1、第七節(jié)集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格*，1。制定轉(zhuǎn)讓價(jià)格的目的1。明確經(jīng)濟(jì)責(zé)任，建立有效的激勵機(jī)制。2.集團(tuán)資金的集中分配，以確保關(guān)鍵業(yè)務(wù)或成員公司的發(fā)展。3.避免資本控制。4.達(dá)到避稅的效果。第七節(jié)集團(tuán)企業(yè)內(nèi)部的轉(zhuǎn)讓價(jià)格*集團(tuán)公司有兩個子公司，分別是甲和乙。A子公司所在國的所得稅稅率為15%，不受外匯管制，而B子公司所在國的所得稅稅率為30%，外匯管制非常嚴(yán)格。公司甲向子公司乙提供技術(shù)服務(wù)和產(chǎn)品，子公司乙將加工并銷售給外界。各子公司的生產(chǎn)成本和銷售數(shù)據(jù)如下表2所示。(1)當(dāng)轉(zhuǎn)讓價(jià)格以20元/件為基礎(chǔ)，市場價(jià)格為15元/件時(shí)，盡量確定整個集團(tuán)公司的稅負(fù)差異。2)我應(yīng)該選擇哪個轉(zhuǎn)移價(jià)格？此時(shí)，集團(tuán)公司所獲

2、得的收益正在計(jì)算中。表2:單位加工成本和銷售額表；2.確定轉(zhuǎn)讓價(jià)格時(shí)要考慮的因素；1.設(shè)定轉(zhuǎn)讓價(jià)格時(shí)要考慮的內(nèi)部條件；2.確定轉(zhuǎn)讓價(jià)格時(shí)要考慮的外部環(huán)境；3.確定轉(zhuǎn)讓價(jià)格時(shí)要考慮的技術(shù)因素；1.設(shè)定轉(zhuǎn)讓價(jià)格時(shí)要考慮的內(nèi)部條件。2.集團(tuán)公司持有多少成員公司的股份。3、集團(tuán)公司的管理能力和權(quán)限。4.內(nèi)部交易對象的性質(zhì)和數(shù)量。(2)制定轉(zhuǎn)讓價(jià)格時(shí)應(yīng)考慮的外部環(huán)境指各種外部利益集團(tuán)對轉(zhuǎn)讓價(jià)格的反應(yīng)。外部利益集團(tuán)受轉(zhuǎn)讓價(jià)格影響越大，利息金額越大，集團(tuán)公司在制定轉(zhuǎn)讓價(jià)格時(shí)受到的約束就越多，需要考慮的因素也就越多；相反，越少越好。(3)制定轉(zhuǎn)讓價(jià)格的技術(shù)因素，包括解決轉(zhuǎn)讓價(jià)格引起的沖突、轉(zhuǎn)讓價(jià)格的變化以及制

3、定和實(shí)施轉(zhuǎn)讓價(jià)格的成本。1、集團(tuán)公司應(yīng)有一套技術(shù)方法來處理轉(zhuǎn)讓價(jià)格引起的利益沖突。2、集團(tuán)公司應(yīng)有一套轉(zhuǎn)讓價(jià)格調(diào)整技術(shù)。3.集團(tuán)公司應(yīng)該有一套技術(shù)方法來核算轉(zhuǎn)讓價(jià)格帶來的機(jī)會成本和機(jī)會收益。轉(zhuǎn)讓價(jià)格的設(shè)計(jì)包括基于市場價(jià)格、基于成本和雙重轉(zhuǎn)讓價(jià)格。(1)基于市場價(jià)格的轉(zhuǎn)讓價(jià)格，包括作為內(nèi)部轉(zhuǎn)讓價(jià)格的基于市場價(jià)格的轉(zhuǎn)讓價(jià)格和作為參考的市場價(jià)格。完全以市場價(jià)格作為轉(zhuǎn)讓價(jià)格，適用條件如下：(1)從管理權(quán)限來看，各成員公司獨(dú)立經(jīng)營，擁有從集團(tuán)公司外部或內(nèi)部購買的最終決策權(quán)。(2)從產(chǎn)品和服務(wù)的相關(guān)性來看，內(nèi)部成員公司之間的相互依賴性不高，內(nèi)部交易量較小。采用市場價(jià)格作為內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格對集團(tuán)公司的整體經(jīng)濟(jì)利

4、益影響不大。(3)從內(nèi)部產(chǎn)品和服務(wù)是否存在外部競爭的角度來看，如果成員公司之間對于中間產(chǎn)品或服務(wù)存在有效的外部競爭市場，并且市場價(jià)格容易獲得，那么內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格可以采用市場價(jià)格。市場價(jià)格被用作轉(zhuǎn)讓價(jià)格。優(yōu)點(diǎn)和缺點(diǎn)：(1)以市場價(jià)格計(jì)算的盈利能力可以更準(zhǔn)確地評價(jià)每個成員公司的業(yè)績；(2)可以節(jié)約制定和執(zhí)行內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格的成本。缺點(diǎn)如下：(1)市場價(jià)格可能導(dǎo)致相關(guān)子公司內(nèi)部采購轉(zhuǎn)向外部采購，導(dǎo)致產(chǎn)能閑置，不利于內(nèi)部資源整合。(2)市場價(jià)格往往變化很大，有些產(chǎn)品或服務(wù)甚至沒有相應(yīng)的市場價(jià)格，完全將市場價(jià)格作為轉(zhuǎn)移價(jià)格是不現(xiàn)實(shí)的。南豐集團(tuán)有限公司擁有多家成員公司，其中甲方生產(chǎn)的產(chǎn)品為競爭性產(chǎn)品，可直接銷售

5、或作為乙方半成品銷售，經(jīng)乙方加工后作為乙方成品銷售.相關(guān)成本數(shù)據(jù)如下表所示。謝謝試分析B子公司按市場價(jià)格購買A子公司產(chǎn)品和從外部購買半成品對集團(tuán)公司整體效益的最大影響差異。解決方案：(1)計(jì)算B子公司所需的所有中間產(chǎn)品從A子公司購買和從集團(tuán)公司外部購買兩種情況下集團(tuán)公司的整體收益，如下所示。表6-10a:子公司B所需的所有中間產(chǎn)品均從集團(tuán)公司外部購買單位：人民幣，表6-10b:子公司B所需的所有中間產(chǎn)品均從集團(tuán)公司外部購買單位：人民幣，解決方案：(2)比較兩種購買方式下集團(tuán)公司整體稅前利潤的差異=16萬-4.5萬=11.5萬元(人民幣)；(3)分析產(chǎn)生差異的原因：第一，由于A公司的產(chǎn)能遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過

6、了外國公司的訂單，在第二子公司不購買A公司產(chǎn)品的情況下，A公司的產(chǎn)能將大部分閑置，從而降低貢獻(xiàn)毛利。第二，產(chǎn)品的內(nèi)部轉(zhuǎn)移可以節(jié)省A公司的外部銷售費(fèi)用，增加整體效益。對于基于市場價(jià)格的轉(zhuǎn)讓價(jià)格，適用條件如下：(1)從管理權(quán)限來看，每個成員公司都有相對獨(dú)立的自我管理權(quán)，可以在很大程度上決定是從集團(tuán)公司內(nèi)部還是外部購買。(2)從產(chǎn)品和服務(wù)的相關(guān)性來看，內(nèi)部成員公司相互依存程度高，內(nèi)部交易量大，采用不同的市場價(jià)格作為內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格對集團(tuán)公司的整體經(jīng)濟(jì)利益有很大影響。(3)從內(nèi)部產(chǎn)品和服務(wù)是否存在外部競爭的角度來看，雖然存在有效的外部競爭市場，且市場價(jià)格容易獲得，但由于市場價(jià)格代表性不足或市場價(jià)格波動過大

7、，很難直接采用市場價(jià)格作為內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格?；谑袌鰞r(jià)格的轉(zhuǎn)讓價(jià)格的利弊在于：(1)有利于集團(tuán)公司內(nèi)部資源的整合；它可以更準(zhǔn)確地評估每個成員公司的績效。(2)各成員公司在談判中的討價(jià)還價(jià)空間縮小，轉(zhuǎn)讓價(jià)格相對公平。缺點(diǎn)是：(1)會耗費(fèi)大量的人力物力。(2)在談判過程中，往往要求上級公司參與，這導(dǎo)致成員公司的獨(dú)立經(jīng)營權(quán)受損，激勵效果降低?；诔杀镜霓D(zhuǎn)移價(jià)格包括基于完全成本、成本加成和可變成本的內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格。基于完全成本的轉(zhuǎn)移價(jià)格指完全根據(jù)提供產(chǎn)品和服務(wù)的子公司的總成本(實(shí)際成本或標(biāo)準(zhǔn)預(yù)算成本)確定集團(tuán)公司內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格的定價(jià)方法。適用條件：第一，集團(tuán)公司的每個生產(chǎn)過程都是連續(xù)的，在集團(tuán)公司之外不存在相

8、同的產(chǎn)品，不存在有競爭力的市場價(jià)格。第二，當(dāng)采用市場價(jià)格定價(jià)時(shí)，每個成員公司很容易產(chǎn)生更大的利益沖突。第三，產(chǎn)品在制造過程中包含獨(dú)特的技術(shù)或其他秘密。這時(shí)，中間產(chǎn)品的轉(zhuǎn)移可以采用吸收成本內(nèi)部化，這有利于保守公司的秘密。(1)基于完全實(shí)際成本法的轉(zhuǎn)讓價(jià)格具有易于理解和實(shí)施的優(yōu)點(diǎn)。它可以彌補(bǔ)各成員公司的所有費(fèi)用，保證各成員公司正常的生產(chǎn)經(jīng)營活動。它可以使集團(tuán)公司在市場競爭中獲得成本優(yōu)勢。(1)完全以實(shí)際成本法為基礎(chǔ)的轉(zhuǎn)讓價(jià)格的缺點(diǎn)是只有銷售最終產(chǎn)品的成員公司才能獲得利潤，這將影響作為利潤或投資中心的成員公司的經(jīng)營積極性。將成員公司在不同生產(chǎn)環(huán)節(jié)的績效評價(jià)緊密聯(lián)系在一起，容易造成摩擦。上游成員公司產(chǎn)

9、生的所有成本都可以得到補(bǔ)償，這可能導(dǎo)致上游公司放松產(chǎn)品成本管理。例6-11:(基于全成本的轉(zhuǎn)移價(jià)格)假設(shè)例6-10中，南豐集團(tuán)公司采用吸收成本法設(shè)定內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格，子公司A的產(chǎn)品應(yīng)優(yōu)先考慮子公司B的需求，剩余產(chǎn)能生產(chǎn)的產(chǎn)品將銷往外部，在其他條件不變的情況下，嘗試確定子公司A的轉(zhuǎn)移價(jià)格，計(jì)算集團(tuán)公司的整體利益。解決方案：子公司轉(zhuǎn)讓價(jià)格的制定和集團(tuán)公司以全成本作為轉(zhuǎn)讓價(jià)格的收入計(jì)算分別如下表所示。表6-11a:A子公司的轉(zhuǎn)讓價(jià)格計(jì)算表，表6-11b:以全部成本為轉(zhuǎn)讓價(jià)格單位的情況下集團(tuán)公司的收入計(jì)算表：人民幣，將表6-11b與表6-10a進(jìn)行比較，我們可以發(fā)現(xiàn)，雖然A子公司的稅前收入從9萬元減少到1

10、3 300元，但B子公司的稅前收入從7萬元增加到14.67萬元。這表明：1)只要下游公司的需求能夠在內(nèi)部得到完全解決，無論集團(tuán)公司采用何種轉(zhuǎn)讓價(jià)格，都不會影響集團(tuán)公司的稅前總收入。2)不同的轉(zhuǎn)讓價(jià)格只會影響不同子公司之間稅前收益的變化。(2)基于標(biāo)準(zhǔn)(預(yù)算)成本的轉(zhuǎn)移價(jià)格是基于標(biāo)準(zhǔn)(預(yù)算)成本，而不是不斷變化的完全成本，標(biāo)準(zhǔn)(預(yù)算)成本一旦制定就不容易改變。其優(yōu)點(diǎn)是可以克服基于完全實(shí)際成本的轉(zhuǎn)移價(jià)格不能顯示上游成員公司利潤的缺點(diǎn)。它可以克服上游成員公司的成本完全轉(zhuǎn)移到下游公司，導(dǎo)致上游成員公司控制成本的能力減弱的缺點(diǎn)。它可以克服復(fù)雜的性能評估的缺點(diǎn)。基于標(biāo)準(zhǔn)(預(yù)算)成本的轉(zhuǎn)讓價(jià)格的缺點(diǎn)是標(biāo)準(zhǔn)(

11、預(yù)算)成本受人為因素和各公司議價(jià)能力的影響很大。管理成本很高。例6-12:(基于標(biāo)準(zhǔn)(預(yù)算)成本的轉(zhuǎn)移價(jià)格)假設(shè)例6-10南豐集團(tuán)公司采用標(biāo)準(zhǔn)(預(yù)算)成本法制定內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格。甲公司的標(biāo)準(zhǔn)(預(yù)算)成本為22.33元/件。由于A公司加強(qiáng)了成本控制，單位可變成本下降了0.5元/件。甲公司產(chǎn)品滿足乙公司需求，剩余產(chǎn)能生產(chǎn)的產(chǎn)品銷往外部，其他條件不變。試著計(jì)算一下集團(tuán)公司的整體效益。解決方案：以標(biāo)準(zhǔn)(預(yù)算)成本為轉(zhuǎn)移價(jià)格的集團(tuán)公司收入計(jì)算如下。通過表6-12與表6-11b的對比，發(fā)現(xiàn)A公司的稅前收入從13，300元增加到19，300元，因?yàn)槠鋵?shí)際成本低于預(yù)算成本。子公司A和集團(tuán)公司在成本控制上都獲得了6

12、000元。注：以預(yù)算成本為轉(zhuǎn)移價(jià)格可以促進(jìn)上游子公司加強(qiáng)成本控制，提高集團(tuán)公司整體經(jīng)濟(jì)效益。表6-12:以標(biāo)準(zhǔn)(預(yù)算)成本為轉(zhuǎn)移價(jià)格單位的集團(tuán)公司收入計(jì)算表：元，2?；诳勺兂杀镜霓D(zhuǎn)移價(jià)格，與完全成本基本相同，只是轉(zhuǎn)移價(jià)格中不包括固定成本。優(yōu)點(diǎn)是集團(tuán)公司對是否接受新訂單做出了正確的選擇。(即避免了以下情況：當(dāng)根據(jù)全部成本設(shè)定轉(zhuǎn)移價(jià)格時(shí)，上游公司的固定成本變?yōu)橄掠纬蓡T公司的可變成本，下游成員公司在設(shè)定外部銷售價(jià)格時(shí)可能放棄承擔(dān)貢獻(xiàn)毛利的銷售訂單。基于可變成本的轉(zhuǎn)移價(jià)格的缺點(diǎn)是：(1)上游公司的固定成本會轉(zhuǎn)化為下游公司的利潤，這對下游公司來說是非常有利的，而上游公司總是處于虧損狀態(tài)。(2)不考慮固

13、定成本，從長遠(yuǎn)來看可能是不利的。因?yàn)橹挥挟?dāng)所有成本都得到補(bǔ)償時(shí)，集團(tuán)公司和每個成員公司才會有真正的利潤。(3)以變動成本作為轉(zhuǎn)移價(jià)格，成員公司的績效不能用利潤相關(guān)指標(biāo)來評價(jià)，利潤相關(guān)指標(biāo)只適用于成本中心，不適用于利潤和投資中心。例6-13:(以全部成本作為轉(zhuǎn)讓價(jià)格時(shí)可能出現(xiàn)的矛盾)假設(shè)例6-12南豐集團(tuán)公司A子公司的產(chǎn)品不能對外銷售，B子公司目前的產(chǎn)銷量只有6000件，現(xiàn)在客戶愿意以當(dāng)前銷售單價(jià)的50%訂購4000件，即30元/件，其余不變。在以標(biāo)準(zhǔn)成本設(shè)定轉(zhuǎn)讓價(jià)格時(shí)，嘗試分析子公司和集團(tuán)公司之間是否存在目標(biāo)沖突。解決方案：(1)分析：由于新訂單30元/件的銷售價(jià)格比子公司B的可變成本低32.

14、33元/件(22.3310)，承接訂單無利可圖，子公司B將放棄新訂單。(2)計(jì)算B子公司放棄和接受新訂單情況下各子公司和集團(tuán)公司的收入。表6-13a表6-13b表6-13b表6-13b表6-13b表6-13a表6-13b表6-13a和表6-13b表6-13a和表6-13b表6-13a和表6-13b顯示，B子公司放棄新訂單比接受新訂單多獲利13，320元(40020-26，700)，但使集團(tuán)公司獲利。這表明B子公司和集團(tuán)公司在接受新訂單時(shí)存在目標(biāo)沖突。思考：如果南豐集團(tuán)采用可變成本來設(shè)定轉(zhuǎn)讓價(jià)格，會怎么樣？例6-14:(以變動成本作為轉(zhuǎn)移價(jià)格)假設(shè)例6-13采用變動成本作為轉(zhuǎn)移價(jià)格，其他條件不變

15、。我想問一下子公司B和集團(tuán)公司之間是否還有目標(biāo)沖突。解決方案：當(dāng)采用變動成本作為轉(zhuǎn)讓價(jià)格時(shí)，B子公司和集團(tuán)公司的收入計(jì)算如下表所示：表6-14a:B公司放棄新訂單單位情況下的集團(tuán)公司收入計(jì)算表：袁，分析：對比表6-14a和表6-14b，可以看出B子公司和集團(tuán)公司的收入同時(shí)減少，B子公司和集團(tuán)公司的收入在接受新訂單的同時(shí)增加。因此，以變動成本為表6-14b:B公司接受新訂單情況下集團(tuán)公司收入計(jì)算表單位：元，3?；诔杀炯映傻霓D(zhuǎn)移價(jià)格鑒于上述轉(zhuǎn)移價(jià)格的共同特點(diǎn)，即上游公司無法從內(nèi)部銷售中獲取利潤，因此不適合評估利潤中心和投資中心?；诔杀炯映傻霓D(zhuǎn)讓價(jià)格適用于利潤中心和投資中心的評估。基于成本的轉(zhuǎn)移

16、價(jià)格加上(1)完全基于成本的定價(jià)-完全基于成本的定價(jià)成本基礎(chǔ)可以是完全實(shí)際成本或標(biāo)準(zhǔn)(預(yù)算)成本。即在前者的基礎(chǔ)上，增加一個利潤率。(2)變動成本法是指以變動成本為基礎(chǔ)，通過增加來確定轉(zhuǎn)讓價(jià)格的方法，增加率一般根據(jù)集團(tuán)公司綜合貢獻(xiàn)的毛利率來確定。雙重轉(zhuǎn)移價(jià)格成因：為克服上述基于市場價(jià)格和成本設(shè)定轉(zhuǎn)移價(jià)格的弊端，集團(tuán)公司可考慮根據(jù)不同需求或市場價(jià)格或成本設(shè)定一種折衷的轉(zhuǎn)移價(jià)格方法，即雙重轉(zhuǎn)移價(jià)格。雙轉(zhuǎn)移價(jià)格指中間產(chǎn)品供需雙方在不同基礎(chǔ)上設(shè)定的轉(zhuǎn)移價(jià)格。例如，上游公司提供的產(chǎn)品按市場價(jià)格定價(jià)，而下游公司購買的產(chǎn)品按可變成本定價(jià)。例6-15:(雙轉(zhuǎn)移價(jià)格)假設(shè)例6-10南豐集團(tuán)公司采用雙轉(zhuǎn)移價(jià)格法，即A子公司根據(jù)市場價(jià)格轉(zhuǎn)移產(chǎn)品，B子公司根據(jù)可變成本接受產(chǎn)品，其他條件不變。嘗試編制集團(tuán)公司的損益表。解決方案：表6-15:雙轉(zhuǎn)移價(jià)格利潤表單位：元、分析：從上表可以看出，雙轉(zhuǎn)移價(jià)格下，集團(tuán)的實(shí)際利潤小于各子公司的利潤總額。表6-15:雙轉(zhuǎn)移價(jià)格利潤表單位：元，(3)雙轉(zhuǎn)移價(jià)格，其優(yōu)點(diǎn)和缺點(diǎn)是：1)避免固定成本從上游公司向下游公司轉(zhuǎn)移，保持下游公司目標(biāo)與集團(tuán)公司目標(biāo)一致。2)避免內(nèi)部轉(zhuǎn)移價(jià)格定價(jià)過高導(dǎo)致產(chǎn)能閑置的弊端，使下游企業(yè)放棄內(nèi)部采購。3)有利于提高上游公司的經(jīng)營積極性。4)有利于正確評估各成員公司的經(jīng)營業(yè)績。(3)雙重轉(zhuǎn)讓價(jià)格有以下缺點(diǎn)：