內容提要 p 3 i s 6 現代企業(yè)制度的創(chuàng)立和推行，是社會化大生產的市場經濟發(fā)展的必然結果。國有 企業(yè)制度創(chuàng)新己成為一股世界潮流。建立“產權清晰、權責明確、政企分開、管理科學” - 一 7 現代企業(yè)制度的目標模式，使企業(yè)成為擁有法人財產權的真正獨立的市場競爭主體，從 根本上解決國有企業(yè)與市場經濟相結合的具體途徑。 墾查紲鱉絲丞監(jiān)1 乍為企業(yè)運行的基礎機制，有效地規(guī)范著企業(yè)內部各要素在 經濟活動中的行為和范圍，并促進和保障企業(yè)產權機制、經營機制、分配機制等良性運 一一一，一 轉。 在企業(yè)內部形成“分1 監(jiān)督、有效制約”的層次結構，緊緊粘# g - 構成要素，順應 企業(yè)經濟活動規(guī)律，對其經營行為、運行狀況以及利益導向進行有效監(jiān)督，以期達到國 有資產的安全與增值的目的。 關鍵詞： k e y w o r d s ) 0 ) r v m o r 0 p e n r p 0 矬峪刪 ，、 i 、 a b s t r a c t w i t ht h ed e v e l o p m e n to fs o c i a ll a r g es c a l ep r o d u c t i o na n dm a r k e te c o n o m y ， t h ef o u n d a t i o na n di m p u l s eo fm o d e r ne n t e r p r i s es y s t e mi sa ne s s e n t i a lr e s u l t t h ec r e a t i o no fs t a t e o w n e de n t e r p r i s es y s t e mh a sb e c o m eak i n do ft r e n d e n c ya ll a r o u n dt h ew o r l d t ob u i l dm o d e r ne n t e r p r i s es y s t e mi st h et a r g e tp a t t e r no f ” d i s t i n c tp r o v e r t yr i g h t ，d e f i n i t eb e t w e e np o w e ra n dd u t y ，p o l i t i c sa n d e n t e r p r i s e s e p a r a t e d ，a n ds c i e n t i f i cm a n a g d m d n t “t om a k ee n t e r p r i s db e c o m ec o m p e t i t i o n m a r k e tb o d yw h i c ho w n e dg e n u i n e l yi n d e p e n d e n tl e g a l p e r s o np o w e ro fp o v e r t y i t i st or e s e a r c has p e c i f i c w a yw i t hw h i c hs t a t e o w n e de n t e r p r i s ea n dm a r k e te c o n o m y c a nb ec o m b i n e du t t e r l y m e c h a n i s mo fs u p e r v i s o ra n dr e s t r a i nf o rs t a t e o w n e de n t e r p r i s ea st h eb a s i s o fo p e r a t i n ge n t e r p r i s es t a n d a r d i z e se f f e c t i v e l ye c o n o m i ca c t i v i t i e so fc o n d u c t a n ds c o p ei n s i d ee l e m e n t so fe n t e r p r i s e ，p r o m o t e sa n dg u a r a n t e e sm a c h a n i s mo f e n t e r p r i s ep o v e r t yr i g h t ，o p e r a t i n ga n dd i s t r i b u t i o ne t ct or u nw e l l t of o r m g r a d a t i o ns t r u c t u r ei n s i d eo fe n t e r p r i s eo fs u p e r v i s o ra n de f f e c t i v e r e s t r a i n ，c o m b i n et i g h t l ye a c he l e m e n t ，f l o we n t e r p r i s ee c o n o m i ca c t i v i t yr u l e s a n ds u p e r v i s ee f f e c t i v e l yt oo p e r a t i n gc o n d u c t ，o p e r a t i n gc o n d i t i o na n dp r o f i t i n d u c i n g i tist om a k et h es t a t e o w n e dp o v e r t ys a f e t ya n da c c u m u l a t ep o v e r t y k e yw o r d s eorp0rati0n sapervl se econo m y 刖舌 國有企業(yè)，在不同社會和經濟制度國家中都不同規(guī)模的存在著。 充分利用國有企業(yè)在國民經濟發(fā)展中起干預、控制和調節(jié)作用，是當 今世界各國為提升綜合國力，爭取應有國際競爭地位的重要方面。 當今西方經濟管理學術界的一個理論研究動向，認為國有企業(yè)應 體現國家的整體利益，即服從和實現國家宏觀經濟目標服務。而在企 業(yè)內部通過推行現代企業(yè)制度，不斷增強國有企業(yè)的活力，則是共同 面對和研究的課題。 例如進入九十年代以來，美、英等實行自由經濟政策的國家，對 西歐諸多國家國有企業(yè)的擴展趨向引起了足夠的興趣。他們的經濟以 及經濟管理學者在研究報告及專著中這樣寫道：“西歐一些國家政府 已在歐洲5 0 個最大公司中的一半中擁有直接控股權，如雷諾汽車公 司、英國石油公司、瑞典鋼鐵公司、r o l l s - r o y c e 等。這些國家控股 公司享有優(yōu)越于私人企業(yè)的特權已構成對美國的威脅?！?1 “西方各 國之所以對國有企業(yè)大量投資，一個重要原因就在于各國政府都把它 們視為迅速發(fā)展的重要手段，是政府實施其政治、經濟政策的最靈活 的工具之一”。 2 而對于這些國有企業(yè)以及企業(yè)內部控制、管理而言，“政府通過 所有權因素( 0 w h e r s h i p ) ，通常以委派高層管理者控制企業(yè)的內 部決策過程，達到監(jiān)管目的，即可控制性( c o h t r 0 1 ) ”。 3 3 而在企業(yè) 內部，全面推行呈多元化趨勢的企業(yè)制度模式，則是國家保證經濟目 標實現的種微觀形式。如給予生產經營者為達成既定目標的自主性 ( a u - t o n c m y ) ，以期實現生產利潤的最大化。 4 從而政府利用對某些 行業(yè)起支配、壟斷地位的企業(yè)，對國民經濟的發(fā)展起干預、調控作用。 5 1 中央關于建立社會主義市場經濟體制若干問題的決定中指出： “建立現代企業(yè)制度，是發(fā)展社會化大生產和市場經濟的必然要求， 是我國國有企業(yè)改革的方向”【6 。因此，無論從理論還是從實踐上都 可以說，建立現代企業(yè)制度是社會主義經濟體制中最重要、最根本、 最核心和難度最大的問題。因此只有“通過國家各種特定法規(guī)的規(guī) 范和約束，確立國有企業(yè)作為獨立法人實體的法律地位，賦予企業(yè)獨 立的財產權和財產責任，明確企業(yè)和各種內部及外部關系的新規(guī)則” 【7 】 推進并建立社會主義現代企業(yè)制度，是尋求公有制與市場經濟有 機結合的微觀實現形式。深圳市做為全國最早試點城市，已邁出了實 質l 生的步伐。這些年來，深圳國民經濟一直保持兩位數以上的快速發(fā) 展，企業(yè)的國有資產的增值也是超高速的。但是必須清醒地指出，國 有資產在少數企業(yè)的某些環(huán)節(jié)上的流失也是嚴重的。 在經濟快速發(fā)展的形勢下，如何加強對企業(yè)行為的有效監(jiān)督與約 束，實現國有資產的安全與增值，使企業(yè)真正成為“自主經營、自 負盈虧、自我發(fā)展、自我約束”的微觀經濟主體，這一問題已突出 地擺在了人們面前。本文擬從深圳市近年來推進現代企業(yè)制度試點工 作中，圍繞以制度創(chuàng)新為核心進行綜合配套改革的實踐謀篇立意，就 如何建立與完善國有企業(yè)監(jiān)督約束機制，保障國有資產安全與增值的 問題進行實證( 案例 研究。從監(jiān)督約束機制的基本特征, k - t ，對建 立國有企業(yè)宏觀監(jiān)督約束機制權威生與企業(yè)內部監(jiān)督約束機制的有效 性，提出對策性意見供探討。 第一章建立國有企業(yè)監(jiān)督約束機制的國際背景 企業(yè)是市場的主體。當今世界上，不論是經濟發(fā)達國家還是發(fā)展 中國家，不論是資本主義國家還是社會主義國家，都存在著相當規(guī)模 的國有企業(yè)。而現代企業(yè)制度的創(chuàng)立和推行，則是社會化大生產的市 場經濟發(fā)展的必然結果。作為一種財產的組織形式，是人類智慧和人 類經濟實踐活動中所創(chuàng)造出來一種文明成果。 第一節(jié)國有企業(yè)制度創(chuàng)新已成為一股世界潮流 自本世紀50 年代，特別是7o 年代以來，各國在這一創(chuàng)新過程 中結合本國的實際，創(chuàng)造了一些很好的經驗。建立以公司法人制度為 主要形式的新型國有企業(yè)制度，反映的是社會化大生產和市場經濟的 共同需要和要求，這一結論已為西方大多數國家的實踐證明，近年來 也逐漸成為中國經濟界和理論界的共識。 一、發(fā)達市場經濟中的國有企業(yè)及制度創(chuàng)新 般來說，國有企業(yè)是生產社會化的產物，它存在于各種社會經 濟形態(tài)之中。由于它本身只是所有制關系的一種具體形式，不存在 “姓資姓社”問題。根據世界銀行的1 980 年統(tǒng)計數據表明，發(fā) 達國家國有經濟在國內生產總值中的比重在9 一l8 之間；發(fā) 展中國家各國差異較大，多介于l5 一45 之間；而“蘇聯模 式”的社會主義國家則在55 一9o 之間，有的甚至l0 0 【8 】。 應該指出的是，企業(yè)一般以追求利潤最大化和高效率為目標。而 從世界范圍來看，追求最大利潤并不是國有企業(yè)的唯一目標。根據西 方宏觀經濟學派凱恩斯( j m keynes ) 提出的國家政府 干預和調節(jié)經濟，即有效需求理論舊，它的一個重要目的是更能促 進資源的合理配置和整體經濟的更快發(fā)展，承擔了三個方面的職能作 1 用：一是承擔了國民經濟發(fā)展的基礎或公用設施建設和經營職能；二 是承擔了實現國家經濟獨立和工業(yè)化發(fā)展的基礎作用；三是在很大程 度上承擔了國民經濟的調節(jié)職能作用。在戰(zhàn)爭以及災害時期，國有企 業(yè)還起到了特殊的支柱作用。下后例舉新加坡和法國兩個具有東、西 方經濟文化以及價值觀國家的有關隋況作一實證探討。 ( 一) 新加坡 新加坡的國有資產最初是從英殖民者手中接管過來的“殖民遺 產”所組成，主要是國防、郵電、水電供應以及港口碼頭、機場和 運輸設施等。 l 、國有資產的管理體制 60 年代，新加坡成立了建屋發(fā)展局、經濟發(fā)展局、公用事業(yè)局 和港務局等法定機構，國有資產得以迅速形成和發(fā)展。七十年代之后， 國有企業(yè)的投資主體一般由政府控股公司承擔。這樣逐漸形成了以法 定機構和政府控股公司兩種渠道組成的國有資產管理體制。 新加坡的國有企業(yè)統(tǒng)稱政府經濟實體。具體可分兩類，即政府控 股公司和法定機構( 如圖1 ) 。 政府控般公司( 或稱政府關聯公司) 是通過控股關系而形成的一 個公司網絡。在這個網絡的頂端是四大政府控股公司。這四大控股公 司分別隸屬于不同的部，如淡馬錫控股公司屬于財政部；新加坡科技 有限公司隸屬于國防部；新加坡保健有限公司則屬于衛(wèi)生部；另一間 為國家發(fā)展部的控股公司。以談馬錫控股公司為例，它是一個龐大的 集團，而勝寶旺造船廠、岌巴造船廠、新加坡航空公司等數十家大型 國有企業(yè)皆集于其旗下。通過政府控股公司來進行投資和管理企業(yè)， 既保證了國有資產的所有權，又體現了私營企業(yè)的經營方式，是所有 權與經營權相分離，間接管理國有企業(yè)的典型形式。 法定機構是新加坡政府為了執(zhí)行專門職能，通過特定的立法設立 的專門局，隸屬于有關的政府各部。它具有行政管理和經營企業(yè)的雙 重職能。政府各部亦不直接干預其經營，實行自主經營和獨立核算， 同時各法定機構每年公布年度報告和經營業(yè)績，接受政府部門的監(jiān) 督。法定機構具有明顯的企業(yè)式實業(yè)導向型動作方式，是新加坡國有 資產管理體制的另一種方式。 政府經濟實體( 圖1 ) 刪e r n m 斟t a i e c o n o m i cf a q i t i e s 2 、國有企業(yè)基本業(yè)績( 表1 、2 、3 ) 囊斤加坡三大政府控股公司實力和規(guī)模 表1 淡馬錫集團利技集團衛(wèi)生健康集團總計 公司數3 9 566 0 分公司數 4 6 99 75 明 資本9 1 億( 美元)1 0 億( 美元)5 億( 美面1 0 6 億( 美元) 雇員數5 5 ，0 0 01 2 ，3 0 0 人6 ，2 0 0 人8 3 ，7 0 0 , 人 新加坡國有企業(yè)業(yè)績比陵 各公司平均銷售額各公司的平均利潤銷售幣咐閏率資產利潤率 國營企業(yè) 3 0 l2 8 89 6 9 65 9 6 外國跨國公司1 1 1 7 36 69 營地私人企業(yè) 8 02 02s 2 注百萬新元為單位 黝口坡社會公共盼 表； 銷售額幣 j i | 習雇員人數 國營企業(yè) 9 2 3 72 ，1 1 9 8 3 ，7 0 0 法定機構9 ，6 1 52 ，5 9 25 9 5 0 0 政府( 包括國防部隊1 2 3 0 0 0 總計2 6 6 2 0 0 注以1 9 9 0 年為例；百萬新元為單位 從匕述表1 、2 、3 中可以清楚看出，新加坡的國有企業(yè)構成了 新加坡經濟活動的重要部分，并取得了良好的利潤。從財務指標來看， 對新加坡最大的五百家公司所研究的結果證明，國有企業(yè)取得了最高 的平均銷售額和最高的銷售利潤率。資產利潤率低于跨國公司的原因 是：國有企業(yè)集中于公用事業(yè)、基礎設施行業(yè)。其資產額很大，利潤 率相應降低u 們。 3 、政府對國有企業(yè)的監(jiān)管 新加坡對國有企業(yè)的管理和監(jiān)督，主要是指派人員擔任大型國有 企業(yè)的執(zhí)行長官，( ch ie fexecvtiveo f fic e r ) ( 類似目前深圳市政府委派到大型國有企業(yè)的國有資產代表) ： 另外，也委托高級公務員進入董事會( 類似深圳市政府委派的財務總 監(jiān)) 。而真正的經營權力掌握在企業(yè)的管理部門，只要企業(yè)業(yè)務效益 均正常，董事會的作用就主要是對管理部門的建議予以正式批準。只 是當虧損不斷時，董事會才考慮更換管理層。因此，新加坡的企業(yè)中， 所有權和經營權之間有著明確的區(qū)分，從這一點意義而言，與現代企 業(yè)制度下的私有企業(yè)沒有什么不同。 這里還必須強調指出的是，做為“都市型經濟”的新加坡，國 有企業(yè)無論用何種標準衡量，大多業(yè)績良佳，具有競爭的優(yōu)勢。這對 于我國地方i 生國有企業(yè)，特別是經濟特區(qū)有積極的借鑒意義。 一是對某些行業(yè)存在“壟斷”，但對國際投資者而言，無壟斷之 意義。因為國有企業(yè)的競爭對手是國際資本，而并非本國的企業(yè)。例 如“壟斷”港口和機場，其競爭對手是其它國家或地區(qū)的港口和機 場。另一方面，新加坡的國有企業(yè)都自負盈虧，預算硬約束，不存在 保護落后，虧本是一定要依法破產淘汰的。 二是具有非常優(yōu)秀的經營管理人才，例如淡馬錫控股公司( 案例 1 ) 集團總部僅有5o 余人，卻有效地管理著集固44 家二級公司和 近400 家全資或合資企業(yè)。再如政府投資公司。通過其部分專業(yè)管 理人士采取分散的證券投資，管理著約4oo 億美元的國家外匯，其 業(yè)績使世界e 一流的基僉管理人士亦為之欽羨。如果按1 9 9 5 年市 值折算其外匯儲備，已超過6oo 億美元。近，i 牟，新加坡政府和企 業(yè)對中國在歐美的留學生特別垂青，先后招聘了三百余名已獲博士、 碩士的留學生為其服務。 三是真正做到政企業(yè)分開。國有企業(yè)在經營上基本上能夠像私人 企業(yè)那樣擁有充分自主權，并按照一般經濟法則和市場規(guī)律動作，其 內部監(jiān)控是極其嚴密的。而政府則是通過對國有企業(yè)發(fā)展的長遠規(guī) 劃，以及人事參與和財政監(jiān)督來體現和保證國家對企業(yè)的所有權。 四是良好的專業(yè)精神和職業(yè)道德，是國有企業(yè)競爭優(yōu)勢的保證。 ( 二) 法國 1 、法國的國有企業(yè)是有悠久的歷史。從30 年代以來經歷了三 次大的國有化浪潮。到80 年代初，政府決定實行大規(guī)模的國有化政 策，國家直接或間接控制的企業(yè)達4 ，300 家，使國有經濟在整個 國民經濟中占有重要地位。下面將國有經濟占主導地位的我國與法國 做一比較( 表4 ) 1 1 。 法國、中國國有企業(yè)占國民經濟份額之比較 表 份額指標( )1 9 8 0 年 9 8 6 年 中國法國中國法國 國內生產總值 5 5 3l o4 5 81 7 總投資 8 23 0 56 5 53 5 總就業(yè)人員 1 8 ，97 51 8l l 2 、股份制是國有企業(yè)的最基本形式。國家控股一般只限于總公 司和母公司，方式共有兩種：一是直接控制，由財政部長代表國家控 制；二是間接控制，由國有化的金融機構控股。國家和企業(yè)的關系， 首先是股份持有者與企業(yè)經營者的關系，其次表現為從屬關系、稽核 關系和監(jiān)督關系，政府主管部門作為國家的代表，行使國家的資產所 有權，主要通過如下方式： 通過立法形成一整套規(guī)范的國有企業(yè)管理體制： 選派代表參加董事會，并任命董事長，保證國有資產的利益： 與企業(yè)談判簽訂計劃合同，明確權責利關系： 向企業(yè)派遣國家稽查員、常駐代表，對國有資產經營進行監(jiān) 督； 設立國家審計法院，對國有企業(yè)進行獨立審計。 3 、實行競爭性國有企業(yè)和壟斷陛國有企業(yè)兩大類管理。 政府直接控制的lo8 家國有企業(yè)中，如鋼鐵公司、航空公司、 電報電話公司等壟斷性國有企業(yè)，采取直接管理和間接管理相結合， 控制程度較高，管理比較嚴格，企業(yè)自主權相對較少。投資方面，政 府通過“經濟與社會發(fā)展基金組織”每年確定一個投資額度，控制 企業(yè)的借債規(guī)模；在價格價格政府參照國際市場價格對壟斷性企業(yè)的 價格進行干預，防止企業(yè)利用壟斷地位隨意提價。對公盞f 生強的企業(yè) 如鐵路、郵電等，因服從國家總體目標而政策f 生虧損，國家按計劃合 同規(guī)定予以補貼，其它由企業(yè)負擔。 競爭性國有企業(yè)，是指所處的行業(yè)存在大量私人企業(yè)，國內和國 際市場上有眾多的競爭者，如商業(yè)、服務業(yè)、加工工業(yè)和建筑業(yè)等。 政府在控股關系上多為間接性，很少直接干預。企業(yè)處于同私人企業(yè) 相同的平等競爭地位，擁有很大的經營自主權。國家對這類企業(yè)的管 理，只限于任命企業(yè)領導人和對資產變動進行。實際上，是將競爭性 的國有企業(yè)推向市場，其經營運作方式，與私人企業(yè)無異，依靠競爭 獲得生存和發(fā)展。 法國是西方經濟發(fā)達國家之一，生產資料以私有制為主體，然而 國有企業(yè)在整個經濟中占有重要地位。據法國統(tǒng)計局1 9 9 0 年統(tǒng)計， 全國國有企業(yè)共2 2 6 8 家，雇用了1 3 3 8 萬人，其產值約占法國國內 生產總值的1 8 ；國有企業(yè)投資額占全國投資總額的2 7 5 。 二、國有企業(yè)制度龜4 新中的共性特點 以上我們從有代表意義的國家政府，在私有制基礎上所進行的對 國有企業(yè)的管理與控制，看到了以公司帝4 為特征的國有企業(yè)制度創(chuàng)新 與現代市場經濟相結合的趨勢。另外，我們還從大量的世界各國不同 企業(yè)管理模式中，可以分析并得出以下共性特點和趨勢： ( 一) 無論在資本主義經濟中，還是在社會主義經濟中，都存在 著從“國有國營”到“國有企業(yè)經營”，再到“國家控股多元主體聯 合經營的國有企業(yè)制度”的轉變。這種趨勢進入60 年代以來日益 明顯。 ( 二) 從宏觀角度看，資本主義國有企業(yè)及企業(yè)制度是體現國家 o 的整體利益。服從和實現國家的宏觀經濟目標。這些目標包括：緩解 失業(yè)壓力、抑制通貨膨脹、引導私人企業(yè)、發(fā)展尖端技術、提供基礎 設施、維護社會安定等等。 ( 三) 國有企業(yè)制度與其它企業(yè)制度最大的區(qū)別，在于它不僅是 一種企業(yè)制度模式，而且也是政府管理宏觀經濟，保證宏觀經濟目標 實現的一種微觀手段，是宏觀經濟與微觀經濟相聯系的一種方式。 ( 四) 政府為達成實現宏觀經濟目標，從國有企業(yè)的內部和外部 兩方面加大了管理及控制的力度，并采取有效的制度和組織形式監(jiān)督 約束企業(yè)的經營行為，做到依法自主經營，以期提高市場的競爭能力 和獲取利潤，增加政府財政收入。 第二節(jié)我國國有企業(yè)的出路在于改革 我國經濟從計劃經濟制度轉向市場經濟制度的變革，給國有企業(yè) 制度的改革和轉換提供了歷史性的“契機”。l9 93 年底的公司 法為標志，我國已進入企業(yè)制度重建的階段；1 994 年初開始的 財政、金融體制改革為代表，我國己進入重組政府經濟機構的變革階 段。國家“九五”計劃要在五年國民經濟發(fā)展的第二步戰(zhàn)略目標， 初步建立起社會主義市場經濟體制。正確分析國有經濟的現況，充分 估計國有經濟在前進中面臨的困難，加大國有企業(yè)改革力度，是國民 經濟持續(xù)、快速發(fā)展的重要保證。 一、正確認識國有企業(yè)的現況 建國以來，國家集中大量財力建立了一大批以公有制為主體的企 業(yè)，為國民經濟奠定了堅實基礎。據國家國有資產管理局統(tǒng)計，到1 994 年末，國有總資產已達到42 ，900 億元，國有經濟在國民 經濟中仍居主導地位。 改革開放十五年來，我國經濟在各個方面均有舉世共認的發(fā)展成 1 0 就，唯獨國有企業(yè)改革步履艱難，成效不大。從總體上看，國有經濟 存在的主要問題是不適應國民經濟發(fā)展的需要，不適應建立社會主義 市場經濟體制的需要。國有企業(yè)改革的目標，歸為一點，就是使它們 成為自主經營、自負盈虧和自我發(fā)展的現代企業(yè)。但是目前國有企業(yè) 三分之一明虧，三分之一潛虧，離我們改革目標尚有相當的距離。國 家國有資產管理局在19 93 年二季度，對26 個省市、22 個行業(yè)、 2o 6 家大中型國有幣u , k 的調查分析，我國國有企業(yè)的困境主要表現 在： l 、債務沉重。被調查企業(yè)全部債務余額為5 1 9 8 億元，凈 資產負債率高達180 。在全部債務中，自有流動資金比重只有1 5 5 。企業(yè)每年還本付息的任務很重，l9 g2 年還債高達48 億元，占實現利稅的38 6 。問題嚴重的企業(yè)的資金利潤率遠低 于銀行的利率，這種負債經營實際是惡性循環(huán)，債務越滾越大，企業(yè) 很難翻身。 2 、社會負擔沉重。主要表現在企業(yè)辦社會，從托兒所到養(yǎng)老院， 應有盡有，使企業(yè)營業(yè)外支出直線上升。另外，企業(yè)在職職工與離退 休職工之比，北京為2 9 ：1 ，天津為3 2 ：l ，上海則達到2 8 ： 1 。這既說明國有企業(yè)對社會的貢獻，同時更說明國有企業(yè)的社會負 擔越來越重，難于與其它所有制企業(yè)平等競爭。 3 、稅負過重。l 992 年20 6 家國有大中型企業(yè)實際凈留利 為12 32 億元，僅占實現利稅的9 8 ，而當年上交利稅82 52 億元，占實現利稅的66 ，另外24 2 則用于還貸和交納 其它。值得重視的是，上交稅金為67 1 億元，占上交利稅的81 3 ，企業(yè)利潤已所剩不多，許多企業(yè)( 不算虧損企業(yè)) 實際上已無 利可交n 2 。 正視目前國有企業(yè)的困境，目的在于正確認識我國經濟結構、經 濟制度以及國有經濟所面l 臨的形勢。只有在改革上采取大動作，在諸 1 1 多難點問題上有實質 生的突破，才能保證整個國民經濟持續(xù)、健康發(fā) 展。 二、積極穩(wěn)步地推進國有企業(yè)改革 以創(chuàng)立現代企業(yè)制度為中心，以再造政府職能為支點的改革思 路的實現，必將使我國經濟社會發(fā)生重大的變革。 國家體改委提出“九五”國有經濟改革的目標是：國家投資的 大中型骨干企業(yè)初步建立起適應市場經濟需要的經營機制和現代企業(yè) 制度，成為獨立的法人實體和市場競爭的主體；國有經濟的結構和運 行效率得到較大改善，整體素質明顯提高，國有經濟在市場競爭環(huán)境 中的主導作用進一步加強。為實現此目標，必須做到： 積極推行企業(yè)制度創(chuàng)新，構造國有經濟的多種有效實現形 式，國家投資的大中型骨干企業(yè)基本建立起符合市場經濟要求的現代 釋- , _ l k n 度。 初步建立符合市場經濟要求的國有資本營運良性循環(huán)的機 制，基本做到產權主體明確，產權轉讓靈活，存量合理流動，增量優(yōu) 化配置，資本結構優(yōu)化，從整體上提高國有資本的營運效率和效益。 鞏固國有經濟的主導作用，擴大國有資本實際支配的資產 規(guī)模。在一些重要領域，國有經濟在總體上應該保持數量上的優(yōu)勢： 在更多的領域，應以少量國有資本的控制和支配更多的社會資本，引 導和影響其它經濟成份的活動，實現國有經濟對整個國民經濟協(xié)調快 速發(fā)展的支撐功能，對優(yōu)化產業(yè)的結構的引導功能，對技術進步和提 高經濟素質的先導功能。 三、深圳市國有企業(yè)改革巳取得實質性進展 l993 年，深圳市在全國率先推行現代企業(yè)制度試點。緊緊圍 繞企業(yè)產權制度、領導體制、分配制度、監(jiān)督約束制度以及綜臺配套 改革等五個方面，以建立產權清晰、權責明確、政企分開、管理科學 的現代企業(yè)制度為目標，加快企業(yè)經營機制的轉換，使企業(yè)真正成為 l 有活力的市場競爭主體和法人實體，進行了大膽和有益的探索，在許 多方面有實質性的突破，在國內引起強烈反響，得到了國家有關部門 的充分肯定。 ( 一) 轉變政府職能，建立國有資產管理新體制 l9 93 年l0 月，市政府在成立國有資產管理委員會的基礎上， 又成立了常設辦事機構“國有資產管理辦公室”。經過幾年的探索， 目前已形成了“市國有資產管理委員會( 國資辦) 市級國有資 產經營公司企業(yè)”三個層次的國有資產管理體制。( 圖5 ) 圖5 市國有資產管理委員會 i 市投資管理控投市建設投資控投公司市商貿投資控股公司 i 公司( 總資產7 6 6( 總資產3 1 7 億元)( 總資產1 6 5 億元) l 億元) jjl 岡岡j謇47 第一層次，市國有資產管理委員會。它是在市長領導下專司國有 資產管理的職能部門，對全市國有經營性資產、非經營資產和資源性 資產進行宏觀、全方位的管理和監(jiān)督。下設國有資產管理辦公室，作 為常設機構，列入政府序列。至l995 年底，全國有總資產已達l 248 億元。 第二層次，市級國有資產經營( 控股) 公司。它是由市國有資產 管理委員會授權，代表政府對部分國有資產直接行使資產受益、重大 決策、選擇管理者等出資者權利的特殊企業(yè)法人。它執(zhí)行國有資產出 資者的職能，擔負國有資產保值增值的重任，直接對市國資委負責， 并接受國資委的管理與監(jiān)督。 第三層次，國有企業(yè)和國有資產參股、控股企業(yè)。根據法律規(guī)定 擁有法人財產權，具有企業(yè)法人資格、自負盈虧、照章納稅，并且擔 負有國資產保值增值的責任。至1 9 95 年底，l37 家市屬國有一 級企業(yè)，已有近半數改造為有限責任公司。 三個層次的國有資產管理體制，在上層實現了政府的社會經濟管 理職能與資產所在有者職能的分開：在中層實現了國有資產管理與國 有資產經營職能的分開：在下層實現了國家終極所有權與企業(yè)法人財 產權的分開，明確了企業(yè)法人財產權，調整了政府與企業(yè)的關系，通 過層層授權，建立責任制，解決了國有資產“責任缺位”問題，體 現了在市場經濟條件下，政府管好所有權，放開經營權、行使宏觀調 控權的改革要求【1 引。 ( 二) 以市場為取向，改革國有資產管理方式 深圳市在國有資產管理方式上進行的大膽改革，國家體改委已向 全國推介。歸結起來，主要有以下六個方面： 1 、按經營規(guī)模、效益水平對企業(yè)分類定級。深圳市在全國率先 取消企業(yè)行政級別，采用國際通用的資產、利稅、銷售三大指標體系， 將企業(yè)劃分三類三級。每兩年重新審核一次，可升可降。企業(yè)經營者 和職工的工資福利與類( 級) 別掛鉤，貢獻大的與虧損企業(yè)相差二至 五倍。 2 、按行業(yè)類別和效益特點實行企業(yè)利潤分類上繳辦法。199 4 年收繳的利潤比1993 年增長了53 7 。 3 、把企業(yè)領導人的管理與資產管理相結合。對市級國有資產控 股公司領導層以及市一類企業(yè)正職領導由市委、市政府任命和管理； 1 4 市一類企業(yè)副職領導和市二類企業(yè)正職領導由市委組織部及國資辦任 命、管理，并征求市級國有資產控股公司意見；其它人員均由國資經 營公司直接任免，真正實現了管人與管資產的相結合。 4 、實行企業(yè)經營者收入與企業(yè)分類定級掛鉤。即董事長、黨委 書記、總經理的基本工資與企業(yè)類( 級) 掛鉤；效益工資與企業(yè)當年 實現利潤掛鉤。 5 、強化企業(yè)財務管理。向國有全資和控股大型企業(yè)派駐財務總 監(jiān)；大額資金動作實行總經理和財務總監(jiān)聯簽制；有條件的建立財務 結算中心，實行企業(yè)內部資金統(tǒng)一借貸、統(tǒng)一結算、統(tǒng)一調度，有償 使用。 6 、通過立法管理國有資產，規(guī)范企業(yè)行為，使國有資產管理有 法可依。 ( 三) 大膽實踐，積極稚迸現代企業(yè)制度建設 建立現代企業(yè)制度，必須以理順產權關系為基礎，以建立企業(yè)法 人制度，有限責任制度和科學的管理制度為核心，才能真正轉換企業(yè) 經營機制，保證國有資產的不斷發(fā)展壯大。按照“整體推進、重點 突破”的原則，著重在四個方面進行了改革： l 、建立清晰的產權制度，落實企業(yè)法人財產權。 在第一批試點的28 家企業(yè)中，嚴格按照公司法和深圳立法 通過的兩個公司條例進行規(guī)范；對第二批試點企業(yè)分別改制為有限責 任公司、股份有限公司和試行企業(yè)內部職工持股。一是清產核資、界 定產權和理順產權關系，明確規(guī)定：國家投資和擔保貸款以及通過銀 行貸款形成的資產屬國家所有；運用國有企業(yè)信譽及政策形成的資 產，由國家和企業(yè)共享；二是頒發(fā)國有資產授權占用證書，建立 產權代表報告制度，政府不再直接干預企業(yè)的經營活動；三是明確有 限責任制度，即通過界定產權和規(guī)范企業(yè)組織結構，確立資產所有者 和企業(yè)所承擔的法律責任。 1s 2 、建立責權明確的企業(yè)領導體制。 首先對企業(yè)的股東大會、董事會、監(jiān)事會、企業(yè)黨組織和工會的 組織及職責權限作明確劃分；其次確定了董事長和總經理的職責權 限，即董事長( 通常由國有資產代表擔任) 對重大投資決策失誤造成 的損失承擔責任；總經理對企業(yè)違法經營和經營管理失誤造成的損失 承擔責任；第三是對企業(yè)領導人員的產生程序和辦法進行改革，由過 去政府直接任免轉變?yōu)橐援a權為紐帶管理。 3 、改革企業(yè)分配制度，建立激勵與約束相結合的機制。 一是以法規(guī)形式確定“政府宏觀調控、分類分級管理、企業(yè)自 主分配”的工資形式，工資總額及工資水平企業(yè)隨經濟效益和全員 勞動生產率的高低而上下浮動。二是打破平均主義，拉大分配差別， 向經營管理人員、專業(yè)技術人士和有突出貢獻的員工傾斜，工資差別 一般控制在5 8 倍之間。三是推行內部員工持股制度，以產權為紐 帶結成利益共同體，增強員工對企業(yè)的認同感和關切度，提高主人意 識。四是董事長和總經理實行與資產和利潤增長雙掛鉤的年薪制，并 在員工工資總額外單列，并不享受企業(yè)內部的資金待遇。企業(yè)效益增 長十分顯著的，還由市政府頒發(fā)重大效益獎。對虛盈實虧的企業(yè)，不 發(fā)放效益工資。 4 、建立健全企業(yè)內部監(jiān)督約束機制。 是強化監(jiān)事會對董事會及經營班子的監(jiān)督職能，明確監(jiān)事的任 職資格、權力義務、工作程序以及機構、待遇。同時對監(jiān)事不履行職 責應承擔監(jiān)督失職的責任。 二是在市屬國有一類企業(yè)設立財務總監(jiān)，由國有產權管理部門派 出，并進入董事會。通過審核公司的財產報表、參與審定公司年度財 務預、決算方案、利潤分配和彌補虧損方案，加強對企業(yè)的財務監(jiān)督。 同時建立財務指標計算與確認上報過程的責任約束和資金簽批的內部 分級授權制度。 1 三是建立健全項目投資的審議與監(jiān)管制度。對重大投資項目，實 行由各方面專家組成的投資項目審議論證制度，審議通過后，交由董 事會或總經理最終決策。項目執(zhí)行建立責任制，并由項目監(jiān)督人對項 目進行跟蹤管理，及時檢查實施情況及投資效益。 四是實行產權代表報告制度。國有資產管理部門向企業(yè)派出的產 權代表，對企業(yè)在一定數額以上的投資項目以及貸款擔保，如對國有 資產可能會產生重大影響的事項，以及重大人事變動等，必須及時向 產權管理部門報告，從而有效監(jiān)督企業(yè)運作、保障國有資產增值。 截止1 994 年底，深圳市屬國有大中型企業(yè)已改制股份公司l 93 家，內部股份公司163 家，其中上市公司46 家，總股本85 44 億股，占深圳證券交易所上市公司總股本的l9 23 ，總資 產248 5 億元。國有企業(yè)通過現代企業(yè)制度的建立，明確了產權 關系，轉換了經營機制，籌集了多方面資金，增強了企業(yè)發(fā)展實力， 建立了監(jiān)督約束機制，強化了內部管理，經濟效益明顯提高。據市屬 l 5 家上市公司統(tǒng)計，l 990 年至l993 年的總資產年平均增長 率為53 5 ，凈資產年平均增長率達到62 6 ，股份公司已 成為深圳最具活力的公司【1 4 1 第二章建立國有企! i k 監(jiān)督約束機制的必要眭 隨著我國經濟體制由計劃經濟向市場經濟的轉變，企業(yè)做為市場 經濟的微觀主體，如何實現對企業(yè)行為的有效監(jiān)督，已經十分突出的 擺在我們面前。面對國有經濟在我國經濟中占具主導地位的現實，國 有企業(yè)比之西方的資本主義企業(yè)，更需要建立強有力的監(jiān)督約束機 制。以理順和規(guī)范企業(yè)內部外部以及相互之間的關系，使之充分體制 出現代企業(yè)制度的優(yōu)越性，促進生產力的發(fā)展。 第一節(jié)對國有企業(yè)現狀要有清醒的估計 一、國有資產的增值是超高速的 深圳經濟特區(qū)是我國建立的第一個經濟特區(qū)，到l995 年，她 已經走過了15 年的歷程。使昔日一個邊陲小鎮(zhèn)躍發(fā)展成為一個集 工業(yè)、貿易、旅游、金融于一體的、初具規(guī)模的現代化城市，創(chuàng)造了 令世人矚目“深圳速度”和“深圳效益”。 1 5 年來，深圳的國民經濟一直保持了快速、健康的發(fā)展，綜合 經濟實力已躍居全國大中城市前列。國內生產總值由l979 年的1 96 億元增加到1994 年的567 15 億元，平均每年增長36 ：人均國內生產總值已接近1 8 萬元，是全國平均水平的4 9 倍；地方預算內財政收入已增加到74 4 億元，比1979 年增 長了554 倍，平均每年增長44 5 ；出口貿易平均每年以56 6 的速度增長，l9 94 年已達l8 3 1 億美元，在全國城市中 名列第一；l5 年間累計簽訂利用外資合同達1 6 萬項，協(xié)議利潤 外資l77 9 億美元，實際投資近80 億美元。 l994 年，全市鎮(zhèn)及鎮(zhèn)以上工業(yè)總產值按9 o 年不變價格計算為 638 7 億元，平均每年遞增57 4 ；工業(yè)增加值以平均每年 1r 54 8 的速度增長，1994 年達243 8 億元，占國內生產 總值的43 ；第三產業(yè)增加值為237 9 億元，占國內生產總值 的42 ；全市社會消費品零售總額為221 2 億元，是l979 年的195 倍，平均每年增長42 n 引。 n j j i l 市國有企業(yè)與特區(qū)經濟發(fā)展是同步的。到1995 年末，市 屬國有企業(yè)資產總額由l9 80 年1 6 億元增長到l195 7 億 元，年遞增55 4 ；凈資產由19 80 年的o 6l 億元增長到 256 5 億元，年遞增49 6 ；實現利潤由l980 年0 5 l 億元增長到51 1 億元，年遞增35 9 。1995 年市屬國 有企業(yè)實現工業(yè)總產值94 3 億元，占全市工業(yè)總產值的l1 5 。多年的實踐證明，國有經濟不僅實現了自身的迅速發(fā)展，而且對 促進全市整個經濟的騰飛，對加快建立市場經濟新體制的框架和現代 企業(yè)制度，以及對優(yōu)化全市的產業(yè)結構和資本結構起到了重要的牽動 作用。另外，由于國有資產的超高速增長，市屬國有企業(yè)資產也存在 流失問題。 二、國有資產在某些環(huán)節(jié)上的流失是嚴重的 深圳市屬國有企業(yè)資產運作總體是好的，國有資產增長速度非常 快。但是，國有企業(yè)資產在個別企業(yè)的某些環(huán)節(jié)上的流失卻是嚴重的， 有的甚至是觸目驚心的。 國有企業(yè)資產流失原涵義是指凡沖減凈資產損失都稱為流失。國 有資產管理局于1996 年初對國有資產流的的概念確定為廣義和狹 義兩個口徑：狹義的流失是指國有資產被非法無償轉為非國有資產； 股份制改組過程中低估國家股、國家股與其它股同股不同利：將國有 資產無償轉讓給集體再私分給個人；在出售小企業(yè)過程中提出要評估 到職工買得起并化轉到個人的錯誤做法等。廣義的流失是在前者基礎 上，再加上低效率經營所造成的損失，包括在計劃經濟過程中遺留的 產品積壓、滯銷、報廢，以及經營不善造成的企業(yè)資產損失和掛帳等 i g 1 1 6j o 根據工作中收集到的案例分析，深圳市國有資產流失主要表現在 五個方面： ( 一) 在投資領域中造成流失 這種流失發(fā)生在對內地、海外投資、炒股票、生產設備購置上， 其中大多發(fā)生在對內地的投資上。主要有三種情況： 1 、預測不準，決策失當。 由于投資權力的下放，加上經濟發(fā)展過熱的刺激，一些企業(yè)把獲 取最大利潤的目標轉向房地產業(yè)有可能熱起來的沿海城市及內地的大 城市。國家實行宏觀調控后，房地產業(yè)迅速由熱變冷，涉足這一領域 的企業(yè)都不同程度地蒙受損失。如x 工業(yè)發(fā)展總公司舉債向內地 投資5857 萬元，其中成都2860 萬元，南京l243 萬元，北 海895 萬元。現經營虧損j j n 幣l j 息支出已達2500 萬元。該公司還 在缺乏充分論證的情況下，大量投資房地產二級市場，投資總額達5 7 億元，至今均未獲利，累計利息負擔達5 000 萬元以上。又如 x 發(fā)展( 集團) 股份有限公司在全國l1 個城市有l(wèi)3 個在建項 目和準備上的項目，總投資達12 77 億元?，F在個個難以看好， 潛在損失很大。 2 、以投資為名，以獲取個人利益為實。 在缺少監(jiān)控的對外投資中，采取暗渡陳倉的辦法，將國有資產劃 為己有。深圳x 生產供應總公司( 案例2 ) 前任總經理在海南投 資53 7 1 萬元，共辦了兩個酒店和一個公司，除物業(yè)占用3994 萬元以外，其余1 3 7 7 萬元下落不明。經查，兩酒店之一的“興 隆海日麗新亞泰大酒店”的房產土地欣用權都已注冊在“新亞泰( 新 加坡) 私人有限公司”的名下。另查該公司1989 年分別是匯出 美金139 5 萬元、港幣548 萬元、人民幣156 萬元到泰國 “東方清邁有限公司”，但至今資金使用情況、產權關系不明。 ，n 3 、以鄉(xiāng)情為重，明知損失硬陛投放。 x x 工業(yè)總公司前任領導在自己的家鄉(xiāng)浙江金華用高于當地 土地購買價格，買農田8 萬平方米，投入1 380 萬元。據調查，這 塊農田目前根本無開發(fā)價值。而雙方簽定的合同規(guī)定預付定金22 9 8 萬元，如不及時到位，前付l380 萬元必然造成損失。繼續(xù)付款 是損失，不付款也是損失，公司騎虎難下。 ( 二) 在產權產易過程中造成的損失 1 、在與外商或國內私營企業(yè)的合資合作中，低值甚至超低值評 估國有資產，造成國有資產權益的損失。深圳x 生產供應總公司 原全資所屬的新醫(yī)特藥公司( 本市僅有的三家藥品二級批發(fā)站之一) ， l995 年初在原公司主要領導的支持下，以凈資產30 萬元的評估 與私人企業(yè)合營，該私人企業(yè)擁有90 的股份。內行人士估計，“深 圳新藥特藥公司”這塊牌子的醫(yī)藥專營權價值至少在50 0 0 萬元 以上。 2 、在固定資產交易中損公肥私造成損失。x 企業(yè)有限公 司( 案例3 ) 原負責人在與布吉坂田經濟發(fā)展公司簽署的三塊土地轉 讓合同時，將當時地價110 平方米塊為6 10 萬元，卻在合同 中提高到200 平方米塊為55 60 萬元，高出實價幾倍。在第 四次所簽的40 塊土地霹托e 合同中，又將辛專讓費提高到200 平方米 塊為108 萬元，所購買的70 塊土地，最多需700 萬元，但實 際付出3340 萬元，直接損失2640 萬元。市x 生產供應總 公司原總經理將) k 圭l - 醫(yī)藥大廈一、二層以低價608 萬元轉讓給香港 某公司( 由其長子控股) ，對方沒有付款，轉到應收款科目上。l 9 95 年7 月，該公司又以l153 8 萬元買回，香港公司只出買、 賣兩個手續(xù)，凈套國有資產545 萬元。該總經理又以同樣- t - - 法將醫(yī) 藥大廈三、四層以269 萬元轉讓給三亞陽光旅業(yè)公司( 由其長子控 制的香港公司獨資擁有) 。 2 l 3 、在股票買賣過程中造成的損失。工業(yè)股份公司l 99 2 年6 月至l994 年6 月兩年期內，累計從公司本部及下屬公司擅 自調度資金4o o0 多萬元，從證券公司透支60 0o 多萬元炒股， 財務無帳無核算，累計虧損2o0 多萬元。 ( 三) 企業(yè)在經營過程中的流失 l 、經營方式落后。我市商貿企業(yè)基本上還在采用由農村移植過 來的承包方式，即把經營指標分解n - - 、三級企業(yè)，包盈不包虧，在 客觀上為侵蝕國有資產創(chuàng)造了條件。貿易( 集團) 公司實行各 自為戰(zhàn)的承包方式，有效益的貿易大多由個人去做，利潤較少或虧損 的貿易由企業(yè)項上，形成了利潤多為個人所得，債務由企業(yè)承擔的局 面。該公司下屬駐港公司在沒有任何監(jiān)管的隋況下，與不法港商內外 勾結，造成國有資產流失5 億元港幣。該集團的海外公司、土產部、 盛昌等7 家企業(yè)，經營虧損待處理財產損失、庫存呆爛帳損失合汁達 6 9l 億元。目前該公司報來的資產流失數額為2 36 億元，潛 在虧損4 74 億元，已經到了資不抵債、步履維艱的程度。 2 、貨款催收不力。工業(yè)發(fā)展總公司長期以來對債權追討 不力，日積月累形成一批時間長、金額大、追討難度大的債權，金額 達3 億多元。其中僅國展中心、中華汽車、香港深業(yè)工貿等三家的債 權已將近億元。由于時間長，情況復雜，有的基本成為呆爛帳。巨大 債權難以收回，一方面直接影響了公司的資金使用、營運效益和還債 能力，另一方面，由于追討難度大，極可能造成大塊國有資產流失。 3 、高價或盲目購置固定資產。企業(yè)公司從惠州市和惠實 業(yè)公司購入高速灌裝生產線價值233 5 萬元，因質量問題不能生 產使用；從遼寧省機械研究院購入的紅豆沙生產線價值43 2 萬元 因質量問題長期閑置；首飾廠不適用設備l42 萬元長期閑置。幾項 合計，潛在損失額達4l9 萬元。航運公司原負責人一人決定 出資650 萬元港幣從香港公司購買艘使用了l7 年的舊船，4 , - j t # ， 350 萬元，而實際價值只有25o 萬元?？萍紉 公司l988 年投資引進了套精密電阻生產設備，當時國際市場價格為70 萬美 元，而購買價格為240 萬美元，凈