建設(shè)銀行管理人員培訓(xùn)項(xiàng)目

商業(yè)銀行財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)

江炳鈺

管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！1商業(yè)銀行財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)第一部分商業(yè)銀行財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)原理——商業(yè)銀行財(cái)務(wù)分析評(píng)價(jià)的內(nèi)容、原則和方法——商業(yè)銀行財(cái)務(wù)分析評(píng)價(jià)需要考慮的問(wèn)題管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！2財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)的內(nèi)容、原則和方法問(wèn)題:1、您認(rèn)為，應(yīng)根據(jù)什么決定您的年收入？2、業(yè)績(jī)?cè)u(píng)價(jià)的內(nèi)容、依據(jù)有哪些？?jī)?nèi)容：流動(dòng)性+安全性+盈利性依據(jù)：資產(chǎn)負(fù)債表+利潤(rùn)表+現(xiàn)金流量表

分部報(bào)表

會(huì)計(jì)報(bào)表重要明細(xì)說(shuō)明以及財(cái)務(wù)情況說(shuō)明書管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！3財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)的內(nèi)容、原則和方法方法：☆比較分析☆比率分析☆趨勢(shì)分析☆比重分析☆因素分析

利息收入(A)=貸款平均余額(B)×平均收息率(C)貸款變動(dòng)影響=(B1-B0)×C0利率變動(dòng)影響=B1×(C1-C0)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！5財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)需要考慮的問(wèn)題1、財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)的多種目的性——設(shè)置提供深層次、反映全面財(cái)務(wù)信息的分析指標(biāo)2、同口徑比較——空間和時(shí)間跨度比較同口徑CCB兩個(gè)年度利潤(rùn)比較上年度帳面利潤(rùn)15.1上年度實(shí)際利潤(rùn)24.3分析年度帳面利潤(rùn)22.1分析年度實(shí)際利潤(rùn)8.5利率影響收入+80利率影響收入+80比上多提呆帳準(zhǔn)備+79比上多提呆帳準(zhǔn)備+79應(yīng)收利息二改一+33應(yīng)收利息二改一+33利率影響應(yīng)付利息-116利率影響應(yīng)付利息-116水災(zāi)損益減收+3水災(zāi)損益減收+3按上年口徑分析年度帳面利潤(rùn)按上年口徑分析年度實(shí)際利潤(rùn)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！6財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)需要考慮的問(wèn)題3、不憑個(gè)別指標(biāo)作結(jié)論XXXX年(億元)建行工行農(nóng)行中行交行帳面利潤(rùn)22.134-140922應(yīng)付利息余額1406499367100其中：年新增-134-404-123-18-14應(yīng)收利息余額38656863049042其中：年新增131211191038提取呆帳準(zhǔn)備金113141797921實(shí)際利潤(rùn)8.5-87-259-9414問(wèn)題：1、低應(yīng)付利息余額對(duì)帳面利潤(rùn)意味著什么？2、高應(yīng)收利息余額對(duì)帳面利潤(rùn)意味著什么？3、呆帳準(zhǔn)備金提取額高低說(shuō)明什么？管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！7財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)需要考慮的問(wèn)題影響盈利主要因素1、減盈因素：與上年比，利差收入減274億2、主要增盈因素：

A、增持國(guó)債和金融債增加投資收益12億

B、中間業(yè)務(wù)收入和其他收入增加30億

C、呆壞帳準(zhǔn)備少計(jì)提90億

D、追收煤炭統(tǒng)貸本息，增收57億元

E、信達(dá)信托劃轉(zhuǎn)信達(dá)資產(chǎn)并表少繳營(yíng)業(yè)稅6億

F、以前年度核銷的利息壞帳沖回78億元管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！9財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)需要考慮的問(wèn)題5、銀行財(cái)務(wù)評(píng)價(jià)需要重視會(huì)計(jì)制度的變化案例一：新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與銀行的壞帳管理背景：Y2K上半年，美國(guó)的一個(gè)會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)制訂者組成的國(guó)際工作組打算頒布一套名為“公平價(jià)值會(huì)計(jì)法(Fairvalueaccounting)”的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則草案——要求所有金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)的價(jià)值，包括銀行貸款，根據(jù)市值估算（此前，多數(shù)銀行的金融資產(chǎn)，包括貸款，都是以初始成本計(jì)價(jià)的）管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！10財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)需要考慮的問(wèn)題影響：☆銀行需要足夠的壞帳儲(chǔ)備☆對(duì)于季節(jié)性經(jīng)營(yíng)的銀行，損益表數(shù)字波動(dòng)更大☆商業(yè)銀行對(duì)投資銀行業(yè)務(wù)不會(huì)再趨之若鶩☆風(fēng)險(xiǎn)充分暴露，使借貸成本可能全面增長(zhǎng)☆即便有充足準(zhǔn)備金，良性貸款也要減值☆不僅銀行受影響，該準(zhǔn)則必定延及其他行業(yè)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！11財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)需要考慮的問(wèn)題案例二：《金融企業(yè)會(huì)計(jì)制度》之“謹(jǐn)慎性原則”“制度”規(guī)定：“企業(yè)應(yīng)……據(jù)謹(jǐn)慎性原則的要求，合理地預(yù)計(jì)各項(xiàng)資產(chǎn)可能發(fā)生的損失，……計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備。……但不得設(shè)置秘密準(zhǔn)備。”列入需要計(jì)提減值準(zhǔn)備范圍的資產(chǎn)：短期投資、貸款類資產(chǎn)、應(yīng)收款項(xiàng)、長(zhǎng)期投資、固定資產(chǎn)、在建工程、無(wú)形資產(chǎn)、抵債資產(chǎn)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！13財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)需要考慮的問(wèn)題問(wèn)題分析用資料CCB2002年貸款資產(chǎn)質(zhì)量狀況表項(xiàng)目余額余額比上年貸款余額17,4332,511不良貸款2,088-138逾期貸款99-130呆滯貸款1,747-119呆帳貸款242111“兩呆合計(jì)”1,989-8不良貸款率11.98%-2.94%準(zhǔn)備金余額26942準(zhǔn)備金保有率1.54%----當(dāng)年提取準(zhǔn)備金153.6億元，準(zhǔn)備金支出占總支出的13.5%問(wèn)題：以貸款為例，該“制度”對(duì)CCB影響如何？管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！14財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)需要考慮的問(wèn)題6、充分重視非財(cái)務(wù)信息和非財(cái)務(wù)指標(biāo)存在的現(xiàn)象：ROAROEEVA客戶滿意度市場(chǎng)占有率服務(wù)質(zhì)量員工流失率科技領(lǐng)先度產(chǎn)品創(chuàng)新好好好不好不好好不好不好問(wèn)題1：出現(xiàn)上述情況，如何對(duì)經(jīng)理層評(píng)價(jià)？問(wèn)題2：財(cái)務(wù)指標(biāo)與非財(cái)務(wù)指標(biāo)是什么關(guān)系？管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！15商業(yè)銀行財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)第二部分商業(yè)銀行財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià)——商業(yè)銀行資產(chǎn)負(fù)債表閱讀分析與評(píng)價(jià)——商業(yè)銀行利潤(rùn)表閱讀分析與評(píng)價(jià)(商業(yè)銀行現(xiàn)金流量表閱讀分析與評(píng)價(jià))(商業(yè)銀行綜合財(cái)務(wù)分析與評(píng)價(jià))管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！17資產(chǎn)負(fù)債表的閱讀分析和評(píng)價(jià)一、資產(chǎn)負(fù)債表的格式資產(chǎn)年初數(shù)期末數(shù)負(fù)債及所有者權(quán)益年初數(shù)期末數(shù)一、流動(dòng)資產(chǎn)一、流動(dòng)負(fù)債二、長(zhǎng)期資產(chǎn)二、長(zhǎng)期負(fù)債三、無(wú)形資產(chǎn)三、其他負(fù)債四、其他資產(chǎn)四、所有者權(quán)益五、資產(chǎn)總計(jì)五、負(fù)債和所有者權(quán)益合計(jì)補(bǔ)充資料管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！18資產(chǎn)負(fù)債表的閱讀分析和評(píng)價(jià)二、資產(chǎn)負(fù)債表的閱讀方法☆報(bào)表項(xiàng)目的理解★關(guān)注報(bào)表數(shù)據(jù)變動(dòng)☆比率分析管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！19四、資產(chǎn)負(fù)債比率分析(一)流動(dòng)性分析問(wèn)題：影響商業(yè)銀行流動(dòng)性的主要因素？負(fù)債構(gòu)成及其穩(wěn)定性(期限、時(shí)點(diǎn)與五日均)資產(chǎn)變現(xiàn)能力

☆可能的本金或利息損失

☆難易程度與所需時(shí)間的長(zhǎng)短

☆成本負(fù)擔(dān)商業(yè)銀行的（市場(chǎng)）融資能力資產(chǎn)負(fù)債表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！21問(wèn)題：反映商業(yè)銀行流動(dòng)性能力的常見指標(biāo)有哪些？存貸比=貸款(余額/新增)÷存款(余額/新增)中長(zhǎng)期存貸款比=中長(zhǎng)期貸款÷中長(zhǎng)期存款流動(dòng)性資產(chǎn)對(duì)全部存款比率備付金比率流動(dòng)性比率=一個(gè)月內(nèi)到期的流動(dòng)資產(chǎn)÷一個(gè)月內(nèi)到期的流動(dòng)負(fù)債資產(chǎn)負(fù)債表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！22(二)安全性分析問(wèn)題：反映商業(yè)銀行安全性的指標(biāo)有哪些？1、資本充足率

資本充足率=資本÷加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)平均余額

核心資本比率=核心資本÷加權(quán)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)平均余額問(wèn)題：資本的作用？資本補(bǔ)充渠道？（參見P61）資產(chǎn)負(fù)債表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！233）利率的市場(chǎng)調(diào)整即市場(chǎng)化利率風(fēng)險(xiǎn)比率=利率敏感性資產(chǎn)÷利率敏感性負(fù)債利率市場(chǎng)化——由市場(chǎng)供求決定利率水平。包括利率決定、傳導(dǎo)、結(jié)構(gòu)和管理的市場(chǎng)化資產(chǎn)負(fù)債表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！25利率敏感性管理——缺口管理利率上升，如何調(diào)整？調(diào)整的可能性如何？利率下跌，如何調(diào)整？調(diào)整的可能性如何利率敏感性資產(chǎn)

利率敏感性負(fù)債正缺口利率敏感性資產(chǎn)

利率敏感性負(fù)債負(fù)缺口資產(chǎn)負(fù)債表的閱讀分析和評(píng)價(jià)參見：香港銀行利率自由化管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！26資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)一、CCB2002部分流動(dòng)性指標(biāo)數(shù)值中長(zhǎng)期貸款比率短期資產(chǎn)流動(dòng)性比率超額備付金比率拆入資金比例拆出資金比例不良率人行監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)≤120≥25≥5≤4≤8≤152002年建行111.2125.694.840.04.8411.98問(wèn)題：請(qǐng)就表格數(shù)據(jù)做簡(jiǎn)要評(píng)價(jià)。管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！29資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)二、建設(shè)銀行近年來(lái)存貸比（一）存貸比項(xiàng)目199719981999200020012002余額存貸比82.079.972.4769.0566.0967.27新增存貸比……727196……問(wèn)題：“存貸比”指標(biāo)反映銀行流動(dòng)性有什么問(wèn)題嗎？期限1年以內(nèi)1至2年3至5年5年以上全行平均存貸比39.16%179%600%887%78.13%問(wèn)題：表內(nèi)數(shù)字說(shuō)明什么現(xiàn)象？分期限存貸比——

CCB99年一季度分期限存貸比管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！30資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)三、存款負(fù)債期限分析（一）時(shí)間比較CCB(金額:億元)2002年2001年2000年金額占比金額占比金額占比活期存款150310.58131510.58115760.42定期存款108820.4293800.4283530.582001年，平均付息率1.78%（低于當(dāng)時(shí)的三個(gè)月定期存款利率）。2002年，平均付息率1.33%。管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！31（二）空間比較2001儲(chǔ)蓄存款期限結(jié)構(gòu)比較ICBCCCB儲(chǔ)蓄存款余額18,97710,236其中:定期占比71.29%63.13%活期占比28.71%36.87%資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)2001企業(yè)存款期限結(jié)構(gòu)比較ICBCCCB企業(yè)存款余額11,7239,933占全部存款比重32.45%43.84%其中：活期余額8,9497,321活期占企業(yè)存款比重76.34%73.70%活期占全部存款比重24.77%32.31%管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！32問(wèn)題：時(shí)間和空間比較，CCB存款期限的變化特征？特征：☆時(shí)間跨度比較，負(fù)債期限短期化趨勢(shì)明顯。

☆橫向比較，CCB存款期限于ICBC相比要短。資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！33四、盈利性資產(chǎn)期限分析（一）時(shí)間比較——1、各期限貸款周轉(zhuǎn)情況資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)貸款種類實(shí)際發(fā)放實(shí)際回收周轉(zhuǎn)次數(shù)200220012002200120022001合計(jì)13105.710593.410486.99012.70.690.66短期貸款9391.07181.37675.66632.91.191.10中期流資貸款1149.1985.31006.9784.10.470.55中長(zhǎng)期貸款2539.82372.81779.51550.40.270.25各項(xiàng)墊款25.954.124.945.40.40.74問(wèn)題：貸款周轉(zhuǎn)速度變化反映了什么現(xiàn)象？管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！34分析：總體情況：貸款周轉(zhuǎn)期2002年基本上與2002年持平，為1.52年/次。貸款期限明顯地比存款期限要長(zhǎng)

短期貸款：周轉(zhuǎn)期有所壓縮，由2001年的0.91年/次壓縮到2002年的0.84次/年。（↓）

中期流動(dòng)資金貸款：周轉(zhuǎn)期有所延長(zhǎng)，由2001年的1.81年/次延長(zhǎng)到2002年的2.13年/次。（↑）

中長(zhǎng)期貸款：周轉(zhuǎn)期有所壓縮，由2001年的4年/次，2002年大約為3.7年/次（↓）資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！35資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)CCB(金額:億元;占比%)2002年2001年2000年金額占比金額占比金額占比短期貸款6858.16446.55942.4短期投資249.594.4149.2短期合計(jì)7107.630.06540.931.86091.631.7中期流資貸款2315.91384.01274.1中長(zhǎng)期貸款7354.86529.06005.6長(zhǎng)期投資6942.26099.75824.6中長(zhǎng)期合計(jì)16612.970.014012.768.213104.368.3時(shí)間比較——2、各期限貸款比重管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！36資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)問(wèn)題：CCB主要的盈利性資產(chǎn)期限呈何種特征？

中長(zhǎng)期資產(chǎn)比重始終超過(guò)短期資產(chǎn)比重，整體周轉(zhuǎn)期相對(duì)較長(zhǎng)

總體上看，資產(chǎn)周轉(zhuǎn)期比存款平均期限要長(zhǎng)。管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！37（二）空間比較——貸款期限變化情況貸款期限結(jié)構(gòu)ICBCCCB2001200220012002貸款余額26888.829181.615,059.117412其中:短期60.1%57.7%48.41%44.6%中長(zhǎng)期39.9%42.3%51.59%55.4%資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)問(wèn)題：相比較而言，CCB貸款期限呈何種特征？分析：CCB中長(zhǎng)期資產(chǎn)的比重始終超過(guò)短期貸款的比重管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！38問(wèn)題1：根據(jù)上述時(shí)間和空間比較，描述CCB流動(dòng)性總體印象？☆不管是時(shí)間比較，還是空間比較，CCB均存在著短期資金來(lái)源對(duì)應(yīng)中長(zhǎng)期資金運(yùn)用的情況?！钣捎诨I資成本比較低，應(yīng)該有著較高的盈利能力，但實(shí)際情況如何，還要看其資產(chǎn)的質(zhì)量狀況以及主動(dòng)負(fù)債的能力。☆證券資產(chǎn)流動(dòng)性提供能力？資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！39問(wèn)題2：CCB流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)會(huì)爆發(fā)嗎？為什么？☆潛在的流動(dòng)性轉(zhuǎn)變成現(xiàn)實(shí)風(fēng)險(xiǎn)的可能性不大原因：國(guó)家信用支持

每年增加的貨幣投放

非家庭事業(yè)發(fā)展和家庭收入增長(zhǎng)使存貸款平穩(wěn)增長(zhǎng)

擁有一定比例的流動(dòng)資產(chǎn)

金融市場(chǎng)提供了流動(dòng)性儲(chǔ)備的條件資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！40問(wèn)題3：請(qǐng)為CCB提供進(jìn)一步改善流動(dòng)性的辦法？☆資金來(lái)源決定資金運(yùn)用☆吸收核心存款☆爭(zhēng)取發(fā)放長(zhǎng)期次級(jí)債券☆探索新的流動(dòng)性強(qiáng)的貸款和投資金融產(chǎn)品☆提高資產(chǎn)質(zhì)量資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB流動(dòng)性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！41資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)一、安全性比率分析1、資本充足率2000年，按人行資本監(jiān)管要求，充足率為6.37%；按新巴塞爾資本協(xié)議估算,為4.3%；按國(guó)際通行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，大約為0.8%2001年,按人行統(tǒng)計(jì)口徑資本充足率8.3%2002年，按人行非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管口徑，充足率為7.01%管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！42問(wèn)題：包括CCB在內(nèi)的國(guó)有商業(yè)銀行在解決資本不充足問(wèn)題的過(guò)程中，需要哪些政策的支持？政府又可能提供哪些政策給予支持？

資本（↑）＋長(zhǎng)期次級(jí)債券（↑）＋盈利能力（↑）＋……＋資產(chǎn)質(zhì)量（↑）＋資產(chǎn)規(guī)模（↓）＋……資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！432、利率風(fēng)險(xiǎn)比率1）利率政策調(diào)整以及存貸款結(jié)構(gòu)變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)案例一：年份利息收入利息支出利差貸款收息率存款付息率利差利差±20018173734445.71%1.78%3.93%0.27%20007463763715.78%2.12%3.66%0.76%19999156262896.50%3.60%2.90%……因素貸款利息存款利息利差邊際利息收支71－373其中:利率(結(jié)構(gòu))變動(dòng)的影響-9-6051規(guī)模變動(dòng)的影響795722資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)問(wèn)題：貸款收息率和存款付息率的變動(dòng)的原因？

管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！44資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)案例二：CCB2002利率和存貸款結(jié)構(gòu)變動(dòng)的影響項(xiàng)目邊際利息收（支）利率因素規(guī)模因素資產(chǎn)負(fù)債凈邊際利息104.620.883.8生息資產(chǎn)49.2-80.8130.0付息負(fù)債-55.4-101.646.2存貸款凈邊際利息79.737.042.7貸款33.7-52.185.8存款-46.0-89.143.1問(wèn)題：比較2001年和2002年，利率因素和規(guī)模因素對(duì)邊際利息凈收入的影響程度有何不同？對(duì)我們有何啟示？管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！45資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)不同：2002年，CCB利差收入的增量結(jié)構(gòu)變動(dòng)形成了新的特征：因存貸款規(guī)模擴(kuò)大增加的利差收入已超過(guò)因利率差擴(kuò)大增加的利差收入，規(guī)模對(duì)存貸款凈邊際利息的貢獻(xiàn)度為53.6%（=42.7/79.7），而2001年規(guī)模因素對(duì)存貸款凈邊際利息的貢獻(xiàn)度只占到的利差收入總增量的30%（=22/73）啟示：通過(guò)擴(kuò)大利率差實(shí)現(xiàn)利差收入增長(zhǎng)的能力在逐漸減弱，擴(kuò)大規(guī)模，獲取規(guī)模效益成為重要方面管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！462001CCB生息資產(chǎn)和生息負(fù)債規(guī)模比較生息資產(chǎn)22,230億元付息負(fù)債24,773億元生息資產(chǎn)和付息負(fù)債差2,543億元2）生息資產(chǎn)和生息負(fù)債的規(guī)模差異對(duì)利差的影響資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)問(wèn)題：利率如何變動(dòng)將使CCB承擔(dān)真實(shí)利率風(fēng)險(xiǎn)？答案：當(dāng)利率上升時(shí)，CCB會(huì)承擔(dān)利率風(fēng)險(xiǎn)。利率每上升1個(gè)百分點(diǎn)，資產(chǎn)增量收入增加222.3億元，負(fù)債增量支出增加247.73億元，凈支出25.43億元。管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！473）利率市場(chǎng)化變動(dòng)和利率敏感性缺口案例一：2001年，美聯(lián)儲(chǔ)11次下調(diào)利率，由6.5%至1.75%；LIBOR由5.94%至2.42%;人行外幣小額存款利率由5%至1.25%按2001年CCB外幣敏感性缺口為正RMB330億元計(jì)算,利率每下降1%,損失3.3億元案例二：2001年上半年2001年下半年存款利率3.86%存款利率2.33%外幣存款增48億外幣存款減少14億貸款利率5.99%貸款利率4.65%外幣貸款降5.5億外幣貸款增14.12億資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！48問(wèn)題：商業(yè)銀行如何防范和化解利率風(fēng)險(xiǎn)？

適應(yīng)中央銀行和市場(chǎng)雙重調(diào)控方式

利率風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)控機(jī)制——努力接近97年9月巴塞爾委員會(huì)通過(guò)的《利率風(fēng)險(xiǎn)管理原則》：高層的監(jiān)控、管理政策和程序、計(jì)量和監(jiān)測(cè)、內(nèi)控制度和外部審計(jì)

建立科學(xué)的資產(chǎn)定價(jià)機(jī)制

提升利率管理水平——運(yùn)用利率敏感性管理技術(shù)，適時(shí)調(diào)整資產(chǎn)和負(fù)債的期限結(jié)構(gòu)，保持有利的敏感性缺口資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！49CCB近年來(lái)的五級(jí)分類不良貸款結(jié)構(gòu)時(shí)間次級(jí)可疑損失不良額不良率%98年末12562697544449837.999年末12511278423295327.32000年末20.32001年末2888.219.42002年2678.215.362002年，四大國(guó)有銀行不良率26.1%2001年，四級(jí)分類不良額2226.2億元，不良率14.92%；2002年，四級(jí)分類不良額2088.4億元，不良率11.98%☆不良貸款率目標(biāo)：人行監(jiān)管線15%；國(guó)際警戒線10%；國(guó)際先進(jìn)線3%(世界前20家銀行平均3.2%)3、貸款不良率資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！50問(wèn)題：如何判斷不良率真實(shí)性？資料1：98年：不良貸款率26.22%和全部利息實(shí)收率66.64%。資料2：99年剝離不良貸款2,010億元后的貸款余額11,276億元(當(dāng)年新增1,585億元)，不良率20.19%，估算年末不良資產(chǎn)為2,276億分析：如不剝離，則1999年初不良貸款大概有4,286（2,010+2,276）億元。98年底貸款余額11,700億左右，那么98年底貸款資產(chǎn)不良率大致為36.6%左右資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！514、貸款分散化比率資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)單個(gè)客戶貸款比例前10大客戶貸款比例人行監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)≤15≤502002年建行17.5561.65、貸款資本比=對(duì)同一借款人貸款余額÷資本99年，鐵道部貸款余額417.88億元，占總資本的35%，占全行貸款的3.89%管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！526、貸款構(gòu)成（對(duì)貸款質(zhì)量產(chǎn)生影響）2001年末不良率2002年3月份不良率列入國(guó)家計(jì)劃的基建項(xiàng)目中期流貸和短貸中長(zhǎng)期貸款中期流貸和短貸一逾兩呆6.01%20.27%占比43.9%56.1%五級(jí)分類10.72%26.09%五級(jí)分類10.6%13.4%資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)問(wèn)題：上表數(shù)據(jù)給了我們什么樣的啟示？管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！537、貸款利息實(shí)收率：8、貸款形態(tài)結(jié)構(gòu)比率信用（保證）貸款比率=信用（保證）貸款余額÷貸款總余額抵押（質(zhì)押）貸款比率=抵押（質(zhì)押）貸款余額÷貸款總余額問(wèn)題：抵押對(duì)提高貸款質(zhì)量的作用？資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！5499年一季度CCB貸款方式和貸款質(zhì)量情況表貸款方式貸款占比其中:不良貸款占比保證貸款56.17%26.98%抵押貸款22.87%34.07%信用貸款19.41%19.94%質(zhì)押貸款1.17%12.93%票據(jù)貼現(xiàn)0.38%3.73%合計(jì)100%…………資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！559、不良貸款結(jié)構(gòu)變動(dòng)和撥備項(xiàng)目20022001年2000年不良貸款額2088.42,2272,491其中：逾期貸款99.01229532呆滯貸款1747.071,8661,867呆帳貸款242.3213191“兩呆”合計(jì)1989.391,9971,958貸款準(zhǔn)備金余額394.84227104貸款準(zhǔn)備金計(jì)提率0.88%1.3%0.4%貸款準(zhǔn)備金保有率2.26%1.52%0.76%資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)問(wèn)題：據(jù)上表，描述CCB貸款風(fēng)險(xiǎn)狀況及風(fēng)險(xiǎn)抵御能力？管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！56資產(chǎn)負(fù)債表分析——CCB安全性估計(jì)

CCB安全性總體印象：....CCB提升安全性的主要措施：.....管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！57利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)問(wèn)題：利潤(rùn)表能提供那些的主要信息？

金融機(jī)構(gòu)獲利能力

金融機(jī)構(gòu)償債能力

金融機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)的成長(zhǎng)性

經(jīng)營(yíng)結(jié)構(gòu)的合理性及經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！58盈利性比率分析問(wèn)題：經(jīng)常使用的盈利性比率指標(biāo)有那些？

營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率=營(yíng)業(yè)利潤(rùn)/營(yíng)業(yè)收入

資本利潤(rùn)率(ROE)=稅前利潤(rùn)/凈資產(chǎn)平均數(shù)

資產(chǎn)利潤(rùn)率(ROA)=稅前利潤(rùn)/資產(chǎn)平均數(shù)

營(yíng)業(yè)費(fèi)用率=營(yíng)業(yè)費(fèi)用/營(yíng)業(yè)收入

利差率=貸款收息率-存款付息率

人均利潤(rùn)

經(jīng)濟(jì)增加值（EVA）利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！59部分銀行人均利潤(rùn)銀行99利潤(rùn)(百萬(wàn)美元)員工數(shù)(萬(wàn))人均利潤(rùn)(美元)瑞士聯(lián)合銀行2,741391,367大通銀行5,4467.473,595美洲銀行7,88215.550,851WELLSARGO(A)3,7478.942,101勞埃德銀行(A)4,0687.653,526德意志銀行2,6949.328,968中國(guó)工商銀行49854.9907中國(guó)銀行53422.82,567中國(guó)建設(shè)銀行59932.41,849利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！60關(guān)于“經(jīng)濟(jì)增加值（EVA）”西方商業(yè)銀行業(yè)績(jī)的評(píng)價(jià)經(jīng)歷了三次大的思想/方法的變遷利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)年代60----70年代80年代90年代至今政策增加市場(chǎng)份額增加盈利增加投資者價(jià)值主要指標(biāo)資產(chǎn)營(yíng)業(yè)利潤(rùn)經(jīng)濟(jì)增加值測(cè)評(píng)指標(biāo)貸款、存款等ROA、ROEEVA、MVA、EPS、SAV、CVA、RAROC等管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！61EVA產(chǎn)生背景：JoelM·Stern和G·BennettStewart

Stern&StewartCo.財(cái)務(wù)咨詢公司——EVA問(wèn)題：EVA的主要觀點(diǎn)EVA認(rèn)為，投資收益率高低并非企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況好壞和價(jià)值創(chuàng)造能力的評(píng)估標(biāo)準(zhǔn)，關(guān)鍵在于是否超過(guò)資本成本。利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！62如何計(jì)算EVA？

☆EVA=稅后凈經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)（NOPAT）－資本×資本成本①NOPAT如何計(jì)算？☆NOPAT以是會(huì)計(jì)稅后凈經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)為基礎(chǔ)作若干項(xiàng)調(diào)整后得到②商業(yè)銀行資本總額如何確定？☆普通股以及少數(shù)股東權(quán)益/經(jīng)濟(jì)資本，同樣需要對(duì)會(huì)計(jì)確認(rèn)的資本作調(diào)整利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！63主要調(diào)整項(xiàng)目調(diào)整項(xiàng)目會(huì)計(jì)制度處理方法EVA處理方法研發(fā)費(fèi)用全部計(jì)入當(dāng)年損益資本化，收益年內(nèi)攤銷廣告促銷費(fèi)用全部計(jì)入當(dāng)年損益資本化，收益年內(nèi)攤銷商譽(yù)分期攤銷不攤銷遞延稅款列支實(shí)際發(fā)生額準(zhǔn)備金列支實(shí)際發(fā)生額利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！64EVA計(jì)算稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)。會(huì)計(jì)稅后凈利潤(rùn)加：少數(shù)股東損益加：本年商譽(yù)攤銷遞延稅項(xiàng)貸方余額的增加其他準(zhǔn)備金余額的增加資本化研究發(fā)展費(fèi)用減：資本化研究發(fā)展費(fèi)用在本年的攤銷等于：EVA稅后凈營(yíng)業(yè)利潤(rùn)利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！65EVA計(jì)算資本總額。所有者權(quán)益加：少數(shù)股東權(quán)益遞延稅項(xiàng)貸方余額（借方余額則為負(fù)值）累計(jì)商譽(yù)攤銷各種準(zhǔn)備金（壞帳準(zhǔn)備、存貨跌價(jià)準(zhǔn)備等）研究發(fā)展費(fèi)用的資本化金額等于：資本總額利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！66③股東資本成本股東資本成本=資本成本率×股東投入資本=資本成本率×經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后的資本需求=資本成本率×最低資本充足率×風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)=資本成本率×最低資本充足率×風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)×資產(chǎn)總額注：風(fēng)險(xiǎn)包括信用風(fēng)險(xiǎn)、市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)和操作風(fēng)險(xiǎn)另一計(jì)算方法：股東資本成本=無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益+β×市場(chǎng)組合的風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！67EVA計(jì)算舉例收入l00減：除利息以外費(fèi)用80息稅前利潤(rùn)20減：存款利息支出4減：稅收(15%)3稅后凈經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)13加減：合理調(diào)整＋8調(diào)整后稅后凈經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)21股本80資本成本率10%資本成本8EVA13利潤(rùn)表的閱讀分析和評(píng)價(jià)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！68利潤(rùn)表分析——CCB盈利性估計(jì)（一）2000、2001年損益分析表項(xiàng)目20002001金額(億)占比%金額(億)占比%營(yíng)業(yè)收入16871001784100利息收入74644.273541.2往來(lái)收入90153.4100256.2營(yíng)業(yè)支出167999.71853103.9利息支出43325.737320.9往來(lái)支出91053.996253.9營(yíng)業(yè)費(fèi)用36521.631417.6營(yíng)業(yè)稅金及附加663.9573.2營(yíng)業(yè)利潤(rùn)-58-126投資收益157161帳面利潤(rùn)83.1650管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！69指標(biāo)金額指標(biāo)金額一、營(yíng)業(yè)收入924.54營(yíng)業(yè)費(fèi)用347.48利息收入754.03匯兌損失24.26往來(lái)收入97.2其他支出154.36手續(xù)費(fèi)收入38.15三、營(yíng)業(yè)稅金52.78匯兌收益30.55四、營(yíng)業(yè)利潤(rùn)-35.65其他收入4.62加：投資收益181.89二、營(yíng)業(yè)支出907.42加：營(yíng)業(yè)外收入9.35利息支出323.58減：營(yíng)業(yè)外支出118.45往來(lái)支出53.1加：損益調(diào)整4.48手續(xù)費(fèi)支出4.63五、利潤(rùn)總額41.612002年CCB損益表利潤(rùn)表分析——CCB盈利性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！70問(wèn)題：1、CCB利潤(rùn)表存在著什么樣的問(wèn)題？2、解決問(wèn)題的辦法有哪些？答案：總的看，營(yíng)業(yè)利潤(rùn)連續(xù)多年出現(xiàn)負(fù)值。說(shuō)明作為傳統(tǒng)意義上的商業(yè)銀行，存在著很大的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。解決問(wèn)題的辦法：（1）在利率水平既定的條件下，通過(guò)調(diào)整存貸款結(jié)構(gòu)擴(kuò)大利差；同時(shí)，要提高資產(chǎn)的質(zhì)量。（2）增加中間業(yè)務(wù)收入（主要手段）。（3）降低費(fèi)用（有一定的困難，因?yàn)橛行┵M(fèi)用支出屬于鋼性支出，難以壓縮，有些費(fèi)用可以壓縮。另外，應(yīng)盡量減少浪費(fèi)。利潤(rùn)表分析——CCB盈利性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！71（二）成本費(fèi)用（1）利息支出分析——總體上趨于正常98年，存款平均付息率4.06%,比97降1.2個(gè)點(diǎn)99年，新增存款平均利率1.5%2000年存款平均付息率2.25%,新增付息率1.5%2000年三季度,建行存款付息率2.37%,工、農(nóng)、中、交分別是2.95%、2.61%、3.21%和1.84%2001年存款平均付息率為1.78%2002年存款平均付息率位1.33%利潤(rùn)表分析——CCB盈利性估計(jì)問(wèn)題：CCB存款平均付息率繼續(xù)下降的可能性如何？管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！72

（2）準(zhǔn)備金充足狀況分析項(xiàng)目20022001年2000年不良貸款額2088.42,2272,491其中：逾期貸款99.01229532呆滯貸款1747.071,8661,867呆帳貸款242.3213191“兩呆”合計(jì)1989.391,9971,958貸款準(zhǔn)備金余額394.84227104貸款準(zhǔn)備金計(jì)提率0.88%1.3%0.4%貸款準(zhǔn)備金保有率2.26%1.52%0.76%利潤(rùn)表分析——CCB盈利性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！73問(wèn)題：本表提示了哪些需要我們關(guān)注的信息？（1）逾期貸款不斷地向“兩呆”發(fā)展，不良程度不斷加深。（2）準(zhǔn)備金保有率明顯地不足。準(zhǔn)備金保有率應(yīng)該與不良貸款率接近。利潤(rùn)表分析——CCB盈利性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！74（3）業(yè)務(wù)管理費(fèi)分析科學(xué)有效、既能提高財(cái)務(wù)資源利用效率又能促進(jìn)業(yè)務(wù)發(fā)展的費(fèi)用管理是重要的2001年，CCB費(fèi)用利潤(rùn)率為19%，而國(guó)際先進(jìn)金融機(jī)構(gòu)的平均水平一般在60%左右全行人均費(fèi)用6.4萬(wàn)，在四大國(guó)有銀行中是高的國(guó)外商業(yè)銀行的行業(yè)薪酬水平一般高于社會(huì)平均水平的30—40%。2001年末，CCB全行人均工資2.2萬(wàn)元，國(guó)有及國(guó)有控股企業(yè)職工人均工資9600元利潤(rùn)表分析——CCB盈利性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！75對(duì)此，可能需考慮以下一些問(wèn)題觀念上：費(fèi)用夠與不夠應(yīng)以能否促進(jìn)增盈減虧與提高整體核心競(jìng)爭(zhēng)能力為標(biāo)準(zhǔn)管理上：有些行費(fèi)用管理偏松制度上：費(fèi)用在層次上分配不合理(某二級(jí)行本級(jí)機(jī)關(guān)人數(shù)占全行人數(shù)的9%,但辦公費(fèi)用支出卻占全行的38%;另一家分行機(jī)關(guān)人均費(fèi)用是全行人均費(fèi)用的6倍)利潤(rùn)表分析——CCB盈利性估計(jì)管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！76利潤(rùn)表分析——CCB盈利性估計(jì)（三）利潤(rùn)表比率分析指標(biāo)2002年2001年比上年±ROA1.16%1.12%0.04%ROE27.68%24.81%2.87%收入成本率44.5%46.9%-2.40%

2002年，利潤(rùn)343億元扣除新增信貸風(fēng)險(xiǎn)損失136億元和經(jīng)濟(jì)資本成本132億元后，境內(nèi)業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)經(jīng)濟(jì)增加值75億元，比上年增加35億元。問(wèn)題：請(qǐng)就上表數(shù)據(jù)和說(shuō)明作評(píng)價(jià)。

管理資源吧（），提供海量管理資料免費(fèi)下載！77利潤(rùn)表分析——CCB盈利性估計(jì)

CCB盈利能力總體印象：....CCB提升盈利能力的主要措施：....