第第PAGE\MERGEFORMAT1頁(yè)共NUMPAGES\MERGEFORMAT1頁(yè)九方科技基金從業(yè)考試及答案解析（含答案及解析）姓名：科室/部門/班級(jí)：得分：題型單選題多選題判斷題填空題簡(jiǎn)答題案例分析題總分得分

一、單選題（共20分）

1.在基金投資組合管理中，以下哪種策略主要目標(biāo)是分散非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)？（）

A.集中投資于單一行業(yè)

B.將所有資金投資于同一家基金公司產(chǎn)品

C.構(gòu)建包含不同資產(chǎn)類別、不同地域、不同行業(yè)的多元化投資組合

D.僅投資于低風(fēng)險(xiǎn)的貨幣市場(chǎng)工具

2.根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于規(guī)范基金銷售行為的規(guī)定》，基金銷售機(jī)構(gòu)在向投資者宣傳基金業(yè)績(jī)時(shí)，以下哪種做法是合規(guī)的？（）

A.使用“歷史業(yè)績(jī)持續(xù)領(lǐng)先”等絕對(duì)化用語(yǔ)

B.展示過(guò)去5年的基金凈值增長(zhǎng)率

C.強(qiáng)調(diào)“本基金業(yè)績(jī)排名同類基金前10%”

D.以“無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益”作為業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)

3.基金信息披露中，以下哪項(xiàng)信息屬于基金招募說(shuō)明書(shū)中的必備內(nèi)容？（）

A.基金經(jīng)理的詳細(xì)投資經(jīng)歷

B.基金投資策略的數(shù)學(xué)模型

C.基金風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)劃分標(biāo)準(zhǔn)

D.基金持有人結(jié)構(gòu)的具體數(shù)據(jù)

4.在基金估值過(guò)程中，以下哪種情況會(huì)導(dǎo)致基金資產(chǎn)凈值出現(xiàn)負(fù)值？（）

A.基金持有的股票價(jià)格上漲

B.基金持有的債券到期兌付

C.基金因虧損減值導(dǎo)致資產(chǎn)賬面價(jià)值低于負(fù)債

D.基金收取管理費(fèi)

5.根據(jù)中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)《私募投資基金登記備案辦法》，私募基金管理人未按規(guī)定提交季度報(bào)告的，將面臨以下哪種處罰？（）

A.暫停其私募基金管理人登記

B.責(zé)令限期整改，并處以10萬(wàn)元以上50萬(wàn)元以下的罰款

C.直接取消其私募基金管理人資格

D.僅進(jìn)行內(nèi)部約談

6.在基金合同中，關(guān)于基金運(yùn)作方式的約定，以下哪種描述是合理的？（）

A.“本基金將主要投資于A股市場(chǎng)，但可根據(jù)市場(chǎng)情況靈活配置B股、H股等”

B.“本基金承諾年化收益率為12%以上”

C.“本基金的投資范圍包括未上市企業(yè)股權(quán)”

D.“本基金將全部投資于國(guó)債市場(chǎng)”

7.基金份額持有人大會(huì)的表決機(jī)制中，以下哪種情況需要召開(kāi)特別基金份額持有人大會(huì)？（）

A.基金合同終止

B.基金更換基金托管人

C.基金管理人發(fā)生變更

D.基金托管人發(fā)生變更

8.在基金投資風(fēng)險(xiǎn)分類中，以下哪種風(fēng)險(xiǎn)屬于系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)？（）

A.基金經(jīng)理操作失誤導(dǎo)致的投資損失

B.市場(chǎng)利率上升導(dǎo)致的債券價(jià)格下跌

C.基金銷售人員的道德風(fēng)險(xiǎn)

D.基金信息披露不及時(shí)

9.基金公司內(nèi)部控制制度中，以下哪種措施不屬于不相容職務(wù)分離控制？（）

A.基金資產(chǎn)保管與基金會(huì)計(jì)核算職責(zé)分離

B.基金投資決策與基金交易執(zhí)行職責(zé)分離

C.基金份額登記與基金估值核算職責(zé)分離

D.基金基金經(jīng)理與基金市場(chǎng)部經(jīng)理職責(zé)分離

10.根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》，貨幣市場(chǎng)基金的投資范圍不包括以下哪項(xiàng)？（）

A.短期國(guó)債

B.回購(gòu)協(xié)議

C.商業(yè)票據(jù)

D.股票

11.基金合同中關(guān)于基金費(fèi)用的約定，以下哪種費(fèi)用屬于基金管理人的費(fèi)用？（）

A.基金托管費(fèi)

B.基金銷售服務(wù)費(fèi)

C.基金管理費(fèi)

D.基金贖回費(fèi)

12.在基金投資決策過(guò)程中，以下哪種行為屬于利益沖突？（）

A.基金經(jīng)理同時(shí)管理兩只風(fēng)格不同的基金

B.基金公司高管兼任基金份額持有人

C.基金投資經(jīng)理與基金銷售經(jīng)理定期溝通

D.基金公司同時(shí)發(fā)行股票型和債券型基金

13.基金信息披露的“及時(shí)性”原則要求，以下哪種信息應(yīng)在法定期限內(nèi)披露？（）

A.基金季度報(bào)告

B.基金凈值公告

C.基金招募說(shuō)明書(shū)

D.基金份額持有人大會(huì)決議

14.在基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)中，以下哪種指標(biāo)可以反映基金的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益？（）

A.基金凈值增長(zhǎng)率

B.基金夏普比率

C.基金最大回撤

D.基金波動(dòng)率

15.基金公司信息披露的“公平性”原則要求，以下哪種做法是合理的？（）

A.對(duì)不同渠道的投資者披露不同內(nèi)容的信息

B.在官方網(wǎng)站和基金銷售平臺(tái)上同步披露信息

C.對(duì)機(jī)構(gòu)投資者提供更詳細(xì)的信息披露文件

D.僅在基金合同中約定信息披露的內(nèi)容

16.基金公司內(nèi)部控制制度中，以下哪種措施不屬于風(fēng)險(xiǎn)控制措施？（）

A.建立基金投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系

B.實(shí)行基金投資決策委員會(huì)制度

C.設(shè)置基金資產(chǎn)保管專戶

D.定期開(kāi)展內(nèi)部控制自我評(píng)估

17.根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》，私募基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全的（）制度？（）

A.風(fēng)險(xiǎn)管理

B.內(nèi)部控制

C.信息披露

D.以上都是

18.基金合同中關(guān)于基金運(yùn)作期限的約定，以下哪種描述是合理的？（）

A.“本基金運(yùn)作期限為3年，自基金合同生效之日起計(jì)算”

B.“本基金運(yùn)作期限為不定期，基金合同可隨時(shí)終止”

C.“本基金運(yùn)作期限為5年，但經(jīng)基金份額持有人大會(huì)同意可延期”

D.“本基金運(yùn)作期限為2年，到期后自動(dòng)轉(zhuǎn)為開(kāi)放式基金”

19.基金投資中的“流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)”是指（）？（）

A.基金資產(chǎn)無(wú)法按時(shí)變現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)

B.基金凈值波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)

C.基金投資策略調(diào)整的風(fēng)險(xiǎn)

D.基金管理人更換的風(fēng)險(xiǎn)

20.基金公司信息披露的“準(zhǔn)確性”原則要求，以下哪種做法是合理的？（）

A.對(duì)基金業(yè)績(jī)進(jìn)行預(yù)測(cè)性描述

B.在基金凈值公告中注明凈值計(jì)算方法

C.使用“最高”“最低”“全部”等絕對(duì)化用語(yǔ)描述基金投資范圍

D.在基金招募說(shuō)明書(shū)中承諾最低收益

二、多選題（共15分，多選、錯(cuò)選不得分）

21.基金投資組合管理中，以下哪些因素會(huì)影響基金的風(fēng)險(xiǎn)水平？（）

A.投資資產(chǎn)類別

B.投資行業(yè)集中度

C.投資期限

D.基金經(jīng)理的投資經(jīng)驗(yàn)

22.根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于規(guī)范基金銷售行為的規(guī)定》，基金銷售機(jī)構(gòu)在宣傳基金時(shí)，以下哪些做法是合規(guī)的？（）

A.說(shuō)明基金的投資策略和風(fēng)險(xiǎn)收益特征

B.列示基金近3年的業(yè)績(jī)表現(xiàn)

C.強(qiáng)調(diào)“本基金適合所有投資者”

D.提供基金投資模擬收益預(yù)測(cè)

23.基金合同中關(guān)于基金費(fèi)用的約定，以下哪些費(fèi)用屬于基金管理人的費(fèi)用？（）

A.基金管理費(fèi)

B.基金托管費(fèi)

C.基金銷售服務(wù)費(fèi)

D.基金贖回費(fèi)

24.在基金投資決策過(guò)程中，以下哪些行為屬于利益沖突？（）

A.基金經(jīng)理同時(shí)管理兩只風(fēng)格相似的基金

B.基金公司高管兼任基金份額持有人

C.基金投資經(jīng)理與基金銷售經(jīng)理私下溝通投資決策

D.基金公司同時(shí)發(fā)行股票型和債券型基金

25.基金信息披露的“完整性”原則要求，以下哪些信息應(yīng)當(dāng)披露？（）

A.基金投資組合的明細(xì)

B.基金管理人的變更情況

C.基金費(fèi)用的計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)

D.基金份額持有人結(jié)構(gòu)

26.基金公司內(nèi)部控制制度中，以下哪些措施屬于風(fēng)險(xiǎn)控制措施？（）

A.建立基金投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系

B.實(shí)行基金投資決策委員會(huì)制度

C.設(shè)置基金資產(chǎn)保管專戶

D.定期開(kāi)展內(nèi)部控制自我評(píng)估

27.根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》，私募基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全的（）制度？（）

A.風(fēng)險(xiǎn)管理

B.內(nèi)部控制

C.信息披露

D.以上都是

28.基金合同中關(guān)于基金運(yùn)作方式的約定，以下哪些描述是合理的？（）

A.“本基金將主要投資于A股市場(chǎng)，但可根據(jù)市場(chǎng)情況靈活配置B股、H股等”

B.“本基金的投資范圍包括未上市企業(yè)股權(quán)”

C.“本基金將全部投資于國(guó)債市場(chǎng)”

D.“本基金的投資策略包括價(jià)值投資和成長(zhǎng)投資”

29.基金投資中的“信用風(fēng)險(xiǎn)”是指（）？（）

A.基金投資標(biāo)的違約的風(fēng)險(xiǎn)

B.市場(chǎng)利率上升導(dǎo)致的債券價(jià)格下跌

C.基金管理人操作失誤導(dǎo)致的投資損失

D.基金信息披露不及時(shí)

30.基金公司信息披露的“公平性”原則要求，以下哪些做法是合理的？（）

A.對(duì)不同渠道的投資者披露相同內(nèi)容的信息

B.在官方網(wǎng)站和基金銷售平臺(tái)上同步披露信息

C.對(duì)機(jī)構(gòu)投資者提供更詳細(xì)的信息披露文件

D.僅在基金合同中約定信息披露的內(nèi)容

三、判斷題（共15分，每題0.5分）

31.基金投資組合管理中，分散投資可以消除所有投資風(fēng)險(xiǎn)。（）

32.根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于規(guī)范基金銷售行為的規(guī)定》，基金銷售機(jī)構(gòu)可以使用“無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益”作為業(yè)績(jī)比較基準(zhǔn)。（）

33.基金招募說(shuō)明書(shū)中的必備內(nèi)容包括基金投資策略、風(fēng)險(xiǎn)收益特征、基金費(fèi)用等。（）

34.基金資產(chǎn)凈值是指基金資產(chǎn)總額減去負(fù)債后的凈值。（）

35.私募基金管理人未按規(guī)定提交季度報(bào)告的，將面臨暫停其私募基金管理人登記的處罰。（）

36.基金合同中關(guān)于基金運(yùn)作方式的約定，可以不明確基金的投資范圍。（）

37.基金份額持有人大會(huì)的表決機(jī)制中，普通決議需要代表2/3以上表決權(quán)的基金份額持有人通過(guò)。（）

38.在基金投資風(fēng)險(xiǎn)分類中，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)屬于非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。（）

39.基金公司內(nèi)部控制制度中，不相容職務(wù)分離控制是指將不同職責(zé)的人員進(jìn)行分離。（）

40.貨幣市場(chǎng)基金的投資范圍包括股票。（）

41.基金合同中關(guān)于基金費(fèi)用的約定，基金贖回費(fèi)屬于基金管理人的費(fèi)用。（）

42.基金投資決策過(guò)程中，基金經(jīng)理可以單獨(dú)做出投資決策。（）

43.基金信息披露的“及時(shí)性”原則要求，基金凈值公告應(yīng)在每個(gè)交易日結(jié)束后2日內(nèi)披露。（）

44.基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)中，夏普比率可以反映基金的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益。（）

45.基金公司信息披露的“公平性”原則要求，對(duì)不同渠道的投資者披露不同內(nèi)容的信息。（）

四、填空題（共10分，每空1分）

46.基金投資組合管理中，分散投資的主要目的是分散________風(fēng)險(xiǎn)。

47.根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于規(guī)范基金銷售行為的規(guī)定》，基金銷售機(jī)構(gòu)在宣傳基金時(shí)，不得使用________等絕對(duì)化用語(yǔ)。

48.基金合同中關(guān)于基金運(yùn)作方式的約定，應(yīng)當(dāng)明確基金的投資________和投資________。

49.基金公司內(nèi)部控制制度中，風(fēng)險(xiǎn)控制措施包括建立________體系和實(shí)行________制度。

50.基金信息披露的“完整性”原則要求，基金份額持有人結(jié)構(gòu)信息應(yīng)當(dāng)________披露。

五、簡(jiǎn)答題（共20分）

51.簡(jiǎn)述基金投資組合管理的核心目標(biāo)。（5分）

52.簡(jiǎn)述基金合同中關(guān)于基金費(fèi)用的約定應(yīng)包含哪些內(nèi)容。（5分）

53.簡(jiǎn)述基金公司內(nèi)部控制制度中，風(fēng)險(xiǎn)控制措施的主要類型。（5分）

54.簡(jiǎn)述基金信息披露的“及時(shí)性”原則的要求及其意義。（5分）

六、案例分析題（共25分）

55.某基金公司A發(fā)行了一只股票型基金，基金合同中約定“本基金將主要投資于A股市場(chǎng)，但可根據(jù)市場(chǎng)情況靈活配置B股、H股等”，同時(shí)基金招募說(shuō)明書(shū)中承諾“本基金適合所有投資者，預(yù)期年化收益率為15%以上”?；疬\(yùn)作一段時(shí)間后，基金凈值大幅下跌，投資者投訴基金公司虛假宣傳。

（1）分析該案例中基金公司可能存在的違規(guī)行為。（10分）

（2）提出針對(duì)該案例的改進(jìn)建議。（10分）

（3）總結(jié)該案例對(duì)基金公司信息披露工作的啟示。（5分）

參考答案及解析

一、單選題

1.C

解析：分散投資的主要目的是分散非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，通過(guò)構(gòu)建多元化投資組合，降低單一資產(chǎn)或單一市場(chǎng)波動(dòng)對(duì)整體投資組合的影響。A選項(xiàng)集中投資于單一行業(yè)、B選項(xiàng)集中投資于同一家基金公司產(chǎn)品、D選項(xiàng)僅投資于低風(fēng)險(xiǎn)的貨幣市場(chǎng)工具，均無(wú)法有效分散非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

2.B

解析：根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于規(guī)范基金銷售行為的規(guī)定》，基金銷售機(jī)構(gòu)在向投資者宣傳基金業(yè)績(jī)時(shí)，應(yīng)客觀、真實(shí)地反映基金業(yè)績(jī)，不得使用“歷史業(yè)績(jī)持續(xù)領(lǐng)先”等絕對(duì)化用語(yǔ)，也不得夸大或虛假宣傳。B選項(xiàng)展示過(guò)去5年的基金凈值增長(zhǎng)率，屬于客觀反映基金業(yè)績(jī)的做法。

3.A

解析：根據(jù)《證券投資基金法》，基金招募說(shuō)明書(shū)中的必備內(nèi)容包括基金募集目的、基金名稱、基金管理人、基金托管人、基金投資目標(biāo)、基金投資策略、基金風(fēng)險(xiǎn)收益特征、基金費(fèi)用、基金持有人權(quán)利義務(wù)等。A選項(xiàng)“基金經(jīng)理的詳細(xì)投資經(jīng)歷”屬于基金招募說(shuō)明書(shū)中的必備內(nèi)容。

4.C

解析：基金資產(chǎn)凈值是指基金資產(chǎn)總額減去負(fù)債后的凈值。當(dāng)基金因虧損減值導(dǎo)致資產(chǎn)賬面價(jià)值低于負(fù)債時(shí)，基金資產(chǎn)凈值會(huì)出現(xiàn)負(fù)值。A選項(xiàng)基金持有的股票價(jià)格上漲、B選項(xiàng)基金持有的債券到期兌付、D選項(xiàng)基金收取管理費(fèi)，均不會(huì)導(dǎo)致基金資產(chǎn)凈值出現(xiàn)負(fù)值。

5.B

解析：根據(jù)中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)《私募投資基金登記備案辦法》，私募基金管理人未按規(guī)定提交季度報(bào)告的，將面臨責(zé)令限期整改，并處以10萬(wàn)元以上50萬(wàn)元以下的罰款。A選項(xiàng)暫停其私募基金管理人登記、C選項(xiàng)直接取消其私募基金管理人資格、D選項(xiàng)僅進(jìn)行內(nèi)部約談，均不屬于法定處罰措施。

6.A

解析：基金合同中關(guān)于基金運(yùn)作方式的約定，應(yīng)當(dāng)明確基金的投資范圍和投資策略。A選項(xiàng)“本基金將主要投資于A股市場(chǎng)，但可根據(jù)市場(chǎng)情況靈活配置B股、H股等”符合基金運(yùn)作方式的合理描述。B選項(xiàng)“本基金承諾年化收益率為12%以上”屬于違規(guī)承諾收益，C選項(xiàng)“本基金的投資范圍包括未上市企業(yè)股權(quán)”屬于私募基金投資范圍，D選項(xiàng)“本基金將全部投資于國(guó)債市場(chǎng)”屬于債券型基金運(yùn)作方式。

7.B

解析：根據(jù)《證券投資基金法》，基金份額持有人大會(huì)的表決機(jī)制中，普通決議需要代表2/3以上表決權(quán)的基金份額持有人通過(guò)，特別決議需要代表3/4以上表決權(quán)的基金份額持有人通過(guò)。A選項(xiàng)基金合同終止、C選項(xiàng)基金管理人發(fā)生變更、D選項(xiàng)基金托管人發(fā)生變更，均屬于普通決議事項(xiàng)。B選項(xiàng)基金更換基金托管人，屬于特別決議事項(xiàng)。

8.B

解析：在基金投資風(fēng)險(xiǎn)分類中，系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是指影響整個(gè)市場(chǎng)或多個(gè)市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)，如市場(chǎng)利率上升、通貨膨脹等。A選項(xiàng)基金經(jīng)理操作失誤導(dǎo)致的投資損失、C選項(xiàng)基金銷售人員的道德風(fēng)險(xiǎn)、D選項(xiàng)基金信息披露不及時(shí)，均屬于非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

9.D

解析：基金公司內(nèi)部控制制度中，不相容職務(wù)分離控制是指將不同職責(zé)的人員進(jìn)行分離，以防止利益沖突和舞弊行為。A選項(xiàng)基金資產(chǎn)保管與基金會(huì)計(jì)核算職責(zé)分離、B選項(xiàng)基金投資決策與基金交易執(zhí)行職責(zé)分離、C選項(xiàng)基金份額登記與基金估值核算職責(zé)分離，均屬于不相容職務(wù)分離控制措施。D選項(xiàng)基金基金經(jīng)理與基金市場(chǎng)部經(jīng)理職責(zé)分離，不屬于不相容職務(wù)分離控制。

10.D

解析：根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》，貨幣市場(chǎng)基金的投資范圍包括短期國(guó)債、回購(gòu)協(xié)議、商業(yè)票據(jù)等短期、高流動(dòng)性的金融工具，不包括股票。A選項(xiàng)短期國(guó)債、B選項(xiàng)回購(gòu)協(xié)議、C選項(xiàng)商業(yè)票據(jù)，均屬于貨幣市場(chǎng)基金的投資范圍。

11.C

解析：基金合同中關(guān)于基金費(fèi)用的約定，基金管理費(fèi)屬于基金管理人的費(fèi)用。A選項(xiàng)基金托管費(fèi)屬于基金托管人的費(fèi)用，B選項(xiàng)基金銷售服務(wù)費(fèi)屬于基金銷售機(jī)構(gòu)的費(fèi)用，D選項(xiàng)基金贖回費(fèi)屬于基金份額持有人的費(fèi)用。

12.B

解析：在基金投資決策過(guò)程中，基金公司高管兼任基金份額持有人屬于利益沖突，可能導(dǎo)致基金公司為了自身利益而做出不利于基金份額持有人的決策。A選項(xiàng)基金經(jīng)理同時(shí)管理兩只風(fēng)格不同的基金、C選項(xiàng)基金投資經(jīng)理與基金銷售經(jīng)理定期溝通、D選項(xiàng)基金公司同時(shí)發(fā)行股票型和債券型基金，均不屬于利益沖突。

13.B

解析：基金信息披露的“及時(shí)性”原則要求，基金凈值公告應(yīng)在每個(gè)交易日結(jié)束后2日內(nèi)披露。A選項(xiàng)基金季度報(bào)告、C選項(xiàng)基金招募說(shuō)明書(shū)、D選項(xiàng)基金份額持有人大會(huì)決議，均不屬于法定及時(shí)披露的信息。

14.B

解析：在基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)中，夏普比率可以反映基金的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益，即單位風(fēng)險(xiǎn)所能獲得的超額收益。A選項(xiàng)基金凈值增長(zhǎng)率、C選項(xiàng)基金最大回撤、D選項(xiàng)基金波動(dòng)率，均無(wú)法有效反映基金的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益。

15.B

解析：基金公司信息披露的“公平性”原則要求，對(duì)不同渠道的投資者披露相同內(nèi)容的信息，確保所有投資者都能獲得平等的信息。A選項(xiàng)對(duì)不同渠道的投資者披露不同內(nèi)容的信息、C選項(xiàng)對(duì)機(jī)構(gòu)投資者提供更詳細(xì)的信息披露文件、D選項(xiàng)僅在基金合同中約定信息披露的內(nèi)容，均違反了公平性原則。

16.D

解析：基金公司內(nèi)部控制制度中，風(fēng)險(xiǎn)控制措施包括建立基金投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系、實(shí)行基金投資決策委員會(huì)制度、設(shè)置基金資產(chǎn)保管專戶等。A選項(xiàng)建立基金投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系、B選項(xiàng)實(shí)行基金投資決策委員會(huì)制度、C選項(xiàng)設(shè)置基金資產(chǎn)保管專戶，均屬于風(fēng)險(xiǎn)控制措施。D選項(xiàng)定期開(kāi)展內(nèi)部控制自我評(píng)估，屬于內(nèi)部控制監(jiān)督措施。

17.D

解析：根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》，私募基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全的風(fēng)險(xiǎn)管理、內(nèi)部控制、信息披露制度。A選項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)管理、B選項(xiàng)內(nèi)部控制、C選項(xiàng)信息披露，均屬于私募基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全的制度。D選項(xiàng)以上都是。

18.A

解析：基金合同中關(guān)于基金運(yùn)作期限的約定，應(yīng)當(dāng)明確基金運(yùn)作期限的起止時(shí)間。A選項(xiàng)“本基金運(yùn)作期限為3年，自基金合同生效之日起計(jì)算”符合基金運(yùn)作期限的合理描述。B選項(xiàng)“本基金運(yùn)作期限為不定期，基金合同可隨時(shí)終止”違反了基金運(yùn)作期限的規(guī)定，C選項(xiàng)“本基金運(yùn)作期限為5年，但經(jīng)基金份額持有人大會(huì)同意可延期”違反了基金運(yùn)作期限的靈活性要求，D選項(xiàng)“本基金運(yùn)作期限為2年，到期后自動(dòng)轉(zhuǎn)為開(kāi)放式基金”違反了基金運(yùn)作期限的轉(zhuǎn)換規(guī)定。

19.A

解析：基金投資中的“流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)”是指基金資產(chǎn)無(wú)法按時(shí)變現(xiàn)的風(fēng)險(xiǎn)，即投資者無(wú)法及時(shí)將基金份額轉(zhuǎn)換為現(xiàn)金。B選項(xiàng)基金凈值波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)、C選項(xiàng)基金投資策略調(diào)整的風(fēng)險(xiǎn)、D選項(xiàng)基金管理人更換的風(fēng)險(xiǎn)，均不屬于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

20.B

解析：基金公司信息披露的“準(zhǔn)確性”原則要求，基金凈值公告中應(yīng)當(dāng)注明凈值計(jì)算方法，確保信息披露的準(zhǔn)確性。A選項(xiàng)對(duì)基金業(yè)績(jī)進(jìn)行預(yù)測(cè)性描述、C選項(xiàng)使用“最高”“最低”“全部”等絕對(duì)化用語(yǔ)描述基金投資范圍、D選項(xiàng)僅在基金合同中約定信息披露的內(nèi)容，均違反了準(zhǔn)確性原則。

二、多選題

21.ABC

解析：基金投資組合管理中，投資資產(chǎn)類別、投資行業(yè)集中度、投資期限等因素會(huì)影響基金的風(fēng)險(xiǎn)水平。A選項(xiàng)投資資產(chǎn)類別、B選項(xiàng)投資行業(yè)集中度、C選項(xiàng)投資期限，均會(huì)影響基金的風(fēng)險(xiǎn)水平。D選項(xiàng)基金經(jīng)理的投資經(jīng)驗(yàn)，雖然對(duì)基金業(yè)績(jī)有影響，但不會(huì)直接影響基金的風(fēng)險(xiǎn)水平。

22.AB

解析：根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于規(guī)范基金銷售行為的規(guī)定》，基金銷售機(jī)構(gòu)在宣傳基金時(shí)，應(yīng)客觀、真實(shí)地反映基金業(yè)績(jī)，不得使用“無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益”等絕對(duì)化用語(yǔ)，也不得夸大或虛假宣傳。A選項(xiàng)說(shuō)明基金的投資策略和風(fēng)險(xiǎn)收益特征、B選項(xiàng)列示基金近3年的業(yè)績(jī)表現(xiàn)，屬于合規(guī)做法。C選項(xiàng)強(qiáng)調(diào)“本基金適合所有投資者”、D選項(xiàng)提供基金投資模擬收益預(yù)測(cè)，均屬于違規(guī)做法。

23.AC

解析：基金合同中關(guān)于基金費(fèi)用的約定，基金管理費(fèi)和基金銷售服務(wù)費(fèi)屬于基金管理人的費(fèi)用。A選項(xiàng)基金管理費(fèi)、C選項(xiàng)基金銷售服務(wù)費(fèi)，均屬于基金管理人的費(fèi)用。B選項(xiàng)基金托管費(fèi)屬于基金托管人的費(fèi)用，D選項(xiàng)基金贖回費(fèi)屬于基金份額持有人的費(fèi)用。

24.ABC

解析：在基金投資決策過(guò)程中，基金經(jīng)理同時(shí)管理兩只風(fēng)格相似的基金、基金公司高管兼任基金份額持有人、基金投資經(jīng)理與基金銷售經(jīng)理私下溝通投資決策，均屬于利益沖突。D選項(xiàng)基金公司同時(shí)發(fā)行股票型和債券型基金，不屬于利益沖突。

25.ABCD

解析：基金信息披露的“完整性”原則要求，基金投資組合的明細(xì)、基金管理人的變更情況、基金費(fèi)用的計(jì)提標(biāo)準(zhǔn)、基金份額持有人結(jié)構(gòu)，均應(yīng)當(dāng)披露。

26.ABC

解析：基金公司內(nèi)部控制制度中，風(fēng)險(xiǎn)控制措施包括建立基金投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系、實(shí)行基金投資決策委員會(huì)制度、設(shè)置基金資產(chǎn)保管專戶等。A選項(xiàng)建立基金投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系、B選項(xiàng)實(shí)行基金投資決策委員會(huì)制度、C選項(xiàng)設(shè)置基金資產(chǎn)保管專戶，均屬于風(fēng)險(xiǎn)控制措施。D選項(xiàng)定期開(kāi)展內(nèi)部控制自我評(píng)估，屬于內(nèi)部控制監(jiān)督措施。

27.D

解析：根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》，私募基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全的風(fēng)險(xiǎn)管理、內(nèi)部控制、信息披露制度。A選項(xiàng)風(fēng)險(xiǎn)管理、B選項(xiàng)內(nèi)部控制、C選項(xiàng)信息披露，均屬于私募基金管理人應(yīng)當(dāng)建立健全的制度。D選項(xiàng)以上都是。

28.AD

解析：基金合同中關(guān)于基金運(yùn)作方式的約定，應(yīng)當(dāng)明確基金的投資范圍和投資策略。A選項(xiàng)“本基金將主要投資于A股市場(chǎng)，但可根據(jù)市場(chǎng)情況靈活配置B股、H股等”、D選項(xiàng)“本基金的投資策略包括價(jià)值投資和成長(zhǎng)投資”，均符合基金運(yùn)作方式的合理描述。B選項(xiàng)“本基金的投資范圍包括未上市企業(yè)股權(quán)”屬于私募基金投資范圍，C選項(xiàng)“本基金將全部投資于國(guó)債市場(chǎng)”屬于債券型基金運(yùn)作方式。

29.A

解析：基金投資中的“信用風(fēng)險(xiǎn)”是指基金投資標(biāo)的違約的風(fēng)險(xiǎn)，如債券發(fā)行人無(wú)法按時(shí)兌付本息。B選項(xiàng)市場(chǎng)利率上升導(dǎo)致的債券價(jià)格下跌、C選項(xiàng)基金管理人操作失誤導(dǎo)致的投資損失、D選項(xiàng)基金信息披露不及時(shí)，均不屬于信用風(fēng)險(xiǎn)。

30.AB

解析：基金公司信息披露的“公平性”原則要求，對(duì)不同渠道的投資者披露相同內(nèi)容的信息，確保所有投資者都能獲得平等的信息。A選項(xiàng)對(duì)不同渠道的投資者披露相同內(nèi)容的信息、B選項(xiàng)在官方網(wǎng)站和基金銷售平臺(tái)上同步披露信息，均符合公平性原則。C選項(xiàng)對(duì)機(jī)構(gòu)投資者提供更詳細(xì)的信息披露文件、D選項(xiàng)僅在基金合同中約定信息披露的內(nèi)容，均違反了公平性原則。

三、判斷題

31.×

解析：分散投資可以降低非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，但無(wú)法消除所有投資風(fēng)險(xiǎn)，系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)無(wú)法通過(guò)分散投資來(lái)消除。

32.×

解析：根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于規(guī)范基金銷售行為的規(guī)定》，基金銷售機(jī)構(gòu)在宣傳基金時(shí)，不得使用“無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益”等絕對(duì)化用語(yǔ)，也不得夸大或虛假宣傳。

33.√

解析：基金招募說(shuō)明書(shū)中的必備內(nèi)容包括基金投資策略、風(fēng)險(xiǎn)收益特征、基金費(fèi)用等。

34.√

解析：基金資產(chǎn)凈值是指基金資產(chǎn)總額減去負(fù)債后的凈值。

35.√

解析：根據(jù)中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)《私募投資基金登記備案辦法》，私募基金管理人未按規(guī)定提交季度報(bào)告的，將面臨責(zé)令限期整改，并處以10萬(wàn)元以上50萬(wàn)元以下的罰款。

36.×

解析：基金合同中關(guān)于基金運(yùn)作方式的約定，應(yīng)當(dāng)明確基金的投資范圍。

37.√

解析：根據(jù)《證券投資基金法》，基金份額持有人大會(huì)的表決機(jī)制中，普通決議需要代表2/3以上表決權(quán)的基金份額持有人通過(guò)，特別決議需要代表3/4以上表決權(quán)的基金份額持有人通過(guò)。

38.×

解析：在基金投資風(fēng)險(xiǎn)分類中，市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)屬于系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。

39.√

解析：基金公司內(nèi)部控制制度中，不相容職務(wù)分離控制是指將不同職責(zé)的人員進(jìn)行分離，以防止利益沖突和舞弊行為。

40.×

解析：貨幣市場(chǎng)基金的投資范圍不包括股票。

41.×

解析：基金合同中關(guān)于基金費(fèi)用的約定，基金贖回費(fèi)屬于基金份額持有人的費(fèi)用。

42.×

解析：基金投資決策過(guò)程中，基金經(jīng)理不能單獨(dú)做出投資決策，必須經(jīng)過(guò)基金投資決策委員會(huì)的集體決策。

43.×

解析：基金信息披露的“及時(shí)性”原則要求，基金凈值公告應(yīng)在每個(gè)交易日結(jié)束后2日內(nèi)披露。

44.√

解析：基金業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)中，夏普比率可以反映基金的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益。

45.×

解析：基金公司信息披露的“公平性”原則要求，對(duì)不同渠道的投資者披露相同內(nèi)容的信息。

四、填空題

46.非系統(tǒng)性

解析：基金投資組合管理中，分散投資的主要目的是分散非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，通過(guò)構(gòu)建多元化投資組合，降低單一資產(chǎn)或單一市場(chǎng)波動(dòng)對(duì)整體投資組合的影響。

47.絕對(duì)化用語(yǔ)

解析：根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)《關(guān)于規(guī)范基金銷售行為的規(guī)定》，基金銷售機(jī)構(gòu)在宣傳基金時(shí)，不得使用“最高”“最低”“全部”等絕對(duì)化用語(yǔ)，也不得夸大或虛假宣傳。

48.投資范圍投資策略

解析：基金合同中關(guān)于基金運(yùn)作方式的約定，應(yīng)當(dāng)明確基金的投資范圍和投資策略。

49.基金投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系基金投資決策委員會(huì)

解析：基金公司內(nèi)部控制制度中，風(fēng)險(xiǎn)控制措施包括建立基金投資風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估體系、實(shí)行基金投資決策委員會(huì)制度等。

50.及時(shí)

解析：基金信息披露的“完