銀行管理論文-西方商業(yè)銀行的最新發(fā)展動向及其啟示一、西方商業(yè)銀行的最新發(fā)展動向近年來，西方各大知名銀行根據(jù)經(jīng)濟(jì)全球化和金融自由化的宏觀大環(huán)境興起了新一輪的改革，通過兼并、重組等手段調(diào)整自己的競爭戰(zhàn)略，采用了更具競爭力的差異化戰(zhàn)略，其發(fā)展出現(xiàn)了許多新動向。（一）投資銀行業(yè)務(wù)與零售業(yè)務(wù)成為重要利潤來源2001年以來，西方大銀行的企業(yè)貸款余額呈明顯的下降趨勢，而非利差業(yè)務(wù)收入的比重持續(xù)上升。這其中除中間業(yè)務(wù)收入比重一直較大、保險業(yè)務(wù)收入與衍生品利潤增長以外，投資銀行業(yè)務(wù)收入迅速發(fā)展以及零售業(yè)務(wù)日益成為商業(yè)銀行的主要利潤來源是其全能化經(jīng)營的最新特征。在金融系統(tǒng)由銀行主導(dǎo)型向金融市場主導(dǎo)型轉(zhuǎn)變的背景下，傳統(tǒng)儲戶為尋求盡可能高的收益主動向投資者轉(zhuǎn)化。而且全球金融業(yè)的發(fā)展趨勢不會被資本市場的周期性調(diào)整所影響，這些長期趨勢是國際銀行結(jié)構(gòu)重組的價值取向。因此，商業(yè)銀行迫切需要打破長短期資金市場之間的壁壘，在經(jīng)營上實現(xiàn)資本市場業(yè)務(wù)與傳統(tǒng)商業(yè)銀行業(yè)務(wù)的全面融合，為客戶提供全方位集資本優(yōu)勢和信息優(yōu)勢于一體的綜合服務(wù)。商業(yè)銀行的贏利雖然比較穩(wěn)定，股本收益率其實并不高（通常在10%左右）。而投資銀行的股本收益率通常是商業(yè)銀行股本收益率的兩倍，投資銀行收益卻又受資本市場不確定性的影響具有不穩(wěn)定和抗風(fēng)險能力差的弱點。因此，商業(yè)銀行發(fā)展投行業(yè)務(wù)一方面可以在批發(fā)和零售兩種業(yè)務(wù)上為客戶提供廣泛的金融服務(wù)，保證收益的穩(wěn)定性；另一方面可以改善商業(yè)銀行的股本收益率，增強(qiáng)商業(yè)銀行的資本實力。20世紀(jì)90年代以來，西方商業(yè)銀行就一直在通過并購大力發(fā)展自己的投資銀行業(yè)務(wù)，并取得了不錯的效果。如2003年，匯豐控股的投行業(yè)務(wù)收人已占集團(tuán)稅前盈利的33%；花旗集團(tuán)的全球投行收入為83億美元，而摩根士丹利的投行業(yè)務(wù)收入則達(dá)到了110億美元。資本市場的發(fā)展推動商業(yè)銀行資產(chǎn)業(yè)務(wù)的經(jīng)營重心逐步由批發(fā)型公司信貸向零售型消費(fèi)信貸和信用卡領(lǐng)域過渡。近年來，在全球持續(xù)低利率政策的刺激下，個人消費(fèi)信貸業(yè)務(wù)有了快速穩(wěn)定的發(fā)展，以個人客戶為主的零售銀行日益表現(xiàn)出強(qiáng)大的生命力。個人銀行業(yè)務(wù)盈利較為穩(wěn)定，目前是大部分國際領(lǐng)先商業(yè)銀行的主要利潤來源。從西方知名商業(yè)銀行的利潤結(jié)構(gòu)中，我們可以清晰地發(fā)現(xiàn)這一傾向。2003年，花旗集團(tuán)的利潤結(jié)構(gòu)中，全球消費(fèi)者集團(tuán)和私人客戶服務(wù)對利潤的貢獻(xiàn)度分別為55%和4%，兩者之和近60%；匯豐控股個人金融服務(wù)和私人銀行所創(chuàng)造的利潤分別占到利潤總額的44%和2%；而德意志銀行的私人客戶及資產(chǎn)管理對利潤貢獻(xiàn)度達(dá)到54%之強(qiáng)。收入結(jié)構(gòu)的變化使得西方商業(yè)銀行一方面可以享有規(guī)模經(jīng)濟(jì)效益，另一方面可以更好地分散與規(guī)避市場不均衡帶來的風(fēng)險，有力地保障了西方商業(yè)銀行在日益動蕩的金融市場中保持比較穩(wěn)定的增長。（二）企業(yè)文化和品牌日益成為重要的戰(zhàn)略依賴企業(yè)文化決定企業(yè)戰(zhàn)略，企業(yè)戰(zhàn)略決定企業(yè)成敗。優(yōu)秀的、以人為本的企業(yè)文化有助于營造員工的和諧，有助于企業(yè)迅速適應(yīng)外部市場環(huán)境的變化，因此，企業(yè)文化管理已經(jīng)成為商業(yè)銀行管理的核心。一直以來，西方商業(yè)銀行都特別強(qiáng)調(diào)把企業(yè)文化深深植根于每個員工心中，對一貫的文化與經(jīng)營作風(fēng)的堅持和延續(xù)，使其形成了各自對產(chǎn)品、市場和業(yè)務(wù)的共同價值理念。形成了諸如摩根大通的“使命、目標(biāo)、價值”企業(yè)文化，花旗銀行“藏不住”的人才管理文化，瑞士信貸銀行獨(dú)特的企業(yè)風(fēng)險文化等極具競爭力的企業(yè)文化。由于商業(yè)銀行的產(chǎn)品具有可復(fù)制性程度較高、技術(shù)壁壘較小的特點，許多商業(yè)銀行推出的產(chǎn)品和服務(wù)除名稱不同外，功能基本上沒有太大差別。因此，在幾近同質(zhì)化的商業(yè)銀行產(chǎn)品競爭中，要獲取競爭優(yōu)勢，惟有得到消費(fèi)者的品牌認(rèn)知和肯定才能在競爭中立于不敗之地。當(dāng)前國際商業(yè)銀行間的競爭已經(jīng)淡化了產(chǎn)品和服務(wù)的差異，轉(zhuǎn)而注重產(chǎn)品品牌的較量。這其中做得比較出色的首推花旗銀行。近年來，花旗一直把品牌意識作為創(chuàng)立金融品牌產(chǎn)品的關(guān)鍵，鼓勵員工積極開創(chuàng)品牌，并將金融產(chǎn)品服務(wù)質(zhì)量的提高和品牌產(chǎn)品的創(chuàng)建同步進(jìn)行，建立了以客戶為導(dǎo)向的、以“花旗”命名的綜合服務(wù)機(jī)制。經(jīng)過多年不懈的努力，花旗銀行的品牌價值已穩(wěn)居世界金融業(yè)榜首，成為全球金融業(yè)界品牌戰(zhàn)略的典范。（三）國際化程度與海外資產(chǎn)數(shù)額不斷提高全球經(jīng)濟(jì)分工的細(xì)化使企業(yè)市場的國界日益模糊。出于分散經(jīng)營風(fēng)險和獲取更大收益等目的，近年來，各大銀行紛紛到海外設(shè)立分支機(jī)構(gòu)，并與國際企業(yè)的跨國經(jīng)濟(jì)、國際資本流動相輔相成。西方商業(yè)銀行，特別是跨國商業(yè)銀行的國際化程度逐步提高，銀行業(yè)務(wù)的地域擴(kuò)張已經(jīng)遠(yuǎn)遠(yuǎn)超越國界而走向全球化，銀行機(jī)構(gòu)國際化、經(jīng)營地域全球化趨勢十分明顯。如花旗集團(tuán)的分行、子公司、附屬機(jī)構(gòu)在全球100多個國家，匯豐銀行的分支機(jī)構(gòu)遍布79個國家。另據(jù)英國銀行家雜志的一項調(diào)查表明，西方知名大銀行的海外資產(chǎn)占有率呈明顯上升趨勢，海外資產(chǎn)占總資產(chǎn)的比重超過50%的有17家，其中排名第一的美國運(yùn)通銀行海外資產(chǎn)比重高達(dá)7998%。在西方商業(yè)銀行國際化水平不斷提高的過程中，并購重組發(fā)揮了不可替代的作用。西方銀行業(yè)將跨行業(yè)合并、跨境合并作為規(guī)模擴(kuò)張、提高競爭能力和盈利能力的重要手段。通過并購實現(xiàn)區(qū)域和業(yè)務(wù)范圍的擴(kuò)展，整合傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)與現(xiàn)代銀行業(yè)務(wù)的運(yùn)作模式，將商業(yè)銀行、投資銀行、網(wǎng)上銀行融為一體，通過規(guī)模經(jīng)濟(jì)、協(xié)同效應(yīng)大大提高了其風(fēng)險防范與化解能力。過去十年間，美國超過一百億美元的金融機(jī)構(gòu)合并達(dá)二十余次，日本三家大銀行掌握了50%以上國內(nèi)的存款，法國的巴黎國民銀行、里昂信貸銀行和興業(yè)銀行總資產(chǎn)占法國商業(yè)銀行總資產(chǎn)的50%。當(dāng)今全球10大銀行，包括三菱東京、花旗集團(tuán)、摩根大通等為了維持和增強(qiáng)全球競爭力，近年來無一例外地全部都發(fā)生了重大購并行動，而且在帶來可觀收入的同時，還伴隨著資本市場的巨大增值。二、西方商業(yè)銀行最新發(fā)展動向的啟示通過近幾年的改革，我國商業(yè)銀行在降低不良資產(chǎn)、改進(jìn)銀行組織形式及運(yùn)作規(guī)則等方面取得了較大進(jìn)步，但與現(xiàn)代商業(yè)銀行的差距依然較遠(yuǎn)。加快開放金融市場和國內(nèi)金融改革全面提速為我國商業(yè)銀行的發(fā)展帶來了國家政策支持和監(jiān)管更加規(guī)范等有利條件。我國商業(yè)銀行應(yīng)該全面分析國內(nèi)外金融發(fā)展的宏觀背景，充分了解西方商業(yè)銀行業(yè)競爭戰(zhàn)略的最新特點，采取措施對整個銀行的資源進(jìn)行有效配置，努力尋求在國際競爭中實現(xiàn)后發(fā)優(yōu)勢，適時進(jìn)行戰(zhàn)略調(diào)整與變革，使自身朝著市場化、綜合化、國際化的方向發(fā)展。通過對西方商業(yè)銀行最新發(fā)展動向的分析，當(dāng)前我國商業(yè)銀行除繼續(xù)完善風(fēng)險管理體制，改進(jìn)人力資源制度外，還應(yīng)在以下幾方面尋求競爭戰(zhàn)略的變革：（一）準(zhǔn)確定位，確立主導(dǎo)競爭戰(zhàn)略市場定位是進(jìn)行競爭戰(zhàn)略變革調(diào)整的前提。我國商業(yè)銀行應(yīng)在充分分析自身條件與外部環(huán)境的基礎(chǔ)上，確立較長時期（如十年或二十年）的主導(dǎo)競爭戰(zhàn)略，并以此為指針，制定相應(yīng)的發(fā)展措施。結(jié)合西方商業(yè)銀行戰(zhàn)略變革普遍采用的差異化戰(zhàn)略，筆者認(rèn)為，國內(nèi)商業(yè)銀行應(yīng)將不斷嘗試差異化突破作為競爭戰(zhàn)略變革的重點，以突顯自身產(chǎn)品與服務(wù)的個性和差異為突破點，逐步尋求和定位自身的競爭優(yōu)勢。具體可以從成本、目標(biāo)客戶定位、區(qū)域定位、產(chǎn)品功能定位等方面進(jìn)行差異化競爭戰(zhàn)略謀劃，確定戰(zhàn)略主導(dǎo)方向。在當(dāng)前發(fā)達(dá)國家和地區(qū)的商業(yè)銀行中，零售銀行的業(yè)務(wù)比重通常都在50%以上。零售業(yè)務(wù)以其風(fēng)險分散、資本占用少、盈利空間大等優(yōu)點已經(jīng)逐步成為現(xiàn)代商業(yè)銀行綜合化經(jīng)營的基礎(chǔ)，也代表著未來銀行業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型的方向，因而加快發(fā)展零售業(yè)務(wù)符合現(xiàn)代商業(yè)銀行的發(fā)展規(guī)律。從目前情況看，零售銀行業(yè)務(wù)是國內(nèi)銀行轉(zhuǎn)變收人結(jié)構(gòu)的重要支點，尤其是私人銀行業(yè)務(wù)，其平均利潤率遠(yuǎn)優(yōu)于一般零售銀行業(yè)務(wù)的盈利表現(xiàn)。當(dāng)前國內(nèi)商業(yè)銀行應(yīng)從以產(chǎn)品為中心向以客戶為中心的轉(zhuǎn)變，以為客戶提供儲蓄服務(wù)為主向為客戶提供綜合金融服務(wù)轉(zhuǎn)變，大力發(fā)展零售銀行業(yè)務(wù)。（二）注重企業(yè)文化培育，努力推進(jìn)品牌建設(shè)企業(yè)文化已經(jīng)構(gòu)成了現(xiàn)代商業(yè)銀行核心競爭力的基礎(chǔ)因素，是現(xiàn)代商業(yè)銀行生存與發(fā)展的靈魂，是銀行取得競爭優(yōu)勢的重要依賴與基礎(chǔ)支撐。優(yōu)秀的銀行企業(yè)文化能夠最大限度地激發(fā)員工潛能，使銀行更有效地進(jìn)行資產(chǎn)配置，創(chuàng)造更高的價值，獲得更為持久的收益。而且作為一種共同的價值觀，銀行企業(yè)文化還是一種對銀行競爭戰(zhàn)略目標(biāo)的認(rèn)同。就我國實際情況看，國有商業(yè)銀行改革的最終成效有賴于先進(jìn)商業(yè)銀行文化的形成。建設(shè)誠信、創(chuàng)新、健康向上的商業(yè)銀行文化包括造就一批具有真正市場經(jīng)營理念的高素質(zhì)金融人才，堅持以“人”為本為核心營造環(huán)境適應(yīng)性強(qiáng)、能促進(jìn)經(jīng)營業(yè)績不斷增長的價值觀與內(nèi)聚力，以謀求和實現(xiàn)銀行、員工以及利益相關(guān)者的長遠(yuǎn)共同發(fā)展為目標(biāo)等。由于商業(yè)銀行不同于其他企業(yè)的特有風(fēng)險表征，風(fēng)險管理文化是現(xiàn)代商業(yè)銀行文化的主要特質(zhì)。良好的風(fēng)險管理文化可以促使商業(yè)銀行從被動的風(fēng)險接受者轉(zhuǎn)變?yōu)轱L(fēng)險的控制者，強(qiáng)調(diào)風(fēng)險控制與業(yè)務(wù)發(fā)展的統(tǒng)一以及風(fēng)險的全方位管理，最終有利于特色銀行、效益銀行、質(zhì)量銀行的形成。品牌這一無形資產(chǎn)的價值，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過商品或服務(wù)等實際資產(chǎn)的價值。對現(xiàn)代商業(yè)銀行來說，一個成功的金融品牌對于維護(hù)銀行信譽(yù)度、提升客戶忠誠度的作用，可能比任何營銷手段都更為有效。商業(yè)銀行的產(chǎn)品和服務(wù)相比其他產(chǎn)品而言差異程度要小，但商業(yè)銀行在多年經(jīng)營活動中精心創(chuàng)建起來的金融品牌卻是金融服務(wù)個性化的體現(xiàn)。從總體上看，國外銀行近年來在金融品牌戰(zhàn)略實施上，已經(jīng)完成了從產(chǎn)品品牌階段向形象品牌階段的過渡，而國內(nèi)商業(yè)銀行金融品牌戰(zhàn)略基本上還停留在產(chǎn)品品牌的創(chuàng)建階段。因此，實施有效的金融品牌競爭戰(zhàn)略應(yīng)該成為我國商業(yè)銀行戰(zhàn)略制定過程中重點考慮的問題。一是要重視品牌定位，確立品牌特色，塑造品牌形象；二是要以客戶需求為導(dǎo)向，加大產(chǎn)品創(chuàng)新和整合力度，逐步形成一批有影響力、有號召力的精品品牌；三是要實行全方位的品牌管理，提升品牌價值。近年來，國內(nèi)商業(yè)銀行品牌競爭意識大為加強(qiáng)，并推出許多具有自身特色的品牌，如工行的“金融e通道”，光大銀行的“陽光理財計劃”，農(nóng)行的全新品牌戰(zhàn)略等，都是順應(yīng)金融品牌競爭戰(zhàn)略發(fā)展潮流的重要舉措。（三）發(fā)展混合經(jīng)營，以本土化帶動國際化在加速開放的同時，混業(yè)經(jīng)營將成為國內(nèi)金融業(yè)的主流傾向。銀監(jiān)會最近公開鼓勵我國商業(yè)銀行從事跨行業(yè)的綜合經(jīng)營，表明了管理層的態(tài)度。而交通銀行、工商銀行設(shè)立基金公司，工商銀行通過債轉(zhuǎn)股直接持有長航集團(tuán)的股份等更體現(xiàn)了政府鼓勵商業(yè)銀行發(fā)展混合經(jīng)營甚至是混合資本的意圖。對于國有銀行發(fā)展混業(yè)經(jīng)營的路徑，比較一致的觀點是，在四大銀行之上先成立單一的銀行控股集團(tuán)公司，然后以此為平臺，收購或新設(shè)保險公司、證券公司、基金管理公司等，最終形成全能化的金融控股集團(tuán)。但筆者認(rèn)為，在我國金融分業(yè)經(jīng)營與管理體制預(yù)計還將持續(xù)一段時間的情況下，筆者認(rèn)為，國內(nèi)商業(yè)銀行目前發(fā)展混合經(jīng)營的重點在于加強(qiáng)銀行與證券、保險等機(jī)構(gòu)之間的業(yè)務(wù)、技術(shù)、組織等方面的合作，通過資源共享實現(xiàn)范圍經(jīng)濟(jì)。一方面通過合作提高國內(nèi)商業(yè)銀行的國際競爭力，另一方面也可以為國內(nèi)商業(yè)銀行將來走向混業(yè)經(jīng)營，進(jìn)行混業(yè)監(jiān)管奠定組織與技術(shù)基礎(chǔ)。由于我國企業(yè)的“走出去”戰(zhàn)略剛剛邁步以及受商業(yè)銀行自身經(jīng)營能力的限制，目前，我國除中行可以成為跨國商業(yè)銀行以外，其他銀行基本上是在國內(nèi)金融市場充當(dāng)中介，在海外的分支機(jī)構(gòu)或代理機(jī)構(gòu)很少，國際化進(jìn)程非常緩慢。而隨著金融全球化趨勢日益突出，國際銀行業(yè)競爭日益加劇，客觀上要求中國銀行增強(qiáng)經(jīng)營的國際化能力。筆者認(rèn)為，中國商業(yè)銀行要應(yīng)對西方銀行競爭，實現(xiàn)國際拓展，最有效辦法就是在本土市場取得競爭優(yōu)勢的基礎(chǔ)上，再行拓展國際業(yè)務(wù)，逐步朝國際化方向邁進(jìn)。其原因一是中資銀行在跨國經(jīng)營過程中將面對更為復(fù)雜的環(huán)境，其經(jīng)營業(yè)績目前看來還難以保證；原因二是有力的本土競爭優(yōu)勢可以為國內(nèi)商業(yè)銀行拓展海外業(yè)務(wù)奠定技術(shù)、業(yè)務(wù)與資金基礎(chǔ)。入世后的中國商業(yè)銀行到海外拓展業(yè)務(wù)除受自身經(jīng)營狀況與東道國金融監(jiān)管約束以外，在市場準(zhǔn)等方面的限制較少。這有利于中國商業(yè)銀行在國際金融市場上獲得更廣闊的發(fā)展空間。同時，隨著我國“走出去”企業(yè)的不斷增加，對國內(nèi)商業(yè)銀行的國際化服務(wù)也提出了相應(yīng)的要求。以上因素為推動國內(nèi)商業(yè)銀行國際業(yè)務(wù)的拓展提供了基礎(chǔ)與條件。戰(zhàn)略合作是實現(xiàn)競爭戰(zhàn)略變革的有效方法和途徑。外資入股國有銀行使得國內(nèi)銀行的競爭升級為國際銀行業(yè)的競爭，且競爭不再只表現(xiàn)為本國銀行與外國銀行間的競爭，而是不同企業(yè)間的競爭。在這個競爭中，要提升商業(yè)銀行的競爭能力，主動謀求商業(yè)銀行之間廣泛的戰(zhàn)略聯(lián)盟與戰(zhàn)略合作具有重要意義。我國商業(yè)銀行有選擇地與西方先進(jìn)商業(yè)銀行建立戰(zhàn)略聯(lián)盟，加強(qiáng)橫向聯(lián)合，實現(xiàn)優(yōu)勢互補(bǔ)、資源共享、風(fēng)險共擔(dān)，有利于增進(jìn)我國商業(yè)銀行的核心競爭能力。當(dāng)前國內(nèi)各大商業(yè)銀行