(shù)日跌破上升趨勢線，顯示股價(jià)將繼續(xù)下跌。 股價(jià)在經(jīng)過某一波段的下跌后進(jìn)入盤整，若久盤不漲而且下跌時(shí)，應(yīng)迅速出手所持股票。 股價(jià)在高檔持續(xù)上升，當(dāng)成交已達(dá)天量時(shí)，意味著信用太過擴(kuò)張，應(yīng)先賣出。,股票賣出時(shí)機(jī)的選擇,短期移動(dòng)平均線下跌，長

8、期平均線上漲交叉時(shí)為死亡交叉，死叉時(shí)應(yīng)先殺出手中的持股。 股價(jià)高檔出現(xiàn)M頭及三重頂，且成交量放大時(shí)可先賣出手中持股。,買賣點(diǎn)操作圖例,K線類型 均線類型 反轉(zhuǎn)形態(tài)類型 指標(biāo)型 結(jié)合成交量的判研,均線類 買賣點(diǎn)分析,均線是動(dòng)態(tài)趨勢指標(biāo)，也是我們最常用的分析指標(biāo)之一。它反映的是過去一段時(shí)間內(nèi)市場的平均成本變化情況。.由多根均線組成的均線體系稱為均線系統(tǒng)，它可以為判斷市場趨勢變化提供依據(jù)，同時(shí)也能起到支撐和阻力的作用。,葛蘭威爾法則葛氏八法,均線由不同的時(shí)間參數(shù)可分為短期均線，中期均線和長期均線； 在具體運(yùn)用上可以根據(jù)葛蘭維均線八法則來作出買賣判斷。,均線原理,價(jià)格要始終圍繞平均移動(dòng)線上下波動(dòng)，不能

9、偏離太遠(yuǎn)，如果發(fā)生了距離均線太遠(yuǎn)的話，就應(yīng)該向價(jià)格回歸，便會(huì)在平均線的吸引下發(fā)生回?fù)?，朝平均線靠近.,買入法則,1、移動(dòng)平均線從下降開始走平價(jià)格從下上穿平均線，買（最重要的買入信號） 2、價(jià)格繼續(xù)上升，突然下跌，但在平均線附近再度止跌上升，買 3、價(jià)格跌破平均線，但平均線還在上移，買 4、價(jià)格跌破平均線，并繼續(xù)暴跌，買 在上4種法則下，基本上是買入的信號，尤其以第一種為追買的信號進(jìn)場獲利比較大。,買入法則,買入法則,買入法則,買入法則,賣出法則,1、價(jià)格上穿平均線，并連續(xù)暴漲遠(yuǎn)離平均線，賣 2、平均線從上升開始走平，價(jià)格從上下穿平均線，賣 3、價(jià)格連續(xù)下跌遠(yuǎn)離平均線，突然上升，但在平均線附近再

10、度下降，賣 4、價(jià)格上穿平均線，但平均線還在下移，賣 在上4個(gè)法則中，尤其以第1種下跌最為厲害，遇到這樣的情況，應(yīng)該立刻止損,賣出法則,賣出法則,賣出法則,賣出法則,關(guān)于均線的說法,均線走平、走多、走空 金叉和死叉、銀山谷和金山谷對應(yīng)價(jià)壓和天上網(wǎng)、三線開花-金蜘蛛和死蜘蛛、多頭排列和空頭排列，多頭開口和空頭發(fā)散、,均線類型,均線走平或走多，K線站上均線是買點(diǎn)，反之是賣點(diǎn)0062,銀山谷-價(jià)托,0070,銀山谷、金山谷,000159,價(jià)壓,0158,天上網(wǎng),0301,三線金叉-金蜘蛛,0501,多頭排列,短中長依次排列,空頭排列,300031,均線周期的用法,這里的周指觀察周期 日K線、周K線、

11、月K線、年K線 分時(shí)：1分鐘、5分鐘、10分鐘、15分鐘、30分鐘、60分鐘,月線、周線,判斷中長期趨勢 判斷長期趨勢：先看月線、季線、年線 判斷中期趨勢：看周線,日線看買賣點(diǎn)決策,日線級別的買賣點(diǎn)出現(xiàn)后，要計(jì)劃你的操作，再操作你的計(jì)劃。,分鐘級別的K線決定時(shí)機(jī),用分鐘級別的K線或分時(shí)走勢決定買賣時(shí)機(jī),結(jié)合成交量的判研-葛蘭碧九大法則,1.價(jià)格隨著成交量的遞增而上漲，為市場行情的正常特性，此種量增價(jià)升的關(guān)系，表示股價(jià)將繼續(xù)上升。 2.在一個(gè)波段的漲勢中，股價(jià)隨著遞增的成交量而上漲，突破前一波的高峰，創(chuàng)下新高價(jià)，繼續(xù)上揚(yáng)。然而，此段股價(jià)上漲的整個(gè)成交量水準(zhǔn)卻低于前一個(gè)波段上漲的成交量水準(zhǔn)。此時(shí)股

12、價(jià)創(chuàng)出新高，但量卻沒有突破，則此段股價(jià)漲勢另人懷疑，同時(shí)也是股價(jià)趨勢潛在反轉(zhuǎn)信號。,葛蘭碧九大法則,3.股價(jià)隨著成交量的遞減而回升，股價(jià)上漲，成交量卻逐漸萎縮。成交量是股價(jià)上升的原動(dòng)力，原動(dòng)力不足顯示出股價(jià)趨勢潛在的反轉(zhuǎn)信號。 4.有時(shí)股價(jià)隨著緩慢遞增的成交量而逐漸上升，漸漸地，走勢突然成為垂直上升的噴發(fā)行情，成交量急劇增加，股價(jià)躍升暴漲；緊隨著此波走勢，繼之而來的是成交量大幅萎縮，同時(shí)股價(jià)急劇下跌。這種現(xiàn)象表明漲勢已到末期，上升乏力，顯示出趨勢有反轉(zhuǎn)的跡象。反轉(zhuǎn)所具有的意義，將視前一波股價(jià)上漲幅度的大小及成交量增加的程度而言。,葛蘭碧九大法則,5.股價(jià)走勢因成交量的遞增而上升，是十分正常的現(xiàn)象，并無特別暗示趨勢反轉(zhuǎn)的信號。 6.在一波段的長期下跌形成谷底后，股價(jià)回升，成交量并沒有隨股價(jià)上升而遞增，股價(jià)上漲欲振乏力，然后再跌落至原先谷底附近，或高于谷底。當(dāng)?shù)诙鹊椎某山涣康陀诘谝还鹊讜r(shí)，是股價(jià)將要上升的信號。,葛蘭碧九大法則,7.股價(jià)往下跌落一段相當(dāng)長的時(shí)間，市場出現(xiàn)恐慌性拋售，此時(shí)隨著日益放大的成交量，股價(jià)大幅度下跌；繼恐慌賣出之后，預(yù)期股價(jià)可能上漲，同時(shí)恐慌賣出所創(chuàng)的低價(jià)，將不可能在極短的時(shí)間內(nèi)突破。因此，隨著恐慌大量賣出之后，往往是（但并非一定是）空頭市場的結(jié)束。 8.股價(jià)下跌，向下突破股價(jià)形態(tài)、趨勢線或移動(dòng)平均線，同