1、,國有商業(yè)銀行國際競爭力綜合評價,主要內(nèi)容：,國際競爭力的內(nèi)涵及其理論研究現(xiàn)狀 國有商業(yè)銀行國際競爭力現(xiàn)狀的實證分析與綜合評價 提升國有商業(yè)銀行國際競爭力的策略選擇,一、國際競爭力的內(nèi)涵及其理論研究現(xiàn)狀,國際競爭力的內(nèi)涵 國際競爭力理論的研究現(xiàn)狀 有關(guān)銀行國際競爭力的相關(guān)研究,一、國際競爭力的內(nèi)涵及其理論研究現(xiàn)狀,國際競爭力的內(nèi)涵 國際競爭力是80年代初出現(xiàn)的新概念。其內(nèi)涵主要界定在以下三個方面： （1）國際競爭力的主體是一個國家或者地區(qū)，這是一個廣義的主體。 （2）經(jīng)濟要素在國內(nèi)市場或國際市場中的地位和作用，即競爭的范圍是在經(jīng)濟領域，競爭的空間是市場。 （3）國際競爭力是包括一個國家諸多方面

2、在內(nèi)的復雜過程，既有經(jīng)濟因素，也有政治因素，并且這些諸多方面之間也是相互影響和聯(lián)系的。,一、國際競爭力的內(nèi)涵及其理論研究現(xiàn)狀,國際競爭力理論的研究現(xiàn)狀 （1）WEF和IMD的競爭力理論：在國家的層次上定義競爭力，然后找出影響國家競爭力的因素，最后加以綜合分析。 （2）波特競爭力模型：以國家競爭優(yōu)勢為分析目的，以產(chǎn)業(yè)競爭優(yōu)勢為分析對象，以企業(yè)競爭優(yōu)勢為分析切入點，詳細地闡述了競爭力理論的有關(guān)方面內(nèi)容。 （3）企業(yè)競爭力理論：作為獨立經(jīng)濟實體的企業(yè)在市場競爭中通過內(nèi)部資源條件的優(yōu)化與外部經(jīng)營環(huán)境的交互作用在有限的市場資源配置中占有相對優(yōu)勢，進而處于良性循環(huán)的可持續(xù)發(fā)展狀態(tài)的能力。,一、國際競爭力的

3、內(nèi)涵及其理論研究現(xiàn)狀,有關(guān)銀行國際競爭力的相關(guān)研究 銀行國際競爭力可以定義為：商業(yè)銀行的生存能力和發(fā)展能力，即銀行在長期的市場競爭中形成的抵御風險、獲取盈利并保持持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展的能力。根據(jù)IMD的國際競爭力計算公式，通過一些轉(zhuǎn)化可以得到： 國際競爭力競爭資產(chǎn)競爭過程 從定義中可知，擁有越多競爭資產(chǎn)的銀行，它的國際競爭力就越強。但是，競爭資產(chǎn)是變化的。所以，競爭資產(chǎn)是靜態(tài)的，它不能很好的反映出地區(qū)的長期優(yōu)勢，只有競爭過程才是實質(zhì)的。,二、國有商業(yè)銀行國際競爭力現(xiàn)狀的實證分析與綜合評價,國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析 國有商業(yè)銀行潛在競爭力分析 國有商業(yè)銀行國際競爭力綜合評價,二、國有商業(yè)銀行國際競爭力

4、現(xiàn)狀的實證分析與綜合評價,國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析,資產(chǎn)流動性指標分析 盈利能力指標分析 風險抵御能力指標分析,（一）國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析,資產(chǎn)流動性指標分析 銀行不同于一般工業(yè)企業(yè)，由于其經(jīng)營貨幣并應付日常的提取、結(jié)算及法定準備金要求，故必須保持相當?shù)牧鲃有?。如果銀行出現(xiàn)了流動性不足的問題，就可能導致銀行支付風險的出現(xiàn)。流動性反映銀行以合理價格獲取可用資金的能力，主要包括流動比率、現(xiàn)金資產(chǎn)比率、存貸比率和備付金比率等。見表1。,（一）國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析,資產(chǎn)流動性指標分析,表1 資產(chǎn)流動性指標比較（2005年）,（一）國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析,資產(chǎn)流動性指標分析 現(xiàn)金資產(chǎn)比

5、率由現(xiàn)金資產(chǎn)除以資產(chǎn)總額計算得出。從表1-1可以看出，四大國有商業(yè)銀行以及兩家上市股份制商業(yè)銀行該比率明顯低于外資銀行，這說明與國外大銀行相比，中國的商業(yè)銀行頭寸調(diào)度能力低。 存貸比率是表明銀行資產(chǎn)流動性的一個重要指標，由商業(yè)銀行的貸款余額除以存款余額計算得到。存貸比率越高，表明銀行的流動性越差，因為相對于穩(wěn)定的資金來源而言，銀行貸款越多，則銀行可用資金越少。但這個指標也不能過低，因為過度的流動性是有機會成本的。匯豐和花旗銀行存貸比率較高，和其資金來源途徑較多不僅僅依賴存款有關(guān)。,（一）國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析,盈利能力指標分析,資產(chǎn)利潤率 資本利潤率 利息收付率 人均利潤,（一）國有商業(yè)銀

6、行現(xiàn)實競爭力分析,盈利能力指標分析,表2 中國國有商業(yè)銀行盈利能力比較（2005年）,（一）國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析,盈利能力指標分析 資產(chǎn)利潤率：資產(chǎn)利潤率是銀行稅前利潤同資產(chǎn)總額的比率，這一指標反映商業(yè)銀行資產(chǎn)的獲利能力，從表2可以看出，除建設銀行外，國有商業(yè)銀行和股份制的資產(chǎn)利潤率明顯低于國外大銀行且差距較大，這說明中國商業(yè)銀行盡管擁有龐大的資產(chǎn)總額，但質(zhì)量較差、獲利能力較低。 資本利潤率：資本利潤率是銀行稅前利潤與資本總額的比率。一般企業(yè)的資本利潤率都要高于市場平均利率，外資銀行也不例外，均超過15%，從表2可以看出，建設銀行、招商銀行與國際先進銀行資本利潤率水平相差并不大，但農(nóng)業(yè)銀

7、行資本利潤率只有1.31，這說明我國商業(yè)銀行總體上同外資銀行相比還存在較大的競爭劣勢。,（一）國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析,盈利能力指標分析 利息收付率：利息收付率是指利息支出與利息收入之比,該指標主要考察銀行有多大比例的收入需要用于還本付息，有多大比例的其他收入。從表2可以看出，國有商業(yè)銀行的利息收付率普遍低于國際銀行，這一方面說明我國商業(yè)銀行獲利手段增加，更主要的原因卻是相對于貸款利率，我國存款利率較低，投資途徑有限，銀行能夠以很低的成本獲得資金。 人均利潤：人均利潤指標反映的是銀行每一職工的平均創(chuàng)利能力，是評估商業(yè)銀行盈利能力的重要指標。從表2人均利潤指標來看，中國國有商業(yè)銀行的人均利潤遠

8、低于國外大銀行和兩家上市股份制商業(yè)銀行，這反映出我國國有商業(yè)銀行效益低下，主要是由于我國國有商業(yè)銀行人員過多，冗員繁重所致。,（一）國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析,風險抵御能力指標分析,資產(chǎn)安全性指標 安全性指的是商業(yè)銀行在經(jīng)營管理中通過防御和降低經(jīng)營風險，減少資金損失，努力保全資產(chǎn)和負債的要求。見表3。 資產(chǎn)質(zhì)量指標 信貸資產(chǎn)質(zhì)量，也是衡量銀行抵御風險能力的一個重要指標。見表4。,（一）國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析,風險抵御能力指標分析,表3 資產(chǎn)安全性指標比較（2005年）,（一）國有商業(yè)銀行現(xiàn)實競爭力分析,風險抵御能力指標分析,表4 資產(chǎn)質(zhì)量指標比較（20032005）,（一）國有商業(yè)銀行現(xiàn)實

9、競爭力分析,風險抵御能力指標分析 資產(chǎn)安全性指標：資本充足率是國際銀行業(yè)監(jiān)管的重要指標，也是衡量銀行能否承受壞帳風險和銀行經(jīng)營管理是否穩(wěn)健的一個重要尺度。由于我國對建設銀行、中國銀行注資及不良資產(chǎn)剝離等措施，中國國有商業(yè)銀行的資本充足率與以前相比有了較快的增長，但水平參差不齊，與國外大銀行相比還存在一定的差距。 資產(chǎn)質(zhì)量指標：從表4可以看出，近年來四大國有商業(yè)銀行的不良貸款率呈下降趨勢。這同時也反映出我國的金融風險主要是銀行風險，銀行風險主要是四大國有商業(yè)銀行的風險。,二、國有商業(yè)銀行國際競爭力現(xiàn)狀的實證分析與綜合評價,國有商業(yè)銀行潛在競爭力分析,銀行規(guī)模實力指標分析 企業(yè)文化建設能力分析 技

10、術(shù)能力與金融創(chuàng)新能力分析 經(jīng)營國際化能力分析,（二）國有商業(yè)銀行潛在競爭力分析,銀行規(guī)模實力指標分析 市場份額分析：市場份額是指某個企業(yè)銷售額在同一市場（或行業(yè)）全部銷售額中所占比重。從表5可以看出，中國的國有商業(yè)銀行擁有50%以上的資產(chǎn)，卻沒有創(chuàng)造出相對高的利潤，這一方面體現(xiàn)了國有商業(yè)銀行的歷史包袱過重的原因，另一方面也說明國有商業(yè)銀行的資產(chǎn)質(zhì)量較差、經(jīng)營管理水平不高，業(yè)務創(chuàng)新能力低。同時也可以看到，國有商業(yè)銀行的市場份額呈逐年下降趨勢。 資產(chǎn)與資本指標分析：表6是英國銀行家雜志公布的2005年世界前1000家大銀行的評定結(jié)果。從規(guī)模與實力上來看，中國國有商業(yè)銀行與世界大銀行的差距不是很大，

11、并且在規(guī)模上已經(jīng)具備了世界大銀行的實力。但是由于我國國有商業(yè)銀行人員過多，如果從人均資本與人均資產(chǎn)的規(guī)模來看，差距就大得多了，從而嚴重制約了我國國有商業(yè)銀行的發(fā)展。,（二）國有商業(yè)銀行潛在競爭力分析,銀行規(guī)模實力指標分析,表5 1999年2005年國有商業(yè)銀行市場份額 單位：%,（二）國有商業(yè)銀行潛在競爭力分析,銀行規(guī)模實力指標分析,表6 資產(chǎn)與資本指標比較 單位：億美元,（二）國有商業(yè)銀行潛在競爭力分析,企業(yè)文化建設能力分析 企業(yè)形象塑造能力：企業(yè)形象塑造能力包括物質(zhì)文化形象塑造和精神文化形象塑造兩個方面。隨著企業(yè)形象理論在我國的廣泛傳播，各大商業(yè)銀行紛紛建立CI策劃部門，逐步與國際接軌。

12、價值觀對環(huán)境的適應能力：早在70、80年代，西方各大銀行就已經(jīng)意識到客戶是每個企業(yè)生存發(fā)展的根本因素。而我國商業(yè)銀行長期在計劃經(jīng)濟體制下成長，市場意識淡薄，價值觀的塑造對環(huán)境的適應能力差。 人員素質(zhì)分析：中國的國有商業(yè)銀行與國外大銀行相比，在人員素質(zhì)指標方面的差距太大。另外，國內(nèi)股份制商業(yè)銀行的員工整體素質(zhì)也明顯高于國有商業(yè)銀行。,（二）國有商業(yè)銀行潛在競爭力分析,技術(shù)能力與金融創(chuàng)新能力分析 中國國有商業(yè)銀行與外資銀行相比，由于起步晚、基礎差，在銀行電子網(wǎng)絡化方面仍處于初始階段，與外資銀行的差距還很大。因此，在技術(shù)能力方面，外資銀行具有較強的優(yōu)越性。 銀行金融創(chuàng)新包括制度創(chuàng)新和業(yè)務創(chuàng)新。制度創(chuàng)

13、新包括人事管理制度創(chuàng)新、資產(chǎn)負債風險管理創(chuàng)新和組織結(jié)構(gòu)創(chuàng)新等。業(yè)務創(chuàng)新包括批發(fā)業(yè)務創(chuàng)新、零售業(yè)務創(chuàng)新和表外業(yè)務創(chuàng)新等。由于我國商業(yè)銀行金融創(chuàng)新剛剛起步，無論從深度上還是廣度上均遠遠落后于國際銀行界的水平。,（二）國有商業(yè)銀行潛在競爭力分析,經(jīng)營國際化能力分析 隨著國際銀行業(yè)競爭的加劇，金融全球化趨勢日益突出，客觀上要求中國的銀行業(yè)增強經(jīng)營的國際化能力。加入WTO之后，外資銀行的競爭優(yōu)勢就體現(xiàn)在它們所經(jīng)營業(yè)務的國際化特征，因而從總體上來說它們具有更強的抗風險能力和生存能力，其收益的穩(wěn)定性也能得到更多的保障。 相比之下，我國銀行除中國銀行外，基本上是在國內(nèi)金融市場充當中介，全球化和國際化的經(jīng)營能力

14、明顯不足，在海外的分支機構(gòu)或代理機構(gòu)很少或沒有，國際化進程緩慢。,二、國有商業(yè)銀行國際競爭力現(xiàn)狀的實證分析與綜合評價,綜合評價就是確定綜合指標值的過程，即通過一定的算式把多指標的數(shù)值和權(quán)數(shù)綜合在一起，合成一個指標得到整體性評價。 加權(quán)分析法就是根據(jù)各個指標在衡量銀行國際競爭力的時候所起到的不同作用對各個指標的權(quán)重進行賦值，然后進行加權(quán)平均，進一步計算得出綜合值，再根據(jù)綜合值進行綜合排名的方法。加權(quán)分析法主要分為以下幾個步驟：,國有商業(yè)銀行國際競爭力綜合評價,加權(quán)分析法,第一步，對不同的指標賦予不同的權(quán)重。,加權(quán)分析法,第二步，采用打分排隊法對商業(yè)銀行的國際競爭力進行綜合排名。,加權(quán)分析法,第三

15、步，分別計算各項指標的得分。,指標排在第一位的得100分，指標排在最后一位的得0分，居于中間位置的銀行，其得分按照下面的公式計算： Xi = 100-(n-1)(N-1)100 其中，Xi為某銀行i指標(i=1,2, n)的得分，n為該銀行i項指標的名次，N為排隊的銀行總數(shù)。計算結(jié)果如表9所示：,加權(quán)分析法,第三步，分別計算各項指標的得分。,加權(quán)分析法,第四步，根據(jù)權(quán)重計算各銀行各項指標的加權(quán)分值。,加權(quán)分析法,第五步，根據(jù)權(quán)重計算國際競爭力的綜合值并進行綜合排名。,加權(quán)分析法,第五步，根據(jù)權(quán)重計算國際競爭力的綜合值并進行綜合排名。,二、國有商業(yè)銀行國際競爭力現(xiàn)狀的實證分析與綜合評價,國有商業(yè)

16、銀行國際競爭力綜合評價,從以上表格中顯示的數(shù)據(jù)可以看出，不論從現(xiàn)實競爭力角度還是潛在競爭力因素分析，與國外大銀行相比，我國商業(yè)銀行都還存在很大的差距。但是，除了中國農(nóng)業(yè)銀行，其他三家國有商業(yè)銀行的國際競爭力綜合值都超過了股份制銀行，這說明近年來國有商業(yè)銀行的一系列改革起到確實取得了顯著的成效，只要進行有效的改革，國有商業(yè)銀行能夠獲得較高的競爭能力。另外，我們評價潛在競爭力時忽略的企業(yè)文化建設能力指標、技術(shù)能力與金融創(chuàng)新能力指標和經(jīng)營國際化能力指標，都會對分析結(jié)果產(chǎn)生影響，今后有必要對此問題做進一步的探討。,歷史回顧： 根據(jù)2002年末數(shù)據(jù)對8家銀行的排名,三、提升國有商業(yè)銀行國際競爭力的策略選

17、擇,提高風險管理水平 開辟中間業(yè)務新領域 改善公司治理結(jié)構(gòu)、建立基于報酬的激勵機制 積極引進境外戰(zhàn)略投資者,三、提升國有商業(yè)銀行國際競爭力的策略選擇,提高風險管理水平,1加強風險計算的技術(shù)研究 商業(yè)銀行對風險和資本管理技巧因制度和標準變得越來越復雜，商業(yè)銀行當前面臨著開發(fā)風險計量和資本分配模型的轉(zhuǎn)折點。國內(nèi)商業(yè)銀行仍廣泛采用總結(jié)經(jīng)驗教訓的事后控制方法，這與缺乏風險定量計算技術(shù)密切相關(guān)。定量化的風險分析技術(shù)，是商業(yè)銀行應對復雜環(huán)境、提高風險管理能力的核心手段。對商業(yè)銀行而言，首先要建立有效的、包含風險分析的組織績效定量評價技術(shù)，在此基礎上加強資本管理等定量分析技術(shù)的開發(fā)。,三、提升國有商業(yè)銀行國

18、際競爭力的策略選擇,提高風險管理水平,2構(gòu)建商業(yè)銀行內(nèi)部定價機制 制定商業(yè)銀行的內(nèi)部定價機制，即確定金融產(chǎn)品“合理”的價格水平，是建立國際標準的資產(chǎn)負債管理和收益率分析、建設基于風險調(diào)節(jié)的績效管理體系的前提條件之一。只有建立了內(nèi)部價格，才有可能以銀行利潤提供和風險反映的最小單元賬戶為基礎，計算每個賬戶應分攤的資金成本和非資金成本、風險成本和資本成本，再根據(jù)賬戶逐級匯總到客戶、產(chǎn)品、渠道和業(yè)務單元，從而精確、客觀、多角度考核客戶、產(chǎn)品、渠道和業(yè)務單元的成本、風險和經(jīng)過風險調(diào)節(jié)的收益，建立合理的控制標準。,三、提升國有商業(yè)銀行國際競爭力的策略選擇,提高風險管理水平,3信貸決策中應充分考慮到有關(guān)環(huán)保

19、政策 國務院與2006年2月發(fā)布的國務院關(guān)于落實科學發(fā)展觀加強環(huán)境保護的決定指出，我國推行有利于環(huán)境保護的經(jīng)濟政策，對不符合國家產(chǎn)業(yè)政策和環(huán)保標準的企業(yè)，不得審批用地，并停止信貸。這就要求銀行工作人員和信貸決策部門在決策過程中，應充分考慮到有關(guān)環(huán)保政策，調(diào)查借款人項目是否符合環(huán)保政策，是否取得環(huán)保部門的審批，否則極易給銀行造成風險損失。另一方面，在信貸政策方面可以向國家重點支持的項目傾斜，這樣既可以減少風險地發(fā)生，同時也可以實現(xiàn)銀行的社會價值，為商業(yè)銀行自身創(chuàng)造良好的品牌價值。,三、提升國有商業(yè)銀行國際競爭力的策略選擇,開辟中間業(yè)務新領域,在一些發(fā)達國家的商業(yè)銀行中，中間業(yè)務收入己成為其經(jīng)營收

20、入的重要來源，甚至超過了利息收入所占比重,例如美國花旗銀行中間業(yè)務收入比重已經(jīng)達到70%。可以說，中間業(yè)務的興盛，己經(jīng)對傳統(tǒng)商業(yè)銀行產(chǎn)生了巨大的沖擊，我國商業(yè)銀行在發(fā)展中間業(yè)務方面要做到：在繼續(xù)鞏固已有的業(yè)務同時，大力開拓新的中間業(yè)務，例如發(fā)展外匯業(yè)務。2005年，中國進出口總額達到14000億美元，占GDP總量的70%，中國已經(jīng)成為世界貿(mào)易大國，對外貿(mào)易的活躍決定了貿(mào)易融資的市場潛力。,三、提升國有商業(yè)銀行國際競爭力的策略選擇,開辟中間業(yè)務新領域,隨著中國經(jīng)濟對外依存度越來越高，企業(yè)的需求日益復合化，圍繞企業(yè)日益活躍的進出口貿(mào)易提供專業(yè)化的貿(mào)易融資和貿(mào)易結(jié)算服務，是對企業(yè)金融服務的深化。貿(mào)易

21、融資流動性好，資本占用非常少。按照銀監(jiān)會的規(guī)定，進口開證的風險資本占用為20%，而信用保險項下的融資業(yè)務風險資本為零。銀行要在資本約束背景下發(fā)展業(yè)務創(chuàng)造利潤，就必須大力發(fā)展貿(mào)易融資業(yè)務。,三、提升國有商業(yè)銀行國際競爭力的策略選擇,改善公司治理結(jié)構(gòu)、建立基于報酬的激勵機制,另外，激勵約束機制是影響商業(yè)銀行核心競爭力的關(guān)鍵因素，各種指標數(shù)據(jù)的好壞、公司治理結(jié)構(gòu)的優(yōu)劣、員工是否敬業(yè)等方面都與激勵約束機制密切相關(guān)，因此建立一套科學的激勵約束機制對于提升商業(yè)銀行核心競爭力至關(guān)重要。 在西方商業(yè)銀行中，銀行所有者對經(jīng)營者、經(jīng)營者對員工的激勵手段有多種，除了職務晉升等行政手段外，最重要的激勵是以業(yè)績?yōu)榛A的

22、短期激勵和長期激勵，其中短期激勵主要指年薪，包括工資和獎金；長期激勵包括股票期權(quán)，限制性股票獎勵和長期激勵方案收益。,三、提升國有商業(yè)銀行國際競爭力的策略選擇,改善公司治理結(jié)構(gòu)、建立基于報酬的激勵機制,近年來，國有商業(yè)銀行也借鑒國際先進經(jīng)驗在風險控制、財務管理、人事激勵、業(yè)務流程、信息科技等方面進行了一些改革，但由于沒有建立科學的公司治理機制，沒有真正從責、權(quán)、利明晰的角度去約束銀行所有者和經(jīng)營者，改革的效果也難免不盡如人意。由此可見，公司治理問題正是導致國有商業(yè)銀行經(jīng)營機制落后、經(jīng)營風險積聚、約束機制弱化以及經(jīng)營績效差的根本原因。這一深層次的問題不解決，就無法在銀行內(nèi)部建立起完善的經(jīng)營機制，政銀關(guān)系、銀企關(guān)系和銀行內(nèi)部關(guān)系也就不可能真正理順。,三、提升國有商業(yè)銀行國際競爭力的策略選擇,改善公司治理結(jié)構(gòu)、建立基于報酬的激勵機制,從世界范圍看，以股權(quán)多元化為基礎的股份公司已成為現(xiàn)代商業(yè)銀行主要的組織形式。根據(jù)英國銀行家的排名，全球1000家大銀行基本上都是股份制銀行，排名前50位的銀行中，除我國國有商業(yè)銀行外，其余全部都是股份制銀行和上市公司。商業(yè)銀行采用股份公司形式，關(guān)鍵在于它為銀行建立所有權(quán)、經(jīng)營權(quán)和監(jiān)督權(quán)獨立運作、有效制衡這一科學公司治理機制奠定了良好的組織框架。在實行股份制治理和資本市場運作的條件下，大多數(shù)國際先進銀行借助自我約束、外部監(jiān)管和市場監(jiān)督