私募暫時(shí)管理辦法一、總則（一）目的與宗旨本辦法旨在規(guī)范私募行業(yè)的運(yùn)作，保護(hù)投資者合法權(quán)益，促進(jìn)私募行業(yè)健康、有序發(fā)展，維護(hù)金融市場(chǎng)穩(wěn)定。依據(jù)相關(guān)法律法規(guī)，結(jié)合私募行業(yè)實(shí)際情況制定本辦法，確保私募活動(dòng)在合法合規(guī)的框架內(nèi)進(jìn)行。（二）適用范圍本辦法適用于在中國(guó)境內(nèi)設(shè)立的各類私募基金管理人及其管理的私募基金。私募基金包括但不限于證券投資基金、股權(quán)投資基金、創(chuàng)業(yè)投資基金等。（三）基本原則1.合規(guī)運(yùn)作原則私募基金管理人應(yīng)當(dāng)遵守國(guó)家法律法規(guī)和本辦法的規(guī)定，依法開(kāi)展私募業(yè)務(wù)，不得從事違法違規(guī)活動(dòng)。2.誠(chéng)實(shí)信用原則私募基金管理人及相關(guān)從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)誠(chéng)實(shí)守信，勤勉盡責(zé)，如實(shí)向投資者披露信息，不得隱瞞或欺詐投資者。3.風(fēng)險(xiǎn)可控原則私募基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全風(fēng)險(xiǎn)管理制度，有效識(shí)別、評(píng)估、監(jiān)測(cè)和控制私募業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，確保投資者資金安全。4.投資者保護(hù)原則充分保護(hù)投資者的知情權(quán)、參與權(quán)和財(cái)產(chǎn)權(quán)，為投資者提供公平、公正、透明的投資環(huán)境。二、私募基金管理人（一）設(shè)立與登記1.設(shè)立條件設(shè)立私募基金管理人應(yīng)當(dāng)具備下列條件：-具有符合規(guī)定的名稱、組織機(jī)構(gòu)和場(chǎng)所；-注冊(cè)資本不低于規(guī)定金額；-有具備相應(yīng)專業(yè)知識(shí)和從業(yè)經(jīng)驗(yàn)的高級(jí)管理人員及從業(yè)人員；-具備完善的風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)部控制制度；-法律、行政法規(guī)規(guī)定的其他條件。2.登記程序私募基金管理人應(yīng)當(dāng)向中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)（以下簡(jiǎn)稱“基金業(yè)協(xié)會(huì)”）申請(qǐng)登記，提交相關(guān)材料，基金業(yè)協(xié)會(huì)按照規(guī)定進(jìn)行審核，符合條件的予以登記，并頒發(fā)登記證書(shū)。（二）職責(zé)與義務(wù)1.職責(zé)-依法募集資金，辦理基金份額的發(fā)售和登記事宜；-對(duì)所管理的不同基金財(cái)產(chǎn)分別管理、分別記賬，進(jìn)行證券投資；-按照基金合同的約定確定基金收益分配方案，及時(shí)向基金份額持有人分配收益；-進(jìn)行基金會(huì)計(jì)核算并編制基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告；-編制中期和年度基金報(bào)告；-計(jì)算并公告基金資產(chǎn)凈值，確定基金份額申購(gòu)、贖回價(jià)格；-辦理與基金財(cái)產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動(dòng)有關(guān)的信息披露事項(xiàng)；-按照規(guī)定召集基金份額持有人大會(huì)；-保存基金財(cái)產(chǎn)管理業(yè)務(wù)活動(dòng)的記錄、賬冊(cè)、報(bào)表和其他相關(guān)資料；-以基金管理人名義，代表基金份額持有人利益行使訴訟權(quán)利或者實(shí)施其他法律行為；-國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他職責(zé)。2.義務(wù)-按照本辦法及基金合同的約定履行職責(zé)，不得擅自變更或終止基金合同；-建立健全內(nèi)部控制制度，防范經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和道德風(fēng)險(xiǎn)；-如實(shí)向投資者披露基金投資、資產(chǎn)負(fù)債、投資收益分配、基金承擔(dān)的費(fèi)用和業(yè)績(jī)報(bào)酬、可能存在的利益沖突情況以及可能影響投資者合法權(quán)益的其他重大信息；-不得向投資者承諾投資本金不受損失或者承諾最低收益；-按照規(guī)定進(jìn)行信息報(bào)送，配合監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)督檢查；-妥善保管私募基金業(yè)務(wù)活動(dòng)的全部會(huì)計(jì)資料以及其他相關(guān)資料，保存期限自基金清算終止之日起不得少于規(guī)定年限。（三）高級(jí)管理人員及從業(yè)人員1.任職資格私募基金管理人的高級(jí)管理人員應(yīng)當(dāng)具備基金從業(yè)資格，具有豐富的金融從業(yè)經(jīng)驗(yàn)和良好的職業(yè)道德。2.從業(yè)禁止行為私募基金管理人的高級(jí)管理人員及從業(yè)人員不得從事以下行為：-利用職務(wù)之便為自己或者他人謀取不正當(dāng)利益；-泄露因職務(wù)便利獲取的未公開(kāi)信息，利用該信息從事或者明示、暗示他人從事相關(guān)交易活動(dòng)；-不公平地對(duì)待其管理的不同基金財(cái)產(chǎn)；-侵占、挪用基金財(cái)產(chǎn)；-從事?lián)p害基金財(cái)產(chǎn)和投資者利益的投資活動(dòng)；-玩忽職守，不按照規(guī)定履行職責(zé)；-法律、行政法規(guī)和中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定禁止的其他行為。三、私募基金的募集與備案（一）募集規(guī)則1.募集方式私募基金應(yīng)當(dāng)向合格投資者募集，不得通過(guò)報(bào)刊、電臺(tái)、電視臺(tái)、互聯(lián)網(wǎng)等公眾傳播媒體或者講座、報(bào)告會(huì)、分析會(huì)等方式向不特定對(duì)象宣傳推介。2.合格投資者合格投資者是指具備相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別能力和風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)能力，投資于單只私募基金的金額不低于規(guī)定金額且符合下列相關(guān)標(biāo)準(zhǔn)的單位和個(gè)人：-凈資產(chǎn)不低于規(guī)定金額的單位；-金融資產(chǎn)不低于規(guī)定金額或者最近三年個(gè)人年均收入不低于規(guī)定金額的個(gè)人。3.募集程序私募基金管理人在募集資金前，應(yīng)當(dāng)制定募集說(shuō)明書(shū)，向投資者充分披露投資策略、投資范圍、收益分配、風(fēng)險(xiǎn)揭示等信息。募集過(guò)程中，應(yīng)當(dāng)由投資者書(shū)面簽署風(fēng)險(xiǎn)揭示書(shū)，確認(rèn)已知悉并理解相關(guān)風(fēng)險(xiǎn)。（二）備案要求1.備案時(shí)間私募基金管理人應(yīng)當(dāng)在私募基金募集完畢后規(guī)定時(shí)間內(nèi)，向基金業(yè)協(xié)會(huì)辦理備案手續(xù)。2.備案材料辦理備案手續(xù)應(yīng)當(dāng)提交下列材料：-基金合同、公司章程或者合伙協(xié)議；-投資者名單及基本情況；-募集結(jié)算資金專用賬戶及監(jiān)督協(xié)議；-基金業(yè)協(xié)會(huì)規(guī)定的其他材料。四、私募基金的投資運(yùn)作（一）投資范圍與限制1.投資范圍私募基金的投資范圍由基金合同約定，可以包括股票、債券、期貨、期權(quán)、基金份額、資產(chǎn)支持證券、央行票據(jù)、商業(yè)票據(jù)、中期票據(jù)、短期融資券、同業(yè)存單、金融衍生品等。2.投資限制私募基金不得從事下列投資活動(dòng)：-承銷證券；-違反規(guī)定向他人貸款或者提供擔(dān)保；-從事承擔(dān)無(wú)限責(zé)任的投資；-買賣其他基金份額，但是國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)另有規(guī)定的除外；-向其基金管理人、基金托管人出資；-從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價(jià)格及其他不正當(dāng)?shù)淖C券交易活動(dòng)；-法律、行政法規(guī)和中國(guó)證監(jiān)會(huì)規(guī)定禁止的其他活動(dòng)。（二）投資決策與風(fēng)險(xiǎn)管理1.投資決策機(jī)制私募基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全投資決策機(jī)制，明確投資決策流程和權(quán)限，確保投資決策科學(xué)、合理、透明。投資決策應(yīng)當(dāng)充分考慮風(fēng)險(xiǎn)因素，進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和收益預(yù)測(cè)。2.風(fēng)險(xiǎn)管理制度私募基金管理人應(yīng)當(dāng)建立完善的風(fēng)險(xiǎn)管理制度，對(duì)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)等進(jìn)行全面管理。應(yīng)當(dāng)定期對(duì)基金投資組合進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估，及時(shí)調(diào)整投資策略，控制風(fēng)險(xiǎn)水平。（三）關(guān)聯(lián)交易1.定義與范圍關(guān)聯(lián)交易是指私募基金與私募基金管理人、基金托管人、投資者及其關(guān)聯(lián)方之間發(fā)生的可能影響基金財(cái)產(chǎn)安全的交易行為。2.決策程序與披露要求私募基金管理人應(yīng)當(dāng)制定關(guān)聯(lián)交易管理制度，明確關(guān)聯(lián)交易的決策程序和披露要求。涉及關(guān)聯(lián)交易的，應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定履行內(nèi)部審批程序，并及時(shí)向投資者披露關(guān)聯(lián)交易的情況，包括交易內(nèi)容、交易金額、交易目的、交易定價(jià)原則等，確保投資者知情權(quán)得到充分保障。五、私募基金的信息披露（一）披露內(nèi)容與頻率1.披露內(nèi)容私募基金管理人應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定向投資者披露基金的基本信息、投資情況、收益分配情況、資產(chǎn)負(fù)債情況、投資收益分配、基金承擔(dān)的費(fèi)用和業(yè)績(jī)報(bào)酬、可能存在的利益沖突情況以及可能影響投資者合法權(quán)益的其他重大信息。2.披露頻率私募基金應(yīng)當(dāng)定期向投資者披露基金運(yùn)作情況，年度報(bào)告應(yīng)當(dāng)在每年結(jié)束之日起規(guī)定時(shí)間內(nèi)編制完成并向投資者披露；中期報(bào)告應(yīng)當(dāng)在上半年結(jié)束之日起規(guī)定時(shí)間內(nèi)編制完成并向投資者披露。發(fā)生重大事件的，應(yīng)當(dāng)及時(shí)向投資者披露臨時(shí)報(bào)告。（二）披露方式與渠道1.披露方式信息披露應(yīng)當(dāng)采用書(shū)面報(bào)告、電子文檔等方式進(jìn)行，確保信息真實(shí)、準(zhǔn)確、完整、及時(shí)。2.披露渠道私募基金管理人應(yīng)當(dāng)在其官方網(wǎng)站及基金業(yè)協(xié)會(huì)指定的信息披露平臺(tái)上進(jìn)行信息披露，方便投資者查閱。六、私募基金的托管（一）托管要求私募基金應(yīng)當(dāng)由依法設(shè)立并取得基金托管資格的托管人托管。托管人應(yīng)當(dāng)按照法律法規(guī)和基金合同的約定，履行托管職責(zé)，確?；鹭?cái)產(chǎn)安全，監(jiān)督基金管理人的投資運(yùn)作。（二）托管人的職責(zé)與義務(wù)1.職責(zé)-安全保管基金財(cái)產(chǎn)；-按照規(guī)定開(kāi)設(shè)基金財(cái)產(chǎn)的資金賬戶和證券賬戶；-對(duì)所托管的不同基金財(cái)產(chǎn)分別設(shè)置賬戶，確保基金財(cái)產(chǎn)的完整與獨(dú)立；-保存基金托管業(yè)務(wù)活動(dòng)的記錄、賬冊(cè)、報(bào)表和其他相關(guān)資料；-按照基金合同的約定，根據(jù)基金管理人的投資指令，及時(shí)辦理清算、交割事宜；-辦理與基金托管業(yè)務(wù)活動(dòng)有關(guān)的信息披露事項(xiàng)；-對(duì)基金財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)告、中期和年度基金報(bào)告出具意見(jiàn)；-復(fù)核、審查基金管理人計(jì)算的基金資產(chǎn)凈值和基金份額申購(gòu)、贖回價(jià)格；-按照規(guī)定召集基金份額持有人大會(huì)；-按照法律法規(guī)和基金合同的約定監(jiān)督基金管理人的投資運(yùn)作；-國(guó)務(wù)院證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)規(guī)定的其他職責(zé)。2.義務(wù)-按照本辦法及基金合同的約定履行托管職責(zé)，不得擅自變更或終止托管協(xié)議；-建立健全內(nèi)部控制制度，防范托管業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；-保守基金商業(yè)秘密，不得泄露因職務(wù)便利獲取的未公開(kāi)信息；-不得從事?lián)p害基金財(cái)產(chǎn)和投資者利益的活動(dòng)；-配合監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)督檢查，按照要求提供相關(guān)資料。七、監(jiān)督管理與法律責(zé)任（一）監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)中國(guó)證監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)依法對(duì)私募基金管理人及其管理的私募基金進(jìn)行監(jiān)督管理?；饦I(yè)協(xié)會(huì)依法對(duì)私募基金行業(yè)進(jìn)行自律管理。（二）監(jiān)督檢查措施1.現(xiàn)場(chǎng)檢查監(jiān)管機(jī)構(gòu)有權(quán)對(duì)私募基金管理人、托管人及相關(guān)機(jī)構(gòu)進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查，查閱、復(fù)制有關(guān)文件和資料，詢問(wèn)相關(guān)人員，檢查基金財(cái)產(chǎn)的管理和運(yùn)用情況等。2.非現(xiàn)場(chǎng)檢查監(jiān)管機(jī)構(gòu)可以通過(guò)要求報(bào)送資料、定期報(bào)告等方式，對(duì)私募基金的運(yùn)作情況進(jìn)行非現(xiàn)場(chǎng)檢查，及時(shí)發(fā)現(xiàn)問(wèn)題并采取措施。（三）法律責(zé)任1.違法違規(guī)行為的