XX區(qū)科創(chuàng)投資基金管理辦法

為吸引優(yōu)質(zhì)創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)在我區(qū)集聚，建立和完善科創(chuàng)

投資體系，充分發(fā)揮創(chuàng)業(yè)投資對培育和發(fā)展戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、

促進(jìn)產(chǎn)業(yè)優(yōu)化升級的積極作用，根據(jù)《XX省人民政府辦公廳

關(guān)于加快構(gòu)建科技創(chuàng)新基金體系的若干意見》（X政辦發(fā)

（2022）5號）及《XX市人民政府辦公室關(guān)于印發(fā)XX市科

技創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)投資基金管理辦法的通知》（X政辦（2021）76

號）精神，制定本辦法。

一、總則

（一）科創(chuàng)投資基金定義。XX區(qū)科創(chuàng)投資基金（以下簡

稱科創(chuàng)基金）是指由區(qū)政府批準(zhǔn)設(shè)立，并按專業(yè)化、市場化

方式運(yùn)作的政策性、引導(dǎo)性基金，其宗旨是發(fā)揮財(cái)政資金的

杠桿放大作用，引導(dǎo)社會資本加大對XX區(qū)戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、

高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)等產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域的投資，重點(diǎn)對種子期、初創(chuàng)期、

成長期科技企業(yè)實(shí)施投資，并提供高水平的創(chuàng)業(yè)指導(dǎo)及配套

服務(wù)，助推中小微科技企業(yè)快速成長，加快科技成果轉(zhuǎn)化，

推動我區(qū)新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展和傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)優(yōu)化升級”

（二）科技企業(yè)階段劃分標(biāo)準(zhǔn)。本辦法所稱種子期科技

企業(yè)是指產(chǎn)品尚處于醞釀和發(fā)明階段的具有獨(dú)立法人資格

的企業(yè)，僅有原型產(chǎn)品或概念，沒有或很少銷售收入。

本辦法所稱初創(chuàng)期科技企業(yè)是指主要從事高新技術(shù)產(chǎn)

品研發(fā)、生產(chǎn)和服務(wù)或具有商業(yè)模式創(chuàng)新等非上市企業(yè)，且

同時符合以下條件：L原則上企業(yè)在職職工人數(shù)在300人以

下；2.企業(yè)上一年度營業(yè)收入在5000萬元人民幣以下，已

認(rèn)定國家高新技術(shù)企業(yè)的，可放寬至1億元。

本辦法所稱成長期科技企業(yè)，是指符合相關(guān)科技型中小

企業(yè)評價辦法規(guī)定的條件，并經(jīng)市級及以上科技部門認(rèn)定的

各類科技型中小企業(yè)，原則上上一年度營業(yè)收入不超過2億

7G?

（三）基金設(shè)立規(guī)模和資金來源?？苿?chuàng)基金規(guī)劃總規(guī)模

10億元，區(qū)財(cái)政局（國資辦）根據(jù)財(cái)政狀況和科創(chuàng)基金投資

進(jìn)度分期出資，并納入?yún)^(qū)級財(cái)政預(yù)算管理。資金來源為區(qū)財(cái)

政撥款、基金投資收益及其他增值收益、國家或省市級資金

補(bǔ)助、其他資金等。鼓勵母基金管理機(jī)構(gòu)進(jìn)行市場化融資,

區(qū)級財(cái)政給予融資成本適當(dāng)補(bǔ)助。

（四）投資方式。科創(chuàng)基金主要通過階段參股，與社會

資本合作設(shè)立子基金形式進(jìn)行投資運(yùn)作，也可探索以定向基

金形式投資我區(qū)單一重大科創(chuàng)項(xiàng)目。同時，為支持區(qū)內(nèi)各類

重大科技創(chuàng)新平臺發(fā)展，鼓勵引導(dǎo)各平臺自主發(fā)起設(shè)立相關(guān)

的科技創(chuàng)新基金，科創(chuàng)基金可進(jìn)行出資參股。重大定向基金

和參與重大創(chuàng)新平臺科創(chuàng)基金投資的操作細(xì)則另行制定。

（五）運(yùn)作原則?？苿?chuàng)基金實(shí)行決策與管理相分離的管

理體制，按照“政府引導(dǎo)、市場運(yùn)作、杠桿放大、風(fēng)險可控”

的原則進(jìn)行運(yùn)作，依據(jù)相關(guān)約定進(jìn)行投資、管理和退出。

1.政府引導(dǎo)。靈活高效地發(fā)揮政府在經(jīng)濟(jì)社會發(fā)展中

的調(diào)控職能，創(chuàng)新財(cái)政支持經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式，引導(dǎo)社會資本投

向創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)、新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展領(lǐng)域，推動實(shí)現(xiàn)政策導(dǎo)向和目標(biāo)。

2.市場運(yùn)作。充分發(fā)揮市場在資源配置中的決定性作

用?？苿?chuàng)基金主要通過投資子基金的方式引導(dǎo)社會資本投資

方向。子基金的日常管理、項(xiàng)目投資、投后管理等工作由專

業(yè)的子基金管理機(jī)構(gòu)按照市場化原則進(jìn)行。

3.杠桿放大。科創(chuàng)基金要建立對社會資本的多元化激

勵機(jī)制，在子基金層面廣泛吸引社會資本參與，發(fā)揮財(cái)政資

金杠桿放大作用。

4.風(fēng)險可控。對科創(chuàng)基金參股子基金決策、基金管理

機(jī)構(gòu)治理、資金監(jiān)管等方面進(jìn)行規(guī)范，建立科創(chuàng)基金績效考

核制度，防范資金運(yùn)作風(fēng)險。

二、組織架構(gòu)和職責(zé)分工

（一）區(qū)政府設(shè)立科創(chuàng)基金管理委員會（以下簡稱管委

會），作為科創(chuàng)基金重大投資事項(xiàng)決策機(jī)構(gòu)，實(shí)行民主集中

制決策。管委會辦公室設(shè)在區(qū)科技局，負(fù)責(zé)管委會日常工作。

XX市XX區(qū)工業(yè)發(fā)展集團(tuán)有限公司（以下簡稱區(qū)工發(fā)集團(tuán)）

全資子公司XXX資產(chǎn)管理有限公司（以下簡稱XX公司）受

托作為科創(chuàng)基金的管理機(jī)構(gòu)，具體負(fù)責(zé)科創(chuàng)基金的管理和運(yùn)

營。

相關(guān)操作細(xì)則、資金監(jiān)管、績效評價等科創(chuàng)基金投資管理相

關(guān)制度，并報管委會審議。

（2）作為管委會日常事務(wù)的牽頭、召集和執(zhí)行部門，

負(fù)責(zé)落實(shí)管委會決議，并視需要以管委會辦公室名義（區(qū)科

技局代章）對外發(fā)布管委會議定事項(xiàng)和公開文件，以及委派

人員列席XX公司有關(guān)科創(chuàng)基金的投資決策會議。

（3）負(fù)責(zé)審查科創(chuàng)基金年度投資計(jì)劃以及投資、退出、

激勵政策兌現(xiàn)等方案，并接受相關(guān)協(xié)議的備案。

（4）負(fù)責(zé)對XX公司有關(guān)科創(chuàng)基金年度運(yùn)作情況和年度

投資計(jì)劃執(zhí)行情況進(jìn)行績效評價。

（5）協(xié)調(diào)相關(guān)部門和產(chǎn)業(yè)園區(qū)，為子基金提供項(xiàng)目信

息查詢和項(xiàng)目對接服務(wù)。

（6）區(qū)政府或管委會交辦的其他事項(xiàng)。

3.管委會其他成員單位職責(zé)。區(qū)財(cái)政局（國資辦）對

科創(chuàng)基金的管理和運(yùn)營主要履行安排和籌措財(cái)政出資資金

的職責(zé)。區(qū)工發(fā)集團(tuán)主要履行對受托管理機(jī)構(gòu)的國有資產(chǎn)管

理、財(cái)務(wù)監(jiān)管、財(cái)政出資風(fēng)險控制、科創(chuàng)基金（不含子基金）

托管銀行以及托管協(xié)議審定等職責(zé)。

管委會其他成員單位根據(jù)本部門職責(zé)分工，履行下列職

責(zé)：

（1）在科創(chuàng)基金年度投資計(jì)劃制定時，向XX公司提供

適合于子基金投費(fèi)和定向基金投資的項(xiàng)目需求清單。

(2)配合做好項(xiàng)目投資的對接服務(wù)，協(xié)助管委會辦公

室做好日常管理工作。

(3)區(qū)政府或管委會交辦的其他事項(xiàng)。

4.受托管理機(jī)構(gòu)職責(zé)。XX公司作為科創(chuàng)基金的受托管

埋機(jī)構(gòu)，將科創(chuàng)基金以資本金形式存續(xù)。按照集團(tuán)公司章程

和子基金合伙協(xié)議等相關(guān)約定，主要履行下列職責(zé)：

(1)協(xié)助擬訂科創(chuàng)基金管理辦法、相關(guān)操作細(xì)則、資

金監(jiān)管、績效評價等科創(chuàng)基金投資經(jīng)營管理相關(guān)制度。

(2)建立針對科創(chuàng)基金的決策機(jī)制、風(fēng)險控制、投資

程序等方面的內(nèi)部控制制度。

(3)擬訂科創(chuàng)基金年度投資計(jì)劃報管委會審定，負(fù)責(zé)

落實(shí)管委會相關(guān)決議，依照本辦法及相關(guān)操作細(xì)則開展設(shè)立

子基金或定向基金投資等的具體投資及投后管理工作。

(4)按照國家發(fā)改委要求，組織子基金開展信用登記。

(5)對子基金運(yùn)作進(jìn)行監(jiān)督管理，并定期向管委會辦

公室報告子基金運(yùn)作情況，發(fā)生影響科創(chuàng)基金權(quán)益的重大事

項(xiàng)時應(yīng)及時報送。

(6)會同子基金其他合伙人遴選確定科創(chuàng)基金子基金

托管銀行及托管協(xié)議，同時負(fù)責(zé)對子基金托管銀行履行托管

協(xié)議情況進(jìn)行監(jiān)管。托管銀行具體負(fù)責(zé)資金保管、撥付、結(jié)

算等日常工作，對子基金投資區(qū)域、投資比例進(jìn)行動態(tài)監(jiān)管。

托管銀行根據(jù)事先約定每季度向XX公司出具監(jiān)管報告。

（7）協(xié)助協(xié)調(diào)相關(guān)部門和產(chǎn)業(yè)園區(qū)，為子基金提供項(xiàng)

目信息查詢和項(xiàng)目對接服務(wù)。

（8）接受科創(chuàng)基金年度績效評價。

（9）管委會、區(qū)科技局、區(qū)財(cái)政局（國資辦）、區(qū)工發(fā)

集團(tuán)授權(quán)的其他事項(xiàng)。

三、運(yùn)作管理

（一）科創(chuàng)基金主要通過參投設(shè)立子基金的形式進(jìn)行股

權(quán)投資。子基金法律形式為公司制或有限合伙制（科創(chuàng)基金

不得作為普通合伙人），子基金架構(gòu)應(yīng)當(dāng)符合以下條件：

1.基金規(guī)模：原則上不少于5000萬元人民幣。

2.出資比例：科創(chuàng)基金對單個子基金的出資比例原則

上不超過子基金認(rèn)繳出資總額的30%,且不能成為第一大股

東（第一大出資人）。

3.存續(xù)期限：子基金存續(xù)期限包括投資期、退出期等，

原則上不超過8年（含）。其中投資期不超過4年（含）、退

出期不超過4年（含），經(jīng)管委會批準(zhǔn)后延長期不超過2年

（含）。

4.投資領(lǐng)域：子基金主要投資于戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、高

新技術(shù)產(chǎn)業(yè)及高端服務(wù)業(yè)等政府重點(diǎn)扶持和鼓勵發(fā)展的產(chǎn)

業(yè)領(lǐng)域。

5.投資地域：投資于XX區(qū)注冊企業(yè)的資金不低于科創(chuàng)

基金出資額的L5倍。以下情形可將子基金投資于XX區(qū)以

外的被投企業(yè)的投資額或子基金管理機(jī)構(gòu)管理的其他基金

投資于XX區(qū)注冊企業(yè)的投資額計(jì)算為子基金投資于XX區(qū)注

冊企業(yè)的資金金額，具體包括：（1）子基金存續(xù)期內(nèi)，XX市

以外的被投企業(yè)注冊地遷往XX的，按基金實(shí)際投資額2倍

計(jì)算；（2）子基金存續(xù)期內(nèi)，投資于XX區(qū)區(qū)級及以上領(lǐng)軍

型人才創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目（人才應(yīng)為企業(yè)主要創(chuàng)辦人且為最大自然人

股東，同時項(xiàng)目核心技術(shù)為人才原創(chuàng)）和區(qū)級及以上高水平

創(chuàng)新團(tuán)隊(duì)項(xiàng)目的按基金實(shí)際投資額2倍計(jì)算；（3）子基金存

續(xù)期內(nèi)，XX區(qū)以外的被投企業(yè)被XX區(qū)內(nèi)注冊企業(yè)收購（限

于持股比例大于50%的收購）的，按基金實(shí)際投資額計(jì)算；

（4）子基金存續(xù)期內(nèi)，子基金管理機(jī)構(gòu)管理的其他基金投

資到XX區(qū)注冊企業(yè)的，或XX區(qū)以外被投企業(yè)注冊地遷往XX

的，或XX區(qū)以外被投企業(yè)被XX區(qū)內(nèi)注冊企業(yè)收購（限于持

股比例大于50%的收購）的，按基金實(shí)際投資額計(jì)算；（5）

子基金存續(xù)期內(nèi),XX區(qū)以外的被投企業(yè)在XX設(shè)立子公司的，

按子公司在XX實(shí)際投資額（具體以經(jīng)審計(jì)的財(cái)務(wù)報告為準(zhǔn)）

計(jì)算，但最高不超過子基金的投資額；（6）其他經(jīng)科創(chuàng)基金

管委會批準(zhǔn)同意的情形。

以上所指的XX區(qū)以外被投企業(yè)應(yīng)不屬于自認(rèn)定之日前2

年從XX區(qū)遷移出去的企業(yè)。如被投企業(yè)為注冊地遷往XX或

在XX設(shè)立子公司的，5年內(nèi)遷出XX的則不計(jì)入上述所指的

返投金額內(nèi)。

6.投資階段：鼓勵聚焦投早投小投長期，子基金投資

于XX區(qū)種子期、初創(chuàng)期科技企業(yè)的資金額不低于科創(chuàng)基金

實(shí)繳出資額的0.5倍，投資于XX區(qū)種子期、初創(chuàng)期、成長

期科技企業(yè)的資金額合計(jì)不低于科創(chuàng)基金實(shí)繳出資額的1倍。

7.管理費(fèi)用：原則上按照市場慣例對管理費(fèi)征收標(biāo)準(zhǔn)

進(jìn)行談判，且對科創(chuàng)基金征收管理費(fèi)的標(biāo)準(zhǔn)不得高于其他出

資人，管理費(fèi)已含子基金的所有費(fèi)用支出，包括但不限于審

計(jì)費(fèi)用、項(xiàng)目盡職調(diào)查費(fèi)用、托管費(fèi)用等。投資期內(nèi)子基金

管理機(jī)構(gòu)每年按基金實(shí)繳出資總額最高不超過實(shí)繳金額2.5%

的比例征收；退出期內(nèi)按子基金未退出項(xiàng)目投資本金不超過

1%的比例征收，延長期內(nèi)無管理費(fèi)。

8.子基金注冊地址：子基金原則上應(yīng)注冊在XX區(qū)。

（二）發(fā)起設(shè)立、管理科創(chuàng)子基金的子基金申請機(jī)構(gòu)、

管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)符合以下條件：

I.申請機(jī)構(gòu)：依法設(shè)立，實(shí)繳資本不低于1000萬元人

民幣，最近三年不存在重大違法違規(guī)行為；

境外申請機(jī)構(gòu)應(yīng)符合以下條件：

（1）經(jīng)所在國家或地區(qū)監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)從事股權(quán)投資管

理業(yè)務(wù)，具備當(dāng)?shù)乇O(jiān)管機(jī)構(gòu)頒發(fā)的許可證件；

（2）注冊資本不低于200萬美元或等值貨幣，出資方

式僅限于貨幣出資；

（3）經(jīng)營管理境外基金，持續(xù)運(yùn)營3年以上，有良好

的投資業(yè)績，健全的治理機(jī)構(gòu)和完善的內(nèi)控制度，累計(jì)管理

的境外基金規(guī)模不低于3000萬美元；

（4）最近三年未受到有權(quán)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的重大處罰，且無

重大事項(xiàng)正在接受司法部門、監(jiān)管機(jī)構(gòu)的立案調(diào)查；

（5）至少1名具有5年以上，2名具有3年以上境外基

金投資管理經(jīng)驗(yàn)和相關(guān)專業(yè)資質(zhì)的主要投資人員。

2.管理機(jī)構(gòu)：

（1）子基金管理機(jī)構(gòu)可由申請機(jī)構(gòu)或其關(guān)聯(lián)方擔(dān)任，

實(shí)繳資本不低于1000萬元人民幣，且必須在中國證券投資

基金業(yè)協(xié)會登記。

（2）子基金管理機(jī)構(gòu)應(yīng)認(rèn)繳不低于子基金總規(guī)模設(shè)的

出資額，其關(guān)聯(lián)方在子基金中有出資的，可降低至0.5%,但

合計(jì)不低于1%O

本辦法所稱關(guān)聯(lián)方是指某一主體直接或間接控制的相

關(guān)主體，或直接或間接控制該主體的相關(guān)主體，或與該主體

受到同一主體直接或間接控制的相關(guān)主體。

3.管理團(tuán)隊(duì)：配備穩(wěn)定的管理團(tuán)隊(duì)，至少有3名具備3

年以上投資經(jīng)驗(yàn)或相關(guān)行業(yè)經(jīng)瞼的高級管理人員，管理團(tuán)隊(duì)

主要成員無受過行政主管機(jī)關(guān)或司法機(jī)關(guān)處罰的不良記錄。

4.投資能力：子基金管理機(jī)構(gòu)或其主要股東（公司制）、

普通合伙人（合伙制）或3名以上管理團(tuán)隊(duì)主要成員以骨干

身份共同累計(jì)管理的在中國證券投資基金業(yè)協(xié)會備案的創(chuàng)

業(yè)投資基金規(guī)模不低于2億元，至少有3個以上成功投資案

例（成功投資案例認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)由科創(chuàng)基金管委會另行制定）。

5.風(fēng)險控制：管理和投資運(yùn)作規(guī)范，具有健全的投資

決策程序、風(fēng)險控制機(jī)制和財(cái)務(wù)管理制度。

（三）科創(chuàng)基金參投子基金運(yùn)作程序如下：

1.公開征集。XX公司按照管委會批準(zhǔn)的年度總投資計(jì)

劃和投資方向，面向社會公開發(fā)布科創(chuàng)基金申報指南?？苿?chuàng)

基金政策規(guī)定、申報指南、工作流程、工作動態(tài)應(yīng)當(dāng)統(tǒng)一在

區(qū)政府官網(wǎng)上發(fā)布。擬申請的子基金申請機(jī)構(gòu)根據(jù)要求，編

制子基金設(shè)立方案向XX公司進(jìn)行申很。XX公司根據(jù)本辦法

規(guī)定對申請方案進(jìn)行預(yù)審。

2.盡職調(diào)查。XX公司委托第三方機(jī)構(gòu)對通過預(yù)審的子

基金申請機(jī)構(gòu)、管理機(jī)構(gòu)開展盡職調(diào)查，編制盡職調(diào)查報告。

3.專家評審。在盡職調(diào)查報告基礎(chǔ)上，XX公司對子基

金設(shè)立方案組織專家評審，評審專家由政府有關(guān)部門、創(chuàng)業(yè)

投資行業(yè)自律組織代表以及社會專家組成，人數(shù)不少于5人,

專家對申報方案提出獨(dú)立的專家評審意見。

4.投資決策。根據(jù)專家評審意見，XX公司提出投資建

議，報管委會辦公室審核后提請管委會審定。

5.社會公示。管委會辦公室對管委會決策的擬投資子

基金設(shè)立方案（包括子基金申請機(jī)構(gòu)或管理機(jī)構(gòu)、子基金名

稱、子基金規(guī)模、科創(chuàng)基金出資額及出資比例等內(nèi)容）在區(qū)

政府官網(wǎng)上進(jìn)行公示，公示期為5個工作日。公示有異議的，

應(yīng)及時啟動相關(guān)調(diào)查程序，并在30個工作日內(nèi)作出調(diào)查結(jié)

論。

6.法律文件的簽署和資金撥付，社會公示無異議或經(jīng)

調(diào)查核實(shí)不影響子基金設(shè)立的，XX公司應(yīng)當(dāng)及時開展子基金

合伙協(xié)議或公司章程等各項(xiàng)法律文件的起草、談判、簽署、

資金撥付等工作，最終簽署的文本應(yīng)在10個工作日內(nèi)報管

委會辦公室備案。

7.投后管理及退出。XX公司負(fù)責(zé)按照子基金章程或合

伙協(xié)議，開展投后管理，辦理投資回收與退出等工作。

8.若參加遴選機(jī)構(gòu)當(dāng)年度已同時參加省、市等上級政

府引導(dǎo)基金遴選并獲審查通過的，XX公司可不再進(jìn)行盡職調(diào)

查和專家評審，直接將上級政府引導(dǎo)基金審查通過意見作為

投資決策意見報管委會辦公室審核后提請管委會審定。

（四）子基金設(shè)立方案經(jīng)批準(zhǔn)后達(dá)6個月，仍未簽署相

關(guān)投資的章程或合伙協(xié)議，XX公司應(yīng)在1個月內(nèi)及時向管委

會辦公室報送終止投資情況，管委會辦公室向管委會報備。

如遇特殊情況，經(jīng)管委會辦公室同意予以延期一次，時間不

超過3個月。

（五）子基金進(jìn)行投資時還應(yīng)遵循下列原則：

1.投資對象僅限于未上市企業(yè)，但所投資的未上市企

業(yè)上市后，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)所持股份的未轉(zhuǎn)讓部分及其配售部

分不在此限;

2.對單個企業(yè)的累計(jì)投資一般不超過子基金總規(guī)模的

20%；

3.投資對象不屬于合伙企業(yè)；

4.不得投資于其他創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)；

5.原則上不得控股被投資企業(yè)。

四、投資退出和終止

（一）科創(chuàng)基金應(yīng)在章程或合伙協(xié)議中載明具體退出期

限、退出條件、退出方式。需按未約定方式退出的，由XX

公司結(jié)合實(shí)際情況提出退出方案，經(jīng)管委會批準(zhǔn)后，由XX

公司具體辦理退出事宜。

（二）子基金各出資人原則上應(yīng)當(dāng)按照“同股同權(quán)、收

益共享、風(fēng)險共擔(dān)”的要求，明確約定收益和虧損負(fù)擔(dān)方式。

子基金的虧損應(yīng)由出資人共同承擔(dān)，科創(chuàng)基金應(yīng)以出資額為

限承擔(dān)有限責(zé)任。

（三）子基金發(fā)生清算時，按照法律程序清償債權(quán)人的

債權(quán)后，剩余部分按照出資人在子基金中的實(shí)繳出資比例進(jìn)

行分配。

五、母基金管理費(fèi)

建立母基金管理費(fèi)，XX公司在基金管理過程中產(chǎn)生的合

作單位盡職調(diào)查、專家評審、投資管理、股權(quán)退出、日常運(yùn)

營等的業(yè)務(wù)支出與勞務(wù)支出以管理費(fèi)形式從科創(chuàng)基金實(shí)際

到位資金中提取，具體提取比例及方式由管委會辦公室根據(jù)

年度科創(chuàng)基金運(yùn)營評估情況研究提出并報管委會審議確定

后實(shí)施。后期根據(jù)母基金管理規(guī)模和運(yùn)營實(shí)際情況，可由管

委會辦公室視情制定具有激勵機(jī)制的母基金運(yùn)營績效管理

辦法并報管委會審議。

六、風(fēng)險控制

（一）科創(chuàng)基金申報方案由子基金申請機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)提交。

申請新設(shè)立子基金的，子基金申請機(jī)構(gòu)在提交基金申報方案

時，應(yīng)當(dāng)至少已經(jīng)確認(rèn)擬設(shè)立子基金總規(guī)模30%的出資意向，

并提供擬出資人的出資承諾函、出資能力證明等材料；申請

科創(chuàng)基金增資的子基金注冊時間不超過12個月（自子基金

注冊之日起至科創(chuàng)基金受理其申請之日止），同時應(yīng)當(dāng)提供

子基金現(xiàn)有全體出資人同意申請科創(chuàng)基金出資且以平價增

資并豁免科創(chuàng)基金罰息及同意科創(chuàng)基金享有子基金已投資

項(xiàng)目收益（如有）的合伙人會議決議或股東會決議。

（二）科創(chuàng)基金重點(diǎn)支持有行業(yè)或產(chǎn)業(yè)經(jīng)驗(yàn)及背景的管

理機(jī)構(gòu)，對于在此領(lǐng)域有出色投資記錄，行業(yè)排名在前50

名的機(jī)構(gòu)（具體參考中國證券投資基金業(yè)協(xié)會等行業(yè)自律組

織或清科、投中等第三方知名機(jī)構(gòu)發(fā)布的相關(guān)行業(yè)排名）及

XX本土的管理機(jī)構(gòu)所申請的子基金優(yōu)先考慮支持。

（三）科創(chuàng)基金對子基金的出資須在子基金完成注冊手

續(xù)后，按其他出資人的出資到位比例，原則上予以末位出資

到位。若其他出資人的出資額未在所簽署的法律文件中約定

的期限內(nèi)到位，則科創(chuàng)基金管理機(jī)構(gòu)有權(quán)根據(jù)所簽署的法律

文件不予出資。

（四）加強(qiáng)對子基金的過程監(jiān)管，管委會委派一名代表

作為子基金投資決策委員會的觀察員，列席投決會會議，行

使合伙協(xié)議或公司章程約定的權(quán)利。

（五）回收資金和閑置資金要求。子基金存續(xù)期內(nèi)，投

資回收資金不得再用于對外投資，子基金的閑置資金可投資

于銀行存款。

（六）科創(chuàng)基金不得從事以下業(yè)務(wù)：

1.借（存）貸、擔(dān)保、明股實(shí)債等非私募基金投資活

動；

2.投資二級市場股票、期貨、房地產(chǎn)、證券投資基金、

評級AAA以下的企業(yè)債、理財(cái)產(chǎn)品、證券公司或基金公司或

保險公司及其子公司的資產(chǎn)管理計(jì)劃產(chǎn)品、期貨及其他金融

衍生品、房地產(chǎn)業(yè)以及國家政策限制類行業(yè)；

3.投向保理資產(chǎn)、融資租賃資產(chǎn)、典當(dāng)資產(chǎn)等類信貸

資產(chǎn)、股權(quán)或其收（受）益權(quán)；

4.從事承擔(dān)無限責(zé)任的投資；

5.向任何第三方提供贊助、捐贈（經(jīng)批準(zhǔn)的公益性捐

贈除外）;

6.吸收或變相吸收存款，或向第三方提供貸款和費(fèi)金

拆借；

7.進(jìn)行承擔(dān)無限連帶責(zé)任的對外投資；

8.發(fā)行信托或集合理財(cái)產(chǎn)品募集資金；

9.法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會禁止的其他投資活動，

亦不得挪作他用。

（七）子基金管理機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立子基金重大事項(xiàng)披露制

度，應(yīng)于重大事項(xiàng)發(fā)生后10日內(nèi)向XX公司進(jìn)行披露。子基

金應(yīng)當(dāng)在每個季度結(jié)束后1個月內(nèi)，向XX公司提交上季度

子基金業(yè)務(wù)運(yùn)作報告；并在每個年度結(jié)束后4個月內(nèi)，向XX

公司提交上年度子基金運(yùn)營報告、經(jīng)審計(jì)的子基金財(cái)務(wù)報告

和銀行托管報告，XX公司視工作需要可委托專業(yè)機(jī)構(gòu)對子基

金進(jìn)行審計(jì)。

（A）有下列情況之一的，由XX公司向管委會辦公室

報告并獲管委會枇準(zhǔn)后要求科創(chuàng)基金退出，子基金其他出資

人應(yīng)簽署一切必要的文件或履行所有必要的程序以確?？?/p>

創(chuàng)基金退出，退出價格按照子基金合伙協(xié)議或公司章程規(guī)定

的方式計(jì)算，但原則上不得低于科創(chuàng)基金實(shí)繳出資本金及按

銀行活期存款計(jì)算的利息之和，因科創(chuàng)基金退出而產(chǎn)生的風(fēng)

險和損失由子基金管理機(jī)構(gòu)承擔(dān)（若子基金管理機(jī)構(gòu)與子基

金申請機(jī)構(gòu)不一致，則由子基金申請機(jī)構(gòu)與子基金管理機(jī)構(gòu)

承擔(dān)連帶責(zé)任）：

1.子基金未按合伙協(xié)議或