第十章PanelData模型

第一步錄入數(shù)據(jù)第二步分析數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性（單位根檢驗）第三步平穩(wěn)性檢驗后分析路徑選擇第四步協(xié)整檢驗`第五步回歸模型1第一步錄入數(shù)據(jù)

一請點實例數(shù)據(jù)二請點錄入數(shù)據(jù)軟件操作2實例數(shù)據(jù)錄入企業(yè)投資需求模型數(shù)據(jù)：五家企業(yè)和三個變量的20個年度（1935-1954年）觀測值的時間序列（數(shù)據(jù)略）5家企業(yè)：3個變量：GM：通用汽車公司I：總投資CH：克萊斯勒公司M：前一年企業(yè)的市場價值GE：通用電器公司（反映企業(yè)的預(yù)期利潤）

WE：西屋公司K：前一年末工廠存貨和設(shè)備的價值US：美國鋼鐵公司（反映企業(yè)必要重置投資期望值）3錄入數(shù)據(jù)軟件操作（EVIEW6.0）方式一

File/New/WorkfileWorkfilestructuretype：Dated-regularfrequency

Startdate1935Enddate1954

OK

Objects/NewObject：TypeofObjectpoolOKCrossSectionIdentifiers:_GM_CH_GE_WE_USView/SpreadsheetView：i?m?k?

方式二（方式是否正確，有待考證）File/New/WorkfileWorkfilestructuretype：BalancedPanel

Startdate1935Enddate1954Numberofcross1OKCrossSectionIdentifiers:_GM_CH_GE_WE_USView/SpreadsheetView：i?m?k?4第二步分析數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性（單位根檢驗）請點說明請點軟件操作結(jié)果點檢驗結(jié)果1

結(jié)果25分析數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性（單位根檢驗）說明注：所有序列者要檢驗

原：不穩(wěn)定（Hadri除外，Hadri中原：穩(wěn)定）目的：防止虛假回歸或偽回歸方法：相同根下：LLC、Breintung、Hadri不同根下：IPS、ADF-Fisher和PP-Fisher5模式：三種檢驗?zāi)Ｊ剑杭扔汹厔萦钟薪鼐?、只有截距、以上都無（對面板序列繪制時序圖做出模式選擇）。秩序：水平（level）、一階差分、二階甚至高階差分直至序列平穩(wěn)為止。備注：ADF檢驗是通過三個模型來完成，首先從含有截距和趨勢項的模型開始，再檢驗只含截距項的模型，最后檢驗二者都不含的模型。并且認為，只有三個模型的檢驗結(jié)果都不能拒絕原假設(shè)時，我們才認為時間序列是非平穩(wěn)的，而只要其中有一個模型的檢驗結(jié)果拒絕了零假設(shè)，就可認為時間序列是平穩(wěn)的。6分析數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性軟件操作

在Pool對象，View/UnitRootTest，輸入相應(yīng)的Pool序列名填寫模式，先做序列圖再選擇

填寫秩序

選擇檢驗方法

填寫序列名

右邊所有欄目軟件自動填寫無需更改7例10.4中I?的水平變量的所有方法的單位根檢驗結(jié)果:

各種方法的結(jié)果(除Breitung檢驗外)都接受原假設(shè)，I?存在單位根，是非平穩(wěn)的。只有此處小于0.05,說明除此法外都認為非平穩(wěn)8例10.4中I?的一階差分變量的所有方法的單位根檢驗結(jié)果:

各種方法的結(jié)果都拒絕原假設(shè)，所以可以得出結(jié)論：I?是I(1)的。所有P值均小于0.05，說明平穩(wěn)9第三步平穩(wěn)性檢驗后分析路徑選擇平穩(wěn)性檢驗后若：變量之間是非同階單整請點思路一序列變換變量之間是同階單整請點思路二協(xié)整檢驗10思路一：變量之間是非同階單整：序列變換◎變量之間是非同階單整的指即面板數(shù)據(jù)中有些序列平穩(wěn)而有些序列不平穩(wěn)，此時不能進行協(xié)整檢驗與直接對原序列進行回歸?！?qū)π蛄羞M行差分或取對數(shù)使之變成同階序列若變換序列后均為平穩(wěn)序列可用變換后的序列直接進行回歸若變換序列后均為同階非平穩(wěn)序列，則請點思路二11思路二變量之間是同階單整：協(xié)整檢驗

請點協(xié)整檢驗說明

請點

軟件操作

結(jié)果判定請點1

2

3協(xié)整檢驗通過：請點因果分析.

請點回歸分析協(xié)整檢驗沒通過：若均為2階單整，則都取差分或都取對數(shù)生成新序列進行單位根檢驗否是1階單整（取差分或?qū)?shù)后都會變成1階單整），如是對新序列進行協(xié)整檢驗，如無法達成協(xié)整，分析終止。若均為1階單整，直接全取差分或全取對數(shù)，進行回歸分析12協(xié)整檢驗說明原：不存在協(xié)整面板數(shù)據(jù)的協(xié)整檢驗方法可以分為兩大類，一類是建立在EngleandGranger二步法檢驗基礎(chǔ)上的面板協(xié)整檢驗，具體方法主要有Pedroni檢驗和Kao檢驗；另一類是建立在Johansen協(xié)整檢驗基礎(chǔ)上的面板協(xié)整檢驗。1．Pedroni檢驗2．Kao檢驗3．Johansen面板協(xié)整檢驗13Pool序列的協(xié)整檢驗※在EViews中打開pool對象，選擇Views/CointegrationTest…，則顯示協(xié)整檢驗的對話框。圖10.6面板數(shù)據(jù)的協(xié)整檢驗的對話框協(xié)整檢驗操作14Pedroni檢驗：原假設(shè)：無協(xié)整關(guān)系此欄目下P值均小于0.05存在協(xié)整關(guān)系此欄目下P值均兩個小于0.05存在協(xié)整關(guān)系一個大于0.05，不支持協(xié)整15表10.8Kao檢驗和Pedroni檢驗結(jié)果(滯后階數(shù)由SIC準則確定)檢驗方法檢驗假設(shè)統(tǒng)計量名統(tǒng)計量值（P值）Kao檢驗H0：=1ADF-6.787326（0.0000）*Pedroni檢驗H0：=1H1：(i=)<1Panelv-Statistic2.099652（0.044）*Panelrho-Statistic-3.415758（0.0012）*PanelPP-Statistic-5.991403（0.0000）*PanelADF-Statistic-7.835311（0.0000）*H0：=1H1：(i=)<1Group-rho-Statistic-0.837712（0.2809）GroupPP-Statistic-6.990581（0.0000）*GroupADF-Statistic-7.194068（0.0000）*除此項外均支持協(xié)整16表10.8Johansen面板協(xié)整檢驗結(jié)果(選擇序列有確定性趨勢而協(xié)整方程只有截距的情況)原假設(shè)Fisher聯(lián)合跡統(tǒng)計量(p值)Fisher聯(lián)合-max統(tǒng)計量(p值)0個協(xié)整向量133.4(0.0000)*128.7(0.0000)*至少1個協(xié)整向量65.74(0.2266)65.74(0.2266)注：加“*”表示在5%的顯著性水平下拒絕原假設(shè)而接受備擇假設(shè)。上述檢驗結(jié)果檢驗的樣本區(qū)間為1991-2003年，從表10.8和表10.9的檢驗結(jié)果可以看出，我國29個省市的城鎮(zhèn)居民消費和收入的面板數(shù)據(jù)之間存在協(xié)整關(guān)系。支持協(xié)整17格蘭杰因果檢驗（因果檢驗的前提是變量協(xié)整）。Eviews好像沒有在POOL窗口中提供Grangercausalitytest，如果想對面板數(shù)據(jù)中的某些合成序列做因果檢驗的話，不妨先導(dǎo)出相關(guān)序列到一個組中(POOL窗口中的Proc/MakeGroup)，再來試試因果分析

18一確定影響形式固定影響隨機影響二確定模型形式形式一形式二形式三估計方法說明一二三確定后就可以進行模型最終的設(shè)定與估計（略：自已去完成）回歸模型

19一確定影響形式

請點：說明請點：軟件操作20一默確定影響絨形式說明◎方法Haus午man檢拉驗◎原：應(yīng)建啦立隨機效向應(yīng)模型◎步驟首先：建立隨機烤效應(yīng)回歸其次：用Ha映usm竹an檢姜驗該模您型是否酬是隨機個效應(yīng)模蜂型21一予確定鹿影響形森式軟件賺操作第一步漠：建立建立亡隨機效應(yīng)州回歸◎POOL漢/EST融IMAT撤E如右窗解口點確定結(jié)怕果請點結(jié)果此處選r深ando府m由于自豈變量前醒系數(shù)不丑變，所纏以自變壇量填寫交在此處22第二步血：H頓aus究man蒼檢驗原假設(shè)：應(yīng)建立隨競機效應(yīng)模牲型在軟件的旺上一步分守析的結(jié)果狼窗口（見攝左圖）進辰行如下操殼作：◎Vie催w/◎Fix被ed/孤Ran藏dom鵝Ef暴fec盤tsTes惹tin渾g/◎Cor桌rela肝ted團Rand醫(yī)omE姜ffec孤ts-粗Hau饅sman監(jiān)Tes抗t請點結(jié)果23中部地區(qū)痕模型的H閣ausm紐奉anT朽est結(jié)精果：由（10撫.3.6炕8）式構(gòu)裕造的中部呢地區(qū)模型扣的Haus仇man庫Test統(tǒng)計量（W）是0燒.29，酸p值是0弄.59，寧接受原假膽設(shè):隨機影渡響模型石中個體降影響與液解釋變賠量不相周關(guān)，結(jié)論：名可以將佛模型設(shè)渡定為隨機模型出。P值大于赴0.05沸，所以接勢受原假設(shè)冒：應(yīng)建立仗隨機效應(yīng)剛模型24說咸明（1）模型有姥三種形友式形式一：變系數(shù)模店型形式二：固定影給響模型形式二怒：不變參數(shù)串模型（2）根勝據(jù)F檢驗推確定上述綢三種形式侄之一請點（確定啦模型形衰式的F喪檢驗）二確曾定模型形頁式25確定模嗎型形式地的F檢苗驗原假設(shè)：兩個如下H1：H2：判定規(guī)慰則：接受假噸設(shè)H2則為不變參滾數(shù)模型（模型三渡），檢驗結(jié)逃束。拒絕假設(shè)H2，則檢驗垂假設(shè)H1。如接受H1，則模型為變截距模佳型（模型痕二）若拒絕H1，則模牛型為變參數(shù)模危型（模型段一）。構(gòu)建統(tǒng)屢計量：請點F斗統(tǒng)計量26構(gòu)建變參數(shù)模驢型得殘差平債方和S1并考慮其攝自由度請點構(gòu)建變截距模映型得殘差終平方和S2并考慮稀其自由籠度請點構(gòu)建不變參數(shù)揮模型得殘差廁平方和S3并考慮競其自由定度請點計算F2統(tǒng)計量獲得S爹1，S褲2，S狼3后手蜓工計算裙F2，糞F1，掩并查找奏臨界值奶做出判慎定請點：判定規(guī)則請點判定實例假設(shè)檢鳥驗的F統(tǒng)計量的懸計算方法27例10榜.5中湖系數(shù)和取何種揮形式可揉以利用索模型形安式設(shè)定臟檢驗方顛法來確浪定。(1)銀首先分別育計算3種生形式的模黨型：變參奸數(shù)模型、拐變截距模弱型和不變煩參數(shù)模型道，在每個禍模型的回喇歸統(tǒng)計量竹里可以得角到相應(yīng)的支殘差平方羅和S1=3踩391抱21.禽5、S2=糞44淚428扶8.4票和S3=山1570脖884。(2)眾按(10懂.2.7陵)式和(蛋10.2票.8)式即計算F統(tǒng)愉計量，其滋中N=5、k=2、T=20，藏得到的兩和個F統(tǒng)計必量分別為上：F1=(駱(S2-S1)/8鍛)/(S1/85)口=3喚.29F2=(敘(S3-S1)/祥12)紡/(S1/85般)=退25蓄.73利用函筆數(shù)@研qfd冶ist見(d,k1,k2)得到每F分布的必臨界值，穿其中d是臨界點夫，k1和k2是自由度舟。在給定頁5%的顯炸著性水平蹈下(d=0.索95)荒，得到苗相應(yīng)的季臨界值史為：F2(12,旁85)途=1廢.87妨F1(8,坐85努)=嶄2.0喚49由于F2>1.8貨7，所以拒寄絕H2；又由于F1>2.施049，所以也雞拒絕H1。因此，例旱10.5輔的模型應(yīng)府采用變系趁數(shù)的形式。模型形式悼檢驗步驟滑：注要手騾工計算28模型一來變逮系數(shù)模扒型根據(jù)以前蜜所做的影檔響效應(yīng)填懇寫◎PO份OL/棋EST捕IMA慨TE如口右窗口點確定結(jié)廚果請點結(jié)果由于自怎變量前域系數(shù)可洞變，所頓以自變判量填寫速在此處29手工記下妨S1手工記億下：自由度藝為N（敞T-K份-1滅）30模型二航：固定影響壘(Fi妖xed濕Effe狐cts)鎮(zhèn)(ij，i=j)說決明軟件給出宏的固定影鴿響分為：一總蜜體均值二個體討對總體的歷偏離由于自變窯量前系數(shù)知不變，所量以自變量召填寫在此故處◎PO術(shù)OL/老EST偉IMA謠TE如詢右窗口點確定結(jié)渴果請點結(jié)果31記下S遲2記下：仁自由度溉為N（粒T-1?。?K32附注：包周含時期個喝體恒量的峰固定影響廣變截距模幼型3334模型三位：不變參排數(shù)模型（所有織截面截祥距相同兄、系數(shù)楊相同）由于自變蒼量前系數(shù)嫌不變，所千以自變量促填寫在此蕩處，截距宇也不變，唇在此填寫鼓C小心此處選：乏NONE點確定結(jié)剖果請點結(jié)果35所有的截寒面的系數(shù)迷相等，和師將5個公裕司的數(shù)據(jù)賓接到一起圍，用OL看S的估計懸結(jié)果相同醋。記下S腸3記下自真由度為零NT-亞（K+鳥1）36（1）橫程截面的異照方差與序宏列的自相鈔關(guān)性是運噴用面板數(shù)督據(jù)模型時秋可能遇到摸的最為常炸見的問題釣,此時運姑用OLS牧可能會產(chǎn)工生結(jié)果失逢真,因此欣為了消除圣影響,對旨我國東、丙中、西部侮地區(qū)的分羊析將采用濃不相關(guān)回認歸方法(裁See楊ming萬lyUn幼rela瓣ted柏Regr疲essi尸on,寫SUR)雁來估計方懂程。而對低于全國范引圍內(nèi)的估嗚計來說,鋤由于橫截怨面?zhèn)€數(shù)大捧于時序個教數(shù),所以務(wù)采用截面叔加權(quán)估計釋法(Cr留oss肅Sect澡ionW特eigh站ts,彎CSW)斗。（2）碗一般而架言，面莊板數(shù)據(jù)非可用固致定效應(yīng)施(fi箭xed曠ef查fec肌t)聞和隨機叢效應(yīng)(脆ran太dom務(wù)ef憤fec蒙t)位估計方角法,即辨如果選怠擇固定頌效應(yīng)模脅型,則下利用虛王擬變量勻最小二蜻乘法(堪LSD匹V)挎進行估病計;如沙果選擇姨隨機效憤應(yīng)模型傾,則利唉用可行健的廣義池最小二錫乘法(蔥FGL燈S)敘進行估逝計(G糞ree泛ne潮,20膽00)閑。它迎可以極騾大限度得地利用錢面板數(shù)暑據(jù)的優(yōu)沿點,盡字量減少堅估計誤會差。至負于究竟取是采用祖固定效黨應(yīng)還是陣隨機效貢應(yīng),則女要看H濁aus醫(yī)man恨檢驗裂的結(jié)果注。三估荷計方法說林明379、靜夜齒四無鄰殖，荒居流舊業(yè)貧沖。。4月-2蘇34月-2步3Wedn享esda型y,A射pril迅26,領(lǐng)202達310、雨中黃搜葉樹，燈荒下白頭人愈。。00:販12:匠3700:1杠2:3700:裳124/2凱6/2倉023根12擱:12擺:37楊A(yù)M11、以我獨倒沈久，愧碼君相見頻侵。。4月-踐2300:撥12:豆3700:1玻2Apr-透2326-到Apr者-2312、故人江勞海別，幾諷度隔山川盈。。00:1榮2:3700:喝12:伴3700:1價2Wedn臭esda豈y,A怎pril帶26,芹202具313、乍見翻若疑夢，相爽悲各問年巾。。4月-賓234月-2蝴300:咬12:缸3700:吩12:筑37Apri律l26偉,20摘2314、他鄉(xiāng)活生白發(fā)岡，舊國拌見青山舍。。26匯四月縱202水312:1擴2:37欺上午00:克12:羞374月-2播315、比不兵了得就游不比，露得不到鈴的就不釀要。。。四月2迎312:眠12蓬上午4月-估2300:白12Apr雙il稿26,謀20毛2316、行動出陰成果，工局作出財富認。。202憂3/4底/26揉0:墳12:制3700:1傘2:3726仗Apr維il南202澡317、做前稈，能夠召環(huán)視四磚周；做帶時，你共只能或搭者最好超沿著以垃腳為起標點的射授線向前別。。12:旋12:芹37娘上午12:1徐2上午00:棕12:封374月-2憲39、沒有失概敗，只有役暫時停止穗成功！。4月-2遙34月-2賄3Wedn危esda擾y,A駕pril堆26,略202錢310、很多事晉情努力了險未必有結(jié)姑果，但是會不努力卻市什么改變犯也沒有。陽。00:1脖2:3700:1沫2:3700:1溝24/26腿/202麥312蜜:12:捐37A符M11、成功塊就是日趁復(fù)一日仰那一點軋點小小揀努力的登積累。汽。4月-2日300:1擇2:3700:1竹2Apr軍-2326-傅A(chǔ)pr亂-2312、世間拌成事，佩不求其肥絕對圓杠滿，留庫一份不樣足，可獨得無限錯完美。蒜。00:1共2:3700:1狡2:3700:1樣2Wed胸nes居day設(shè),A疾pri迎l2之6,及202撥313、不知香村積寺，數(shù)孩里入云峰鐘。。4月-諷234月-2漢300:豆12:籠3700:1蔑2:37Apri只l26匆,20及2314、意志訪堅強的悲人能把誰世界放益在手中元像泥塊米一樣任躬意揉捏郵。26拘四月拴202找312:孔12:右37勤上午00:1三2:374月-心2315、楚塞裙三湘接錦，荊門舉九派通描。。。四月旁2312:1芳2上午4月-2天300:晨12Apr碗il練26,很20掌2316、少年十捐五二十時儲，步行奪雅得胡馬騎投。。2023永/4/2惰60:疑12:3洲700:1圍2:3726聽Apr搖il掀202才317、空山新主雨后，天等氣晚來秋捧。。12:1喊2:37浙上午12:1盡2上午00:1蒙2:374月-駛239、楊柳糊散和風(fēng)難，青山砌澹吾慮竊。。