1、個人理財規(guī)劃,演講人：鎮(zhèn)明常 教授,何謂個人理財規(guī)劃,個人財務(wù)最適化,對支出、融資與投資進行規(guī)劃的過程,建立財務(wù)規(guī)劃過程,建立財務(wù)計畫，對一連串的支出、融資與投資的管理決策,如何建立財務(wù)計畫,設(shè)立財務(wù)目標(biāo) 衡量目前財務(wù)狀況 確認並評估可達成目標(biāo)的替代方案 選擇並執(zhí)行可達成目標(biāo)的最佳計畫 評估財務(wù)計畫 調(diào)整財務(wù)計畫,財務(wù)計畫一設(shè)立財務(wù)目標(biāo),了解目標(biāo)的類型,設(shè)定未來特定時點所要支出的特定金額,設(shè)置可行的目標(biāo),將理想財富預(yù)估值降到可行的水準(zhǔn)，能夠?qū)嵭械挠媱澆攀呛糜嫯?設(shè)定目標(biāo)的時間,訂出實現(xiàn)目標(biāo)的期間，可分為短、中、長期三種,財務(wù)計畫二衡量財務(wù)狀況,目前的存款水準(zhǔn)？ 目前的投資價值多少？ 目前的負債

2、數(shù)目？ 目前的職業(yè)？ 目前的家庭大?。?財務(wù)計畫三確認並評估可達成目標(biāo)的替代方案,特定的財務(wù)目標(biāo)與狀況下，如何取得足夠資金以達成目標(biāo)？ 是否有減少每個月的支出費用，以存下更多的資金？ 是否有更換到更高投資報酬率工具的需要？,財務(wù)計畫四選擇並執(zhí)行可達成目標(biāo)的最佳計畫,分析其他可行的替代方案 依據(jù)個人的財務(wù)狀況、對風(fēng)險的態(tài)度來選擇最適合的計畫 計畫是否單純易行 執(zhí)行計畫時要嚴守紀律,財務(wù)計畫五評估財務(wù)計畫,監(jiān)控計畫進度 定期評估成果 檢討目前績效,財務(wù)計畫六調(diào)整財務(wù)計畫,財務(wù)目標(biāo)是否改變？ 個人對風(fēng)險的態(tài)度是否改變？ 財務(wù)上是否發(fā)生重大變化？ 生涯出現(xiàn)轉(zhuǎn)折？,財務(wù)計畫的五個組成要素,預(yù)算編列 資金

3、流動管理 大額支出融資 投資計畫 財富保護,財務(wù)計畫要素一預(yù)算編列,評估自身的所得、支出及儲蓄,影響個人現(xiàn)金流量表的因素,可經(jīng)由製作個人現(xiàn)金流量表來幫助管理現(xiàn)金,現(xiàn)金流入： 生涯階段 工作型態(tài) 家庭薪資所得人數(shù),現(xiàn)金流出： 家庭的大小 個人年齡 個人消費行為,財務(wù)計畫要素一預(yù)算編列,評估目前的資產(chǎn)、負債及淨(jìng)資產(chǎn),建立個人收支平衡表(Personal Balance Sheet),個人收支平衡表的組成要素,資產(chǎn)： 流動資產(chǎn) 家計單位資產(chǎn) 投資 不動產(chǎn),負債： 流動負債 長期負債,財務(wù)計畫要素二資金流動管理,管理短期的資金需求,著重於日常生活所需的資金，亦即管理資金的流動性,管理方式,貨幣管理：

4、擁有足夠現(xiàn)金 提防不可預(yù)期支出 維持適當(dāng)短投報酬,信貸管理： 建立信用額度 不動用高額利息,財務(wù)計畫要素三大額支出融資,設(shè)定個人所能負擔(dān)的貸款額度,認清能力、量力而為,選擇貸款期限,在能力許可下，期限越短越好,選擇計息方式,不同情況下，浮動、固定皆有所好,財務(wù)計畫要素四投資計畫,進行投資時機,在有閒置資金時，應(yīng)該進行投資以獲得報酬,市面上常見的投資標(biāo)的,股票 債券 共同基金 各種證券化商品 保險,財務(wù)計畫要素四投資計畫,股票評價法,本益比法(P / E) 價格收入比法 經(jīng)濟、產(chǎn)業(yè)和公司狀況的衡量,股票投資的依據(jù),基本分析 技術(shù)分析,財務(wù)計畫要素四投資計畫,債券評價,P：債券價格 C：票面利率

5、Y：債券殖利率 Par：債券面額 n ：發(fā)行期數(shù),債券投資策略,利率策略 被動策略 符合到期日策略,財務(wù)計畫要素四投資計畫,共同基金,目前市面上最為方便的投資工具，但也隱藏許多玄機,投資共同基金注意事項,完全明瞭投資成本 對該基金所投資的產(chǎn)業(yè)範(fàn)疇有相當(dāng)?shù)恼J識 不完全以過去績效選擇基金 真正了解產(chǎn)品特性之後才開始投資,財務(wù)計畫要素四投資計畫,各種證券化商品,近年在臺灣日漸風(fēng)行的新興商品，具有債券的特性，也能享受到資產(chǎn)增值的好處,商品種類,不動產(chǎn)證券化 各種債權(quán)證券化,由於證券化商品的風(fēng)險有部份是由投資人來承擔(dān)，在投資之前須先行了解該證券化資產(chǎn)標(biāo)的品質(zhì)如何才進行投資,財務(wù)計畫要素四投資計畫,保險年

6、金型還本保險,財務(wù)計畫要素四投資計畫,以DM所附之規(guī)劃說明書為例,財務(wù)計畫要素四投資計畫,今天一元的價值高於明天的一元 所以需要以折現(xiàn)方式來評價此保單價值,財務(wù)計畫要素四投資計畫,33歲女性投?？偨痤~現(xiàn)值：5842195元 未折現(xiàn)領(lǐng)回金額：1040萬元(20萬x52年) 以前頁公式所算出之領(lǐng)回金額現(xiàn)值總額： 6557569元 (以年利率 2%折現(xiàn)),在投保此類保險之前一定要先經(jīng)計算，切勿輕易被不實廣告所矇蔽,財務(wù)計畫要素四投資計畫,如何做好投資,做好資產(chǎn)配置，建立投資組合,絕不買不瞭解的投資商品 購買相關(guān)程度低的資產(chǎn) 建立並維持投資紀律,財務(wù)計畫要素四投資計畫,影響投資決策的因素,生涯階段 風(fēng)

7、險容忍程度 對未來經(jīng)濟情況的預(yù)期 投資的目的,財務(wù)計畫要素五財富保護,保險規(guī)劃,遭受意外時，能夠減少損失，或保有目前財務(wù)水準(zhǔn),該檢視的項目,人壽保險 房屋險 汽車險,檢視一下您目前的保障足夠嗎？,財務(wù)計畫要素五財富保護,退休規(guī)劃,滿足退休後所需的資金需求，越早開始，效果越好,工具的選擇,公保、勞保的退休計畫 個人退休定存帳戶 年輕時可利用高風(fēng)險、高報酬的投資標(biāo)的 離退休時間近時，可利用風(fēng)險較低的投資標(biāo)的,財務(wù)計畫要素五財富保護,遺產(chǎn)規(guī)劃,想要將身後的資產(chǎn)依個人意願來分配的人均需要做遺產(chǎn)規(guī)劃,規(guī)劃方式,為了避免高額的遺產(chǎn)稅，除了善用工具之外，越早準(zhǔn)備、損失愈低,信託 捐獻 贈與,理財心法,一、理財?shù)谝徊剑€(wěn)健收入是正途,穩(wěn)健的工作收入才是理財?shù)拈_始 很多人希冀多做投資可以取代工作收入，結(jié)果賠光光,二、理財?shù)诙?，適合自己才幸福,當(dāng)花則花、該用則用，別因為理財而苛待自己，適合自己的理財計劃才容易成功,理財心法,三、理財?shù)谌?，保守穩(wěn)健上上策,投資夕致富是奇蹟，踏實一點好 真的沒有好的投資標(biāo)的，那就選定存吧！ 最好的投資是投資在人力資本上，世事難料、對人好一點,四、理財?shù)谒牟?，設(shè)定幸福的里程碑,訂好財務(wù)目標(biāo) 定期檢視計畫執(zhí)行情況，嚴格遵守理財紀律 遇重大變革時要調(diào)整一下目標(biāo),理財心法,六、理財?shù)诹剑霸缫?guī)劃勿自誤,及早準(zhǔn)備退休金，退休生活勝黃金 退休金乃老爸(娘)