1、共贏金融理財 物流金融：實現(xiàn)三方共目前 ,物流金融作為一種創(chuàng)新型的物流服務(wù)產(chǎn)品,其為金融機構(gòu)生產(chǎn)企業(yè)以及物流企業(yè)之間的緊密合作,搭建了一座橋梁,使得所有合作者都能達到 “共贏 ”的效果一、物流金融解決中小企業(yè)融資瓶頸在我國中小企業(yè)不僅在數(shù)量上占有絕對的優(yōu)勢,而且在產(chǎn)值稅收等方面的地位也日趨顯著目前,我國非國有中小企業(yè)已超過千萬 ,數(shù)量占企業(yè)總數(shù)的99%左右,產(chǎn)值占70%稅收占45%提供約,75%的城鎮(zhèn)就業(yè)機會在全國17 家大銀行中,創(chuàng)造全國近60%GDP的中小企業(yè),占主要金融機構(gòu)貸款余額的比重僅有16%顯然 ,與中小企業(yè)對國民經(jīng)濟的貢獻相比,中小企業(yè)在金融機構(gòu)貸款融資所占比重是極不相稱的（一）

2、中小企業(yè)融資難的原因中小企業(yè)在自身的發(fā)展中常常受到融資難問題的困擾,究其原因 ,既有其自身原因,又有外部原因其具體表現(xiàn)為 :.中小企業(yè)由于自身經(jīng)營周期短,企業(yè)規(guī)模小 ,市場風(fēng)險大,管理混亂等因素 ,而且對于銀行來說貸款規(guī)模越大,單位交易成本越小中小企業(yè)業(yè)務(wù)量小 ,手續(xù)麻煩 ,導(dǎo)致銀行向中小企業(yè)放貸的運作費用較高.政府對銀行向中小企業(yè)發(fā)放貸款缺乏鼓勵措施,導(dǎo)致銀行缺乏對中小企業(yè)貸款的積極性近年,國家在產(chǎn)業(yè)上重點扶植大型企業(yè),相應(yīng)的信貸政策也隨之傾斜,而且國有商業(yè)銀行撤銷基層網(wǎng)點 ,也主要瞄準大型企業(yè),而使得中小企業(yè)融資更是難上加難.雖然國家對中小企業(yè)扶持政策相繼出臺 ,包括 20XX 年中華人民

3、共和國中小企業(yè)促進法 關(guān)于促進和引導(dǎo)民間投資若干意見和 20XX 年關(guān)于鼓勵支持和引導(dǎo)個體私營等非公有制經(jīng)濟發(fā)展的若干意見但從企業(yè)經(jīng)營角度來審視會發(fā)現(xiàn),都沒有從根本上賦予中小企業(yè)平等的生存空間融資待遇. 由于我國資本市場發(fā)展程度的限制 ,適合中小企業(yè)的投資基金創(chuàng)業(yè)板市場以及各種產(chǎn)權(quán)交易市場等直接融資方式還沒有完全建立起來,進入證券市場的門檻和成本過高,使得中小企業(yè)在短期內(nèi)還難以涉足資本市場. 由于我國社會信用體系發(fā)展的滯后 ,這種不完善的社會信用體系導(dǎo)致信息不對稱,從而增加了企業(yè)的融資成本和銀行授信成本而且近年來隨著國有銀行商業(yè)化運作程度的提高 ,風(fēng)險管理日益受到重視為規(guī)避風(fēng)險,商業(yè)銀行普遍采

4、取了抵押貸款和擔(dān)保貸款的形式,這讓眾多飽受資金困擾的民營中小企業(yè)處于兩難之中（二 ）物流金融為中小企業(yè)注入活力一項全新的以質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)為表現(xiàn)形式的物流銀行 ”將銀行的資金流與企業(yè)的物流有機結(jié)合起來,給處于融資困境中的中小企業(yè)注入了新的活力 “物流銀行 ”全稱是 “物流銀行質(zhì)押貸款業(yè)務(wù) ”, 是指銀行以市場暢銷價格波動小,處于正常貿(mào)易流轉(zhuǎn)狀態(tài)且符合質(zhì)押品要求的物流產(chǎn)品質(zhì)押為授信條件,并運用較強實力的物流公司的信息管理系統(tǒng) ,將銀行資金流和企業(yè)物流有機結(jié)合后向中小企業(yè)客戶提供融資結(jié)算等多項銀行綜合服務(wù)業(yè)務(wù)在企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營中 ,受經(jīng)營周期的影響,原材料等流動產(chǎn)品占用大量的資金,如果通過物流銀行這一金

5、融服務(wù),則解決了在物流過程中的融資問題 ,使企業(yè)把動產(chǎn)盤活出來,把有限的資金用于產(chǎn)品開發(fā)與擴張方面,從而減少資金占用,提高了企業(yè)的資金利用率此外 ,第三方物流企業(yè)作為 “中間人 ”, 也為中小企業(yè)與金融機構(gòu)之間起到橋梁作用物流企業(yè)通過庫存管理和配送管理,可以清楚地掌握庫存變動信息,包括庫存商品的規(guī)格質(zhì)量原價和凈值銷售區(qū)域承銷商等情況,由物流企業(yè)作為擔(dān)保方的這一新的金融服務(wù)模式,將更加有效地緩解中小企業(yè)融資難的困境二、物流金融要為物流企業(yè)的增值服務(wù)目前 ,我國的物流行業(yè)競爭十分激烈,眾多的物流企業(yè)都想從這個巨大的物流市場分一杯羹面臨日益激烈的行業(yè)競爭和國外同行的壓力,我國物流企業(yè)必須從傳統(tǒng)物流向

6、現(xiàn)代物流轉(zhuǎn)變,在傳統(tǒng)的物流服務(wù)中提供金融服務(wù)，從而提高企業(yè)競爭力像UPS在內(nèi)的幾家大型跨國第三方物流供應(yīng)商都在物流服務(wù)中增加了金融服務(wù)的項目 ,并將其作為爭取客戶的一項重要舉措物流企業(yè)開展物流金融服務(wù)的模式多種多樣,主要有質(zhì)押擔(dān)保墊資等模式但是,在實際操作過程中 ,物流企業(yè)可以結(jié)合自身條件 ,選擇適合本企業(yè)的金融服務(wù)模式質(zhì)押模式主要是指生產(chǎn)企業(yè)把商品儲存在物流企業(yè)倉庫中 ,物流企業(yè)再向銀行開具倉單,銀行根據(jù)倉單向生產(chǎn)企業(yè)提供一定比例的貸款,物流企業(yè)代為監(jiān)管商品對于物流企業(yè)來講,一方面 ,通過與銀行合作,監(jiān)管客戶在銀行質(zhì)押貸款的商品 ,促進倉儲企業(yè)不斷加強基礎(chǔ)設(shè)施的建設(shè),增加配套功能 ,提升了企

7、業(yè)綜合價值和競爭力另一方面,物流企業(yè)作為銀行和客戶都相互信任的第三方 ,可以更好地融入到客戶的商品產(chǎn)銷供應(yīng)鏈中去 ,穩(wěn)定和吸引了眾多客戶 ,同時 ,也加強了與銀行的同盟關(guān)系擔(dān)保模式主要是指銀行根據(jù)物流企業(yè)的規(guī)模經(jīng)營業(yè)績信用程度等 ,把貸款額度直接授權(quán)給物流企業(yè) ,再由物流企業(yè)根據(jù)客戶的需求和條件進行質(zhì)押貸款和最終結(jié)算物流企業(yè)向銀行按企業(yè)信用擔(dān)保管理的有關(guān)規(guī)定和要求提供信用擔(dān)保,并直接利用這些信貸額度向相關(guān)企業(yè)提供靈活的質(zhì)押貸款業(yè)務(wù)對于中小企業(yè)來說 ,由于還沒有與金融機構(gòu)建立良好的關(guān)系 ,所以 ,銀行記錄中對于他們的信用等級無法評估,但是 ,物流企業(yè)通過庫存管理和配送管理 ,可以掌握庫存的變動和

8、充分的客戶信息 ,在融資活動中占據(jù)特殊的地位 ,對庫存物流的規(guī)格質(zhì)量原價和凈值銷售區(qū)域承銷商等情況都了解,由物流供應(yīng)商作為擔(dān)保方進行操作,省去了銀行審查中小企業(yè)信用等級的煩瑣手續(xù)這種統(tǒng)一授信的方式是一種既簡便又可控性好的融資模式,有利于企業(yè)更加便捷的獲得融資,減少銀行審批的復(fù)雜環(huán)節(jié) ,也有利于物流企業(yè)爭取客戶 ,提升企業(yè)利潤墊資模式主要是指發(fā)貨人委托物流企業(yè)發(fā)貨給提貨人,物流企業(yè)墊付部分貨款給發(fā)貨人,再向提貨人交貨,同時收取貨款,最后與發(fā)貨人結(jié)清貨款貨款可由銀行提供,或者物流企業(yè)自有資金充裕的話 ,也可以墊付全部貨款物流企業(yè)處在發(fā)貨人和提貨人之間充當一個中間人的角色物流企業(yè)通過庫存管理和配送管

9、理,可以掌握庫存的變動和充分的客戶信息 ,使得發(fā)貨人和提貨人雙方可以放心交易 ,降低了違約風(fēng)險三、物流金融提升銀行利潤空間我國目前物流業(yè)正在加速發(fā)展,需要有金融服務(wù)來加以輔助銀行作為金融業(yè)重要的組成部分責(zé)無旁貸物流金融作為一種新的金融創(chuàng)新服務(wù)產(chǎn)品 ,目前尚處于萌芽狀態(tài)一些銀行已經(jīng)開始在這方面進行探索銀行根據(jù)現(xiàn)代物流的需要,順勢推出了物流金融這一新的金融產(chǎn)品 ,不僅豐富了銀行結(jié)算支付工具,而且為提高中間業(yè)務(wù)收入創(chuàng)造了機會由于現(xiàn)代物流業(yè)務(wù)的資金流量大分布廣等特點 ,更需要銀行的加入,尤其是物流業(yè)的國際化 ,產(chǎn)生出許多跨行業(yè)的服務(wù)產(chǎn)品,也就要求銀行提供新的金融工具,由此產(chǎn)生了國內(nèi)信用證打包貸款網(wǎng)上支付保理業(yè)務(wù)等,擴大了銀行業(yè)務(wù)收入與此同時 ,物流金融因為有了物流企業(yè)的加入,大大節(jié)省了對中小企業(yè)融資時的審批手續(xù)和信用擔(dān)保程序等 ,減少其中的瑣碎環(huán)節(jié) ,優(yōu)化貸款流程,從而降低了銀行部門由于信