--來(lái)源網(wǎng)絡(luò)，僅供個(gè)人學(xué)習(xí)參考上海新希望集團(tuán)2005年12月財(cái)務(wù)分析報(bào)告——圖文并茂報(bào)告一、實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)分析利潤(rùn)總額2005年12月實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)為80.62萬(wàn)元，與2005年11月的89.48萬(wàn)元相比有所下降，下降9.90%。實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)主要來(lái)自于內(nèi)部經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)，公司盈利基礎(chǔ)比較可靠。主營(yíng)業(yè)務(wù)的盈利能力2005年12月主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額為973.41萬(wàn)元，與2005年11月的864.37萬(wàn)元相比有較大增長(zhǎng)，增長(zhǎng)12.61%。從主營(yíng)業(yè)務(wù)收入和成本的變化情況來(lái)看，2005年12月的主營(yíng)業(yè)務(wù)收入凈額為973.41萬(wàn)元，比2005年11月的864.37萬(wàn)元有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)12.61%，主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為838.41萬(wàn)元，比2005年11月的740.15萬(wàn)元有_所增加，增加13.27%，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入和主營(yíng)業(yè)務(wù)成本同時(shí)增長(zhǎng)，但主營(yíng)業(yè)務(wù)成本增長(zhǎng)幅度大于主營(yíng)業(yè)務(wù)收入，表明公司主營(yíng)業(yè)務(wù)盈利能力下降。實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)增減情況表2005年12月2005年11月2005年10月項(xiàng)目名稱(chēng)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)數(shù)值(萬(wàn)元)增長(zhǎng)率(%)銷(xiāo)售收入973.4112.61 864.3710.14 784.790.00實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)80.62 -9.90 89.48 41.53 63.22 0.00營(yíng)業(yè)利潤(rùn)80.62 -9.90 89.48 41.53 63.22 0.00投資收益0.000.000.000.000.000.00

營(yíng)業(yè)外利潤(rùn)0.000.000.000.000.000.00

補(bǔ)貼收入0.000.000.000.000.000.00利潤(rùn)真實(shí)性判斷從報(bào)表數(shù)據(jù)來(lái)看，公司銷(xiāo)售收入主要是現(xiàn)金收入，收入質(zhì)量是可

靠的。公司的實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)主要來(lái)自于營(yíng)業(yè)利潤(rùn)。在市場(chǎng)份額迅速擴(kuò)大的情況下，營(yíng)業(yè)利潤(rùn)卻有所下降，公司應(yīng)注意在市場(chǎng)銷(xiāo)售業(yè)績(jī)迅速上升背后所隱藏的經(jīng)營(yíng)壓力和風(fēng)險(xiǎn)。I二、成本費(fèi)用分析?——-——成本構(gòu)成情況2005年12月上海新希望集團(tuán)成本費(fèi)用總額為893.55萬(wàn)元，其中：主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為838.41萬(wàn)元，占成本總額的93.83%;銷(xiāo)售費(fèi)用為1_ __\ : " -I22.50萬(wàn)元，占成本總額的2.52%;管理費(fèi)用為29.31萬(wàn)元，占成本總額的3.28%;財(cái)務(wù)費(fèi)用為3.32萬(wàn)元，占成本總額的0.37%。成本構(gòu)成表（占成本費(fèi)用總額的比例）2005年12月2005年11月2005年10月項(xiàng)目名稱(chēng)數(shù)值（萬(wàn)元）百分比（%）數(shù)值（萬(wàn)元）百分比（%）數(shù)值（萬(wàn)元）百分比（%）成本費(fèi)用總額 893.55100.00793.01100.00721.84100.00主營(yíng)業(yè)務(wù)成本 838.4193.83 740.1593.33 666.2492.30銷(xiāo)售費(fèi)用22.50 2.5220.97 2.6419.80 2.74管理費(fèi)用29.31 3.2823.88 3.0121.22 2.94財(cái)務(wù)費(fèi)用3.320.378.011.0114.58 2.02主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加0.000.000.000.000.000.00銷(xiāo)售費(fèi)用的合理性評(píng)價(jià)2005年12月銷(xiāo)售費(fèi)用為22.50萬(wàn)元，與2005年11月的20.97

萬(wàn)元相比有較大增長(zhǎng)，增長(zhǎng)7.31%。2005年12月銷(xiāo)售費(fèi)用增長(zhǎng)的

同時(shí)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入也有較大幅度的增長(zhǎng)，并且收入增長(zhǎng)快于投入

的增長(zhǎng)，公司銷(xiāo)售活動(dòng)取得了良好效果。管理費(fèi)用變化及合理性評(píng)價(jià)2005年12月管理費(fèi)用為29.31萬(wàn)元，與2005年11月的23.88萬(wàn)元相比有較大增長(zhǎng)，增長(zhǎng)22.74%。2005年12月管理費(fèi)用占銷(xiāo)售收入的比例為3.01%，與2005年11月的2.76%相比變化不大。管理費(fèi)用與銷(xiāo)售收入同步增長(zhǎng)，但銷(xiāo)售利潤(rùn)卻大幅度下降，要注*. : I意提高管理費(fèi)用支出的效率。三、資產(chǎn)結(jié)構(gòu)分析資產(chǎn)構(gòu)成上海新希望集團(tuán)2005年12月資產(chǎn)總額為10582.94萬(wàn)元，其中流動(dòng)資產(chǎn)為8688.89萬(wàn)元，主要分布在存貨、其他應(yīng)收款、貨幣資金等環(huán)節(jié)，分別占公司流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì)的48.77%、36.09%和8.25%。非流動(dòng)資產(chǎn)為1894.05萬(wàn)元，主要分布在長(zhǎng)期股權(quán)投資和長(zhǎng)期債權(quán)投資，分別占公司非流動(dòng)資產(chǎn)的0.00%、0.00%。資產(chǎn)構(gòu)成各項(xiàng)增量表項(xiàng)目名稱(chēng)2005年12月2005年11月2005年10月流動(dòng)資產(chǎn)112.960.0095.58長(zhǎng)期投資0.000.000.00固定資產(chǎn)-22.220.00 -16.19無(wú)形及遞延資產(chǎn) -1.53 0.00-0.77其它0.000.000.00資產(chǎn)構(gòu)成表2005年12月2005年11月2005年10月項(xiàng)目名稱(chēng)數(shù)值（萬(wàn)元）百分比（％）數(shù)值（萬(wàn)元）百分比（％）數(shù)值

（萬(wàn)元）百分比（%）總資產(chǎn)10582.94 100.0010493.73 100.0010493.73 100.00TOC\o"1-5"\h\z流動(dòng)資產(chǎn)8688.89 82.10 8575.93 81.72 8575.93 81.72長(zhǎng)期投資凈額 0.000.000.000.000.000.00\f?. I固定資產(chǎn)凈額 0.000.000.000.000.000.00無(wú)形及遞延資產(chǎn) 178.631.69180.171.72180.171.72其它1715.42 16.21 1737.63 16.56 1737.63 16.56公司生產(chǎn)加工環(huán)節(jié)占用的資金數(shù)額較大，約占公司流動(dòng)資產(chǎn)的

48.77%，說(shuō)明市場(chǎng)銷(xiāo)售情況的變化會(huì)對(duì)公司資產(chǎn)的質(zhì)量和價(jià)值帶

來(lái)較大影響，要密切關(guān)注公司產(chǎn)品的銷(xiāo)售前景和增值能力。公司

流動(dòng)資產(chǎn)中被別人占用的、應(yīng)當(dāng)收回的資產(chǎn)數(shù)額較大，約占公司

流動(dòng)資產(chǎn)的42.94%,應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)應(yīng)收款項(xiàng)管理，關(guān)注應(yīng)收款項(xiàng)的質(zhì)從資產(chǎn)構(gòu)成來(lái)看，公司流動(dòng)資產(chǎn)所占比例較高，流動(dòng)資產(chǎn)的質(zhì)量

和周轉(zhuǎn)效率對(duì)公司的經(jīng)營(yíng)狀況起決定性作用。流動(dòng)資產(chǎn)構(gòu)成表2005年12月2005年11月2005年10月項(xiàng)目名稱(chēng)數(shù)值（萬(wàn)元）百分比（％）數(shù)值（萬(wàn)元）百分比（％）數(shù)值

（萬(wàn)元）百分比（%）流動(dòng)資產(chǎn)8688.89 100.008575.93 100.008575.93100.00存貨4237.99 48.77 4208.40 49.07 4208.40 49.07應(yīng)收賬款595.846.86635.197.41 635.197.41'*一一一—其它應(yīng)收款3135.45 36.09 2701.67 31.50 2701.6731.50短期投資0.000.000.000.000.000.001_ *.:f. I應(yīng)收票據(jù)0.000.0080.00 0.9380.00 0.93貨幣資金716.658.25912.8710.64 912.8710.64流動(dòng)資產(chǎn)構(gòu)成各項(xiàng)增量表項(xiàng)目名稱(chēng)2005年12月2005年11月2005年10月

存貨29.60 0.00-147.79應(yīng)收賬款-39.360.00 -64.99其它應(yīng)收款433.790.00-2.61短期投資0.000.000.00應(yīng)收票據(jù)0.000.000.00貨幣資金-196.22 0.00214.11其它-114.85 0.0096.85資產(chǎn)的增減變化2005年12月總資產(chǎn)為10582.94萬(wàn)元，與2005年11月的10493.73萬(wàn)元相比變化不大，變化幅度為0.85%。具體來(lái)說(shuō)，以下項(xiàng)目的變動(dòng)使資產(chǎn)總額增加：其他應(yīng)收款增加 433.79萬(wàn)元；存貨增加29.60萬(wàn)元；共計(jì)增加463.39萬(wàn)元，以下項(xiàng)目的變動(dòng)使資產(chǎn)總額減少：待攤費(fèi)用減少34.85萬(wàn)元；應(yīng)收帳款減少39.36萬(wàn)元；應(yīng)收票據(jù)減少80.00萬(wàn)元；貨幣資金減少196.22萬(wàn)元；共計(jì)減少350.42萬(wàn)元,增加項(xiàng)與減少項(xiàng)相抵，使資產(chǎn)總額增長(zhǎng)112.96萬(wàn)元。資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的合理性評(píng)價(jià)從資產(chǎn)各項(xiàng)目與主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例關(guān)系來(lái)看， 2005年12月應(yīng)收賬款所占比例基本合理。其它應(yīng)收款所占比例過(guò)高。存貨所占1_ \ °： I比例過(guò)高。固定資產(chǎn)趨于老化。2005年12月公司資產(chǎn)結(jié)構(gòu)基本合理。2005年12月與2005年11月相比，2005年12月存貨占銷(xiāo)售收入的比例明顯下降。應(yīng)收賬款占銷(xiāo)售收入的比例下降。其它應(yīng)收款增長(zhǎng)過(guò)快?？傮w來(lái)看，流動(dòng)資產(chǎn)增長(zhǎng)慢于主營(yíng)業(yè)務(wù)收入增長(zhǎng)，資產(chǎn)的盈利能力沒(méi)有提高。因此與2005年11月相比，資產(chǎn)結(jié)構(gòu)趨于惡化。主要資產(chǎn)項(xiàng)目變動(dòng)情況表2005年12月2005年11月2005年10月項(xiàng)目名稱(chēng)數(shù)值（萬(wàn)元）增長(zhǎng)率（％）數(shù)值（萬(wàn)元）增長(zhǎng)率（％）數(shù)值（萬(wàn)元）增長(zhǎng)率（%）流動(dòng)資產(chǎn)8688.89 1.328575.93 0.008575.93 0.00長(zhǎng)期投資0.000.000.000.000.000.00

固定資產(chǎn)0.000.000.000.000.000.00存貨4237.99 0.704208.40 0.004208.40 0.00應(yīng)收賬款595.84-6.20 635.190.00635.190.00貨幣性資產(chǎn)716.65-27.82992.870.00 992.870.00四、償債能力分析II短期償債能力從支付能力來(lái)看，上海新希望集團(tuán) 2005年12月的日?，F(xiàn)金支付資金比較緊張，主要依靠短期借款。從發(fā)展角度來(lái)看，上海新希

望集團(tuán)公司按照當(dāng)前資產(chǎn)的周轉(zhuǎn)速度和盈利水平，公司短期債務(wù)的償還沒(méi)有充足的資金保證，需要依靠借新債還舊債。從變化情況來(lái)看，2005年12月流動(dòng)比率為1.42，與2005年11月的1.39相比變化不大。2005年12月速動(dòng)比率為0.73，與2005年11月的0.70相比變化不大。公司短期償債能力提高，這是由公司流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度加快、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)創(chuàng)造的現(xiàn)金凈流量增加引起的，是可靠的。還本付息能力從短期來(lái)看，公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金主要依靠短期借款，短期來(lái)看全部?jī)斶€短期債務(wù)本息會(huì)有一定困難。從盈利情況來(lái)看，公司盈利對(duì)利息的保障倍數(shù)為25.29倍。從實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)和利息的關(guān)系來(lái)看，公司盈利能力較強(qiáng)，利息支付有保證。償債能力指標(biāo)表項(xiàng)目名稱(chēng)2005年12月2005年11月2005年10月流動(dòng)比率1.421.391.39速動(dòng)比率0.730.700.70利息保障倍數(shù)25.29 12.18 5.34資產(chǎn)負(fù)債率0.580.590.59增加負(fù)債的可行性從資本結(jié)構(gòu)和資金成本來(lái)看，上海新希望集團(tuán) 2005年12月的付息負(fù)債為3400.00萬(wàn)元，實(shí)際借款利率水平為0.10%,公司的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)為1.65。從公司當(dāng)期資本結(jié)構(gòu)、借款利率和盈利水平三者的關(guān)系來(lái)看，公司增加負(fù)債能夠給企業(yè)帶來(lái)利潤(rùn)的增加，負(fù)債1_ *. : 7. I經(jīng)營(yíng)可行。五、盈利能力分析主營(yíng)業(yè)務(wù)的盈利能力上海新希望集團(tuán)2005年12月的營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率為8.28%，資產(chǎn)報(bào)酬率為9.56%,凈資產(chǎn)收益率為13.46%,成本費(fèi)用利潤(rùn)率為9.02%。公司實(shí)際投入到企業(yè)自身經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的資產(chǎn)為10579.99萬(wàn)元，經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)的收益率為9.14%，內(nèi)部經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)和對(duì)外長(zhǎng)期投資的盈利能力上海新希望集團(tuán)2005年12月內(nèi)部經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)的盈利能力為0.76%，與2005年11月的0.86%相比變化不大。對(duì)外投資或投資收益為J—|_A^零。凈資產(chǎn)收益率2005年12月凈資產(chǎn)收益率為13.46%,與2005年11月的18.06%相比有所降低，降低4.60個(gè)百分點(diǎn)?？傎Y產(chǎn)報(bào)酬率2005年12月總資產(chǎn)報(bào)酬率為9.56%，與2005年11月的11.15%相比有所降低，降低1.59個(gè)百分點(diǎn)。2005年12月總資產(chǎn)報(bào)酬率比2005年11月下降的主要原因是：2005年12月息稅前收益為83.94萬(wàn)元，與2005年11月的97.48萬(wàn)元相比有較大幅度下降，下降13.89%。2005年12月平均總資產(chǎn)為10538.33萬(wàn)元，與2005年11月的10493.73萬(wàn)元相比變化不大,變化幅度為0.43%。成本費(fèi)用利潤(rùn)率\ ? I2005年12月成本費(fèi)用利潤(rùn)率為9.02%,與2005年11月的11.28%相比有所降低，降低2.26個(gè)百分點(diǎn)。2005年12月期間費(fèi)用投入的經(jīng)濟(jì)效益為146.21%,與2005年11月的169.27%相比有較大幅度的降低，降低23.05個(gè)百分點(diǎn)。六、營(yíng)運(yùn)能力上海新希望集團(tuán)2005年12月存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)為153.21天，2005年11月為172.94天，2005年12月比2005年11月縮短19.73天。2005年12月存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)比2005年11月縮短的主要原因是：2005年12月平均存貨為4223.20萬(wàn)元，與2005年11月的4208.40萬(wàn)元相比變化不大,變化幅度為0.35%。2005年12月主營(yíng)業(yè)務(wù)成本為838.41萬(wàn)元，與2005年11月的740.15萬(wàn)元相比有較大增長(zhǎng)，增長(zhǎng)13.27%。平均存貨增加速度慢于主營(yíng)業(yè)務(wù)成本的增長(zhǎng)速度，致使存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)縮短。收入增長(zhǎng)而存貨沒(méi)有多大變化，存貨水平未出現(xiàn)不合理增長(zhǎng)。上海新希望集團(tuán)2005年12月應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為19.23天，2005年11月為22.35天，2005年12月比2005年11月縮短3.12天。上海新希望集團(tuán)2005年12月應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)為0.00天，2005年11月為0.00天，上海新希望集團(tuán)2005年12月現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù)為172.45天，2005年11月為195.30天，2005年12月比2005年11月縮短22.85天。上海新希望集團(tuán)2005年12月?tīng)I(yíng)業(yè)周期為172.45天，2005年111_ —\ I月為195.30天，2005年12月比2005年11月縮短22.85天。從存貨、應(yīng)收賬款、應(yīng)付賬款三者占用資金數(shù)量及其周轉(zhuǎn)速度的關(guān)系來(lái)看，公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金占用有較大幅度的下降，營(yíng)運(yùn)能力明顯提高。營(yíng)運(yùn)能力指標(biāo)表項(xiàng)目名稱(chēng)2005年12月2005年11月2005年10月存貨周轉(zhuǎn)天數(shù)153.21172.94195.50

應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)19.23 22.35 25.88應(yīng)付賬款周轉(zhuǎn)天數(shù)0.000.000.00營(yíng)業(yè)周期172.45195.30221.382005年12月流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)比2005年11月縮短的主要原因是：2005年12月流動(dòng)資產(chǎn)為8632.41萬(wàn)元，與2005年11月的8575.93萬(wàn)元相比變化不大,變化幅度為0.66%。2005年12月主營(yíng)業(yè)務(wù)收入為973.41萬(wàn)元，與2005年11月的864.37萬(wàn)元相比有較大增長(zhǎng)，增長(zhǎng)12.61%。流動(dòng)資產(chǎn)增加速度慢于主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的增長(zhǎng)速度，致使流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)縮短。上海新希望集團(tuán)2005年12月總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)次數(shù)為1.11次，比2005年11月周轉(zhuǎn)速度加快，周轉(zhuǎn)天數(shù)從369.27天縮短到329.30天。公司在資產(chǎn)規(guī)模增長(zhǎng)的同時(shí)，使主營(yíng)業(yè)務(wù)收入有較大幅度增長(zhǎng)，表明公司經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)有較大幅度的擴(kuò)張，總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度有較大幅度的提高。資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度表項(xiàng)目名稱(chēng)2005年12月2005年11月2005年10月總資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)329.30369.27405.19

固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)0.000.000.00流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)269.74301.78330.53

現(xiàn)金周轉(zhuǎn)天數(shù) 172.45195.30221.38七、發(fā)展能力分析自我發(fā)展能力2005年12月企業(yè)新創(chuàng)造的可動(dòng)用資金總額為 82.89萬(wàn)元。說(shuō)明在沒(méi)有外部資金來(lái)源的情況下，企業(yè)用于投資發(fā)展的資金如果不超過(guò)這一數(shù)額，則不會(huì)給企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)帶來(lái)不利影響， 反之，如果企業(yè)的新增投資規(guī)模超過(guò)這一數(shù)額，則在沒(méi)有其它外部資金來(lái)源的情況下，必然占用生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)資金，引起營(yíng)運(yùn)資本的減少,將會(huì)引起經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金緊張。在加速企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度方面，如果使公司流動(dòng)資產(chǎn)周轉(zhuǎn)速度提高 0.05次，則使流動(dòng)資產(chǎn)占用縮短9.61天，由此而節(jié)約資金307.61萬(wàn)元，可用于企業(yè)今后

發(fā)展。八、經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)性分析1.投融資活動(dòng)的協(xié)調(diào)情況jI從長(zhǎng)期投資和融資情況來(lái)看，公司長(zhǎng)期投融資活動(dòng)能為企業(yè)提供2560.38萬(wàn)元的營(yíng)運(yùn)資本，投融資活動(dòng)是協(xié)調(diào)的。營(yíng)運(yùn)資本增減變化表2005年12月2005年11月2005年10月1_ TOC\o"1-5"\h\z嚴(yán)、 \ ? I項(xiàng)目名稱(chēng)數(shù)值（萬(wàn)元）增長(zhǎng)率（％）數(shù)值（萬(wàn)元）增長(zhǎng)率（％）數(shù)值

（萬(wàn)元）增長(zhǎng)率（%）營(yíng)運(yùn)資本2560.38 5.742421.35 0.002421.35 0.00所有者權(quán)益4454.43 2.664339.15 0.004339.15 0.00少數(shù)股東權(quán)益0.000.000.000.000.000.00

長(zhǎng)期負(fù)債 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00固定資產(chǎn) 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00長(zhǎng)期投資 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00 0.00其它長(zhǎng)期資產(chǎn)0.000.000.000.000.000.00營(yíng)運(yùn)資本變化情況2005年12月?tīng)I(yíng)運(yùn)資本為2560.38萬(wàn)元，與2005年11月的2421.35萬(wàn)元相比有所增長(zhǎng)，增長(zhǎng)5.74%。企業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)模擴(kuò)大，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的資金占用也迅速增加，致使資金緊張狀況加劇。經(jīng)營(yíng)協(xié)調(diào)性及現(xiàn)金支付能力從公司經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)的資金協(xié)調(diào)情況來(lái)看，公司經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)正常開(kāi)展，需要企業(yè)提供5243.73萬(wàn)元的流動(dòng)資金。但公司投融資活動(dòng)沒(méi)有為企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)提供足夠的資金保證，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)是不協(xié)調(diào)的。營(yíng)運(yùn)資金需求的變化2005年12月?tīng)I(yíng)運(yùn)資金需求為5243.73萬(wàn)元，與2005年11月的4528.47萬(wàn)元相比有較大增長(zhǎng)，增長(zhǎng)15.79%。營(yíng)運(yùn)資金占用大幅度上